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843 FC Gestion de trsorerie et Diagnostic Financier Approfondi - Travaux Dirigs Srie 3 La Variation de Trsorerie dExploitation TD 3.

02 : Cas TRUITE

Ce TD fait partie dun ensemble de ressources qui comprend plusieurs situations simples et varies destines la formation des tudiants prparant le Diplme Universitaire de Technologie dans un Dpartement Gestion des Entreprises et des Administrations Option Finance Comptabilit ou autres formations suprieures en comptabilit et gestion (Semestre 4) Objectifs des cas proposs : Aborder dune manire progressive les techniques spcifiques des thmes du cours : Analyser chaque situation. Consulter la documentation adapte. Rechercher des solutions. Contrler et commenter les rsultats obtenus. Analyser les consquences sur la trsorerie et le financement de lentreprise. Modifier les conditions dexploitation selon les objectifs attendus. Priode de formation :

A lissue des cours et TD des semestres 1, 2, 3 et 4 selon le PPN du DUT GEA option FC et autres formations comptables suprieures. Pr-requis des modules : o 711 Introduction la Gestion Comptable. o 712 Enregistrements Comptables des Activits Courantes. o 713 Environnement Fiscal Franais. o 721 Travaux Comptables de Fin dExercice. o 722 Fiscalit des Personnes Physiques. o 821 Analyse des Documents de Synthse. o 822 Calcul et Analyse des Cots. o 831 Diagnostic Financier. o 731 Fiscalit des Personnes Morales. o 732 FC - Comptabilit Approfondie et Audit Comptable. o 841 Contrle de Gestion et Gestion prvisionnelle. o 843 FC - Gestion de Trsorerie et Diagnostic Financier Approfondi.

Modalits de ralisation :

Travail en autonomie de chaque tudiant. Accs aux ressources ncessaires sur IUT en LIGNE.net. Consultation de sites officiels. Assistance de lintervenant avec vido-projection.

Dure indicative par TD : 2 H 3 H selon le niveau de difficults du thme et selon le degr dautonomie et de performance de ltudiant.

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Equipements ncessaires :

Machines calculer. Poste informatique avec logiciel tableur (conseill). Connexion internet pour accs aux ressources de cours sur IUT en ligne et accs aux sites officiels. Plan de comptes.

Contenus de chaque ressource :


Prsentation des objectifs spcifiques chaque TD. Rfrences au cours. Situation simple et de difficult progressive. Analyse corrige. Proposition de solution. Evaluation et contrle. Fichier de corrigs.

SOMMAIRE 1.1. Enonc. ......................................................................................................................................... 3 1.2. Travail faire. ............................................................................................................................. 3 1.3. Documents.................................................................................................................................... 4 1.3.1. Document 1. .......................................................................................................................... 4 1.3.2. Document 2. .......................................................................................................................... 5 1.3.3. Document 3. .......................................................................................................................... 6 1.3.4. Document 4. .......................................................................................................................... 7 1.4. Annexes. ....................................................................................................................................... 7 1.4.1. Annexe 1. ............................................................................................................................... 7 1.4.2. Annexe 2. ............................................................................................................................... 8 1.4.3. Annexe 3. ............................................................................................................................... 9

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1.1. Enonc. Vous tes chargs danalyser lvolution de la variation de trsorerie dexploitation de la Socit TRUITE. A cette fin, on vous communique les documents et annexes suivants : Document 1 : Bilan de lexercice N. Document 2 : Bilan de lexercice N-1. Document 3 : Tableau de rsultat de lexercice N. Document 4 : Informations extraites de lannexe. Annexe 1 : Tableau danalyse des bilans fonctionnels. Annexe 2 : Tableaux de calcul de la variation de trsorerie dexploitation. Annexe 3 : Tableaux de calcul de la capacit dautofinancement.

1.2. Travail faire. A laide des tableaux fournis : 1) Evaluer lExcdent Brut dExploitation de lexercice N, 2) Evaluer le Fonds de Roulement Net Global, le Besoin en Fonds de Roulement dExploitation, le Besoin en Fonds de Roulement Hors Exploitation, la Trsorerie Nette de chaque exercice N et N-1 ainsi que leur Variation de lexercice N par rapport lexercice N-1 3) Evaluer la variation de Trsorerie dExploitation selon les deux mthodes possibles. 4) Evaluer lutilisation de la Variation de Trsorerie dExploitation et vrifier les rsultats obtenus 5) Evaluer la Capacit dautofinancement de cette entreprise pour lexercice N selon les deux mthodes. 6) Commenter succinctement lvolution de la trsorerie de lentreprise et de la situation financire. NB : Ici, pour simplifier, ne pas tenir compte de la TVA sur les ventes et sur les achats.

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1.3. Documents. 1.3.1. Document 1. SA TRUITE - BILAN (en milliers d'euros) au 31/12/N Amort / Brut N Net N PASSIF Dprc Capitaux propres Capital social Prime d'mission Rserves Subventions d'investissement 498 520,00 187 600,00 310 920,00 Report nouveau Rsultat de l'exercice 32 790,00 32 790,00 Total I Provisions pour risques et charges Total I 531 310,00 187 600,00 343 710,00 Total II Dettes 196 700,00 5 600,00 191 100,00 Emprunts auprs tablissements de crdit (1) Avances et acomptes reus sur commandes 420 370,00 1 200,00 419 170,00 Dettes fournisseurs et comptes rattachs Dettes fiscales et sociales Dettes sur immobilisations et comptes 6 000,00 6 000,00 rattachs 15 000,00 15 000,00 Autres dettes hors exploitation Total II 638 070,00 6 800,00 631 270,00 Total III 1 169 380,00 194 400,00 974 980,00 TOTAL GENERAL (1) Dont concours bancaires courants et soldes crditeurs de banques

ACTIF Actif immobilis Concessions, brevets, logiciels Terrains Constructions Inst. tech., mat. et out. industriels Autres immobilisations corporelles Autres participations Immobilisations financires

N 262 000,00 190 200,00 10 000,00 50 520,00 512 720,00

Actif circulant Stocks de marchandises Crances d'exploitation : Crances clients et comptes rattachs Autres crances d'exploitation Valeurs mobilires de placement Disponibilits TOTAL GENERAL

249 260,00 210 000,00 3 000,00 462 260,00 974 980,00 9 000,00

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1.3.2. Document 2. SA TRUITE - BILAN (en milliers d'euros) au 31/12/N Amort / Brut N Net N PASSIF Dprc Capitaux propres Capital social Prime d'mission Rserves Subventions d'investissement 393 570,00 131 190,00 262 380,00 Report nouveau Rsultat de l'exercice 65 590,00 65 590,00 Total I Provisions pour risques et charges Total I 459 160,00 131 190,00 327 970,00 Total II Dettes 121 350,00 9 830,00 111 520,00 Emprunts auprs tablissements de crdit (1) Avances et acomptes reus sur commandes 342 650,00 342 650,00 Dettes fournisseurs et comptes rattachs Dettes fiscales et sociales Dettes sur immobilisations et comptes 5 000,00 5 000,00 rattachs 32 800,00 32 800,00 Autres dettes hors exploitation Total II 501 800,00 9 830,00 491 970,00 Total III 960 960,00 141 020,00 819 940,00 TOTAL GENERAL (1) Dont concours bancaires courants et soldes crditeurs de banques

ACTIF Actif immobilis Concessions, brevets, logiciels Terrains Constructions Inst. tech., mat. et out. industriels Autres immobilisations corporelles Autres participations Immobilisations financires

N 262 000,00 163 980,00

33 270,00 459 250,00

Actif circulant Stocks de marchandises Crances d'exploitation : Crances clients et comptes rattachs Autres crances d'exploitation Valeurs mobilires de placement Disponibilits TOTAL GENERAL

196 790,00 160 900,00 3 000,00 360 690,00 819 940,00 6 000,00

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1.3.3. Document 3.
SA TRUITE - TABLEAU DE RESULTAT de l'exercice Charges Montants Produits CHARGES D'EXPLOITATION PRODUITS D'EXPLOITATION Achats de marchandises 1 967 000,00 Ventes marchandises Variations de stock de marchandises -75 350,00 Autres produits d'activits annexes Achats Matires Premires Production stocke Variations de stock de MP Production immobilise Charges externes 660 000,00 Subvention d'exploitation Autres charges externes Reprises sur dprciations provisions, Impts taxes et assimils 70 000,00 transferts de charges Salaires et rmunrations 502 740,00 Charges sociales 350 000,00 Dotations aux Amortissements 60 460,00 Dotations aux Dprciations 6 800,00 Dotations aux Provisions Autres charges Total 3 541 650,00 Total Quote part de rsultat / oprations faites en Quote part de rsultat / oprations faites en commun commun CHARGES FINANCIERES PRODUITS FINANCIERS Dotations aux dprciations, Produits de participations et provisions financires Produits d'Autres VM et crances Intrts et charges 17 050,00 Autres intrts et produits Pertes de change Reprises sur dprciations, Escomptes accords provisions et transferts de charges Charges nettes sur cessions VMP Diffrences positive de change Produits nets sur cessions VMP Total 17 050,00 Total CHARGES EXCEPTIONNELLES PRODUITS EXCEPTIONNELS Charges sur oprations de gestion Produits sur oprations de gestion Charges sur oprations en capital Produits sur oprations en capital Valeur Comptable des Elments Produits des Cessions d'Elments immobiliss et financiers Cds 11 000,00 d'Actif Subventions investis. vires au rsultat Dotations provisions rglementes Reprises sur dprciations, provisions et Dotations amortissements, provisions transferts de charges Total 11 000,00 Total Participation des salaris Impts sur les bnfices 10 500,00 TOTAL DES CHARGES 3 580 200,00 TOTAL DES PRODUITS SC : Bnfice 50 520,00 SD : Perte TOTAL GENERAL 3 630 720,00 TOTAL GENERAL Rsultat d'exploitation 71 470,00 Rsultat financier -12 450,00 Rsultat courant 59 020,00 Rsultat exceptionnel 2 000,00 Rsultat de l'exercice 50 520,00

Montants 3 449 300,00 153 990,00

9 830,00

3 613 120,00

4 600,00

4 600,00

13 000,00

13 000,00

3 630 720,00 3 630 720,00

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1.3.4. Document 4. Informations extraites de lannexe Le montant des dividendes distribus en N slve 1980 Une cession dimmobilisation corporelle a t ralise pendant lexercice. Valeur dacquisition HT Somme des amortissements : 15 050 . : 4 050 .

La variation des immobilisations financires correspond un prt partiellement rembours en N. De nouvelles dettes financires ont t contractes en N.

1.4. Annexes. 1.4.1. Annexe 1.


SA TRUITE - ANALYSE DES BILANS FONCTIONNELS Elments Ressources stables - Emplois stables = Fonds de Roulement Net Global (FRNG) Actif circulant d'exploitation - Passif circulant d'exploitation = Besoin en Fonds de Roulement d'Exploitation (BFRE) Actif circulant hors exploitation - Passif circulant hors exploitation = Besoin en Fonds de Roulement Hors Exploitation (BFRHE) Besoin en Fonds de Roulement (BFR) Trsorerie active - Trsorerie passive = Trsorerie Nette (TN) Vrifications : FRNG = BFRE+BFRHE+TN FRNG = BFRE+ BFRHE+ TN N-1 N Variations N / N-1

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1.4.2. Annexe 2. SA TRUITE - VARIATION DE TRESORERIE D'EXPLOITATION 1) EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION (EBE ou IBE) Ventes de marchandises Cot d'achat des marchandises vendues Marge commerciale Production vendue Production de l'exercice Autres achats et charges externes Consommation en provenance des tiers Valeur ajoute Impts taxes Salaires Charges sociales Total Excdent Brut d'Exploitation (EBE) 2) Variation du BESOIN en FONDS de ROULEMENT d'EXPLOITATION (Var. BFRE) BFRE N BFRE N-1 Var. BFRE Elments N N-1 Variations Stocks de marchandises Crances clients Dettes fournisseurs BFRE 3) Calcul de la Variation de Trsorerie d'Exploitation (TE) Variation de Trsorerie d'Exploitation (TE) = Excdent Brut d'Exploitation - Besoin en Fonds de Roulement d'Exploitation TE = EBE Variation BFRE = TE TE = = 4) Vrification : TE = Encaissements d'exploitation - Dcaissements d'Exploitation ENCAISSEMENTS D'EXPLOITATION N Crances clients au dbut de l'exercice Produits encaissables Crances clients en fin de priode (en -) Encaissements DECAISSEMENTS D'EXPLOITATION N Dettes d'exploitation au dbut de l'exercice Achats de la priode Charges externes Impts Salaires Charges sociales Dettes d'exploitation la fin de l'exercice (en -) Dcaissements VARIATION DE TRESORERIE D EXPLOITATION (ETE ou ITE) 5) Utilisation de l'ETE ETE Intrts Impts/bnfices Dividendes Contrle
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1.4.3. Annexe 3.
SA TRUITE - CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT de l'exercice N 1) Mthode soustractive en EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION PRODUITS DES AUTRES IMMOBILISATIONS FINANCIERES AUTRES PRODUITS EXCEPTIONNELS TRANSFERTS DE CHARGES EXCEPTIONNELLES TOTAL PRODUITS ENCAISSES CHARGES D'INTERETS PARTICIPATION DES SALARIES AUX RESULTATS IMPOTS SUR LES BENEFICES TOTAL CHARGES DECAISSEES CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT de l'exercice 2) Mthode additive en RESULTAT DE L'EXERCICE DOTATIONS AUX AMORT. DEPRECIAT. PROVISIONS D'EXPLOITATION DOTATIONS AUX AMORT. DEPRECIAT. PROVISIONS FINANCIERES DOTATIONS AUX AMORT. DEPRECIAT. PROVISIONS EXCEPTIONNELLES VALEUR COMPTABLE DES ELEMENTS D'ACTIFS CEDES TOTAL CHARGES CALCULEES REPRISES SUR AMORT. DEPRECIAT. PROVISIONS D'EXPLOITATION REPRISES SUR DEPRECIAT. PROVISIONS FINANCIERES REPRISES SUR DEPRECIAT. PROVISIONS EXCEPTIONNELLES PRODUITS DE CESSIONS DES ELEMENTS D'ACTIFS CEDES QUOTE-PART SUBVENTIONS D'INVESTISSEMENT VIREE AU RESULTAT TOTAL PRODUITS CALCULES CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT de l'exercice

en +

762 778 797 661 691 695

en +

681 686 687 675 781 786 787 775 777

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