Apresentao Mills

Disclaimer Esta apresentao pode incluir declaraes que apresentem expectativas da Administrao da Companhia sobre eventos ou resultados futuros. Todas as

declaraes quando baseadas em expectativas futuras e no em fatos histricos

envolvem vrios riscos e incertezas. A Mills no pode garantir que tais declaraes venham a ser corretas. Tais riscos e incertezas incluem fatores relativos economia brasileira, ao mercado de capitais, aos setores de infra-estrutura, imobilirio, de leo e gs, entre outros, e a regras governamentais, que esto sujeitos mudana sem prvio aviso. Para obter informaes adicionais sobre fatores que possam originar resultados diferentes daqueles estimados pela Companhia, favor consultar os relatrios arquivados na Comisso de Valores Mobilirios - CVM.

Agenda

Conhecendo a Mills

Segmentos de negcios da Mills

Plano de crescimento

Viso Geral da Mills

um dos maiores prestadores de servios especializados de engenharia no Brasill 60 anos de liderana de mercado 4 segmentos de negcio: Construo Rental

Jahu

Servios Industriais

Mills Projetos marcantes

Excelente histrico de desempenho, tendo participado dos maiores projetos no Brasil nos ltimos 59 anos

Ponte Rio - Niteri

Itaipu

Ponte Octvio Frias de Oliveira

Braslia

Cidade das Artes

Mills Desempenho financeiro

Mills tem um excelente histrico de desempenho financeiro com o crescimento da receita de 36% a.a. e do EBITDA de 64% a.a. no perodo 2007 - 2012
Receita Lquida (R$ milhes) EBITDA (R$ milhes) e Margem EBITDA (%)
CAGR 07-12: 64% CAGR 07-12: 36% 16% 30% 39% 35% 35% 41%

Aquisio Jahu

Start-up Diviso Rental

Venda da Diviso Eventos Entrada dos fundos de Private Equity

Mills Desempenho financeiro

Lucro lquido apresentou crescimento mdio anual de 70% a.a. no perodo 2007 - 2012

Lucro lquido (R$ milhes)

151,5

Dvida lquida (R$ milhes) e Dvida lquida/EBITDA

Dvida lquida / EBITDA

CAGR 07-12: 70%

1,0x

2,1x

1,2x

-0,1x

1,6x

1,2x

103,3

92,2

68,4

30,6

10,5

2007

2008

2009

2010

2011

2012

Mills Desempenho financeiro por segmento de negcio

Destaques financeiros de 2012 por segmento de negcio
R$ milhes Margem EBITDA (%) 55,7%
29%

879,3

% Total

ROIC (%) 18,2%

9,1%
24%

4,6%

47,7%
358,4
27% % Total

15,7%

39%

48,5%
5% 32% 20% 24%

17,2%

Total

40,8%

14,7%

Mills Desempenho da Ao Ticker: MILS3

14 de maro de 2013, Market Cap = R$ 4,0 bilhes

15 de abril de 2010 1,4

Mills IBOVESPA Small Cap IMOB

IPOTD* + 176,5 % - 18,8 % + 31,4 % + 3,6 %

*At 14 de maro de 2013.

Mills Estrutura Acionria

Posio em 28 de fevereiro de 2013 Inclui Snow Petrel

10

Mills Principais produtos Projeto

11

Mills Principais produtos Formas de concretagem

12

Mills Principais produtos Escoramento

13

Mills Principais produtos Acesso

14

Mills Principais produtos Mquinas motorizadas de acesso

15

Mills Vantagens competitivas

Expertise tcnica amplamente reconhecida, agilidade e pioneirismo garantiram a Mills relacionamento de longo prazo com as principais empresas brasileiras do setor.

Confiabilidade Agilidade e Execuo Incomparvel

Solues Criativas

Cobertura Nacional

Projetos Customizados

Portflio Completo

16

Agenda

Viso Geral da Mills

Segmentos de negcios da Mills

Plano de crescimento

17

Construo

Ferrovia Transnordestina

Construo
Foco em projetos de infraestrutura complexos e de grande porte Produtos: Solues de engenharia e aluguel de equipamentos: formas de concretagem e escoramento Planejamento, projeto, superviso tcnica, equipamentos e servios relacionados

Lder de mercado
Longo histrico de sucesso, com 60 anos de experincia Confiabilidade fator crtico de sucesso Principais clientes so as maiores empreiteiras brasileiras:

Quantidade de contratos: 288 ao final de 2012

Metr de So Paulo Linha Amarela

Usina Hidroeltrica de Santo Antnio

Viaduto Rodovia Dutra(So Paulo)

19

Perspectiva do mercado de construo infraestrutura e industrial

Investimentos no Brasil em infraestrutura e indstria devem atingir R$ 1,5 trilho no perodo de 2013-2016

Crescimento em relao ao perodo de 2008-2011 (%) 22% 36%

20
Fonte: BNDES Fevereiro de 2013

Novo Programa de Investimentos de Logstica

Total: R$ 42 bilhes (7.500 km)

Total: R$ 91 bilhes (10.000 km)

Total: R$ 54 bilhes

Total: R$ 187 bilhes

Fonte: Programa de investimento em Logstica, Agosto 2012 e jornal O Globo

21

As obras relacionadas aos eventos Copa e Olimpadas representaram 22% da receita desse segmento no 4T12

Receita 4T12
R$ 47,3 milhes

Outros 14% Copa e Olimpadas 22%

Infraestrutura 39% Indstria 25%

Fonte: 3 Balano das aes do Governo Brasileiro para a Copa Abril 2012 e Mills

22

Eventos esportivos: a cereja do bolo

12 estdios (R$ 6,7 bilhes)

5 vias expressas1

1 ferrovia2

0,4 hidroeltrica3

1 Considerando 2 Investimento

investimento mdio dos BRTs Transcarioca (R$ 1,3 bilho), Transolmpica (R$ 2,2 bilhes) e Transoeste (R$ 0,7 bilho) da Ferrovia Norte-Sul (R$ 6,7 bilhes) 3 Investimento da hidreltrica de Santo Antnio (R$ 16,0 bilhes)

Fonte: Mills

23

Utilizao de novas tecnologias com foco em aumento de produtividade

Arena Fonte Nova Salvador, BA

58% mais leve 50-65% menos mo de obra

24

Construo Desempenho financeiro

O segmento Construo apresentou um crescimento da receita de 22% a.a. e do EBITDA de 30% a.a. no perodo 2007 - 2012
Receita Lquida (R$ milhes) EBITDA (R$ milhes) e Margem EBITDA (%)
CAGR 07-12: 30% CAGR 07-12: 22% 35% 45% 50% 48% 44% 48%

25

Jahu - Residencial e Comercial

Reserva do Paiva Pernambuco

26

Jahu - Residencial e comercial

Foco em construes residenciais e comerciais

Produtos:
Solues em engenharia e aluguel de equipamentos: formas de concretagem, andaimes e sistemas de escoramento Lder de mercado Clientes so as empresas do setor imobilirio, tais como: Quantidade de contratos: 4.361 ao final de 2012

27

Vetores de crescimento do mercado residencial

Maior poder de compra da populao brasileira e aumento do crdito imobilirio
Crdito imobilirio
Em R$ milhes

Fonte: BACEN, IBGE e FGV

28

Vetores de crescimento do mercado comercial: shopping centers e hotis

Setor hoteleiro

Dficit atual: 62,4 mil unidades Investimentos de R$ 40 bilhes previstos nos prximos 10 anos Nmero de novos quartos deve ampliar para 36,6 mil em 2020, sendo quase 5x superior aos 7,7 mil em 2010 Projetos de novos hotis: 2011: 39 2013: ~78 2020: 180

Fonte: Abrasce (maio 2012), Ernst & Young, consultoria HotelInvest

29

Vetores de crescimento do mercado residencial: industrializao do processo construtivo

Maior desafio do setor: mo de obra

89% das empresas da construo civil afirmam que a falta de

trabalhador qualificado um problema para a empresa 94% das empresas da construo civil que enfrentam a falta de trabalhador qualificado tm dificuldade de encontrar

profissionais bsicos ligados obra, como pedreiros e

serventes Soluo: Industrializao do processo construtivo
Sistema Ciclo total entre concretagens Tradicional com madeira 15 dias Tipo Deck 6-8 dias Mesa Voadora 4-7 dias

Apenas 7% das empresas da construo civil tm como ao para enfrentar a falta de trabalhador qualificado a alterao do processo construtivo na direo de uma indstria de montagem 30
Fonte: Sondagem Especial Construo Civil, abril 2011, CBIC , CNI, Revista Tchne, Junho 2012 e Mills

Grande penetrao do uso de parede de concreto no programa Minha Casa, Minha Vida
Participao de parede de concreto deve atingir 40% das unidades do programa Minha Casa, Minha Vida em 2014/15

2010/11
3%

2012/13
15%

2014/15

40%

60% 85%

97%

30.000 UH
Construo em parede de concreto

150.000 UH

400.000 UH
Construo em outros sistemas

Fonte: Criative

31

Jahu Desempenho financeiro

O segmento Jahu apresentou um crescimento da receita de 76% a.a. e do EBITDA de 79% a.a. no perodo 2008 - 2012
Receita Lquida (R$ milhes) EBITDA (R$ milhes) e Margem EBITDA (%)
CAGR 08-12: 79% CAGR 08-12: 76% 45% 51% 42% 42% 48%

32

Rental Equipamentos motorizados de acesso

Estdio do Castelo Fortaleza, CE

Rental Equipamentos motorizados de acesso

Atende os outros segmentos de negcio da Mills, bem como os setores automotivo, varejo, logstico, entre outros Produtos: Aluguel e venda de equipamentos motorizados de acesso, tais como plataformas

areas e manipuladores telescpicos para elevar trabalhadores e cargas, respectivamente

Lder de mercado Venda cruzada com os demais segmentos de negcio da Mills

Mills conquistou o prmio de Melhor Empresa de Acesso do Ano no IAPA Awards referente ao
ano de 2011 Quantidade de contratos: 1.597 ao final de 2012

34

Equipamentos motorizados de acesso Perspectiva de mercado

Atual subutilizao de equipamentos motorizados de acesso no Brasil e mudanas recentes na regulamentao indicam forte potencial de crescimento neste segmento A frota brasileira de plataformas areas e de manipuladores telescpicos muito pequena em

relao dos Estados Unidos; inferior a 3%

Modesta penetrao do aluguel de mquinas de 15% no Brasil, enquanto os padres globais so de aproximadamente 40% nos EUA, 60% no Japo e 80% na Inglaterra Regulamentao recente exige o uso de plataformas areas para o acesso de operrios, aumentando a segurana e a produtividade no local de trabalho A frota brasileira dever aumentar a uma taxa mdia anual de 14% nos prximos anos e atingir 40.000 unidades em 2017

Fonte: Mills

35

Vetor de crescimento do mercado motorizado de acesso: penetrao de uso

+13,9% a.a.

Manipuladores Telescpicos 11%

+33,2%

+46,2%

+34,9%

Manipuladores Telescpicos 22%

Fonte: Mills e Yengst Associates

36

Rental Desempenho financeiro

O segmento Rental apresentou um crescimento da receita de 78% a.a. e do EBITDA de 88% a.a. no perodo 2008 - 2012
Receita Lquida (R$ milhes) EBITDA (R$ milhes) e Margem EBITDA (%)
CAGR 08-12: 88% CAGR 08-12: 78% 45% 58% 54% 53% 56%

37

Servios Industriais

Estaleiro Mau Niteri, RJ

38

Servios Industriais
Foco em grandes plantas industriais, tanto na fase de construo, quanto na fase de manuteno Produtos oferecidos durante a construo e manuteno: Aluguel de estruturas de acesso e servios de montagem e desmontagem Pintura industrial e tratamentos de superfcie Isolamento trmico Venda cruzada com o segmento de negcio da Construo Base de receitas recorrente e menos voltil Intensiva em mo de obra, ao invs de intensiva em capital, como os demais segmentos Setores servidos: leo e Gs, Petroqumica, Papel e Celulose, Siderurgia, Minerao, entre outros Quantidade de contratos: 114 ao final de 2012

39

Petrobras divulgou seu Plano de Negcios 2013 2017, com investimentos totalizando US$ 236,7 bilhes para o perodo
Investimento total planejado para o perodo de 2013 2017: US$ 236,7 bilhes Investimentos no pr-sal planejado para o perodo de 2013 2017: US$ 52,2 bilhes US$ 147,5 bilhes sero investidos em E&P no Brasil, com o objetivo de aumentar a produo de 2,0

milhes bpd (Mbpd) em 2011 para 2,75 Mbpd em 2017, sendo 1,0 Mbpd referente ao pr-sal
Recursos crticos necessrios at 2020:
CAGR10-20: +7,9%

65 sondas de perfurao 68 navios-plataforma 361 navios de apoio especiais

US$ 43,2 bilhes sero investidos no segmento de Abastecimento, dos quais 45% para ampliao do
parque de refino, que incluem os projetos das refinarias Abreu e Lima (PE) e Comperj (RJ).
Fonte: Petrobras - Plano de Negcios 2013-2017 e Revista Exame (27/6/2012)

40

Servios Industriais Desempenho financeiro

O segmento Servios Industriais apresentou um crescimento da receita de 14% a.a. e do EBITDA de 18% a.a. no perodo 2007 - 2012
Receita Lquida (R$ milhes) EBITDA (R$ milhes) e Margem EBITDA (%)
CAGR 07-12: 18% CAGR 07-12: 14% 8% 14% 15% 13% 10% 9%

41

Agenda

Viso Geral da Mills

Segmentos de negcios da Mills

Plano de crescimento

42

Planejamos investir R$ 296 milhes em crescimento orgnico em 2013

Capex
em R$ milhes 430

Orado 2013 (%)

349 298 296

42%

2%

38%

18%

43

Estamos presentes em 14 estados no Brasil com 46 unidades

Localizao unidades da Mills
em 28 de dezembro de 2012

Roraima

Amap

Amazonas Par Maranho Cear Rio Grande do Norte Paraiba Piaui Acre Tocantins Rondnia Mato Grosso Distrito Federal Bahia Sergipe Pernambuco Alagoas

Construo Jahu Servios Industriais Rental

Mato Grosso do Sul So Paulo Espirito Santo Goias Minas Gerais

Estados com Presena Mills

Parana

Rio de Janeiro

(sede)

Santa Catarina

Rio Grande do Sul

44

Mills - Relaes com Investidores Tel.: (21) 2123-3700 E-mail: ri@mills.com.br www.mills.com.br/ri