Sistema Financeiro

Os mercados financeirs e intermedirios financeiros tm como principal funo

a) financiar os investimentos em infra estrutura
b) canalizar recursos financeiros para as classes inferiores
c) transferir recursos dos agentes superavitrios para os deficitrios
d) garantir o pagamento das transaes comerciais e de dvida no
mercado.


Sistema Financeiro
Os mercados financeiros e intermedirios financeiros tm como principal
funo
a) financiar os investimentos em infra estrutura isso s realidade para o
sistema de financiamento de longo prazo (mercado de capitais)
b) canalizar recursos financeiros para as classes inferiores sistema
financeiro no programa social.
c) transferir recursos dos agentes superavitrios para os deficitrios
d) garantir o pagamento das transaes comerciais e de dvida no
mercado. isso funo dos bancos, no de todo o sistema

O sistema financeiro visa transferir recursos de unidades superavitrias
(aplicadores) para deficitrias (tomadores de emprstimos).


Sistema Financeiro
Ao BACEN cabe a responsabilidade de:
a) operar como um banco comercial, oferecendo emprstimos e
financeiras.
b) bloquear e desbloquear valores em contas e alertar posteriormente o
Poder Judicirio.
c) disciplinar a concesso de crdito consignado no mercado.
d) supervisionar bancos multiplos, cooperativas de crdito e bancos de
desenvolvimento


Sistema Financeiro
Ao BACEN cabe a responsabilidade de:
a) operar como um banco comercial, oferecendo emprstimos e
financeiras. no, ele regula e fiscaliza.
b) bloquear e desbloquear valores em contas e alertar posteriormente o
Poder Judicirio. essa funo dos bancos.
c) disciplinar a concesso de crdito consignado no mercado. no s
consignado, todas as linhas de crdito.
d) supervisionar bancos mltiplos, cooperativas de crdito e bancos
de desenvolvimento

O BACEN uma das superintendncias do sistema financeiro, supervisiona as
instituies do mercado de crdito. Alm disso, tambm tem o controle da
poltica monetria e de cambio, visando atingir a meta de inflao definida
pelo CMN.

Sistema Financeiro
No que diz respeito aos princpios gerais do Cdigo ANBIMA de Regulao e
Melhores Prticas, as instituies participantes devem observar os seguintes
princpios e regras:
I. Nortear a prestao de atividades pelos princpios da liberdade de iniciativa e
da livre concorrncia.
II. Coibir quaisquer prticas em que infrinjam ou estejam em conflito com as
regras e os princpios contidos neste cdigo, na legislao pertinente e nas
demais normas estabelecidas pela ANBIMA
III. Evitar adoo de prticas de concorrncia desleal e de condies no
equitativas, bem como quaisquer outras prticas que contrariamos princpios
contidos no presente cdigo.
IV. Incentivar a publicao da emisso de valores mobilirios em mdias de grande
circulao.

Esto corretas somente as afirmativas:
a) I, II e III
b) I, II e IV
c) III e IV
d) I, II, III e IV


Sistema Financeiro
No que diz respeito aos princpios gerais do Cdigo ANBIMA de Regulao e
Melhores Prticas, as instituies participantes devem observar os seguintes
princpios e regras:
I. Nortear a prestao de atividades pelos princpios da liberdade de iniciativa e
da livre concorrncia.
II. Coibir quaisquer prticas em que infrinjam ou estejam em conflito com as
regras e os princpios contidos neste cdigo, na legislao pertinente e nas
demais normas estabelecidas pela ANBIMA
III. Evitar adoo de prticas de concorrncia desleal e de condies no
equitativas, bem como quaisquer outras prticas que contrariamos princpios
contidos no presente cdigo.
IV. Incentivar a publicao da emisso de valores mobilirios em mdias de grande
circulao. em momento nenhum a ANBIMA se preocupa com mdia.

Esto corretas somente as afirmativas:
a) I, II e III
b) I, II e IV
c) III e IV
d) I, II, III e IV


Sistema Financeiro
So exemplos de bancos multiplos:
I. BACEN
II. CVM
III. BNDES
IV. Bancos que possuem carteira comercial e de crdito imobilirio
V. Bancos que possuem carteira comercial e de investimento
VI. Cooperativas de crdito em geral
VII. Bancos que possuem carteira de investimento e de crdito imobilirio

Esto corretas somente as afirmativas:
a) I, II e III
b) IV e V
c) IV e V e VII
d) I, II, III, IV, V e VI


Sistema Financeiro
So exemplos de bancos multiplos:
I. BACEN
II. CVM
III. BNDES
IV. Bancos que possuem carteira comercial e de crdito imobilirio
V. Bancos que possuem carteira comercial e de investimento
VI. Cooperativas de crdito em geral
VII. Bancos que possuem carteira de investimento e de crdito imobilirio

Esto corretas somente as afirmativas:
a) I, II e III
b) IV e V
c) IV e V e VII
d) I, II, III, IV, V e VI

Bancos multiplos tem mais de uma carteira, desde que uma delas seja uma
carteira comercial.


Sistema Financeiro
Uma das principais funes da bolsa de valores :
a) oferecer aos investidores maiores opes de financiamento.
b) possibilitar que pequenos e mdios investidores aumentem a
rentabilidade de sua carteira de investimentos
c) permitir operaes de arbitragem
d) fomentar o mercado de capitais brasileiro


Sistema Financeiro
Uma das principais funes da bolsa de valores :
a) oferecer aos investidores maiores opes de financiamento.
b) possibilitar que pequenos e mdios investidores aumentem a
rentabilidade de sua carteira de investimentos
c) permitir operaes de arbitragem
d) fomentar o mercado de capitais brasileiro


A bolsa de valores serve para viabilizar o mercado de capitais. Trata-se do
mercado secundrio de ttulos, que promove liquidez ao mercado primrio.
tica e auto regulao
Segundo o cdigo de tica da ANBIMA, integridade pressupe:
a) honestidade, sinceridade e lealdade, que no devem estar subordinadas
a ganhos e vantagens pessoais.
b) honestidade e sinceridade, que no devem estar subordinadas a ganhos
e vantagens pessoais
c) honestidade e lealdade, no havendo condecendncia em relao ao
erro inocente.
d) sinceridade, no havendo condescendncia em relao ao erro
inocente.,


tica e auto regulao
Segundo o cdigo de tica da ANBIMA, integridade pressupe:
a) honestidade, sinceridade e lealdade, que no devem estar subordinadas
a ganhos e vantagens pessoais. lealdade no faz parte dos princpios da
ANBIMA.
b) honestidade e sinceridade, que no devem estar subordinadas a
ganhos e vantagens pessoais
c) honestidade e lealdade, no havendo condecendncia em relao ao
erro inocente. lealdade no faz parte dos princpios da ANBIMA. Tambm
a ANBIMA no fala nada sobre como devem ser tratados erros, isso
deciso dos bancos.
d) sinceridade, no havendo condescendncia em relao ao erro inocente.
ANBIMA no fala nada sobre como devem ser tratados erros, isso
deciso dos bancos.


tica e auto regulao
Segundo o cdigo de tica:
I. Um profissional CFP deve ser objetivo na prestao de servios
profissionais ao cliente.
II. Objetividade requer honestidade intelectual e imparcialidade
III. Objetividade uma qualidade essencial a qualquer profissional.
Esto corretas somente as afirmativas
a) I e III
b) I e II
c) III
d) I, II e III

tica e auto regulao
Segundo o cdigo de tica:
I. Um profissional CFP deve ser objetivo na prestao de servios
profissionais ao cliente.
II. Objetividade requer honestidade intelectual e imparcialidade
III. Objetividade uma qualidade essencial a qualquer profissional.
Esto corretas somente as afirmativas
a) I e III
b) I e II
c) III
d) I, II e III

Honestidade intelectual tem haver com ser preciso e justo.
tica e auto regulao
Sobre o princpio de competncia, segundo o cdigo de tica da ANBIMA,
pode-se afirmar que:
I. Competncia para o profissional inclui a sabedoria para reconhecer suas
limitaes e em situaes em que a consulta a outro profissional
apropriada.
II. Um profissional CFP deve firmar o compromisso de continuao de
aprendizagem
III. Um profissional CFP, em virtude de ter conquistado uma certificao CFP,
considerado qualificado para planejamento financeiro.
IV. Um profissional CFP considerado mais competente que seu superior, se
este ltimo no possuir a certificao CFP
Esto corretas somente as afirmativas
a) III e IV
b) I e II
c) I, II e III
d) I, II, III e IV

tica e auto regulao
Sobre o princpio de competncia, segundo o cdigo de tica da ANBIMA,
pode-se afirmar que:
I. Competncia para o profissional inclui a sabedoria para reconhecer suas
limitaes e em situaes em que a consulta a outro profissional
apropriada.
II. Um profissional CFP deve firmar o compromisso de continuao de
aprendizagem
III. Um profissional CFP, em virtude de ter conquistado uma certificao CFP,
considerado qualificado para planejamento financeiro.
IV. Um profissional CFP considerado mais competente que seu superior, se
este ltimo no possuir a certificao CFP no d para afirmar que
algum no competente por no ter CPA 10, apenas possvel afirmar
que algum competente porque tem.
Esto corretas somente as afirmativas
a) III e IV
b) I e II
c) I, II e III
d) I, II, III e IV

tica e auto regulao
Segundo o cdigo ANBIMA de melhores prticas para fundos de investimento, as
instituies participantes devem observar as seguintes regras de regulao e
melhores prticas, exceto:
a) cumprir todas as suas obrigaes, devendo empregar, no exerccio de sua
atividade, o cuidado que toda pessoa prudente e diligente costuma dispensar
administrao de seus prprios negcios, respondendo por quaisquer infraes
ou irregularidades que venham a ser cometidas.
b) desempenhar suas atribuies, buscando atender aos objetivos descritos no
regulamento e prospecto do fundo de investimento, se for o caso, bem como a
promoo e divulgao de informaes a eles relacionadas de forma
transparente, inclusive no que diz respeito remunerao por seus servios,
visando sempre ao fcil e correto entendimento por parte dos investidores.
c) manter a correta gesto dos ativos do fundo, de forma a garantir a
rentabilidade aos cotistas sempre atendendo s disposies do presente
cdigo, o qual pode, aps anlise da diretoria da ANBIMA, equivaler s normas
da comisso de valores mobilirios.
d) evitar prticas que possam prejudicar a indstria de fundos de investimento e
seus participantes, especialmente no que tange aos deveres e direitos
relacionados s atribuies especficas de cada uma das instituies
participantes, estabelecidas em contratos, regulamentos e legislao vigente.


tica e auto regulao
Segundo o cdigo ANBIMA de melhores prticas para fundos de investimento, as
instituies participantes devem observar as seguintes regras de regulao e
melhores prticas, exceto:
a) cumprir todas as suas obrigaes, devendo empregar, no exerccio de sua
atividade, o cuidado que toda pessoa prudente e diligente costuma dispensar
administrao de seus prprios negcios, respondendo por quaisquer infraes
ou irregularidades que venham a ser cometidas. Correto, a responsabilidade
do banco.
b) desempenhar suas atribuies, buscando atender aos objetivos descritos no
regulamento e prospecto do fundo de investimento, se for o caso, bem como a
promoo e divulgao de informaes a eles relacionadas de forma
transparente, inclusive no que diz respeito remunerao por seus servios,
visando sempre ao fcil e correto entendimento por parte dos investidores.
correto, tem que cumprir o regulamento e ser fcil para o investidor entender.
c) manter a correta gesto dos ativos do fundo, de forma a garantir a
rentabilidade aos cotistas sempre atendendo s disposies do presente
cdigo, o qual pode, aps anlise da diretoria da ANBIMA, equivaler s
normas da comisso de valores mobilirios.
d) evitar prticas que possam prejudicar a indstria de fundos de investimento e
seus participantes, especialmente no que tange aos deveres e direitos
relacionados s atribuies especficas de cada uma das instituies
participantes, estabelecidas em contratos, regulamentos e legislao vigente.
correto, a indstria de fundos tem que ser transparente.


tica e auto regulao
O cdigo ANBIMA de regulao e melhores prticas ara fundos de
investimento estabelece que a marcao a mercado
a) deve ser realizada somente para os ativos mais valorizados do fundo.
b) consiste em registrar todos os ativos, pelos respectivos preos
negociados no mercado em casos de ativos lquidos.
c) consiste em marcar a preo corrente os ativos do fundo, descontando
as depreciaes envolvidas desde a aquisio, de forma a melhor precificar
o valor do fundo.
d) deve ser realizada para todo e qualquer ativo do fundo, descontando do
valor de aquisio as especulaes realizadas pelos cotistas, de forma a
adicionar o efeito de mercado.
tica e auto regulao
O cdigo ANBIMA de regulao e melhores prticas ara fundos de
investimento estabelece que a marcao a mercado
a) deve ser realizada somente para os ativos mais valorizados do fundo.
b) consiste em registrar todos os ativos, pelos respectivos preos
negociados no mercado em casos de ativos lquidos.
c) consiste em marcar a preo corrente os ativos do fundo, descontando as
depreciaes envolvidas desde a aquisio, de forma a melhor precificar o
valor do fundo.
d) deve ser realizada para todo e qualquer ativo do fundo, descontando do
valor de aquisio as especulaes realizadas pelos cotistas, de forma a
adicionar o efeito de mercado.
tica e auto regulao
Segundo lei n. 9,613/98, o COAF, no ambito do ministro da fazenda, tem por
finalidade:
a) disciplinar, aplicar penas administrativas, receber, examinar e identificar
as ocorrncias de atividades ilcitas previstas nesta lei, sem prejuzo da
competncia de outros rgos e outras entidades.
b) identificar operaes suspeitas dentro das movimentaes financeiras
pelos intermedirios financeiros e rastrear junto aos bancos centrais
mundiais as contrapartidas dos lanamentos internacionais daqui
realizados.
c) punir casos comprovados de lavagem de dinheiro, dentro das diretrizes
estabelecidas pelo CMN.
d) notificar a poltica federal nos casos de lavagem de dinheiro contra a
unio e divulgar para a sociedade em pelo menos duas mdias de grande
circulao a ocorrncia.

tica e auto regulao
Segundo lei n. 9,613/98, o COAF, no ambito do ministro da fazenda, tem por
finalidade:
a) disciplinar, aplicar penas administrativas, receber, examinar e
identificar as ocorrncias de atividades ilcitas previstas nesta lei, sem
prejuzo da competncia de outros rgos e outras entidades.
b) identificar operaes suspeitas dentro das movimentaes financeiras
pelos intermedirios financeiros e rastrear junto aos bancos centrais
mundiais as contrapartidas dos lanamentos internacionais daqui
realizados. uma lei no Brasil no pode dar poderes e responsabilidades a
um rgo em outro pas.
c) punir casos comprovados de lavagem de dinheiro, dentro das diretrizes
estabelecidas pelo CMN. o COAF no poder judicirio, quem pune o
juiz.
d) notificar a poltica federal nos casos de lavagem de dinheiro contra a
unio e divulgar para a sociedade em pelo menos duas mdias de grande
circulao a ocorrncia. no somente contra a unio, mas contra o
sistema financeiro inteiro.

tica e auto regulao
De acordo com a circular 3.461, de 24 de julho de 2009, as instituies
autorizadas a funcionar devem comunicar ao COAF na forma determinada
pelo BACEN.
I. As operaes realizadas ou os servios cujo o valor seja igual ou superior
a R$ 10 mil e que considerando as partes envolvidas, os valores, as
formas de realizao, os instrumentos utilizados ou a falta de fundamento
econmico ou legal.
II. Os atos suspeitos de financiamento ao terrorismo.
III. Os atos suspeitos de desvio de verbas da sade
IV. As operaes realizadas ou os servios prestados que, por sua
habitualidade, seu valor ou forma, configurem artifcio que ajude a burlar os
mecanismos de identificao, controle e registro.
Esto corretos somente os itens:
a) I e IV
b) I, II e III
c) I, II e IV
d) II e IV


tica e auto regulao
De acordo com a circular 3.461, de 24 de julho de 2009, as instituies autorizadas
a funcionar devem comunicar ao COAF na forma determinada pelo BACEN.
I. As operaes realizadas ou os servios cujo o valor seja igual ou superior a R$
10 mil e que considerando as partes envolvidas, os valores, as formas de
realizao, os instrumentos utilizados ou a falta de fundamento econmico ou
legal.
II. Os atos suspeitos de financiamento ao terrorismo. atos suspeitos de lavagem
de dinheiro, no necessrio identificar se terrorismo, prostituio, desvio de
recursos pblicos, etc.
III. Os atos suspeitos de desvio de verbas da sade atos suspeitos de lavagem
de dinheiro, no necessrio identificar se terrorismo, prostituio, desvio de
recursos pblicos, etc.
IV. As operaes realizadas ou os servios prestados que, por sua habitualidade,
seu valor ou forma, configurem artifcio que ajude a burlar os mecanismos de
identificao, controle e registro.
Esto corretos somente os itens:
a) I e IV
b) I, II e III
c) I, II e IV
d) II e IV
O motivo que leva algum a lavar dinheiro ser investigado pela polcia federal. Os
bancos e o COAF tem apenas que identificar as operaes que tem lavagem
de dinheiro.
tica e auto regulao
Para traar o perfil do investidor os bancos devem realizar:
a) uma entrevista com cada cliente que deseja realizar aguma aplicao
financeira, perguntando sobre idade, valor disponvel para aplicao,
horizonte de tempo de investimento, finalidade da aplicao, tolerncia ao
risco e experincia com investimentos.
b) um questionrio com cada cliernte que deseja realizar alguma aplicao
financeira, contendo questes sobre idade, valor disponvel para aplicao,
horizonte de tempo e experincia com investimentos.
c) uma entrevista com cada cliente que desejar realizar alguma aplicao
financeira,, perguntando a ele qual o seu perfil: consevador, moderado ou
agressivo.
d) um questionrio com cada cliente que deseja realizar alguma aplicao
financeira, no qual o cliente aponta qual o seu perfil de investimento:
conservador, moderado ou agressivo.

tica e auto regulao
Para traar o perfil do investidor os bancos devem realizar:
a) uma entrevista com cada cliente que deseja realizar aguma aplicao
financeira, perguntando sobre idade, valor disponvel para aplicao,
horizonte de tempo de investimento, finalidade da aplicao, tolerncia ao
risco e experincia com investimentos. entrevista no tem como ser
estruturado, questionrio estruturado e analisa com mais qualidade.
b) um questionrio com cada cliernte que deseja realizar alguma
aplicao financeira, contendo questes sobre idade, valor disponvel
para aplicao, horizonte de tempo e experincia com investimentos.
c) uma entrevista com cada cliente que desejar realizar alguma aplicao
financeira, perguntando a ele qual o seu perfil: consevador, moderado ou
agressivo. o cliente no sabe o seu perfil, ele s acha que sabe.
d) um questionrio com cada cliente que deseja realizar alguma aplicao
financeira, no qual o cliente aponta qual o seu perfil de investimento:
conservador, moderado ou agressivo. o cliente no sabe o seu perfil, ele
s acha que sabe.

Noes de Economia e Finanas
So contas que aumentam o PIB, exceto:
a) gastos do governo em infra estrutura
b) consumo pelos estrangeiros de produtos exportados pelo Brasil
c) Consumo pelos brasileiros de produtos importados.
d) petrleo extrado e refinado no Brasil e vendido fora do territrio nacional


Noes de Economia e Finanas
So contas que aumentam o PIB, exceto:
a) gastos do governo em infra estrutura o governo compra
b) consumo pelos estrangeiros de produtos exportados pelo Brasil os
estrangeiros compram
c) Consumo pelos brasileiros de produtos importados.
d) petrleo extrado e refinado no Brasil e vendido fora do territrio nacional
produto brasileiro vendido

PIB a soma de tudo que vendido pelas empresas brasileiras. Logo, as
famlias, o investimento das empresas, os gastos do governo e os produtos
exportados compram produtos produzidos no Brasil, gerando o PIB.


Noes de Economia e Finanas
Possui maior peso no IGP-M o ndice
a) IPA ndice de preos no atacado
b) IPC ndice de preos ao consumidor
c) INCC ndice nacional da construo civil
d) IPA e IPC possuem pesos semelhantes


Noes de Economia e Finanas
Possui maior peso no IGP-M o ndice
a) IPA ndice de preos no atacado
b) IPC ndice de preos ao consumidor
c) INCC ndice nacional da construo civil
d) IPA e IPC possuem pesos semelhantes

O IPCA calculado utilizando apenas preos ao consumidor. J o IGP-M vale
mais os preos do atacado.

Noes de Economia e Finanas
A taxa SELIC meta pode ser denominada como a taxa:
a) que remunera os ttulos pblicos federais.
b) determinada pelo comit de poltica econmica (COPOM), a taxa-meta
para o leilo do tesouro nacional
c) de remunerao base para o FGTS
d) definida pelo BACEN e ajustada a preos correntes


Noes de Economia e Finanas
A taxa SELIC meta pode ser denominada como a taxa:
a) que remunera os ttulos pblicos federais. est a taxa SELIC
(tambm chamada de taxa SELIC over), quem determina o mercado
b) determinada pelo comit de poltica econmica (COPOM), a taxa-
meta para o leilo do tesouro nacional
c) de remunerao base para o FGTS FGTS corrigido pela TR (mdia
da negociao de CDBs pr fixados dos bancos).
d) definida pelo BACEN e ajustada a preos correntes definida pelo
COPOM para bater a meta de inflao definida pelo CMN.

O COPOM define a meta, o BACEN vai bater a meta definida no leilo de
ttulos pblicos.


Noes de Economia e Finanas
Pode-se dizer que a funo do benchmark de:
a) Estabelecer uma meta de investimento que deve ser perseguida ao
longo do perodo de investimento.
b) estabelecer um parmetro de referncia para avaliar o desempenho de
um ativo financeiro em relao ao desempenho de outros ativos.
c) capitalizar os fundos de investimento de acordo com o nvel de crdito da
conjuntura econmica.
d) prevenir os riscos excessivos nos investimentos de longo prazo
realizados em renda varivel.

Noes de Economia e Finanas
Pode-se dizer que a funo do benchmark de:
a) Estabelecer uma meta de investimento que deve ser perseguida ao
longo do perodo de investimento. no uma meta, uma referncia, a
aplicao pode preferir estar abaixo do ndice.
b) estabelecer um parmetro de referncia para avaliar o desempenho
de um ativo financeiro em relao ao desempenho de outros ativos.
c) capitalizar os fundos de investimento de acordo com o nvel de crdito da
conjuntura econmica. no diz nada.
d) prevenir os riscos excessivos nos investimentos de longo prazo
realizados em renda varivel. no previne riscos excessivos, apenas
uma comparao.

Noes de Economia e Finanas
A volatilidade de um ativo pode ser definida como:
a) valor pago ao final de sua maturidade contbil.
b) o grau mdio de variao no preo desse ativo, com relao a sua
mdia, em um determinado perodo de tempo.
c) q oscilao da taxa de rendimento desse ativo, sendo elas sempre
positivas e favorveis ao investidor.
d) a mudana de tendncia do preo do ativo. Se ele estava numa
tendncia de valorizao no longo prazo e em determinado dia se
desvaloriza ligeiramente, trata-se ento de um ativo voltil.


Noes de Economia e Finanas
A volatilidade de um ativo pode ser definida como:
a) valor pago ao final de sua maturidade contbil. no existe um conceito
assim
b) o grau mdio de variao no preo desse ativo, com relao a sua
mdia, em um determinado perodo de tempo.
c) oscilao da taxa de rendimento desse ativo, sendo elas sempre
positivas e favorveis ao investidor. trata-se de oscilao do preo do
ativo, mas nem sempre ela positiva quando existe volatilidade.
d) a mudana de tendncia do preo do ativo. Se ele estava numa
tendncia de valorizao no longo prazo e em determinado dia se
desvaloriza ligeiramente, trata-se ento de um ativo voltil. volatilidade
no trata de tendncia, mas sim da instabilidade.

Volatilidade ligada ao mercado de aes, onde as altas e baixas do mercado
so constantes.


Noes de Economia e Finanas
Quanto a importncia do mercado primrio e secundrio, podemos afirmar
que:
I. O mercado primrio permite a capitalizao de empresas junto ao pblico.
II. O mercado primrio permite o governo se financiar junto ao pblico.
III. O mercado secundrio responsvel por dar liquidez ao mercado primrio.
IV. P mercado secundrio responsvel pela liquidao de ttulos do mercado
primrio.
Esto corretas as afirmativas:
a) I e IV
b) II e II
c) II e IV
d) I, II e III

Noes de Economia e Finanas
Quanto a importncia do mercado primrio e secundrio, podemos afirmar
que:
I. O mercado primrio permite a capitalizao de empresas junto ao pblico.
II. O mercado primrio permite o governo se financiar junto ao pblico.
III. O mercado secundrio responsvel por dar liquidez ao mercado primrio.
IV. P mercado secundrio responsvel pela liquidao de ttulos do mercado
primrio. isso funo da CBLC
Esto corretas as afirmativas:
a) I e IV
b) II e II
c) II e IV
d) I, II e III

Princpios de investimento
Um cliente pede ao seu gerente de banco uma opo de investimento que lhe
rende 20 pontos percentuais acima da taxa SELIC. Depois de um ano, o
fundo rendeu 15%. Em relao a rentabilidade deste fundo, podemos
afirmar que a rentabilidade:
a) observada relativa foi de 15%
b) esperada absoluta era de 80%
c) esperada relativa a SELIC era de 20%
d) esperada relativa a SELIC era de 120%

Princpios de investimento
Um cliente pede ao seu gerente de banco uma opo de investimento que lhe
rende 20 pontos percentuais acima da taxa SELIC. Depois de um ano, o
fundo rendeu 15%. Em relao a rentabilidade deste fundo, podemos
afirmar que a rentabilidade:
a) observada relativa foi de 15% - a rentabilidade absoluta do fundo de
aes foi de 15%
b) esperada absoluta era de 80% - a rentabilidade absoluta do fundo de
aes foi 15% e relativa do fundo era de 120%
c) esperada relativa a SELIC era de 20% - 20 pontos percentuais a mais
significa 100% + 20%.
d) esperada relativa a SELIC era de 120%

Princpios de investimento
Liquidez pode ser definida como:
a) facilidade e rapidez de se transformar um investimento em moeda
corrente, independente do valor convertido.
b) facilidade e rapidez de se transformar um investimento em moeda
corrente, com a menor perda de rentabilidade possvel.
c) capacidade de um investimento ter alta rentabilidade com o menor risco
possvel.
d) capacidade de um investimento ter alta sem risco.
Princpios de investimento
Liquidez pode ser definida como:
a) facilidade e rapidez de se transformar um investimento em moeda
corrente, independente do valor convertido. quando se perde muito para
vender rpido, o ativo tem alto risco de liquidez.
b) facilidade e rapidez de se transformar um investimento em moeda
corrente, com a menor perda de rentabilidade possvel.
c) capacidade de um investimento ter alta rentabilidade com o menor risco
possvel. isso o conceito de risco X retorno, no de liquidez.
d) capacidade de um investimento ter alta rentabilidade sem risco. no
o conceito de liquidez.
Princpios de investimento
Um investidor compra um ttulo do tesouro prefixado com valor de face igual a
R$ 1.000. A alta dos juros representa para esse investidor:
a) risco de mercado
b) risco corporativo
c) risco de crdito
d) risco legal.
Princpios de investimento
Um investidor compra um ttulo do tesouro prefixado com valor de face igual a
R$ 1.000. A alta dos juros representa para esse investidor:
a) risco de mercado
b) risco corporativo isso o risco diversificvel, ou no sistemtico
c) risco de crdito risco de sofrer o calote, o que no o caso.
d) risco legal. no matria do CPA 10.

Taxa de juros, cmbio, crises, inflao so exemplos de risco de mercado. No
h como impedir ou diversificar.

Aumento dos juros faz ttulos e fundos pr fixados carem.
Princpios de investimento
considerado risco de crdito a:
a) probabilidade de o tomador de emprstimo querer ou no poder cumprir
seus compromissos de dvida.
b) probabilidade de no haver recursos disponveis para emprstimo no
mercado
c) incerteza em relao capacidade de pagamento dos juros da dvida
contrada pelo tomador de emprstimo.
d) incerteza em relao a mudanas na poltica tributria incidente em
operaes de crdito.

Princpios de investimento
considerado risco de crdito a:
a) probabilidade de o tomador de emprstimo querer ou no poder
cumprir seus compromissos de dvida.
b) probabilidade de no haver recursos disponveis para emprstimo no
mercado isso risco de liquidez.
c) incerteza em relao capacidade de pagamento dos juros da dvida
contrada pelo tomador de emprstimo no s os juros, mas o
emprstimo inteiro.
d) incerteza em relao a mudanas na poltica tributria incidente em
operaes de crdito risco de mercado

Risco de crdito = no pagar a dvida.

Princpios de investimento
Ao se adquirir uma ao raramente negociada na bolsa de valores, o
comprador est assumindo principalmente o risco de:
a) mercado
b) liquidez
c) crdito
d) default
Princpios de investimento
Ao se adquirir uma ao raramente negociada na bolsa de valores, o
comprador est assumindo principalmente o risco de:
a) mercado
b) liquidez
c) crdito
d) default
Princpios de investimento
Com base no conceito de horizonte de investimento, pode-se afirmar que no
aconselhvel.
a) adquirir ttulos pblicos com maturidade de um ano com um dinheiro que
s dever ser usado em dois anos
b) adquirir aes hoje com o capital que deve ser utilizado no pagamento
de parcela do veculo em uma semana
c) optar por adquirir um imvel hoje por um financiamento de mdio prazo
em vez de pagamento de aluguel.
d) realizar os pagamentos das parcelas de uma dvida de mdio prazo em
vez de investir o mesmo capital no mercado de aes.

Princpios de investimento
Com base no conceito de horizonte de investimento, pode-se afirmar que no
aconselhvel.
a) adquirir ttulos pblicos com maturidade de um ano com um dinheiro que
s dever ser usado em dois anos isso bom, a pessoa vai precisar do
dinheiro depois que vencer a aplicao.
b) adquirir aes hoje com o capital que deve ser utilizado no
pagamento de parcela do veculo em uma semana
c) optar por adquirir um imvel hoje por um financiamento de mdio prazo
em vez de pagamento de aluguel. aluguel no investimento, logo a
alternativa no tem resposta correta pelo ponto de vista de finanas.
d) realizar os pagamentos das parcelas de uma dvida de mdio prazo em
vez de investir o mesmo capital no mercado de aes. dvidas sempre
tem juros mais elevados do que os recebidos com aplicaes financeiras.

Princpios de investimento
A respeito da diversificao de riscos, correto afirmar que:
a) sempre possvel diminuir o risco da carteira de investimento,
aumentando a rentabilidade
b) risco no diversificvel pode ser reduzido caso tenha-se uma grande
quantidade de ativos na carteira.
c) o risco no sistemtico pode ser diversificvel.
d) em uma carteira de ttulos pblicos brasileiros possvel mitigar o risco
soberano.

Princpios de investimento
A respeito da diversificao de riscos, correto afirmar que:
a) sempre possvel diminuir o risco da carteira de investimento,
aumentando a rentabilidade - maior retorno tem maior risco.
b) risco no diversificvel pode ser reduzido caso tenha-se uma grande
quantidade de ativos na carteira. risco no diversificvel o risco de
mercado, no tem como impedi-lo.
c) o risco no sistemtico pode ser diversificvel.
d) em uma carteira de ttulos pblicos brasileiros possvel mitigar o risco
soberano. o risco soberando de crdito existe um qualquer carteira de
ttulos, trata-se do risco pas, o menor risco de crdito da economia, no
tem como o risco de crdito ser menor que este.

Produtos Financeiros
A respeito das aes, incorreto afirmar que:
a) no Brasil, as aes podem ser ordinrias ou preferenciais.
b) a compra de aes representa um investimento em renda varivel.
c) sempre podem ser vendidas ou compradas.
d) o proprietrio das aes tem o direito ao recebimento de parte dos lucros
gerados pela companhia.

Produtos Financeiros
A respeito das aes, incorreto afirmar que:
a) no Brasil, as aes podem ser ordinrias ou preferenciais.
b) a compra de aes representa um investimento em renda varivel.
c) sempre podem ser vendidas ou compradas.
d) o proprietrio das aes tem o direito ao recebimento de parte dos lucros
gerados pela companhia.

Nem sempre podem ser vendidas ou compradas, depende da empresa estar
autorizada pela CVM.
Produtos Financeiros
O ganho de capital definido como:
a) diferena positiva entre o valor da alienao e o valor da ao no
primeiro dia til do ano-calendrio.
b) p capital auferido em razo da posse de um bem, como ocorre com os
juros sobre o capital prprio para os acionistas.
c) a diferena positiva entre o valor de alienao e o valor de aquisio.
d) o recebimento de receitas provenientes de um bem com baixo custo de
aquisio.

Produtos Financeiros
O ganho de capital definido como:
a) diferena positiva entre o valor da alienao e o valor da ao no
primeiro dia til do ano-calendrio.
b) o capital auferido em razo da posse de um bem, como ocorre com os
juros sobre o capital prprio para os acionistas.
c) a diferena positiva entre o valor de alienao e o valor de
aquisio.
d) o recebimento de receitas provenientes de um bem com baixo custo de
aquisio.

Diferena entre o valor de compra do ttulo e de venda. Paga imposto de 15%
para renda varivel e segue a tabela de renda fixa
Produtos Financeiros
O lastro de letras hipotecrias so:
a) os crditos fornecidos por meio do crdito direto ao consumidor.
b) os crditos advindos do emprstimo determinado pelo banco central.
c) os crditos habitacionais concedidos pela instituio.
d) os dbitos advindos da captao via poupana e depsitos vista.

Letras hipotecrias servem para garantir a liquidez do mercado imobilirio,
visto poupana ser uma fonte de captao de curto prazo e o crdito
imobilirio ter longo prazo.
Produtos Financeiros
Caso exista a necessidade do aplicador de CDB de realizar um resgate
antecipado:
a) o aplicador pode negociar com a instituio.
b) o aplicador no pode resgatar antes do prazo.
c) a instituio obrigada a fazer o resgate.
d) o aplicador pode recorrer ao fundo garantidor de crdito.
Produtos Financeiros
Caso exista a necessidade do aplicador de CDB de realizar um resgate
antecipado:
a) o aplicador pode negociar com a instituio.
b) o aplicador no pode resgatar antes do prazo. - no proibido resgate
antecipado.
c) a instituio obrigada a fazer o resgate. A lei no d o direito ao
resgate antecipado, o banco faz se quiser.
d) o aplicador pode recorrer ao fundo garantidor de crdito. isso s
acontece se o banco falir.
Produtos Financeiros
Normalmente, as debntures so remuneradas de acordo com:
a) taxa DI, ndice de preos (IGP-M, IPCA) e taxas pr fixadas.
b) taxa Selic e taxas pr fixadas.
c) Taxa DI somente.
d) taxas pr fixadas somente.

Produtos Financeiros
Normalmente, as debntures so remuneradas de acordo com:
a) taxa DI, ndice de preos (IGP-M, IPCA) e taxas pr fixadas.
b) taxa Selic e taxas pr fixadas. no comum na taxa Selic.
c) Taxa DI somente. pode ser pr fixada + inflao
d) taxas pr fixadas somente. pode ser variao do DI.

Debntures podem ser pr fixadas, corrigidas por inflao
8% a.a. + IGMP

E podem ser ps fixadas
110% do CDI.

Atualmente, com os juros em queda, so mais comuns as ps fixadas. As pr
fixadas tem risco de mercado (queda na taxa de juros).
As ps fixadas tem mais risco num cenrio de elevao da inflao, pois no
corrigem a inflao.
Produtos Financeiros
Em relao s notas promissrias, correto dizer que:
a) so comuns entre as empresas, as quais podem contrair emprstimos
junto a bancos, colocando tais notas como garantia da dvida.
b) so comuns entre os bancos, os quais podem contrair emprstimos junto
a empresas, colocando tais notas como garantia.
c) diferentemente de outros ttulos de crdito, as notas promissrias no
podem ser transferidas por endosso.
d) no podem ser protestadas em nenhuma hiptese

Produtos Financeiros
Em relao s notas promissrias, correto dizer que:
a) so comuns entre as empresas, as quais podem contrair
emprstimos junto a bancos, colocando tais notas como garantia da
dvida.
b) so comuns entre os bancos, os quais podem contrair emprstimos junto
a empresas, colocando tais notas como garantia. bancos s podem emitir
CDBs e CDIs
c) diferentemente de outros ttulos de crdito, as notas promissrias no
podem ser transferidas por endosso. podem ser transferidas por endosso,
o cheque pode ser endossado.
d) no podem ser protestadas em nenhuma hiptese cheques podem ser
protestados.

Cheque uma nota promissria, o que vale para o cheque, vale para as
demais notas.

Nota promissria pode ser oferecida para bancos ou no mercado de capitais,
desde que autorizadas pela CVM.

Produtos Financeiros
Um ttulo pblico federal prefixado apresenta risco de mercado descrito em
qual alternativa a seguir.
a) aumento da taxa SELIC em razo da marcao a mercado
b) Queda da taxa SELIC em razo da marcao a mercado
c) aumento do ndice de preos
d) queda da taxa pr fixada

Produtos Financeiros
Um ttulo pblico federal prefixado apresenta risco de mercado descrito em
qual alternativa a seguir.
a) aumento da taxa SELIC em razo da marcao a mercado
b) Queda da taxa SELIC em razo da marcao a mercado aumenta o
valor do ttulo.
c) aumento do ndice de preos trata-se de um risco de mercado, mas
que no afeta ttulos pblicos pr fixados diretamente.
d) queda da taxa pr fixada essa taxa no existe

Para um ttulo pr fixado, se os juros aumenta, o valor do ttulo cai.

Fundos de Investimentos
Um investidor adquiriu cotas de um fundo de renda fixa que adota a converso
pela cota de fechamento de aplicao e resgate. Ocorre uma elevao na
taxa de juros de mercado e ele pede regate imediatamente para evitar
perda provocada pela desvalorizao da cota. Esse investidor

a) conseguiu evitar a perda
b) no conseguiu evitar a perda
c) no pode pedir resgate
d) depende do horrio do pedido do resgate, conseguiu evitar a perda





Fundos de Investimentos
Um investidor adquiriu cotas de um fundo de renda fixa que adota a converso
pela cota de fechamento de aplicao e resgate. Ocorre uma elevao na
taxa de juros de mercado e ele pede regate imediatamente para evitar
perda provocada pela desvalorizao da cota. Esse investidor

a) conseguiu evitar a perda apenas se fosse cota de abertura ele
conseguiria evitar a perda
b) no conseguiu evitar a perda
c) no pode pedir resgate - fundo aberto pode
d) depende do horrio do pedido do resgate, conseguiu evitar a perda
fundo deve ser cotizado por dia, no por hora.

Os fundos podem usar a cota de abertura ou de fechamento. A cota de
fechamento evita que um investidor se beneficie, prejudicando outros.
Na cota de abertura pode existir perda. Por isso, apenas fundos de curto prazo
e referenciado podem usar esta cota. Renda fixa no pode
A ANBID VISA PROTEGER O INVESTIDOR!





Fundos de Investimentos
O fundo de investimento pode investir em ttulos emitidos pela prpria
instituio financeira administradora.

a) sem restries
b) de acordo com o disposto no regulamento
c) limitado a 20% do PL do fundo
d) limitado a 10% do PL do fundo





Fundos de Investimentos
O fundo de investimento pode investir em ttulos emitidos pela prpria
instituio financeira administradora.

a) sem restries
b) de acordo com o disposto no regulamento
c) limitado a 20% do PL do fundo
d) limitado a 10% do PL do fundo

O objetivo da Anbid no prejudicar o investidor. Comprar ttulos prprios
pode gerar conflito de interesses.



Fundos de Investimentos
responsabilidade do administrador.

a) contratar prestadores de servios para o fundo de investimento
b) aumentar a taxa de administrao
c) pagar imposto de renda sobre os rendimentos do fundo de investimento
d) cobrir eventuais perdas que o fundo vier a ter, em funo da poltica de
investimento.





Fundos de Investimentos
responsabilidade do administrador.

a) contratar prestadores de servios para o fundo de investimento
b) aumentar a taxa de administrao - s com aprovao em assembleia
de cotistas.
c) pagar imposto de renda sobre os rendimentos do fundo de investimento
o cotista que paga, o administrador s recolhe na fonte.
d) cobrir eventuais perdas que o fundo vier a ter, em funo da poltica de
investimento. responsabilidade do cotista.

O cotista quem paga o IR, o administrador tem que apenas recolher.





Fundos de Investimentos
O ____________ cria o fundo de investimento e o __________ deve implantar
a poltica de investimento definida no ______________

a) gestor, administrador, termo de adeso
b) administrador, gestor, regulamento
c) distribuidor, administrador, prospecto
d) administrador, custodiante, regulamento.





Fundos de Investimentos
O ____________ cria o fundo de investimento e o __________ deve implantar
a poltica de investimento definida no ______________

a) gestor compra ttulos, administrador gerencia o fundo, termo de adeso
cotista da cincia.
b) administrador, gestor, regulamento
c) distribuidor vendedor, administrador gerencia o fundo, prospecto explica
o regulamento
d) administrador gerencia o fundo, custodiante guarda os ttulos,
regulamento cria regras.





Fundos de Investimentos
O valor da cota de um fundo de investimento divulgado lquido de

a) taxa de administrao, taxa de performance, IR e IOF.
b) taxa de administrao, taxa de performance e outras despesas se
houver
c) imposto de renda
d) taxa de performance e IOF.





Fundos de Investimentos
O valor da cota de um fundo de investimento divulgado lquido de

a) taxa de administrao, taxa de performance, IR e IOF.
b) taxa de administrao, taxa de performance e outras despesas se
houver
c) imposto de renda
d) taxa de performance e IOF.

O que melhor para o cliente.




Fundos de Investimentos
Um fundo multimercado dever ter sua carteira composta por

a) mnimo 80% em ttulos pblicos federais e mximo de 20% em aes
b) mnimo 50% em ttulos pblicos federais e mximo de 50% em renda
fixa
c) ttulos de renda fixa, renda varivel e derivativos, de acordo com seu
regulamento.
d) mximo 80% em ttulos de renda fixa e mnimo de 20% em aes




Fundos de Investimentos
Um fundo multimercado dever ter sua carteira composta por

a) mnimo 80% em ttulos pblicos federais e mximo de 20% em aes
b) mnimo 50% em ttulos pblicos federais e mximo de 50% em renda
fixa
c) ttulos de renda fixa, renda varivel e derivativos, de acordo com
seu regulamento.
d) mximo 80% em ttulos de renda fixa e mnimo de 20% em aes

Todo fundo deve seguir um regulamento. No h limitaes para
multimercado.
Deve apenas salientar CP (crdito privado, se houver) e alavancagem (se
houver).


Fundos de Investimentos
fato relevante que deve ser divulgado a todos os cotistas de um fundo de
investimento

a) a premiao obtida pela revista Exame
b) a obteno de classificao por excelente grau de rating.
c) o fechamento do fundo para resgates em funo de falta de liquidez no
mercado
d) a quantidade de cotistas que detm mais de 1% do PL do fundo




Fundos de Investimentos
fato relevante que deve ser divulgado a todos os cotistas de um fundo de
investimento

a) a premiao obtida pela revista Exame no altera a vida do cotista
b) a obteno de classificao por excelente grau de rating. no altera a
vida do cotista
c) o fechamento do fundo para resgates em funo de falta de liquidez
no mercado
d) a quantidade de cotistas que detm mais de 1% do PL do fundo - pode
provocar problemas de liquidez caso existam poucos aplicadores com
percentuais elevados do fundo, mas no o fato de vrios cotistas terem
mais de 1% do fundo.

A Anbid quer proteger o cliente.




Fundos de Investimentos
Um fundo de investimento com mais de 50% da carteira em risco privado deve

a) ser distribudo apenas a investidores qualificados
b) acolher a assinatura eletrnica do cotista no prprio termo de adeso.
c) exigir valor mnimo de aplicao de R$ 25 mil
d) conter a expresso crdito privado na denominao do fundo.




Fundos de Investimentos
Um fundo de investimento com mais de 50% da carteira em risco privado deve

a) ser distribudo apenas a investidores qualificados qualquer pessoa
pode avaliar o risco do crdito privado.
b) acolher a assinatura eletrnica do cotista no prprio termo de adeso.
no pode ser eletrnica e no termo de cincia do risco.
c) exigir valor mnimo de aplicao de R$ 25 mil no protege o investidor
d) conter a expresso crdito privado na denominao do fundo.


A Anbid quer proteger o investidor. O fundo deve avisar do risco


Fundos de Investimentos
A assembleia geral de cotistas deve deliberar sobre.

a) propaganda a ser vinculada em jornais e revistas
b) alterao da poltica de investimentos taxas a serem pagas pelos
cotistas.
c) nvel de risco aceitvel a ser assumido pelo fundo
d) setores da economia potenciais para compor parcela das aes




Fundos de Investimentos
A assembleia geral de cotistas deve deliberar sobre.

a) propaganda a ser vinculada em jornais e revistas funo do distribuidor
b) alterao da poltica de investimento e taxas a serem pagas pelos
cotistas.
c) nvel de risco aceitvel a ser assumido pelo fundo previsto no
regulamento
d) setores da economia potenciais para compor parcela das aes
deciso do gestor

Alm destes dois itens, a assembleia pode decidir sobre a troca do gestor e do
administrador do fundo.




Fundos de Investimentos
A alavancagem uma estratgia de investimento mediante a qual o gestor
aumenta os riscos da carteira em busca de rentabilidade superior de
mercado. Para implantar essa estratgia ele deve comprar

a) Ttulos emitidos por empresas do setor privado sem classificao da
agncia de classificao de risco.
b) Aes com elevado potencial de retorno, selecionadas entre as menos
negociadas
c) Alongar o prazo mdio dos ttulos de taxa prefixada, ficando mais
exposto ao risco de elevao da taxa de juros
d) Contrato de derivativos, assumindo uma posio de risco maior do que o
patrimnio do fundo




Fundos de Investimentos
A alavancagem uma estratgia de investimento mediante a qual o gestor
aumenta os riscos da carteira em busca de rentabilidade superior de
mercado. Para implantar essa estratgia ele deve comprar

a) Ttulos emitidos por empresas do setor privado sem classificao da
agncia de classificao de risco.
b) Aes com elevado potencial de retorno, selecionadas entre as menos
negociadas
c) Alongar o prazo mdio dos ttulos de taxa prefixada, ficando mais
exposto ao risco de elevao da taxa de juros
d) Contrato de derivativos, assumindo uma posio de risco maior do
que o patrimnio do fundo

Todas as estratgias aumentam o potencial de retorno e conseqentemente o
risco, mas alavancagem so operaes com derivativos.
Alavancagem a nica estratgia em que o investidor pode perder mais do
que aplicou.


Fundos de Investimentos
Um fundo investimento com menos de 67% em aes est sujeito incidncia
do imposto de renda

a) a cada 30 dias, ou no resgate, o que ocorrer primeiro
b) no ltimo dia til de cada ms, ou no resgate, o que ocorrer primeiro.
c) no ltimo dia til dos meses de maior e novembro, ou no resgate, o que
ocorrer primeiro.
d) somente no resgate




Fundos de Investimentos
Um fundo investimento com menos de 67% em aes est sujeito incidncia
do imposto de renda

a) a cada 30 dias, ou no resgate, o que ocorrer primeiro
b) no ltimo dia til de cada ms, ou no resgate, o que ocorrer primeiro.
c) no ltimo dia til dos meses de maio e novembro, ou no resgate, o
que ocorrer primeiro.
d) somente no resgate


Regra de come cotas.


Fundos de Investimentos
Investidor mantm seus recursos em dois fundos de investimento renda fixa
e aes. No ms de novembro, percebeu uma mudana na quantidade de
cotas do fundo de renda fixa, sem ter realizado resgates, enquanto do
fundo de aes no ocorreu alterao e deseja saber de voc porque. Voc
explica

a) cobrou taxa de performance e o fundo de aes no
b) cobrou imposto de renda (via come cotas) e o fundo de aes no, pois
neste fundo a tributao ocorre apenas no resgate
c) teve cobrana de IR come cotas, mas houve problemas no sistema e
por isso no foi cobrado o IR do fundo de aes.
d) Teve uma valorizao maior devido a marcao a mercado enquanto a
cota do fundo de aes caiu.




Fundos de Investimentos
Investidor mantm seus recursos em dois fundos de investimento renda fixa
e aes. No ms de novembro, percebeu uma mudana na quantidade de
cotas do fundo de renda fixa, sem ter realizado resgates, enquanto do
fundo de aes no ocorreu alterao e deseja saber de voc porque. Voc
explica

a) cobrou taxa de performance e o fundo de aes no
b) cobrou imposto de renda (via come cotas) e o fundo de aes no,
pois neste fundo a tributao ocorre apenas no resgate
c) teve cobrana de IR come cotas, mas houve problemas no sistema e
por isso no foi cobrado o IR do fundo de aes.
d) Teve uma valorizao maior devido a marcao a mercado enquanto a
cota do fundo de aes caiu.




Fundos de Investimentos
O fundo de investimento pode investir em ttulos emitidos pela prpria
instituio financeira administradora.

a) sem restries
b) de acordo com o disposto no regulamento
c) limitado a 20% do PL do fundo
d) limitado a 10% do PL do fundo





Fundos de Investimentos
O fundo de investimento pode investir em ttulos emitidos pela prpria
instituio financeira administradora.

a) sem restries
b) de acordo com o disposto no regulamento
c) limitado a 20% do PL do fundo
d) limitado a 10% do PL do fundo

O objetivo da ANBIMA no prejudicar o investidor. Comprar ttulos prprios
pode gerar conflito de interesses.



Fundos de Investimentos
responsabilidade do administrador.

a) contratar prestadores de servios para o fundo de investimento
b) aumentar a taxa de administrao
c) pagar imposto de renda sobre os rendimentos do fundo de investimento
d) cobrir eventuais perdas que o fundo vier a ter, em funo da poltica de
investimento.





Fundos de Investimentos
responsabilidade do administrador.

a) contratar prestadores de servios para o fundo de investimento
b) aumentar a taxa de administrao - s com aprovao em assemblia
de cotistas.
c) pagar imposto de renda sobre os rendimentos do fundo de investimento
o cotista que paga, o administrador s recolhe na fonte.
d) cobrir eventuais perdas que o fundo vier a ter, em funo da poltica de
investimento. responsabilidade do cotista.

O cotista quem paga o IR, o administrador tem que apenas recolher.





Fundos de Investimentos
O ____________ cria o fundo de investimento e o __________ deve implantar
a poltica de investimento definida no ______________

a) gestor, administrador, termo de adeso
b) administrador, gestor, regulamento
c) distribuidor, administrador, prospecto
d) administrador, custodiante, regulamento.





Fundos de Investimentos
O ____________ cria o fundo de investimento e o __________ deve implantar
a poltica de investimento definida no ______________

a) gestor compra ttulos, administrador gerencia o fundo, termo de adeso
cotista da cincia.
b) administrador, gestor, regulamento
c) distribuidor vendedor, administrador gerencia o fundo, prospecto explica
o regulamento
d) administrador gerencia o fundo, custodiante guarda os ttulos,
regulamento cria regras.





Fundos de Investimentos
O valor da cota de um fundo de investimento divulgado lquido de

a) taxa de administrao, taxa de performance, IR e IOF.
b) taxa de administrao, taxa de performance e outras despesas se
houver
c) imposto de renda
d) taxa de performance e IOF.





Fundos de Investimentos
O valor da cota de um fundo de investimento divulgado lquido de

a) taxa de administrao, taxa de performance, IR e IOF.
b) taxa de administrao, taxa de performance e outras despesas se
houver
c) imposto de renda
d) taxa de performance e IOF.

O que melhor para o cliente.




Fundos de Investimentos
Um fundo multimercado dever ter sua carteira composta por

a) mnimo 80% em ttulos pblicos federais e mximo de 20% em aes
b) mnimo 50% em ttulos pblicos federais e mximo de 50% em renda
fixa
c) ttulos de renda fixa, renda varivel e derivativos, de acordo com
seu regulamento.
d) mximo 80% em ttulos de renda fixa e mnimo de 20% em aes

Todo fundo deve seguir um regulamento. No h limitaes para
multimercado.
Deve apenas salientar CP (crdito privado, se houver) e alavancagem (se
houver).


Fundos de Investimentos
fato relevante que deve ser divulgado a todos os cotistas de um fundo de
investimento

a) a premiao obtida pela revista Exame
b) a obteno de classificao por excelente grau de rating.
c) o fechamento do fundo para resgates em funo de falta de liquidez no
mercado
d) a quantidade de cotistas que detm mais de 1% do PL do fundo




Fundos de Investimentos
fato relevante que deve ser divulgado a todos os cotistas de um fundo de
investimento

a) a premiao obtida pela revista Exame no altera a vida do cotista
b) a obteno de classificao por excelente grau de rating. no altera a
vida do cotista
c) o fechamento do fundo para resgates em funo de falta de liquidez
no mercado
d) a quantidade de cotistas que detm mais de 1% do PL do fundo - pode
provocar problemas de liquidez caso existam poucos aplicadores com
percentuais elevados do fundo, mas no o fato de vrios cotistas terem
mais de 1% do fundo.

A ANBIMA quer proteger o cliente.