1. Qu es el estado de flujo en efectivo?

Es un estado financiero bsico que muestra el efectivo generado y utilizado en las actividades
de operacin, financiacin e inversin, que son llevadas por el ente econmico. Para el efecto
debe determinarse el cambio en las diferentes partidas del balance general, que inciden en el
efectivo, el cual incluye el dinero disponible en caja, bancos o de otras instituciones financieras,
as como las equivalentes de efectivo correspondientes a inversiones de alta liquidez y aquellas
partidas que tengan las caractersticas generales de depsitos a la vista.
Para su desarrollo se debe contar con el balance general de los dos ltimos aos y los
ltimos estados de resultados.
2. Cules son las diferencias ms importantes entre los estados de cambios de la
situacin financiera y el estado de flujos en efectivo?
Estados de cambios de la situacin financiera

Flujo de efectivo

9. Cul es la diferencia bsica entre el mtodo directo y el mtodo indirecto?

Explique ampliamente

Mtodo directo

Presenta por separado las principales categoras de cobros y pagos, de actividades de

operacin, en trminos brutos.(Operacin, inversin, y financiacin)

Mtodo indirecto

Inicia presentando el resultado del ejercicio (ganancia o prdida), posteriormente sobre

este rubro se afecta por las transacciones no monetarias (partidas del resultado que no
afectan el flujo de efectivo, tales como depreciacin, provisiones, impuestos diferidos,
ganancias de cambio no realizadas, participaciones en asociadas, entre otras), por partidas
de pago diferido y causaciones que afectan los cobros y pagos de la entidad en el pasado
o futuro.

10. Cules son las partidas que no implican movimiento de recursos y que deben tomarse
en cuenta para la elaboracin del estado de flujos de efectivo en mtodo indirecto?
Las que no involucran movimiento de recursos son:

Depreciacin y agotamiento
Amortizacin de gastos pagados e ingresos recibidos por anticipado, diferidos e
intangibles
Provisiones y pasivos estimados
Diferencia en cambio por activos o pasivos en moneda extranjera
Correccin monetaria
Revalorizacin del patrimonio

11. Si usted es un analista externo que no tiene acceso a los registros contables de
una empresa y desea construir o confeccionar un estado de flujo de efectivo, por
cualquiera de los dos mtodos, como podra estimar los flujos brutos de las
siguientes partidas:
a) Efectivo recibido de clientes

Esta partida est formada por la variacin de las cuentas por cobrar a clientes
y por las ventas realizadas, y no incluye el valor de los recaudos

b) Efectivo pagados a proveedores y empleados

Son aquellos desembolsos de todos los costos y gastos efectuados en efectivo
c) Intereses pagados en efectivo
Para identificar los intereses pagados, se debe tomar el valor cargado a los
gastos y se suma la variacin de los saldos como un gasto pagado por
anticipado en el balance general.
d) Salidas por compras de propiedades, plata y equipo
Se agrupan adquisiciones de propiedades, planta y equipo que fueron
realizadas en el ao, se realiza la conciliacin de ingreso por ventas y la salida
por compras, ya que a los activos fijos no se pueden estimar las salidas por
compras de propiedades como la variacin de los saldos iniciales y finales.
e) Prestamos recibidos
Se separaran entre las entradas (nuevos crditos) y salidas de (abonos o
cancelaciones),que son realizadas a estas cuentas para conocer los orgenes y
las aplicaciones de fondos. Se toman las siguientes cuentas: anticipo a
clientes, otras obligaciones y acreedores varios.
f) Readquisicin de acciones propias

12. En qu puntos coinciden los mtodos directo o indirecto para la elaboracin del estado
de flujo de efectivo? Explique ampliamente

Los mtodos directos o indirectos coinciden en las actividades de operacin, inversin y de

financiacin.
Para determinaron el flujo de efectivo en las actividades de inversin establecido por la
separacin de las entradas y salidas por cada uno de los conceptos que integran el grupo de las

actividades que se clasifican de inversin, como las propiedades, planta y equipo, prestamos de
largo plazo otorgadas por la empresa y movimientos que no se consideran como actividades de
operacin y financiacin, estas se pueden definir como aquellas que se disponen por adquirir un
flujo efectivo externo.
Se incluyen cobros y pagos por adquirir, instalar o vender un activo fijo o un intangible a largo
plazo, de igual manera los cobros y pagos por adquirir o vender maquinaria o mobiliarios.
13. En su opinin es ms importante generar flujos de efectivo positivos por actividades de
operacin que por actividades de inversin o de financiacin? Explique