Vous êtes sur la page 1sur 11

Aplicaii capitolul 2

1. n cadrul unui audit al unei companii , auditorul obine urmtoarele informaii despre client i
despre o companie reprezentativ din ramura de activitate a clientului:

Client Ramur
2009 2010 2009 2010
Viteza de rotaie a stocurilor 3,5 3,4 3,4 3,9
Marja brut procentual (%) 26,4 26,3 26,2 27,3

1. Ce metode statistice vei folosi pentru o investigaie mai aprofundat?
2. Ce concluzii privind activitatea companiei putei formula pe baza analizei acestor
informaii?

Rezolvare
1. Pentru a realiza comparabilitatea n timp, dar i n spaiu, se pot folosi indicii (dinamicii i teritoriali).
Indicii dinamicii:
pentru client 99 , 0 ; 97 , 0
0 / 1 0 / 1
= =
mb v
I I
ramur 04 , 1 ; 15 , 1
0 / 1 0 / 1
= =
mb v
I I
Indicii teritoriali:
2009 007 , 1 ; 03 , 1
/ /
= =
mb
r c
v
r c
I I
2010 96 , 0 ; 87 , 0
/ /
= =
mb
r c
v
r c
I I

Dac aruncm o privire asupra informaiilor clientului prin prisma celor doi indicatori, compania
pare stabil, fr semnale aparente c ar exista dificulti, chiar dac indicii dinamicii sunt subunitari.
Dac se folosesc i informaiile de ramur pentru a face estimri ale celor doi indicatori pentru anul
2010, ar trebui s ne ateptm la o cretere a ambilor indicatori la nivelul clientului, deoarece la nivel
de ramur dinamica este pozitiv.
n pofida faptului c aceti doi indicatori luai n parte s-ar putea s nu reflecte probleme
semnificative, calcularea unor niveluri estimative pe baza informaiilor de ramur poate oferi indicii
preioase n ceea ce privete rezultatele obinute de client. De exemplu, s-ar putea ca:
firma s fi pierdut din cota sa de pia
s fi aplicat o politic necompetitiv a preurilor
s fi angajat cheltuieli anormale
s fi avut stocuri nevandabile.
Cele mai importante contribuii ale acestor comparaii de ramur constau n faptul c ele
sprijin nelegerea activitii economice a clientului i sunt buni indicatori ai probabilitii apariiei unui
blocaj financiar. Principalul dezavantaj al utilizrii indicatorilor de ramur n audit const n diferena
dintre natura informaiilor financiare ale clientului i cea a datelor de ramur, care sunt mrimi medii.













2. Pentru testarea general a cheltuielilor privind dobnzile ntr-o companie, auditorul obine
urmtoarele informaii din cartea mare:

Credite pe termen scurt

Luna Sold n curs la sfrit de lun
Ianuarie 147500
Februarie 159200
Martie 170600
Aprilie 170800
Mai 130200
iunie 93700
Iulie 70000
August 0
Septembrie 0
Octombrie 42700
Noiembrie 126300
Decembrie 209000
Total 1320000

Credite pe termen lung
sold iniial 1326000
sold final 1206000

Dobnda estimativ a creditelor pe termen scurt, determinat pornindu-se de la mai multe
efecte comerciale emise pe parcursul anului (ale cror rate ale dobnzii au variat ntre 12% i 13%)
este de 12,5% iar dobnda estimativ a creditelor pe termen lung (corespunztoare sumelor din
scadenarul permanent al datoriilor pe termen lung) este de 8,5%.
Corespunztor sumelor din cartea mare i din balana de verificare, cheltuielile privind
dobnzile au fost de 120432 u.m (valoarea contabil).
Care este concluzia auditorului privind diferenele dintre valoarea contabil i cea estimat ale
cheltuielilor cu dobnzile?

Rezolvare
Cheltuieli estimate privind dobnzile la creditele pe termen scurt:
soldul mediu lunar = 1320000 / 12 = 110000
cheltuieli estimate = 110000 * 0,125 = 13750
Cheltuieli estimate privind dobnzile la creditele pe termen lung
soldul mediu = (1326000 + 1206000) / 2 = 1266000
cheltuieli estimate = 1266000 * 0,085 = 107610
Cheltuieli totale estimate privind dobnzile = 13750 + 107610 = 121360
Diferen = 121360 120432 = 928
Concluzie: diferena este nesemnificativ i indic faptul c valoarea contabil a cheltuielilor
privind dobnzile este rezonabil.






3. Compania H-Hardware a ntocmit urmtoarele situaii financiare aferente anului 2010, pornind
de la balana de verificare.
S se calculeze i analizeze indicatorii financiari fundamentali (vezi Anexa 1), pornind de la
urmtoarele ipoteze simplificatoare:
Se presupune c valoarea medie a creanelor i stocurilor pentru anul n cauz nu este cu mult
diferit fa de soldurile de la sfrit de an;
Se presupune c exist 250000 de aciuni obinuite, care au o valoare de pia de 12 u.m. pe
aciune.

Bilan contabil 31 decembrie 2010 (mii u.m.)

Active
Active circulante
Mijloace bneti 41
Clieni (net) 948
Alte creane comerciale 47
Stocuri 1493
Cheltuieli efectuate n avans 21
Total active circulante 2550
Mijloace fixe
Terenuri 173
Cldiri 1625
Mijloace de transport 188
Mobilier i accesorii 127
Minus: Amortizarea acumulat (1596)
Total mijloace fixe 517
Total active 3067

Datorii i capitaluri proprii
Datorii pe termen scurt
Furnizori 236
Efecte comerciale de pltit 209
Salarii acumulate 67
Impozite pe salarii acumulate 6
Dobnzi i dividende acumulate 102
Impozite pe profit estimate 39
Total datorii pe termen scurt 659
Datorii pe termen lung
Efecte comerciale de pltit 1206
Impozite amnate 37
Alte datorii 41
Total datorii pe termen lung 1284
Capital social
Capital subscris i vrsat la valoare nominal 250
Capital vrsat peste valoarea nominal 175
Profituri nerepartizate 699
Total capital social 1124
Total datorii i capitaluri proprii 3067






Situaie combinat a rezultatelor i repartizrii profitului 31 decembrie 2010 (mii u.m.)

Vnzri 7216
Minus: Vnzri restituite i rabaturi acordate 62
Vnzri nete 7154
Costul bunurilor vndute 5162
Profit brut 1992
Cheltuieli privind vnzrile
Salarii i comosioane 387
Impozitele pe salariile personalului comercial 71
Deplasri i evenimente 56
Publicitate 131
Materiale pentru promovare i comercializare 16
ntruniri i cursuri comerciale 46
Diverse cheltuieli privind vnzrile 34
Total cheltuieli privind vnzrile 741
Cheltuieli administrative
Salariile personalului administrativ i de conducere 276
Impozite pe salariile personalului administrativ 34
Deplasri i evenimente 28
Furnituri i materiale consumabile 38
Cheltuieli potale 12
Telefon i telegraf 36
Cotizaii i abonamente 3
Chirii 16
Cheltuieli juridice i onorarii 14
Audit 20
Amortizare cldiri administrative 73
Cheltuieli privind creanele incerte 166
Asigurri 36
Reparaii i ntreinere spaii administrative 57
Diverse cheltuieli administrative 47
Diverse cheltuieli generale 26
Total cheltuieli administrative 882
Total cheltuieli administrative i vnzri 1623
Profit din exploatare 369
Alte venituri i cheltuieli
Cheltuieli privind dobnzile 120
Ctiguri din cedarea activelor (36) 84
Profit nainte de impozitare 285
Impozit pe profit 87
Profit net 198
Profituri reinute la dispoziia ntreprinderii
(nerepartizate) la 01.01 2010

596
794
Dividende (95)
Profituri reinute la dispoziia ntreprinderii
(nerepartizate) la 31.12.2010

699





4. n cadrul activitii de audit al companiei Jones Drugs, auditorul a analizat evoluia n timp a
marjei brute procentuale a companiei, reflectat de urmtoarele informaii:


2007 208 2009 2010
Vnzri (mii u.m.) 10351 11462 12916 14211
Costul bunurilor vndute (mii u.m.) 6573 7313 8266 9223
Marja brut (mii u.m.) 3778 4149 4650 4988
Marja brut (%) 36,5 36,2 36,0 35,1

Contabilul-ef al companiei a furnizat auditorului dou cauze (factori responsabili) ale evoluiei
descendente a marjei brute n mrime relativ:
profitul brut n mrime relativ generat de ramura comerului cu medicamente a sczut
constant n ultimii trei ani, fapt ce explic parial diminuarea marjei obinute de companie;
diminuarea constant a volumului total de activitate rezultnd din brana farmaceutic a
companiei; vnzrile de medicamente reprezint cea mai profitabil parte a activitii, ns
concurena magazinelor cu preuri reduse o mpiedic s se dezvolte la fel de rapid ca
vnzarea de produse fr caracter medical (alte tipuri de produse comercializate).
Informaiile adiionale de mai jos au fost obinute din surse independente i din evidenele
contabile ale clientului pentru a facilita investigarea explicaiilor contabilului-ef:

Vnzri
medicamente
(mii u.m.)
Vnzri
alte
produse
(mii u.m.)
Costul vnzrilor
de medicamente
(mii u.m.)
Costul vnzrilor
altor produse
(mii u.m.)
Profitul brut (%)
n ramura
comerului cu
medicamente i
alte produse
conexe
2007 4619 5732 2665 3908 33,2
2008 4821 6641 2791 4522 33,0
2009 5051 7865 2919 5347 32,9
2010 5126 9085 3045 6178 32,7

a) Ce metode statistice vei folosi ca auditor pentru a evalua explicaiile contabilului-ef al companiei?
b) Care sunt aspectele specifice ale situaiilor financiare ale clientului care necesit o investigaie mai
atent n acest audit?



















5. Ca parte a procedurilor analitice aplicate n cazul companiei M. Products, s-au calculat
urmtorii indicatori:



Indicator Medii de ramur M. Products
2009 2010 2009 2010
Lichiditatea general 3,80 3,30 2,60 2,20
Durata de ncasare a creanelor 93,00 87,00 60,00 67,00
Durata de vnzare a stocurilor 121,00 126,00 89,00 93,00
Raportul dintre cumprri i datorii
fa de furnizori
11,60 11,70 8,60 8,50
Raportul dintre stocuri i active
circulante
0,51 0,56 0,48 0,49
Raportul dintre profitul din
exploatare i imobilizrile corporale
0,06 0,08 0,12 0,14
Raportul dintre profitul din
exploatare i vnzrile nete
0,06 0,06 0,04 0,04
Marja brut procentual 0,27 0,21 0,19 0,21
Profitul pe aciune 13,91 14,27 1,93 2,09

Pentru fiecare dintre indicatorii de mai sus:
a) Menionai dac este nevoie de investigarea mai aprofundat a rezultatelor i explicai
metodele statistice folosite n aceast investigaie.
b) Explicai prin ce difer activitatea de exploatare a companiei M. Products de cea a ramurii n
ansamblu.

























6. n tabelul urmtor sunt prezentate calculele unui auditor referitoare la civa indicatori -cheie ai
companiei Star Products; scopul fundamental al acestor informaii este de a evalua riscul de blocaj
financiar, dar i alte concluzii relevante ale activitii companiei:

Indicator 2006 2007 2008 2009 2010
Lichiditatea general 2,50 2,43 2,51 2,26 2,08
Lichiditatea imediat 1,64 1,76 1,82 1,34 0,97
Raportul dintre profitul nainte
de impozitare i cheltuielile
privind dobnzile
7,10 5,30 4,10 3,20 3,50
Viteza de rotaie a creanelor 5,60 5,40 4,10 5,50 4,20
Durata de ncasare a
creanelor
72,60 80,60 105,20 83,10 108,20
Viteza de rotaie a stocurilor 3,36 3,34 2,68 1,84 2,03
Durata de vnzare a stocurilor 108,30 107,80 133,90 195,10 172,60
Raportul dintre vnzrile nete
i imobilizrile corporale
0,67 0,69 0,73 0,64 0,68
Raportul dintre profitul din
exploatare i vnzrile nete
0,14 0,15 0,16 0,14 0,13
Raportul dintre profitul din
exploatare i imobilizrile
corporale
0,09 0,10 0,12 0,09 0,09
Raportul dintre profitul net i
capitalul social obinuit
0,11 0,10 0,10 0,06 0,05
Profitul pe aciune (u.m.) 4,14 4,26 4,49 4,26 4,30

a) Ce informaii suplimentare ar fi utile pentru evaluarea auditorului n ceea ce privete starea
financiar a acestei companii?
b) Ce metode statistice vei folosi pentru obinerea acestor informaii?
























***
n cadrul analizei politicii salariale la nivel micro sau macroeconomic, n vederea unui audit al
situaiilor financiare sau social, se folosesc o serie de indicatori statistici.
O prim categorie de indicatori statistici vizeaz evoluia fondului de salarii:
indicatori ai dinamicii: sporuri, indici i ritmuri
indicatori ai efectului majorrilor salariale din anul precedent, (n-1) asupra anului n curs, n
(efectul de report) arat partea din creterea procentual a fondului de salarii n anul n fa
de anul (n-1) datorat majorrilor salariale din anul (n-1):
( )
1
1
1 /
12


=
n
n dec report
n n
F
F
e

indicatori ai efectului majorrilor salariale din cursul anului de analiz (efectul de nivel) arat
partea din creterea procentual a fondului de salarii n anul n fa de anul (n-1) datorat
majorrilor salariale oferite n anul n, independent de efectele creterilor din anul precedent:
( )
12
1
1 /

n dec
n nivel
n n
F
F
e


7. n cadrul auditului viznd politica salarial la o firm industrial, auditorului i s-au oferit
urmtoarele informaii referitoare la calendarul majorrilor salariale din ultimii ani:
2% - la 1 septembrie 2008
3% - la 1 martie 2009
2% - la 1 decembrie 2009
1% - la 1 iunie 2010
Fondul de salarii pentru luna iulie 2008 a fost de 200 mii u.m. i nici o cretere de salarii nu a fost
acordat n cursul lunilor precedente ale acestui an; nu s-au nregistrat variaii ale efectivului de
salariai n perioada analizat (2008-2010).
Ce tip de analiz statistic este util pentru ca auditorul s evalueze corect impactul majorrilor
salariale asupra evoluiei fondului de salarii al firmei auditate?

Rezolvare
indicatorii dinamicii fondului de salarii n perioada de analiz:


Indicatorii dinamicii 2009/2008 2010/2009 2010/2008
Modificarea absolut (
1 /
A
n n
)
(mii u.m.)
97,402 73,469 170,871
Indicele dinamicii (
1 / n n
I )
1,04 1,029 1,069
Ritmul dinamicii (
1 / n n
R ) (%)
4 2,9 6,9

Nivelurile absolute ale fondului de salarii pentru fiecare an din perioada de analiz sunt calculate
astfel:
( ) ( ) 2416 816 1600 4 02 , 1 200 8 200
2008
= + = + = F mii u.m.
( ) ( ) ( ) = + + = 1 02 , 1 03 , 1 02 , 1 200 9 03 , 1 02 , 1 200 2 02 , 1 200
2009
F
402 , 2513 322 , 214 08 , 1891 408 = + + = mii u.m.

( ) ( ) = + = 7 01 , 1 03 , 1 02 , 1 200 5 03 , 1 02 , 1 200
2 2
2010
F
871 , 2586 259 , 1515 612 , 1071 = + = mii u.m.

indicatori ai efectului majorrilor salariale (din anul precedent sau din anul n curs):
indicatori ai efectului de report:

( ) ( )
01 . 1
2416
12 02 . 1 200 12
08
08
08 / 09
=

=

=
F
F
e
dec report


( ) ( )
02 . 1
402 . 2513
12 02 . 1 03 . 1 02 . 1 200 12
09
09
09 / 10
=

=

=
F
F
e
dec report


indicatori ai efectului de nivel:
( ) ( )
03 . 1
12 02 , 1 200
402 . 2513
12
08
09
08 / 09
=

=

=
dec
nivel
F
F
e

( ) ( )
01 . 1
12 02 . 1 03 . 1 02 , 1 200
871 . 2586
12
09
10
09 / 10
=

=

=
dec
nivel
F
F
e

Calculul acestor indicatori face parte din controlul gestiunii sociale; el se completeaz, pentru o
analiz mai detaliat, cu determinarea, n aceeai manier, a efectelor asupra evoluiei fondului de
salarii ale:
modificrii n timp a efectivelor de salariai
schimbrilor n nivelurile de calificare ale acestora
modificrii n timp a vechimii n munc a salariailor.


A doua categorie de indicatori statistici utilizai n analiza politicii salariale la nivel micro i
macroeconomic cuprinde indicatorii de echitate intern:
salariul mediu ( s )
salariul median (
med
s )
raportul dintre salariul mediu i cel median (
med
s
s
s
r = )
decilele salariale (
9 1
d )
rata ierarhiei salariilor (
1
9
d
d
r
i
= )
Aceti indicatori vizeaz compararea ecartului (abaterii) ntre cele mai mici salarii i cele mai
mari salarii dintr-o companie, ramur sau economia naional i permit ierarhizarea salariilor la nivel
micro, mezo sau macroeconomic.
Raportul dintre salariul mediu i cel median (
s
r ),prin compararea nivelurilor celor doi indicatori
ai tendinei centrale pentru salariile unei companii, reflect repartiia salariilor angajailor i ofer
informaii despre posibilitile de majorare salarial n cadrul companiei:

. . 22200 m u s =
I_________________________________I______________I
I 50% I 50% I
min
s . . 17800 m u s
med
=
max
s


dac =1
s
r repartiie omogen a salariilor
ecartul dintre salariile angajailor este stabil

dac >1
s
r o minoritate de salariai foarte bine pltit tinde s creasc
artificial nivelul salariului mediu din companie

dac <1
s
r o minoritate de salariai foarte slab pltit tinde s scad artificial
nivelul salariului mediu din companie.
Rata ierarhiei salariilor msoar ecartul dintre decilele extreme (superioar i inferioar):
este important pentru identificarea distanei dintre angajaii cu salariile foarte mari din
companie i cei cu salariile foarte mici din companie (de cte ori cei 10% dintre
angajaii cu cele mai mari salarii sunt mai bine pltii dect cei 10% dintre angajaii cu
cele mai mici salarii);
este util att analiza n dinamic a acestor indicatori la nivelul companiei, ct i
comparaia n spaiu, cu valoarea indicatorilor la nivel naional sau de ramur.

8. n cadrul unui audit social, o companie pune la dispoziia auditorului urmtoarele informaii cu
privire la grila de salarii a personalului su (a crui vrst medie este de 33 ani) pentru anul de
analiz:

Nivelul
ocupaiei
Ocupaia Efectiv salariai Salariul mediu anual
(mii u.m.)
Efectiv cumulat
1 muncitori 6 18 6
1 secretare 19
23 -
inf
d
25
2 ageni marketing 31 35 56
2 tehnicieni 35
29 -
med
s
91
3 ingineri 16
48 -
sup
d
107
3 efi servicii 5 75 112
4 manageri 3 90 115
Total 115 4088 (fond salarii)
Din surse independente, auditorul obine informaii referitoare la salariile medii anuale la nivelul
economiei naionale, pentru anul de analiz, dar i indicatorii statistici ai echitii salariale la nivel
naional:

Ocupaia Salariul mediu anual (u.m.)
Cadre cu funcii de conducere i
specialiti cu studii superioare
58243
Profesii intermediare (studii
medii i postliceale)
29726
Lucrtori ifuncionari
administrativi (studii medii)
20326
Muncitori (studii primare) 21359

Indicatori naionali
Salariul mediu (u.m.) 22193
Salariul median (u.m.) 17802
Raportul dintre salarii 1,25
Decila inferioar (u.m.) 12055
Decila superioar (u.m.) 35513
Rata ierarhiei salariilor 2,9
Evaluai, din punctul de vedere al auditorului, politica salarial a companiei analizate, cu
ajutorul indicatorilor statistici ai echitii salariale.

Rezolvare
Indicatorii statistici ai politicii salariale a companiei, calculai de auditor, sunt prezentai n
tabelul urmtor:

Indicatorii companiei
Salariul mediu (u.m.) -
4088000/115
35548
Salariul median (u.m.) 115/2
=57,5
29000
Raportul dintre salarii 1,23
Decila inferioar (u.m.)
115*0,1 =11,5
23000
Decila superioar (u.m.)
115*0,9=103,5
48000
Rata ierarhiei salariilor 2,09

Pe baza acestor indicatori statistici i a comparaiei cu nivelurile lor naionale, auditorul
evalueaz astfel politica salarial a companiei:
- salariul mediu n companie este net superior celui naional (cu 60% mai mare);
- pentru patru dintre categoriile profesionale ale angajailor companiei salariile depesc
media naional: manageri, efi servicii, ageni marketing, secretare; categoria
tehnicieni este pltit la acelai nivel cu media naional iar dou categorii profesionale,
ingineri i muncitori sunt pltite sub media naional (diferenele nu sunt foarte mari iar
personalul companiei este foarte tnr);
- repartiia salariilor din companie este msurat prin raportul dintre salariul mediu i cell
median; nivelul de 1,23 al acestui indicator arat c personalul foarte bine pltit al
companiei (manageri i efi servicii) tinde s creasc artificial media salariului pe
companie;
- rata ierarhiei salariilor, de doar 2,09, se situeaz sub nivelul naional; persoanele cel
mai bine pltite au salariul de dou ori mai mare dect cele pltite foarte slab.
Concluzia final: politica salarial a companiei auditate este atractiv.