INSTITUTO TECNOLOGICO SUPERIOR

DE TANTOYUCA
CARRERA:
Contador Pblico
MATERIA:
Anlisis e interpretacin de la informacin financiera
DOCENTE:
C.P Sandra E. Delgado Soto
TRABAJO:
Resumen
Unidad IV.- Mtodo de reduccin de estados financieros a porcientos integrales
EQUIPO N 2
INTEGRANTES DEL EQUIPO:
Pedro Arrieta Santiago
Eutiquia del ngel Prez
Ral del ngel Prez
Valeria Gonzlez Ramos
Valentin Alberto Hernndez Osorio

GRADO Y GRUPO:
Quinto Semestre, C-51

Tantoyuca, Ver., a 10 de octubre del ao 2014

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

INDICE

INTRODUCCION.............................................................................................. 1
UNIDAD IV METODO DE REDUCCION DE ESTADOS FINANCIEROS A
PORCIENTOS INTEGRALES.............................................................................. 2
4.1 OBJETIVO.................................................................................................. 2
4.2 METODOLOGIA PARA LA REDUCCION DE ESTADOS FINANCIEROS A
PORCIENTOS INTEGRALES.............................................................................. 5
4.3 ESTUDIO Y ANALISIS DE CASOS PRACTICOS.............................................7
1er. Ejemplo................................................................................................. 7
2do. Ejemplo.............................................................................................. 13
3er. Ejemplo............................................................................................... 18
CONCLUSION................................................................................................ 21
BIBLIOGRAFA............................................................................................... 22

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

INTRODUCCION
Hoy en da las finanzas juegan un papel de importancia global, ya que el dinero
es uno de los insumos necesarios para el desarrollo de las empresas y de las
naciones. La correcta administracin del recurso financiero y, asimismo de los
dems es la accin primordial de toda entidad con fines de desarrollo y
expansin, ya que a travs del tiempo solo han sobrevivido aquellas empresas
capaces de sostener una administracin efectiva.
Para el anlisis de los estados financieros existen diversos mtodos, que se
agrupan en dos segmentos principales: el mtodo de anlisis vertical y el
mtodo de anlisis horizontal. En el primero se analiza solo la informacin de
un solo periodo, en el segundo se abarca informacin de varios periodos.
Existe un mtodo muy particular que se encuentra agrupado en los mtodos de
anlisis verticales, es llamado: mtodo de reduccin de estados financieros a
porcientos integrales. En pocas palabras, dicho mtodo consiste en reducir las
cifras de los estados financieros a porcentajes, de tal manera que sea ms
sencillo hacer un anlisis comparativo de la informacin contenida en los
documentos antes mencionados. Este mtodo tiene dos variantes:

Porcientos integrales totales

Porcientos integrales parciales

Para una mejor comprensin de este mtodo se presentan en las siguientes

paginas datos relevantes al conocimiento y aplicacin del mismo.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

UNIDAD IV METODO DE REDUCCION DE ESTADOS

FINANCIEROS A PORCIENTOS INTEGRALES

4.1 OBJETIVO
Concepto
Este mtodo consiste en la separacin del contenido de los Estados
Financieros a una misma fecha correspondiente a un mismo perodo en sus
elementos o partes integrantes con el fin de poder determinar la proporcin que
guarda cada una de ellas en relacin a un todo.
Este procedimiento puede recibir otros nombres, tales como:

Procedimiento de Porcientos Financieros.

Procedimiento de Porcientos Comunes.

Procedimiento de Reduccin a Porcientos. (Gutirrez 2006)

Objetivos

En el Informe se indica la proporcin en que se encuentran invertidos en

cada tipo o clase de activo los recursos totales de la empresa, as como
la proporcin en que estn financiados, tanto por los acreedores como
por los accionistas de la misma. Un Informe Financiero, el Estado de

Resultados
Elaborado tambin en porcientos integrales, muestra el porcentaje de
participacin de las diversas partidas de costos y gastos, as como el
porcentaje que representa la utilidad obtenida, respecto de las ventas
totales.
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Caractersticas
No es posible obtener conclusiones acerca de la situacin financiera de
la empresa nicamente con los porcentajes integrales (es decir, es un
mtodo alternativo).
Para medir el desempeo de la administracin, no es recomendable
realizar un anlisis basado en la comparacin de estados financieros de
2 o 3 aos, ya que existen cambios en la distribucin de los recursos y
deudas de tu empresa, que evidentemente estn justificados por el
desarrollo de tu negocio.
El mtodo de porcentajes integrales es alternativo y es considerado
como un tipo de anlisis vertical
Ventajas y desventajas

La ventaja es que al trabajar con nmeros relativos nos olvidamos de la

magnitud absoluta de las cifras de una empresa y con ello se comprende
ms fcilmente la importancia de cada concepto dentro del conjunto de
valores de una empresa.

Como se habla de porcientos es fcil llegar a conclusiones errneas,

especialmente si se quieren establecer porcientos comparativos. Es til
este mtodo para obtener conclusiones aisladamente, ejercicio por
ejercicio,

pero

no

es

aconsejable

si

se

desean

establecer

interpretaciones al comparar varios ejercicios.(Jaimez, 2010)

Este mtodo puede ser utilizado total o parcialmente.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Cualquier frmula puede aplicarse indistintamente a determinada clase

de estado financiero

Aplicacin
Su aplicacin puede enfocarse a estados financieros estticos, dinmicos,
bsicos o secundarios, tales como Balance General, Estado de Resultados,
Estado de Costos de Produccin, etc.
El procedimiento facilita la comparacin de los conceptos y las cifras de los
estados financieros de una empresa, con los conceptos y las cifras de los
estados financieros de empresas similares a la misma fecha o del mismo
periodo.
Base del mtodo
Este mtodo toma como base el axioma matemtico cuyo enunciado indica el
todo es igual a la suma de sus partes, de donde se le asigna un valor igual al
100% y a las partes un porciento relativo.
Clasificacin

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Porcientos integrales totales

Las cantidades que sern igual a 100% son:
En el estado de situacin financiera, el total de Activo y la suma de Pasivo mas
el Capital Contable, determinndose despus los porcientos de cada regln
que integran dicho estado.
En el estado de resultados el 100% sern las ventas netas, sin olvidar sealar
las disminuciones por concepto de rebajas, descuentos, devoluciones sobre
ventas.
Porcientos integrales parciales
Este procedimiento puede ser aplicable a cualquier estado financiero, ya que
facilitara la comparacin de conceptos y cifras de los estados financieros de
una empresa, con los conceptos y cifras de una empresa similar, con lo cual se
puede encontrar posibles defectos de la empresa.
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

4.2 METODOLOGIA PARA LA REDUCCION DE

ESTADOS FINANCIEROS A PORCIENTOS
INTEGRALES.
Calculo de los porcentajes
Para determinar la estructura financiera interna de una empresa, primero hay
que determinar la proporcin que representa cada rubro con respecto al total
de cada concepto que nos interese.
En el mtodo de reduccin de estados financieros a porcentajes o mtodo de
porcentajes integrales, lo nico que debes realizar es dividir cada uno de los
renglones que integran los estados financieros entre el total de cada rubro y
multiplicarlo por 100, para que quede expresado en porcentaje.
Lo mismo sucedera con el pasivo y capital contable, en cuyo caso, el total
seria la suma del pasivo ms el capital contable y en el estado de resultados
debes considerar que las ventas netas son iguales al 100 por ciento.
Para calcular los porcentajes integrales en el Balance general, se debe
considerar como referencia la suma del pasivo ms el capital contable.
La aplicacin de este tipo de clculos, es conocida como "porcentajes
integrales parciales", ya que estamos determinando la proporcin que
representa un rengln que integra parcialmente un total respecto a otro
integrante parcial.
Es decir, el total del pasivo a corto plazo, es parte (integrante parcial) del pasivo
total, mientras que a su vez, los conceptos de proveedores y acreedores
diversos son integrantes del pasivo a corto plazo.
Formulas aplicables
Se podra aplicar dos frmulas independientemente de la aplicacin que se le
de (parcial o total):
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Porcientos
integrales

cifra parcial
cifra base

100

Porcientos integrales es igual a cifra parcial sobre la base cien.

Factor
100
=
X cada cifra parcial
Constante
cifra base
Factor constante es igual a cien sobre base por cada cifra parcial
Ejemplo de la aplicacin de estas frmulas se muestra a continuacin:

FACTOR
100
2
CONSTANT =
= $0.0005 X $50,000 =
%
5
E
$200,000

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

La frmula del factor constante obtiene su nombre de una cualidad peculiar, ya
que al dividir 100/cifra parcial solo hace falta multiplicar por el monto de cada
cuenta y as obtener el porcentaje de la cifra relativa; dicho nmero que
usamos para multiplicar es el llamado factor constante.

4.3 ESTUDIO Y ANALISIS DE CASOS PRACTICOS

1er. Ejemplo
Reducir a porcientos integrales y obtener conclusiones del siguiente estado
financiero dinmico.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

De donde tenemos que los porcientos fueron determinados como sigue:

Porciento Integral del Costo de Ventas Netas:

Porciento integral del margen sobre ventas.

P.I. =

C.P.
(

C.B.

220,000

P.I. =
(

400,000

100

100
)

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

P.I. = 55%

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Ahora se procede a multiplicar el factor constante por cada cifra parcial.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

GRAFICA DEL ESTADO DE RESULTADOS

0.45

0.25
0.20
0.10
COSTO DE DISTRIBUCION

UTILIDAD NETA

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

GRAFICA DEL ESTADO DE RESULTADOS

20%
45%

10%

COSTO DE
DISTRIBUCION
PROVISIONES
UTILIDAD NETA
COSTO DE VENTAS
NETAS

25%

Conclusiones para el informe

1 por cada $ 1.00 de ventas netas, $ 0.45 corresponden al costo de lo
vendido, es decir, lo que a la empresa le cuesta $ 0.45 lo vende a $ 1.00.
2 por cada $ 1.00 de ventas netas, la empresa obtiene $ 0.55 de margen
sobre ventas.
3 por cada $ 1.00 de ventas netas, $ 0.25 corresponden a los costos de
distribucin, o bien, para vender $ 1.00 es necesario desembolsar $ 0.2: por
concepto de costo de administracin, costo de venta, y costos financieros.
4 por cada $ 1.00 de ventas netas la empresa obtiene $ 0.30 de margen o
utilidad de operacin.
5 por cada $ 1.00 de ventas netas, la empresa provee, para impuestos sobre
la renta y participacin de utilidades a los trabajadores, la cantidad de $ 0.10.
6 por cada $ 1.00 de ventas netas, la empresa obtiene una utilidad neta de
$0.20.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Cuando se desea hacer una grfica respecto de los porcientos obtenidos, en
virtud de representacin objetivamente fcil para mostrar la informacin,
especialmente a los propietarios y pblico en general, podeos utilizar el de
crculos o el de barras; en la representacin grfica a base de crculos, se usan
los porcientos integrales, pero en lugar de la base 100% se toma los grados
que tiene una circunferencia, es decir, 360, transformando los valores
particulares segn su magnitud en grados. En l representacin grfica a base
de barras se representa cada concepto por una barra, cuya magnitud depende
del valor o cantidad relativos a icho concepto.
2do. Ejemplo
Obtener porcientos comunes y conclusiones del siguiente estado
financiero esttico
Conceptos

Absolutos

Porcientos

Activo

Circulante

220,000.00

8%

caja y bancos

850,000.00

29%

cuentas y documentos por cobrar

720,000.00

24%

inventarios al costo

1,790,000.00

60%

maquinaria

800,000.00

27%

equipo de reparto

300,000.00

10%

equipo de oficina

100,000.00

4%

1,200,000.00

20,000.00

3,010,000.00

Fijo

40%

Diferido
gastos de constitucion
Suma el Activo

1%
100%

Pasivo
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Circulante
cuentas y documentos por
pagar

750,000.00

25%

500,000.00

17%

1,250,000.00

42%

$ 1,500,000.00

50%

Reserva Legal

50,000.00

2%

Utilidades por aplicar

20,000.00

1%

Utilidad del ejercicio

190,000.00

7%

1,760,000.00

Fijo
Doc. Por Pagar a largo
plazo

Capital
Contable
Capital Social
Supera vit:

Suma el Pasivo y el Capital

3,010,000.00

59%
100%

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

ACTIVO FIJO; 39%

ACTIVO CIRCULANTE ; 60%
ACTIVO DIFERIDO; 1%

ACTIVO CIRCULANTE
CAJA Y BANCOS

10%

CUENTAS Y DOCUMENTOS
POR COBRAR

3% 1% 8%

INVENTARIOS AL COSTO

28%
26%

MAQUINARIA
EQUIPO DE REPARTO
EQUIPO DE OFICINA
GASTOS DE CONSTITUCION

24%

Nota: en tonos color naranja se representa el activo circulante, en tonos azules

el fijo y en rojo el diferido.
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

DEL PASIVO Y
CAPITAL
PASIVO FIJO; 16%
PASIVO CIRCULANTE; 25%
SUPERAVIT; 10%

CAPITAL SOCIAL; 49%

PASIVO Y CAPITAL

1% 7%
2%

CUENTAS Y DOCUMENTOS
POR PAGAR

25%

DOCUMENTOS POR PAGAR

A LARGO PLAZO
CAPITAL SOCIAL
RESERVA LEGAL
UTILIDADES POR APLICAR

49%

16%

UTILIDAD DEL EJERCICIO

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Nota:
La cuenta de pasivo circulante est representada en color gris, la de pasivo a
largo plazo a su vez, en naranja y las de capital en verde.

Conclusiones
1o. Por cada $ 1.00 de inversin en el activo total de industrias de puebla,
S.A.:
a) $ 0.80 corresponden a existencia en caja en bancos;
b) $ 0.28 corresponden a inversin en cuentas y documentos por cobrar;
c) $ 0.24 corresponden a inversin en inventarios;
d) $ 0.26 corresponden a inversin en maquinaria;
e) $ 0.10 corresponden a inversin en equipo de reparto; y
f) $ 0.03 corresponden a inversin en equipo de oficina; y
g) $ 0.01 corresponden a gastos de constitucin.
$ 1.00

2. El origen de la inversin del activo a sido como sigue:

a) $ 0.25 lo han aportado los acreedores a corto plazo.
b) $ 0.16 lo han aportado los acreedores a largo plazo.
c) $ 0.49 lo han aportado los propietarios de la empresa, y
d) $ 0.10 lo ha aportado la misma empresa.
$ 100
3. Cada $ 1.00 del activo total de la empresa ha sido aportado:
a) $ 0.41 por los acreedores y
17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

b) $ 0.59 por los propietarios y la misma empresa.

3er. Ejemplo
Reducir a porcientos integrales y determinar conclusiones del siguiente estado
financiero.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

ESTIMACION PARA CUENTAS INCOBRABLES; 5%

VALOR NETO EN LIBROS; 95%

RECUPERANDO $ 0.40 (aplicado a costos); 40%

PENDIENTE DE RECUPERAR $ 0.60 (por aplicar a costos); 60%

MAQUINARIA

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

PENDIENTE DE RECUPERAR $ 0.60 (por aplicar a costos); 20%

$ 0.40 (aplicado a costos); 80%

EQUIPO RECUPERANDO
DE REPARTO

Conclusiones
1. Por cada $ 1.00 de saldo a cargo de clientes, l empresa ha creado una
estimacin para cuentas incobrables igual a $ 0.05.
2. Por cada $ 1.00 de inversin en maquinaria, la empresa ha recuperado $
0.40 mediante cargos a los costos de fabricacin, es decir, la empresa est
pendiente de recuperar $ 0.60 por cada $ 1.00 de inversin en maquinaria.
3. Por cada $ 1.00 de inversin en equipo de reparto, la empresa ha
recuperado $ 0.80 mediante cargos a los gastos, de venta, es decir, est

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

pendiente de llevar a resultados $ 0.20 por cada $ 1.00 de inversin en equipo
de reparto.
Nota:
En la prctica se acostumbra presentar las grficas en distintos colores, con el
objetivo de resaltar cada uno de los conceptos: v. gr. L estimacin para cuentas
incobrables en rojo y, el valor neto en libros en color azul, etc.
Como vimos anteriormente, el Procedimiento De Porcientos Integrales, se
aplica para Analizar Un Estado Financiero a fecha fija o correspondiente a un
ejercicio determinado.
Ahora bien, una vez que ha sido analizado, deber procederse a compararlo,
para estar en posibilidades de emitir juicios de base y: Conocer la verdadera
situacin financiera de la Ca.
Descubrir enfermedades de la Ca.
Tomar decisiones acertadas, etc.

CONCLUSION

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

Para analizar la informacin financiera existen diversos mtodos que
representan una herramienta fundamental en la administracin de una
organizacin.
El mtodo de reduccin de estados financieros a porcientos integrales es un
mtodo alternativo para el anlisis de la informacin, ya que solamente se
puede comparar ciertos aspectos de los estados financieros, y solo en
comparaciones a corto plazo. Aunque por otra parte es muy til para entender
la magnitud de ciertos rubros en el estado financiero, ya que se basa en el
axioma matemtico que dice: el todo es igual a la suma de sus partes.
El mtodo tiene dos variantes, la cuales son:
Porcientos integrales totales: consiste en obtener los porcentajes de los
principales rubros en un estado financiero. Ejemplo, en el balance general se
obtienen los porcentajes para el activo circulante, activo fijo y activo diferido;
donde el 100% lo representa la suma del activo.
Porcientos integrales parciales: consiste en analizar que proporcin representa
cada cuenta dentro del estado financiero. Ejemplo, en el balance general se
obtienen los porcentajes para Caja, Bancos, Almacn, etc. Donde el 100% lo
conforma la suma de activo. A comparacin del anterior, los porcientos
integrales parciales extienden la visin de la estructura del estado financiero.
La principal funcin del mtodo es convertir las cifras totales en cifras relativas,
de tal manera que sea ms sencillo comparar la proporcin que representa
cierto rubro dentro de un estado financiero lo que hace ms fcil su anlisis y
comprensin.

17

ANALISIS E INTERPRETACIN DE LA INFORMACIN FINANCIERA

BIBLIOGRAFA

Perdomo Moreno, Abrahm. ANLISIS E INTERPRETACIN DE

ESTADOS FINANCIEROS. Sptima Edicin. Mxico, 2003. Ediciones

17