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BALANCE ACTUARIAL DE UN PLAN PRIVADO DE PENSIONES.

Segn el diccionario, balance es el cmputo y comparacin del Activo y del


Pasivo de una empresa y el documento en que consta este resultado.
Para nuestro caso el balance actuarial describe los Activos y Pasivos del plan
privado de pensiones.
En el Activo irn los conceptos de fondo acumulado de contribuciones. El valor
presente (VP) de las contribuciones por servicios futuros. El VP de las
contribuciones por servicios pasados. El VP de las contribuciones por cualquier
ajuste, debido al incumplimiento de las hiptesis utilizadas. Este punto es
importantsimo, pues demuestra que si no hay un equilibrio entre el ACTIVO y
PASIVO del plan, las hiptesis debern ajustarse y valuarse las diferencias que
surjan, dentro de este rengln. Es por ello que se dice que el balance es la
herramienta que indica al Actuario la validez de las hiptesis utilizadas en el
diseo y clculo del plan.

A=P

A<P

Las reservas existentes en el


fondo a la fecha de valuacin
son iguales a las reservas por
las obligaciones totales del
plan

Desviacin por hiptesis


Hay que meter dinero al
activo.

A>P
Hay que encontrar la razn y
proceder en consecuencia.

En el pasivo van todos los conceptos relacionados con las obligaciones por los
servicios acumulados adquiridos por los participantes antes de la fecha de
valuacin y despus de esta, a saber: VP de las pensiones en curso; VP por
servicios futuros; VP por servicios pasados (Estos se pueden descomponer en
dos: VP de obligaciones por pensiones por servicios desde la fecha efectiva del
plan hasta la fecha de valuacin y VP de obligaciones por pensiones por servicios
antes de la fecha efectiva del plan.
Recordemos que despus del diseo, se inicia la valuacin del plan, para ello, se
estiman las hiptesis y con ellas, debidamente analizadas y ponderadas en su
factibilidad, se procede al costeo del plan, segn el mtodo escogido, y se van
calculando un sinnmero de muy diferentes conceptos que tienen que ver con las
contribuciones y obligaciones del plan. Unos se calculan en la fecha en que se da
inicio al plan de pensiones; y, otros, despus, en cada ao de aniversario del plan
(digamos la fecha de valuacin del plan).

Supongamos un plan que lleva ya varios aos y llega el momento de realizar la


valuacin del plan al 31 de diciembre del ao de 20. . . .
Entre los clculos que realizaremos, recordemos el clculo de los siguientes
conceptos, ya mencionados con anterioridad y cuyas cifras mostramos en miles de
pesos:
a. Las contribuciones hechas al plan y que se han ido acumulando e
invirtiendo en el Fondo. (5482)
b. Efectivo en caja, si lo hubiere.(70)
c. La suma de ambos conceptos, es decir, el fondo total actual.(5552)
d. El valor presente de las contribuciones futuras al plan(4298.5)
e. El valor presente de las contribuciones futuras para financiar el pasivo por
servicios pasados.(6,252.5)
f. El valor presente de las contribuciones futuras para financiar la deficiencia
de las contribuciones estipuladas en el plan y relacionadas con el inciso (d.
anterior). Deficiencia que surge por el no cumplimiento de las hiptesis
empleadas. (79.5)
Toda esta primera parte forma parte de los ACTIVOS del plan (Contribuciones).
Ahora pasemos a la parte del PASIVO del plan (Obligaciones):
g. El valor presente de las obligaciones para financiar las pensiones de los
jubilados (1219.5)
h. El valor presente de las obligaciones por servicios futuros despus de la
fecha de la valuacin que estamos realizando.(4,873)
i. El valor presente de obligaciones por pensiones por servicios desde la
fecha efectiva del plan hasta la fecha de valuacin (3319)
j. El valor presente de obligaciones por pensiones por servicios antes de la
fecha efectiva del plan (7,281)
Aos atrs, cuando todava no estbamos abiertos a la aplicacin de las normas
internacionales financieras (NIF) con la presentacin de la informacin anterior era
suficiente. Era informacin local, necesaria y suficiente, de acuerdo con las
normas contables de nuestro pas.
A la llegada de la apertura comercial y de los diferentes impactos de la
globalizacin, Mxico se vi ante la obligacin de adherirse a las normas
internacionales (GAAP, ASBs, FASBs, Certificaciones profesionales, NIFs, ..., etc.,
etc.). Eso ayud a que las empresas mexicanas de capital accionario propiedad de
empresas financieras del exterior, pudiesen informar los activos y pasivos de sus
planes de pensiones, bajo las mismas condiciones contables internacionales.
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Lo anterior ocasion un cambio no solo en la presentacin tradicional del balance


actuarial sino tambin en la aceptacin y cumplimiento de normas internacionales,
sobre todo de las de la NIF-D3 y en particular para los planes privados de
pensiones,
Valga mostrar la presentacin del balance actuarial mencionado en antecedentes:

Ahora con los cambios, no se ha modificado la parte medular del balance actuarial
tradicional, en su esencia, pero s en muchos de los nuevos clculos que hay que
realizar para su presentacin y revelacin, bajo diferentes nombres y rubros (NIFD3), que son necesarios para la contabilidad de las empresas.
Veamos el contenido de la NIF- D3, por separado y en particular aquellos
rubros que nos pide el programa de estudios de planes privados de pensiones de
FESA.
FN.