A IMPORTNCIA DO CONTROLE DE ESTOQUES PARA AS EMPRESAS

INDUSTRIAIS BRASILEIRAS DE GRANDE PORTE

Evandro Jos Strottmann1
Oscar Luiz da Silveira Scherer2

RESUMO
Este artigo trata da importncia do controle de estoques para as empresas
industriais brasileiras de grande porte, sendo verificados os aspectos contbeis,
tributrios e societrios e analisados os aspectos gerenciais e seus indicadores. A
pesquisa qualitativa bibliogrfica exploratria teve como base para anlise a leitura
da bibliografia e legislao pertinentes ao tema, contando ainda com um roteiro de
entrevistas direcionado a um contador, a um administrador e a um advogado, de
empresas industriais brasileiras de grande porte, oportunidade em que eles
relataram suas vises acerca do assunto em epgrafe. Os resultados demonstram
que o controle de estoques de suma importncia para que as empresas evitem
perdas financeiras, devendo-se atentar para a forma correta de valorizao e
mensurao dos estoques, fazendo com que os custos e os tributos sejam
calculados da maneira adequada a fim que a empresa no tenha passivos fiscais,
possa ter competitividade e os scios ou investidores identifiquem, com facilidade, o
seu real valor.
Palavras-chave: Estoque. Controle. Contbil. Tributrio. Gerencial.
ABSTRACT
This article discusses the importance of inventory control for large Brazilian
industrial companies, verifying the accounting, tributary and corporate aspects and
analyzing the managerial aspects and indicators. The qualitative, exploratory and
bibliographic research was based for analysis on the reading of a bibliography and
legislation pertinent to the topic, including also an interview script directed to an
accountant, to an administrator and to a lawyer, of large Brazilian industrial
companies, opportunity in which they reported their views on the above subject. The
results show that inventory control is extremely important for companies to avoid
financial losses, paying attention to the correct form of valorization and measurement
of inventories, so that the costs and taxes are calculated as appropriate for that
1

Acadmico do Curso de Cincias Contbeis das Faculdades Integradas de Taquara Faccat. Email: estrottmann@tca.com.br
2
Professor dos Cursos de Cincias Contbeis e Administrao das Faculdades Integradas de
Taquara Faccat e professor da Faculdade SENAC de Porto Alegre. Mestre em Administrao pela
Universidade Federal do Rio Grande do Sul UFRGS. E-mail: scherer.oscar@gmail.com

company has no tax liabilities, may have competitiveness and the partners or
investors to easily identify its real value.
Keywords: Inventory. Control. Accounting. Tributary. Managerial.
1. Introduo
As exigncias impostas pelas autoridades fiscais so cada vez maiores,
obrigando as empresas a ficarem atentas s constantes mudanas legais. Aliada a
essa premissa, a acuracidade dos estoques necessria para obter informaes
gerenciais confiveis e evitar perdas. As demandas relacionadas a este ativo, que
essencial para o sucesso do negcio, remetem seguinte indagao: Qual a
importncia do controle de estoques para as empresas industriais brasileiras de
grande porte?
O capital normalmente investido nos estoques e a utilidade que este ativo tem
para a maioria das empresas fazem com que o estoque seja digno de apreo,
sugerindo a necessidade de controles internos adequados de forma que seja
possvel definir quando e quanto comprar, qual o fluxo de entrada e sada dos
materiais, assim como a utilizao de critrios de avaliao e mensurao corretos
para que os procedimentos contbeis e fiscais estejam adequados s normas
vigentes, pois a inobservncia desses aspectos pode afetar a apurao do resultado
e consequentemente dos tributos.
Inexistindo a observncia correta da legislao tributria e havendo erros na
apropriao dos custos dos estoques, este ativo pode-se tornar um passivo para
organizao, portanto a falta de cumprimento das normas tributrias e contbeis
sujeita a pesadas multas aplicadas pela Receita Federal do Brasil.
Ao longo do tempo, tem-se observado a dificuldade de algumas empresas em
manter um controle de estoques eficaz ao ponto de evitar desvios, dar segurana
aos gestores na hora de definir as polticas de manuteno dos estoques, garantir
aos proprietrios que o custo dos seus produtos est sendo apurado de forma
correta e que o valor da conta estoques espelha a realidade. Soma-se a isso a
dificuldade de encontrar um sistema informatizado que atenda aos requisitos
gerenciais e legais de forma plena.
Sendo assim, os estoques merecem ateno especial para que se evitem

reveses financeiros e se possa buscar um diferencial competitivo no mercado,

razes que motivaram a elaborao deste artigo, que tem como objetivo verificar a
importncia do controle de estoques para as empresas industriais brasileiras de
grande porte, analisando sua importncia sob aspectos gerenciais, verificando
aspectos contbeis, tributrios e societrios, analisando ainda seus indicadores de
controle. Salienta-se que os aspectos gerenciais tambm so aplicveis e, s vezes,
fundamentais para as empresas de pequeno e mdio porte.
Esta pesquisa qualitativa bibliogrfica exploratria, alm da utilizao de
literatura tcnica e legal, contou com a participao de trs profissionais de
indstrias caladistas brasileiras de grande porte do Vale do Paranhana, um
contador, um administrador e um advogado, que deram suas importantes
contribuies ao responderem ao roteiro de entrevista. Aps a elaborao da
fundamentao terica e anlise dos dados, buscou-se evidenciar os aspectos
relevantes do controle de estoques, proporcionando ao leitor um entendimento mais
amplo do tema.
2. Fundamentao terica
2.1 A importncia do controle de estoques
Os estoques tm papel importante nas empresas, pois funcionam como
reguladores do fluxo dos negcios, como enfatizam Martins e Alt (2009). Os autores
destacam que a necessidade de reposio dos estoques est relacionada
velocidade entre a entrada e a sada dos itens, ou seja, quanto maior o nvel de
sada, maior ser a necessidade de entrada e quanto menor o nvel de sada, menor
ser a necessidade do nvel de entrada. Conseguir manter um nvel constante entre
a entrada e a sada de itens pode ser uma vantagem competitiva, pois, com isso, os
estoques podem ser considerados praticamente nulos (filosofia just-in-time3).
Segundo Martins (2008), quando comprar, quanto comprar, fixar lotes
econmicos de aquisio e definir estoques mnimos de segurana so decises
que podem afetar os resultados de uma organizao. Para Chopra e Meindl (2003),
se a empresa no tiver o produto ou mercadoria para oferecer ao cliente, poder

Produto certo na hora certa, conceito de estoque zero.

obter um lucro menor, assim como, se mantiver estoques altos, correr o risco de
vend-los com descontos e ter prejuzos.
Conforme Beulke e Bert (2001), os estoques das empresas industriais
costumam se apresentar sob trs formas:
a) Materiais adquiridos e ainda no utilizados;
b) Produtos em fase de elaborao;
c) Produtos prontos.
J para Martins e Alt (2009), os estoques so normalmente divididos em cinco
grandes grupos:
a) Estoques de materiais so os materiais utilizados no processo de
transformao dos produtos acabados, mais conhecidos como matriaprima;
b) Estoques de produtos prontos em processo so as matrias-primas que
esto no processo produtivo, mas ainda no se transformaram em
produtos acabados;
c) Estoques de produtos acabados so os produtos prontos para
comercializao;
d) Estoques em trnsito so os itens que esto em trnsito entre as
unidades fabris e ainda no chegaram a seu destino final;
e) Estoques em consignao so os materiais ou produtos que ainda
pertencem ao fornecedor at que sejam consumidos ou vendidos.
Martins e Alt (2009) afirmam que a necessidade de as empresas se tornarem
mais enxutas faz com que a participao da matria-prima no custo dos produtos
seja cada vez maior. Isso tambm faz com que a relao cliente-fornecedor seja
uma relao de parceria, em que um ajuda o outro para que ambos tenham xito
nos seus negcios. Os autores ainda destacam que altos nveis de estoque podem
ser importantes para a rea comercial devido s questes como a flexibilidade na
hora de vender e atender os clientes de forma imediata, porm trabalhar com
estoques muito acima do ideal pode ser prejudicial para os negcios.
Na viso de Beulke e Bert (2001), o acompanhamento do fluxo de entrada,
estocagem e consumo/sada dos estoques algo bsico e de suma importncia,
pois a falta desse controle pode ocasionar ociosidade dos estoques, desperdcios,
maus usos, desvios, etc. Consequentemente isso se reflete em prejuzos para a
organizao, tais como o desembolso desnecessrio de recursos financeiros para

manuteno dos estoques, assim como possvel perda de competitividade no

mercado devido influncia direta nos custos dos produtos e mercadorias.
Segundo Ballou (2006), os crticos consideram um desperdcio os estoques
absorverem capital que poderia ter melhor utilizao, se aplicado no incremento da
produo e da competitividade.
Da mesma forma, Martins e Alt (2009) entendem que os estoques so uma
forma de desperdcio, devendo ser eliminados ou reduzidos ao estritamente
necessrio. O uso de metodologias como a do 5 Ss4 pode auxiliar, ensinando a
manter o local de trabalho organizado. Alm disso, reduo dos prazos de
reaprovisionamento por parte dos fornecedores, aumento da produtividade de todos
os setores, eliminao de atividades que no agreguem valores aos produtos,
estabelecimento de estoques de segurana mnimos e realistas, introduo do
gerenciamento por atividade e balanceamento entre ser um bom fornecedor para
seu cliente e um gerador de lucros para sua empresa so outras medidas que
podem auxiliar.
2.2 Controle fsico
Para Martins e Alt (2009), manter altos nveis de estoque pode ser sinnimo
de custos desnecessrios, seja pelo custo de seu manuseio, produo ou
administrao. Por isso importante que o administrador tenha um controle de
gesto dos estoques eficaz para que possa verificar a correta utilizao dos
estoques, se so bem manuseados e controlados.
Segundo Oliveira et al. (2009), o inventrio dos estoques deve ser efetuado
atravs de contagem fsica dos itens para posterior confrontao com os controles
disponveis na empresa. Realizados os levantamentos, verificam-se as diferenas
entre a contagem fsica e os controles. Esse procedimento possibilita a identificao
de possveis falhas nos registros contbeis e dos controles internos, alm de permitir
a identificao de desvios ou outras irregularidades. Martins e Alt (2009) afirmam
que, se constatando divergncias entre o controle fsico e o inventrio, devero ser
realizados os ajustes conforme as normas contbeis e legais. Para Oliveira et al.
4

Programa de qualidade criado pelos japoneses que visa a melhorar a produtividade e o

desempenho atravs de melhorias no ambiente de trabalho. No Brasil tambm conhecido por
DOlho na Qualidade (Descarte, Organizao, Limpeza, Higiene e Ordem Mantida).

(2009) e Martins e Alt (2009), o controle fsico ou inventrio fsico ocorre de maneira
peridica ou rotativa (permanente). O controle peridico acontece normalmente no
encerramento do exerccio fiscal, quando se contam todos os itens do estoque. J o
controle rotativo costuma ocorrer de forma permanente, pois, neste sistema,
comum montar um programa de trabalho de forma que at o final do perodo fiscal
sejam contados todos os itens.
De acordo com Iudcibus et al. (2010), manter controles analticos em dia e ter
um bom sistema de controles internos importante para fins contbeis, assim como
para fins gerenciais. Os autores enfatizam, ainda, que fundamental as quantidades
fsicas estarem corretas na data do balano, pois de nada adiantar as empresas
possurem critrios de avaliao e de custos corretos, se as quantidades no
refletirem a realidade.
2.3 Valorizao dos estoques
Segundo Martins (2008), o mtodo mais utilizado no Brasil o preo mdio
ponderado. No critrio do preo mdio ponderado, o valor atualizado a cada nova
aquisio, sendo este o critrio de uso da grande maioria das empresas. No critrio
PEPS (Primeiro a Entrar, Primeiro a Sair), o custeio dos materiais ocorre pelos
preos mais antigos.
Para facilitar o entendimento, utilizam-se os dados do quadro abaixo para
demonstrar os critrios do Custo Mdio e do PEPS.
Compras
Dia
Qtde.
Vlr.Unitrio
2
500
1,0000
5
9
700
1,2000
15
18
300
1,4200
Quadro 1 Ficha de estoque
Fonte: Martins (2008, p. 118), adaptado pelo autor

Consumo
Valor Total
500,00
300
840,00
850
426,00

Dia

Entrada

Sada

Saldo

Custo Mdio
Valor
Unitrio
1,0000
1,0000
1,2000
1,1556
1,4200

2
500
500
5
(300)
200
9
700
900
15
(850)
50
18
300
350
Quadro 2 Planilha Custo Mdio
Fonte: Fries (2002, p. 90), adaptado pelo autor

PEPS
Vlr.Unit.

Dia Entrada Vlr.Unit. Vlr. Total Sada

2
500
1,00
500,00
5
(300)
1,00
9
700
1,20
840,00
15
(200)
1,00
15
(650)
1,20
18
300
1,42
426,00
Quadro 3 Planilha PEPS
Fonte: Fries (2002, p. 90-91), desenvolvido pelo autor

Valor Total

Saldo R$

500,00
(300,00)
840,00
(982,22)
426,00

500,00
200,00
1.040,00
57,78
483,78

Vlr. Total
(300,00)
(200,00)
(780,00)

Saldo
500
200
900
700
50
350

Vlr.Unit.
1,00
1,00
1,20
1,20
1,20
1,42

Preo
Mdio
1,0000
1,0000
1,1556
1,1556
1,3822

Vlr. Total
500,00
200,00
1.040,00
840,00
60,00
486,00

O Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) estabeleceu, atravs do

Pronunciamento Tcnico CPC 16, o tratamento contbil para os estoques. Esse
pronunciamento define que os critrios de valorizao dos estoques so o custo
mdio ponderado e o PEPS, salvo excees. Deve ser usado o mesmo critrio de
custeio para todos os estoques de natureza e uso semelhantes para a empresa.
Para estoques com outra natureza ou uso justificam-se diferentes critrios de
valorao.
Complementando ainda, conforme o Pronunciamento Tcnico CPC 16, os
estoques devem ser mensurados pelo valor de custo ou valor realizvel lquido, dos
dois o menor. O valor realizvel lquido o preo de venda estimado diminudo dos
custos necessrios para a realizao da venda.
2.4 Controle contbil e tributrio
Neste captulo, destaca-se a importncia do controle contbil e tributrio dos
estoques, pois, em tempos passados, antes da Lei 6.404/76 e do Decreto-lei
1.598/77, os administradores e contadores no estavam obrigados observncia de
normas contbeis e fiscais no que tange elaborao das demonstraes contbeis
e financeiras.

Dessa forma, o Decreto n 3.000/99 determina que a avaliao das matriasprimas e dos bens em almoxarifado ocorrer pelo custo de aquisio.
Conforme enfatiza Higuchi et al. (2011), o Decreto-lei n 1.598/77 determina
que a avaliao dos estoques dos produtos acabados e em fabricao poder
ocorrer pelo custo real ou pelo custo arbitrado. Segundo Higuchi et al. (2011) e
Martins (2008), para a avaliao pelo custo real necessrio que a empresa
mantenha um sistema de contabilidade de custo integrado e coordenado com a
escriturao.
De acordo como o Decreto-lei n 1.598/77, o valor dos bens remanescentes
ao final do perodo de apurao poder ser o custo mdio ou o dos bens adquiridos
ou produzidos mais recentemente (PEPS), sendo aceita, tambm, a avaliao com
base no preo de venda sem a parcela do lucro.
Segundo o Decreto n 3.000/99, caso a empresa no mantenha um sistema
de contabilidade de custo integrado e coordenado com a escriturao, os estoques
devero ser avaliados da seguinte forma:
a) Produtos em elaborao: em 150% do maior custo das matrias-primas
adquiridas no perodo de apurao ou em 56% do valor dos produtos
acabados;
b) Produtos acabados: em 70% do maior preo de venda no perodo de
apurao.
Para Higuchi et al. (2011), avaliar os produtos em elaborao em 150% do
maior custo das matrias-primas adquiridas no perodo improvvel sem a
contabilidade de custo, pois no possvel determinar as quantidades de matriasprimas utilizadas at aquela fase da produo.
De acordo com Martins (2008), as perdas de materiais esto divididas em
perdas normais e anormais. As perdas normais so aquelas que esto previstas
durante o processo produtivo, como as provenientes do corte e das reaes
qumicas. J as perdas anormais so aquelas involuntrias, como a obsolescncia e
a deteriorao. Para o autor, as perdas normais fazem parte do custo do produto
fabricado, porm as anormais devem ser contabilizadas diretamente no Resultado.
Segundo Iudcibus et. al (2010), os estoques deteriorados ou obsoletos
devem ser avaliados pelo seu valor lquido realizvel, podendo, em alguns casos,
ser o valor de venda como sucata ou o valor estimado de sua venda, nas condies
em que se encontram, para terceiros.

Com a entrada do Sistema Pblico de Escriturao Digital (SPED) em vigor,

foi instituda a Escriturao Fiscal Digital (EFD), que, alm de substituir outros livros
fiscais normalmente impressos por sistema eletrnico de processamento de dados,
substituiu o livro registro de inventrio, fazendo com que passe a ser apresentado
atravs dos registros do bloco H5 da EFD.
2.5 Controle gerencial dos estoques
Para Simchi-Levi et al. (2003), a Tecnologia da Informao (TI) ferramenta
indispensvel na cadeia de suprimentos, proporcionando vantagem competitiva para
muitas empresas. preciso coletar, acessar e analisar a informao para que se
possa utiliz-la. Segundo os autores, vincular o ponto de produo com o ponto de
entrega, de forma natural, consiste na principal meta da TI na cadeia de
suprimentos. Mapear a informao em relao ao produto fsico possibilita sua
rastreabilidade, o planejamento e a estimativa dos tempos de atendimento com base
em dados reais. importante que qualquer parte interessada seja capaz de acessar
a informao relativa ao paradeiro do produto.
Os sistemas de controle de estoques processam dados que refletem
mudanas nos itens em estoque, como enfatiza OBrien (2004). Aps o
processamento dos dados dos pedidos realizados pelos clientes, o sistema de
controle de estoques registra as alteraes nos nveis de estoques e prepara os
documentos de expedio. Na sequncia, o sistema de controle de estoques pode
notificar os setores responsveis sobre os itens que precisam ser adquiridos
novamente e fornecer relatrios sobre a situao do estoque.
Para Beulke e Bert (2001), manter um fluxo eficiente de entrada, estocagem
e consumo de materiais algo bsico para se obter um controle de estoque. Avaliar
a evoluo dos consumos e insumos de materiais por classe, por grupos e por itens
especficos para identificar os materiais que sofreram maior oscilao de consumo
faz parte de outro controle importante, na viso dos autores.

Bloco H Este bloco destina-se a informar o inventrio fsico do estabelecimento.

10

2.6 Indicadores de controle de estoque

De acordo com Ballou (2006), gerenciar estoques tambm equilibrar a
disponibilidade dos produtos com os custos de abastecimento necessrios para um
determinado grau de disponibilidade. O autor enfatiza, ainda, que a alta
administrao costuma ter maior interesse pelo investimento total em estoques e em
nveis de servios para mais grupos de itens do que pelo controle separado de itens.
Com isso, mtodos capazes de controlar grupos de itens coletivamente ganham
espao entre os procedimentos de controle de estoques, como, por exemplo, giro de
estoques, classificao ABC6 e agregao de riscos.
Segundo Martins e Alt (2009), o inventrio fsico tambm um importante
indicador, tendo sido abordado no tpico 2.2 deste artigo. Os autores afirmam que,
aps a concluso do inventrio fsico, possvel calcular a acurcia dos controles, o
que possibilita analisar quantidade ou valor, verificando-se a porcentagem de itens
corretos. O clculo da acuracidade realizado atravs da diviso entre o nmero (ou
valor) de itens com registros corretos e o nmero (ou valor) total de itens, conforme
exemplo:
Acurcia
Itens com registros corretos:
98
Itens inventariados:
100
Quadro 4 Acurcia do estoque
Fonte: Martins e Alt (2009, p. 201), adaptado pelo autor

98%

Para Ballou (2006), o giro de estoques o resultado da diviso das vendas

anuais ao custo de estoque pelo investimento mdio em estoque, levando-se em
conta o mesmo perodo das vendas. J para Dias (2009), a rotatividade ou giro do
estoque a relao entre o consumo anual e o estoque mdio do produto, ou seja, a
rotatividade igual ao consumo mdio anual dividido pelo estoque mdio, conforme
quadro 5. Dessa forma, possvel verificar quantas vezes o estoque se renovou no
perodo em anlise. Dias (2009) destaca que o ndice de rotatividade do estoque
representa um parmetro fcil para a comparao de estoques entre empresas com
ramo de atividade idntico e entre classes de material do estoque.

Segundo Arnold (1999), a classificao ABC est baseada na observao de que um nmero
pequeno de itens costuma dominar os resultados atingidos. O primeiro a fazer essa observao foi o
economista italiano Vilfredo Pareto, motivo pelo qual se chama de lei de Pareto.
6

11

Rotatividade
Consumo mdio anual:
2000
Estoque mdio:
100
Quadro 5 Rotatividade do estoque
Fonte: Dias (2009, p. 74), adaptado pelo autor

20 vezes/ano

Conforme Dias (2009), a taxa de cobertura outro ndice de anlise de

estoque que pode ser bastante til, sendo a taxa de cobertura igual ao estoque
mdio dividido pelo consumo. Segundo Martins e Alt (2009), a cobertura de
estoques indica o nmero de unidades de tempo (dias, meses, etc) em que o
estoque mdio ir cobrir a demanda mdia, sendo que, para esses autores, a
cobertura de estoques igual ao nmero de unidades de tempo dividido pelo giro de
estoques, conforme exemplo:
Taxa de cobertura
N de dias do perodo:
360
Giro:
20
Quadro 6 Taxa de cobertura do estoque
Fonte: Martins e Alt (2009, p. 204-205), adaptado pelo autor

18 dias

A anlise da curva ABC permite identificar itens que demandam maior

ateno e tratamento adequado quanto a sua administrao, fazendo com isso que
este seja um importante instrumento para o administrador, segundo Dias (2009). O
autor observa, ainda, que a curva ABC tem sido utilizada para administrao de
estoques, definio de polticas de venda, estabelecimento de prioridades para a
programao da produo, alm de uma srie de atividades usuais na empresa.
Aps a ordenao dos itens pelas suas importncias relativas, as classes da curva
ABC podem ser tratadas assim:
a) Classe A: itens mais importantes, que merecem uma ateno especial da
administrao;
b) Classe B: itens em situao intermediria entre as classes A e C;
c) Classe C: itens menos importantes, justificando menor ateno da
administrao.
De acordo com Arnold (1999), atravs do sistema de classificao ABC de
estoques, pode-se determinar a importncia dos itens, possibilitando diferentes
nveis de controle de acordo com a relevncia de cada um. A manuteno de um
grande nmero de produtos em estoque torna til a classificao em relao a sua

12

importncia, que normalmente feita atravs de valores monetrios, podendo-se

utilizar outros critrios. Geralmente a relao percentual segue um padro:
a) Aproximadamente

20%

dos

itens

representam

80%

dos

valores

30%

dos

itens

representam

15%

dos

valores

monetrios;
b) Aproximadamente
monetrios;
c) Aproximadamente 50% dos itens representam 5% dos valores monetrios.
Classe
A
B
C
Totais
Quadro 7 Curva ABC
Fonte: Desenvolvido pelo autor

Curva ABC
Itens
100
350
550
1.000

Valor R$
800.000,00
150.000,00
50.000,00
1.000.000,00

Na viso de Martins e Alt (2009), uma anlise exclusiva da relao entre as

classes A, B ou C pode ocasionar distores preocupantes, pois ela no considera a
operao do sistema como um todo. Um item de baixo custo ou consumo adquirido
em pequenas quantidades, por isso enquadrado na classe C, pode afetar a
produo, caso venha a faltar. Para resolver esse problema, deve-se utilizar a
criticidade de itens de estoque, que consiste numa avaliao do impacto que a falta
dos itens causar na empresa em suas operaes, seja em sua imagem perante
clientes ou at mesmo na facilidade de sua substituio por outro item. Dentro desse
conceito, os itens podem ser classificados da seguinte forma:
a) Classe A: itens cuja falta causa a interrupo da produo e cuja
substituio difcil e sem fornecedor alternativo;
b) Classe B: itens cuja falta no causa efeitos na produo no curto prazo;
c) Classe C: o restante dos itens.
3 METODOLOGIA
A presente pesquisa se caracteriza como qualitativa exploratria, pois, de
acordo com Silva (2003), este tipo de pesquisa tem por objetivo trazer ao
pesquisador maior familiaridade com o problema, tornando-o mais claro. O autor
explica, ainda, que, na maioria dos casos, este tipo de pesquisa costuma envolver

13

levantamento bibliogrfico e consulta a pessoas que tm relao com o problema

pesquisado, podendo ainda assumir a forma de pesquisa bibliogrfica. Dessa forma,
a mesma acaba caracterizando-se como qualitativa bibliogrfica e exploratria.
Esta pesquisa foi realizada atravs da leitura de livros e da legislao acerca
do tema, tendo ainda sido consultadas outras obras como artigos, publicaes em
revistas e peridicos, alm de materiais de cursos e outros que puderam agregar
valor ao estudo, que visa a responder sobre qual a importncia do controle de
estoques para as empresas industriais brasileiras de grande porte.
Por fundamentar-se em uma pesquisa qualitativa bibliogrfica e exploratria,
o estudo teve como tcnica de obteno dos dados o roteiro de entrevista
semiestruturada aberta direcionada a trs entrevistados.
A primeira entrevista foi realizada com um administrador, a segunda com um
contador e a terceira com um advogado, do ramo caladista de empresas industriais
brasileiras de grande porte do Vale do Paranhana. O administrador respondeu a
perguntas relacionadas a aspectos gerenciais e indicadores de controle de
estoques, o advogado respondeu a perguntas relacionadas a aspectos contbeis,
tributrios e societrios e o contador respondeu a todas as perguntas. As respostas
dos entrevistados foram registradas, em meio digital, atravs de editor de texto, pelo
autor.
Os dados foram analisados atravs do mtodo indutivo e, conforme SILVA
(2003, p. 39-40),
a induo parte de registros menos gerais para enunciados mais gerais.
Podemos tomar como exemplo a Classificao da Contabilidade como
cincia social. [...] O que relatamos comum no uso do raciocnio indutivo.
De acordo com a observao de alguns fatos, a mente humana tende a tirar
concluses gerais. O argumento indutivo fundamenta-se em premissas.

De posse das respostas dos entrevistados, os dados foram organizados, em

meio digital, atravs de editor de texto, pelo autor, sendo comparados e analisados
com os objetivos e a fundamentao terica, visando-se anlise dos dados e
concluso da pesquisa.
4 ANLISE DOS DADOS
Com o objetivo de verificar a importncia do controle de estoques para as
empresas industriais brasileiras de grande porte, foram feitos aos entrevistados os

14

seguintes questionamentos:
a) Qual o tipo de inventrio fsico indicado para acompanhar a acuracidade
dos estoques?
O contador e o administrador convergem: para maior acuracidade dos
estoques o controle rotativo mais adequado que o controle peridico, pois o
inventrio ocorre em perodos mais curtos. Na viso do contador, o controle rotativo
facilita a verificao de erros com maior facilidade, assim como a minimizao dos
efeitos negativos causados por erros de processo ou de avaliao. J o
administrador entende que, alm de melhorar a acuracidade, possvel verificar a
validade dos produtos, evitando ainda a paralisao de toda a estrutura da empresa
para efetuar a contagem.
Analisando os dados, o controle rotativo o mais adequado, pois, alm de
possibilitar o acompanhamento do estoque em perodos menores, fica mais fcil
identificar erros ou desvios sem a necessidade de grandes paralisaes e, por
consequncia, com menores gastos com pessoal.
b) Qual a importncia do estoque de segurana?
Coadunam-se os pensamentos do administrador e do contador: estabelecer
nveis de estoque de segurana algo importante. Para o administrador, nveis de
estoque elevados podem ocasionar problemas financeiros como um grande nmero
de produtos obsoletos com baixo valor de mercado. Complementa o contador,
dizendo que estoque em excesso pode gerar custos desnecessrios com
armazenamento e capital de giro parado. Por outro lado, o subdimensionamento do
estoque de segurana pode ocasionar atraso na entrega dos pedidos e perdas de
vendas.
O administrador acrescenta, ressaltando que baixos nveis de estoque podem
levar ruptura constante, ocasionando paradas de produo e, por consequncia,
ruptura no fornecimento a seus clientes. Ele afirma que o mais importante
administrar os nveis definidos para a segurana de toda operao, haja vista que o
estoque de segurana deve funcionar apenas como um pequeno amortecedor para

15

minimizar os efeitos da variao da demanda assim como do tempo de reposio de

um produto.
Diante disso, pode-se perceber que o estoque de segurana tem a finalidade
de proporcionar segurana ao negcio, evitando ruptura nos nveis de servio. O
importante estabelecer nveis bem-definidos, fazendo-se as adequaes sempre
que necessrio, pois estoque alto sinnimo de desperdcio de capital, j estoque
baixo possibilidade de cliente insatisfeito ou de perda de cliente. Outra questo
importante na definio do estoque de segurana que ele pode variar de um
perodo para outro para determinados itens, ou seja, questes como o clima e a
sazonalidade do mercado devem ser consideradas.
c) Quais os mecanismos de controle de estoques?
Para o contador, definir os mecanismos de controle de estoques mais
indicados um tanto subjetivo, pois mecanismos importantes para uma empresa
podem no ser para outra. Ele entende que o importante que a movimentao dos
materiais possua processos bem-definidos, que as pessoas estejam

bem-

treinadas e que se tenha um bom sistema de informtica. J o administrador

entende que muito importante a utilizao de ferramentas flexveis que permitam a
empresa implantar diferentes estratgias de controle de acordo com a caracterstica
de cada tipo de produto, destacando as seguintes modalidades:
a) Just-in-time;
b) Kanban: reposio de estoque por nvel de estoque atravs de cartes de
identificao;
c) Entrega programada: produtos com consumo regular e de fcil reposio;
d) Previso de consumo ao fornecedor;
e) Controle da acuracidade do estoque;
f)

Inventrio fsico;

g) Controle PEPS.
Observa-se que preciso haver processos bem-definidos e que estes sejam
de fcil utilizao e verificao, assim como importante a flexibilizao dos
controles, pois h itens que podem demandar controles diferenciados. Atravs dos
controles possvel identificar a validade dos itens, otimizar os investimentos e
evitar perdas e desvios.

16

d) Existe atendimento das demandas gerenciais pelos sistemas de

informtica?
Administrador e contador concordam que os sistemas de informtica no
atendem s demandas gerenciais a contento. O administrador entende que a
maioria dos sistemas apresenta ferramentas para atender s demandas bsicas,
pois os conceitos de gesto e suas ferramentas de trabalho so amplamente
divulgados e dominados pelas organizaes em geral. Porm, a simples utilizao
de um sistema informatizado no basta, pois a maior parte do investimento em uma
implementao no deveria ser no recurso tecnolgico, mas, sim, em um amplo
mapeamento cultural, poltico e social da organizao.
A percepo do contador que os sistemas informatizados devem moldar-se
s empresas e no o inverso, pois sua impresso que os ERPs7 so
desenvolvidos cada vez mais para atender ao fisco e menos s empresas. Isso
ocorre devido s regras fiscais, tributrias e contbeis, que acabam limitando o
desenvolvimento de ferramentas para fins gerenciais, razo pela qual entende que
os sistemas em geral no atendem s demandas gerenciais, salvo os sistemas
desenvolvidos internamente que possibilitam maior aderncia do ERP ao cotidiano
da empresa.
Com base nos retornos dos entrevistados, verifica-se que o atendimento das
demandas gerenciais no pleno. Os sistemas em geral costumam atender ao
bsico, mas, s vezes, deixam a desejar devido a problemas de conceitos
distorcidos ou falta de foco no negcio do cliente.
e) Qual a importncia do controle de estoques para a tomada de decises?
O contador e o administrador so unnimes quanto importncia do controle
de estoques para a tomada de decises. No entendimento do administrador, um
controle de estoque eficaz fundamental para que uma empresa possa minimizar o
capital investido no negcio, assim como maximizar seu lucro ao mesmo tempo, e
possa utilizar, de uma forma racional, o seu espao fsico. Na viso do contador,

ERP (Enterprise Resource Planning) significa Planejamento de Recursos Empresariais. ERPs so

sistemas (softwares) desenvolvidos para controle de vrios departamentos e processos de uma
organizao.
7

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estoques distorcidos podem ocasionar anlise equivocada da situao da empresa,

desperdcio de recursos financeiros, ocultao de passivos tributrios, atrasos na
entrega, vendas perdidas, etc.
Destaca-se, assim, que o controle de estoques extremamente importante
para que a empresa possa aplicar os recursos fsicos e financeiros de maneira
adequada, impedindo desperdcios e perda de competitividade, alm de evitar
possveis passivos tributrios por conta de controles inadequados.
f) Quais os critrios de avaliao e mensurao dos estoques e sua
importncia sob os aspectos contbeis e tributrios?
Esta pergunta e a seguinte foram respondidas somente pelo contador.
Os critrios de avaliao e mensurao dos estoques so os definidos nos
artigos 293 a 296 do Regulamento do Imposto de Renda (RIR) e no CPC 16
Estoques. Ressalta-se que tais critrios foram objeto de estudo do tpico 2.4 deste
artigo. O contador alerta que a utilizao desses critrios importante para que a
empresa no corra riscos de ter seu resultado arbitrado pelo fisco.
Ao analisar o tpico 2.4 e os comentrios do contador, percebe-se que os
critrios de avaliao dos estoques so importantes para que a empresa oferea
tributao o valor correto, evitando nus tributrios, e apresente as peas contbeis
conforme as normas contbeis.
Objetivando o planejamento tributrio, as empresas que verificarem custos
superiores aos percentuais definidos pelo fisco para arbitrar a valorizao dos
estoques podero utilizar os percentuais definidos na legislao para mensurar os
estoques, reduzido assim a carga tributria.
g) Complementando a pergunta anterior, qual a sua importncia sob os
aspectos societrios?
O contador considera o critrio societrio de avaliao dos estoques (CPC 16)
mais correto, pois objetiva espelhar, de fato, o valor do ativo para a empresa.
Segundo ele, a principal importncia deste critrio de avaliao se d atravs da
apresentao de ndices mais realistas na anlise econmico-financeira das
empresas.

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Assim, entende-se que as definies do CPC 16 para mensurar os estoques

so mais reais, ao ponto que possibilitam demonstrar tanto aos scios quanto aos
investidores o verdadeiro valor de mercado deste ativo.
h) Existe legislao que trate da tributao dos estoques? Qual sua
sistemtica de clculo?
Advogado e contador concordam que no h tributao sobre os estoques. O
advogado refere que o resultado da sua venda que sofre tributao, ou seja, o
faturamento.
De acordo com o contador, apesar de os estoques no serem tributados, os
critrios de avaliao refletem-se na apurao dos resultados das empresas e, por
tal motivo, influenciam a tributao do Imposto de Renda da Pessoa Jurdica (IRPJ)
e a Contribuio Social sobre o Lucro Lquido (CSLL) calculados com base no lucro
real. Tais critrios de avaliao esto determinados pelo RIR, mais especificamente
nos seus artigos 292 a 298, tendo sido tratados nos tpicos 2.2 e 2.4 os termos dos
artigos 292 a 296. J os artigos 297 e 298 tratam de produtos rurais e das vedaes
respectivamente.
Analisando os dados, possvel verificar que os estoques no so tributados,
porm a sua forma de avaliao tem reflexo no resultado, pois, de acordo com o
critrio utilizado, o valor transferido para o custo pode ser maior.
i) Qual a importncia do inventrio fsico para fins tributrios e contbeis?
Segundo o contador, alm de sua importncia em nvel gerencial (validao
de processos internos), o inventrio fsico fundamental para atestar que os valores
dos estoques contabilizados espelham a realidade. Diferenas entre estoque real e
estoque contabilizado distorcem o resultado e, em consequncia, a anlise dos
indicadores da empresa e da base de tributao. Como as empresas de grande
porte apuram o IRPJ e a CSLL com base no Lucro Real, as diferenas de estoques
podem ocultar passivos relevantes.
J para o advogado, a importncia para fins tributrios est na possibilidade
de a empresa sofrer alguma autuao no caso de o estoque fsico ser menor que o
contabilizado, o que pode caracterizar venda sem emisso de nota fiscal.

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Com base na fundamentao terica e nas respostas do contador e do

advogado, verifica-se que divergncias entre os registros contbeis e as fichas de
controle so inevitveis e atravs do inventrio fsico que se torna possvel
conciliar os controles e certificar-se de que as quantidades e os valores esto
corretos. Havendo divergncias, existe a possibilidade de erros nas apuraes de
resultado e de tributos.
j) Existem passivos tributrios devido a erros na valorizao dos estoques?
Para o contador, erros na valorizao dos estoques podem ocasionar
diferenas de IRPJ e CSLL a pagar nas empresas de grande porte, que so
tributadas pelo Lucro Real, ocasionando assim passivos tributrios conforme
previsto no artigo 273 do RIR.
O advogado no visualiza implicao direta na seara tributria. Para ele, o
que pode ocorrer a valorizao dos estoques de forma artificial no intuito de
majorar o custo e assim reduzir o lucro. Assim, poderia a empresa ser lanada por
reduzir de forma indevida o resultado.
Analisando as posies do contador e do advogado e a legislao citada,
percebe-se a existncia de passivos tributrios, pois, da mesma forma que a
superavaliao dos estoques enseja o pagamento a maior de tributos devido
antecipao do lucro, a subavaliao dos estoques enseja a postergao do
pagamento de tributos.
Tais erros podem levar o fisco a desclassificar a escriturao contbil devido
dificuldade de determinao do Lucro Real. Como consequncia, haver o
arbitramento do lucro conforme determina o artigo 530 do RIR.
k) Qual a importncia da anlise da curva ABC na tomada de decises?
A anlise da curva ABC uma excelente ferramenta de apoio para os
administradores de estoque, nas opinies do administrador e do contador. Para o
administrador, este indicador proporciona um melhor controle sobre suas atividades
e analisa, com mais preciso e foco, a condio dos itens em estoque. Como a
anlise ABC leva em conta informaes sobre o consumo e o investimento
empregado no estoque, com o resultado da anlise, a empresa pode obter uma

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srie de melhorias como reduo no investimento de estoques, melhora no nvel de

servio, reduo de gastos com movimentaes e at reduo de espao
necessrio para o armazenamento.
Para o contador, atravs deste indicador, so evidenciados os itens de
estoque de valor mais relevante para as organizaes. Dessa forma, mesmo com
recursos escassos, um bom controle sobre esses itens principais pode garantir s
empresas a reduo de riscos e a otimizao dos recursos financeiros.
Como destacaram os entrevistados, o uso deste indicador possibilita verificar
os itens mais significativos tanto em termos financeiros quanto em termos fsicos.
Com base nessa anlise, possvel definir as polticas internas para a manuteno
dos estoques, provisionar a necessidade de investimentos, prever a demanda de
capital ou destin-lo para outros investimentos. importante destacar que este
indicador tambm pode ser utilizado para medir a criticidade, como a falta de um
item de pequeno valor pode causar para o negcio, conforme tratado no tpico 2.6
deste artigo.
l) A rotatividade dos estoques pode trazer um diferencial competitivo?
Contador e administrador corroboram que a rotatividade dos estoques pode
representar um diferencial competitivo em uma organizao. O contador alega que
os responsveis financeiros das empresas afirmam que estoque sinnimo de
desperdcio de capital. Alm disso, os estoques geram diversas despesas para sua
manuteno (espao, recursos humanos, seguros, etc). Finaliza, informando que,
quanto menores os nveis de estoques necessrios para empresa operar, maior ser
sua competitividade.
O administrador julga importante entender primeiramente a estratgia adotada
pela empresa no que diz respeito distribuio do seu produto final. Por exemplo,
uma empresa que produz conforme a demanda de pedidos tende a possuir um alto
giro de estoque de seus produtos, j em uma empresa que produz para pronta
entrega, a dificuldade em manter um bom giro de estoque aumenta, pois as
incertezas de demandas futuras podem refletir em nveis altos de estoque, que
devem ser minimizados com estratgias de aproximao do cliente, objetivando a
reduo de prazos de entrega e reconhecimento das demandas reais no ponto de
venda.

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Nesses casos, quando a empresa consegue uma alta rotatividade em seus

produtos, esse fato por si s se apresenta como um diferencial competitivo, pois a
rotatividade da indstria se torna um argumento de marketing e vendas, auxiliando
inclusive seus clientes na determinao da compra de produtos que apresentam
uma melhor aceitao no mercado consumidor.
Analisando a viso dos entrevistados, destacam-se como fatores importantes
a reduo dos nveis de estoque (reduo do capital investido) e a melhora da
estratgia comercial, possibilitando argumentos para incremento de vendas dos
clientes, tendo como consequncia maior giro no estoque.
m) Qual a importncia da acuracidade dos estoques e o percentual aceito?
Outro indicador importante a acuracidade dos estoques, que, na viso do
administrador, possui um percentual utilizado como aceitvel entre 95% e 99%. J o
contador entende que no h um percentual padro, mas, quanto mais prximo de
100%, melhor. Ambos concordam que cabe a cada empresa determinar o nvel de
aceitao, levando em conta sempre o grau de importncia e o impacto dos
estoques em relao ao seu negcio.
As empresas procuram trabalhar com menores custos operacionais e, com
isso, os estoques so administrados de forma a ficarem cada vez mais enxutos, ou
seja, para uma mesma demanda ou at maior manter nveis de estoques cada vez
mais baixos uma tendncia necessria, relata o administrador sobre a importncia
deste indicador. Com isso, a acuracidade determinante para evitar possveis riscos
de faltas ou sobras de estoque, que acabam gerando compras desnecessrias ou
desperdcio de produtos.
Sob os aspectos tributrios, o contador indica que as quebras de estoques
passveis de deduo do IRPJ e da CSLL esto definidas no artigo 291 do RIR.
Percebe-se, assim, que, atravs do acompanhamento da acuracidade,
possvel certificar-se de que a necessidade de compra de um determinado item
real, evitando faltas de estoque ou investimentos desnecessrios. Alm disso, esse
acompanhamento pode auxiliar na verificao de possveis desvios.
n) Quais os indicadores imprescindveis na avaliao dos estoques?

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Os indicadores imprescindveis na avaliao dos estoques so:

Na viso do contador
Acuracidade do estoque
Rotatividade do estoque
Percentual de utilizao de capacidade
ndice de faltas de estoque
Quebras e perdas de estoque

Na viso do administrador
Inventrio fsico x contbil
Acuracidade do estoque
Rotatividade do estoque
Estoque mdio (anlise de valores monetrios)
Classificao/Anlise ABC
Nvel de ruptura do estoque
Quadro 7 Quadro comparativo dos indicadores de controle de estoques
Fonte: Desenvolvido pelo autor

Entende-se que os indicadores citados no quadro acima possibilitam um

excelente acompanhamento da situao dos estoques, facilitando a administrao
deste ativo.
5 CONSIDERAES FINAIS
Com base na legislao fiscal, societria e nas referncias bibliogrficas
consultadas, conclui-se que as empresas industriais brasileiras de grande porte que
tm um bom controle de estoque podem obter um bom planejamento tributrio e
operacional, reduzindo a carga tributria e os investimentos na manuteno dos
estoques, melhorando o nvel de atendimento aos clientes quanto disponibilidade
dos produtos. Alm disso, podem ter a certeza de que as suas demonstraes
contbeis esto adequadas devido ao nvel de qualidade do controle e
acompanhamento gerencial das mesmas.
Em razo de sua importncia na atividade industrial, os estoques so
merecedores de anlise minuciosa. Os controles adequados e os indicadores da
situao dos estoques so ferramentas indispensveis para que os administradores
faam boa gesto deste ativo e consigam obter vantagem competitiva.
Com o inventrio fsico possvel identificar erros, desperdcios, desvios, a
validade de produtos e a acuracidade dos estoques. Assim, o mesmo tem papel
fundamental dentre os diversos indicadores disposio dos administradores, alm
de atestar que os valores contabilizados espelham a realidade.
As empresas que possuem bons controles internos na rea de estoques
podem ter uma melhor viso do momento de compra dos produtos e uma definio
adequada do nvel do estoque de segurana necessrio. Destaca-se que a

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manuteno de nveis baixos envolve menor investimento de capital nos estoques e

possvel melhora nos lucros, tendo tambm uma melhora na sua rotatividade.
A utilizao de um sistema de informtica adequado a sua realidade pode
contribuir para a obteno de controles internos eficazes e de informaes
gerenciais que auxiliem nas tomadas de decises, apesar de os programas
disponveis no mercado no atenderem s demandas de forma plena.
Analisando-se os aspectos societrios, contbeis e tributrios, evidencia-se
que a determinao correta dos mtodos de avaliao e mensurao dos estoques
indispensvel, tendo em vista seu reflexo no resultado da empresa e na apurao
do IRPJ e da CSLL. Verificou-se que eventuais erros nos critrios de avaliao e
custos incorretos podem ensejar passivos tributrios para empresa. importante
observar que a valorizao dos estoques pelo arbitramento pode proporcionar
melhores resultados para a empresa e reduo na tributao.
Portanto, a importncia do controle dos estoques para as empresas
industriais brasileiras de grande porte est relacionada ao bom desempenho do
negcio, sendo seu papel fundamental para a prosperidade dessas organizaes.

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