Fiscal

Efectos fiscales en el clculo

de utilidades distribuidas
por reduccin de capital
a personas fsicas
Disposiciones aplicables
con casos prcticos

C.P. Rodolfo Calvo Gallegos, Asociado

Asociado del rea Fiscal
Actividades: Especialista en consultora fiscal corporativa
nacional e internacional, y responsable del rea de apoyo
tcnico en la firma
Experiencia: Ms de 20 aos en el rea fiscal y ms de
tres aos en la firma

DISPOSICIONES FISCALES APLICABLES EN

MATERIA DE DISTRIBUCIN DE UTILIDADES POR
REDUCCIN DE CAPITAL A PERSONAS FSICAS

e conformidad con lo previsto por el artculo 78,

primer prrafo, fracciones I y II de la Ley del Impuesto sobre la Renta (LISR), dentro del marco del
rgimen fiscal aplicable a los dividendos o ganancias
distribuidas, se establece el procedimiento para efectos de determinar el impuesto sobre la renta (ISR) que
septiembre 2015

L.C. Jonadab Celis Flores, Consultor

Consultor Junior del rea Fiscal
Actividades: Revisin y anlisis de trabajos y consultas en
materia fiscal corporativa, y forma parte del staff del rea
de apoyo tcnico en la firma
Experiencia: Tiene dos aos de colaboracin en la
firma

corresponde a la utilidad distribuida con motivo de la

reduccin de capital que efecten las personas morales residentes en Mxico en favor de sus socios o
accionistas; adems de otros supuestos, tales como la
cancelacin de acciones, como consecuencia de una
liquidacin, fusin o escisin.
En este contexto, tratndose de utilidades distribuidas nicamente por concepto de reduccin de capital
por las cuales derive el reembolso de acciones en favor

Puntos Prcticos

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Fiscal
de los socios o accionistas personas fsicas residentes
en el pas, as como a residentes en el extranjero, las
personas morales debern determinar el ingreso por
la utilidad distribuida gravable que les corresponda a
esas personas, en el supuesto de que el reembolso por
accin sea mayor a la cuenta de capital de aportacin
(cuca) actualizada por accin, de conformidad con el
siguiente procedimiento de clculo al que se refieren
en forma especfica, las fracciones I y II, del precepto antes citado, cuyo ejemplo se indica en el presente
documento.
En primer trmino, antes de proseguir con el clculo de
referencia, es necesario sealar que en ambos supuestos
establecidos en las mencionadas fracciones I y II del artculo 78 de la LISR, respectivamente, se deber estar a
lo siguiente:
1. Cuando las utilidades distribuidas gravables por personas morales en el pas no provengan del saldo de la
cuenta de utilidad fiscal neta (cufin), esas personas debern determinar y enterar el ISR que corresponda a las
mismas, aplicando la tasa corporativa del 30%, prevista
en el artculo 9 de la LISR.

Para tales efectos, el monto de las utilidades distribuidas no provenientes de cufin tambin debern incluir el
propio ISR por pagar mencionado, en cuyo caso, para
determinar el impuesto correspondiente que se debe
adicionar a tales utilidades, stas se debern multiplicar
por el factor de 1.4286, y a la cantidad que resulte, se le
aplicar la tasa corporativa del 30% del ISR.
Por el contrario, no se pagar el ISR por las utilidades
distribuidas que provengan del saldo de cufin, toda vez
que esas utilidades ya fueron objeto del pago del ISR corporativo correspondiente por la persona moral residente
en Mxico.
Asimismo, tratndose de la distribucin de utilidades,
ya sea por decreto y pago de dividendos ordinarios o preferentes o bien, por reduccin parcial o total del capital
social los cuales podra ser o no, objeto del pago del ISR
en la medida en que provengan o no de la cufin, a nuestro
juicio, tal distribucin se realizara con base en las utilidades
contables generadas, debidamente registradas y reconocidas en el Estado de Posicin Financiera, y aprobadas por
la Asamblea Ordinaria de Socios o Accionistas, de acuerdo
con las disposiciones aplicables en la legislacin mercantil,
as como en las Normas de Informacin Financiera (NIF).

Caso prctico
A continuacin se muestra el ejemplo numrico del tratamiento fiscal relativo al clculo del ISR por utilidades
distribuidas gravables, mismo que se deriva de la reduccin de capital, de acuerdo con el procedimiento aplicable
en el precepto en comento:
Datos generales
La sociedad X, S.A. de C.V., en el mes de enero de 2014 fue constituida por personas fsicas residentes en el pas
de la siguiente manera:
Accionistas

Capital social
aportado

Valor nominal por

accin

Total de acciones

Accionista A

$10000,000

$1,000.00

10,000

Accionista B

5000,000

1,000.00

5,000

Accionista C

5000,000

1,000.00

5,000

20000,000

1,000.00

20,000

Cuca

En el mes de junio de 2016, el accionista B decide retirar su aportacin total y separarse de la sociedad, acordndose en la Asamblea General Extraordinaria de Accionistas, un reembolso por accin equivalente a la cantidad
$1,550, por cada una de las 5,000 acciones que se reembolsan al accionista ($7750,000).

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Puntos Prcticos

septiembre 2015

Fiscal
Se determinar el saldo de la cuca por accin actualizado, dividiendo ese saldo a la fecha en que se pague el
reembolso, sin considerar el importe del mismo, entre el total de acciones existentes en la propia sociedad a esa
fecha (incluyendo, en su caso, las correspondientes a la reinversin o capitalizacin de utilidades o de cualquier
otro concepto que integre el capital contable de la persona moral), como sigue:
Cuca actualizada
a junio de 2016

Accionista

Valor nominal
por accin

Total de acciones

Cuca por accin

actualizada

Accionista A

$10800,000

$1,000

10,000

$1,080

Accionista B

5400,000

1,000

5,000

1,080

Accionista C

5400,000

1,000

5,000

1,080

Cuca actualizada

21600,000

Por su parte, el saldo de la cufin por accin actualizada a la fecha en que se efecta el pago del reembolso se
integra como sigue:
Cufin

Saldo actualizado

A partir de 2014

$9300,000

entre:
Total de acciones

20,000

igual:
465

Cufin por accin

Por tanto, el total de la cufin por accin que corresponde a cada uno de los accionistas y particularmente al accionista que se retira de la sociedad, se conforma como sigue:
Accionista A
No. de acciones
10,000

Accionista B
Cufin
$4650,000

No. de acciones

$30900,000

Con base en los datos anteriormente sealados, a continuacin se efecta el clculo del impuesto correspondiente a la utilidad distribuida gravable por la reduccin de
capital en favor del accionista B persona fsica residente
en el pas, segn el procedimiento previsto en cada uno
de los prrafos de la fraccin I y de la fraccin II, respectivamente, del artculo 78 de la LISR:
septiembre 2015

Cufin

5,000

El monto del capital contable actualizado conforme a las

NIF o principios que la sociedad utiliza para integrar su contabilidad, que se presenta en el Estado de Posicin Financiera
aprobado por la Asamblea General Ordinaria de Accionistas
para fines de la reduccin de referencia, es el siguiente:
Capital contable

Accionista C
No. de acciones

$2325,000

5,000

Cufin
$2325,000

Impuesto de la utilidad distribuida conforme a la fraccin I

Concepto

Importe

Reembolso por accin

$1,550

menos:
Saldo de la cuca por accin actualizada

1,080

igual:
Utilidad distribuida por accin

470

por:
Nmero de acciones que se reembolsan

5,000

igual:

Puntos Prcticos

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Impuesto de la utilidad distribuida conforme a la fraccin I
Concepto
Utilidad distribuida gravable determinada

Importe

Concepto
Cuca por accin actualizada

2350,000

menos:
Cufin correspondiente al nmero de acciones que se reembolsan

2325,000

25,000

por:
Factor de piramidacin

1.4286

igual:
Utilidad distribuida gravable piramidada

35,715

por:
Tasa corporativa del ISR

10,714

Cuca por disminuir

Impuesto de la utilidad distribuida conforme a la fraccin II

Concepto

Monto del ISR que se adiciona

21600,000

igual:

Reembolso por accin

9300,000
1,550

por:
35,715

por:

Acciones que se reembolsan

5,000

igual:

Tasa corporativa del ISR

30%

Cantidad que se reembolsa al accionista

igual:

menos:

ISR correspondiente a la utilidad distribuida gravable conforme a la fraccin I

Utilidad distribuida de la fraccin I

10,714

El monto del saldo de la cuca por accin determinado para el clculo de la utilidad distribuida gravable
antes indicada, se multiplicar por el nmero total de
acciones que se reembolsen por la reduccin de capital
de que se trate.
El resultado as obtenido se disminuir del saldo de la
cuca a la fecha en la que se efecte el pago del reembolso.

30

$30900,000

10,715

igual:
Utilidad distribuida gravable de la fraccin I

Importe

menos:

Utilidad distribuible de la fraccin II

ms:

5400,000

Las personas morales adicionalmente considerarn la

reduccin de su capital derivada del reembolso de acciones en favor de accionistas personas fsicas (accionista B), como utilidad distribuida correspondiente a la
misma, sujeta al pago del ISR, de acuerdo con la siguiente
interpretacin y procedimiento previsto en el primer prrafo del artculo 78 del ordenamiento citado:

Cuca actualizada
25,000

5,000

igual:

Capital contable actualizado

Utilidad distribuida gravable de la fraccin I

$1,080

por:

30%

igual:
Monto del ISR que se adiciona

Importe

Acciones que se reembolsan

igual:
Utilidad distribuida gravable (no proveniente
de la cufin) I

Cuca por disminuir por fraccin I del artculo 78 de la LISR

Puntos Prcticos

7750,000
2350,000

igual:
Utilidad distribuida gravable de la fraccin II

5400,000

menos:
Utilidad distribuida gravable de la fraccin II
proveniente de cufin

5400,000

igual:

septiembre 2015

Fiscal
Cuca por disminuir segn fraccin I del artculo 78 de la LISR

Impuesto de la utilidad distribuida conforme a la fraccin II

Concepto

Importe

Utilidad distribuida gravable de la fraccin II

ISR por utilidad distribuida de la fraccin

II

Derivado de lo anterior, el reembolso efectuado al accionista B por reduccin de capital estara sujeto al pago
del ISR por la cantidad de $10,714.
Cabe sealar que la LISR no seala expresamente la
fecha de pago del impuesto causado correspondiente
a la utilidad distribuida gravable en los trminos de las
fracciones I y II del artculo 78, respectivamente, por lo
que toda vez que la determinacin del impuesto es a cargo de la persona moral que efecta la reduccin de
capital en favor del accionista con carcter de utilidad
distribuida, consideramos que ese impuesto se enterar
ante las oficinas autorizadas, a ms tardar el da 17 del
mes inmediato siguiente a aqul en el que se pagaron
los dividendos o utilidades, conforme a lo dispuesto por
el cuarto prrafo del artculo 10 de la LISR.
Por otra parte, derivado de la reduccin de capital
en la persona moral, se hace necesario determinar y
reconocer los efectos que se generan en los saldos de la
cufin y de la cuca, respectivamente, de conformidad con
lo sealado en el prrafo tercero in fine de la fraccin II
del propio artculo 78, en el sentido de que, cuando la
utilidad distribuida gravable provenga de la cufin, sta
se deber disminuir del saldo de esta cuenta, y la utilidad distribuida gravable que se determine por la persona
moral se considerar como aportacin de capital para
reducciones de capital subsecuentes por tal persona.
En el caso del ejemplo de la sociedad X, S.A. de C.V.,
tales efectos se reconocen como sigue:
Efecto de la cuca derivado de la reduccin de capital
Concepto
Cuca actualizada a junio 2016 (antes de la
reduccin de capital)
menos:

septiembre 2015

Importe
$21600,000

5400,000

ms:
Utilidad determinada que se considerar
como aportacin de capital para reducciones subsecuentes

5400,000

igual:
Saldo de la cuca posterior a la reduccin
de capital

21600,000

Efecto de la cufin derivado de la reduccin de capital

Concepto

Importe

Total saldo cufin actualizado a junio de 2016

$9300,000

menos:
Utilidad distribuible, fraccin I, artculo 78 de
la LISR

2325,000

menos:
Utilidad distribuible fraccin II, artculo 78 de
la LISR

5400,000

igual:
Saldo de la cufin posterior a la reduccin
de capital

1575,000

TASA ADICIONAL DEL ISR POR DIVIDENDOS Y

UTILIDADES DISTRIBUIDAS
A partir del ejercicio fiscal de 2014, los artculos 140,
segundo prrafo, y 164, fraccin I, quinto prrafo, establecen que las personas morales residentes en Mxico que
paguen dividendos o distribuyan utilidades por reduccin
de capital en favor de las personas fsicas residentes en el
pas, as como de los residentes en el extranjero, estarn
obligadas a retener el ISR que se obtenga de aplicar la
tasa adicional del 10% sobre esos ingresos percibidos, que
provengan de utilidades generadas a partir del ejercicio
fiscal de 2014.
Las personas morales en su carcter de retenedor
enterarn la tasa adicional del ISR causado sobre esos
dividendos o utilidades distribuidos conjuntamente con

Puntos Prcticos

31

Fiscal
el impuesto el pago provisional del periodo mensual
que corresponda. Ese pago tendr el carcter de definitivo.
En razn de lo anterior, el accionista B que obtuvo
ingresos por concepto de utilidades distribuidas que se
derivan del reembolso de sus acciones de la sociedad X,
S.A. de C.V., estara sujeto al pago de la tasa adicional del
ISR, como sigue:
ISR adicional por utilidades distribuidas de la fraccin I del
artculo 78 de la LISR
Concepto
Utilidad distribuida gravable generada a
partir de 2014

Importe
$2350,000

por:
Tasa adicional del 10 %

10%

igual:
ISR adicional por dividendos o utilidades distribuidas

32

Puntos Prcticos

235,000

Tratndose de la reduccin de capital que se considera

adicionalmente como utilidad distribuida gravable para
la persona moral residente en el pas que efecta tal reduccin, la cual se determina conforme a los trminos
previstos en la fraccin II del artculo 78 de la LISR (anteriormente indicados en el ejemplo numrico), a nuestro
juicio, esa utilidad distribuida no sera objeto del pago de
la tasa adicional del 10% del ISR por dividendos o utilidades distribuidas, en razn de que se trata de utilidades
que son atribuibles exclusivamente (en forma ficta) a la
propia persona moral, mismas que se encuentran sujetas
al pago del ISR corporativo a su cargo, a la tasa del 30%
a que se refiere el artculo 9, primer prrafo del ordenamiento citado.
Por tanto, desde la perspectiva antes sealada, la sociedad X, S.A. de C.V., que reduce su capital, en nuestro
ejemplo numrico, no estara sujeta al pago de la tasa
adicional del 10% del ISR, por concepto de la utilidad
distribuida gravable, determinada de acuerdo con lo establecido en la propia fraccin II del artculo 78 de la LISR
en vigor.

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