LA INDUSTRIA PETROQUMICA EN MXICO

CAPTULO 1. LA INDUSTRIA PETROLERA.

1.1. CONTEXTO MUNDIAL A PARTIR DE LOS AOS SETENTAS DEL
SIGLO XX.
Luego de los acontecimientos de la dcada de los setenta del siglo pasado, las
empresas petroleras internacionales aceleraron su movimiento tradicional de
concentracin sectorial, a travs de fusiones y adquisiciones: las 33 principales
empresas petroleras norteamericanas presentes en el mercado en 1950 se
redujeron a 14 en los aos ochenta (Chevalier, 1988).
Las empresas petroleras internacionales tuvieron que reconcentrar sus actividades
de exploracin y produccin en las provincias petroleras seguras, ubicadas en el
Mar del Norte y en la regin de los Estados Unidos. Para ello, necesitaron
incorporar el progreso de las ciencias y la tecnologa a la innovacin de la industria
a fin de extraer una cantidad de crudo cada vez ms importante desde la
produccin petrolera costa afuera (off-shore). Necesitaron tambin reorganizarse
para enfrentar las fuerzas competitivas del mercado, particularmente a las
empresas petroleras pblicas de los pases de la OPEP.
Al mismo tiempo, diversificaron sus actividades energticas, extendindolas hasta
las fuentes alternativas (gas, carbn, uranio, energa geotrmica y solar), y otras
actividades relacionadas con el petrleo (petroqumica) o no energticas (sector
inmobiliario, servicios informticos). No obstante, luego del derrumbe de los
precios de 1986, se reorganizaron y reconcentraron sus inversiones en la industria
petrolera, adoptando de paso las normas de flexibilizacin de las empresas
globalizadas: alianzas estratgicas, reingeniera, reduccin de personal,
"outsourcing", etc. Cuentan adems con los medios tcnicos y financieros
necesarios para adaptarse sin grandes problemas a la nueva situacin inestable
del mercado petrolero internacional.
Las polticas pblicas de los pases grandes consumidores, los incentivos fiscales,
el progreso tecnolgico, la produccin costa afuera y la flexibilizacin de los
trminos y condiciones de acceso a las provincias petroleras ubicadas en pases
no pertenecientes a la OPEP (como Angola, Argentina, Australia, Brasil, Colombia,
Egipto, Kazakshtan, Malasia, Mxico, Noruega, Reino Unido, etc.) trajeron como
resultado un incremento notable de la produccin petrolera no-OPEP: 30 millones
de barriles diarios (MMBD) en 1985, 39 MMBD en 1995.
Conjuntamente con los movimientos de precios de las dcadas de los setenta y de
los ochenta, las empresas petroleras internacionales, mayores e independientes,
entraron en otro perodo de intensa innovacin tecnolgica. Primero, cuando se

aumentaron los precios del petrleo durante la dcada de los setenta, para
producir crudo en las regiones difciles del Mar de Norte y Alaska. Luego, cuando
se desmoronaron los precios en la dcada de los ochenta y se puso en peligro la
rentabilidad de los nuevos yacimientos, para realizar reducciones fuertes de los
costos de produccin y transporte del petrleo crudo en esas mismas regiones.
"En los dos casos, la mayor parte de las innovaciones se nutren de rpidos
progresos, desde hace 20 aos, en la electrnica, informtica, telecomunicaciones
y nuevos materiales... Pero estas innovaciones tambin forman parte del progreso
de las ciencias... Su principal caracterstica es la integracin de informacin de
diversa naturaleza : geolgicas, hidrodinmicas, trmicas y qumicas" (Bourgeois y
Martin, 1991).
En general, las innovaciones tecnolgicas se efectuaron sobre la exploracin y
extraccin de crudo (para desarrollar tcnicas de produccin costa afuera,
recuperacin asistida de hidrocarburos y pasar de la exploracin extensiva a la
exploracin intensiva) con lo cual se aumentaron las reservas y la produccin de
petrleo fuera de los pases miembros de la OPEP, se disminuyeron
sensiblemente los costos tcnicos de extraccin del crudo, se ganaron puntos
porcentuales en la recuperacin de crudos almacenados en los yacimientos y se
aument la eficiencia de la exploracin, de la perforacin y de la extraccin a
profundidades cada vez mayores y de campos marginales. Estas innovaciones se
tradujeron en el mantenimiento de la rentabilidad de nuevas zonas de costos
elevados en un contexto de baja de precios.
Por tanto, una de las caractersticas ms notables de la industria petrolera
internacional actual es la produccin costa afuera. Desde el inicio de la dcada de
los ochenta, las empresas petroleras (en un nmero de 170) aumentaron su
presencia en aguas submarinas, polticamente seguras, es decir, fuera de la
OPEP. En 1998 la produccin costa afuera se encuentra en 49 pases de los 83
que resea una amplia muestra de la produccin petrolera mundial (Bell, 1998).
Esta produccin representa ahora alrededor de 25 % de la produccin petrolera
mundial.
Por su lado, las empresas petroleras pblicas de los pases latinoamericanos que
no formaban parte de la OPEP ni de la Agencia Internacional de Energa (AIE) y
que tuvieron que hacer frente al aumento de sus facturas petroleras, tomaron en
general algunas de las vas siguientes: flexibilizaron los trminos y condiciones de
acceso a las actividades de exploracin y explotacin de las empresas privadas
(Ecopetrol en Colombia y YPF en Argentina), aumentaron su produccin para
beneficiarse de los precios elevados del petrleo (Pemex en Mxico), se
aventuraron en la exploracin y explotacin costa afuera (Petrobras en Brasil).
A medida que aument la produccin no-OPEP, a mediados de la dcada de los
ochenta, surgieron y se consolidaron, al lado de los precios de los mercados
fsicos existentes, nuevos mercados petroleros y nuevas frmulas o modalidades
de formacin de precios de crudos y productos: mercados de futuros (futures) o de
contratacin de crudos y productos para entregas futuras. Con ellos, los

operadores petroleros buscan protegerse contra las fluctuaciones de los precios

en las compras y ventas para entrega inmediata en el mercado al contado
(tambin conocido como mercado spot). La garanta de entrega del producto y el
pago del precio, establecidos contractualmente en los mercados de futuros con
fecha de vencimiento determinada, asimila estos mercados a los mercados
tradicionales de compra-venta de mercancas al contado. Pero en los mercados de
futuros, la entrega del producto slo alcanza, tpicamente, al 1% o al 2% del total
de los objetos negociados. La causa se puede encontrar en la propia funcin que
cumplen estos mercados, creados precisamente para transferir a especuladores
profesionales el riesgo inherente a las variaciones futuras de precios. Por esto se
les conoce tambin como "mercados de papel". Por otra parte, si algn negociante
necesita vender o comprar fsicamente algn bien lo hace en el mercado "spot",
fuera de los canales del mercado de futuros. Sin embargo, los mercados de
futuros cumplen tambin otra funcin: tratar de descubrir o anticipar los precios
futuros de compra-venta de las mercancas al contado, ya que en ellos se acumula
informacin sobre las opiniones presentes de muchos negociantes diferentes
acerca de los precios futuros de las mercancas (Kolb, 1997: 601).
Antes de la crisis de 1973, los mercados de futuros eran poco comunes en la
industria petrolera. La mayor parte de las transacciones ocurran intrafirmas y no
haba un verdadero mercado abierto. Sin embargo, en septiembre de 1971 la
Bolsa de Algodn de Nueva York (New York Cotton Exchange o NYCE, por sus
siglas en ingls) inaugur operaciones en futuros de gas propano. Los contratos
de futuros de propano haban estado antes en manos de otra bolsa de Nueva
York, pero sin xito, y la NYCE se hizo cargo del negocio, modificando las
especificaciones. A pesar de todo, este negocio cerr a fines de 1974 debido al
poco nmero de contratos en movimiento y se reabri bajo nuevas
especificaciones a finales de 1981. En 1974, se abrieron en Nueva York,
Amsterdam y Rotterdam tres nuevos mercados de futuros. La NYCE introdujo en
Nueva York la contratacin de crudo, la britnica Forward Contract Exchange
Company inaugur en Amsterdam la contratacin de gasleo y gasolina y la
holandesa Fundacin General para la Promocin de Mercados de Futuros
(General Foundation for the Promotion of Futures Markets) introdujo otro en
Rotterdam de gasolina y gasleo. Las iniciativas que dieron impulso a esos tres
ltimos mercados procedieron de fuera del comercio petrolero, de personas o
instituciones expertas en mercados para entrega futura, cualesquiera fuesen las
mercancas. Los tres mercados escogieron a Rotterdam como ciudad de entrega
de crudos y productos de los contratos que vencan los ltimos das laborables de
los meses de marzo, junio, septiembre y diciembre. El comercio se hara sobre los
contratos que vencieran durante el mes de entrega ms prximo y durante todos
los meses futuros de entrega, hasta un mximo de tres aos por adelantado. En
relacin con el mercado de futuros de crudos, se acord tomar como base los
contratos de 5000 barriles de petrleo que tuviesen las especificaciones tcnicas
del crudo Arabe ligero de 34 API, un contenido de azufre de 1,7 % y un mximo
de sedimento y agua de 1 %. Sobre esa base se establecieron primas y
descuentos para otros crudos de entrega, siempre y cuando estuviesen dentro de
la gama de pesos especficos de 27 a 45 API, un contenido de azufre de un

mnimo de 0,1 % y un mximo de 3 %. Para solventar la dificultad de la

multiplicidad de calidades de crudos, la NYCE estableci un comit de expertos
que le haran saber sus opiniones, durante la primera semana del mes precedente
al mes de entrega, sobre primas y descuentos convenientes a partir del contrato
base para los crudos que entraran en las categoras mencionadas. La NYCE
promediara las diferentes opiniones y publicara los resultados en el dcimo da
anterior a la fecha de entrega, dando margen para variaciones en diferenciales
que reflejaran los cambios de estacin y las demandas de los clientes:
productores, refinadores, mayoristas, detallistas y especuladores (The Petroleum
Economist, 1974b).

1.2. LA CRISIS ENERGTICA Y EL CAMBIO DE PARADIGMA.

Francis Fukuyama argument que con el fin de la guerra fra la historia haba dado
un giro radical. Ahora el conflicto era de otra naturaleza: entre la parte poshistrica
(o industrializada) del mundo y su parte histrica (o subdesarrollada) habran tres
ejes de colisin. El primero de esos ejes era precisamente el petrleo. Las
reservas estaban concentradas en el mundo histrico y su consumo era crucial
para el mundo poshistrico (Fukuyama, 1992). Por tanto, era necesario aumentar
la oferta. Pero, ni los pases de la OPEP ni los de Europa del Este (Rusia,
Kazakhstan, Azerbaijan) permitan inversin privada en las actividades de
exploracin y produccin de sus respectivas industrias petroleras.
Para evitar el eje de colisin, se han aprobado un conjunto de convenciones
internacionales y tratados bilaterales y se han diseado proyectos de marcos
institucionales internacionales a fin de promover el funcionamiento de los
mecanismos de la economa de mercado y proteger la inversin privada en
exploracin y produccin en cada uno de los pases que han abierto sus industrias
petroleras. En este sentido, The Energy Charter Treaty de 1994 merece particular
atencin. En efecto, representantes de unos 50 pases reunidos en la Haya en
1991, convinieron en adoptar el marco legal denominado Carta Energtica
Europea (European Energy Charter) a fin de promover un nuevo modelo de
cooperacin energtica a largo plazo en Europa y globalmente bajo el marco de la
economa de mercado. Los representantes de esos pases manifestaron tambin
su determinacin para crear un clima favorable a la operacin de las empresas y
al flujo de inversiones y tecnologas, poniendo en prctica principios de mercado
en el campo energtico. Para tales fines, se tomaran acciones en tres campos:
desarrollo del comercio de energa, cooperacin energtica y eficiencia energtica
y proteccin del medio ambiente. Esto quera decir, entre muchas otras cosas,
facilitar acceso de los operadores interesados al desarrollo de recursos
energticos; asegurar que las normas sobre exploracin, desarrollo y adquisicin
de recursos energticos se encuentren disponibles pblicamente y sean
transparentes; evitar aplicar normas discriminatorias a los operadores, en
particular normas relacionadas con la propiedad de los recursos, operaciones
internas de las empresas e impuestos; facilitar la operacin de las fuerzas del
mercado y promover la competencia; proveer nacionalmente marcos legales

transparentes y estables para los inversionistas internacionales, de conformidad

con las normas relevantes del derecho internacional y las prcticas sobre inversin
y comercio; negociar y ratificar acuerdos legalmente vlidos sobre promocin y
proteccin de inversiones que proporcionen un alto nivel de seguridad y autoricen
el uso de esquemas que garanticen los riesgos de las inversiones; garantizar los
derechos de repatriacin de beneficios u otros pagos relacionados con la inversin
y obtencin de las divisas necesarias; asegurar la formacin de precios orientados
por las leyes del mercado, etc. Los representantes se comprometieron adems a
negociar de buena fe un Acuerdo Bsico, denominado ms tarde The Energy
Charter Treaty.
La sesin plenaria sobre la Carta Energtica Europea tuvo lugar en 1994. El
marco legal de ese tratado estableci que los Estados tienen derechos soberanos
sobre los recursos energticos, pero que stos deben ser ejercidos de acuerdo
con las normas del derecho internacional; que se facilitar el acceso a los recursos
energticos, adjudicando por vas pblicas no discriminatorias las licencias,
concesiones o contratos para explorarlos y explotarlos; que los inversionistas
gozarn de la mayor proteccin y seguridad constantes y que en ningn caso se
les acordar un tratamiento menos favorable al requerido por el derecho
internacional, incluyendo las obligaciones de este tratado. Entre ellas: las
inversiones no podrn ser nacionalizadas, expropiadas o sujetas a medidas que
tengan efectos equivalentes, a menos que la expropiacin sea de inters pblico,
no discriminatoria, resultado de un proceso legal y acompaada por el pago de
compensacin pronta, adecuada y efectiva; las disputas se resolvern, si es
posible, amigablemente, en un plazo de tres meses; si no es posible, el
inversionista puede acudir a los tribunales nacionales o someter la disputa a los
rbitros o tribunales de arbitraje internacional, en particular al Centro Internacional
para la Resolucin de Disputas -ICSID, en ingls -, si el inversionista y el Estado
receptor de la inversin son partes integrantes de la Convencin de la ICSID
(Walde, 1996).

1.3. EL CAMBIO DE PARADIGMA EN AMRICA LATINA.

La industria petrolera latinoamericana es objeto de un proceso complejo de
reestructuracin en el marco de programas de estabilizacin econmica, desde el
fin de la guerra fra hasta hoy. Sus cinco actividades tcnico-econmicas:
exploracin, explotacin, transporte y almacenamiento, refinacin y mercadeo se
redistribuyen ahora entre los agentes fundamentales de la industria petrolera
internacional. Las empresas petroleras pblicas y el Estado ya no son los
inversionistas exclusivos de la industria del petrleo de la regin. A su lado, o en
sustitucin de ellos, las empresas privadas tambin estn invirtiendo sus capitales.
Sin embargo, no es cualquier empresa privada la que est invirtiendo, son las
empresas petroleras internacionales, conocidas en la literatura especializada
como las "mayores" y las "independientes", empresas de grandes dimensiones y
cuyos capitales pertenecen a inversionistas de los pases altamente desarrollados.
Los inversionistas privados latinoamericanos invierten poco en esta industria, de

capital intensivo y riesgos considerables. Esa escasa participacin de los

inversionistas privados latinoamericanos en la industria del petrleo es casi una
constante histrica en Amrica Latina, salvo raras y contadas excepciones en
Argentina y Venezuela. Con todo, queda claro que la industria petrolera
latinoamericana est dejando de ser un "coto cerrado de caza" del Estado para
reabrirlo a la inversin privada. Esta es la primera caracterstica de la
reestructuracin de la industria petrolera latinoamericana.
Ahora bien, el espacio de la apertura petrolera a la inversin privada - extranjera,
en su mayora - no es uniforme en toda la regin, vara de un pas a otro. En
Argentina, por ejemplo, se privatiz la empresa petrolera pblica y se abrieron a la
inversin privada todas las actividades de la industria del petrleo de ese pas.
Argentina fue el primer pas latinoamericano en haber creado una empresa
petrolera pblica, Yacimientos Petrolferos Fiscales; fue tambin el primer pas
latinoamericano en haberla privatizado (Kozulj y Bravo, 1993). Pero, el ejemplo
privatizador de Argentina slo ha sido seguido hasta ahora por Bolivia, un pequeo
productor. Bolivia, en efecto, recurri a un procedimiento novedoso para retirar al
Estado de algunas de las actividades de su empresa petrolera estatal, Yacimientos
Petrolferos Fiscales Bolivianos (YPFB), y capitalizar nuevas sociedades annimas
a travs de inversin extranjera directa. Estas empresas capitalizadas se dedican
a explorar y explotar hidrocarburos, sobre todo, gas natural, y a transportarlo para
los mercados interno e internacional. Aunque los ciudadanos bolivianos son
propietarios de acciones de las empresas capitalizadas, su administracin est
bajo control de empresas privadas extranjeras. En consecuencia, la capitalizacin
de YPFB es una forma de privatizacin, porque el Estado ya no es ms propietario
de las empresas capitalizadas (Mora, 1998).
El resto de pases latinoamericanos productores de hidrocarburos estn abriendo
algunas actividades de la industria del petrleo a la inversin privada, o
amplindoles sus espacios de inversin, sin privatizar sus correspondientes
empresas petroleras pblicas. Mxico, por ejemplo, privatiz la distribucin y el
transporte de gas natural y est en proceso de privatizar (capitalizar es el trmino)
parte de las empresas petroqumicas pblicas, pero no permite inversin privada,
ni nacional ni extranjera, en produccin nacional de hidrocarburos (De la Vega,
1998); tampoco ha privatizado Pemex. Venezuela abri las actividades de
exploracin, explotacin y mercadeo interno de derivados de petrleo a la
inversin privada, extranjera en su mayora (Mommer, 1998), pero an no ha
privatizado a PDVSA. Colombia ha renegociado los contratos de exploracin y
explotacin de hidrocarburos con las empresas privadas internacionales que
operan en su territorio, mejorndoles sus trminos y condiciones (Alvarez, 1998),
sin privatizar Ecopetrol. Brasil, en fin, ha desmonopolizado la industria del petrleo
a fin de permitir inversin privada en todas las actividades sectoriales, sin
privatizar Petrobras. Sin embargo, todos los pases latinoamericanos productores
de hidrocarburos, exceptuando Mxico, permiten ahora inversin privada en las
actividades de exploracin y explotacin de sus respectivas industrias petroleras.
Ese aumento de la inversin privada se traduce, a trmino, desde luego, en un
incremento de la oferta privada de hidrocarburos de la regin. Habr que

considerar, por otro lado, si ese incremento de la oferta petrolera latinoamericana

contribuye a debilitar los niveles internacionales de precios del crudo.
Por otra parte, conjuntamente con la redistribucin de actividades de la industria
petrolera latinoamericana entre agentes del sector pblico y agentes del sector
privado tambin ocurre un reordenamiento institucional. Marcos institucionales e
instituciones que han regulado el funcionamiento de esta industria en Amrica
Latina durante aos, son reformados o sustituidos por otros, en una palabra,
desregulados. Ahora se introducen reformas institucionales para privatizar y
capitalizar empresas pblicas. Se aceptan formas contractuales internacionales
novedosas. Tambin se introducen nuevas regulaciones para proteger los
derechos de propiedad privada sobre los activos invertidos, en competencia con
los derechos de propiedad pblica o en sustitucin de ellos. Se crean organismos
reguladores novedosos. Se desregulan los mercados internos. Se flexibilizan las
disposiciones fiscales para lograr una nueva distribucin de la renta petrolera entre
los agentes econmicos.
En otras palabras, las polticas petroleras y las reformas de los marcos
institucionales que se adoptan en los pases de Amrica Latina ofrecen una serie
de incentivos a las empresas petroleras privadas en comparacin con las polticas
del nacionalismo econmico adoptado precedentemente (Philip, 1989). As, a la
poltica de reservar para el Estado el desarrollo industrial de los recursos
petroleros a travs de empresas pblicas que actuaban bajo marcos
institucionales y prcticas monopolsticas o cuasi-monopolsticas y precios
generalmente congelados para el mercado interno, diseados para servir como
estmulo de la industrializacin rpida y como medio de redistribucin de subsidios
indirectos a la poblacin, se le intentan contraponer las polticas de libertad de
acceso a los recursos naturales, privatizacin de empresas pblicas,
flexibilizaciones institucionales y fiscales, liberacin de precios para el mercado
interno y competencia empresarial como medios para promover las exportaciones
y aumentar el nivel de vida de la poblacin. De golpe o paso a paso, las antiguas
polticas y regulaciones nacionales se sustituyen por las nuevas reglas de juego
del mercado petrolero mundial, aquellas que responden ms y mejor a la
globalizacin en curso. Es decir, se desea que en cada uno de los pases de
Amrica Latina, independientemente del tamao de sus reservas petroleras,
existan los mismos marcos institucionales e instituciones reguladoras que han sido
diseadas y experimentadas en los pases grandes consumidores de petrleo, que
poseen pocas reservas.
Se trata de introducir, al mismo tiempo, un conjunto de convenciones y proyectos
de marcos institucionales internacionales propuestos como normas para ser
aceptadas por los Estados receptores de inversin privada extranjera. La
ratificacin de los pases latinoamericanos de la Convencin para el
Establecimiento de un Centro Internacional para la Resolucin de Disputas - ICSID
en ingls -, organismo adoptado en el contexto del Banco Mundial en 1965, es un
buen ejemplo de las nuevas convenciones propuestas. Los proyectos del Tratado
de Carta Energtica Europea (The Energy Charter Treaty) de 1994 y del Acuerdo

Multilateral sobre Inversiones (AMI) constituyen tambin buenos ejemplos de

nuevos marcos institucionales internacionales propuestos.
En suma, se trata de marcos institucionales nacionales, convenciones
internacionales y proyectos sobre marcos institucionales de este mismo tipo que
asumen la reestructuracin de la industria petrolera a travs de los "des"
(desregulacin, descontrol, desconcentracin, desmonopolizacin,
desburocratizacin), que obviamente varan poco de pas a pas, que persiguen la
privatizacin de las empresas petroleras pblicas, que proponen el retiro del
Estado como agente productor y usan como insignia el resurgir de los agentes
econmicos y organizacionales privados, regulados por nuevas instituciones,
como la condicin nica y necesaria para retomar el sendero del crecimiento y del
dinamismo de la industria petrolera latinoamericana.
En conclusin, a travs de su reordenamiento institucional, la industria petrolera
en Amrica Latina asiste a su incorporacin al proceso de globalizacin en curso.
Esta es la segunda caracterstica de la reestructuracin de la industria petrolera
latinoamericana.
En fin, a medida que el proceso de reestructuracin se expande de un pas a otro,
poco a poco se est pasando de una industria considerada como estratgica por
diferentes polticas y regulaciones latinoamericanas hasta no hace mucho, a una
industria privada cualquiera; en otras palabras, de una concepcin del petrleo
como una mercanca estratgica a una simple "commodity". Ese cambio de
concepcin ideolgica, expresada en la redistribucin de actividades y en el
reordenamiento institucional de la industria del petrleo en Amrica Latina, parece
animado por un objetivo econmico comn: una nueva distribucin de la renta
petrolera entre los agentes que participan en sus actividades.
Este proceso de reestructuracin, que tambin se encuentra en otras actividades
econmicas de Amrica latina, tiene la particularidad, sin embargo, de haber
penetrado una de las industrias ms internacionales del planeta. En efecto, el
petrleo es todava la fuente de energa ms importante del mundo, debido a sus
caractersticas tcnico-econmicas. Pero adems, la industria petrolera ha tenido
una propensin transnacional desde su nacimiento, en 1859, con el
descubrimiento del famoso "coronel" Drake en Titusville, Pennsylvania, EE.UU.
Esa propensin es el resultado complejo de ventajas geolgicas comparativas y
de la organizacin del mercado petrolero mundial: tres cuartas partes de las
reservas probadas de petrleo del mundo se concentran en un puado de pases
en vas de desarrollo, miembros de la OPEP (Oil & Gas Journal, 1998), pero el
consumo de sus derivados se concentra tambin en un pequeo nmero de
pases desarrollados. Por consiguiente, el transporte de crudos y productos es
tambin una actividad de carcter internacional. Dicho sea de paso, la interaccin
de factores geogrficos y polticas pblicas en materia energtica ha dado origen
al tema de la geopoltica de la energa (Conant y Gold, 1980). El proceso de
reestructuracin penetra tambin a una industria de capital intensivo, invertido
mayoritariamente en el suelo y el subsuelo de las diferentes regiones petroleras

del mundo para extraer un bien cuyo costo tcnico promedio de produccin flucta
todava lejos y por debajo de los precios promedios del mercado. Se crea, as, una
renta petrolera de magnitud importante que constituye objeto de apropiacin de
parte de los agentes petroleros: empresas y Estados petroleros. Entonces,
mientras las empresas petroleras persiguen maximizar los beneficios que
distribuirn como dividendos entre sus accionistas-propietarios, los Estados
petroleros persiguen maximizar la renta que repartirn como gasto pblico entre la
poblacin-propietaria de estos recursos naturales. Por tanto, no es posible
comprender la reestructuracin de la industria petrolera latinoamericana desde un
punto de vista tcnico-econmico solamente. Es necesario comprenderla tambin
desde un punto de vista poltico.
El problema es que cuando se decide reestructurar la industria petrolera
latinoamericana hay un marco institucional diseado sobre la base de pases
productores de petrleo, grandes consumidores al mismo tiempo y que poseen
pocas reservas. Ese marco institucional favorece la adopcin de la economa de
mercado, creando un ambiente amigable para los inversionistas internacionales,
propone una poltica petrolera productiva y no toma en cuenta las especificidades
de la industria petrolera latinoamericana. Pone nfasis en la desregulacin
petrolera, en la privatizacin de las empresas petroleras pblicas, en la
flexibilizacin fiscal como nico medio para explotar yacimientos, en la liberacin
de los mercados internos, promocin de las exportaciones, creacin de
instituciones reguladoras novedosas, recursos al arbitraje internacional en caso de
resolucin de disputas, etc. En otras palabras, las mismas propuestas del
consenso de Washington.
Por otra parte, la principal tendencia que se percibe en las polticas pblicas
adoptadas por los grandes consumidores con motivo de la reaccin anti-OPEP es
la de asimilar el mercado mundial del petrleo a cualquier otro mercado. En
consecuencia, los precios deben determinarse por el libre juego de la oferta y la
demanda. Los pases productores deben privatizar sus empresas petroleras
pblicas, permitir a los inversionistas internacionales el acceso a sus recursos
petroleros, disminuir su participacin en la distribucin de la renta petrolera,
manteniendo slo las rentas ricardianas (aquellas que son aceptadas como
ganancias extraordinarias en la economa de mercado), desregular y liberar el
mercado interno y promover las exportaciones. La apertura debe producirse
adems a travs de la reforma total de los marcos institucionales nacionales. Pero
si no estn dadas las condiciones polticas internas para esa reforma, la apertura
de las actividades de exploracin y produccin se har por medio de los contratos
petroleros, preferiblemente por medio del contrato petrolero de equilibrio: el
contrato de produccin compartida. Este contrato regular la relacin de
intercambio entre el inversionista internacional y el Estado-nacin hasta tanto se
reforme ntegramente la legislacin nacional para adecuarla a las nuevas reglas
de juego del mercado mundial. Entre tanto, la observancia de los trminos y
condiciones contractuales se garantiza por medio del recurso al arbitraje
internacional, incorporado como medio de resolucin de disputas en los contratos,
convenciones internacionales y tratados bilaterales centrados en la promocin y

proteccin de las inversiones extranjeras (donde particular atencin se presta a la

minimizacin de las prdidas y riesgos en caso de expropiacin).
En todo caso, habr que esperar el transcurso del tiempo para evaluar los
resultados que la reestructuracin de la industria petrolera latinoamericana
producir en cada pas, considerado individualmente, y en la regin en su
conjunto.

CAPTULO 2. LA PETROQUMICA EN EL MUNDO.

2.1. CONCEPTO E IMPORTANCIA DE LA PETROQUMICA.
La petroqumica es una rama productiva que abarca los establecimientos
dedicados a la produccin de sustancias qumicas bsicas derivadas del gas
natural, el petrleo y el carbn, tales como hidrocarburos acclicos: etano, hexano,
etileno, propileno.
La industria petroqumica sirve de plataforma para apoyar el desarrollo y el
crecimiento de una economa en su conjunto. En efecto, adems de que sirve para
la conformacin de cadenas productivas, esta industria abastece varias ramas de
la actividad industrial y demanda bienes y servicios de muchas industrias.
Las principales cadenas que son apoyadas por la petroqumica son:
Textil
Automotriz/ transporte
Detergentes y cosmticos
Calzado
Empaque/ bebidas y alimentos
Agricultura
Construccin
Vestido

Desde la mitad del siglo veinte, los qumicos que trabajan con los hidrocarburos
del petrleo lograron crear numerosos productos, que no solo han aliviado la

escasez de materiales naturales, sino adems, han logrado sintetizar materiales

plsticos, adhesivos y otros muchos, que tienen propiedades sorprendentes y que
han facilitado el avance del conocimiento cientfico y tecnolgico de lo
infinitamente pequeo y de lo infinitamente grande.
Desde hace tiempo se sabia que algunos materiales como la medra, las fibras y
hules no eran suficientes para satisfacer las necesidades en aumento de una
poblacin mundial con fuerte crecimiento. Los productos sintticos (hules
sintticos, las fibras artificiales y algunos plsticos y detergentes) obtenidos desde
las primeras dcadas del siglo XX, se fabricaban a partir del carbn y otros
productos de su coquizacin. Se trataba de materiales con propiedades apenas
comparables con las de la madera, el papel, el hule y las fibras naturales, los
jabones y otros productos con los que competan. La bakelita, la casena, las
fibras artificiales, los primeros hules sintticos, eran materiales con propiedades
comparables, pero no mejores que los productos naturales.
Durante la tercera y cuarta dcadas del siglo XX se investig y se lograron crear
productos con caractersticas mejores que los naturales, usando como materia
prima los hidrocarburos del petrleo. Esto ocurri casi un siglo despus de que el
qumico Adolf von Bayer fabricara en la pequea empresa que fund entonces, los
primeros colorantes sintticos producidos industrialmente.
En los laboratorios de investigacin y desarrollo tecnolgico de las empresas
qumicas y petroleras de varios pases, se han creado numerosos procesos y
productos con propiedades similares o mejores que los naturales. As en la
segunda dcada del siglo XX se logr sintetizar el amoniaco a partir del nitrgeno
del aire. Con esto, los fertilizantes sintticos desplazaron a los naturales como la
sal nitro que importaba Europa desde Chile en grandes cantidades.
Mas tarde, se crearon otros productos como el nylon o el hule butilo, este ltimo
unas diez veces mas impermeable al aire que el hule natural; el dodecilbenceno
con que se obtiene los detergentes domsticos, que tienen un poder de lavado
muy superior a los jabones tradicionales de aceites naturales, el polietileno que
sustituye con ventajas tcnicas y econmicas a varios usos del papel, de la
madera y de otros productos tradicionales. Las fibras qumicas como nylon,
polister y acrlicas tienen ventajas sobre el algodn y la lana, por mas que
todava no se inventa una fibra con la enorme capacidad de absorber agua que
tiene el algodn.
Los mercados de productos qumicos se han ampliado con nuevos productos,
muchos de los cuales combinan alta calidad y bajo precio; adems se ha
modificado la actitud de muchos consumidores de productos qumicos, que se han
vuelto mas exigentes y demandan ahora molculas con caractersticas muy
especificas, que deben disearse a la medida.

En el presente, hay solamente en el mundo dos tipos de empresas con la

capacidad financiera y tecnolgica para invertir en las plantas petroqumicas
gigantes: las empresas qumicas grandes y las petroleras, todava mas grandes.
En efecto, con algunas excepciones, las primeras plantas petroqumicas a nivel
mundial las instalaron las empresas qumicas grandes. Solo en los aos
cincuenta, al ver el xito de los nuevos productos petroqumicos, las petroleras
comenzaron a invertir en la petroqumica, muchas veces asociadas con empresas
qumica. La petrolera pona la materia prima inicial y parte del capital, la qumica
pona el resto, la tecnologa y el conocimiento del mercado de productos qumicos.
Adems de la ventaja de disponer de las materias primas de partida, las empresas
petroleras grandes operaban en casi todo el mundo desde antes de que se iniciara
el boom de la petroqumica por los setentas. El conocimiento que tienen las
empresas petroleras de los mercados, lo han sabido aprovechar y recientemente
la petroqumica de muchos pases, no solamente subdesarrollados sino algunos
industrializados, se han visto dominada por filiales de esas empresas.
Las plantas petroqumicas grandes, generalmente las que inician las cadenas
petroqumicas o que estan mas cerca de los hidrocarburos de las refineras,
requieren fuertes movilizaciones de capital. Las inversiones en una planta rara vez
son menores de 100 millones de dlares y en ocasiones sobrepasan el millar.
Esas inversiones son comparables a las usuales en la industria petrolera.
Dichas plantas son costosas no solamente por su tamao, en ocasiones los
equipos requieren materiales de construccin de elevado precio, para evitar la
corrosin acelerada para reducir los riesgos de accidentes. Adems, la
automatizacin y los equipos para reducir la contaminacin son otros elementos
que contribuyen al elevado costo.

2.2. ANTECEDENTES DE LA PETROQUMICA EN EL MUNDO.

La qumica orgnica naci y se desarroll en Europa en el siglo XIX, usando como
materia principal el carbn y los subproductos de su coquizacin. Cien aos
despus de que Wohler en 1825 en Alemania, sintetizara la ures, en EE.UU. y de
que la Estndar Oil fabricara alcohol isopropilico por hidratacin del propileno del
petrleo. Se mencionan esos dos acontecimientos porque el primero se considera
como el nacimiento de la qumica y el segundo como el inicio de la industria
petroqumica.
La petroqumica se desarroll mejor en aquellos pases que contaban con una
industria petrolera ya establecida y con un mnimo de capacidad tecnolgica; por
eso no es raro que las primeras plantas petroqumicas se hayan instalado en
EE.UU. , pas que ya tena en la tercera dcada del siglo XX una industria
petrolera bastante desarrollada, incluso investigaba ya los procesos de refinacin
y de petroqumica.

No obstante que durante los aos veintes y treintas de este siglo se instalaron
algunas plantas petroqumicas en EE.UU., el desarrollo espectacular de la
petroqumica, tanto en volumen como el nmero de procesos y productos, tuvo
lugar durante la Segunda Guerra Mundial. Fue necesario sustituir el hule natural
que llegaba antes del lejano oriente y que por la guerra ya no llegaba a EE.UU.;
esto motiv el programa de fabricacin de hule sinttico mas grande que se haya
conocido. En menos de tres aos (1942-1945), se construyeron 14 plantas de hule
estireno-butadismo, con capacidad para 700,000 toneladas. En 1945, EE.UU.
produca 820,000 toneladas de hule sinttico, lo que representaba mas de la mitad
de su produccin petroqumica.
Otros procesos y productos petroqumicos que tuvieron gran desarrollo durante la
Segunda Guerra Mundial en EE.UU. fueron la produccin de amoniaco a partir de
gas natural y la de negro de humo. Se desarroll tambin la extraccin de
aromticos y sus derivados explosivos.

2.3. DESARROLLO DE LA INDUSTRIA PETROQUMICA.

Durante los aos 1950 y 1970, la produccin petroqumica mundial pas de 3.7 a
60.5 millones de toneladas, es decir creci al 15% anual durante 20 aos.
Durante los aos sesentas y setentas se inici el desarrollo petroqumica en la
Unin Sovitica y los pases de Europa Oriental, as como en algunos pases en
vas de desarrollo, especialmente aquellos que contaban ya con una industria
petrolera y con alguna experiencia en refinacin del petrleo, como fue el caso de
Mxico que se trata mas adelante. En algunos de esos pases las primeras plantas
petroqumicas se instalaron desde antes de 1960, sin embargo la etapa de
crecimiento acelerado o la introduccin de la petroqumica ocurri hasta despus
de 1970.
En la dcada de 1970-1980, especialmente en l973 y 1979, hubo incrementos
importantes en los precios del petrleo a nivel mundial. Esto repercuti en la
petroqumica, especialmente en la de pases importadores de petrleo, ya que los
precios de los hidrocarburos usados como materia prima y como energticos
aumentaron mucho.
Ya en los aos de la dcada 1980-90, los precios del petrleo y de los
hidrocarburos, base de la petroqumica, se estabilizaron pero a niveles muy
superiores a los prevalecientes antes de la crisis de 1973. Por ejemplo, el precio
del crudo a nivel mundial antes de 1973 variaba entre 2 y 3 dlares el barril (de
159 litros), los precios en los ltimos aos han variado entre 12 y 22 dlares por
barril es decir, 6 a 7 veces el nivel previo a 1973.
De la misma forma, el precio del etileno, por ejemplo que antes de 1973 nunca fue
mayor de 110 dlls, la tonelada, tuvo fuertes incrementos y oscilaciones en los aos
setentas y ochentas, pero el nivel ahora es muy superior; por ejemplo, en 1991 se

cotizaban a 473 dlls, la tonelada y en febrero de 1992 baj un poco a 440 dlls/ton.
Estos precios en realidad son nominales para el mercado interno de los EE.UU.,
pero son una referencia bastante confiable del nivel de precios a nivel mundial.
El mayor costo de la materias primas para la petroqumica hizo cambiar la
estructura de costos de produccin. Se estima que el costo promedio de la materia
prima en una planta desintegradora de nafta petroqumica aument del 34% antes
de 1973 a 63% en aos recientes.
El incremento del precio de las materias primas petroqumicas tuvo dos efectos
diferentes. En los pases importadores de petrleo se mejoraron los procesos y se
logr un ahorro no menos importante como energtico, tanto para las industrias
qumicas, como para otras industrias y actividades econmicas en general. Es
decir, en todos los usos de petrleo, en esos pases, hubo ahorros, en transportes,
calefaccin, enfriamiento, generacin elctrica.
El efecto de los mayores precios del petrleo en los pases subdesarrollados fue
completamente diferente. No se pens en ahorrar energa, se pens en iniciar la
industria petroqumica en forma masiva. En aquellos pases que contaban con
petrleo, se trat de aprovechar la ventaja de tenerlo para operar plantas
petroqumicas a un costo menor.
Despus de casi dos dcadas de la crisis 1973, se ha visto la ventaja que tienen
los pases desarrollados que desde hace mucho investigan y ponen en prctica
tecnologas para ahorrar energa, en relacin con la situacin en que se
encuentran muchos de los pases petroleros, que se endeudaron para instalar
grandes plantas petroqumicas y que recientemente se han dado cuenta que la
ventaja que les da tener materia prima a bajos costo no compensa la falta de
tecnologa ni su escasa capacidad competitiva.
En sntesis, el aumento del precio de los hidrocarburos, combinado con la
aparicin de una fuerte corriente de demanda especulativa de corto plazo,
resultaron en alzas sustanciales de los precios petroqumicos en 1974-1976 y
1980-1983, mientras que la recesin econmica y el exceso de capacidad
provocaron cadas en 1978-1979 y 1985-1986.
Luego, se asisti a un ciclo de precios muy altos entre 1987 y 1989, fruto de la
racionalizacin encarada por el sector y de un importante crecimiento de la
demanda, del cual result la aparicin de nuevas inversiones que determinaron
una sobreexpansin de la industria y dieron lugar -junto con la recesin
predominante en los principales pases desarrollados- a la fase de precios bajos
que finaliz en 1994. Debe considerarse que entre 1990 y 1993 el mercado
internacional petroqumico atraves una severa crisis de sobrecapacidad y cada
de precios; la recuperacin de 1994 fue vigorosa.

En estas circunstancias, la necesidad de mantener un nivel alto de utilizacin de la

capacidad lleva a las empresas a practicar una poltica de exportaciones agresiva,
donde el dumping se hace habitual.
Esto refuerza la importancia de mantener estrategias de integracin, tanto vertical
como horizontal -ya que dotan a las empresas de mayor flexibilidad en cuanto al
mix productivo y atenan el impacto de la diferente evolucin de los precios en las
distintas etapas de la cadena-, as como de la generacin de relaciones
contractuales de largo plazo. Asimismo, en las fases depresivas del ciclo se
evidencian las ventajas de las compaas que pertenecen a conglomerados de
alta diversificacin sectorial y mayor capacidad de movilizacin de recursos
financieros .

2.4. LAS ESTRATEGIAS TECNOLGICAS.

El stock de tecnologas petroqumicas -generalmente incorporadas en los
respectivos equipamientos- se concentra en un conjunto de corporaciones
privadas y -en menor medida- pblicas, situadas preferentemente en los EEUU,
Gran Bretaa y Alemania, las cuales destinan grandes recursos -monetarios y
humanos- a actividades de I&D. Esto, junto con las capacidades previamente
acumuladas, permite a dichas corporaciones monopolizar la posibilidad de realizar
innovaciones radicales en procesos o productos dentro del sector.
Los pases en desarrollo (PED) dependen de la importacin de tecnologa,
generalmente a travs de plantas llave en mano o de acuerdos de licencia. Sus
posibilidades de desarrollo tecnolgico se centran en el learning-by-doing en el
proceso productivo, lo cual a su vez permite posteriores ganancias de
productividad a travs de innovaciones incrementales. An los pases exitosos del
Este Asitico, como Corea (Kim, 1994), caracterizados por perseguir agresivas
estrategias de desarrollo tecnolgico en otros sectores, no han podido replicar con
similar xito la misma estrategia en la Industria Petroqumica (IPQ). Aunque el gap
tecnolgico con las firmas lderes contina siendo amplio, esto no impide que
empresas situadas en PED puedan competir con ellas si tienen acceso a
instalaciones state of art de escala mundial y cuentan con adecuados costos para
sus materias primas.
En consecuencia, en los PED las estrategias tecnolgicas enfrentan lmites
estructurales -tanto inferiores como superiores-. Los primeros se conforman a
partir de las actividades imprescindibles para funcionar competitivamente en los
mercados nacionales e internacionales, actividades cuya cantidad y calidad se
incrementa a medida que crece el nivel de competencia en dichos mercados. Los
segundos dependen de la masa de recursos que las empresas estn en
condiciones de destinar a actividades de I&D, de modo de "empujar" hacia arriba
el techo de desarrollo tecnolgico, por ej., buscando mejorar o desarrollar nuevos
procesos, productos o catalizadores. Otra posibilidad es la diversificacin hacia
especialidades y qumica fina -productos de mayor valor agregado, donde la

competencia no se basa en precios, los mercados son ms estables y los

mrgenes de ganancia superiores-, alternativa que, de todos modos, exige altas
inversiones en I&D y la disponibilidad de recursos humanos calificados, dado que
el grado en el que las tecnologas generadas se hacen disponibles a travs del
mercado es mucho menor que en las lneas de commodities.

2.5. LA PETROQUMICA EN PASES EN DESARROLLO.

El Estado, no slo en Europa y Japn sino tambin en EE.UU., promovi la
Industria Petroqumica (IPQ) a travs de estmulos a la formacin de capital,
precios preferenciales para sus materias primas, manejo de la poltica comercial,
participacin accionaria total o parcial en firmas productivas (especialmente en
Europa Occidental -Francia, Italia, Holanda, Alemania-), impulso a las actividades
cientficas y tecnolgicas, asistencia en perodos de crisis , etc..
La asistencia estatal jug un rol an mayor en los pases en desarrollo (PED).
Coordinacin "estratgica", regulacin de la entrada al sector, subsidios a la
inversin , alta proteccin contra las importaciones, precios favorables para las
materias primas y aportes directos de capital en emprendimientos de propiedad
estatal total o parcial fueron algunos de los elementos ms importantes en este
sentido.
El empleo de estos instrumentos dio lugar a la generacin de las rentas que fueron
condicin necesaria para estimular la inversin privada en este sector, traducida
en la instalacin de capacidades productivas con escalas internacionales.
Asimismo, permiti que en los aos 1980, en un contexto hostil para la inversin
privada, la IPQ continuara expandindose a tasas elevadas -al menos en
Argentina y Brasil-. La incertidumbre macroeconmica tena como contrapeso un
elemento de certidumbre fundamental para las estrategias empresariales: la
seguridad respecto de la continuidad del apoyo y proteccin estatal al desarrollo
de la IPQ.
El propsito de las polticas pblicas era impulsar un proceso de sustitucin de
importaciones -en base a argumentos de balance de pagos y/o consideraciones
sobre el carcter "estratgico" del sector-; si bien se estimul la instalacin de
plantas de escala internacional, para su dimensionamiento se consideraban las
proyecciones de la demanda domstica . En este sentido, estas experiencias no
se distinguen de las de Corea o Taiwan (slo Arabia Saudita o Singapur han
construido plantas petroqumicas para exportar).
El modelo de desarrollo de la IPQ se estructur sobre una fuerte intervencin
estatal en las etapas "aguas arriba" de la cadena. El Estado se reserv el control
de la oferta de hidrocarburos, garantizando a las firmas petroqumicas el acceso a
la renta primaria. Asimismo, asumi -slo o asociado con el sector privado- la
gestin de las centrales productoras de bsicos en polos integrados donde las
firmas privadas manejaban las plantas satlites de intermedios y finales. Esto

signific una decisin, implcita o explcita, de rechazar la posibilidad de que los

complejos petroqumicos fueran dominados por Empreas Trasnacionales (ET).
Esta articulacin pblico-privada reproduca -con mayor fragmentacin
empresarial- la lgica de integracin y grandes escalas. Las empresas privadas
gozaron, en general -Mxico es una excepcin al respecto-, de las ventajas de la
integracin tcnica, sin asumir los compromisos de construccin y gestin de las
centrales productoras de bsicos, donde el riesgo -acrecentado en mercados
domsticos de tamao pequeo- y las exigencias de capital involucradas son
mayores que en los segmentos "aguas abajo".
Tanto en Brasil como en Mxico, la firma petrolera-gasfera estatal avanz hacia la
IPQ (por s misma o a travs de una subsidiaria -Petroquisa en Brasil, filial de
Petrobras-), lo que en Argentina ocurri slo de manera formal pero no efectiva (la
Direccin General de Fabricaciones Militares tuvo mayor influencia sobre la
planificacin sectorial que Yacimientos Petrolferos Fiscales -YPF- y Gas del
Estado). Si bien tanto Petroquisa como PEMEX estaban destinadas a tener un rol
orientador del desarrollo sectorial, en la prctica ello ocurri ms en Mxico que en
Brasil .
Reconocido su papel clave en el desarrollo del sector, cabe sealar algunos
argumentos crticos en relacin con el "antiguo" esquema de regulacin
petroqumico. En primer lugar, hay evidencia, al menos para el caso argentino, de
que los regmenes de promocin fueron administrados con cierta discrecionalidad
y se privilegi el lobbying como medio de acceso a las rentas que prometan.
Consecuentemente, las actividades de rent-seeking adquirieron, para las
empresas privadas, un papel fundamental dentro de su esquema de organizacin.
En segundo lugar, la magnitud de las rentas transferidas parece haber sido
excesiva en algunos casos. Los regmenes de promocin parecen haber sido ms
generosos en Argentina y Brasil, donde a los crditos preferenciales que tambin
existieron en el caso mexicano, se le agregaron polticas de promocin fiscal muy
atractivas, que hicieron que el capital efectivamente aportado por las firmas
privadas fuera una parte minoritaria de la inversin total.
En tercer lugar, la formacin de grupos privados que, una vez realizado el proceso
de aprendizaje e incorporacin de capacidades tecnolgicas y gerenciales,
alcanzaran un tamao y una posicin de mercado tal que estuvieran en
condiciones de liderar el ulterior proceso de desarrollo del sector, no fue realmente
considerada (Argentina y Mxico) o fue mal implementada (Brasil). Esto, pese a
que en los tres casos existi voluntad de promover la expansin de los grupos
empresarios de capital local, va limitaciones -formales o informales- al avance de
las empreas transnacionales en el sector.
En Mxico la petrolera estatal PEMEX se reserv la produccin de la mayor parte
de la cadena petroqumica, limitando fuertemente las posibilidades de integracin
vertical -hacia atrs- y horizontal de las empresas privadas y empujndolas a la

integracin hacia adelante, a la industria de transformacin, donde las sinergas y

economas de escala alcanzables son muchos menores
En Brasil, las inversiones se realizaron generalmente bajo el llamado modelo
tripartito, lo cual gener un gran nivel de fragmentacin de la propiedad accionaria.
As, en la IPQ brasilea existen plantas con escalas internacionales, pero no
empresas con escala internacional, debido a que el modelo tripartito impidi la
formacin de grupos petroqumicos con tamaos comparables a los grandes
gigantes de la escena mundial (De Oliveira, 1990).
En cuarto lugar, hay evidencias de un insuficiente grado de reciprocidad, al menos
para los casos de Argentina y Mxico, en relacin con el nivel de precios
domsticos comparado con los vigentes en otros mercados. En contraste con el
caso taiwanes, donde la IPQ fue instalada con objeto de sustituir importaciones
pero los usuarios de sus productos eran firmas altamente exportadoras
-disciplinando de modo indirecto a las empresas petroqumicas- (Chu, 1994), en
los casos de Argentina, Brasil y Mxico, los consumidores de petroqumicos
producan y vendan en mercados cerrados a la competencia externa y su
orientacin exportadora era baja.
El hecho de que en Brasil se haya evitado que los precios internos se situaran
desproporcionadamente por encima de los internacionales parece haberse debido
a dos factores: a) el empleo de un mecanismo de poltica antiinflacionaria -el
control de precios-, que tambin existi en Argentina y Mxico pero sin que fuera
utilizado como instrumento para alinear precios domsticos e internacionales; b) el
efectivo traspaso de las transferencias recibidas del sector primario hacia los
productores de bienes petroqumicos finales. En este ltimo caso, el contraste es
con la experiencia argentina, en donde dicho traspaso no se produjo. As, las
empresas productoras de finales operaban en ambos pases con mrgenes
similares -a veces algo mayores en el caso argentino-, pero vendan a precios
distintos en los respectivos mercados domsticos, por el mayor precio que deban
soportar las empresas argentinas en sus compras de bsicos petroqumicos
(Chudnovsky et al, 1992).
Esto nos lleva a la cuestin del grado en que la antigua regulacin estimulaba la
eficiencia microeconmica de las empresas. Aqu, nuevamente el balance parece
ser negativo. Por un lado, se impuls la instalacin de plantas sin mayor atencin
a los costos de inversin y operativos, ya que stos se financiaban va
transferencias o se traspasaban al mercado interno va precios.
Si bien en Mxico, Brasil y Argentina hubo un importante crecimiento de las
exportaciones durante los aos 1980, las especiales condiciones en que se dio
ese proceso (persistencia de precios favorables para las materias primas,
proteccin del mercado domstico que permita subsidiar las exportaciones con
las ventas locales, altos precios internacionales en la segunda mitad de la dcada
y tipos de cambio elevados en buena parte del perodo) y el hecho de que se
tratara en lo esencial de una respuesta a la imprevista desaceleracin del ritmo de

crecimiento de la demanda interna (obligando a exportar para evitar una excesiva

penalizacin de costos por operar debajo del umbral mnimo de utilizacin de
capacidad), no llevaron a un efecto "virtuoso" en trminos de eficiencia
microeconmica, aunque en algunos casos se reportaron mayores esfuerzos en
materia de calidad y costos derivados de este vuelco hacia la exportacin.
Al menos para el caso argentino se cuenta con evidencia de otra "omisin" del
rgimen regulatorio: el escaso cuidado por prevenir los efectos nocivos de la IPQ
sobre el medio ambiente (Lpez y Chidiak, 1995). No hay motivos para suponer
que en Brasil o Mxico las cosas hayan sido muy diferentes.
Otro argumento crtico a considerar se vincula con la ejecucin de los proyectos
programados o asistidos por el Estado. Aqu, el caso ms pattico es el del polo
petroqumico de Baha Blanca en Argentina, donde se prevea la construccin de
una planta madre productora de etileno, una separadora de gases y una serie de
plantas satlites. La planta madre estuvo lista para funcionar en 1977, pero
demoras en la separadora de gases hicieron que en 1981 se pusiera en marcha.
En ese ao se inauguraron tambin dos plantas de polietileno, una de ellas no
prevista en el diseo original del polo. Las dems plantas demoraron su
inauguracin hasta 1986-1987 -crisis de endeudamiento -, crendose de ese
modo excedentes de etileno que debieron ser exportados. A partir de 1987, dado
que las capacidades de las plantas satlites instaladas excedan a las
consideradas para calcular los requerimientos originales de etileno, se pas de
exportar dicho producto a importarlo, para cubrir las demandas adicionales (Lpez,
1994).
Sin llegar a este extremo, tanto en Brasil como en Mxico existi una distancia
entre la planificacin y su concrecin, especialmente en los aos 1980. En Brasil,
el polo petroqumico de Triunfo qued incompleto. En tanto, en Mxico PEMEX
debi suspender inversiones programadas para abastecer a las empresas
petroqumicas situadas aguas abajo y en general se desaceler la actividad
inversora. En ambos casos, la responsabilidad de estas fallas se atribuye la crisis
fiscal y financiera de los respectivos Estados y al general contexto hostil derivado
de la evolucin macroeconmica de toda la regin (Erber, 1995 y Unger, 1995).
Cabe examinar el grado de consistencia y coordinacin entre los distintos
instrumentos y agencias de la poltica estatal. La mejor evidencia en esta materia
parece haberse alcanzado en el caso brasileo, donde, a diferencia del caso
argentino -en Mxico parece haberse dado una situacin intermedia-, existi una
poltica estructurante que articul los distintos instrumentos usados y que fue
regida por un proyecto global de industrializacin. En el caso argentino ni siquiera
fue posible asegurar que los distintos organismos estatales involucrados en el
sector actuaran coherentemente, en lo cual tuvo bastante que ver la separacin
entre las firmas estatales que provean materias primas para el sector y las que
producan bsicos petroqumicos. Por otro lado, estas ltimas operaron con la
lgica de la rentabilidad privada, no transfiriendo hacia adelante los subsidios que
reciban en la materia prima (Lpez y Chidiak, 1995).

Por otra parte, las empresas petroqumicas en los pases en desarrollo (PED)
destinan un bajo porcentaje de sus ventas a actividades de I&D y su pequeo
importe induce una dispersin de los esfuerzos en la materia. En general, aqullas
recorrieron la trayectoria natural en tecnologa de procesos -optimizacin y
debottlenecking- y, en el caso de las productoras de bienes finales -y
fundamentalmente en Brasil-, avanzaron en adaptaciones de productos,
incorporacin de nuevos grades y aplicaciones, asistencia tcnica a clientes, etc.,
aunque el bajo grado de competencia prevaleciente en los mercados internos no
propiciaban esfuerzos importantes en esos campos. Las exportaciones
incrementales de los aos 1980 no parecen haber tenido un efecto estimulador de
mayores esfuerzos tecnolgicos en los PED. Las empresas ms dinmicas
trabajaron con plantas piloto y simulacin de procesos y slo algunas se
plantearon proyectos ms ambiciosos, tales como desarrollo de catalizadores o
avance hacia especialidades.
Las filiales o firmas asociadas a ET dependen de su casa matriz, no slo para
recibir la tecnologa involucrada en nuevos proyectos sino tambin para asistencia
y supervisin de la produccin, etc. . Las firmas de capital nacional -especialmente
las que tienen participacin accionaria del Estado- desarrollan localmente ms
actividades tecnolgicas que las ET (en especial aqullas que carecen o perdieron
a su socio tecnolgico) y, en Argentina, tienen mayor participacin en convenios
con instituciones oficiales (Lpez, 1994). En Brasil y Mxico, en cambio, las
relaciones tecnolgicas "extra-muros" son limitadas, existiendo poca colaboracin
en las universidades y centros de investigacin oficiales.
En el caso brasileo, el esquema tripartito tiende a la formacin de firmas
monoproductoras y limita el aprovechamiento de los gastos de I&D. De todos
modos, las empresas brasileas parecen haber alcanzado un grado relativo de
autonoma tecnolgica, muchas han creado centros propios de I&D y han
adquirido un importante acervo de procedimientos, tcnicas, informaciones y
conocimientos que no slo garantiza la operacin eficiente de las plantas
existentes sino que tambin ha posibilitado la venta de algunos desarrollos
tecnolgicos propios en terceros pases y el avance de algunas firmas hacia
especialidades (Erber, 1995).
Las actividades tecnolgicas de las empresas mexicanas se orientan
principalmente hacia el mejoramiento en la eficiencia de los procesos (disminucin
de desperdicios, cadenas ms cortas, aumento en la utilizacin de la capacidad
instalada, etc.) ms que al desarrollo de productos nuevos. En tanto, las
compaas privadas no slo dominan las tecnologas con las cuales operan, sino
que tambin han desarrollado proyectos propios para avanzar en reas
tecnolgicamente complejas como las especialidades. Por otro lado, las empresas
de mayor tamao se han caracterizado por realizar gastos en I&D en mayor
proporcin que los restantes y, por ende, han podido encarar estrategias
tecnolgicas ms agresivas (Unger, 1995).

En el caso argentino resalta la ausencia casi total de proyectos donde el

proveedor de tecnologa se convierte en socio de la compaa local, lo cual puede
llevar a suponer que estas ltimas enfrentan mayores necesidades de desarrollar
actividades tecnolgicas que sus pares de Brasil o Mxico. Sin embargo, las
empresas argentinas parecen ser las que menos recursos dedican, en promedio, a
actividades de I&D -casi ninguna tiene un rea dedicada especficamente al tema-,
siendo consecuentemente menor el techo de las trayectorias tecnolgicas
detectadas. En general, son las empresas estatales las que aparecen como las
ms dinmicas en materia tecnolgica (Lpez y Chidiak, 1995).
En general, en los PED se detecta una limitada asimilacin efectiva de la
tecnologa importada en lo que hace a procesos y principios bsicos; el
aprendizaje se ha centrado en ingeniera de detalle, montaje y operacin. El caso
brasileo parece ser el de mayor avance en el proceso de aprendizaje, estimulado
por las exigencias -contenidas en los marcos regulatorios- de ndices mnimos de
nacionalizacin en la provisin de equipos y tecnologa, as como de apertura del
paquete tecnolgico por parte del socio extranjero. En consecuencia, las
empresas locales llevaron adelante proyectos de aumentos de capacidad con
ingeniera propia y han logrado reducir las clusulas restrictivas en los contratos
de transferencia, a la vez que se ha avanzado en "desempaquetar" contratos, y
lograr mejoras en aspectos tales como entrenamiento del personal, participacin
en el diseo de las plantas y entendimiento de los principios bsicos de los
procesos, etc.. De todos modos, los resultados de este proceso estn sujetos a
discusin.
En contraste, en Argentina desde el Estado no se ha intentado estimular el
desarrollo de capacidades tecnolgicas locales. No se formularon planes efectivos
para las instituciones del sistema cientfico tecnolgico vinculadas con la IPQ, ni
tampoco se disearon polticas de apoyo (crediticio, impositivo, etc.) para que las
empresas aumenten sus gastos en I&D. Sin embargo es ste el nico caso en
donde parece haberse desarrollado un modelo de vinculacin entre instituciones
de investigacin oficiales y el sector productivo con resultados bastante exitosos,
especialmente en materia de capacitacin de personal tcnico y profesional y
provisin de servicios y asistencia tcnica en diversas reas para las compaas.
De todos modos, en el contexto argentino se trata ms de un hecho aislado que
un producto de decisiones globales de poltica pblica (Chudnovsky et al, 1992).
En comparacin con el caso brasileo, las empresas argentinas parecen tener un
menor grado de involucramiento con el proyecto de desempaquetar los contratos
tecnolgicos, resultando mucho ms habitual el recurso a compras de planta llave
en mano, an en empresas que ya tienen experiencia operativa en el sector de
varios aos; probablemente, la ausencia de una legislacin estatal que imponga
requisitos de aumento del contenido tecnolgico local en los proyectos
petroqumicos explique buena parte de las diferencias del caso argentino vis a vis
el de Brasil.

En el caso de Mxico, no existieron mayores estmulos para el desarrollo

tecnolgico endgeno, favorecindose la importacin de tecnologa (Mattar, 1994).
La transferencia de tecnologa se efectu principalmente en base a participaciones
societarias, siendo menor la incidencia de acuerdos de licencia o know how puros
(Gutierrez R, 1991). Por otro lado, ha habido un importante desarrollo de
capacidades locales en el campo de ingeniera de detalle, el cual, aparentemente,
se vincul menos con las polticas estatales que con la lgica empresarial de
algunas compaas de ingeniera locales (Corts y Bocock, 1984).

2.6. LA DESREGULACIN DE LA INDUSTRIA PETROQUMICA EN

AMRICA LATINA.
Para la visin ortodoxa, la promocin de un sector tan intensivo en capital como el
petroqumico constituy un "error" de la experiencia de la Industria de Sustitucin
de Importaciones (ISI) en Amrica Latina, especialmente en los casos de pases
sin recursos naturales abundantes. Podra esperarse, en consecuencia, que en el
nuevo contexto de desregulacin y apertura comercial los recursos invertidos en la
IPQ se dirigieran hacia reas con ventajas comparativas genuinas.
La eliminacin del aparato regulatorio que sustent el desarrollo de la IPQ en
Amrica Latina comienza en los aos 1980. Los procesos de reforma incluyen
como elementos esenciales la eliminacin o recorte de las transferencias va
precios de las materias primas y mecanismos de promocin fiscales y crediticios,
la apertura comercial -incluyendo acuerdos de integracin comercial con pases
vecinos- y la privatizacin de las firmas de propiedad estatal.
La forma y tiempos en que se realiz esta desregulacin estuvieron fuertemente
infludos por las caractersticas del antiguo rgimen en cada caso, la configuracin
previa del sector, as como por el desarrollo de los procesos de ajuste y reformas
estructurales iniciados por la misma poca en las economas latinoamericanas.
Mxico fue pionero en esta ltima materia, mientras que el caso argentino es
donde dichos procesos asumieron caractersticas ms drsticas, en velocidad y
magnitud.
La evolucin de las principales variables macroeconmicas tambin ha tenido
fuerte influencia sobre la evolucin sectorial. Tanto Argentina como Mxico
consiguieron una estabilizacin de sus ndices inflacionarios en los aos 1990,
mientras que en Brasil recin en los ltimos meses parece haberse conseguido
reducir de modo significativo la inflacin. En tanto, mientras que el crecimiento
mexicano fue moderado en lo que va de la dcada de este nuevo siglo, la
economa argentina atraves un perodo de gran dinamismo, para convertirse en
una crisis recientemente.
En Argentina el mercado de hidrocarburos se encuentra totalmente desregulado y
con una oferta (incluidos su procesamiento y transporte) concentrada
exclusivamente en manos privadas; los precios domsticos de las materias primas

petroqumicas se negocian, consecuentemente, a travs de contratos privados y

estn alineados con los internacionales. La generacin, transporte y distribucin
de energa elctrica tambin ha sido privatizada.
En contraste, en Brasil y Mxico la provisin de materias primas para el sector
contina en manos del Estado; en consecuencia, sus precios estn an sujetos a
decisiones polticas. La privatizacin ha sufrido algunas demoras -en el caso de
Brasil, a partir de las discusiones sobre la necesidad de mantener a Petrobras
como socio dentro del sector y las dificultades que supone la herencia del modelo
tripartito en este sentido- o no ha avanzado en absoluto -en Mxico -.
En general, la liberalizacin comercial, con distintos grados de velocidad en cada
caso, ha sido amplia en los pases de Amrica Latina y al presente las tarifas se
hallan relativamente alineadas con las de EEUU y la CEE. Los regmenes de
promocin a la inversin fueron eliminados o bien recortados drsticamente en sus
alcances. Lo mismo ha ocurrido con las regulaciones sobre la inversin de las
empresas privadas -incluidas las extranjeras- en el sector. De todos modos, es
preciso sealar que incluso en el caso argentino, donde la liberalizacin y
desregulacin ha sido ms extrema, los gobiernos han mostrado la voluntad de no
dejar "desaparecer" a la IPQ, a travs de diferentes instrumentos de poltica
comercial, impositiva.
El efecto ms visible de los cambios en el contexto de desenvolvimiento de las
empresas fue una combinacin de elevacin de sus costos y cada en los precios
domsticos y de exportacin, lo cual obviamente repercuti negativamente sobre
los indicadores de rentabilidad empresarial. La reaccin de las compaias tuvo
como primer eje la racionalizacin y reestructuracin operatoria, mediante la
disminucin de personal, la reorganizacin del organigrama corporativo, esfuerzos
de optimizacin de procesos, debottleneckings, etc., con las consecuentes
ganancias de productividad. Las reas de calidad y asistencia a clientes parecen
haber sido atendidas con mayor nfasis que en el pasado, al tiempo que se ha
progresado en la gestin ambiental -muchas veces con efectos "virtuosos" a nivel
de costos-, respondiendo a presiones tanto externas como internas. En tanto,
hubo pocos casos de cierre de instalaciones productivas, y cuando esto ocurri, se
trataba de instalaciones antiguas, de baja escala y con problemas ambientales.
Ms all de los efectos positivos "asignativos" y de la reduccin de externalidades
negativas -de precios y ambientales-, el balance de la reconversin sectorial en
trminos dinmicos es menos claro. Un dato comn en los pases
latinoamericanos fue la desaceleracin del ritmo de inversin. Al mismo tiempo, el
"techo" tecnolgico del sector parece haber bajado. Por un lado, la racionalizacin
parece haber afectado a las ya escasas actividades de I&D realizadas in house.
En tanto, en Brasil se abandonaron, recortaron alcances o suspendieron los
proyectos estatales de impulso a actividades tecnolgicas. Los empresarios
locales no demuestran pesar por esta situacin, lo cual lleva a resaltar la
importancia de diferenciar si el proyecto de desarrollar una capacidad tecnolgica
endgena era de la burocracia estatal o de los empresarios. Finalmente, los

proyectos de avance hacia especialidades -que haban alcanzado mayor

dimensin en Brasil- se han visto generalmente detenidos. La apertura parece
haber tenido como efecto el de confirmar a las empresas en estrategias basadas
en los productos maduros (Erber, 1995 y Unger, 1995) .
El nuevo contexto de mayor competencia y menores transferencias hacia la IPQ
ha obligado a las empresas a racionalizar sus estructuras, y a mejorar la eficiencia
de los procesos y la calidad de sus productos. En consecuencia, es evidente que
ha mejorado la eficiencia asignativa y que los recursos humanos y fsicos estn
mejor utilizados; en este sentido, el proceso de reformas parece haber contribuido
a solucionar el denominado problema de eficiencia.
Desde el punto de vista de las empresas privadas, la posibilidad de continuar con
el proceso de desarrollo local de la IPQ en Amrica Latina debe, necesariamente,
pasar por el surgimiento de modos de coordinacin y la recreacin de mecanismos
de transferencia que reemplacen a los que garantizaba la vieja regulacin estatal.
Al mismo tiempo, es necesario que las empresas locales alcancen una escala
corporativa suficiente como para competir adecuadamente con la produccin
extranjera.
En esta direccin, las variantes que se abren son diversas, dependiendo de la
configuracin previa del sector, los actores privados existentes y el grado de
participacin accionaria que conserve el Estado. La integracin vertical es una de
las alternativas ms obvias. En este escenario, se pasara del modelo de
integracin vertical intrarama (polo petroqumico) al esquema de integracin
vertical intrafirma, sobre la base de, al menos, cuatro consideraciones: la
necesidad de que las empresas del sector continen beneficindose con el
traslado de la renta primaria petrolfera y gasfera, la importancia de la formacin
de empresas petroqumicas de mayor tamao que el actual, la presencia de
fuertes economas de transaccin y la necesidad de asegurarse la disponibilidad
de materias primas. En Argentina este camino ya ha comenzado a ser recorrido;
dos grandes grupos privados -uno de ellos formado a partir de la privatizacin de
la petrolera estatal YPF- que dominan o tienen fuerte presencia en el mercado de
hidrocarburos han quedado como los lderes dentro del sector (Lpez y Chidiak,
1995).
En Brasil y Mxico la alternativa de la integracin vertical ha sido menos recorrida,
en el primer caso, por la forma en que se realiz el proceso de privatizacin fragmentando ms que concentrando la propiedad accionaria y sin solucionar la
debilidad fundamental del modelo tripartito (plantas de escala internacional pero
empresas sin escala internacional)- y en el otro porque PEMEX no ha
desincorporado sus complejos al sector privado (Erber, 1995 y Unger, 1995).
Teniendo en cuenta las restricciones para integrarse hacia atrs, los grupos
mexicanos han avanzado en la integracin hacia adelante, estrategia en la que se
encuentran bastante consolidados. En tanto, en Brasil, si bien hay conciencia en
las empresas privadas sobre la necesidad de moverse hacia crecientes niveles de

integracin y tamaos mayores de firma, va fusiones por ejemplo, parecen

predominar hasta el momento las estrategias de conflicto antes que las de
cooperacin. En ambos pases, la falta de integracin y el escaso tamao de los
conglomerados locales son citados explcitamente como desventajas competitivas
para el desarrollo de la IPQ (Erber, 1995 y Mattar, 1994). De todos modos, en el
caso de Brasil no debe descartarse que con la finalizacin del proceso de
privatizacin y eventuales cambios accionarios en las empresas ya privatizados,
se consolide la presencia de algun conglomerado (por ejemplo, el grupo
Odebrecht).
Al presente, el escenario de la reestructuracin sectorial estara ms claro en el
caso argentino, donde parece estar gestndose una nueva estructura regulatoria
privada. Es all, consecuentemente, donde algunos puntos de la agenda futura de
las polticas pblicas para la IPQ parecen hallarse mejor definidos.
A futuro, en relacin con la expansin de la capacidad instalada en el sector, hay
al menos dos consideraciones presentes: la incertidumbre y el financiamiento. La
primera abarca mltiples aspectos: ritmo de crecimiento de la demanda domstica,
evolucin del mercado internacional, la sustentabilidad del proceso de reformas,
precios y disponibilidad de materias primas, eventual existencia de proyectos
competitivos, etc.. Los tres primeros no son directamente controlables. El cuarto
se resolver de distinto modo segn el grado que alcance el retiro del Estado en
cada caso; mientras que en Argentina esto se resolver de modo privado, en
Brasil y Mxico el Estado todava juega un papel importante al respecto.
En cuanto al financiamiento, el principal interrogante pasara por la posibilidad de
que las empresas locales con experiencia en el sector continen invirtiendo en
condiciones mucho menos favorables por la desaparicin parcial o total de las
polticas estatales de promocin. Esta pregunta se torna crucial si tenemos en
cuenta que, para la propia sustentabilidad del programa de reformas, es
imprescindible una respuesta inversora fuerte.
No puede descartarse que algunos agentes econmicos privados lleguen a
realizar las enormes inversiones que implica aumentar la capacidad instalada en el
sector . En ese caso, el papel del Estado estara limitado al de un custodio
defendiendo a la industria frente a la competencia desleal externa, utilizando la
legislacin sobre defensa de la competencia para evitar abusos de posiciones
dominantes en el mercado interno -con el objetivo de preservar las externalidades
en materia de precios que son centrales para la competitividad de los usuarios de
esta industria clave- y aplicando la legislacin ambiental para reducir las
externalidades negativas en lo que hace a la contaminacin.
Sin embargo, es probable que las inversiones en cuestin no lleguen a plantearse
sin alguna asistencia estatal y esto pone nuevamente sobre el tapete la discusin
sobre un posible rol para el Estado ms all de las mnimas regulaciones
mencionadas. Consecuentemente, an habra lugar para un Estado desarrollista,
pero ni la experiencia del pasado ni las condiciones presentes parecen permitir tal

posibilidad. En ese sentido, Rodrik (1993) seala la necesidad de "crear un nuevo

esquema de interacciones entre el gobierno y el sector privado, que provea un
marco de estabilidad y predictibilidad en las polticas, desaliente las actividades de
rent-seeking y mejore la habilidad del gobierno para disciplinar al sector privado.
En otras palabras, el cambio que se necesita no es slo en las polticas sino en el
policy making". Cmo hacerlo es el gran interrogante que slo va a empezar a
develarse a travs de un mejor conocimiento de lo que est ocurriendo en el
sector privado y del surgimiento de nuevos enfoques en materia de polticas
pblicas para el sector manufacturero.
Al presente, en Corea y Taiwan se presentan dilemas de poltica pblica que en
buena medida son un paradjico resultado del xito de la promocin estatal para
el desarrollo de la IPQ. Los grupos privados criados al amparo del viejo rgimen
regulatorio son ahora poderosos, invierten masivamente y han avanzado en
materia de I&D; consecuentemente, se muestran renuentes a aceptar un Estado
que pretenda continuar con el rol desarrollista que asumi en el pasado (Kim,
1994, Chu, 1994; Evans, 1995). Sera deseable que en los pases de Amrica
Latina se planteen ese mismo tipo de problemas en el futuro.

2.7. EL MODELO INTERNACIONAL EN LA INDUSTRIA

PETROQUMICA Y SU CONSOLIDACION DEFINITIVA.
Resulta fundamental el analizar la situacin que define la estructura actual de la
Industria Petroqumica frente a la transformacion que sta ha sufrido
mundialmente ante el reto de operar en un ambiente cada vez mas agresivo,
donde sin temor a exagerar impera la ley del mas fuerte.

A nivel internacional las actividades industriales encaran la tarea de sortear

nuevamente una recesin, para lo cual se han dado a la tarea de realizar procesos
de fusiones y las bien llamadas megafusiones, alianzas, racionalizacion de
negocios e inclusive abandono de mercados, buscando adaptarse a las
recomposiciones econmicas y polticas en todas las latitudes del orbe.

La industria petroqumica experimenta desde 1997 otro ciclo recesivo, provocado

por inversiones muy cuantiosas y la generacion posterior de capacidades
productivas temporalmente excedentes a nivel mundial, desatando una guerra
abierta en el mercado internacional, en donde todos los productores quieren
mantener su posicin de mercado e inclusive penetrar otros mercados vulnerables
por la posicion de productores de costo elevado, que se agrava en periodos de
crisis como los actuales (Oil & Gas Journal, 2002).

Para enfrentar la crisis actual, la industria petroqumica a nivel mundial contina su

marcha, a travs de una transicin caracterizada por cambios extremadamente
profundos, en donde la escala y la integracin vertical, sustentada en una base de
costos de materias primas muy competitiva, es cada vez mas importante y quizs
una condicin para el xito y la supervivencia.

Desde el inicio de la dcada de los ochentas, las empresas qumicas se han

concentrado cada vez ms, en negocios en donde pueden sustentar una posicin
de liderazgo en una regin geogrfica o a escala global, dando como resultado la
venta, fusiones e intercambio de aquellos negocios que son demasiado pequeos
o que sufren por una posicin dbil de costos.

Particularmente, aquellos pases y empresas que poseen petrleo de bajo costo o

gas, continan expandiendo sus operaciones de derivados con plantas de escala
mundial para capturar el mayor valor agregado posible y convertirse en
productores de bajo costo en una industria integrada.

Es indudable que la recesin o ciclo a la baja en la industria petroqumica hacia

finales de los ochentas, a principio de los noventas y la que hoy experimentamos,
han promovido un sin nmero de alianzas estratgicas, buscando tambin o al
menos intentando, ser capaces de enfrentar los ciclos de depresin de una
industria global y que pareciera acostumbrarse a este tipo de eventos.

La necesidad de reducir costos, a travs de alcanzar economas de escala en la

industria petroqumica y qumica se ha convertido en la principal motivacin para
buscar alianzas entre competidores, clientes y proveedores.

Para ilustrar lo anterior basta mencionar el tamao de las 10 empresas mas

grandes a nivel internacional cuyas ventas se ubican en un rango de 5,000 a
15,000 millones de dlares, como resultado de las megafusiones y
reestructuraciones de la industria petroqumica (Oil & Gas Journal, 2002).

La industria ha estado a la espera de la racionalizacin de la capacidad en

petroqumicos por mucho tiempo, de tal manera que un buen nmero de las
alianzas que se han dado, pretende no solo mejorar la posicin competitiva de los
socios, sino tambin ser capaces de enfrentar el prximo ciclo recesivo.

En ocasiones, cuando las economas mejoran y las empresas petroqumicas

comienzan a reflejar mejores resultados, la racionalidad para una alianza
estratgica puede ser menos atractiva. Sin embargo, aun en pocas de bonanza,
una alianza bien planeada es probable que otorgue ventajas competitivas a las
empresas que se asocian. Basta considerar lo que le sucede actualmente a
nuestros mercados, que estn siendo mas competitivos y convirtindose en
mercados mas globales. Los nuevos mercados en Europa del Este y en el Lejano
Oriente son cada vez ms importantes y los factores de xito estan cambiando; el
poseer buena tecnologa y bajo costo ya no son suficientes. El tener xito en estos
mercados tiene que ver con la capacidad de superar, inclusive, las barreras
culturales y es necesario adquirir conocimientos sobre idiosincrasia y
caracteristicas especificas de dichos mercados.

Actualmente, se presentan ya cambios estructurales profundos en algunas

regiones que promueven las alianzas con una tendencia para los productores de
operar con menos proveedores, pero proveedores claves que apoyen la estrategia
de la empresa.

Las alianzas tambien ofrecen en esta industria la oportunidad para los socios de
permanecer con una posicion de liderazgo en mercados especficos, con un
minimo de inversin. Esto tambin ha promovido, durante el actual ciclo de
recesin, un crecimiento importante de alianzas en la industria petroqumica.

Los riesgos que implica el tomar este tipo de decisiones como empresa en lo
individual, hacen que la opcin de coinversin a travs de una alianza, se
convierta en lo mas atractivo y conveniente. Esto otorga a los socios el beneficio
de combinar un mercado, tecnologa y posicin geogrfica de un competidor. En la
medida en que los mercados de la industria petroqumica continen
globalizndose, la creacin de coinversiones entre competidores de otras zonas
en el mundo, se ha convertido en el modelo ms comn para alcanzar una
posicin geogrfica mas diversificada.

Existen, indudablemente, tres conceptos que a traves de esta transicin

caracterizan a la industria petroqumica mundial, hoy ms que nunca globalizada,
ellos son:
Mayor escala.
Integracion hacia los precursores.
Concentracion de los negocios.

2.7.1. MAYOR ESCALA.

La escala de las instalaciones petroqumicas modernas, tiende a ser cada vez
mayor y pareciera que no existen lmites que la tecnologa de punta no sea capaz
de superar.
La escala cada vez mayor es obvio que conlleva economas que mejoran la
competitividad de las empresas, pero limita la participacin de nuevos
contendientes por su intensividad de capital; asimismo, tiende a provocar ciclos
recesivos en la industria, cada vez mas profundos y ms frecuentes, aunque se
tiene que aceptar que esta industria requiere de masa crtica para competir.

2.7.2. INTEGRACIN.
Desde principios de los ochentas, se ha presentado un fenmeno de suma
trascendencia para la industria petroqumica mundial. Las empresas petroleras
han incursionado en la petroqumica para capturar el mayor valor agregado
posible del que puede disfrutar un productor de petroqumicos de bajo costo en
una industria integrada. Dicho fenmeno promueve cada vez ms, la creacin de
alianzas entre empresas petroleras y petroqumicas que garanticen la mejor
posicin de costo para competir; por fortuna la contribucin de empresas
petroqumicas mediante tecnologa avanzada y posicionamiento de mercados
evitan en la mayora de los casos, que se conviertan en meros espectadores de su
destino.
Para ejemplificar la firme incursin de empresas petroleras en la petroqumica se
puede mencionar que en las 7 transacciones mas importantes durante 1998 y que
sumaron 156,000 millones de dlares, participaron 8 empresas petroleras,
destacando Exxon, Mobil, Amoco, Bp, Petrofina y Total. Recientemente se ha

anunciado que otras dos petroleras, Chevron y Texaco, planean fusionarse

incluyendo obviamente sus operaciones petroqumicas (Oil & Gas Journal, 2002)

2.7.3. CONCENTRACIN DE LOS NEGOCIOS.

Para competir ya no es slo suficiente el ser un productor de bajo costo en la

petroqumica; hoy resulta indispensable, en una industria globalizada, lograr la
mayor concentracion posible de lneas de negocios en comn entre competidores,
dando como resultado un menor nmero de jugadores, pero con mayor capacidad
para competir en los mercados regionales que hoy se estn definiendo con mucho
mayor claridad.

Los tres conceptos antes mencionados, conjuntamente constituyen el modelo que

se ha conformado y consolidado en la industria petroqumica a nivel internacional.
Pareciera contradictorio el que dicho modelo, indispensable para competir, sea
cuestionado por las instancias gubernamentales de los diferentes paises, que
vigilan las acciones entre competidores. Probablemente, no ha trascendido
suficientemente, que en una industria globalizada como la petroqumica, los lmites
que determinan las fronteras entre los pases con economas de libre mercado, no
representan ms un obstculo para que los mercados interacten sin la influencia
reguladora de los gobiernos.

Este modelo se ha consolidado no solo para la industria de derivados del etileno,

sino tambin en el resto de las olefinas y los aromticos, a travs de alianzas
estratgicas realizadas durante los ltimos diez aos en la economa mundial.
Toda esta informacin tiene derechos de autor por parte de la Universidad donde se
present el examen profesional, usarla puede acarrear actos de piratera y fraude
acadmico.

Bibliografa
http://tesishoy.mx.tripod.com/petroquimica.htm

Bibliografa
http://www.scielo.org.mx/img/revistas/igeo/n46/a8c1.jpg