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CON
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Institu
cin
financ
iera
es
una
institu
cin
que
facilit
a
servic
ios

INGENIERIA INDUSTRIAL
INSTITUCIONES FINANCIERAS
INSTITUCIONES FINANCIERAS
Son instituciones financieras cuya funcin principal es captar en moneda
legal recursos del pblico en depsitos a la vista (cuenta de ahorro o
corriente) o a trmino, para colocarlos nuevamente a travs de
prstamos, descuentos, anticipos y dems operaciones activas de
crdito.
Cuando las personas, familias o empresas no gastan todos sus ingresos,
pueden ahorrar el resto. Pueden usar ese ahorro de diferentes maneras.
En cambio, si alguien decide gastar ms de lo que puede entonces
necesita un crdito, es decir, debe encontrar una persona que le preste
el dinero que le falta. En estas situaciones entran las instituciones
financieras.
Este ltimo regula principalmente todo lo que tiene que ver con el
sistema de pagos.
Las instituciones financieras sirven para poner en contacto a personas
que quieren ahorrar con aquellas que necesitan crditos. Esta funcin es
muy importante, pues permite que las empresas compren maquinaria,
herramientas, edificios y otras formas de inversin. Esta actividad es
conocida como intermediacin financiera.
Las instituciones financieras ofrecen a los ahorradores una ganancia
extra a cambio de recibir sus ahorros, en cambio, cobran dinero extra a
las personas a quienes les dan crditos. Esto se conoce como tasa de
inters. Este dinero extra varia, pero generalmente entre mayor sea el
riesgo de que alguien no pague el prstamo, mayor ser la tasa de
inters de su crdito.
Hay instituciones financieras de varios tipos y cada una ofrece servicios
diferentes, pero todas ayudan a las personas que quieran ahorrar,
invertir, pedir crditos o asegurar su futuro.
A su vez, los establecimientos de crdito se dividen en:
a. Establecimientos Bancarios
Son instituciones financieras cuya principal actividad es la captacin de
(i) recursos en cuentas corrientes, (ii) otros depsitos a la vista o a
trmino, con el principal objetivo de efectuar operaciones activas de
crdito. Las operaciones autorizadas para un establecimiento bancario,
entre otras, son:
- Recibir depsitos en cuenta corriente, a trmino y de ahorros;
- Otorgar crditos;
- Emitir cartas de crdito;
- Tomar prstamos dentro y fuera del pais; con las limitaciones
establecidas en la ley;

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- Descontar y negociar pagars, giros, letras de cambio y otros titulos de
deuda;
- Otorgar avales y garantias;
- Realizar operaciones de leasing habitacional;
- Realizar operaciones de leasing y arrendamiento sin opcin de compra.
A su vez, la ley establece que este tipo de establecimientos no puede
llevar a cabo, entre otras, ninguna de las siguientes operaciones:
- Tomar o poseer en cualquier momento ms del diez por ciento del total
de las acciones de otro establecimiento bancario como garantia
adicional de crditos, o una cantidad de tales acciones que exceda del
diez por ciento del capital pagado y reservas del primero;
- Adquirir o poseer sus propias acciones;
- Limitar o restringir en forma alguna la cuantia de los saldos
provenientes de depsitos en cuentas corrientes;
- Emitir obligaciones que puedan o deban circular como moneda;
- Otorgar financiacin a cualquier persona con el objeto de que sta
pueda adquirir acciones o bonos obligatoriamente convertibles en
acciones, de la propia entidad o de cualquier institucin financiera o
aseguradora;
- Poseer o comprar productos, mercancias, semovientes, acciones de
otras corporaciones o bonos de renta u otras seguridades semejantes,
salvo que tales bienes hayan sido recibidas por l, como garantia de
prstamos o para asegurar los que haya hecho previamente de buena
fe.
b. Corporaciones Financieras
Son instituciones que tienen como principal actividad la captacin de
recursos a mediano y largo plazo, con el objetivo principal de realizar
operaciones activas de crdito e inversiones, direccionadas a fomentar o
promover la creacin, reorganizacin, fusin, transformacin y
expansin de empresas.
Las principales actividades
corporaciones son:

que

puede

desarrollar

este

tipo

de

- Suscribir y adquirir acciones o bonos obligatoriamente convertibles en

acciones, bien sea de emisin primario, o mercado secundario
- Expedir y otorgar cartas de crdito
- Otorgar prstamos a personas naturales para financiar la adquisicin
de nuevas emisiones de acciones, bonos obligatoriamente convertibles
en acciones de empresas nacionales, mixtas o extranjeras
- Participar en la promocin y financiacin de proyectos de inversin
estatales, departamentales o municipal, siempre que correspondan al

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mejoramiento de infraestructura urbana, de servicios pblicos o de
saneamiento ambiental
- Celebrar operaciones de cualquier modalidad respecto de titulo
emitidos por la Nacin
- Captar ahorro mediante la emisin de certificado de depsito a trmino
- Emitir bonos de garantia general en moneda nacional
- Obtener crditos del Banco de la Repblica en los trminos y
condiciones que seale la Junta Directiva de dicha institucin
c. Compaas de Financiamiento Comercial
Son las instituciones que tienen como funcin principal la captacin de
recursos del pblico, con el propsito de financiar la comercializacin de
bienes y servicios y realizar operaciones de arrendamiento financiero o
leasing . Estas instituciones estn facultadas para realizar las siguientes
operaciones :
- Captar ahorro a travs de depsitos a trmino.
- Negociar titulos valores emitidos por terceros
- Otorgar prstamos
- Comprar y vender titulos representativos de obligaciones emitidas por
entidades de derecho pblico
- Otorgar financiacin mediante la aceptacin de letras de cambio
- Efectuar operaciones de compra de cartera o sobre toda clase de
titulos
- Efectuar, como intermediario del mercado, operaciones de compra y
venta de divisas
Realizar operaciones de leasing
Captar recursos a travs de depsitos de ahorro a la vista o mediante la
expedicin de certificados de depsito a trmino
d. Cooperativas Financieras
Son entidades especializadas, organizadas como cooperativas, cuya
principal funcin es captar depsitos, a la vista o a trmino, de sus
asociados y/o terceros para colocarlos a travs de prstamos,
descuentos, anticipos u otras operaciones activas de crdito [4].
Las siguientes son algunas de las operaciones que pueden realizar las
cooperativas financieras:
- Captar ahorro a travs de depsitos a la vista o a trmino mediante
expedicin de Certificados de Depsito de Ahorro a Trmino (CDAT) y
Certificados de Depsitos a Trmino (CDT)
- Captar recursos a travs de ahorro contractual
- Negociar titulos emitidos por terceros
- Otorgar prstamos y en general celebrar operaciones activas de crdito

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- Efectuar operaciones de compra de cartera o sobre toda clase de
titulos
- Emitir bonos
- Realizar operaciones de compra y venta de divisas y dems
operaciones de cambio.

TIPOS Y CARACTERISTICAS
Bancos

En esta seccin encontrars informacin relativa a los bienes y servicios

que proporciona la banca: tarjetas de crdito, banca por internet,
caracteristicas de las cuentas de ahorro, cuentas de cheques,
informacin sobre los fondos de inversin, crditos para autos, cuadros
comparativos, informacin de programas y financiamiento para PYMES.
Ahorro
Cuenta de cheques
Corresponsales bancarios
Inversiones
Crdito hipotecario
Crdito para auto
Medios electrnicos
Como designar beneficiarios en bancos
Articulos de inters e informacin histrica
Tarjeta de crdito
Aseguradoras

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INSTITUCIONES FINANCIERAS

Infrmate sobre los diferentes tipos de seguros (automvil, vida, daos,

casa habitacin, responsabilidad civil, gastos mdicos y salud) sus
caracteristicas generales, que hacer en caso de algn siniestro, cmo
designar beneficiarios y la normatividad de la Comisin Nacional de
Seguros y Fianzas.
Informacin general sobre seguros
Seguro de automviles
Seguro de vida
Seguro de daos
Seguros de gastos mdicos y salud
Microseguro en Mxico
Administradoras de Fondos para el Retiro (Afores)

Entrate de qu son las Administradoras de Fondos para el Retiro

(Afores), sus beneficios, las ventajas de ahorrar en ellas, en qu se
invierten tus recursos y compara los rendimientos que ofrecen las
diferentes instituciones.

Transmisin de pensin por muerte del pensionista

Pensiones por muerte del trabajador
Pensin por cesantia en edad avanzada
Pensin por invalidez
Pensin de retiro por edad y tiempo de servicios
Pensin por jubilacin
Las Siefores

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INSTITUCIONES FINANCIERAS
Sociedades Financieras de Objeto Mltiple (SOFOM)

Las Sofomes son entidades financieras que, a travs de la obtencin de

recursos mediante el fondeo en instituciones financieras y/o emisiones
pblicas de deuda, otorgan crdito al pblico de diversos sectores y
realizan operaciones de arrendamiento financiero y factoraje financiero.
Una Sofom no puede captar recursos del pblico y no requiere de la
autorizacin del gobierno federal para constituirse.
Se considerarn como Sofomes aquellas sociedades annimas que en
sus estatutos sociales, contemplen expresamente como objeto social
principal la realizacin habitual y profesional de una o ms de las
actividades que se indican en el prrafo anterior. Estas entidades
financieras gozarn de las mismas ventajas fiscales y procesales que
tenian al ser sofoles, arrendadoras y empresas de factoraje,
adicionndoseles algunas ventajas civiles al ser empresas mercantiles.
Sector de Ahorro y Crdito Popular

Las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Prstamo o Cajas y las

Sociedades Financieras Populares autorizadas, se han convertido en una
alternativa muy demandada, ya que no slo ofrecen servicios como
ahorro, inversin y crditos a la poblacin comn, sino que adems se
encuentran ubicadas mayormente en localidades alejadas de las zonas
urbanas o localidades medianas y pequeas que no son atendidas por la
banca tradicional.
Los dos tipos de Sociedades autorizadas, que adems cuentan con un
seguro de depsito para proteger el patrimonio de sus ahorradores
(similar a los bancos), son uno de los mejores medios para promover el
uso de servicios financieros formales por parte de grupos vulnerables o
excluidos, principalmente para las personas de bajos ingresos, las

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mujeres y/o los micronegocios. En la actualidad, atienden a poco ms de
8 millones de personas.
Cuando una Caja de Ahorro o una Sociedad Financiera Popular que fue
autorizada por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, por diversos
problemas financieros y despus de haber analizado diversas opciones
(venta o fusin con otra entidad autorizada) entra en etapa de disolucin
o liquidacin, por ministerio de ley los socios ahorradores tienen la
proteccin del seguro de depsito hasta por el equivalente a 25 000 UDI.
Por otro lado, la Ley que crea el Fideicomiso que Administrar el Fondo
para el Fortalecimiento de Sociedades y Cooperativas de Ahorro y
Prstamo y de Apoyo a sus Ahorradores (FIPAGO), prev que ste puede
apoyar a los ahorradores de otro tipo de sociedades (cajas de ahorro, de
solidaridad social, sociedades cooperativas, entre otras figuras) que
hubieran realizado labores de captacin de recursos del pblico, siempre
y cuando la Entidad Federativa donde venia operando tambin participe
con una parte del costo que implica resarcir a los ahorradores de una
parte de sus ahorros, condicionado a que se cumplan determinados
requisitos.

Otros Sectores

Casas de empeo
Casas de cambio, centros cambiarios y transmisores de dinero
Almacenes generales de depsito
Arrendadoras financieras
Empresas de factoraje
Fomento y Garantia para el Consumo de los Trabajadores (FONACOT)
Sociedades Financieras de Objeto Limitado (Sofoles)
Uniones de crdito

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INSTITUCIONES FINANCIERAS
Afianzadoras

TIPOS DE INTERES
Se puede definir de una forma sencilla el tipo de inters como el precio a
pagar por el uso de una cantidad de dinero durante cierto periodo de
tiempo (el tipo de inters es el precio del dinero, de los recursos
financieros). Al igual que cualquier mercancia tiene un precio que flucta
a lo largo del tiempo, el dinero tiene su precio representado por el tipo
de inters y que de la misma forma flucta, ya no slo por el paso del
tiempo, sino por otras mltiples variables.
En una primera aproximacin se podria decir que el tipo de inters viene
determinado por el mercado, por la confluencia de la oferta y la
demanda existente de recursos financieros. Como en cualquier otro bien,
la cantidad demandada de recursos monetarios (D) es funcin inversa
del precio, aqui el tipo de inters, es decir, que cuanto menor es el tipo
de inters mayor ser la cantidad de recursos financieros que se
demande, y al contrario cuanto mayor sea el nivel que alcance el precio
de los fondos monetarios (el tipo de inters), menor ser la cantidad que
se demande de los mismos.
De la misma forma, la cantidad ofrecida de fondos (S) presenta una
relacin, en este caso directa, con el tipo de inters, esto es, cuanto
menor sea el precio tambin menor ser la cantidad de recursos
financieros que se ofrezca, ocurriendo lo contrario cuando el tipo de
inters es mayor, siendo por tanto superior la cantidad ofrecida de
fondos.
De esta forma se determina un punto de equilibrio, E, justo en la
interseccin de las curvas de oferta y demanda, que establece la
cantidad de recursos financieros que se prestarn o tomarn prestados
al tipo de inters de equilibrio.
Sin embargo, no existe un nico tipo de inters en el mercado, sino que
existen mltiples tasas dependiendo de la gran diversidad de emisores
de titulos y de los plazos de los mismos, entre otras cuestiones, todas
ellas analizadas a travs de las diferentes teorias que explican la
formacin de los tipos de inters.
Como resumen de las mismas, se puede decir que el tipo de inters se
forma por los siguientes componentes (para cada activo de renta fija):
- La rentabilidad real o tipo de inters real libre de riesgo, definida como
el tipo de inters real de la deuda pblica para el plazo correspondiente
- La prima por inflacin esperada

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- La prima por liquidez y riesgo de intereses de cada plazo de
vencimiento
- La prima por riesgo de crdito (rating) del emisor
TASAS
Una tasa es un tributo cuyo hecho imponible consiste en la utilizacin
privativa o el aprovechamiento especial del dominio pblico, la
prestacin de servicios o la realizacin de actividades en rgimen de
derecho pblico que se refieran, afecten o beneficien de modo particular
al obligado tributario, cuando los servicios o actividades no sean de
solicitud o recepcin voluntaria para los obligados tributarios o no se
presten o realicen por el sector privado. Un ejemplo de ello es la
realizacin del cordn cuneta que pasa delante de una vivienda, el
propietario de dicha vivienda deber pagar la realizacin de la obra, no
asi por ejemplo el alumbrado pblico, ya que lo que se paga por el, es el
beneficio que brinda y no es la obra. El alumbrado pblico se encuentra
dentro del grupo de Contribuciones especiales.

INSTRUMENTOS FINANCIEROS
Instrumento
financiero

Descripcin

Business Angels

Personas fsicas con un amplio conocimiento de

determinados sectores y con capacidad de inversin,
que impulsan el desarrollo de proyectos empresariales
con alto potencial de crecimiento en sus primeras
etapas de vida, aportando capital y valor aadido a la
gestin.
Inversin, por parte de compaas especializadas de
inversin de capital, a largo plazo de forma minoritaria
y temporal en pequeas y medianas empresas con
grandes perspectivas de rentabilidad y/o crecimiento.
Crditos con formas contractuales mediante las cuales
el prestamista puede ceder, a posteriori,
participaciones en los mismos.
La cesin puede ser mediante pagars o contratos de
cesin, con clusulas a medida segn la conveniencia
de las partes.
Servicio financiero que ofrece una entidad financiera
con el objeto de facilitar a sus clientes la gestin del
pago de sus compras.

Capital Riesgo

Cesiones de crdito

Confirming /
Factoring inverso

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Crdito

Crowd angel

Crowdfunding

Descuento

Factoring

Fondos de
titulizacin
Forfaiting

Forward
Futuros financieros

Garantas -

Contrato en el que la entidad financiera se obliga a

poner a disposicin del cliente fondos hasta un lmite
determinado y un plazo prefijado, percibindose
peridicamente los intereses sobre las cantidades
dispuestas, movimientos que se reflejarn en una
cuenta corriente.
Fusin de crowdfounding con el concepto de business
angeling, ofreciendo una nueva herramienta que tiene
como objetivo facilitar la inversin en nuevas
empresas con potencial de crecimiento.
Cooperacin colectiva, llevada a cabo por personas
que realizan una red de donaciones para conseguir
dinero u otros recursos.
Tambin se puede denominar financiacin en masa,
financiacin colectiva, microfinanciacin colectiva o
micromecenazgo.
Instrumento financiero que consiste en abonar en
dinero el importe de un ttulo (generalmente letras de
cambio) de crdito no vencido, tras descontar los
intereses y quebrantos legales por el tiempo que
media entre el anticipo y el vencimiento del crdito.
Operacin financiera que consiste en la cesin de la
"cartera de cobro a clientes" (facturas, recibos,
letras... sin embolsar) de un Titular a una firma
especializada en este tipo de transacciones (sociedad
Factor), convirtiendo las ventas a corto plazo en
ventas al contado, asumiendo el riesgo de insolvencia
del titular y encargndose de su contabilizacin y
cobro.
Cesin por parte de las entidades financieras de
crdito de prstamos existentes en sus balances a un
fondo de titulizacin (FTPYME) creado "ad hoc".
Modalidad de financiacin de exportaciones que
consiste en el descuento sin recurso, por parte de una
entidad financiera, de los derechos de cobro de una
serie de efectos mercantiles que el exportador recibe
para instrumentar el pago diferido de operaciones
comerciales de compra/venta.
Contrato no normalizado entre dos partes para
comprar o vender un activo en una fecha futura
determinada y a un precio acordado en el presente.
Contrato o acuerdo vinculante entre dos partes por el
que se comprometen a intercambiar un activo, fsico
financiero, a un precio determinado y en una fecha
futura preestablecida.
Instrumento de financiacin empresarial que facilita el

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Reafianzamiento
Hipoteca

Leasing

Mercados
alternativos
Mercados de deuda

Mercados de
productos derivados
en Espaa

Opciones
Financieras

P2P lending
Pagars de empresa
o financieros
Phantom shares

acceso de la PYME al crdito, mediante la prestacin

de garantas por aval y el reafianzamiento.
Contrato por el cual un deudor o un tercero afectan
especialmente bienes inmuebles o derechos reales
sobre stos en garanta del cumplimiento de una
obligacin principal, en forma que, vencida sta y no
satisfecha, pueda hacerse efectiva sobre el precio de
venta de aquel bien, con preferencia a los derechos de
cualquier otro acreedor.
Contrato mediante el cual, el arrendador traspasa el
derecho a usar un bien a un arrendatario, a cambio del
pago de rentas de arrendamiento durante un plazo
determinado, al trmino del cual el arrendatario tiene
la opcin de comprar el bien arrendado pagando un
precio determinado, devolverlo o renovar el contrato.
En Espaa existen dos mercados alternativos en los
cuales las pequeas y medianas empresas pueden
obtener financiacin: el mercado alternativo burstil
(MAB) y el mercado alternativo de renta fija (MARF).
Mercado en donde se negocian ttulos valores a corto y
mediano plazo.
Pertenecen a este mercado los bonos, pagars y otros
valores de deuda.
Producto financiero cuyo valor se basa en el precio de
otro activo. El activo del que depende toma el nombre
de activo subyacente, por ejemplo el valor de un
futuro sobre el oro se basa en el precio del oro. Los
subyacentes utilizados pueden ser muy diferentes,
acciones, ndices burstiles, valores de renta fija, tipos
de inters o tambin materias primas.
Instrumento financiero derivado que se establece en
un contrato que da a su comprador el derecho, pero
no la obligacin, a comprar o vender bienes o valores
(el activo subyacente, que pueden ser acciones,
bonos, ndices burstiles, etc.) a un precio
predeterminado (strike o precio de ejercicio), hasta
una fecha concreta (vencimiento).
Prstamos de individuos o empresas a otros individuos
o empresas sin la intervencin de una institucin
financiera tradicional.
Documento privado, extendido en forma legal, por el
que una persona (emisor o suscriptor) se obliga a
pagar a otra (tomador o beneficiario) cierta cantidad
de dinero en una fecha determinada en el documento.
Derechos econmicos o pago de dividendos, sin tener
la consideracin de propietarios o titulares de acciones

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INSTITUCIONES FINANCIERAS

Prenda
Prstamo

Prstamo
participativo

Renting

Swap

o participaciones sociales.Este derecho se limita en el

tiempo segn el plan acordado. De ah la
denominacin de "ficticias" o "fantasmas", ya que en
ningn momento son propietarios de las mismas.
Contrato por el cual un deudor o un tercero afectan
especialmente una cosa mueble al pago de una deuda.
Contrato en el que la entidad financiera entrega al
cliente una cantidad de dinero, obligndose este
ltimo, al cabo de un plazo establecido, a restituir
dicha cantidad, ms los intereses devengados.
Prstamo en los que se estipula que el prestamistafinanciador, adems de la remuneracin ordinaria a
travs de intereses, obtiene una remuneracin
dependiente de los beneficios obtenidos por el
prestatario-financiado.
Contrato mercantil bilateral por el que una de las
partes, la sociedad de renting, se obliga a ceder a
otra, el arrendamiento, el uso de un bien por un
tiempo determinado, a cambio del pago de una renta
peridica.
Transaccin financiera entre dos partes que acuerdan
intercambiar flujos monetarios durante un perodo
determinado siguiendo unas reglas pactadas. Su
objetivo es mitigar las oscilaciones de las monedas y
de los tipos de inters.

BIBLIOGRAFIA
-

Instituciones financieras [sitio web] disponible en:

http://www.condusef.gob.mx/index.php/instituciones-financieras

Tasa [sitio web] disponible en:

https://es.wikipedia.org/wiki/Tasa_(tributo)

INGENIERIA INDUSTRIAL
-

INSTITUCIONES FINANCIERAS
Institucin financiera [sitio web] disponible en:
https://es.wikipedia.org/wiki/Institucin_financiera

Instituciones financieras [sitio web] disponible en:

http://www.andi.com.co/es/GAI/GuiInv/SisFin/RegBan/Paginas/InsFin
.aspx

Instrumentos financieros [sitio web] disponible en:

http://www.ipyme.org/esES/InsFinan/Paginas/ListadoInstrumentos.aspx

Tipos de inters [sitio web] disponible en:

http://www.expansion.com/diccionario-economico/tipo-deinteres.html

Tipos de inters [sitio web] disponible en:

http://www.datosmacro.com/tipo-interes/zona-euro