Repblica Bolivariana de Venezuela Ministerio del Poder Popular para la Educacin Superior Universidad Alejandro de Humboldt Facultad de Ciencias

Econmicas y Sociales ABN 0901CP

PRECIO TRANSFERENCIA

Participantes: Bentez, Lordewill 14.094.028 Castillo, Luis 19.288.256 Gonzlez, Ricardo 20.826.416 Olivera, Mara 18.021.375 Prez, Yenny 18.109.067 Vale, Carla 18.271.052 Caracas, Julio de 2013

Precios de transferencia Definicin 1.- Aquel precio que se pacta y realiza entre sociedades vinculadas de un grupo empresarial multinacional, por transacciones de bienes (fsicos o inmateriales) y servicios que pueden ser diferentes a los que se hubieran pactado entre sociedades independientes. 2.- Son aquellos que se utilizan o pactan entre s sociedades sometidas al mismo poder de decisin, circunstancia que permite, a travs de la fijacin de precios convenidos entre ellas, transferir beneficios o prdidas de unas a otras, situadas la mayora de las veces en pases distintos. 3.- Son los valores que las empresas fijan para la transferencia de activos fsicos, intangibles o servicios a empresas vinculadas internacionalmente. Definicin Precios de Transferencia en materia de Impuesto Las normas tributarias sobre precios de transferencia que se han implementado en varios pases alrededor del mundo buscan evitar que empresas relacionadas (casa matriz y filiales, por ejemplo) manipulen los precios bajo los cuales intercambian bienes o servicios, de forma tal que aumenten sus costos o deducciones, o disminuyan sus ingresos gravables en perjuicio de la recaudacin de impuestos a la renta del pas que implementa la norma. De acuerdo con ello, las normativas de precios de transferencia procuran asegurar que la rentabilidad que obtienen las compaas que hacen parte de grupos transnacionales, en cada pas en el cual se encuentren funcionando, corresponda a los beneficios econmicos realmente generados (medidos en funcin de sus propios mercados) por ellas en cada pas, procurando as evitar que haya transferencias arbitrarias

de dichos beneficios a otros pases, los cuales podran ser jurisdicciones de baja o nula tributacin. De esta manera, las normas de precios de transferencia en impuestos constituyen una lnea de defensa para las administraciones tributarias de los pases que incorporan normas de este tipo, en la proteccin de la base gravable para los impuestos a la renta de los respectivos pases, lo cual implica, a la vez, que una aplicacin agresiva de la normativa por parte de una administracin tributaria, tiene como consecuencia inevitable que un grupo empresarial se vea obligado a tributar injustamente en un pas a causa de una atribucin inadecuada de beneficios a un pas a travs de una determinacin tributaria con eventuales falencias tcnicas. Dado que los beneficios totales de una transaccin son distribuidos, a travs de los precios de transferencia, entre los pases en los cuales estn ubicadas las entidades participantes de dicha transaccin, las normativas de precios de transferencia se refieren, en general, a un principio jurdico que se encuentra establecido en el artculo noveno del modelo de convenio de la OCDE(Organizacin para la Cooperacin y el Desarrollo Econmico) para evitar la doble imposicin, el cual se conoce como el "Principio de Plena Competencia" (Arm'sLength, en ingls) y cuyo texto es: "cuando se establezcan o impongan condiciones entre dos partes relacionadas, en sus transacciones comerciales o financieras, que difieran de las que se hubieren estipulado con o entre partes independientes, las utilidades que hubieren sido obtenidas por una de las partes de no existir dichas condiciones pero que, por razn de la aplicacin de esas condiciones no fueron obtenidas, sern cuantificadas y registradas". En la administracin tributaria, las tcnicas de determinacin de PT son usados para determinar las utilidades gravables de grupos empresariales que, por su carcter internacional (transnacional, importador, exportador)

tienen divisiones en otros pases, puesto que, si todos los gastos del grupo se producen en un pas que cobra impuestos y la venta se produce en otro que no los cobra o que tiene menor tasa impositiva, la mayor parte de la ganancia no estar pagando impuestos en el pas que pretende imponer sobre el beneficio de la transaccin, o pagar una menor cantidad. En otras palabras, una corporacin puede aprovechar el control que tiene sobre sus vinculados en el exterior, para transferir tributacin de un pas con un mayor nivel de impuestos a uno con menor nivel. Por ello, las legislaciones de precios de transferencia centran su atencin en forma especial sobre las operaciones realizadas entre vinculados econmicos o partes relacionadas, cuando uno de las partes tiene domicilio fiscal en uno de los territorios conocidos como "parasos fiscales". Sin embargo, esta poderosa atraccin de la atencin que ejercen los "parasos fiscales" sobre las administraciones tributarias puede resultar en pretensiones injustificadas de obtener para s el total del beneficio de una operacin cuya rentabilidad se gener nicamente de manera parcial en la jurisdiccin de dicha administracin. En la seccin de ejemplos puede verificarse la forma en que estas puede actuarse bajo estas pretensiones. La problemtica de PT ha ido creciendo con el desarrollo del comercio internacional intragrupo (es decir, el que tiene lugar entre compaas de un mismo grupo que se encuentran localizadas en distintos pases), el cual experiment un empuje importante a partir de la implementacin del Plan Marshall durante la reconstruccin de Europa, posterior a la Segunda Guerra Mundial, puesto que las inversiones realizadas por las compaas estadounidenses en suelo europeo dieron como resultado la aparicin de un intenso trfico de bienes y servicios transcontinental. Por ello, la OCDE - entidad que agrup en sus inicios esencialmente a Europa Occidental y Estados Unidos - , defini un marco metodolgico para

determinar, a travs de tcnicas acordadas en conjunto y que por tanto son un campo de entendimiento comn, si los PT, representados por los precios o mrgenes de utilidad, en operaciones realizadas entre compaas relacionadas siguen el llamado "principio de plena competencia". Al agrupar entre los pases miembros de la OCDE a la mayor parte del comercio mundial intragrupo, estas guas metodolgicas (Llamadas

Directrices de Precios de Transferencia para Empresas Multinacionales y Administraciones Tributarias) se han convertido en un estndar de facto para la emisin de normativas y disposiciones relativas al tema alrededor del mundo, incluso en pases que no son miembros de la OCDE. Es importante notar que estas directrices apuntan a establecerse como el estndar que debe ser respetado tanto por las administraciones tributarias como por las empresas multinacionales, puesto que, en aquellos casos en que las normativas nacionales generan distorsin (estableciendo exenciones arbitrarias, lmites de rentabilidad con escaso sustento tcnico, mtodos "nuevos" que no se ajustan al campo de entendimiento comn, o vinculan las normas a versiones desactualizadas de las directrices) sobre un estndar internacionalmente aceptado, en general ser para generar beneficios a las administraciones tributarias, en evidente y directo perjuicio de las compaas y la rentabilidad de sus actividades en un pas. Objetivos perseguidos con la transferencia de precios 1. Movimiento internacional de fondos: permiten que las empresas multinacionales trasladen fondos de un pas a otro utilizando precios ms altos o ms bajos en funcin de su inters. As, frente a restricciones de repatriacin de utilidades de una filial, elevados precios de venta de los productos vendidos a dicha filial pueden ayudar a eludir las mismas. 2. Penetracin en nuevos mercados o reduccin de la competencia.

3. Reduccin de pago de aranceles o aprovechamiento de subsidios a la exportacin. 4. Minimizacin de los riesgos frente a fluctuaciones de los tipos de cambio: desviando beneficios de pases con moneda dbil a otros con moneda fuerte. 5. Disminucin del impuesto a las rentas de las sociedades: mediante la planificacin fiscal internacional a travs de la cual las empresas multinacionales persiguen el objetivo de reducir la carga impositiva global del grupo. Tipos de Transacciones en las cuales se aplica la Determinacin de Precios de Transferencia. La Organizacin para la Cooperacin y el Desarrollo Econmico (OCDE) clasifica las transacciones a las que se pueden aplicar los mtodos de valoracin en los siguientes grupos: 1. Venta de bienes tangibles. 2. Alquiler de propiedad tangible. 3. Venta de bienes intangibles. 4. Cesin de uso de bienes intangibles.

Remuneracin por el uso de capital (intereses) Y recomienda los siguientes mtodos:

1- transferencia de bienes tangibles: precio comparable no controlado, precio de reventa, precio incrementado en el margen de beneficio y cualquier otro mtodo aceptable

2- transferencia de tecnologa: se abstiene de recomendar un mtodo concreto y recomienda utilizar varios para llegar a una aproximacin valida

3- transferencia de marcas: puede ser adecuado comparar el volumen de ventas, precios aplicados y beneficios obtenidos en los productos anlogos que no la llevan 4- transferencia de servicios: si pueden individualizarse la imputacin debe hacerse sobre una base directa de lo contrario se utilizaran mtodos de reparto en funcin de las ventajas recibidas por cada empresa. 5- prestamos: para los intereses pagados la valoracin debe hacerse con el tipo de inters de mercado o de plena concurrencia.

Los precios de transferencia pueden suscitar tres supuestos: 1. La transferencia de tecnologa y marcas intangibles a cambio de un canon. 2. Los contrato de reparto de costes y riesgos en la I+D concluidos entre las empresas asociadas. 3. Los servicios prestados de apoyo a la gestin.

Mtodos de precios de transferencia Las disposiciones sobre la materia que acogen los principios enunciados por la OCDE, en general, obligan a las empresas a escoger entre seis distintas formas de evaluar el cumplimiento del Principio de Plena Competencia para fines tributarios. Para ello se usa como referencia los precios o mrgenes usuales de transacciones comparables en todo el mundo. Dado que las comparaciones normalmente no son perfectas, se deben realizar los ajustes

cuantitativos correspondientes a fin de hacer procedente la comparacin entre operaciones o compaas. En el caso que se demuestre que las operaciones no se realizaron a precios objetivos, la empresa deber ajustar al alza su base tributaria y pagar en consecuencia el impuesto adicional, como si la operacin hubiera tenido los precios o mrgenes que se obtendran en una operacin comparable realizada entre partes

independientes. Por ejemplo, si un artculo se vende a una distribuidora, en otro pas, a un precio menor al que cobran otras empresas que venden el mismo artculo, entonces las ganancias del vendedor deben calcularse basadas en el precio usual cobrado por esas otras empresas, con lo cual se incrementa la base gravable y, en consecuencia, la recaudacin tributaria. Es por ello que las empresas que realizan operaciones con sus vinculados del exterior, en particular las compaas multinacionales, consideran que las regulaciones en PT son uno de los aspectos tributarios que requieren especial atencin y planificacin para evitar consecuencias indeseables como puede ser la doble imposicin sobre un mismo beneficio econmico o un largo proceso de controversia enfrentando a las administraciones tributarias en tribunales fiscales que no cuentan con salas especializadas en el tema y que, por lo tanto, no pueden ser garanta de que la resolucin se realice sobre la base de los mejores criterios tcnicos sino en la aproximacin que los jueces hagan al sentido comn, el cual no es necesariamente evidente en las complejas transacciones del comercio internacional actual. Precios de transferencia como actividad de planeacin La relevancia econmica de las sentencias sobre temas relacionados con precios de transferencia y la utilidad de las normativas relacionadas para preservar la base gravable han dado como resultado una masiva adopcin

global, a la vez que una gradual incorporacin, en varios pases, de normativas, requerimientos y reformas constantes. Este comportamiento implica que una entidad multinacional que carezca de polticas que le permitan asegurar el cumplimiento de las normativas de precios de transferencia en todas las jurisdicciones que le son relevantes tendr como consecuencia directa la posibilidad de tener que enfrentar pagos por impuestos superiores a los que dicha entidad haba previsto y que, por tanto, la atractividad de sus negocios decaiga. Por este motivo, los precios de transferencia son elementos susceptibles de planificacin, ya que su improvisacin tiende a dar como resultado una incertidumbre importante con relacin al real potencial y atractivo de un negocio. Ejemplo de abuso de PT por parte de una empresa La empresa A est ubicada en un pas donde se gravan los beneficios empresariales con un impuesto del 35%, mientras que la empresa B est situada en un pas donde los beneficios empresariales no tributan. Ambas empresas pertenecen al mismo propietario. La empresa A vende a la empresa B su produccin a precio de coste, obteniendo 0 beneficio. La empresa B vende la produccin adquirida a la empresa A en la jurisdiccin de la empresa A, a precio de mercado y obteniendo beneficios, por los cuales no paga impuestos en su jurisdiccin. Resultado: El propietario de las empresas A y B est obteniendo beneficios de su actividad productiva y comercial en la jurisdiccin que grava los beneficios fiscales sin pagar impuestos. Ejemplo de abuso de PT por parte de una administracin tributaria

Supongamos un grupo transnacional con operaciones en A y poseedor de una entidad de rentas pasivas en B. A es un pas con una tasa impositiva del 35% y B, un paraso fiscal. El Grupo posee, adems, entidades operativas en otros pases, no parasos fiscales, como M, N y O. La compaa localizada en A realiza operaciones de exportacin desde el pas A hacia el pas C, intermedindolas a travs del pas B. Las actividades en A son meramente industriales, no comerciales y son contratadas desde B hacia A de tal manera que en A no hay riesgos de que los productos manufacturados no se vendan, ni tampoco de no contar con dinero para la produccin, pues este es facilitado por adelantado desde B. El Grupo, para poder realizar la venta en C, encarga las actividades de identificacin de mercados, controles de calidad, administracin de inventarios, uso de marcas registradas, gestiones de venta, administracin logstica, entre otras. Estas funciones son realizadas por las entidades en M, N, y O. En este esquema, una parte de la rentabilidad, correspondiente a una produccin sin riesgos, le pertenece a la compaa en A, pero existe, evidentemente, una rentabilidad que debe atribuirse a las compaas en M, N y O, e incluso a la entidad en B, que es la que proporciona el financiamiento de la operacin al contratar y pagar a las entidades operativas. Sin embargo, resulta usual, y es apoyado por leyes en algunos pases, que la administracin tributaria de A busque adjudicar, para la compaa en A, el total del beneficio de la operacin realizada por las compaas en A, B, M, N y O, an cuando la agregacin de valor realizada en A sea solo una parte del total, y siendo necesaria, para la consecucin del beneficio total, procesos de agregacin de valor por parte de M, N y O.

Marco legal en distintos pases A pesar de que la mayor parte de las normativas siguen los principios definidos por las Guas Normativas de la OCDE (Brasil es la excepcin ms notable, puesto que sus normas no siguen a la OCDE), existen diferentes formatos de aplicacin de las mismas y algunas diferencias son notables, como por ejemplo el "sexto mtodo" argentino, copiado de forma casi literal y sin adaptacin alguna a la realidad de cada pas, por Uruguay, Ecuador y Guatemala. Las compaas transnacionales lderes de asesora en impuestos suelen compilar las bases de estas normativas; en la seccin de enlaces externos se encuentra una de dichas compilaciones, preparada a travs de la colaboracin de los practicantes de precios de transferencia de cada uno de los pases incluidos en dicha compilacin. Marco legal en Venezuela El 22 de octubre de 1999, segn la Gaceta Oficial No 5390, se emiti el Decreto Ley de Reforma Parcial de la Ley de Impuesto sobre la Renta, el cual introdujo por primera vez las normativas en materia de precios de transferencia. La introduccin de esta nueva norma permite a Venezuela prevenir la transferencia de ingresos al exterior por parte de las compaas multinacionales mediante el manejo de precios de los bienes y servicios importados y exportados a las compaas relacionadas, sea por la razn que fuera. El 28 de diciembre de 2001, se reform nuevamente la Ley de Impuesto Sobre La Renta, esta ltima introdujo importantes cambios a la normativa relativa a la materia de precios de transferencia, desde el artculo 112 hasta

el artculo 170. De esta forma se cambi totalmente la normativa legal acerca de los Precios de Transferencia, as como tambin se le dio una orientacin conceptual diferente a la establecida el 22 de octubre de 1999. En la nueva normativa de precios de transferencia se adopt el PRINCIPIO ARM'S LENGTH "Principio de Plena competencia o concurrencia " para transacciones entre compaas relacionadas similar al concepto establecido en la Gua sobre Precios de Transferencia para las Empresas

Multinacionales y las Administraciones Fiscales, aprobadas por el Consejo de Organizacin de Cooperacin y Desarrollo Econmico (OCDE) en el ao 1995, de hecho nuestra Ley de Impuesto sobre la Renta contempla la aplicacin de esta norma en forma supletoria. Sujetos pasivos del rgimen de precio de transferencia Los contribuyentes sujetos al impuesto sobre la renta que celebre operaciones con parte vinculadas estn obligados para efecto de esta ley a determinar ingresos, costo y deducciones aplicando la metodologa de precios de transferencia. De la misma manera debern presentar la declaracin informativa de operaciones efectuadas con partes vinculadas en el extranjero ante la oficina de la Administracin Tributaria correspondiente al domicilio fiscal del contribuyente, para ser remitida a la Gerencia de Estudios Econmicos Tributario del SENIAT. Supuestos de vinculacin Las operaciones entre empresas vinculadas ocurren cuando en alguna forma tienen relacin entre ellas. En tal sentido, se consideran en la Ley de Impuesto sobre la Renta en los artculos 117 al 119 los siguientes supuestos para la determinacin de la vinculacin:

1. Participacin directa o indirecta en la direccin, control o capital de otra empresa. 2. Persona interpuesta. 3. Operaciones efectuadas con entidades situadas en jurisdicciones de baja imposicin fiscal, en este ltimo caso se presume la vinculacin, salvo prueba en contrario. Se entiende como transaccin vinculada aquella que se efecta entre este tipo de entidades. Por el contrario, una transaccin no vinculada es aquella efectuada entre partes independientes. Partes Vinculadas y las no Vinculadas La definicin de parte vinculada y no vinculada, en la Ley de Impuesto Sobre La Renta es anloga con los trminos utilizados por la Gua de Precios de Transferencia de la OCDE a continuacin transcribimos los conceptos de parte vinculada y no vinculada establecido por la LISLR: "A los efectos de este Captulo, se entender por parte vinculada la empresa que participe directa o indirectamente en la direccin, control o capital de otra empresa, o cuando la misma persona participe directa o indirectamente en la direccin, control o capital de ambas empresas "Se entender como transaccin vinculada aquella que es efectuada entre partes vinculadas... ". "Se entender como transaccin no vinculada aquella que es efectuada entre partes independientes... ". Una transaccin no vinculada es comparable a una transaccin vinculada si se cumple al menos una de las dos condiciones siguientes:

1. Ninguna de las diferencias, si es que existen, entre las transacciones comparadas o entre las empresas que llevan a cabo esas transacciones comparadas afectarn materialmente al precio o al margen en el mercado libre; o 2. Pueden efectuarse ajustes razonablemente exactos para eliminar lo efectos materiales de dichas diferencias." La Ley de Impuesto Sobre La Renta define que la transaccin no vinculada podra ser comparable, siempre y cuando no existan diferencias, esto se refiere a la caracterstica del elemento a utilizar como parte comparable. En caso de existir diferencias no se puede utilizar como comparable. Al menos que estas diferencias no sean materiales o siempre y cuando se puedan realizar ajustes econmicos o contables para llevarlo a la similitud de la parte examinada. Reglas para los elementos de comparabilidad En la Ley de Impuesto Sobre la Renta en sus artculos 125 al 130 se establecen reglas especficas para los elementos de comparabilidad, los cuales estn clasificado de la siguiente manera: 1. Determinacin de las funciones realizadas. 2. Activos empleados. 3. Riesgos asumidos. 4. Circunstancias econmicas. 5. Estrategias de negocios. 1. Determinacin de las funciones realizadas: Deber efectuarse la comparacin de las funciones llevadas a cabo por las partes, la cual se basar en un anlisis funcional que tendr como objeto identificar y comparar las actividades econmicamente significativas y las responsabilidades asumidas por las partes independientes y por las partes vinculadas, prestando atencin a la estructura y organizacin de las partes.

Debern considerarse funciones tales como: diseo, fabricacin, ensamblaje, investigacin y desarrollo, servicios, compra, distribucin, mercadeo, publicidad, transporte, financiamiento y direccin. As mismo, se precisar la relevancia econmica de esas funciones en trminos de su frecuencia, naturaleza y valor para las respectivas partes de la transaccin. Debern identificarse las principales funciones llevadas a cabo por la parte objeto de anlisis, con la finalidad de efectuar los ajustes para eliminar cualquier diferencia material en relacin con las funciones asumidas por cualquier parte independiente considerada comparable. 2. Activos empleados: Para identificar y comparar las funciones realizadas se debe analizar los activos que se emplean, considerando entre otros la clase de activos utilizados y su naturaleza, antigedad, valor de mercado, situacin, grado de proteccin de los derechos de propiedad disponibles, entre otros. 3. Riesgos asumidos: Se tomarn en consideracin los riesgos asumidos por las partes a objeto de comparar las funciones llevadas a cabo por las mismas. Los tipos de riesgos a considerar incluyen los del mercado, tales como las fluctuaciones en el precio de los insumos y de los productos finales; los riesgos de prdidas asociados con la inversin y el uso de los derechos de propiedad, los edificios y los equipos; riesgos en el xito o fracaso de la investigacin o desarrollo; riesgos financieros como los acusados por la variabilidad del tipo de inters y del cambio de divisas; riesgos de los crditos y otros. 4. Circunstancias econmicas: Se considerarn como circunstancias econmicas a fin de determinar el grado de comparacin de los mercados en los que operan las partes independientes y las partes vinculadas, entre otros:

la localizacin geogrfica, el tamao de los mercados, el nivel de competencia de los mercados, las posiciones competitivas relativas a los compradores y vendedores, posicin de las empresas en el ciclo de produccin o distribucin, la disponibilidad de bienes y servicios sustitutivos, los niveles de insumos y de demanda en el mercado, el poder de compra de los consumidores, la naturaleza y extensin de las regulaciones

gubernamentales del mercado, los costos de produccin, los costos de transporte, el nivel de mercado (detallista o mayorista), la fecha y hora de las transacciones y otros. 5. Estrategias de negocios: Se considerarn como aspectos relativos a las caractersticas de las estrategias de negocios: la diversificacin, aversin al riesgo, valoracin del impacto de los cambios polticos y de las Leyes laborales existentes o previstas, estrategias de penetracin o expansin de mercados; as como todos aquellos factores que se soportan en la marcha diaria de los negocios. Mtodos para la determinacin del precio de transferencia La Ley de Impuesto Sobre La Renta, en sus artculos del 136 al 142 refleja, los mtodos a considerar para evaluar la razonabilidad de los precios de transferencia de acuerdo al principio de arm'slength entre partes vinculadas. Los mtodos que se encuentran contemplados en dichos artculos son: 1. Mtodo del Precio Comparable no Controlado. "Comparable

Uncontrolled Price, CUP" LISLR Artculo 137: "El mtodo del precio comparable no controlado (comparable Uncontrolled Price Method), consiste en comparar el precio cobrado por transferencia de propiedad o servicios en una transaccin vinculada, con el precio cobrado por transferencia de

propiedad o servicios en una transaccin no vinculada comparable, en circunstancia comparable." Mediante este mtodo se compara el precio cargado a bienes o servicios transferido en una transaccin controlada, con el precio atribuido a bienes o servicios transferidos en una operacin no controlada. Las fuentes comparables para la aplicacin de este mtodo puede provenir de:

Comparables externos. Son los elementos de comparacin de precios que se realiza entre compaas que no estn incluidas dentro del grupo econmico.

Comparables internos. Son los elementos de comparacin que provienen de transacciones realizadas por la empresa con partes no controladas.

La informacin de comparables internos es ms fcil de obtener para la empresa, siempre y cuando se hayan realizado operaciones con partes no relacionadas. Las comparables externas resultan ms difciles ubicarlas, esto es debido a que la mayora de la informacin pertenece a compaas privadas. Para la bsqueda de comparables externos es necesario, la adquisicin de una base de datos para la obtencin de la informacin. Para la aplicacin del mtodo CUP debe existir similitudes entre los productos o servicios que se van a comparar, las caractersticas que deben cumplir son:

Calidad del producto: Consistencia (ejemplo: metales preciosos, minerales, etc.) duracin (ejemplo: los Granos), grado de humedad.

Clausura de contratos: la garanta del producto, volumen de ventas, modalidades de crditos, modalidad de envos, clusula legal.

Nivel de Mercado: Mayorista, minorista y otras clusulas de distribucin.

Das de transaccin. Intangibles asociados a la venta. Riesgos cambiarios.

Las operaciones sern comparables cuando no existan diferencias entre ellas o cuando existiendo, se conoce la incidencia de estas en el precio y por lo tanto se puede ajustar. 2. Mtodo del Precio de Reventa. "Resale Price Method. RPM" LISLR Artculo 138: "El mtodo de precio de reventa (Resale Price Method), se basa en el precio al cual el producto que ha sido comprado a una parte vinculada es revendido a una parte independiente. Este precio de reventa es disminuido con el margen de utilidad calculado sobre el precio de reventa, que representa la cantidad a partir de la cual el revendedor busca cubrir sus gastos de venta y otros gastos operativos y obtener un beneficio adecuado tomando en cuenta las funciones realizadas, los activos empleados y los riesgos asumidos." El mtodo de precio de reventa es el precio de una empresa relacionada cuando le vende a una empresa independiente, al cual se le reduce el margen bruto que cubre los costos y la ganancia del revendedor. Este mtodo por lo general es utilizado para evaluar empresas distribuidoras que revenden los productos sin adicionarles partes o alterarlo fsicamente. En caso de existir diferencia entre la parte examinada y la parte comparable en relacin a las funciones realizadas, trminos contractuales, riesgos asumidos, valor agregado, activo intangible, que afecte materialmente este mtodo no se podr aplicar al menos que se le apliquen los ajustes necesarios.

La metodologa para la aplicacin del precio de reventa consiste en determinar la razn del margen bruto de venta de la parte examinada y de la parte comparable, para luego realizar la comparacin entre ambas. En la bsqueda de comparabilidad para el mtodo de reventa se pueden considerar dos fuentes: Precio de Reventa Interno: Es el margen obtenido por distribuidores del grupo en operaciones no controladas comparables. Precio de Reventa Externo: Es el margen que se obtiene un distribuidor independiente en transacciones no controladas comparables. 3. Mtodo de Precio del Costo Adicionado (Cost Plus Method) LISLR Artculo 139: "El mtodo del costo adicionado (Cost Plus Method) se basa en los costos en los que incurre el proveedor de estos bienes, servicios o derechos, en una transaccin vinculada por la propiedad transferida o los servicios prestados a una parte vinculada, aadindose a ste un margen de utilidad, calculado sobre el costo determinado, de acuerdo a las funciones efectuadas y a las condiciones del mercado." Este mtodo se utiliza para determinar los precios de transferencia de productores de bienes y servicios que realizan ventas a partes relacionadas tomando como base el costo de produccin de la empresa vinculada. En este caso, el precio de transferencia se determina sumando a los costos de produccin un margen bruto, lo que debera equivaler al precio de venta que debi haberse establecido entre partes independientes. Ese valor adicional al costo, denominado "mark-up" es un porcentaje que el productor pretende obtener cuando realiza transacciones con partes relacionadas. El cual se expresa en a siguiente frmula: Precio de Ventas = Costo de Produccin + Porcentaje Adicional

Este mtodo se utiliza por lo general en las ventas de productos en proceso entre las empresas vinculadas, en ventas a largo plazo o para el caso de prestacin de servicios y especialmente cuando el productor no ha desarrollado un bien intangible propio. Para la aplicacin del mtodo de costo adicionado se debe revisar con precaucin sus costos de produccin, adicionalmente se debe revisar otros factores que inciden en la aplicacin de este mtodo, los cuales son:

Estructura general de costo: Vida til de las plantas y equipos. Experiencia en el negocio: Fase de inicio o de madurez de la compaa.

Eficiencia gerencial: Poltica de ventas, esquema de compensacin de venta.

En caso de existir alguna diferencia significativa, se afectar la aplicacin de este mtodo. Para su uso se debern realizar los ajustes econmicos necesarios. 4. Mtodo de Divisin de Beneficio (Profit Split Method) LISLR Artculo 140: "El mtodo de divisin de beneficios (Profit Split method) consiste en asignar la utilidad de operacin obtenida por partes vinculadas, en la proporcin que hubiera sido asignada con o entre partes independientes, conforme a lo siguiente: A. Se determinar la utilidad de operacin global mediante la suma de la utilidad de operacin obtenida por cada una de las personas relacionadas involucradas en la operacin. B. La utilidad de operacin global, se asignar a cada una de las personas relacionadas considerando elementos tales como activos, costos y gastos de cada una de las partes vinculadas, con respecto a las operaciones entre dichas partes vinculadas." En este mtodo,

el beneficio operativo o prdida, derivados de transacciones controladas, se asigna en proporcin a las contribuciones realizadas, ya que se considera que estas ltimas reflejan equitativamente la retribucin que a cada miembro del grupo le correspondera por los esfuerzos realizados. Dichas

contribuciones estn determinadas por los gastos, activos fijos o empleados, las funciones cumplidas, los riesgos asumidos y los recursos utilizados por la compaa. Generalmente, cuando las empresas proceden a efectuar un emprendimiento conjunto, deciden de manera anticipada la forma en que se dividiran los beneficios que resulten en la operacin. Pues bien, este mtodo apunta a establecer el mismo procedimiento que hubiesen adoptado tales empresas independientes para dividir las utilidades, sin considerar condiciones especiales impuestas en una transaccin controlada. 5. Mtodo de Margen LISLR Neto Transaccional 141 "Consiste (Transactional en determinar Net en

MarginMethod)

Artculo:

transacciones entre partes vinculadas, la utilidad de operacin que hubieran obtenido partes independientes en operaciones comparables, con base en factores de rentabilidad que toman en cuenta variables tales como activos, ventas, costos gastos o flujo de efectivo." En este mtodo se compara el margen neto de ganancia de la parte examinada, con el margen neto de ganancia de la parte no controlada o empresas comparables. El margen obtenido proviene de las ventas menos el conjunto de los costos totales operativos. En la prctica el mtodo margen transaccional neto es utilizado como mtodo de ltimo recurso, para ser aplicado despus de que se haya comprobado la inaplicacin de los otros mtodos tradicionales.

Seleccin del mtodo ms adecuado. El sujeto pasivo tiene la obligacin de seleccionar el mtodo que ms se adecu a la operacin examinada con las caractersticas funcionales que presenta la parte examinada. La Ley de Impuesto Sobre La Renta exige que el contribuyente deba considerar el mtodo del precio comparable no controlado como primera opcin antes que otro mtodo a utilizar.