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Centre Africain dEtudes Suprieures en Gestion

CESAG BF CCA

Master Professionnel en

BANQUE, FINANCE, COMPTABILITE,

Comptabilit et Gestion Financire

CONTROLE & AUDIT

(MPCGF)

C
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Promotion 7
(2012-2014)

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Mmoire de fin dtudes

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THEME

EQ

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LANALYSE DE LA GESTION DU RISQUE DANS


LOCTROI DU CREDIT : CAS DE LA BANQUE
CONGOLAISE DE LHABITAT (BCH)

Dirig par :

Prsent par :

M. Waly Clmnt FAYE


Enseignant associ au CESAG,
Responsable S-E la Direction
Nationale de la Microfinance

IBAKOMBO INGANDZA Durel Gorden

Avril 2014

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Ddicaces
Le prsent mmoire est ddi ma trs chre mre Clestine INGANDZA, mon pre
Pascal IBAKOMBO, mes deux frres et surs ainsi qu toute ma famille, eux qui ont
tout donn pour que nous puissions en arriver l ! Que le bon Dieu leur donne encore une
fois la force, la patience et la comprhension dont ils ont toujours fait preuve.

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IBAKOMBO INGANDZA Durel Gorden

MPCGF (2013-2014), BF-CCA, CESAG

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Remerciements
A:
toute ma famille pour tout son soutien moral comme matriel ;
Monsieur Waly Clment FAYE pour son encadrement ;
Monsieur Moussa YAZI pour ses conseils ;
Monsieur Jean Jacques BOUYA pour son soutien ;
tous les enseignants de la MPCGF promotion 2013-2014, pour leurs enseignements
et leur dtermination faire de nous les cadres de demain.

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Sigles et abrviations
AG :

Assemble Gnrale

AGE :

Assemble Gnrale Extraordinaire

BCH :

Banque Congolaise de lHabitat

BCI :

Banque Commerciale Internationale

BEAC :

Banque des Etats dAfrique Centrale

BHT :

Banque de lHabitat de Tunisie

CA :

Conseil dAdministration

CEMAC : Communaut Economique et Montaire dAfrique Centrale


COBAC : Commission Bancaire de lAfrique Centrale

Directeur General

DG :

Direction Gnrale

DGA :

Directeur General Adjoint

FCFA :

Franc de la Coopration Financire dAfrique Centrale

FR :

Fonds de roulement

GIE :

Groupements dIntrt Economique

IRB :

Internal Rating Based

LCB :

La Congolaise des Banques

MLT :

Moyen et long terme

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DG :

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OHADA : Organisation pour lHarmonisation en Afrique du Droit des Affaires

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Produit Intrieur Brut

PV :

Procs-verbal

SA :

Socit Anonyme

SARL :

Socit responsabilit limite

SURL :

Socit unipersonnelle responsabilit limite

UBA:

United Bank for Africa

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PIB :

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Liste des tableaux et figures


Figures
Figure 1 : Le champ du risque bancaire ................................................................................ 7
Figure 2 : Processus doctroi de crdit ................................................................................ 18
Figure 3 : Evaluation et couverture du risque de contrepartie ............................................. 30
Figure 4 : Modle danalyse ................................................................................................ 39

Tableau

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C
Tableau 1 : Modes de calcul du fonds de roulement ........................................................... 27

AG

Tableau 2 : Rpartition des actions ..................................................................................... 48


Tableau 3 : Tableau de financement .................................................................................... 52

IB
-B

Tableau 4 : Ratios de dcision ............................................................................................. 57


Tableau 5 : Grille de notation interne .................................................................................. 58
Tableau 6 : Etapes du processus crdit ................................................................................ 61

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Tableau 7 : Analyse de diffrents risques identifis ............................................................ 63

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Table des matires


Ddicaces ................................................................................................................................ i
Remerciements ...................................................................................................................... ii
Sigles et abrviations ............................................................................................................ iii
Liste des tableaux et figures ................................................................................................. iv
Table des matires ................................................................................................................. v
INTRODUCTION GENERALE ........................................................................................... 1
PREMIERE PARTIE : CADRE THEORIQUE ET METHODOLOGIE ............................. 5
Chapitre 1 : Notion de risque bancaire et processus doctroi de crdit ............................. 8
1.1.

Notion de crdit ................................................................................................... 9


Dfinition de crdit ...................................................................................... 9

1.1.2.

ES

1.1.1.

Notion de risque de crdit ................................................................................. 11

AG

1.2.

Principaux types de crdit ............................................................................ 9

Dfinitions du risque de crdit ................................................................... 15

1.2.2.

Les composantes du risque de crdit ......................................................... 16

1.3.

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-B

1.2.1.

Le processus doctroi de crdit.......................................................................... 17

2.1.

O
LI

Chapitre 2 : La gestion du risque li au crdit ................................................................. 20


Analyse du risque de crdit ............................................................................... 20
Lidentification du risque de crdit ............................................................ 20

2.1.2.

valuation du risque de crdit.................................................................... 21

EQ

TH

2.1.1.

2.1.2.1. Les systmes experts ............................................................................ 22

2.1.2.2. Le systme des scores .......................................................................... 24

2.1.2.3. Lanalyse financire ............................................................................. 26


2.1.2.4. Le modle de KMV ............................................................................. 27
2.1.2.5. Lapproche base sur les statistiques ................................................... 29
2.1.3.

Les nouvelles approches dvaluation du risque de crdit ........................ 29

2.1.3.1. Les notations externes .......................................................................... 30


2.1.3.2. Les notations internes .......................................................................... 30
2.1.3.3. Rle d'une Centrale des risques dans l'valuation du risque de crdit . 31
2.2.

Les mesures prventives du risque de crdit ..................................................... 31

2.2.1.

La prvention individuelle du risque de crdit .......................................... 31

2.2.1.1. La prise de garanties ............................................................................ 32


2.2.1.2. Le partage des risques .......................................................................... 32

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2.2.1.3. Les clauses contractuelles .................................................................... 33


2.2.1.4. Les drivs de crdit ............................................................................ 33
2.2.2.

La prvention globale du risque de crdit .................................................. 35

2.2.2.1. Division et plafonnement du risque de crdit ...................................... 35


2.2.2.2. La titrisation et la dfaisance ............................................................... 36
Chapitre 3 : La dmarche mthodologique...................................................................... 38
3.1.

Le modle danalyse.......................................................................................... 38

3.2.

Les mthodes de collecte des donnes thoriques et sommaires ...................... 39

3.2.1.

Lentretien .................................................................................................. 40

3.2.2.

Lobservation ............................................................................................. 40

3.2.3.

Lanalyse documentaire ............................................................................. 40

ES

DEUXIEME PARTIE : CADRE PRATIQUE DE LETUDE............................................ 42


Chapitre 4 : Prsentation de la BCH................................................................................ 44

AG

Historique .......................................................................................................... 44

4.2.

Forme juridique, objet social et activit ............................................................ 44

4.3.

Organisation ...................................................................................................... 45

IB
-B

4.1.

Organisation structurelle ............................................................................ 45

4.3.2.

Organisation fonctionnelle ......................................................................... 46

4.3.3.

Capital social.............................................................................................. 47

O
LI

4.3.1.

5.1.

TH

Chapitre 5 : Description de la gestion du risque crdit la BCH.................................... 49


La gestion du risque dans loctroi du crdit de prfinancement immobilier. .... 49

EQ

Le rseau des agences ................................................................................ 49

5.1.2.

La Direction des affaires juridiques ........................................................... 50

5.1.3.

Le cabinet dexpertise ................................................................................ 51

5.1.4.

La Direction crdit ..................................................................................... 51

5.1.5.

La phase de dcision .................................................................................. 52

5.2.

5.1.1.

la gestion du risque dans loctroi du crdit dinvestissement............................ 53

5.2.1.

Le charg clientle ..................................................................................... 54

5.2.2.

La Direction des affaires juridiques ........................................................... 55

5.2.3.

Le cabinet dexpertise ................................................................................ 55

5.2.4.

La Direction crdit ..................................................................................... 55

5.3.

La gestion des risques de crdit la BCH ......................................................... 56

5.3.1.

Lanalyse financire ................................................................................... 56

5.3.2.

Le systme de notation interne .................................................................. 57

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5.3.3.

La prise de garantie .................................................................................... 59

5.3.4.

Le suivi de lutilisation du crdit par le client ........................................... 60

Chapitre 6 : Prsentation, analyse des rsultats, et recommandations ............................ 61


6.1.

Prsentation des rsultats .................................................................................. 61

6.1.1.

Les rsultats au niveau des diffrentes tapes doctroi de crdit ............... 61

6.1.2.

Analyse des rsultats .................................................................................. 62

6.2.

Les recommandations ........................................................................................ 64

6.3.

Recommandations lies lorganisation interne ............................................... 65

6.4.

Recommandations lies aux dmarches ............................................................ 65

CONCLUSION GENERALE ............................................................................................. 68


ANNEXES .......................................................................................................................... 70

AG

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BIBLIOGRAPHIE .............................................................................................................. 73

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INTRODUCTION GENERALE

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Les banques jouent un rle primordial dans le financement de lactivit conomique


nationale, elles collectent et grent les dpts des agents conomiques et exercent un rel
pouvoir de cration montaire travers les crdits quelles octroient. Elles jouent ainsi le
rle dintermdiaires entre les agents capacit de financement et ceux exprimant un
besoin de financement. Ce rle dintermdiaire financier leur confre une grande
responsabilit, mais les exposent galement de nombreux risques (risque de crdit, de
liquidit, de solvabilit, de change, etc.).
Pour cette raison, les banques font lobjet dune surveillance attentive, avec un regard
particulier port sur leur solvabilit, do le rle accru des organes de rgulation. En
Afrique centrale, linstitution en charge de veiller au respect des normes rglementant

lactivit bancaire est la Commission Bancaire de lAfrique Centrale (COBAC).

ES

La Banque Congolaise de lHabitat comme toutes autres banques, reste expose ces

AG

risques tant donn que toute activit bancaire est une activit haut risque ; la rentabilit

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dune banque, elle-mme, est fortement lie la notion du risque.


Les risques bancaires tournent principalement autour du risque oprationnel et du risque de

O
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crdit. Le risque de crdit occupe aujourdhui le devant de lactualit avec les diffrentes
crises conomiques, il est de toute faon li une politique de crdit. Le risque de crdit ou

TH

de contrepartie est inhrent lactivit bancaire, lenjeu nest donc bien videmment pas
dviter le risque mais de lvaluer de faon optimale grce des outils performants pour

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lintgrer aux systmes internes et la stratgie marketing et commerciale de la banque.

Ce problme qui mine le milieu bancaire, a plusieurs causes dont on peut citer :
-

le non-respect des rgles tablies par les organes de rgulation;

labsence de rigueur dans ltude, le montage et le suivi du crdit ;

la faiblesse du dispositif de contrle interne ;

linadquation entre les propositions de crdit et les besoins de financement ;

des insuffisances dans les procdures de recouvrement des crdits.

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Ces causes cites ci-dessus peuvent engendrer un certain nombre de consquences


savoir :
-

loctroi de crdits des clients insolvables ;

les fraudes et dtournements ;

les pertes importantes dactifs ;

laccumulation de dficit.

Aujourdhui plus que jamais, les banques ont besoin de convertir la masse dinformations
dont elles disposent en vision claire et pertinente de leur risque de crdit. Elles doivent
aussi mieux comprendre la performance de leur portefeuille de prt et limpact de leur

politique de gestion optimale du risque de crdit sur la rentabilit. Elles pourront alors

ES

prendre les mesures ncessaires pour garantir lefficacit et la profitabilit de leur activit
de prt et respecter galement les rgles dictes par la banque centrale.

AG

Comme solution, nous pouvons retenir la gestion optimale du risque de crdit qui est une

IB
-B

condition indispensable pour renforcer la confiance de leurs clients et gagner en


profitabilit et assurer leur prennit.

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LI

La gestion du risque, plus exactement du risque crdit, fait partie intgrante de lactivit

TH

dune banque. En fait, la raison dtre dune banque est daccepter une dose contrle
dincertitude et de grer les risques associs en vue de capitaliser sur ces carts de risque

EQ

pour gagner de largent. Cependant, la question qui se pose est de savoir comment rduire

nous atteler sur trois problmes spcifiques savoir :

ce risque. Afin de rpondre cette interrogation fondamentale de notre travail nous allons

1- quelles sont les procdures et rgles appliques en matire de crdit ?


2- quelles sont les mthodes danalyse du risque de crdit ?
3- comment ces mthodes sont-elles appliques la BCH ? quelles sont les mthodes
spcifiques danalyse du risque de crdit qui sont appliques la BCH ?
Autour de lanalyse du risque li au crdit, peuvent tre formuls plusieurs thmes dont :
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lHabitat

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Lobjectif gnral de notre tude est de savoir de quelle faon et par quels moyens un
banquier peut apprcier et valuer les risques lis un crdit afin de prendre une dcision
adquate.
De cet objectif gnral dcoule les objectifs spcifiques savoir :
-

ltude et la comprhension des mthodes et outils danalyse du risque de crdit ;

lanalyse du processus doctroi de crdit la BCH ;

le rapprochement entre lapproche thorique et lapproche pratique afin de dgager


des carts et faire des recommandations.

Notre tude se fera conformment la rglementation internationale rgissant les banques

avec une spcificit de la zone Communaut Economique et Montaire dAfrique Centrale

ES

(CEMAC) notamment des rgles dictes par la COBAC.

AG

Le secteur bancaire congolais compte ce jour sept (7) banques : la BGFI Congo ; le

IB
-B

Crdit du Congo (filiale du groupe Crdit Agricole) ; la Congolaise des Banques (LCB) ;
Banque Espirito Santo; Ecobank Congo ; United Bank for Africa (UBA) ; la Banque
Commerciale Internationale (BCI), et rcemment la Socit Gnrale, renforant ainsi la

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LI

concurrence.

TH

Les intrts qui en rsultent de ce thme sont relatifs la BCH et au stagiaire.

EQ

Pour la BCH : cela suggre la banque de nouvelles approches de solutions


indispensables la politique de gestion du risque crdit, afin de lui permettre de

qui est indispensable lconomie dun pays.


-

mieux se positionn par rapport la concurrence et de crer plus de valeur ajoute

Pour le stagiaire : cela est une exprience unique qui va lui permettre de mettre en
pratique ses connaissances thoriques et ainsi apprendre de nouvelle chose, et de se
familiaris avec lenvironnement professionnel.

Notre travail va sarticuler autour de deux parties :


-

une premire partie relative la partie thorique de la gestion du risque crdit,

une deuxime partie relative la partie pratique de la gestion du risque crdit, cest-dire aux mthodes et techniques pratiques au niveau de la BCH.

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PREMIERE PARTIE :

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CADRE THEORIQUE ET METHODOLOGIE

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La mondialisation des changes, lmergence de nouvelles zones conomiques forte


croissance et la course accroitre la taille des entreprises multinationales rclament des
banques des prises de risques dont la nature, la taille et la complexit diffrent
profondment des pratiques classiques du mtier de banquier.
Ainsi, la gestion des risques dans les banques a fortement augment au cours des annes.
La gestion des risques couvre tous les points susceptibles de problme dans une entreprise.
Il sagit, pour ceux qui font de la gestion des risques leur mtier, de savoir si un dbiteur
peut tre dans lincapacit de rembourser largent emprunt ou si un march risque de
seffondrer. La gestion des risques est galement appele gestion dexposition aux risques.
Elle est dfinie selon linternational Financial Risk Institute comme lapplication de

lanalyse financire et de divers instruments financiers au contrle et la rduction des

ES

types de risques slectionns.

AG

Laptitude dune banque faire la part entre les diffrentes stratgies de prise de risque et

ses actionnaires.

IB
-B

de gain possible dtermine sa capacit atteindre ses objectifs de rentabilit vis--vis de

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LI

Toutefois, dans le contexte actuel de concurrence, de turbulences conomiques, de


globalisation, de volatilit des marchs et de mutation structurelle toujours plus marques,

EQ

TH

les banques ont besoin de mieux grer les risques et de manire plus transparente.
Ainsi le figure ci-dessous dfini quatre(4) catgories de risque bancaire

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Figure 1 : Le champ du risque bancaire


Exposition au risque bancaire

Risques
financire

Risques
oprationnels

Risques
dexploitation

Structure du
bilan

Fraude interne

Politique
macroconomique

Risques
accidentels

Politique

Structure /rentabiFraude externe

Infrastructure
financire

ES

lit du compte de
rsultat

fonds propres

Respect de la
rglementation

Rputation et

risque fiduciaire

Interruption
dactivit et
dfaillances du
systme (risque
technologique)

Autres risques
exognes

Devise

Dgradation des
actifs physiques

Crise
bancaire

EQ

March

Clients, produits et
services daffaires

TH

Liquidit

Responsabilit
civile

O
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Crdit

Responsabilit
civile

IB
-B

Adquation des

AG

Solvabilit et

Pratiques en
matire demploi et
de scurit du lieu
de travail

contagion

Risque pays

Excution, livraison
et gestion du
processus
Source : Adapt de Greuning et Bratanovic (2004, p.4)

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Chapitre 1 : Notion de risque bancaire et processus doctroi de crdit


Au cours de leur activit les banques sont exposes une vaste srie de risques quon peut
classer en quatre catgories :
-

risques financiers,

risques oprationnels,

risques dexploitation,

risques accidentels.

Les risques financiers se subdivisent en deux types de risques savoir :

les risques purs : regroupent les risques de liquidit, de crdit et dinsolvabilit. Ces

ES

risques peuvent engendrer des pertes pour une banque, lorsquils ne sont pas bien

AG

grs ;

les risques spculatifs : regroupent les risques de taux dintrt, les risques

IB
-B

montaires et les risques de prix de march. Ils sont bass sur un arbitrage financier
et peuvent engendrer un profit lorsque larbitrage est bon ou une perte lorsquil est

O
LI

mauvais.

Les risques financiers sont aussi sujets des phnomnes complexes dinterdpendance

TH

susceptibles daccrotre de manire significative le profil de risque global dune banque.

EQ

Les risques oprationnels sont lis lorganisation et au fonctionnement gnral des

systmes internes de banque, ce sont des risques lis linformatique et aux autres

technologies, ladquation aux pratiques et aux procdures bancaires et aux dispositions


prises contre la mauvaise gestion et la fraude.
Les risques dexploitation sont lis lenvironnement commercial de la banque,
notamment aux problmes dordre macroconomique, aux facteurs juridiques et
rglementaires, au systme global dinfrastructure du secteur financier et de paiement.
Les risques accidentels comprennent toutes sortes de risques exognes qui, lorsquils
surviennent, sont susceptibles de compromettre lactivit de la banque ou sa situation
financire et ladquation de ses fonds propres.

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Dans le cadre du prsent travail, laccent sera mis sur les risques financiers, plus
prcisment le risque de crdit.
1.1. Notion de crdit
Lactivit principale dune banque consiste octroyer du crdit, cependant chaque crdit
reprsente un risque pour lemprunteur, dune part, et dautre part pour lorganisme
prteur, cest pourquoi ce dernier samnage le temps ncessaire pour examiner toute
demande doctroi de crdit.
1.1.1. Dfinition de crdit

Selon larticle 6 de lannexe la convention du 17 janvier 1992 portant harmonisation de

ES

la rglementation bancaire dans les Etats de lAfrique Centrale, "constitue une opration

AG

de crdit, tout acte par lequel une personne agissant titre onreux met ou promet de
mettre des fonds la disposition dune autre personne ou prend, dans lintrt de celle-ci,

IB
-B

un engagement par signature tel quun aval, un cautionnement, ou une garantie".


1.1.2. Principaux types de crdit

O
LI

Le plan comptable bancaire de lAfrique Centrale dfinit, en les distinguant par terme mais

EQ

TH

aussi par nature, les principaux types de crdits traditionnels.


les crdits long terme (dont la dure de remboursement excde dix ans) et ceux

moyen terme (dont la dure damortissement excde deux ans sans dpasser dix

ans) financent gnralement des besoins dinvestissement. Ils comprennent :


o les crdits linvestissement immobilier qui financent les terrains, les
immeubles non rsidentiels, les autres constructions et les plantations ;
o les crdits lhabitat qui intressent les immeubles rsidentiels ;
o les crdits lquipement qui concernent le matriel de transport, le matriel
dexploitation, le matriel spcifique dhtellerie et le matriel de bureau et de
logement.
-

les crdits long et moyen terme consentis aux particuliers aux fins dquipement
sont assimils des crdits la consommation.

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o les crdits non ventilables qui comprennent, pour lessentiel, les encours
chus et demeurs impays lchance mais qui, par suite de conclusions
daccords de remboursements amiables avec les clients, ont fait lobjet de
consolidation. Lorsque les crdits ainsi consolids ont, lorigine, financ
des compagnes agricoles, ils sont classs sous la rubrique des crdits de
campagne consolids. Lorsque la consolidation est faite sur lEtat, ils sont
classs sous la rubrique des crdits moratoires ou consolids sur lEtat, quel
que soit le bnficiaire initial.
-

les crdits court terme ont une dure de remboursement qui ne dpasse pas deux
ans. Ils regroupent :

ES

o les chques escompts ou crdit immdiat qui comprennent galement les


chques de voyage achets auprs de la clientle et les oprations sur cartes de

AG

crdit (Diners club, Visa Master Card, Carte Bleue), sauf dispositions

IB
-B

spciales autorisant la banque dbiter doffice son correspondant ;


o les effets commerciaux escompts qui sont reprsentatifs de crances se
rapportant des livraisons de biens ou des prestations de services. Ils sont

O
LI

comptabiliss pour le montant brut ;

o les crdits de trsorerie qui sont gnralement "en blanc", ils sont destins au

TH

financement des besoins courants dexploitation des entreprises ;

EQ

o les crdits dquipement qui sont consentis aux entreprises en vue de


lacquisition de biens rpertoris dans la nomenclature des immobilisations ;

o les crdits daccompagnement sur marchs publics qui sont des avances

consenties sur attestations de services faits ;

o les crdits de campagne agricole qui comprennent les crdits de productivit et


de prfinancement, les avances en blanc, les avances sur stocks de produits
nantis ou tierce dtention, les crdits lexportation (crdits sur produits ou
marchandises exports) et les queues de campagne consolides ;
o les crdits la consommation qui sont consentis aux particuliers pour
lacquisition des biens de consommation ou dquipement des mnages, des
moyens de transport, etc. ils comprennent les crdits au personnel.

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1.2. Notion de risque de crdit


Le risque crdit, forme la plus ancienne du risque sur le march des capitaux est le risque
de dfaut de remboursement de lemprunteur. Il sagit du principal risque pour une banque
qui prend aussi diverses autres formes ou appellations : risque de contrepartie (dans les
transactions sur les marchs financiers ou interbancaires), risque de faillite ou risque de
crdit au sens propre (dans les transactions sur les marchs de crdits).
Le risque de crdit a t le premier risque bancaire et financier plac au centre de la
rglementation prudentielle (Lamarque, 2005). En 1988, le comit de Ble sur le contrle
bancaire recommande aux institutions financires de respecter un ratio de solvabilit

Cooke, selon lequel le rapport entre fonds propres rglementaires sur actifs pondrs doit

ES

tre dau moins 8%. Cependant, mme si les exigences en fonds propres instaures en 1988
ont t considres comme un bon rempart contre linstabilit financire, les nombreuses

AG

faillites de banques qui ont eu lieu au cours des annes 1990 (Dietsch et Petey, 2003).

IB
-B

Hoggarth et al. (2002) ont montr que le cot des crises bancaires en termes dactivit
perdue atteindrait 15 20% du Produit Intrieur Brut (PIB). De plus, face lvolution des
risques de crdit, le dispositif du ratio Cook a montr ses lacunes lies labsence de

O
LI

relation entre les exigences de fonds propres et le risque effectif des crdits lconomie.
En particulier, le ratio ne tient compte :

TH

ni des diffrences de qualit des emprunteurs privs, puisque virtuellement tous les

EQ

prts au secteur priv supportent des charges en fonds propres correspondant 8%

des sommes prtes, quelle que soit la maturit des crdits, leur taille et la solidit
financire de leurs bnficiaires,
-

ni de la rduction potentielle du risque induite par la diversification du portefeuille,


la prise de garantie ou lassurance-crdit.

La menace que font planer ces lacunes sur la stabilit du systme bancaire a ncessit la
rforme de la rglementation du capital des banques. Dsormais, il ne suffit plus de
contraindre les banques dtenir un niveau minimum de fonds propres, mais il faut
parvenir une meilleure gestion du risque bancaire en poursuivant les objectifs suivants :
-

inciter les banques mettre en place une gestion efficiente de leurs risques et se
doter des instruments de mesure et de contrle correspondants ;

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rduire les cots des difficults ou faillites bancaires, tout en permettant aux
banques de jouer leur rle conomique et social fondamental qui est de fournir des
crdits des emprunteurs risqus et dont la situation est complexe analyser ;

dterminer le montant minimum des fonds propres bancaires.

Le comit de Ble a alors lanc, en juin 1999, une premire consultation auprs des
banques suivie, en janvier 2001, dun nouveau document consultatif qui pose les bases
dune nouvelle rforme du ratio Cook communment appel Ble II. Ce nouveau
dispositif, qui prcise et tend Ble I, sarticule autour de trois piliers savoir : une
exigence minimale de fonds propres qui doit dpendre de la probabilit de dfaut que la
banque elle-mme choisit de supporter, un processus de surveillance prudentielle et la mise

en place de la discipline de march.

ES

AG

Dispositif prudentiel de Ble II


La grande limite du ratio Cooke, et donc des rglementations issues des premiers accords

IB
-B

de Ble, est lie la dfinition des engagements de crdit. La principale variable prise en
compte tait le montant du crdit distribu. la lumire de la thorie financire moderne,

risque de crdit qu'il reprsente.

O
LI

il apparat qu'est nglige la dimension essentielle de la qualit de l'emprunteur, et donc du

TH

Le Comit de Ble a propos en 2004 un nouvel ensemble de recommandations, au terme

EQ

duquel sera dfinie une mesure plus pertinente du risque de crdit, avec en particulier la

prise en compte de la qualit de l'emprunteur, y compris par l'intermdiaire d'un systme

de notation financire interne propre chaque tablissement (dnomm IRB pour


Internal Rating Based).

Le nouveau ratio de solvabilit est le ratio McDonough, du nom du prsident du Comit de


Ble ce moment-l, William J. McDonough.
Les recommandations de Ble II s'appuient sur trois piliers :
L'exigence de fonds propres (ratio de solvabilit McDonough) ;
Cette exigence fait passer d'un ratio Cooke o :
Fonds propres de la banque > 8 % des risques de crdits un ratio McDonough o
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Fonds propres de la banque > 8 % des (risques de crdits (85 %) + de march (5 %) +


oprationnels (10 %).
La procdure de surveillance de la gestion des fonds propres :
Cette partie examine les principes essentiels de la surveillance prudentielle et comporte des
recommandations concernant la gestion des risques ainsi que la transparence et la
responsabilit prudentielle.
Cette ncessit s'appliquera de deux faons :
1. validation des mthodes statistiques employes au pilier 1 (back testing) : La

banque devra prouver a posteriori la validit de ses mthodes dfinies a priori en

ES

fonction de ses donnes statistiques et cela sur des priodes assez longues (5 7

AG

ans). Elle devra en outre tre capable de "tracer" l'origine de ses donnes ;
2. test de validit des fonds propres en cas de crise conomique : La banque devra

IB
-B

prouver que sur ses segments de clientle, ses fonds propres sont suffisants pour
supporter une crise conomique touchant l'un ou tous de ces secteurs.

O
LI

La commission bancaire pourra en fonction de ces rsultats imposer la ncessit de fonds


propres supplmentaires.

TH

EQ

La discipline du march (transparence dans la communication des tablissements) :

public sur l'actif, les risques et leur gestion.

Des rgles de transparence sont tablies quant l'information mise la disposition du

L'application de Ble II est une puissante machine qui formate les donnes de gestion
d'une banque.
Ses consquences sont de trois ordres :
1. Uniformisation des bonnes pratiques bancaires : quelle que soit la banque et quelle
que soit la rglementation qui la rgit (droits nationaux) les pratiques doivent tre
transparentes et uniformises.
2. Les bases mises en place pour ce calcul sont une puissante source de donnes de
gestion, qui rconcilient les vues risques, comptables et financires ;

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3. Transparence financire : les analystes trouveront une lecture des portefeuilles de


risque identique pour toute banque dans tous pays.
Dispositif prudentiel COBAC
La ncessit de contrler lactivit bancaire tait apparue trs tt dans les Etats de
lAfrique Centrale et des dispositions appropries avaient t dictes, parmi lesquelles la
rglementation des conditions dexercice de la profession bancaire. Le dispositif prudentiel
labor par la COBAC se repose simultanment sur les directives du comit de Ble et les
caractristiques des conomies de la sous-rgion. Il associe les aspects quantitatifs et
qualitatifs de la rglementation bancaire.

ES

Dimension quantitative de la rglementation labore par la COBAC

AG

La dimension quantitative de la rglementation labore par la COBAC englobe les


normes de solvabilit et de liquidit. Les normes de solvabilit dfinies par la COBAC sont

IB
-B

constitues de cinq ratios et reposent sur le concept de fonds propres inspir de celui du
Comit de Ble : fonds propres de base et fonds propres complmentaires qui ne sont
intgrs qu concurrence du noyau dur. Le ratio de couverture des risques par les fonds

O
LI

propres est fix 8% depuis 2006. Cependant, contrairement au ratio de solvabilit du

TH

Comit de Ble qui exclut les risques souverains, celui de la COBAC les intgre, en
fonction du respect de 4 critres de convergence de la surveillance multilatrale. Le ratio

EQ

de division des risques est fix 45% contre 25% pour la norme standard. Ceci, pour tenir

compte de ltroitesse de la base de lconomie des tats membres. Le ratio de couverture

des immobilisations 100% pour empcher les banques daffecter les dpts au
financement de leurs immobilisations et donc financer celles-ci par leurs fonds propres
ou des ressources permanentes. La limitation des prises de participation au capital des
entreprises 15% des fonds propres nets et dont lensemble ne doit pas dpasser 45%. La
limitation 15% des fonds propres nets, des concours octroys aux actionnaires, associs,
administrateurs, dirigeants et au personnel. Par ailleurs, si ces engagements excdent 5%
des fonds propres nets, ils viennent en dduction du montant de ceux-ci.
Par contre, les normes de liquidit se limitent deux ratios seulement. Il y a dabord le
ratio de liquidit, fix 100%, qui oblige les banques disposer de manire constante de
ressources immdiatement disponibles et susceptibles de couvrir au minimum lintgralit

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des dettes choir dans un mois. Ensuite, le ratio de transformation long terme oblige les
tablissements de crdit financer 50% au moins des emplois plus de 5 ans par des
ressources de mme terme.
Aspects qualitatifs de la rglementation bancaire dans la CEMAC
La dimension qualitative de la rglementation bancaire concerne essentiellement la
gouvernance des tablissements de crdit. Celle-ci permet de remplir trois principaux
rles : collaborer la prservation de la confiance des investisseurs et des dposants,
contribuer lamlioration des performances conomiques des diffrents tablissements
concerns et finalement, contribuer la ralisation de la stabilit du systme bancaire.

Dans la CEMAC particulirement, la prise en compte de cette dimension de la

ES

rglementation bancaire sest traduite par la mise sur pied, en 2001, du Rglement COBAC
R-2001/7sur le contrle interne. Il sagit en fait dun ensemble de rgles qui permettent de

AG

conforter la gestion transparente des tablissements de crdit en attnuant les risques

IB
-B

dabus de certains organes excutifs et dlibrants. Ce faisant, elles constituent un


excellent moyen de dtection prcoce des difficults des tablissements de crdit.

O
LI

1.2.1. Dfinitions du risque de crdit

TH

Selon DE COURSSERGUES (2007 : 108) il sagit dun risque inhrent lactivit


dintermdiation traditionnelle et qui correspond la dfaillance de la contrepartie sur

EQ

laquelle une crance ou un engagement est dtenu , ici DE COURSSERGUES met plus

daction sur la dfaillance de la contrepartie qui ne peu respect son engagement.

NAULLEAU et ROUACH (1998 : 30), par contre le dfinissent comme tant un


engagement portant une incertitude dote dune probabilit de gain et de prjudice, que
celui-ci soit une dgradation ou une perte, NAULLEAU ET R insiste plus sur
lincertitude qui entoure lengagement qui peut-tre un gain comme une perte. Pour sa part
SAMPSON (1982 : 38) nonce que la tension qui habite les banquiers est insparable de
leur mtier, ils veillent sur les conomies dautrui et pourtant ils font des bnfices en les
prtant dautres, ce qui comporte invitablement des risques . Il continue en affirmant
quun banquier qui ne prend pas de risque nen est pas un.
Par ailleurs, GOUREIROUX et TIOMO (2007 : 11) affirment que : Le risque de crdit
est le risque de perte inhrent au dfaut dun emprunteur par rapport au remboursement

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de ses dettes (obligations, prts bancaire, crances commerciales) Ce risque se


dcompose en risque de dfaut qui intervient en cas de manquement ou retard de la part de
lemprunteur sur le paiement du principal et /ou des intrts de sa dette, risque sur le taux
de recouvrement en cas de dfaut, et risque de dgradation de la qualit du portefeuille de
crdit.
En fin, QUIRY et LE FUR (2010 : 425) dclarent que le risque de crdit est le risque de
perte dfinitive de la crance dans la mesure o lemprunteur se retrouve dans
limpossibilit dhonorer ses engagements.
1.2.2. Les composantes du risque de crdit

un risque de dfaut : cest le risque quun emprunteur ne soit plus en mesure de

AG

ES

Il existe principalement deux types de risque de crdit :

faire face ses engagements de paiement (incapacit dhonorer ses obligations de

IB
-B

paiement des intrts et/ou du principal dune crance) ;


un risque de dprciation de la qualit de crdit : ce qui est d la dtrioration de
la solidit financire et de la contrepartie et par consquent la qualit de la

O
LI

signature.

TH

En face de ce risque de crdit, nous sommes en prsence de deux natures de dbiteur :

EQ

un risque metteur : cest le risque de dfaut ou le risque de dgradation en relation

avec le souscripteur du prt, il sagit dun risque li un instrument "cash"


(obligations, billets de trsorerie, prts bancaires, certificats de dpts) ;
-

un risque de contrepartie : cest le risque li la qualit du garant du prt en cas de


dfaut de paiement, ce qui est li un instrument "non cash" (produits drivs,
garanties, etc.).

En effet, les metteurs de dettes sont multiples, nous pouvons numrer titre dexemple
les entreprises, tablissements de crdit, compagnies dassurance, Etats souverains,
tablissements publics, socits financires, vhicules de titrisations etc.).

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1.3. Le processus doctroi de crdit


La banque, pour assurer sa survie et le bon droulement de ses activits, est amene
apprcier le risque que prsente tout demandeur de crdit. Cette tape du processus
d'analyse servira d'abord dcider ou non de loctroi d'un financement. Si le demandeur de
crdit est considr solvable, alors la banque poursuivra son valuation pour dterminer
les conditions de financement qui seront exiges. Dans le respect des rgles prudentielles,
le processus vise protger les fonds prts par les banques.
Cependant chaque banque sa manire de traiter les demandes de crdit bien que la
procdure d'analyse soit en gnrale la mme. Afin de bien comprendre le processus

d'octroi de crdit bancaire, nous dcrirons de manire dtaille les principales tapes qui

AG

ES

conduisent la prise de dcision. Ce processus comprend les tapes suivantes :


la prsentation de la demande et l'ouverture de dossier ;

l'tude de la demande ;

la dcision finale.

IB
-B

1. La prsentation de la demande de crdit et l'ouverture du dossier

O
LI

La phase initiale a pour objectif de dterminer la recevabilit de la demande de crdit. Le

TH

propritaire dirigeant fournit aux banquiers l'ensemble des informations qui serviront de

EQ

support l'analyse du risque de crdit et qui guideront le banquier dans sa prise de dcision
d'octroi de crdit (Manchon, 2005). La demande de crdit doit contenir des informations de

nature financire plus, prcisment des documents prvisionnels et des informations sur

l'emprunteur, ajout ces documents les tats financiers antrieurs de lentreprise.


2. L'tude de la demande
Dans la majorit des institutions bancaires de l'Afrique subsaharienne, les tudes affrentes
une demande de crdit sont d'abord faites au niveau des agences et ensuite au niveau de
la direction rgionale ou du sige social. Dans la plupart des institutions financires, le
banquier est gnralement assist par un comit de crdit dans la dcision d'octroi de
financement. Au cours de cette tape, le banquier vrifie si l'emprunteur rpond aux
critres tablis par linstitution et dtermine le niveau de risque quil reprsente, en
s'appuyant sur des lments quantitatifs et qualitatifs. Les lments quantitatifs font

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rfrence aux tats financiers de lentreprise. On peut aussi ajouter aux lments
quantitatifs la dure de relations entre la banque et lentreprise, les garanties et la taille de
l'entreprise. Tandis que les lments qualitatifs renvoient aux caractristiques du
propritaire dirigeant, par exemple : l'ge, la formation, l'exprience professionnelle
(Ndjanyou : 2001).
3. La dcision
Une fois l'tude de la demande faite, une dcision est prise au niveau du comit de crdit.
La banque peut mettre deux dcisions : crdit accept ou refus. Dans le premier cas, cela
peut tre avec ou sans condition. Si le crdit est accept sans condition, le contrat est sign

et l'argent transfr sur le compte du demandeur. Dans le cas o la demande de

ES

financement est accepte sous certaines conditions, la banque informe le demandeur des
diffrentes conditions pralables la signature du contrat.

AG

Parmi ces conditions, on peut citer entre autres: la demande de garanties supplmentaires

IB
-B

matrielles (gage, hypothque, etc.) ou non matrielle (assurance vie, assurance maladie,
caution, etc.), un chancier de remboursement spcifique.

tude de la demande

Situation

financire

La

qualit

des

financiers.

de

Les garanties proposes,

tats financiers antrieurs

Profil

tats

Crdit accept sans condition :

propritaire

signature du contrat.

Crdit accept sous certaines

dirigeant

conditions

La taille de l'entreprise.

garanties

supplmentaires;

La dure des relations

chancier

spcifique

financiers

prvisionnels

du

Crdit refus,

lentrepreneur

tats

Dcision finale

EQ

demande :

TH

Prsentation de la

O
LI

Figure 2 : Processus doctroi de crdit

demande

remboursement;

signature du contrat.

Source : Nous-mme

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de

de

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Conclusion :
Les institutions de rglementation bancaire notamment la COBAC en Afrique Centrale
dans leurs missions de contrleur et de rgulateur des activits bancaires, impose aux
banques des normes prudentielles. Cependant le manque des informations fiables ainsi que
les contraintes du respect des ratios de solvabilit et de liquidit limitent l'engagement des
banques dans le financement des entreprises. Autrement dit, en raison de ces ratios, les
banques ne peuvent pas allouer aux entreprises toutes les ressources collectes, ce qui est
justifiable en matire de gestion des risques.

AG

ES

C
IB
-B
O
LI
E

EQ

TH
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Chapitre 2 : La gestion du risque li au crdit


Dans ce chapitre, nous allons mettre laccent sur la gestion du risque de crdit. Cette
gestion comporte trois dimensions : une fonction distribution du crdit bien intgre dans
lorganisation de la banque, lvaluation du risque prsent par la contrepartie et la
prvention du risque (De Coussergues : 145).
2.1. Analyse du risque de crdit
Le risque de crdit comporte deux aspects : un aspect externe li linsolvabilit de
lemprunteur et un aspect interne qui tient la faon dont la banque organise la fonction

ES

distribution de crdit. WARD et FOSTER (1997), considrent les difficults de


remboursement dun prt ou sa rengociation comme critres de dfaillance.

AG

Cette analyse va consister en premier lieu identifier les risques, et, en second lieu les

prventives.

IB
-B

techniques permettant de mesurer ou dvaluer ledit risque et enfin les mesures

O
LI

2.1.1. Lidentification du risque de crdit

TH

La premire tape dune gestion des risques saines est lidentification, elle consiste
rechercher les facteurs ou sources de risques et den faire la balance par rapport aux

EQ

objectifs poursuivis. Selon CHILLAZ et FERRONIERE (1980 : 260), les tats financiers

constituent la base des tudes effectues par la banque.

Linsolvabilit dun emprunteur entrane pour le banquier une perte totale ou partielle de
crances ainsi que de revenus qui sy attachent. Cette insolvabilit a plusieurs sources
savoir :
-

le risque gnral : linsolvabilit de lemprunteur dcoule de facteurs externes issus


de la situation politique ou conomique o il exerce son activit. Outre des
vnements catastrophiques de type inondations ou tremblements de terre, des
crises politiques mais surtout conomiques accroissent le risque de crdit. Les
crises conomiques sont une source frquente dinsolvabilit dans les conomies
contemporaines : on cite toujours le cas de la crise de 1929 mais plus prs de nous,

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on constate que tout retournement conjoncturel pourrait provoquer la monte du


chmage et le dpt de bilan dentreprise ;
-

le risque professionnel : il est li la conjoncture dun secteur dactivit


conomique. Une surcapacit structurelle, des innovations modifiant les procds
de fabrication, la contraction de la demande ou la concurrence de produits
moindre cot menacent les entreprises dun secteur et leur solvabilit. Les
exemples de crises sectorielles sont nombreux : agriculture, immobilier, sidrurgie,
etc.

le risque propre lemprunteur : cest le risque le plus frquent et le plus difficile


cerner. Pour des raisons aux origines multiples, un emprunteur ne peut honorer ses
engagements ;

le risque-pays : le risque-pays, appel galement risque souverain, sest

ES

considrablement dvelopp depuis le dbut des annes quatre-vingt et concerne les

AG

pays en voie de dveloppement ou en transition dette extrieure leve (De


Coussergues : 146).

IB
-B

Plusieurs mthodes sont utilises pour valuer la probabilit de dfaut dun emprunteur.
Gnralement, les banques utilisent les outils comme lanalyse financire, les techniques

O
LI

de scoring pour se mettre sur la piste du risque et faire une premire slection.

EQ

TH

2.1.2. valuation du risque de crdit

Dans le domaine de lvaluation du risque de contrepartie, les banques dtiennent une

vritable expertise qui leur confre dailleurs un avantage concurrentiel par rapport la
finance directe. Pour CONSO (2001 : 260), le risque est omniprsent, multiforme et il
concerne toute entreprise. Lasymtrie dinformation est en effet caractristique de la
relation banque-emprunteur. Non seulement ce dernier est le mieux plac pour juger du
risque du projet pour lequel il sollicite le prt, mais de plus, il peut tre tent de dissimuler
certaines informations qui provoqueraient le rejet de la demande de crdit ou encore, une
fois le crdit obtenu, de lutiliser pour un projet plus risqu mais plus rentable.
Lvaluation du risque de crdit implique donc un savoir-faire adapt la qualit de la
contrepartie, particulier ou entreprise. Cette valuation aura donc des approches diffrentes
selon quil sagisse dun particulier ou dune entreprise.

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ROSENBERG et GLEIT (1994) ont recens plusieurs mthodes quantitatives de gestion


du risque de crdit. Parmi ces techniques, la plus utilise est celle du score qui est fond
sur les informations traditionnelles retenues pour examiner les cinq C du crdit, un des
plus vieux modles de dcision pour le crdit : celui dALTMAN et SAUNDERS (1998).
Toutefois, il existe dautres mthodes daide la dcision : les systmes experts, les
rseaux de neurone, etc.
Dans le cadre de notre travail nous allons nous focaliser sur les systmes experts, le
systme des scores, et enfin les nouvelles approches dvaluation du risque (notations
externes et internes).

Les systmes experts

ES

2.1.2.1.

AG

Les systmes experts ont une approche de nature qualitative. Elle cherche reproduire de
faon cohrente les rgles de dcision des experts en matire de crdit ou leur systme

IB
-B

dvaluation du risque. On dtermine ces rgles de manire totalement empirique, en


interrogeant les experts sur leurs pratiques, en confrontant leurs avis et en leur demandant
de valider collectivement les rgles de dcision mergeant de ces discussions et

O
LI

confrontations. Cet ensemble de rgles assorties de pondrations sert dcrire les

TH

caractristiques de risque de lemprunteur et lui attribuer une note.

EQ

Ces principes prsident notamment la construction des systmes de notation des agences
de rating (RAIMBOURG, 1996 ; ALTMAN, 2001) et des systmes experts utiliss par les

analystes de crdit des banques. Les outils sont les mmes. De plus, les banques et les

agences de rating utilisant cette approche ont une optique de long terme. De la mme faon
que les banques apprcient la situation des emprunteurs en adoptant la perspective des
dposants, les agences de rating notent en adoptant celle des dtenteurs dobligations et
autres cranciers long terme ou celle des assureurs.
Pour BOISLANDELLE (1999 :433) Un systme expert est un logiciel informatique
simulant le raisonnement dun expert dans un domaine de connaissance spcifique. Selon
les usages qui en sont faits, un systme expert peut tre considr comme : un systme de
dcision (on suit les choix que prconise le systme), un systme daide la dcision (on
sinspire des choix proposs par le systme en gardant une latitude dinterprtation), un
systme daide lapprentissage (dans ce cas, lexpert joue le rle doutil pdagogique)..
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Les systmes experts ont pour objectif :


-

de constituer un cadre danalyse normatif (rgles dexperts) qui permet didentifier,


et de mesurer le risque des emprunteurs,

dintgrer ces rgles dans des systmes de dcisions oprationnelles.

Parmi les principaux systmes experts, on peut citer la mthode des ratios, essentiellement
fonde sur lanalyse financire, la mthode anglo-saxonne dite des 5C (Capital, Character,
Collateral, Capacity, Conditions) ou les systmes utiliss dans le domaine du crdit la
consommation et qui traitent plus particulirement des informations qualitatives sur la
situation personnelle des utilisateurs potentiels de ce type de crdit.

ES

Dans les systmes experts utiliss pour valuer le risque des entreprises, les informations
utilises sont la fois :

AG

des informations sur les caractristiques financires des emprunteurs :

IB
-B

o structure financire, solidit financire et tat des dettes,


o rputation, anciennet des relations de clientle,
o politique financire et autofinancement,

O
LI

o niveau des garanties, etc. ;

des informations sur le march o oprent les emprunteurs et la position


concurrentielle de ces derniers :

EQ

TH

o position des produits de lentreprise sur ses marchs,

son secteur,
o valuation du management de lemprunteur,

o tat de la technologie et des performances productives de lemprunteur dans

o position du secteur dans le cycle conomique.


Des agences de notation comme Standard & Poors ou Moodys dclarent accorder le
poids le plus important au second type de variables, qui dcrit ltat de lindustrie dans
laquelle lentreprise intervient et sa position de march. Ces lments : position de leader
ou non, tat des cots et de la technologie, perspectives dvolution de loffre et de la
demande constituent en quelque sorte les fondamentaux de lvaluation du risque dans
de tels systmes experts.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

De son ct, lanalyse de la situation financire est fonde gnralement sur ltude dune
batterie de ratios financiers. Elle vise dterminer les principales dimensions du risque
dinsolvabilit dun emprunteur : sa structure financire, ses rsultats et son cash-flow,
lvolution de lactivit, le type de croissance (externe, interne), ltat du cycle financier
dexploitation et des besoins moyen et long terme.

Parmi les avantages dun tel systme, on note dans la gestion de systmes de rgles
dvaluation complexes, la prise en compte dlments non quantitatifs ou mal formaliss,
leur forte dimension oprationnelle et explicative et, enfin, la transcription claire dans des
procdures de gestion.

ES

Par ailleurs, ce systme a pour principale limite la possibilit de faire une part de
subjectivit puisquil se base sur un processus de conformation inter-expert ainsi que

AG

labsence de vrification de la cohrence par une approche scientifique faute dindicateurs


de performance intrinsque.

IB
-B

Cependant, construire un systme expert passe par trois tapes :


o la premire tape est celle de lexplication de lexpertise ;

O
LI

o la deuxime tape est celle de la formalisation de lexpertise ;


o la troisime tape est celle de la validation, de la gnralisation et du suivi du

Le systme des scores

EQ

2.1.2.2.

TH

systme expert.

Les premiers modles de score remontent aux travaux de BEAVER (1966) et ALTMAN
(1968). Ce dernier a certainement t, pour beaucoup, dans le dveloppement de cette
mthode en popularisant le Z-score. En France, la Banque de France a fortement contribu
la diffusion de la mthode des scores (BARDOS, 2000). Les scores sont aussi devenus un
outil courant doctroi du crdit la consommation. Pour MESTER (1997 : 3), Le crditscoring est une mthode statistique utilise pour prdire la probabilit quun demandeur
de prt ou un dbiteur existant fasse dfaut, traduction libre de lauteur. Depuis les
projets de rforme de Ble II, les mthodes de score ou de crdit scoring se sont fortement
dveloppes dans les institutions financires, notamment dans la banque de dtail, pour la
mesure des probabilits de dfaut de tout type de crdits : les crdits la consommation et

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lhabitat des particuliers, les crdits de trsorerie et dquipement des professionnels et


les crdits aux petites et moyennes entreprises.
Les modles de scores sont des outils de mesure du risque qui utilisent des donnes
historiques et des techniques statistiques. Leur objet est de dterminer les effets de diverses
caractristiques des emprunteurs sur leur chance de faire dfaut. Ils produisent des scores
qui sont des notes mesurant le risque de dfaut des emprunteurs potentiels ou ayant dj
bnfici de prts. Les institutions financires peuvent utiliser ces notes pour ranger les
emprunteurs en classes de risque.
Pour construire un modle de score, on utilise gnralement lhistoire des performances

passes des emprunteurs, ou celle des prts qui leur ont t consentis, pour dterminer

ES

quelles sont les caractristiques des emprunteurs qui permettent de prvoir pourquoi un
prt aura de bonnes performances dans le futur. Cette information est obtenue partir des

AG

dossiers de crdits des clients ou auprs de sources extrieures. Un bon modle de score est

IB
-B

un modle qui affecte des scores levs (un risque de dfaut faible) aux emprunteurs sans
problme dont les prts se comportent bien et des scores faibles ceux dont les prts ont de
mauvaises performances. Pour atteindre cet objectif, les modles de scores doivent tre

O
LI

capables, tout dabord, de trouver les facteurs de risque les plus importants, cest--dire
ceux qui dterminent le plus la probabilit de dfaut dun emprunteur, et ensuite de

TH

mesurer la contribution relative de chaque facteur au risque de dfaut.

EQ

Lintrt des modles de score dans la banque de dtail repose aujourdhui sur plusieurs

avantages. Tout dabord, ils permettent un traitement de masse de populations nombreuses


demprunteurs et leur usage rduit de manire significative la dure du traitement des
dossiers de crdit (de 15 jours quelques heures, pour la plupart des crdits standards). Ce
gain de temps est lun des premiers facteurs de lconomie de cot quapporte le scoring ;
ensuite, les outils de scoring sont peu coteux. Ladoption du score permet aussi aux
analystes-crdit de concentrer leur attention sur dautres aspects de la relation de clientle
et du risque.
Enfin, les outils de scoring fournissent des mesures objectives du risque qui assurent que
tous les emprunteurs sont traits de la mme faon par les chargs de clientle.

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titre de limites, on note que les modles de scoring mesurent mal les changements de
toute nature qui modifient lattitude des emprunteurs par rapport au dfaut ; ils ngligent
les lments qualitatifs relatifs la qualit des dirigeants ou caractristiques particulires
des marchs sur lesquels oprent les emprunteurs. Leur nature statistique fait quils
comportent des erreurs qui consistent classer en dfaut des emprunteurs sains et vice
versa engendrant ainsi des cots pour les prteurs.
Pour btir un modle de score, il convient de distinguer deux populations demprunteurs, la
premire regroupant des emprunteurs ayant fait dfaut, la seconde des emprunteurs nayant
pas fait dfaut. Il faut donc dabord choisir un critre de dfaut, lobjet du modle tant de
dterminer un instant donn du temps la probabilit de dfaut.

Lanalyse financire

AG

ES

2.1.2.3.

Lanalyse financire est un outil, plus quune thorie, reposant avant tout sur lexploitation
dinformations conomiques et comptables (Vernimen : 184).

IB
-B

L'analyse des tats financiers ou l'analyse financire permet au banquier d'tablir les ratios
qui pourront permettre de prdire les dfauts de paiement dune structure, elle permet de

O
LI

savoir si la gestion financire d'une entreprise est saine ou non. Elle doit permettre de

L'entreprise est-elle rentable? Il s'agit de connaitre si l'entreprise est capable de


raliser des profits partir de ses activits.

EQ

TH

rpondre quatre (4) questions:

L'entreprise est-elle liquide? C'est--dire si les fonds ncessaires sont disponibles

pour que l'entreprise puisse faire face ses obligations court terme, et qu'elle soit
capable d'affronter quelques imprvus.
-

L'entreprise est-elle prospre? C'est le potentiel de croissance de l'entreprise en


termes de revenus, de bnfices ou d'actifs.

L'entreprise est-elle stable? C'est l'quilibre de la structure financire de l'entreprise,


entre les fonds investis et ceux consentis par le prteur.

Les banques lors de l'tude des demandes de crdit, s'appuient sur deux critres essentiels:
le fonds de roulement et le flux de liquidit future (Ndjanyou : 2001).

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Le fonds de roulement: c'est un indicateur de l'quilibre financier de l'entreprise. Il sert


estimer si l'entreprise peut faire face ses engagements prsents et futurs. Il existe deux
mthodes pour calculer le fonds de roulement: l'une par le haut du bilan et l'autre par le bas
du bilan.
Tableau 1 : Modes de calcul du fonds de roulement
Haut du bilan

Bas du bilan

Capitaux permanents (fonds propres et Actifs circulants (dexploitation et hors


dettes

long

terme)

actifs

fixes exploitation) - dettes court terme

(immobilisations)

C
ES

Source : Nous-mme

AG

Le flux de liquidit future: il reprsente la diffrence entre les entres et les sorties de
fonds qui pourront tre gnres par les activits de l'entreprise pendant la priode de dure

IB
-B

de l'emprunt.

Le flux de liquidit permet d'valuer la capacit d'un dbiteur faire face ses dettes sans

O
LI

toutefois nuire la poursuite de ses activits. L'analyse de ce flux par le banquier permet
de comparer l'volution des recettes par rapport celle du besoin en fonds de roulement.

EQ

Le modle de KMV

TH

2.1.2.4.

Ce modle a t conu par la firme Moodys. Selon Moodys analytics (2012 : 50), le

modle de KMV considre que, pour un titre donn, le risque de dfaut rsulte de trois
facteurs combins :
-

la probabilit de dfaut ;

lampleur de la perte en cas de dfaut, fonction inverse au taux de recouvrement ;

le risque de transition ou migration cest--dire le risque dune variation de la


probabilit de dfaut.

Si lon considre non plus un titre particulier mais un portefeuille, il convient de prendre
galement en compte la corrlation entre les risques de dfaut des diffrents metteurs,

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dont les titres composent le portefeuille, et lexpose au risque de dfaut de chaque


metteur.
Selon Moodys analytics (2012 : 56), la probabilit de dfaut est le facteur le plus dlicat
estimer. Cette probabilit dpend de trois facteurs essentiels :
-

la valeur de march des actifs de la firme, dfinie comme la valeur prsente de


cash-flow futurs produits par ces actifs, et dduite du modle doptions de valeur
boursire de la firme ;

le risque support par ces actifs (cest--dire le risque spcifique affre au domaine
dactivit de la firme et son modle dorganisation), mesur par la volatilit de la

le levier dendettement utilis par la firme.

AG

ES

valeur des actifs (drive de la volatilit du cours de laction de la firme) ;

Le risque de dfaut augmente mesure que la valeur des actifs se rapproche de la valeur
comptable des engagements, le dfaut intervenant lorsque leur valeur atteint un seuil de

IB
-B

dfaut, une valeur qui se situe sur la base danalyses empiriques entre le montant total des
engagements et les engagements de court terme.

O
LI

Selon Moodys analytics (2012 :58), la distance par rapport au dfaut est la combinaison

TH

de la valeur de march des actifs de la firme, du risque support par ces actifs et du levier
dendettement utilis par la firme. Elle peut tre calcule laide de la formule suivante :

EQ

DD= [ Va-SD] / [ VA-]

Ainsi, une DD gale 3 signifie quune variation de trois carts-types de la valeur des
actifs de la firme est ncessaire avant quintervienne le dfaut.
En pratique, on passe de lestimation de la distance par rapport au dfaut lestimation de
la probabilit de dfaut sur un horizon donn ou Expected Defaut Frequency, EDF par le
biais de tables de frquences. Ces tables, alimentes par des donnes historiques, associent
aux diffrentes valeurs possibles de lindicateur de distance par rapport au dfaut sur un
horizon donn une probabilit de dfaut constate empiriquement. Elles montrent combien
de socits faisant tat dun indicateur similaire de distance par rapport au dfaut similaire
ont effectivement fait dfaut sur lhorizon temporel considr. Ce risque de dfaut peut

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ensuite tre exprim sous la forme dun spread, aisment comparable au spread cot par le
march sur le mme horizon.
2.1.2.5.

Lapproche base sur les statistiques

Cest la mthodologie la plus frquemment utilise aujourdhui dans les banques pour
mesurer le risque de crdit.
Selon Sauders & Allen (2010 :40), lobjectif recherch est de mesurer la variation de la
valeur future dun portefeuille lie la modification de la qualit de crdit, elle-mme tant
reflte travers la notation publie par les agences et des contreparties des instruments en
portefeuille.

ES

C
Les variations de valeur future sont reprsentes statistiquement par la distribution de

AG

probabilits des valeurs lhorizon. Typiquement, cette distribution nest pas symtrique et
prsente une queue de distribution plus paisse du ct des pertes que du ct des gains :

IB
-B

concrtement, la probabilit de perdre beaucoup dargent sera forte et celle de raliser des
gains sera faible. Dans ces conditions, lcart-type de la distribution est une mesure de
risque assez mal adapte, car symtrique. Une mesure de risque plus adapte est celle des

O
LI

quantiles, cest--dire la mesure dune VAR 1% par exemple.

TH

2.1.3. Les nouvelles approches dvaluation du risque de crdit

EQ

Le premier pilier du nouveau ratio de solvabilit oblige les tablissements de crdit se

doter de systmes dvaluation du risque de contrepartie fonds sur lune des trois
mthodes proposes par le comit de Ble, la mthode standard, la mthode IRB (Internal
Rating Based) de base et la mthode IRB avance (DE Coussergues : 166). Ces mthodes
valuent, selon des approches diffrentes, la probabilit de dfaillance dune contrepartie
prise isolment ou dun portefeuille de crdits, ainsi que les pertes, avec comme objectif
que les fonds propres soient suffisants pour couvrir les pertes inattendues, les pertes
attendues tant couvertes par une tarification suffisante de crdits (prime de risque) et par
des provisions.

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Figure 3 : Evaluation et couverture du risque de contrepartie

Prime de risque, provisions


Pertes attendues
Dfaillance de

Fonds propres
Pertes inattendues

contrepartie

Source : DE COUSSERGUES (2007)


2.1.3.1.

Les notations externes

Lvaluation du risque sappuie sur des classifications de risques tablies par des

ES

spcialistes de traitement des informations financires extrieures la banque, comme par


exemple la Banque de France, les agences de notation ou les socits dassurance-crdit.

AG

Dans le ratio de solvabilit de Ble II, cette mthode est appele standard et elle consiste
pour la banque utiliser les notes indiques par ces organismes pour valuer le risque de

IB
-B

leur contrepartie (DE COUSSSERGUES : 167).


Nous pouvons citer parmi les mthodes de notation externe, le fichier FIBEN de la banque

O
LI

de France, le rating (les notations des agences de notation).


Les notations internes

EQ

TH

2.1.3.2.

Avec la notation interne, la banque value elle-mme le risque de dfaillance de la

contrepartie, exploitant ainsi les informations prives quelle dtient sur lemprunteur du
fait de la relation long terme ; elle dtermine ensuite les fonds propres constituer( DE
COURSSEGUES :171) . Le Comit de Ble prvoit deux mthodes de notations internes,
lune dite de base et lautre dite avance qui dbouche sur les modles internes de risque de
crdit. Ces deux mthodes impliquent des procdures compltement balises et valides
par la tutelle do la ncessit pour les banques, loccasion de lapplication de cette
nouvelle rglementation, de mettre en adquation leurs procdures dvaluation des risques
et celles requises par la tutelle.

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2.1.3.3.

Rle d'une Centrale des risques dans l'valuation du risque de crdit

La centralisation des risques bancaires mise en place par la banque centrale permet la
banque centrale d'exercer un suivi et un contrle posteriori sur les crdits distribus par
les banques primaires. Cet organe dispose d'un fichier national des risques tenu chaque
agence principale. Il retrace par banque les diffrents risques recenss. La centrale des
risques prsente sur la base des lments suivants :
- le numro d'inscription la centrale des risques ;
- le statut juridique ;
- le code de nationalit ;

- le code activit bas sur le CITI (classement international type, par industrie de

AG

ES

toute branche d'activit conomique).


La centrale des risques, travers les statistiques qu'elle fournit, notamment sur la
rpartition des crdits recenss suivant le secteur d'activit et la rpartition par secteur

IB
-B

productif et non productif, est un outil qui peut clairer les banques primaires dans les
dcisions d'octroi et allocation du capital en crdit. La limite actuelle du mcanisme de la

O
LI

centralisation des risques, tient au fait que les tats sont tablis par pays et pour le moment
il n'existe pas un systme permettant d'identifier un bnficiaire de crdit auprs de banque

2.2. Les mesures prventives du risque de crdit

EQ

TH

situes dans les diffrents Etats.

Pour minimiser les risques, les banques mettent en place des mcanismes de prventions

afin de se protger.

La prvention du risque de crdit emprunte des voies diffrentes selon que le risque est pris
en considration individuellement ou de faon globale (DE COURSSEGUES : 174).
2.2.1. La prvention individuelle du risque de crdit
Il sagit de rendre acceptable le risque prsent par une contrepartie dtermine grce un
certain nombre de mesures adoptes soit lors de la mise en place du crdit soit
ultrieurement et qui ne sont pas exclusives les unes des autres. Il ne faut pas les confondre
avec le provisionnement qui intervient lorsque le risque survient.

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2.2.1.1.

La prise de garanties

Une banque sollicite des garanties afin de se protger en cas de dfaillance de lemprunteur
et selon des modalits diverses. On peut distinguer les garanties relles des garanties
personnelles (Luc Bernet-Rollande : 183).
-

les garanties relles : elles portent sur des biens et prennent la forme dhypothques
lorsquun immeuble est affect lacquittement dune obligation, de gages lorsque
des biens meubles sont donns en garantie avec droit de rtention du crancier ou
de nantissement lorsque le crancier na pas de droit de rtention.

les garanties personnelles : elles sont donnes par un tiers dans le cadre de

cautionnement ou daval. Il est trs frquent, dans le cas de crdits des PME, que

ES

le banquier demande la caution solidaire du ou des dirigeants de lentreprise afin


dviter de se voir opposer une responsabilit financire limite aux apports et

AG

dinciter les dirigeants grer lentreprise dans lobjectif de rembourser les

IB
-B

cranciers.

Cependant, les rgles en matire de prise de garanties doivent tre clairement formalises :

sont obligatoires, les taux de couverture.

O
LI

contrats assurant la scurit juridique de lopration, la dfinition des cas o les garanties

TH

Il est important de prciser que la prise de garanties ne supprime pas le risque de non

EQ

remboursement notamment en raison de la complexit des procdures collectives.


Le partage des risques

2.2.1.2.

Afin de rduire son exposition au risque sur une contrepartie, une banque peut partager
loctroi des crdits avec dautres tablissements de crdit (FERRONIERE et CHILLAZ
1980 : 257), selon des modalits diffrentes, notamment le cofinancement. Avec le
cofinancement, plusieurs banques se mettent daccord pour financer une contrepartie et cet
accord peut donner lieu, mais cela nest nullement obligatoire, la constitution dun pool
bancaire. Un pool bancaire est lensemble des banques dune mme entreprise, organis de
faon prcise. Une clef de rpartition assigne chaque membre du pool une quote-part
dans la masse des crdits distribus et une ou deux banques du pool, ayant en gnral les
quotes-parts les plus leves, sont dites chefs de file et assurent la gestion et le suivi des
concours.
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Linconvnient du pool est de diluer la responsabilit de chacun et dinciter parfois les


banques membres surenchrir entre elles. Le pool prsente par contre lavantage, outre la
division des risques, de permettre de petites banques de prendre part au financement de
lactivit de plus grandes entreprises. De plus, en cas de difficults, un pool unanime a plus
de poids pour obliger une firme mettre en uvre un plan de redressement.
Les engagements de garanties : la banque prteuse bnficie dune garantie dlivre par un
tiers spcialis dans ce type dintervention comme par exemple une socit de caution
mutuelle spcialise dans le partage de risques. Le tiers nintervient pas en financement.
2.2.1.3.

Les clauses contractuelles

ES

Ces clauses figurent dans les contrats de crdit et leur objectif est dviter que le
comportement de lemprunteur accroisse le risque tel quil a t analys lors de la demande

AG

de crdit. Ces clauses, les covenants des contrats de crdit des pays anglo-saxons, peuvent
tre qualifies de garanties positives ou ngatives. Elles sont positives lorsquelles obligent

IB
-B

lemprunteur respecter un certain nombre dobligations comme ltablissement rgulier


de comptes audits, le respect de ratios financiers ou la souscription dune assurance-

O
LI

crdit.

TH

Elles sont ngatives lorsquelles interdisent lemprunteur deffectuer des oprations


comme des cessions dactifs, des paiements de dividendes ou des remboursements de

EQ

comptes courants dassocis.

Dautres clauses, les crdits triggers, prvoient le remboursement anticip de tout ou partie

des crdits lorsque la note de crdit est dgrade ou si le cours de laction passe sous un
certain seuil.
2.2.1.4.

Les drivs de crdit

Innovation financire majeure des annes quatre-vingt-dix, les drivs de crdit permettent
une banque de vendre le risque attach une crance, tout en la conservant lactif de
son bilan (DE COURSSEGUES : 176).

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diversit des drivs de crdit : plusieurs catgories de drivs de crdit peuvent


tre distingues partir du mcanisme de transfert de risque mis en uvre,
savoir :
o les instruments lis un vnement de crdit : avec ces instruments, lobligation
de paiement du vendeur de garantie dcoule de la survenance dun vnement
de crdit de type dfaut ou dgradation de la crance sous-jacente et cest par la
conclusion dun contrat de swap que le risque a t transfr. Cette catgorie de
drivs de crdit est principalement constitue de crdit default swaps qui
reprsentent plus de la moiti de lencours total des drivs de crdit ;
o les instruments sur spread de signature : dans ce cas, lobligation de paiement

la charge du vendeur de garantie nat de lvolution de lcart de rendement

ES

entre la crance sous-jacente et celui dune dette de rfrence. Les forward

crdit ;

AG

spreads et les options sur spreads appartiennent cette catgorie de drivs de

IB
-B

o le total return swaps : cette troisime catgorie est constitue de produits


reposant sur un mcanisme de transfert du risque total (capital et intrts)
attach une crance sous-jacente. Ces instruments permettent dchanger

O
LI

grce un swap le rendement

dune crance contre celui dune dette de

TH

rfrence, un emprunt dEtat, par exemple, donc sans risque.

EQ

A partir de ces mcanismes de base, des drivs de crdit, dits de deuxime gnration,
plus sophistiqus, ont t mis au point, comme par exemple les options exotiques.

utilit des drivs de crdit : les drivs de crdit permettent une vritable gestion
de contrepartie puisquils rendent possible la dissociation du cot du risque de
contrepartie et du cot de financement de la crance laquelle il est attach. Un
tablissement de crdit peut ainsi :
o vendre des risques existants tout en conservant les crances son bilan ;
o acheter des risques et diversifier son exposition.

Et ces deux oprations qui bien entendu peuvent sinsrer dans des stratgies darbitrage
ou de spculation favorisent la gestion dynamique du risque de contrepartie en donnant aux
tablissements de crdit laccs des risques de contrepartie que commercialement ils ne

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sont pas en mesure de prendre. Les banques sont galement trs actives en matire de
drivs de crdit comme teneurs de march et assurent ainsi la liquidit de ces produits.
2.2.2. La prvention globale du risque de crdit
Indpendamment de son destinataire, tout concours supplmentaire accrot le risque de
crdit total de la banque et ncessite une approche globale qui constitue un aspect de la
politique de crdit dfinie prcdemment (DE COURSSEGUES : 177).
2.2.2.1.

Division et plafonnement du risque de crdit

La division des risques : il est prilleux pour une banque, sauf si elle a t cre dans ce

dessein, de concentrer ses crdits sur quelques gros bnficiaires et la rglementation a fix

ES

des limites la concentration des risques. De mme, le financement exclusif dun secteur

AG

de lactivit conomique ou dune zone gographique accrot lexposition au risque en cas


de rcession dans ce secteur ou cette zone. Plus les risques sont repartis entre un grand

IB
-B

nombre de contreparties, plus la probabilit de perte est faible car la diffrence des
risques de march, les risques de contrepartie sont faiblement corrls entre eux do le fait
que la division des risques constitue un des fondements de la finance indirecte.

O
LI

Le plafonnement des risques : il est mis en uvre avec la fixation de plafonds qui

TH

conduisent une allocation des risques par catgorie de contrepartie. Compte tenu du

EQ

niveau de risque total quelle est dispose assumer, niveau dtermin par les actionnaires,
et des fonds propres dont elle est dote, une banque fixe une limite maximale au montant

de ses actifs risque de contrepartie et dcline ensuite cette limite sous forme de plafonds

dfinis par emprunteurs ou groupes demprunteurs, par types de crdit ou par zones
gographiques.
Les nouvelles mthodes dvaluation du risque, notations externes et internes, facilitent
cette modalit de prvention puisque les contreparties sont rattaches une catgorie de
probabilit de dfaillance et quil est alors loisible de plafonner les encours partir de ces
catgories de risques.
Une des principales limites de lallocation des crdits par catgorie de contrepartie est la
rigidit quelle engendre : une fois le crdit accord dans le cadre du plafond dfini, si le
risque saccroit, la banque na dautre solution que la demande de garanties

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

supplmentaires ou de provisionner les crances. La banque doit rechercher dautres modes


de gestion du risque de crdit permettant un transfert du risque attach des crances nes,
grce un driv de crdit par exemple.
2.2.2.2.

La titrisation et la dfaisance

Ces deux techniques financires permettent une banque de diminuer ses actifs risque
mais la diffrence des drives de crdit, il y a sortie de la crance de lactif du bilan de
la banque (DE COURSSEGUES : 178).
-

la titrisation : avec cette technique financire amricaine, importe en France sous


le nom de la titrisation consiste, pour un tablissement de crdit cder en bloc,

ES

donc recevoir en contrepartie des liquidits, certains de ses actifs, qui doivent tre
sains, une entit juridique adquate, le fonds commun de crances qui lui-mme

AG

finance lachat en mettant des parts sur le march des capitaux. Ce faisant,
ltablissement de crdit cde galement le risque attach ces actifs.

IB
-B

la dfaisance : cest une technique financire, galement dorigine amricaine qui


permet de faire sortir dun bilan tant des crances que des dettes, en les

O
LI

transmettant un tiers. Les tablissements de crdit utilisent la dfaisance pour


faire sortir de leur actif, les crances haut risque : celles assorties dun fort risque

EQ

TH

souverain ou des crances compromises (crances immobilires par exemple).


Les banques doivent prendre des risques pour le dveloppement de leurs activits mais

risques qui, un certain niveau, peuvent devenir fatals pour elles.

galement mettre en place des mesures qui leur permettent de se prmunir contre ces

Dans laccomplissement de ses devoirs, au nom des dposants comme au nom des
actionnaires, le conseil dadministration doit veiller ce que la fonction de prt vise trois
objectifs fondamentaux :
-

les prts doivent tre consentis sur une base saine et en fonction de leur caractre
recouvrable ;

les fonds doivent tre investis de manire profitable pour les actionnaires et dans le
sens de la protection des dposants ;

les besoins lgitimes de crdit des agents conomiques et/ou des mnages doivent
tre satisfaits.

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Pour atteindre ces objectifs, lanalyse du risque de crdit, partant de la phase dinitiation
celle de la mise en place (dcaissement) et qui revt une importance fondamentale, doit
rpondre aux exigences internes du dpartement du risque, de la politique gnrale de la
banque mais galement aux exigences externes cest--dire la rglementation bancaire.
Il existe plusieurs techniques qui permettent une banque danalyser, de faon
consquente, le risque de crdit avant daccorder ou non un prt une contrepartie. Ces
techniques voluent au fil des annes et on parle, de nos jours, de la modlisation du risque
de crdit avec lvolution de la mthode des scores.
Linformation financire est une donne importante et oriente en grande partie lanalyse du

risque de crdit. Un octroi de crdit sans trop de risque suppose une information complte

ES

et prcise concernant tous les dtails de la situation de lemprunteur. Une exception cette
rgle est le cas dun prt initialement approuv avec un nantissement liquide utilisable

AG

comme source de remboursement.

IB
-B

Dans le cadre de la politique de crdit, il convient de dfinir les exigences comptables pour
les entreprises et les particuliers aux diffrents niveaux de crdit, ainsi que les lignes de

O
LI

conduite appropries aux comptes audits, non audits et autres. Aussi, il est important de
dfinir les mesures de couverture du risque en fonction des types de crdit.

TH

Les exigences de Ble II, sont applicables toutes les corporations bancaires. Et chaque

EQ

banque doit en tenir compte en se rfrant lorgane de rglementation rgionale qui

adapte ces rgles internationales la ralit de chaque zone conomique.


Toutes les conditions doivent tre dfinies de telle manire que toute donne ngative
concernant le crdit indique clairement le non-respect de la politique de prt de la banque
et de la rglementation bancaire. Cela afin de permettre la banque de prendre la bonne
dcision et de ne pas exposer les pargnants, les actionnaires et le systme bancaire.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Chapitre 3 : La dmarche mthodologique


Dans le prsent chapitre, nous abordons deux points essentiels de la dmarche
mthodologique du

mmoire : le modle danalyse dcoulant du travail thorique et

conceptuel fait prcdemment, et la technique de collecte des donnes qui nous permettent
de recueillir des donnes ncessaires la deuxime partie du mmoire (cadre pratique).
3.1. Le modle danalyse
Par modle danalyse, il faut comprendre un ensemble dtapes rgulires et reprables
utilises pour aider la prise de dcision. Dans le cadre de notre travail nous procderons

lanalyse des diffrentes tapes du processus doctroi de crdit la BCH. Cette analyse se

ES

fera par lidentification des risques dune part. Dautre part nous dcrirons les outils de
collecte des donnes ncessaires notre tude. Lobjectif recherch tant de formul des

AG

recommandations qui permettront la BCH damliorer son processus de gestion de risque


crdit.

IB
-B

La figure ci-aprs illustre cette modle danalyse retenu.

O
LI
E

EQ

TH
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Figure 4 : Modle danalyse

Outils de collecte

Etapes danalyse

de donnes

Prise de connaissance

Observation

du processus

Entretien

Analyse documentaire

Entretien

Analyse documentaire

Identification

et

chaque tape

AG

ES

impact des risques de

Recommandations et

Source : Nous-mme

IB
-B

conclusion

O
LI

3.2. Les mthodes de collecte des donnes thoriques et sommaires

TH

EQ

Cette section a pour objectif de dmontrer la dmarche que nous avons adopte pour
dvelopper la deuxime partie du mmoire (cadre pratique) ; de ce fait, quatre possibilits

se prsentent:
-

le questionnaire ;

le guide dentretien ;

lobservation ;

lanalyse documentaire.

Lobjectif poursuivi tant la comprhension de la ralit observe et lapplication des outils


de gestion du risque de crdit cits ci-dessus, le mode de rcoltes de donnes sera aussi
qualitatif que quantitatif ; avec des finalits lanalyse des actions, interactions et
argumentations des acteurs pris en situation. Ceci nous permettra de nous imprgner des
ralits prsentes sur le terrain.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Nous allons nous focalis sur les techniques dentretien, dobservation et une attention
particulire sera porte sur lanalyse documentaire.
3.2.1. Lentretien
Dans le cadre de la prise de connaissance de la gestion de lactivit de crdit, nous allons
nous entretenir avec les diffrents responsables de la Direction de crdit.
Ces diffrents entretiens nous permettront de mieux comprendre lorganisation, les
politiques et les procdures du processus crdit et didentifier les tches assignes aux
diffrents acteurs.

Les types dentretien dont nous userons seront, lentretien individuel non directif qui

ES

concerne le responsable de la Direction crdit et lentretien collectif qui concerne les

AG

subordonns.

IB
-B

Ces entretiens ont pour but de dfinir le rle du responsable de la gestion du risque crdit,
ainsi que les mthodes de gestion du risque crdit appliques par la banque.

O
LI

3.2.2. Lobservation

TH

Lobservation nous permettra de voir concrtement le droulement du processus crdit et


comment est-ce que ce fait la gestion du risque crdit au niveau de la banque afin de

EQ

confirmer ou dinfirmer les informations recueillies lors des diffrents entretiens.

3.2.3. Lanalyse documentaire

E
Elle consistera toucher du doigt les documents internes de la banque comme le manuel de
procdures li au crdit et le rapport dactivits de la banque afin de nous imprgner de la
faon dont la banque doit grer le risque de crdit.
Cependant dautres documents devront faire lobjet de notre analyse. Il sagit entre autres
des documents comptables et financiers des clients, des fichiers clients, des contrats de
prt, et du dispositif prudentiel de la CEMAC.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Conclusion de la premire partie


Cette premire partie nous a permis de voir quel point la maitrise du risque crdit est au
cur de lactivit bancaire, et fait lobjet dune rglementation trs stricte tant sur le plan
sous rgionale quinternationale.
En effet, il est ncessaire non seulement damliorer la qualit des fonds propres et de
relever leur niveau, mais aussi de sassurer que les risques importants sont bien
apprhends par le dispositif de fonds propres. Lincapacit des banques prendre en
compte les risques important sur les positions de bilan et de hors bilan, ainsi que sur les
expositions lies aux oprations sur drivs, a eu un effet amplificateur majeur sur la crise.

AG

ES

C
IB
-B
O
LI
E

EQ

TH
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AG

ES

C
IB
-B

DEUXIEME PARTIE :

O
LI

CADRE PRATIQUE DE LETUDE

EQ

TH

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

La premire partie de notre mmoire a t consacre la partie thorique cest--dire la


revue de littrature sur la gestion du risque crdit.
Ainsi la deuxime partie aura pour objectif ltude de la gestion du risque crdit sur le plan
pratique, pour ce faire, elle sarticulera autour de trois chapitres savoir :
-

le premier chapitre sera consacr la prsentation de la BCH qui constitue notre


structure d'accueil,

le second chapitre la description de la gestion du risque crdit proprement dite au


sein de la structure,

enfin le troisime chapitre la prsentation, lanalyse des rsultats ainsi que les

AG

ES

recommandations.

IB
-B
O
LI
E

EQ

TH
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Chapitre 4 : Prsentation de la BCH


4.1. Historique
La Banque Congolaise de lHabitat (BCH) a t cre linitiative de lEtat du Congo. En
2004, le Gouvernement congolais sest approch du Gouvernement Tunisien, plus
particulirement de la Banque de lHabitat de Tunisie (BHT) qui a montr son expertise
dans le domaine de lpargne et du logement. Elle fait aujourdhui la fiert du modle
Tunisien partout en Afrique car ayant permis plus de 80% des mnages tunisiens de
possder un logement. Cette exprience a sduit le gouvernement congolais qui a tenu
sen inspirer et le dupliquer au Congo, tout en souhaitant que les mnages congolais,

dcent.

AG

ES

mme les plus modestes, puissent connaitre le bonheur de bnficier dun logement social

Ds 2004, les premires tudes de faisabilit mene par la socit Business and
Management Technologies (une filiale de la Banque de lHabitat de Tunisie) ont t

IB
-B

lances pour la cration de la Banque Congolaise de lHabitat. Elle a t officiellement


cre le 19 novembre 2007, aprs la tenue de lassemble constitutive. Les travaux du

2008.

O
LI

btiment ont dmarr en juin 2008 et les guichets ont t ouverts au public le 15 septembre

TH

4.2. Forme juridique, objet social et activit

EQ

La Banque Congolaise de lHabitat (BCH) est une socit anonyme avec conseil

dadministration au capital de 5 000 000 000 FCFA divis en 500 000 actions dune valeur
nominale de 10 000 FCFA de mme catgorie numrote de 1 500 000 reparties entre les
actionnaires nationaux et internationaux.
Elle est enregistre sous RCCM CG /07B744. Elle est rgie par lacte uniforme portant
Droit Organisation pour lHarmonisation en Afrique du Droit des Affaires (OHADA) sur
les socits commerciales et les Groupements dIntrt Economique (GIE), dune part,
tant un tablissement bancaire par la rglementation de la commission Bancaire dAfrique
centrales(COBAC).
Dautre part La BCH a pour objet, la pratique des oprations de banque au sens de la
rglementation en vigueur (COBAC), notamment :

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Page 44

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

faire soit pour son compte personnel, soit pour le compte de tout tiers ou en
participation, toutes les oprations bancaires visant concourir la mise en uvre
et au dveloppement de la politique de lhabitat au Congo par le biais du
financement de lactivit des acqureurs de terrains ou de logements individuels, de
promoteur immobiliers, des entreprises de construction, des industries de
fabrication, de transformation des matriaux locaux de construction.

faire dans les mmes conditions, toutes oprations traditionnelles de banque, de


collecte de fonds, descompte, davance et de crdits.

procder ou participer directement ou indirectement dans les mmes conditions


toutes missions, souscriptions et soumissions, toutes fondations ou prise de
participation dans les socits existantes ou crer une filiale dont lobjet social se

ES

rattacherait directement celui de la socit, le tout sans prjudice de la


rglementation en vigueur.

AG

recevoir du public des dpts de fonds, en compte ou autrement, productifs


dintrt ou non, remboursable vue, pravis ou terme. Faire des avances ou

IB
-B

ouvrir des crdits sous forme quelconque en vue du financement dOperations


intressant limmobilier en gnrale.

dune manire gnrale, toutes oprations industrielles, commerciales, financires,

O
LI

mobilires, se rattachant directement son objet social ou tout autre objet similaire,

TH

connexe ou susceptible den faciliter laccomplissement en le dveloppant


notamment dans la promotion de lhabitat.

EQ

La BCH se subdivise en deux organisations :

4.3. Organisation

4.3.1. Organisation structurelle


La BCH compte actuellement quatre (4) agences dont deux (2) Brazzaville (centre-ville
et poto-poto) et deux(2) autres Pointe-Noire.
La BCH a trois organes de contrle, dadministration et de gestion savoir : lassemble
Gnrale (AG) des actionnaires, le conseil dAdministration (CA) et de la Direction
Gnrale (DG).

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

La BCH dispose ce jour dun organigramme adopt mais qui nest pas encore valid.
Tous les autre organigrammes, par consquent que lon peut y trouver sont des projets.
4.3.2. Organisation fonctionnelle
Lorganisation fonctionnelle est compose de :
-

Assemble gnrale des actionnaires

Lassemble gnrale des actionnaires nomme les administrateurs de la socit et met fin
leur fonctions. Elle se runit au moins une fois par an dans les six mois de la clture de
lexercice social pour examiner les comptes de lexercice et dcider de la rparation des
rsultats.

ES

C
LAssemble Gnrale Extraordinaire (AGE) se runit pour modifier les statuts, dcider les

Conseil dadministration

IB
-B

AG

oprations de fusion, de scission, de prorogation et de dissolution.

Le conseil dadministration comprend sept membres au moins et onze au plus.il est investi

O
LI

des pouvoirs les plus tendus pour agir en toute circonstance au nom de la socit. Ses
dlibrations sont prsides par un prsident compt parmi les administrateurs reprsentant

EQ

TH

lEtat congolais.

Le conseil se runit au moins trois fois par an. Il nomme parmi ses membres ou en dehors

deux un Directeur General (DG) qui assume sous sa responsabilit la direction gnrale de

la banque et la reprsente dans ses rapports vis--vis des tiers en fonction des pouvoirs qui
lui sont dlgus. Comme la rglementation bancaire lexige, la banque congolaise de
lhabitat a un deuxime dirigeant excutif cest--dire un Directeur General Adjoint(DGA)
qui est nomm par le ministre des finances et valid par le conseil dadministration.
-

Direction Gnrale

Pour accomplir ses missions, la Direction Gnrale a, sous son autorit, les directions et
services suivants :
-

la Direction de lAudit Interne ;

le Dpartement du Contrle Permanent et Gestion du Risque ;

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Page 46

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

la Direction des Crdits ;

la Direction des Affaires Juridiques et du Contentieux ;

la Direction de lExploitation ;

le Dpartement du Contrle de Gestion et des Analyses Financires ;

la Direction Financire et comptable ;

la Direction de lInformatique ;

la Direction Administrative et du Personnel.

Sous impulsion de la Direction Gnrale, la Direction des crdits est charge de :


laborer la stratgie, prpare les objectifs qualitatifs et quantitatifs,

laborer la stratgie de la Banque en matire de crdit et la porte la connaissance

ES

des exploitants,

prparer les objectifs de la Banque en matire de crdits,

coordonner entre les services de crdits, des expertises et de la mise en place et du

IB
-B

suivi,

AG

analyser lensemble des demandes du crdit venant du rseau des agences et au


comit de crdit,

O
LI

contrler les dcisions de crdit accordes au niveau du rseau des agences,

sassurer de la constitution des garanties et de la ralisation de lexpertise technique

TH

avant tout dblocage de fonds dans les conditions fixes par le comit de crdit,
suivre la bonne excution des dcisions de crdit et leur mise en place,

tablir les tats statistiques et les rapports destins aux diffrents organismes
publics,

EQ

assister le rseau dans lapplication des procdures relatives aux crdits.

4.3.3. Capital social


Le capital social de la BCH slve 5 000 000 000 de FCFA (franc de la coopration
financire en Afrique centrale). Il faut noter quune augmentation du capital hauteur de
20 000 000 000 de FCFA est en cours de validation au niveau de la Direction Gnrale.
Ainsi, La structure de son actionnariat au 31 dcembre 2012 se prsentait comme suit :

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Page 47

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Tableau 2 : Rpartition des actions


ACTIONS DETENUES
Actionnaires
2 800 000 000

Nombre
dactions
280 000

Parts en
%
56%

Banque de lHabitat de Tunisie

360 970 000

36 097

7,22%

Socit Maurel et Prom

500 000 000

50 000

10%

200 000 000

20 000

4%

Port Autonome de Pointe-Noire

200 000 000

20 000

4%

Socit Btir SARL

439 030 000

43 903

8,78%

500 000 000

50 000

10%

5 000 000 000

500 000

100%

Montant en FCFA
Etat Congolais

Banque

de

Dveloppement

de

LAfrique Centrale (BDEAC)

Total

AG

ES

Etat Tunisien

Source : Banque congolaise de lhabitat

IB
-B

Conclusion :

O
LI

Ce chapitre nous a permis davoir un aperu des activits de la BCH en gnral, ainsi que
son organisation interne et enfin la rpartition de son capital social. Nous allons nous

TH

intresser maintenant la description de la gestion de risque la BCH proprement dite et

EQ

pour terminer lanalyse de cette gestion.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Chapitre 5 : Description de la gestion du risque crdit la BCH


La BCH, comme toutes les banques, court un risque chaque fois quelle octroie un crdit.
Dans ce chapitre, nous allons exposer le processus danticipation du risque dans loctroi du
crdit tel que pratiqu au niveau de la BCH.
Le risque zro nexiste pas ; mais un bon dcideur ne prend que des risques calculs. Cest
dans cette perspective que la BCH a mis en place une procdure de gestion du risque dans
loctroi du crdit qui diffre selon quil sagit dun crdit de prfinancement immobilier;
dinvestissement ou de fonctionnement etc.

La BCH tant une banque de lhabitat, nous allons nous appesantir sur la procdure de la

ES

gestion du risque dans loctroi du crdit de prfinancement immobilier qui constitue


llment de diffrenciation sur le march bancaire congolais et du crdit dinvestissement.

AG

5.1. La gestion du risque dans loctroi du crdit de prfinancement immobilier.

IB
-B

Cette de la gestion du risque crdit la BCH se fait quatre niveaux savoir :

direction des affaires juridique ;

cabinet dexpertise ;

- direction des crdits.

EQ

TH

rseau des agences;

O
LI

Nous verrons par la suite comment se fait cette analyse du risque dans le processus doctroi

U
E

de crdit.
5.1.1. Le rseau des agences

Au niveau du rseau des agences le charg de clientle a la responsabilit de recevoir les


pices constitutives du dossier du client pour vrifier lauthenticit et ce, en prsence du
promoteur, le dossier du promoteur doit comporter notamment la demande dment date et
signe et les 3 volets : (volet juridique, volet technique, volet financier).
-

volet juridique (garantie authentifie par un notaire) ;

volet technique (Business plan) ;

volet financier (tats financiers).

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Aprs avoir reu une premire analyse par les chargs clients sous la supervision du chef
dagence celui-ci labore un rapport sur la moralit du promoteur et son activit, les
mouvements du compte, lemplacement du projet et les possibilits de commercialisation ;
et aprs la notation de son avis, le dossier est transmis ensuite la Direction des Crdits
pour une contre analyse.
A la rception du dossier au niveau de la Direction des Crdits, le rdacteur en charge du
dossier procde notamment :
-

faire le dispatching du dossier du crdit selon les volets juridique, technique et


financier et vrifie les documents reus ;
transmet le jour mme de la rception du dossier, ou au plus tard le lendemain, le

ES

volet juridique la Direction des Affaires juridiques, le volet technique au cabinet


dexpertise Technique pour tude et avis.

AG

5.1.2. La Direction des affaires juridiques

IB
-B

Lors de la rception du dossier et au plus tard le lendemain, la Direction des Affaires


Juridiques :

O
LI

procde une tude approfondie des documents constitutifs de la socit ;

notifie dans les 48 heures les anomalies releves ou les documents manquants la

EQ

Direction des Crdits ;

TH

donne une apprciation sur la validit des diffrents documents constituants le

dossier ;

pour les anciennes relations, annote la Direction des crdits les remarques quant
aux modifications des lments du statut ou sur les changements intervenus ;

adresse une note rsumant lavis juridique sur la socit ;

tudie les justificatifs de la proprit objet du crdit ainsi que les srets relles
prsents par la relation et couvrant le risque de la Banque ;

mne les enqutes auprs des autorits administratives et foncires.

La Direction des Affaires Juridiques, aprs avis de conformit,

transmet la partie

technique un cabinet dexpertise externe pour tude.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

5.1.3. Le cabinet dexpertise


Pour ltude technique, le dossier est remis par la Direction de crdit un cabinet
dexpertise par manque dun expert. Ce cabinet dexpertise se charge notamment de :
-

sassurer de la vracit des pices constitutives du dossier technique ;

procder ltude des pices fournies ;

effectuer une visite des lieux dimplantation du projet pour sassurer de la


conformit du dossier avec ltat des lieux ;
dcrire la composition du projet et de ltat davancement des travaux ;

contrler les quantits et les prix ports sur le dtail estimatif ;

tablir une estimation des travaux et du stock dapprovisionnement constat sur

ES

chantier ;

constater les ventuelles malfaons ou vices de construction ;

constater la conformit des travaux excuts aux rgles de lart, aux plans et aux

AG

IB
-B

cahiers des charges ;

relever les entraves ventuelles qui pourraient empcher la ralisation du projet


dans les meilleures conditions ;

O
LI

contrler la conformit des ouvrages excuts par rapport lautorisation de btir.

contrler ltat et lexistence du panneau BCH.

TH

Ltude technique doit tre adresse la Banque (Direction Gnrale) selon des dlais

EQ

fixer. Les dlais de remise des expertises sont fixer par palier selon lemplacement

5.1.4. La Direction crdit

du site du projet (Exemple : Brazzaville : 4 jours, Pointe-Noire : 7 jours, etc.).

Aprs la rception du dossier relatif au projet, le dispatching des diffrents volets et la


vrification des documents reus, le rdacteur de dossier vrifie le schma de
financement et fait ressortir les lments ncessaires au bouclage dudit schma.
Il procde au calcul des quotits de crdits de prfinancement selon le type de projet,
tout en vrifiant la concordance du cot initial du projet avec les justificatifs prsents.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Ensuite, il procde lanalyse de la situation financire de la socit et celle du projet,


et ce avant de convoquer le promoteur, le cas chant, pour discuter des anomalies
releves par ltude par le biais de la centrale de risque.
Le schma de financement doit prvoir un autofinancement qui doit toujours tre gal
au cot du projet diminu du montant du crdit demand par le promoteur sans
toutefois tre en de des minimums requis selon le type de projet (Social ou
Economique et Standing).
Tableau 3 : Tableau de financement

Autofinancement Exig

AG

ES

Terrain
30% de la valeur du
Projets
conomique terrain et du projet de
et standing construction raliser par
le promoteur quel que soit
la nature du projet
raliser
30% de la valeur du
Projets
terrain objet du projet de
social
construction raliser par
le promoteur quel que soit
la nature du projet
raliser

Prfinancement accord

Construction
30% du cot
vertical
du
projet

Construction
70%
du
cot
vertical du projet
major des intrts
de prfinancement
et des commissions

20 % du cot 70% de la valeur


vertical
du du terrain major
projet
des intrts de
prfinancement et
des commissions

80%
du
cot
vertical du projet
major des intrts
de prfinancement
et des commissions

IB
-B

Terrain
70% de la valeur
du terrain major
des intrts de
prfinancement et
des commissions

O
LI

EQ

TH

Source : Banque congolaise de lhabitat

Les avances verses au propritaire du terrain et les travaux raliss sur le chantier ainsi

que toutes autres dpenses prsentes dans le cot vertical sur justificatifs de paiement sont
considrs comme tant partie intgrante de l'autofinancement exig.
Le rdacteur de dossier tablit une note d'tude rsumant les diffrents avis des
intervenants ainsi que lanalyse financire et portant propositions de la Direction
des Crdits sur lenveloppe ventuelle accorder ainsi que les tarifs appliquer.
5.1.5. La phase de dcision
La Direction des crdits assure le secrtariat du comit de crdit, et soumet la Direction
Gnrale dans les 48 h qui suivent, le PV (Procs-verbal) dment sign par le prsident et

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

les membres du comit. A la rception du PV approuv par la Direction Gnrale, la


Direction des Crdits adresse au promoteur

une lettre de notification portant sur la

dcision du comit. Une copie de cette lettre est transmise lagence correspondante le
jour mme pour classement au dossier du promoteur et ensuite un accord de principe est
adress le jour mme au promoteur prcisant:
-

le montant du prfinancement accord major des frais financiers ;

le taux d'intrt appliqu ;

les garanties d'usage exiges (contrat de prt, contrat d'assurance tous risques
chantier, assurance Dcennale .) ;

les garanties complmentaires exiges (sil y a lieu) par le comit de crdit, ainsi

que les conditions pralables la ralisation du crdit ;

ES

la date de remboursement du crdit ;

le blocage des avances acqureurs et la signature d'une convention de gestion de ces


avances ;

la validit de la dcision (3 mois).

IB
-B

AG

Et enfin tablit une dcision de crdit signe par le Directeur des Crdits,

O
LI

communiquer :

l'original la Direction des Affaires juridiques ;

l'original pour le dossier de crdit ;

la copie la Direction financire ;

la copie l'Agence domiciliataire.

EQ

5.2.

TH

la gestion du risque dans loctroi du crdit dinvestissement

Le crdit dinvestissement est dfini comme le crdit servant financier les actifs
mobiliers ou immobiliers dune personne morale ou physique. La BCH distingue en
gnral deux (2) types dinvestissements, il sagit de lacquisition de matriel
dexploitation et la Construction et lamnagement dimmeuble professionnel.
Cette analyse se fait galement quatre niveaux savoir : charg de clientle; Direction
des affaires juridique ; cabinet dexpertise ; direction de crdit.

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Page 53

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

5.2.1. Le charg clientle


Le Charg Clientle la responsabilit de rdiger la note commerciale sur la demande du
Client qui est constitu des lments communs lensemble des crdits investissements
savoir :
-

demande date et signe du client indiquant clairement : la raison sociale du client,


le numro du compte courant bancaire, lactivit, le montant du crdit sollicit, la
dure de remboursement, et les garanties proposes.
3 derniers bilans.

Rapport de commissaires aux comptes (si socit).

Etude de faisabilit de linvestissement ou (Business plan).

ES

Ainsi que les lments spcifiques chaque type dinvestissement :

AG

a) Elments propres lacquisition de matriel dexploitation

IB
-B

Factures pro forma

Compromis dacquisition

O
LI

b) lments propres la construction et amnagement dimmeuble professionnels :

TH

permis de construire ;

tat dtaill des dpenses effectuer ;

description des travaux raliser ;

dlai de ralisation ;

lvaluation des Experts pour les travaux dj raliss.

EQ

Ce pr-analyse du dossier de client doit tre fait dans un dlai dune semaine aprs
rception du dossier complet, il a galement pour mission de transmettre par lotus ou par
courrier la demande du Client ainsi que leur note commercial la Direction du crdit aprs
la validation du responsable de point de vente et aux Directeurs dagence (leur hirarchie).
Les Directeurs dagences ou de points de vente sont tenus de valider la note commerciale
de Charg de Clientle.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Le charg de clientle ou le Directeur dagence doit :


-

vrifier que lemprunteur est bien le titulaire du compte en sassurant que la


signature appose sur les divers documents constitutifs du dossier est identique au
spcimen dpos la banque ;

sassurer que cette (ces) signature(s) est (sont) bien celle(s) de celui (ceux) qui est
(sont) habilit(s) engager lentreprise ;

sassurer que tous les lments constitutifs figurent

au dossier et sont

authentiques ;
-

sassurer que lemprunteur satisfait aux conditions doctroi de crdit

ES

5.2.2. La Direction des affaires juridiques


La Direction des Affaires Juridique a la responsabilit de donner un avis juridique sur la

AG

demande du Client la Direction du crdit et participe au comit de crdit. Elle a


galement la responsabilit de formaliser les actes inhrents au crdit accord.

IB
-B

5.2.3. Le cabinet dexpertise

O
LI

Le Cabinet dexpertise a la responsabilit de donner un avis technique sur la demande des


Clients de la Banque.

EQ

TH

5.2.4. La Direction crdit

Lanalyste crdits a la responsabilit de faire la contre analyse des dossiers dans un dlai

dune semaine aprs leur rception sils sont conformes, le cas chant ils les renvoient
pour non-conformit. La Direction du crdit la responsabilit de convoquer les comits
de crdits, de diffuser lordre du jour ainsi que son avis sur lensemble des dossiers
prsenter 24 heures avant la tenue du comit, et galement convoquer le Comit Excutif
pour les dossiers hors pouvoirs dlgus, seulement aprs avis favorable, au comit de
crdit.
Le charg dtudes de crdits doit sassurer que les contrles exercs par le charg de
clientle ont t bien effectus.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Il doit en outre :
-

sassurer que le rapport charges / ressources est correct ;

sassurer en outre de la conformit de la demande, et les garanties proposes ont


rapport avec les prconisations de la Banque.

5.3. La gestion des risques de crdit la BCH


La gestion des risques de crdit la BCH est assure grce aux normes dictes par la
COBAC que nous avons prsent prcdemment dans le chapitre 1. Toute fois cela passe
par une bonne analyse conomique et financire des demandes de crdit, un systme de
notation interne et la prise des garanties.

ES

C
5.3.1. Lanalyse financire

AG

Lanalyse conomique et financire est ralise par le charg clientle. Dans le cadre de

IB
-B

cette analyse, le bilan et le compte de rsultat fournis par le client feront lobjet de
retraitement si les montants y figurant ne sont pas en phase avec les montants confis la
banque. Pour quune suite favorable soit donne au dossier de crdit, il est ncessaire que

O
LI

le montant des mouvements de chiffre daffaires confi la banque soit assez reprsentatif
du chiffre daffaires total ralis par le client. Le compte de rsultat est analys en tenant

TH

compte des grandeurs suivantes : le chiffre daffaires (CA), lexcdent brut dexploitation

EQ

(EBE), le rsultat net (RN), les cash-flows prvisionnels et les frais financiers.

Le bilan compte lu, est analys grce aux grandeurs telles que : le fonds de roulement
(FR), le besoin en fond de roulement (BFR), la trsorerie nette (TN).

En marge de fiabilit des tats financiers, la BCH a slectionn quelques ratios jugs assez
pertinents pour aider la prise de dcision :

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Tableau 4 : Ratios de dcision


Ratios

Formule de calcul

ACTIVITE & TRESORERIE


Dlai Client (jours de CA)

(Clients + Banque crdit d'escompte)/Chiffre


d'Affaires TTC

Rotation des stocks (jours de CA)

Stock*360/Chiffre d'Affaires TTC

Dlai Fournisseur (en jours d'Achats)

Fournisseurs d'Exploitation/Achat TTC

Cycle du Cash (jours de CA)

BFR/Chiffre d'affaires TTC

Poids des Frais Financiers

Frais Financiers/Chiffres d'affaires HT

Facilit d'absorption des Frais Financiers (%)

Frais Financiers/ETE

RENTABILITE (%)
Marge Brute/Chiffre d'affaires

Rentabilit Commerciale

Rsultat Net/Chiffre d'affaires

Rentabilit Financire

Rsultat Net/(Fonds Propres - Rsultat Net)

Rentabilit conomique

(Rsultat

AG

ES

Ratio de marge

d'exploitation*(1-Taux

Economiques)
EBE/Chiffres d'Affaires

Taux de distribution des Bnfices

Dividendes/Rsultat Net

Fonds Propres/Total Bilan

O
LI

Risque liquidatif

IB
-B

Taux de Marge Brute d'Exploitation


STRUCTURE FINANCIERE

Impt))/Actifs

Ratio de Liquidit Gnrale

Total Actif Circulant/Total Passif Circulant


Endettement/Capitaux Propres ( 1)

Capacit Remboursement (anne de Cash-

Endettement/Cash-Flow (4)

EQ

Flow)

TH

Levier financier

Cash-Flow/Frais Financiers

Couverture

Rsultat d'Exploitation/Frais Financiers

des

intrts

par

le

rsultat

d'exploitation (x)

Couverture des intrts par le cash-flow (x)

Taux de vtust (%)

Amortissements/Immobilisation Amortissable

Source : BCH
5.3.2. Le systme de notation interne
Ce systme de notation est mis en place par la BCH avec une chelle des points qui volue
de un (1) dix (10) avec 1 qui correspond au risque le plus lev et 10 le moins lev, le
charg clientle a la responsabilit dexamin les informations fournies par le client afin de
donner une note chaque niveau dinformation et la fin donn un rating total qui
reprsente le niveau de risque du client. La grille de notation se prsente comme suit :

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Tableau 5 : Grille de notation interne

AG

ES

C
IB
-B
O
LI
E

EQ

TH

Source : BCH

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5.3.3. La prise de garantie


Destines lui viter de subir les consquences de linsolvabilit ventuelle dun
emprunteur, la BCH demande des srets ou garanties. On distingue traditionnellement les
srets relles des srets personnelles, auxquelles on peut ajouter les garanties que
prsentent les services dassurances et linsertion des clauses contractuelles restrictives :
les srets relles consistent dans laffectation dun bien en garantie dune crance
(clause de rserve de proprit, hypothque dun bien immobilier, nantissement
dun bien rel ou financier) ; le recours au crdit-bail peut tre un moyen de
garantir le contrle sur lquipement financ puisque cest le crdit bailleur qui

ES

reste propritaire du bien ;


les srets personnelles correspondent lengagement de tiers de se substituer au

AG

dbiteur et de dsintresser le banquier dans lhypothse dun dfaut. Cet

IB
-B

engagement a plusieurs formes :

le cautionnement est un engagement de la part du tiers caractre gnral


(un acte crit doit prciser le montant et la dure de cet engagement). Le

O
LI

cautionnement est aussi un engagement pris par tiers, la caution de


sexcuter en cas de dfaillance du dbiteur. Il ne peut excder ce qui est d

Laval est un engagement apport par un tiers appel donneur dordre ou

EQ

TH

par le dbiteur.

avaliste sur un effet de commerce pour en garantir le paiement. Lavaliste

est donc solidaire du dbiteur principal. Cette opration sapparente donc

un cautionnement.

Dautres garanties personnelles comme les garanties premire demande ou les lettres
dintention (qui est un document crit adress par une socit mre un tablissement de
crdit pour garantir les engagements pris par sa socit filiale) ou de confort sont
galement utilises ;
les garanties marchandes sont des garanties donnes titre onreux par des
organismes spcialiss. Le recours des contrats dassurance auxquels peuvent
souscrire les emprunteurs pour garantir le remboursement en cas dala de la vie

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ou, en ce qui concerne les entreprises, lassurance-crdit qui les protge contre la
dfaillance de leurs propres clients, font partie de ces garanties.
Et enfin des clauses contractuelles spcifiques qui peuvent assurer une protection
supplmentaire pour le prteur, comme lengagement du dbiteur de ne pas
souscrire un nouvel endettement, de ne pas diversifier son activit vers de
nouveaux domaines, etc. ou la clause autorisant la banque demander le
remboursement anticip si son client est dfaillant envers une autre banque.
Cependant lquilibre entre les risques pris par la banque et les garanties demandes est
difficile trouver.

AG

ES

5.3.4. Le suivi de lutilisation du crdit par le client


Une fois que le crdit est accord, la banque procde au dblocage total ou partiel des
fonds, conformment aux clauses du contrat, pour que le client puisse y avoir accs.

IB
-B

Puisquil sagit de montants levs lutilisation du crdit conditionne souvent la capacit


quaura le client ou la structure le rembourser. Le suivi de cette utilisation devient donc

O
LI

une mesure ncessaire mise en place par la BCH pour se prmunir dune utilisation non
conforme au contrat et frauduleuse qui pourrait remettre en cause le recouvrement de cette

en demandant au client de lui faire parvenir les diffrentes factures relatives aux

achats lis lobjet de prt,

en effectuant des dplacements sur le terrain afin de se rendre compte de lavance


des travaux.

EQ

TH

crance. A ce niveau le charg clientle procde ce suivi comme suit :

Conclusion
La description du processus de crdit nous a permis davoir une ide sur les mesures mis
en place pour la gestion des ventuels risque de crdit associ aux produit bancaire pour se
couvrir au maximum contre le non recouvrement des sommes prtes.

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Chapitre 6 : Prsentation, analyse des rsultats, et recommandations


Dans ce chapitre nous allons prsenter dans un premier temps les rsultats de notre tude et
les interprts et enfin dans un second temps nous allons formuler des recommandations.
6.1. Prsentation des rsultats
L'une des principales proccupations dune banque est de s'assurer que le crdit octroy
sera rembours sans faille. Pour cela, ils se basent sur une valuation rigoureuse de
l'entrepreneur, de l'entreprise et des garanties offertes avant de prendre une dcision.
Autrement dit, les agents de crdit doivent saisir ce qui est important travers

l'exploitation des documents et des renseignements en leur possession. Cependant les

ES

rsultats de notre travail ont rvls plusieurs problmes pouvons mtre la banque dans une
situation peu favorable.

AG

La description de la gestion du risque du processus crdit au niveau de la BCH nous a

IB
-B

conduits obtenir les rsultats relatifs la conformit des procdures et disfonctionnement


dans lexcution des oprations.

O
LI

6.1.1. Les rsultats au niveau des diffrentes tapes doctroi de crdit

TH

Nous allons ici prsenter les rsultats par rapport au processus mis en place par la banque

Contenu
- vrification de lauthenticit ;
- dossier complet de demande de
crdit ;
- procs-verbal de la visite client ;
- rapport sur la moralit du client ;
- vrification de mouvement de
compte ;
- contre analyse du dossier ;
- Etats financiers certifis ;
- Evaluation des garanties ;
- Notification de la validit des
garanties par le notaire ;

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Elment
Condition
dligibilit

Tableau 6 : Etapes du processus crdit

EQ

afin de mieux grer les risques probables.

Risques identifis
- existence des pices non
authentifis ;
- existence de dossiers de crdit
incomplets ;
- absence de procs-verbal de la
visite client ;
- inexistence de certain rapport
de moralit ;
- inexistence de contre analyse
de certains dossier ;
- Etats financiers fourni par le
client ne sont certifis ;

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Procdure
dapprobation

existence de dossiers moins


formalis ;
non-respect de dlai des envois
de fiche de dblocage ;
non-respect
de
lordre
hirarchique des signataires ;

EQ

TH

O
LI

Procdures de dblocage des crdits

IB
-B

non transmission de certains


dossiers ;
notification davis au-del de
48 heures ;
existence de dossiers non
transmis
au
cabinet
dexpertise ;
non-respect des dlais par le
cabinet dexpertise ;
transmission du PV la
Direction Gnrale au-del de
48 heures ;

AG

ES

transmission du dossier valid par


le chef dagence la Direction des
affaires juridiques et au Cabinet
dexpertise ;
notification de lavis de la
Direction des affaires juridiques
dans les 48 heures qui suive la
rception du dossier ;
transmission de dossier un
cabinet dexpertise ;
respect des dlais des rsultats
dexpertise ;
signature des membres constituant
le comit de crdit ;
la dcision du comit de crdit ;
transmission du PV du comit la
Direction Gnrale dans les 48
heures.
Le contrat de prt dment sign ;
adresse dune lettre de notification
au client portant sur la dcision du
comit ;
formalisation
des
garanties
demande ;
un tableau damortissement du prt
envoi dune fiche de dblocage
dans les 48 heures qui suivent la
validation ;
Validation du prt par ordre
hirarchique ;

Mauvaise
valuation
des
garanties ;
Insuffisance dans la rdaction
du notaire ;

Source : Nous-mme
6.1.2. Analyse des rsultats
Nous procdons dans cette section, lanalyse de diffrents risques identifis
prcdemment.

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Tableau 7 : Analyse de diffrents risques identifis


Risques identifis
1. Dossiers incomplets

2. Existence des pices


non authenticit

AG

ES

3. Absence
procsverbal de la visite
client

Commentaires
Bon nombres des clients de la banque dposent des dossiers
incomplets, cela est d au manque de prcision des lments
constituant chaque dossier spcifique au crdit, ce qui pousse le
charg client de rappeler le client afin de complter sont dossier
et occasionne sans doute un retard dans le traitement du dossier.
Certains dossiers sont constitus des lments qui non pas
vraiment de valeur juridique, malheureusement les agents
chargs des affaires juridiques ne prennent pas la peine daller
vrifier la valeur juridique de ces lments, il se contente juste au
dire du client
le manque de spcialisation de charg client dans un secteur
conomique lui permet pas de mieux apprhend lactivit du
client et dfinir ses besoins avec prcision, ce qui favorise le
manque de PV
Le rapport de moralit est faite de faon verbal entre le charg
client et le client, sans fondement ni vrification de la part du
charg client, il se contente juste des dires du client, dautres
dossiers sont constitus mme sans rapport de moralit
La banque dispose que de deux (2) charg client pour soccup
dune centaine de clients, ce qui fait que les agents de crdits
charg de faire de contre analyse sont oblig de soccup
galement des clients
les agents charg de faire lvaluation ont la qualification,
malheureusement certaines entreprises ne sont pas suffisamment
structures pour faire appel un commissaire aux comptes, ce
qui fait que la cohrence et la ralit des tats financiers sont
laisses lapprciation et lexprience de lagent ce qui ne
garantit pas la fiabilit de ces documents et ces informations
le charg client est charg de vrifier lauthenticit des actes de
proprit, mais tout le choix du notaire est fait par le client ce qui
ne garantit pas labsence de collision entre celui-ci et le notaire
lvaluation des garanties est soumise un cabinet dexpertise,
toute fois certaines garanties sont values par des agents
internes qui manque de lexpertise ce qui peut avoir comme
consquence la sous-valuation ou sur valuation des garanties
Certains dossiers de crdit ne sont pas remis au cabinet charg
dexpertise, parce que le client connais personnellement le chef
hirarchique, cela ne permet pas dapprcier le risque sa juste
valeur
les notifications du cabinet dexpertise ou celle de la Direction

4. Inexistence de certain
rapport de moralit

O
LI

EQ

TH

6. Etats
financiers
fournis non certifis

IB
-B

5. Inexistence de contre
analyse

7. Insuffisance dans la
rdaction du notaire
8. Mauvaise valuation
des garanties

9. Non transmission de
certains dossiers au
cabinet dexpertise
10. Notification

davis

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au-del de 48 heures
11. Existence de dossiers
non transmis la
Direction des Affaire
Juridique
12. Non-respect
des
dlais par le cabinet
dexpertise

ES

13. Transmission du PV
la Direction Gnrale
au-del de 48 heures
14. Existence de dossiers
moins formalis

AG

15. Non-respect de dlai


des envois de fiche de
dblocage
16. Non-respect
de
lordre hirarchique
des signataires

des Affaire Juridiques prennent plus de temps que prvue cela


favorise laccumulation des dossiers de crdit non trait
La Direction des Affaire Juridiques a la responsabilit de se
prononcer sur la valeur juridique des pices constituant un
dossier de crdit, toute fois certains dossiers ne passe pas par
eux, sous instruction du chef hirarchique
plus souvent le cabinet dexpertise prend plus de temps que
prvus pour valuer ou donn leur avis la banque, cela est d
aussi du fait que tous les dossiers du crdit mme ceux introduit
dans dautre agence sont valu par eux
la transmission des PV ne se fait pas dans les dlais prvus, ce
qui fait que des dcisions de crdit prennent plus de temps tre
valid
il nexiste pas un manuel de procdure pour formaliser des fiches
de crdit, chaque charg de client le fait par son exprience, ce
qui fait que dautres fiches ne sont pas bien formalises
le manque dorganisation interne et le non-respect des dlais tout
au long de la procdure fait que les fiches de dblocages
prennent plus de temps tre envoy
certains dossiers sont privilge parce quils sont dpos
directement chez le DG qui met la pression sur les agents pour
leur traitement ce qui fait que lordre hirarchique des signataires
nest pas respect
la responsabilit de classement de dossier na pas t clairement
dfinie, aucun agent nest dsign pour le faire, ce qui cause des
pertes de dossier, chaque agent classe les dossiers quil traite,
cela cause des pertes de temps en tentant de retrouv un dossier
gar
la revue priodique nest pas toujours effectue do les retards
accuss par certains clients en dfaut
avec le dveloppement de nouvelles technologies dinformation
et de communication, avoir un logiciel de traitement et
sauvegarde dinformation revt dune importance capitale, cela
nous facilite larchivage et permet de gagner en temps pour le
traitement dinformation

O
LI

EQ

TH

18. Absence de relance


client
19. Manque de logiciel
de
sauvegarde
dinformation

IB
-B

17. Perte de dossier suite


au
mauvais
classement

Source : Nous-mme
6.2. Les recommandations
A lissue de notre stage la BCH, nous avons pu noter un certains nombres dinsuffisances
qui ont attires notre attention, notamment des insuffisances lies dune part une
mauvaise organisation interne et dautre parts lies aux dmarches.

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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

6.3. Recommandations lies lorganisation interne


Lors de notre stage la BCH nous avons constat quun dossier partant de la demande du
client jusqu la mise en place du crdit peut prendre environ un mois. Nous pensons que
le circuit et la dure de traitement dun dossier de crdit doivent tre bien dfinis afin
dviter de faire perdre du temps et des intrts (la principale source de revenus bancaires)
la banque.
Leffectif des chargs clientle parait trs faible la BCH, deux (2) seulement pour une
centaine de clients, compte tenue de limportance des dossiers de demande de crdit
emmenant de la clientle qui fait ce que les chargs clientle se retrouvent dbords par

le nombre de dossiers traiter. Pour remdier cela, la BCH devrait renforcer leffectif

AG

ES

des chargs clientle afin de pouvoir traiter ces demandes de crdit dans des brefs dlais
En plus, il ny a pas une bonne matrise des procdures du ct des chargs de clientle, ce
qui contribue lalourdissement des procdures et expose la banque aux risques

IB
-B

oprationnels qui peuvent bien videmment avoir un impact sur lapprciation du risque de
crdit. La Direction crdit devrait faire un effort pour une meilleure vulgarisation des

O
LI

procdures.

TH

Pour vrifier si les procdures sont bien maitrises ou non, la Direction crdit pourrait
mettre en place un systme dvaluation rgulire de ses agents cest--dire noter chaque

EQ

agent par rapport au nombre de dossier de crdit qui passe au comit de crdit ou qui ont

un avis favorable au comit de crdit et la fin de chaque mois donner une note global

chaque agent, celui qui obtient la meilleur note aura droit une prime afin de stimul des
agents et les mettre en concurrence.
6.4. Recommandations lies aux dmarches
Lobtention dune analyse consquente repose sur la pertinence de lanalyse des dossiers
de demande de crdit tous les niveaux dfinis par la banque (charg clientle ; Direction
des affaires juridiques). Une mauvaise apprciation des tats financiers ou un dossier
incomplet peut induire la banque la prise dune mauvaise dcision.
Nous avons galement constat que certains clients faisaient parvenir la banque des
dossiers incomplets, ce qui empche aux chargs clientle dassurer un traitement des

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dossiers, ils sont alors obligs dappeler tout le temps ces clients pour des complments de
dossiers, malheureusement cela faisait perdre quelques jours la banque, avec les
implications en termes de manque gagner.
Nous pensons que la banque doit saffirmer dans sa rigueur en respectant chaque processus
dfinie dans la procdure et en mettant plus daccent sur la qualit des services offerts.
Les chargs clientle pour remdier cela doivent trouver les moyens dexpliquer au client
la ncessit pour la banque de recevoir des dossiers conformes du point de vue de la qualit
et de lexhaustivit.
En outre, les visites clients qui devraient permettre aux chargs clientle de vrifier la

ES

vracit des informations fournies lors de lentretien ne sont pas frquentes la BCH. La
Direction de crdit devrait mettre plus daccent sur ce point tant donn que bon nombres

AG

des tats financiers prsents la banque ne sont pas certifis. Les SARL (socit
responsabilit limite) et SURL (socit unipersonnelle responsabilit limite) reprsente

IB
-B

une bonne partie de la clientle de la banque. Dceler certaines anomalies par le biais des
visites client permettra la banque de courir moins de risque afin de prendre des dcisions

O
LI

consquentes.

EQ

TH
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Conclusion de la deuxime partie


Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit la BCH nous a permis mettre en
exergue les risques frquemment rencontr au niveau de la banque qui rsultent tant de son
organisation interne que de la dmarche adapt pour traiter les dossiers de crdit. Ainsi
pour remdier aux faiblesses constates nous avons formul un certains nombres de
recommandations que nous esprons que la BCH fera bon usage.

AG

ES

C
IB
-B
O
LI
E

EQ

TH
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AG

ES

C
IB
-B

CONCLUSION GENERALE

O
LI
E

EQ

TH

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

La plupart des pays africains pratiquent un financement indirect cest--dire que les agents
capacit de financement et les agents dficit de financement sont rapprochs par
lintermdiaire dune institution appele banque.
La banque joue la rotation entre les excdentaires et les dficitaires et les permettent de
financer les besoins dexploitation ou dinvestissement cest une finance indirecte parce
quelle se fait par la voie dune banque. Elle est galement caractrise par lendogenit
de loffre de monnaie. Loffre est endogne lorsque le pouvoir de cration montaire par la
banque centrale dpend du comportement des agents conomiques demandeurs de la
monnaie.

Les banques ont besoin dvaluer le risque de crdit et le risque oprationnel et de se baser

ES

sur des donnes de transaction empiriques afin de sassurer que leurs rserves sont
suffisantes pour couvrir les alas de leur bilan.

AG

Les politiques de rduction des risques sont au cur des proccupations des dirigeants, des

IB
-B

cadres suprieurs etc., le dfi pour chaque banque consiste donc mettre en uvre une
approche intgre quelle pourra ancrer dans son organisation et ses pratiques de

O
LI

management. Sans une stratgie coordonne de gestion des risques, elle devra continuer
reproduire, de multiples fois, les mmes pratiques pour enfin aligner ses procdures et ses

EQ

TH

contrles de traitement des risques.

En fait, les banques doivent matriser leur gestion des risques, condition indispensable pour

renforcer la confiance de leurs clients, gagner en profitabilit et assurer leur prennit.


Aujourdhui plus que jamais, les banques ont besoin de convertir la masse dinformations
dont elles disposent en vision claire et pertinente de leur risque de crdit. Elles doivent
aussi mieux comprendre la performance de leur portefeuille de prts et limpact de celle de
leur politique de gestion du risque crdit sur leur rentabilit. Elles pourront alors prendre
les mesures ncessaires pour garantir lefficacit et la profitabilit de leur activit de prt.
En dfinitive, lapplication des diffrentes techniques de gestion de risque crdit vue
prcdemment devrait permettre la banque de mieux cerner le risque crdit.

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AG
ES
C

IB
-B

ANNEXES

O
LI

E
U
EQ
TH

Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Annexe 1 : Dcision de crdit


REF. /N

Brazzaville, le 25 juin 2013

DECISION DE CREDIT
RELATION

: XXXXXXX

ACTIVITE

: Agriculture

COMPTE N

: XXXXXXX

AGENCE

: Pointe-Noire

CODE CLIENT

: XXXXXXXX

ES

DATE DAUTORISATION : 20 juin 2013


MONTANT

CREDIT

en FCFA

100 000 000

investissement

ECHEANCE
36 mois

IB
-B

Crdit

AG

NATURE DU

TARIFS

O
LI

Taux : 10%
Commission dtude : 1% flat ;
Commission de M.E.P: 300 000 FCFA ;
Commission dexpertise : 400 000 FCFA ;
Echances mensuelles : 4 987 812 FCFA

TH

Le bnfice du crdit autoris est subordonn laccomplissement des formalits de garanties

EQ

exiges.

Signature et enregistrement du contrat de prt ;

GARANTIE EXIGEE :

- Domiciliation irrvocable du chiffre daffaires la BCH


- Hypothque ferme de 1er rang sur une proprit btie sise au quartier XXXXXXX
et value FCFA 260 000 000.

Le Directeur Gnral

XXXXXXX
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Lanalyse de la gestion du risque dans loctroi du crdit : cas de la BCH

Annexe 2 : Guide dentretien


1. Est-ce quil existe un dpartement charg de la gestion du risque crdit la BCH ?
2. Est-ce quil existe un charg de la gestion du risque crdit la BCH ?
3. Quelles sont les stratgies employes par la BCH pour rduire le risque de non
remboursement ?
4. Quelles sont les diffrentes mthodes appliques par la BCH pour rduire le risque
crdit ?
5. Est-ce que la BCH applique-t-il la lettre les dispositifs prudentiels de la COBAC ?
6. Existe-t-il un manuel de procdure formalis de la gestion du risque crdit la
BCH ?

7. Pratiquer vous le monitoring ?

ES

8. Quels sont les diffrents niveaux danalyse du risque crdit la BCH ?

AG
IB
-B
O
LI
E

EQ

TH
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AG
ES
C

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