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NDICE
NDICE BIBLIOGRAFA RESUMEN PROYECTOS DE INVERSIN Definicin de proyectos Definicin de inversin TIPOLOGA DE PROYECTOS PROYECTOS DE INVERSIN PRIVADA ETAPAS DE UN PROYECTO DE INVERSIN PRIVADA
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Idea del proyecto Estudio de identificacin Perfil del proyecto Proyecto de servicio (inversin privada) Estudio de factibilidad Ejecucin del proyecto Operacin o funcionamiento del proyecto NIVELES DE PROYECTOS DE INVERSIN PRIVADA Proyecto preliminar Proyecto definitivo Proyecto final 9
DIAGRAMA DE FLUJO PARA UN PROYECTO DE INVERSIN PRIVADA PASOS A SEGUIR PARA UN PROYECTO DE INVERSIN PRIVADA Estudio legal Estudio de marcado Definicin del producto Anlisis de la demanda Anlisis de la oferta Anlisis de los precios Anlisis de la comercializacin de un producto Estudio institucional organizacional Estudio tcnico Anlisis y determinacin de la localizacin optima del proyecto Anlisis y determinacin del tamao optimo del proyecto Ingeniera del proyecto y los objetivos generales ANEXOS Ejemplo de un proyecto de inversin privada Estudio administrativo Estudio financiero Estudio soco econom9ico Estudio ambiental Profundidad del anlisis de los estudios
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I.- BIBLIGRAFIA:
Karen Marie Mokate; "Evaluacin Financiera de Proyectos de Inversin"; Primera Edicin. Baca Urbina, Gabriel .Gua para la Formulacin y Evaluacin de Proyectos de Inversin, Nacional Financiera, Direccin de Promocin y Desarrollo Empresarial, Primera edicin, 1995., Tercera reimpresin 1997, Mxico D. F. Pp.7-9; . Op. Cit. Pp. 5 GRABINSKY Salo, La empresa familiar, El verbo emprendedor, Mxico, 1992 ORGANIZACION de las Naciones Unidas, Pautas para la elaboracin de proyectos, Naciones Unidas, Nueva York, 1972 Metodologa de Preparacin y Evaluacin de Proyectos, Viceministerio de Inversin Pblica y Financiamiento Externo, Republica de Bolivia. Victoria Erossa M. Proyectos de Inversin en Ingeniera, 1. edicin, , Editorial Noriega Limusa. Dr. Martn Abreu Beristan. Formulacin y Evaluacin de Proyectos de Inversin en Mxico http://es.wikipedia.org/wiki/Factibilidad http://es.wikipedia.org/wiki/Viabilidad_t%C3%A9cnica http://todosobreproyectos.blogspot.com/2009/02/pasos-para-elaborar-un-proyectode.html (08 de setiembre del 2012)
RESUMEN
El presente trabajo se constituye como el producto de una investigacin exploratoria, en donde se revisa metodologa, pasos a seguir, la correcta forma de la elaboracin de estudios y un ejemplo para una mejor compresin acerca de los proyectos de inversin privada.
2. PROYECTOS DE INVERSION
2.1 DEFINICIN DE PROYECTOS Es la bsqueda de una solucin inteligente al planteamiento de un problema tendiente a resolver, entre muchas una necesidad humana. en esta forma puede haber diferentes ideas inversiones de diverso modo , tecnologa y metodologas con diverso enfoque pero todas ellas destinadas a resolver las necesidades del ser humano en todas sus facetas ; como pueden ser educacin ,alimentacin, salud, ambiente, cultura, etc.. Por lo tanto un proyecto de inversin es la gua parar la toma de decisiones acerca de la creacin de una futura inversin que muestra el diseo comercial, tcnico organizacional, econmico y financiero de la misma. "Un proyecto es una herramienta o instrumento que busca recopilar, crear, analizar en forma sistemtica un conjunto de datos y antecedentes, para la obtencin de resultados esperados. Es de gran importancia porque permite organizar el entorno de trabajo". Un proyecto surge como respuesta a la concepcin de una "idea" que busca la solucin de un problema o la forma de aprovechar una oportunidad de negocio. Un proyecto es una ruta para el logro de conocimiento especfico en una determinada rea o situacin en particular, a travs de la recoleccin y el anlisis de datos. 2.2 DEFINICIN DE INVERSIN Es el empleo productivo de bienes econmicos, que da como resultado desarrollo econmico o un mayor beneficio a la sociedad. Deben satisfacer a travs de productos y servicios cada vez que se quieran satisfacer alguna necesidad habr que realizar una inversin.
3. TIPOLOGIA DE PROYECTOS
Proyectos de inversin pblicos Proyectos de inversin privada Proyectos de inversin tecnolgicos
La preparacin y evaluacin de un proyecto contribuye en la reduccin de la incertidumbre inicial, respecto de la conveniencia de llevar a cabo una inversin. La decisin que se tome con ms informacin siempre ser mejor.
5.3 EL PERFIL DEL PROYECTO Muchos proyectos son evaluados para financiamiento a nivel de perfil, dependiendo muchas veces del monto de la inversin. Se tienen proyectos sociales y econmicos a nivel de perfil. PROYECTO DE SERVICIO (INVERSION PRIVADA) Normalmente este tipo de proyecto lo representa un ente o empresa privada. a) Estudio de Mercado Se describe el producto, sus usos o aplicaciones, informacin de la oferta, demanda, precios, productos sustitutos, etc. Adems se realizan proyecciones de la oferta y la demanda, determinando si existe dficit.
b) rea y Localizacin del Proyecto El rea se refiere al lugar donde tendr mayor impacto los beneficios de la realizacin del proyecto. En la localizacin se indica la direccin exacta, las bondades o ventajas que ofrece el proyecto al ubicarlo en esa direccin o zona, as como mencionar si el lugar donde se ejecutara el proyecto cuenta con el servicio de energa, agua, vas de acceso, telfono y otros aspectos para que el proyecto funcione normalmente. c) Tamao del Proyecto Se refiere a la cantidad de bienes y servicios a elaborar en la unidad de tiempo. Puede mencionarse la capacidad actual y futura si el proyecto se lleva a cabo.
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g) Costo de Operacin Es necesario determinar los costos de operacin del proyecto, para determinar su rentabilidad y conocer el punto de equilibrio, donde no se obtiene ni utilidad ni prdida. h) Flujo de Efectivo Para analizar los ingresos y egresos lquidos que se van obteniendo a lo largo del desarrollo del proyecto. 5.4 ESTUDIO DE FACTIBILIDAD Generalmente, un estudio de factibilidad de un proyecto contiene los siguientes elementos: a) Resumen de Proyecto. Presenta los contenidos ms importantes de la realizacin del proyecto. b) Estudio de Mercado. Ac se realizan anlisis de la demanda de los productos o servicios del proyecto en estudio, as como estudios de los requerimientos de materia prima para el procesamiento, caractersticas y precios del producto o servicio, problemas en los canales de comercializacin, etc. c) Tamao del Proyecto. Se determina la cantidad de bienes o servicios a producir en la unidad de tiempo, tomando como base a la cantidad tcnica, mercado y localizacin del mismo.
d) Localizacin del Proyecto. Se debe tomar en cuenta, tanto la macro y como la microlocalizacin, as como los aspectos que influyen en el proyecto, como la energa elctrica, agua, vas de acceso, telfono, mano de obra y mercado. e) Ingeniera del Proyecto Se refiere a los elementos tcnicos del proyecto, tales como: procesos, especificaciones de materia prima, recursos humanos, construccin, planos y distribucin en planta.
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h) Presupuesto de Ingresos y Gastos. Debe efectuarse el presupuesto de ingresos y egresos durante la vida til del proyecto, o mientras se posean deudas pendientes de pago, y hasta la cancelacin de las mismas. i) Evaluacin del Proyecto. Consiste en el anlisis tcnico, econmico y social del proyecto, debe hacerse con especialistas en las reas. Principalmente, existen dos reas de evaluacin de proyectos, siendo la evaluacin privada y la evaluacin social.
5.5 EJECUCIN DEL PROYECTO Si, luego de todo lo anterior, se decide poner en marcha el proyecto, debe actualizarse la informacin recabada, y comenzar con los contactos respectivos para comenzar con la etapa de operacin del proyecto.
5.6 OPERACIN O FUNCIONAMIENTO DEL PROYECTO Esta es la puesta en marcha del proyecto, se inicia con la produccin de los bienes y/o servicios, distribucin del producto, etc. Con el inicio de sta etapa se dice que finaliza el proyecto, e inicia la nueva unidad productiva a funcionar. El Ciclo de Vida de un Proyecto Ac se muestra cono se ejecutan los paquetes de trabajo durante las fases del proyecto. La siguiente figura es un ejemplo ideal (adaptado de David I. Cleland y Lewis R. Ireland):
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6.2 PROYECTO DEFINITIVO En esta etapa se elabora e documento del proyecto que se integra por los anlisis econmicos, financieros, etc. Estableciendo los efectos cuantificables y tomar decisiones acertadas considerando los sig. Aspectos: decisiones cuantificables y tomar
b) ANTEPROYECTO: Tambin llamado estudio previo de factibilidad, consiste comprobar mediante informacin detallada atreves de estadsticas la magnitud de las competencias, etc. c) ESTUDIO DE FACTIVILIDAD: Se presentan alternativas de solucin a los problemas de proyecto, se presentara documento del proyecto integrado por los anlisis de mercado.
d) MONTAJE Y EJECUCION: Se elabora un programa de actividades, fijacin de tiempos para realizar las operaciones y existen diferentes tcnicas y procedimientos para los planes de ejecucin. e) FUNCIONAMIENTO NORMAL: El potencial de un producto o servicio necesita de indicadores que representan la posibilidad de introducirnos en el mercado. f) LIMITACION DE LOS PROYECTOS: Entre las limitaciones que nos podemos encontrar estn las siguientes: a) Infraestructura insuficiente b) Tecnologa c) Ecologa d) Ambientacin social e) Economa f) Policas de desarrollo g) Materia prima
DEFINICION DE OBJETIVOS: es el punto final de un programa de administracin o del rea financiera TIPOS DE OBJETIVOS: OBJETIVO GENERAL: son aquellos en donde se plasma a idea de realizar un proyecto, siendo el fin al cuan queremos llegar, es toda la esencia de la cual se est formado toda una idea y plan de un proyecto.
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A. DEFINICIN DEL PRODUCTO En esta parte debe hacerse una descripcin exacta del producto o los productos que se pretendan elaborar. Esto debe ir acompaado de normas de calidad que edite la Secretara de Estado correspondiente B. ANLISIS DE LA DEMANDA Para determinar la demanda de emplean herramientas de investigacin de mercado, en donde en principio se entiende por demanda, al llamado Consumo Nacional Aparente (CNA) que es la cantidad de un determinado bien o servicio que el mercado requiere, y se puede expresar como: Demanda = CNA =produccin nacional + importaciones exportaciones ANLISIS DE LA OFERTA Oferta es la cantidad de bienes o servicios que un cierto nmero de oferentes estn dispuestos a poner a disposicin del mercado a un precio determinado.11 Respecto a los tipos de oferta estn: oferta competitiva o de mercado libre, oferta oligoplica, y la oferta monoplica. Entre la informacin ms importante para llevar a cabo el anlisis de la oferta, se establecen cules son los puntos para realizarlo, en donde, los factores cuantitativos y cualitativos que se requiere conocer tanto propios como de la competencia son: nmero de productores; localizacin; capacidad instalada y utilizada; calidad y precio de los productos; planes de expansin; inversin fija y nmero de trabajadores. Adicionalmente es importante sealar, la necesidad de hacer un ajuste en el Producto Interno Bruto (PIB), el tipo de cambio y la inflacin.
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Fuente: Con base a Nacional Financiera, Gua para la Formulacin y Evaluacin de Proyectos de Inversin, Nacional Financier a, Direccin de Promocin y Desarrollo Empresarial, Primera edicin, 1995., Tercera reimpresin 1997, Mxico D. F. Pp.7-9; Baca Urbina, Gabriel. Op. Cit. Pp. 86
A. ANLISIS Y DETERMINACIN DE LA LOCALIZACIN PTIMA DEL PROYECTO Este es el primer paso en el estudio tcnico ya que contribuye en mayor medida a que se logre la mayor tasa de rentabilidad sobre el capital, pues se debe equilibrar costas de transporte, en materia prima, distribucin, oportunidad de negocios, costos de arrendamiento o de inversin en inmuebles, zonificacin, uso de suelo, etc. B. ANLISIS Y DETERMINACIN DEL TAMAO PTIMO DEL PROYECTO El tamao de un proyecto es su capacidad instalada, y se expresa en unidades de produccin por ao.14 En la prctica, determinar el tamao de una nueva unidad de produccin es una tarea limitada por las relaciones recprocas que existen entre el tamao y la demanda, en donde, el tamao propuesto slo debe aceptarse en caso de que la demanda sea claramente superior a dicho
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Fuente: Con base a Nacional Financiera, Gua para la Formulacin y Evaluacin de Proyectos de Inversin, Nacional Financiera, Direccin de Promocin y Desarrollo Empresarial, Primera edicin, 1995., Tercera reimpresin 1997, Mxico D. F. Pp. 7-9; Baca Urbina, Gabriel. Op. Cit. Pp. 86
8.5 EL ESTUDIO ADMINISTRATIVO El estudio administrativo dar informacin para identificacin de necesidades administrativas en las reas de planeacin, personal, licitaciones, adquisiciones, informacin, comunicaciones, finanzas, y cobranzas, entre otras. Genera la informacin sobre las necesidades de infraestructura para el normal desarrollo de las labores en las reas mencionadas. En l tambin se sealan los requerimientos de equipos y dotacin de insumos para el adecuado funcionamiento administrativo. Un buen estudio administrativo es de gran importancia, ya que es comn que un proyecto fracase por problemas administrativos, as estn dadas todas las dems condiciones para su xito. 8.6 EL ESTUDIO FINANCIERO Este estudio puede dar una buena idea sobre cul es la estructura ptima de la gerencia financiera. Adicionalmente, busca establecer informacin relevante acerca de aspectos como las posibles fuentes y los costos del financiamiento, tanto interno como externo, y los criterios para el manejo de excedentes. Tambin puede dar recomendaciones sobre manejo de depreciaciones y establecer criterios para definir los costos de oportunidad de los recursos del inversionista, y los costos que pueden clasificarse como muertos. En general, generar informacin bsica para la evaluacin financiera. Adicionalmente, permite identificar las necesidades de liquidez y de fondos de inversin, para as construir y negociar el plan de financiamiento del proyecto.
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ANEXOS
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