Anlisis tcnico actuarial del Convenio

de reconocimiento de adeudo y forma

de pago que celebran las siguientes
personas:

DOCUFORMAS S.A.P.I. DE C.V., en calidad de Acreedor

representada por su apoderada legal LIC. LAURA ANGLICA
MRQUEZ DURAND y
TOPTEL, S.DE R.L. DE C.V., en calidad de Obligada solidaria,
representada por el seor DANIEL SANTOS CORI
El convenio reconoce la expedicin de 8 pagars por un Principal total de $55,
547,672.35; integrado por las siguientes cantidades y fechas:

Los cuales incluyen el cobro de un inters moratorio diario del 0.15% y una
pena convencional del 20% en 6 de ellos y del 15% en los restantes 2 pagars.
Derivado de la naturaleza de la transaccin se deduce que esta incurre en la
clasificacin de adquisicin de bienes y servicios. Y por lo tanto se puede
comparar con las tasas de inters publicadas por el Banco de Mxico en
relacin a Tarjetas de crdito cuya definicin es la siguiente:
4.2.3.8. Tarjetas de crdito
Las tarjetas de crdito son tarjetas de plstico que sirven como medio de
disposicin de una lnea de crdito reutilizable o revolvente otorgada por un
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banco para la adquisicin de bienes y servicios.

(Banco de Mxico, 2014)

Los datos publicados por el Banco de Mxico en sus documentos

denominados Indicadores bsicos de tarjetas de crdito, correspondientes a
los periodos en los que se firmaron los contratos son los siguientes:

http://www.banxico.org.mx/sistema-financiero/publicaciones/reporte-de-tasas-deinteres-efectivas-de-tarjetas-/%7B6A4DE27F-A569-91DF-8786-E21B1152AFB6%7D.pdf

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http://www.banxico.org.mx/sistema-financiero/publicaciones/reporte-de-tasas-deinteres-efectivas-de-tarjetas-/%7B7D00598A-FCB0-23B9-79E4-597324729F0F%7D.pdf

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http://www
.banxico.org.mx/sistema-financiero/publicaciones/reporte-de-tasas-de-interesefectivas-de-tarjetas-/%7B69C3D5DD-7B96-358D-7F6A-12B0B67EACC8%7D.pdf

Las tasas ms altas del mercado para la adquisicin de bienes y servicios en

promedio estuvieron para esos periodos en 56% anual, siendo la tasa ms alta
a octubre del 2012 de 61.3% anual por BNP Paribas, la cual es an menor que
la establecida para el pagar en referencia, que es de 71.53% anualizada,
considerando el 0.15% diario, con un exceso del 10.23%, de acuerdo a lo que
se muestra en el siguiente cuadro y comparado con los cuadros que lo
anteceden.
Tabla para anualizar la tasa de inters moratorio diario.

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Corrida financiera de los 8 pagars.

Clculo al da 27/08/14

Con lo que se muestra que el cobro por inters al da de hoy, es por mucho,
mayor que el Principal constituido.
Si tomamos como referencia las tasas ms bajas del mercado que en promedio
oscilan el 18.6% para la adquisicin de bienes y servicios, con un mnimo en
16.3% ofertada por Banco del Bajo en el resumen a Diciembre del 2011,
entonces la diferencia de tasas con la calculada para el pagar que resulta del
71.53% al anualizarlo, es de 55.23% por encima de la tasa que pudo haber
contratado el acreedor con el instrumento comercial de Banco del Bajo.

Considerando la definicin de la Real Academia Espaola para el trmino

usura se considera que en su tercera acepcin se encuentra el porcentaje de
tasa considerado en este pagar.
usura.
(Del lat. usra).
1. f. Inters que se lleva por el dinero o el gnero en el contrato de
mutuo o prstamo.
2. f. Este mismo contrato.
3. f. Inters excesivo en un prstamo.
4. f. Ganancia, fruto, utilidad o aumento que se saca de algo,
especialmente cuando es excesivo.
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1. loc. verb. Corresponder a un beneficio o buena obra con otra

mayor o con sumo agradecimiento.
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Por lo que se considera que con los clculos presentados en este documento es
clara la aplicacin del trmino usura para describir lo estipulado en los
pagars relacionados con este acto.
Por otro lado, dado que la Pena convencional est fijada en un porcentaje del
20% de la suerte Principal y se aplicar en caso de que el pagar no fuera
cubierto en su totalidad y se tuviera que recurrir a la va judicial para su cobro,
cuestin que hoy es cierta, incurrir en cobros de tasas que oscilan entre el
140% y el 620% del adeudo por periodo, que sera la renta o pago parcial y
por lo tanto no se aplican bajo el principio de proporcionalidad, toda vez que si
una parte de la obligacin fue cumplida, la pena no puede ser aplicada a la
totalidad del monto contratado, es decir, en el supuesto que solo se
incumpliera con la ltima de las rentas mensuales y que el saldo pendiente
fuera el monto de esa renta
o parcialidad, y para cualquiera de las
mensualidades en que se incurriera en incumplimiento, tendramos los
siguientes resultados:

Se anexan los escenarios posibles:

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Clculo al 27/08/14

Clculo al 27/08/14

Clculo al 27/08/14

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Clculo al 27/08/14

Clculo al 27/08/14

Clculo al 27/08/14

Tabla resumen del comparativo de tasas aplicadas al Principal al da de hoy.

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Clculo al 27/08/14

Lo que muestra evidentemente que el documento denominado pagar

realiza una aplicacin indebida de intereses desproporcionados y hace creer
que se ha abusado del apuro pecuniario, de la inexperiencia o de la ignorancia
del deudor y se considera viable la peticin al Juez para que teniendo en
cuenta las especiales circunstancias del caso, su intervencin para valorar la
reduccin equitativa del inters incluso hasta el tipo legal que est fijado en
9% anual de acuerdo a su prudente arbitrio dentro de los lmites que como
parmetro fija la norma jurdica.
Clculo de honorarios:
Para la realizacin de este estudio, se requiri de la colaboracin de un equipo
de trabajo de consultores especializados y tuvo una duracin de 14 horas, cada
una de las cuales tiene un costo por la especificidad del estudio de $600.00
resultando un costo por este parmetro de: $8,400.00 y derivado de los
resultados mostrados que van desde una diferencia en el monto de intereses
de $13,272,067.33 (Trece millones, doscientos setenta y dos mil, sesenta y
siete pesos con treinta y tres centavos) calculados con la tasa ms alta del
mercado que es de 61.30%, en donde ya no se podra mostrar el rubro de
intereses desproporcionados con referencia a las tasas de inters existentes y
aplicadas en el mercado, hasta una diferencia en el monto de intereses
calculada con la tasa legal, que sera el menor de los parmetros al que
pudiera el juez, en su caso fijar como tasa para aplicar en el clculo de
intereses que es de $81,115,944.59 (Ochenta y un milln, ciento quince mil,
novecientos cuarenta y cuatro pesos con cincuenta y nueve centavos) se aplica
el cobro del 0.2% al beneficio mnimo mostrado, resultando el siguiente monto
por $26,544.13 generando un costo total del estudio de: $34, 944.13 (Treinta
y cuatro mil, novecientos cuarenta y cuatro pesos con trece centavos
Anexo tabla resumen del clculo de honorarios por el Anlisis tcnico actuarial
del Convenio de reconocimiento de adeudo y forma de pago que celebran las
siguientes personas:
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apoderada legal LIC. LAURA ANGLICA MRQUEZ DURAND y TOPTEL, S.DE
R.L. DE C.V., en calidad de Obligada solidaria, representada por el seor
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