Ohadata D-05-48 DISTRIBUTION DE DIVIDENDES : COMMENT DETERMINER LA SOMME A DISTRIBUER ?

FLASH N1 de la Revue Experts Associs, N2 Aot 2005

Par Franck K. A. JOHNSON Juriste d'Affaires Fiscaliste

La clture de l'exercice comptable s'accompagne de divers travaux qui permettent d'tablir les tats financiers de synthse. A partir du rsultat de l'exercice, il convient de dterminer le bnfice distribuable dont l'assemble gnrale a la libre disposition et dont elle devra choisir l'affectation lors de l'approbation des comptes annuels. L'Assemble Gnrale peut galement dcider la distribution de certaines rserves, les sommes rellement distribuables se distinguant ainsi du bnfice distribuable. I- LE BENEFICE DISTRIBUABLE 1- Les principes L'Acte Uniforme relatif au Droit des Socits Commerciales et du GIE en son article 143 dfinit le bnfice distribuable comme le rsultat de l'exercice, augment du report bnficiaire et diminu des pertes antrieures, ainsi que des sommes porter en rserve en application de la loi ou des statuts . Cette notion est importante dans la mesure o les dividendes sont prlevs en priorit sur les bnfices distribuables. 2- Les diffrents postes identifier Le bnfice de l'exercice, Il s'agit du rsultat qui apparat au compte 13 Rsultat net de l'exercice et qui, bien entendu, a t dtermin dans le respect des principes comptables1, applicables. Les pertes antrieures et le report bnficiaire. Sont vises les sommes comptabilises au compte 12 Report nouveau savoir, les sommes rsultant : - de la dcision d'affectation du rsultat de l'exercice N - 1 ;

Lire l'article Rappel des principes comptables publi dans le n 1 de la Revue EXPERTS ASSOCIES

- en cas de changement de mthode comptable, de l'impact, dtermin l'ouverture, de ce changement. Les sommes porter en rserves. L'Acte Uniforme prcit prcise que pour la dtermination du bnfice distribuable, il convient de dduire les sommes porter en rserves en application de la loi ou des statuts. En effet, les SARL et les SA sont tenues d'effectuer sur le bnfice de l'exercice, diminu, le cas chant, des pertes antrieures, un prlvement d'un dixime au moins affect la formation d'un fonds de rserve dit Rserve lgale . Ce prlvement cesse d'tre obligatoire lorsque la rserve atteint le vingtime du capital social (articles 346 alina 2 et 546 alina 1, 2me paragraphe). Il dcoule de cette rgle que : - Seul le bnfice de l'exercice est prendre en compte pour le calcul du prlvement; les ventuels reports nouveau bnficiaires rsultant de l'affectation de l'exercice N -1 sont donc exclus de la masse de calcul ; - les pertes antrieures, s'il en existe, viennent en dduction de la masse sur laquelle est calcul le prlvement pour la rserve lgale ; - le capital qui sert de base au calcul est le capital existant au moment du prlvement et il s'agit du capital social souscrit et non du capital social libr (cas particulier des SA). Bien que cela soit relativement rare, les statuts peuvent galement imposer d'affecter une certaine quotit de bnfices un ou plusieurs fonds de rserves. Si tel est le cas, il conviendra de corriger le bnfice distribuable de cette affectation. En rsum, le bnfice distribuable est gal au : Bnfice de l'exercice + Ou =

Report nouveau

Dotation la rserve lgale Dotation aux rserves statutaires Bnfice distribuable.

Le solde bnficiaire ou dficitaire des exercices antrieurs en instance d'affectation s'agrge de plein droit au rsultat de l'exercice, que celui-ci soit lui-mme bnficiaire ou dficitaire, La dcision d'affectation ne peut tre prise qu'au regard du rsultat de cette sommation.

Il- LES AUTRES SOMMES DISTRIBUABLES 1- Le principe du pouvoir de l'assemble de complter le bnfice distribuable Les sommes distribuables sont constitues par le bnfice et les rserves dont l'assemble gnrale ordinaire a la disposition (article 143 de l'Acte Uniforme). Ainsi, l'assemble peut dcider de la mise en distribution de rserves. Dans ce cas, la dcision doit indiquer expressment les postes de rserve sur lesquels les prlvements sont effectus. L'Acte Uniforme relatif au Droit des Socits Commerciales et du GIE (articles 143 et 144) et l'Acte Uniforme portant Harmonisation des Comptabilits des Entreprises (chapitre 2, page 66, Compte 20 Charges immobilises) viennent cependant limiter le pouvoir de distribution des rserves libres par l'assemble en imposant de respecter certains quilibres. 2- Les restrictions au pouvoir de l'assemble Le montant des capitaux propres respecter Hors le cas de rduction de capital, aucune distribution ne peut tre faite aux associs ou actionnaires lorsque les capitaux propres sont ou deviendraient, la suite de cette distribution, infrieurs au montant du capital augment du montant des rserves que la loi ou les statuts ne permettent pas de distribuer (article 143 alina 3). Les limitations dues la prsence de certains postes l'actif du bilan2 Il ne peut tre procd aucune distribution de dividendes tant que les comptes de la classe 20 charges immobilises ne sont pas totalement amortis, sauf si le montant des rserves libres est au moins gal celui des frais non amortis. Peuvent avoir le caractre de charges immobilises : les frais d'tablissement: dpenses concernant la constitution de l'entreprise (honoraires, droits d'enregistrement, frais de formalits lgales, frais de prospection, frais de publicit et de lancement) ; les charges concernant une production dtermine venir pour laquelle il y a de fortes chances de succs commercial et de rentabilit : frais de dmarrage d'immobilisations et de chantiers, de pr-exploitation, d'ouverture de points de vente ; les charges caractre gnral dues des oprations ncessaires pour la poursuite de l'activit de l'entreprise ou son dveloppement (frais d'augmentation de capital ...) ; les frais d'acquisition d'immobilisations : droits d'enregistrement, honoraires, commissions, frais d'actes ;
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On peut se poser la question de la porte juridique des commentaires accompagnant l'Acte Uniforme portant Harmonisation des Comptabilits des Entreprises.

les frais d'mission d'emprunts ;

les dpenses de gros entretien ou de grosses rparations qui ne s'incorporent pas dans une immobilisation ; les primes de remboursement des obligations accordes aux souscripteurs. Suivant l'Acte Uniforme portant harmonisation des comptabilits, aucune distribution de bnfice ne peut intervenir avant l'amortissement complet des frais d'tablissement. Pour cette raison, il est admis qu'en cas de bnfices suffisants, le plan d'amortissement initial ne soit pas men son terme et qu' l'issue d'un exercice la totalit des charges non encore amorties le soit globalement et intgralement pour permettre la distribution de dividendes. III- SANCTIONS DU NON RESPECT DES REGLES D'AFFECTATION DU RESULTAT Tout dividende distribu en violation des rgles ci-dessus exposes constitue un dividende fictif. Tout associ ou actionnaire ayant reu des dividendes fictifs peut faire l'objet d'une action en rptition c'est--dire qu'il soit exig de lui les sommes qu'il a indment perues. Quant aux dirigeants qui auront permis la rpartition de dividendes fictifs, ils encourent des sanctions pnales.