SOCIEDADES FINANCIERAS DE OBJETO MULTIPLE SOFOM

Las SOFOM son Sociedades dedicadas al otorgamiento de crditos al pblico en

general en diversas ramas o sectores las cuales pueden ser sociedades reguladas
o no reguladas por el gobierno pero que si requieren de una supervisin por medio
de la Comisin Nacional para la Proteccin y Defensa de los Usuarios de Servicios
Financieros CONDUSEF. Dichas instituciones no estn autorizadas para la
recaudacin de dineros del pblico en forma de ahorros solamente tienen como
finalidad la de otorgar crditos y tarjetas de crdito y todo lo relacionado con el
prestar recursos para el crecimiento de negocios, compra o construccin de una
casa etc. Pero aun y cuando no estn autorizadas para la recoleccin de ahorros
si estn autorizadas a hacer el cobro de los prstamos que ofrecieron. Este tipo de
instituciones no requieren autorizacin del gobierno para constituirse.
Puede decirse que las SOFOMES son instituciones de crdito INFORMALES
pues se enfocan a los pequeos sectores productivos o personas que no estn
consideradas apropiadas para la obtencin de un crdito, por los bancos o por
instituciones financieras.
En caso de ser instituciones reguladas debern de asignar a la expresin sociedad
financiera de objeto mltiple SOFOM seguido de la leyenda entidad regulada o
su abreviatura E. R.. En caso de ser una sociedad no regulada se manejara
como sociedad financiera de objeto mltiple seguido de la expresin no regulada
o bien su abreviatura E. N. R.
Las SOFOM reguladas deben someterse a la supervisin de la Comisin Nacional
Bancaria y de Valores. Las no reguladas al igual se someten a supervisin ante la
Comisin Nacional Bancaria y de Valores pero solo en los casaos de los temas
relacionados con la prevencin del lavado de dinero.



QUE SON LAS SOFOM INVESTIGACION
Las Sofomes son entidades financieras que, a travs de la obtencin de recursos
mediante el fondeo en instituciones financieras y/o emisiones pblicas de deuda,
otorgan crdito al pblico de diversos sectores y realizan operaciones de
arrendamiento financiero y factoraje financiero. Una Sofom no puede captar
recursos del pblico y no requiere de la autorizacin del gobierno federal para
constituirse.
Se considerarn como Sofomes aquellas sociedades annimas que en sus
estatutos sociales, contemplen expresamente como objeto social principal la
realizacin habitual y profesional de una o ms de las actividades que se indican
en el prrafo anterior. Estas entidades financieras gozarn de las mismas ventajas
fiscales y procesales que tenan al ser sofoles, arrendadoras y empresas de
factoraje, adicionndoseles algunas ventajas civiles al ser empresas mercantiles.

Requisitos para constituir una SOFOM
De conformidad con lo previsto en el Decreto de Reformas publicado en 18 de julio
de 2006, el otorgamiento de crdito, as como la celebracin de arrendamiento
financiero o factoraje financiero pueden realizarse en forma habitual y profesional
por cualquier persona sin necesidad de autorizacin del Gobierno Federal y para
tales efectos se prev la creacin de la figura de las Sofomes, las cuales
mantienen las mismas ventajas fiscales y procesales de las arrendadoras y
empresas de factoraje.
1.- Constituirse como sociedades annimas ante notario o corredor pblico,
cumpliendo con los requisitos establecidos en la Ley General de Sociedades
Mercantiles para dicho tipo social, debiendo adicionalmente cumplir con lo
siguiente:
2.- Las Sofomes No Reguladas, debern agregar a su denominacin las palabras
Sociedad Financiera de Objeto Mltiple, Entidad No Regulada, o su abreviatura
S.O.F.O.M., E.N.R
3.- Las Sofomes Reguladas deben agrupar en su denominacin social la
expresin Sociedad Financiera de Objeto Mltiple, Entidad Regulada, o su
abreviatura S.O.F.O.M. E.R.
4.- En caso que su denominacin contenga palabras asimilables a banca,
crdito, ahorro, o financiera, debern asimismo contar con la autorizacin
previa de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico;
5.- Deben contemplar expresamente en sus estatutos sociales, que tienen como
objeto social principal, la realizacin habitual y profesional de una o ms de las
actividades de otorgamiento de crdito, la celebracin de arrendamiento financiero
o factoraje financiero;
6.- Darse de alta ante el SAT, como entidad financiera y obtener el RFC;
7.- Comunicar por escrito a la CONDUSEF su constitucin, a ms tardar a los diez
das hbiles posteriores a la inscripcin del acta constitutiva correspondiente en el
Registro Pblico de Comercio.
8.- No requieren autorizacin del Gobierno Federal.
9.- Las Sofomes Reguladas, estarn sujetas a la supervisin de la Comisin
Nacional Bancaria y de Valores.
10.- Las Sofomes No Reguladas no estarn sujetas a la supervisin de la
Comisin Nacional Bancaria y de Valores.

EXISTEN DOS TIPOS DE SOFOM
I. Sociedades financieras de objeto mltiple reguladas
II. Sociedades financieras de objeto mltiple no reguladas


Caractersticas de las SOFOM E. R.
Las sociedades sealadas en la fraccin I anterior sern aquellas que, en los
trminos de la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito,
mantengan vnculos patrimoniales con instituciones de crdito o sociedades
controladoras de grupos financieros de los que formen parte instituciones de
crdito. Estas sociedades debern agregar a su denominacin social la expresin
"sociedad financiera de objeto mltiple" o su acrnimo "Sofom", seguido de las
palabras "entidad regulada" o su abreviatura "E.R.". Las sociedades financieras de
objeto mltiple reguladas estarn sujetas a la supervisin de la Comisin Nacional
Bancaria y de Valores. En caso que su denominacin contenga palabras
asimilables a banca, crdito, ahorro, o financiera, debern as mismo contar
con la autorizacin previa de la Secretaria de Hacienda y Crdito Pblico.
Las SOFOMES reguladas estarn sujetas a la supervisin de la Comisin
Nacional Bancaria y de valores.
Deben contemplar expresamente en sus estatutos sociales, que tienen
como objeto social principal, la realizacin habitual y profesional de una o
ms de las actividades de otorgamiento de crdito, la celebracin de
arrendamiento financiero o factoraje financiero.
Darse de alta ante el SAT, como entidad financiera y obtener el RFC.
Comunicar por escrito a la CONDUSEF su constitucin, a ms tardar a los
diez das hbiles posteriores a la inscripcin del acta constitutiva
correspondiente en el Registro Pblico de Comercio.
No requieren autorizacin del Gobierno Federal

Caractersticas de las SOFOM E. N. R.
Las sociedades previstas en la fraccin II de este artculo sern aquellas en cuyo
capital no participen, en los trminos y condiciones antes sealados, cuales quiera
de las entidades a que se refiere el prrafo anterior. Estas sociedades debern
agregar a su denominacin social la expresin "sociedad financiera de objeto
mltiple" o su acrnimo "Sofom", seguido de las palabras "entidad no regulada" o
su abreviatura "E.N.R.".
Las sociedades financieras de objeto mltiple no reguladas estarn
sujetas a la supervisin de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores,
solo respecto a los temas de lavado de dinero.
En caso que su denominacin contenga palabras asimilables a banca,
crdito, ahorro, o financiera, debern as mismo contar con la
autorizacin previa de la Secretaria de Hacienda y Crdito Pblico.
Deben contemplar expresamente en sus estatutos sociales, que tienen
como objeto social principal, la realizacin habitual y profesional de una o
ms de las actividades de otorgamiento de crdito, la celebracin de
arrendamiento financiero o factoraje financiero.
Darse de alta ante el SAT, como entidad financiera y obtener el RFC.
Comunicar por escrito a la CONDUSEF su constitucin, a ms tardar a los
diez das hbiles posteriores a la inscripcin del acta constitutiva
correspondiente en el Registro Pblico de Comercio.
No requieren autorizacin del Gobierno Federal.

Otras caractersticas de las SOFOM
1.-Para obtener los beneficios fiscales y ser consideradas integrantes del sistema
financiero, adems de mencionar en sus estatutos la actividad habitual y
profesional de las actividades de crdito, arrendamiento financiero o factoraje
financiero, dichas actividades deben representar al menos el 70 % de sus activos
totales o sus ingresos derivadas de las mismas y de la enajenacin o
administracin de los crditos otorgados representen al menos el 70 %.
1. La cartera crediticia no se incluye para el cmputo del impuesto al activo.
2. Los intereses generados en transacciones de la cartera crediticia comercial
con entidades financieras no causan el impuesto al valor agregado.
3. Deducibilidad de prdidas por irrecuperabilidad de crditos.

2.-Las sociedades de nueva creacin cuentan con un periodo de tres ejercicios a
partir de su constitucin para cumplir con el porcentaje sealado.
3.-Los contratos en que se haga constar crditos, arrendamientos financiero y
factoraje financiero que otorguen las Sofomes, que vayan acompaados de los
estados de cuenta certificados por el contador de la entidad, tienen el carcter de
ttulo ejecutivo mercantil.
Posibilidad de otorgar hipoteca industrial como garanta a su favor, tratndose de
acreditadas dedicadas a actividades industriales, agrcolas, ganaderas, primarias,
comerciales o de servicios.
Posibilidad de ceder los derechos de crditos con garanta hipotecaria sin
necesidad de notificacin al deudor, ni de escritura pblica, ni de inscripcin ante
el RPP, en casi la totalidad de los estados de la Repblica.
4.-Fondeo a travs de la banca comercial y de desarrollo, as como del mercado
de valores.

Las sociedades financieras de objeto mltiple reguladas se sujetarn a las
disposiciones aplicables a las instituciones de crdito y entidades financieras,
segn lo disponen los artculos 49, 50, 52, 73, 73 Bis y 73 Bis 1, 93, 99, 101, 102 y
115 de la Ley de Instituciones de Crdito, as como los artculos 4 fracciones I a
VI y 6 de la Ley de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores. Al efecto, las
sociedades financieras de objeto mltiple reguladas se sujetarn a las
disposiciones que, para dichas sociedades, emitan las correspondientes
autoridades indicadas en los artculos antes sealados y en las mismas materias a
que aquellos se refieren.
Cabe sealar que, independientemente que las Sofomes no captan directamente
recursos del pblico, estn sujetas a normas para evitar el lavado de dinero as
como observar un seguimiento estrecho de las disposiciones que al efecto
establece la Comisin Nacional Bancaria y de Valores.
Las Sociedades Financieras de Objeto Mltiple, al constituirse con tal carcter,
debern comunicar por escrito dicha circunstancia a la Condusef, a ms tardar, a
los diez das hbiles posteriores a la inscripcin del acta constitutiva
correspondiente en el Registro Pblico de Comercio. Pues dicha institucin ser la
encargada de la supervisin de las SOFOM.
Con la creacin e inclusin de las sociedades financieras de objeto mltiple, fue
necesario la creacin, derogacin y cambios en las siguientes leyes:
Ley General de Ttulos y Operaciones de Crdito,
Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito,
Ley de Instituciones de Crdito,
Ley para Regular las Agrupaciones Financieras,
Ley de Ahorro y Crdito Popular,
Ley de Inversin Extranjera,
Ley del Impuesto sobre la Renta,
Ley del Impuesto al Valor Agregado, y
Cdigo Fiscal de la Federacin.
De manera especfica, la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares
del Crdito, en sus artculos 87 B al 87 , establece las disposiciones aplicables al
funcionamiento de las Sofomes.

Ventajas de las SOFOM
Se han detectado tres principales ventajas de una Sociedad Financiera de Objeto
Mltiple
Fiscales
La cartera crediticia no es incluida para el cmputo del impuesto al activo.
Los intereses generados en transacciones de la cartera crediticia comercial con
entidades financieras no causan el impuesto al valor agregado.
Procesales
Al ser consideradas como entidades financieras, sus estados de cuenta
certificados tienen el carcter de ttulos ejecutivos, y de esta manera, un juez
puede dictar un embargo del colateral a favor de la entidad financiera sin esperar
una sentencia en firme.
Civiles
De acuerdo a lo establecido en el Cdigo Civil Federal y los Cdigos Civiles
Estatales, las entidades financieras pueden ceder los derechos de crditos con
garanta hipotecaria a otro intermediario sin necesidad de notificacin al deudor, ni
de escritura pblica, ni de inscripcin ante el Registro Pblico de la Propiedad y
del Comercio. Facilitndose as la venta de cartera hipotecaria y el proceso de
bursatilizacin de las mismas por parte de las Sofoles a un costo no tan excesivo.
Estas ventajas son buenas para las sociedades que otorgan los crditos puesto
que pueden traspasar los derechos a un tercero que tienen con sus deudores,
pero para los deudores esto puede ser perjudicial puesto que no es necesario que
se les avise o se les tome en cuenta cuando sus deudas pasen a otro acreedor y
estos les exijan el pago de dicha deuda.

Autoridades que supervisan las SOFOMES
1.- La proteccin y defensa de los derechos e intereses del pblico usuario de los
servicios que presten las Sofomes, estar a cargo de la CONDUSEF.
2.- Las facultades que la Ley de Transparencia y de Fomento a la Competencia en
el Crdito Garantizado otorga a la Comisin Nacional Bancaria y de Valores,
respecto de entidades financieras que otorguen crdito garantizado, se confieren a
la CONDUSEF, respecto de las sociedades financieras de objeto mltiple no
reguladas.
3.- En materia de Prevencin de Operaciones Ilcitas, las Sofomes estarn sujetas
a las disposiciones de carcter general que emita la SHCP, escuchando la previa
opinin del SAT.

Marco Legal
1.- Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares de Crdito.
2.- Ley General de Ttulos y Operaciones de Crdito.
3.- Ley de Transparencia y de Fomento a la Competencia en el Crdito
Garantizado.
4.- Ley para Regular las Sociedades de Informacin Crediticia.
5.- Ley para la Transparencia y Ordenamientos de los Servicios Financieros.

En la actualidad a la falta de inters de las instituciones financieras para con los
sectores considerados para ellos como sujetos riesgosos de crdito, es
aprovechada por las Sociedades Financieras de Objeto Mltiple (SOFOM NO
REGULADAS) pues en los ltimos aos dichas instituciones crecieron de una
manera considerable.
Segn cifras de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, en Mxico operan 48
instituciones financieras de banca mltiple, en cambio la CONDUSEF reporta ms
de 2500 SOFOMES activas registradas que otorgan todo tipo de apoyos a los
diferentes sectores econmicos, como los pequeos sectores productivos
vincolas o los paramdicos que no acceden fcilmente al financiamiento debido a
que estn en la base de la pirmide poblacional.