Aplicacin de las nuevas IFRS en el sector minero energtico

CPC Carlos Valle 24.10.13

Situacin de las normas sobre partes relacionadas

Hasta 2012 NIC 24 - Informacin a revelar sobre partes relacionadas NIC 27 - Estados Financieros Consolidados y Separados NIC 28 - Inversiones en Asociadas NIC 31 - Participaciones en Negocios Conjuntos

Desde 2013 NIC 24 - Informacin a revelar sobre partes relacionadas NIC 27 - Estados Financieros Separados NIC 28 - Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos NIIF 10 - Estados Financieros Consolidados NIIF 11 - Acuerdos Conjuntos NIIF 12 - Informacin a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades

Control

NIC 27 Facultad de gobernar las polticas financieras y operativas de una empresa.

NIIF 10

Poder sobre la subsidiaria Exposicin o derecho a rendimientos variables de la subsidiaria Capacidad de influir en los Se supone que existe control rendimientos variables de la cuando la principal posee directa o subsidiaria indirectamente mas del 50% de las acciones en circulacin con derecho PARA QUE EXISTA CONTROL DEBEN DARSE ESTAS 3 a voto. CONDICIONES

NIIF 10: Tipos de derecho

Derechos sustantivos Evidencian poder factible (participacin en directorios, nombrar o destituir personal clave, liquidar un negocio, etc.) Son los nicos derechos que deben evaluarse para concluir si existe control Derechos protectores Derechos establecidos para proteger la participacin de una parte, sin otorgar poder sobre la entidad (embargo de activos, posibilidad de destituir al gerente general por incumplir un contrato)

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Riesgos para identificar relaciones matriz -subsidiarias

Operaciones con parasos fiscales Estructuras societarias complejas Acuerdos especiales de control (empresas en reestructuracin, acuerdos especiales de administracin)

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NIIF 12: Informacin a revelar sobre participaciones en otras entidades

Vigente desde 2013 Aplicable a entidades que tienen participacin en subsidiarias, negocios conjuntos, asociadas o entidades estructuradas no consolidadas Constituye una respuesta a la crisis global de 2007 que revel falta de transparencia sobre los riesgos a los que estn expuestas las empresas por su participacin en entidades estructuradas

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NIIF 12: Entidad estructurada

Derechos de voto no constituyen el factor decisivo para decidir quin controla la entidad Derechos de voto estn relacionados con labores administrativas Actividades relevantes regidas por acuerdos contractuales Suelen tener fines muy especficos con restricciones para cualquier actividad diferente

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Situaciones que requieren explicaciones adicionales conforme con la NIIF 12 (1)

Situaciones inusuales en relaciones con subsidiarias, asociadas o negocios conjuntos (por ejemplo: entidad con participacin menor a 50% que no se consolida o con porcentaje mucho menor a 50% considerada subsidiaria) Estados financieros para consolidar que no corresponden a la misma fecha

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Situaciones que requieren explicaciones adicionales conforme con la NIIF 12 (2)

Participaciones no controladoras importantes (nombre y pas donde opera la subsidiaria) Acuerdos de rescate que pueden activarse (clusulas de pagos contingentes, eventos de aceleracin) Exposicin mxima a prdidas procedentes de participaciones en entidades estructuradas no consolidadas

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Situaciones que requieren explicaciones adicionales conforme con la NIIF 12 (3)

Relaciones de agente (entidad que acta por mandato de otra) Restricciones contractuales importantes manejar efectivo, distribuir dividendos, etc.) con relacionadas (para

Derechos protectores (protegen la participacin del inversor, sin otorgarle poder para controlar)

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NIIF 11 Negocios Conjuntos

Vigente a nivel internacional desde 2013 Mayor nfasis en la esencia econmica en los arreglos contractuales Se elimina el mtodo de consolidacin proporcional, quedando slo el del valor de participacin patrimonial (VPP) Discusin sobre la forma de aplicar en el Per el VPP (consorcios deben tratarse como activos controlados conjuntamente?)

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10

Hiptesis fundamentales

Versin 1989 Marco Conceptual Devengado Empresa en marcha

Versin 2010 Marco Conceptual Empresa en marcha

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Formas de medicin del rendimiento financiero

Devengo (contabilidad de acumulacin) Flujos de efectivo pasados

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NIIF 13: Medicin a valor razonable

Norma emitida por el IASB en mayo de 2011. Vigencia internacional a partir de 2013 (aplicacin prospectiva) Busca uniformizar los criterios de medicin de valor razonable contenidos en las diferentes NIIF Aplicable para la medicin y revelacin de partidas financieras y no financieras medidas a valor razonable del conjunto de NIIF Prescribe como se mide el valor razonable cuando otra NIIF lo requiere No da pautas para definir qu partidas se miden a valor razonable (tema establecido por cada NIIF)

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Comparacin de los conceptos de valor razonable

Tradicional (NIC 39 hasta 2012) Valor por el cual puede ser intercambiado un activo o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesados y debidamente informados, en condiciones de independencia mutua. NIIF 13 (desde 2013) Precio que sera recibido por vender un activo o transferir un pasivo en una transaccin ordenada entre los participantes en el mercado a la fecha de medicin.

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NIIF 13: Pasos para determinar el valor razonable

Identificar el activo o pasivo que va ser medido Identificar la unidad de cuenta Identificar el mercado principal donde se transa el activo o pasivo (de no existir ste, se tomar el mercado ms ventajoso para el activo o pasivo) Determinar la medicin sobre la base de los inputs relevantes que el participante en el mercado utilizara para fijar el precio

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NIIF 13: Jerarqua de los inputs para medir el valor razonable

Nivel 1 Nivel 2

Cotizaciones plenamente observables Variables diferentes a precios cotizados observables directa o indirectamente No observables

Nivel 3

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IFRIC 20 Costos de desmonte en la fase de produccin de una mina a cielo abierto

Vigente desde 2013 Aplicacin retrospectiva (aplicable a los costos de desmonte incurridos desde el primer perodo presentado, tratamiento especial para el desmonte predecesor Tratamiento como inventario (actividad relacionada con el proceso de extraccin) o como activo no corriente (actividad relacionada con la mejora de accesos a yacimientos ms profundos)

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IFRIC 20 Actividad de desmonte relacionada con acceso a yacimientos ms profundos

Activo no corriente (activo fijo, intangibles) Debe cumplirse adems: i- Probabilidad beneficios econmicos futuros ii- Costo puede ser medido fiablemente iii- Puede identificarse como un componente Mtodo de depreciacin o amortizacin sobre la base de unidades producidas es el ms apropiado

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IFRS: Algunos proyectos importantes en los que viene trabajando el IASB

Modificacin del Marco Conceptual Reemplazo NIC 39 Reconocimiento de ingresos Tratamiento de alquileres

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Documentacin de un proceso de adecuacin a NIIF

Marco legal Informes de diagnstico Anlisis de brechas Materialidad establecida Sustento de opciones tomadas por la entidad Plan de implementacin Sustento determinacin de ajustes NIIF Hojas de trabajo conversin aos comparativos Instructivos contables Recomendaciones

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