Diferencias nacionales entre las normas de contabilidad
En cada pas, el sistema de contabilidad evolucion en respuesta a las demandas de informacin contable. Aunque influyen muchos factores en el desarrollo del sistema contable de un pas, parecen existir cinco variables principales: 1. La relacin entre las empresas y los proveedores de capital. 2. Los lazos polticos y econmicos con otros pases. 3. El nivel de inflacin. 4. El nivel de desarrollo econmico del pas. 5. La cultura predominante en el pas. Relacin entre Las empresas Y Los proveedores de Capital Las tres principales fuentes externas de capital para fundar una empresa son los inversionistas individuales, los bancos y el gobierno. En la mayora de los pases avanzados, las tres fuentes son importantes. El sistema contable de un pas tiende a reflejar la importancia relativa de estas tres entidades como proveedores de capital. Determinantes de los criterios nacionales de contabilidad
Relaciones polticas Y econmicas Con Otros pases
Las similitudes en los sistemas contables de los pases se deben algunas veces a sus fuertes nexos polticos o econmicos. Los sistemas contables al estilo estadounidense tambin se utilizan en Filipinas, que alguna vez fue un protectorado de Estados Unidos. Una fuerza significativa en la contabilidad mundial ha sido el sistema britnico. Contabilidad de La inflacin
En muchos pases, como Alemania, Japn y Estados Unidos, la contabilidad
se basa en el principio del costo histrico. Este principio asume que la unidad monetaria para reportar los resultados financieros no pierde su valor por la inflacin. Las empresas registran sus ventas, compras, etc., al precio original de la transaccin y no hacen ajustes posteriores a las cantidades. El principio del costo histrico afecta la contabilidad ms significativamente en el rea de la valuacin de los activos. Si la inflacin es alta, el principio del costo histrico subestima los activos de la empresa, por lo que los costos de la depreciacin basados en dicha subestimacin pueden ser inadecuados para el reemplazo de los activos cuando stos se desgasten o caigan en la obsolescencia. Nivel de desarrollo Los pases desarrollados poseen grandes y complejas organizaciones, cuyos problemas contables son mucho ms difciles que los de las organizaciones pequeas. Los pases desarrollados tambin tienen complejos mercados de capital en los que las empresas recaudan fondos de los inversionistas y de los bancos. Estos proveedores de capital requieren que las organizaciones en las que invierten y a las que prestan capital les proporcionen amplios informes sobre sus actividades financieras. La fuerza laboral de las naciones desarrolladas tiende a ser muy educada y calificada, y llevan a cabo funciones complejas de contabilidad. Por todas estas razones, la contabilidad en los pases desarrollados tiende a ser mucho ms elaborada que en los pases menos desarrollados, en donde las normas contables pueden ser muy primitivas. Cultura Varios contadores acadmicos argumentan que la cultura de un pas tiene un importante efecto en la naturaleza de su sistema contable. El rechazo a la incertidumbre se refiere al grado hasta el cual una cultura socializa a sus miembros para aceptar situaciones ambiguas y tolerar la incertidumbre. Los miembros de culturas con un elevado rechazo a la incertidumbre otorgan mucha importancia a la estabilidad laboral, los planes de carrera, las prestaciones de retiro, etc. Tambin tienen una gran necesidad de estar cubiertos por normas y reglamentos; se espera que los administradores emitan instrucciones claras, y las iniciativas de los subordinados se controlan estrictamente. Una cultura con un bajo rechazo a la incertidumbre se caracteriza por una mayor disposicin a correr riesgos y una menor resistencia emocional al cambio. Normas nacionales e internacionales Las normas contables son las reglas que se deben observar para elaborar los estados financieros; definen qu califica como informacin contable til. Las normas de auditora especifican las reglas para llevar a cabo una auditora: el proceso tcnico mediante el cual una persona independiente (el auditor) recopila evidencia para determinar si las cuentas financieras se apegan a las normas contables en vigor, y tambin si son confiables. Falta de puntos de Comparacin
Un resultado desafortunado de las diferencias entre las normas de
contabilidad y auditora nacionales ha sido la falta general de puntos de comparacin en los reportes financieros de un pas a otro, situacin que en la actualidad se encuentra en proceso de acelerado cambio.
Esta falta de puntos de comparacin provoca problemas no slo a los
inversionistas sino tambin a la empresa. sta tiene que explicar a sus inversionistas por qu su situacin financiera se ve tan diferente en ambos reportes contables. Una empresa internacional tambin puede encontrar dificultades para evaluar la situacin financiera de clientes, proveedores y competidores extranjeros importantes. Normas internacionales Se han llevado a cabo esfuerzos sustanciales en aos recientes para armonizar las normas contables entre los distintos pases.13 El incremento de mercados globales de capital durante las ltimas dos dcadas aade cierta urgencia a estas medidas. Hoy en da, muchas compaas recaudan dinero de proveedores de capital fuera de sus fronteras. Estos proveedores demandan consistencia en los resultados financieros para tomar mejores decisiones de inversin. La adopcin de normas contables comunes tambin facilitar el desarrollo de mercados de capital globales, pues una mayor cantidad de inversionistas estar dispuesta a invertir en forma internacional, y el resultado final ser la reduccin de costos de capital y el estmulo del crecimiento econmico. Por ello se acepta cada vez ms que la estandarizacin de prcticas contables por medio de las fronteras nacionales es lo mejor para todos los participantes en la economa mundial. Consolidacin multinacional y conversin de divisas Un estado financiero consolidado combina los estados financieros separados de dos o ms empresas para obtener un solo juego de estados financieros, como si las empresas por s solas fueran slo una. La mayora de las empresas multinacionales estn compuestas por una casa matriz y varias subsidiarias en distintos pases. Estas empresas suelen emitir estados financieros consolidados, que fusionan las cuentas de todas las empresas, ms que estados financieros individuales para la casa matriz y cada subsidiaria. En esta seccin examinaremos los estados financieros consolidados y analizaremos el tema relacionado con la conversin de divisas. Estados Financieros Consolidados Muchas empresas encuentran ventajas al organizarse como entidades jurdicas autnomas (empresas). Por ejemplo, una empresa puede incorporar de manera individual los diversos componentes de su negocio para limitar su responsabilidad legal total o aprovechar las leyes fiscales corporativas. Las transacciones entre los miembros de una familia corporativa no se incluyen en los estados financieros consolidados; slo se muestran los activos, pasivos, ingresos y egresos con terceros. Sin embargo, por ley, se
requiere que las entidades legales autnomas mantengan su propio
documento contable y prepararen su propio estado financiero. Conversin de divisas Por lo general, las subsidiarias en el extranjero de las empresas multinacionales mantienen sus registros contables y preparan sus estados financieros en la divisa del pas en el que operan. Por ello, la subsidiaria japonesa de una empresa estadounidense prepara sus cuentas en yenes, una subsidiaria brasilea en reales, una coreana en wons, y as sucesivamente. Cuando una multinacional prepara cuentas consolidadas, debe convertir todos estos estados financieros a la divisa de su pas de origen. Sin embargo, como vimos en el captulo 10, los tipos de cambio varan en respuesta a las circunstancias econmicas. Las compaas utilizan dos mtodos principales para determinar el tipo de cambio cuando convierten divisas de estados financieros: de tasa corriente y temporal. Prcticas en estados Unidos Las empresas multinacionales con sede en Estados Unidos deben seguir los requerimientos de la Declaracin 52, Conversin de divisas extranjeras, emitida por el FASB en 1981.18 De acuerdo con la Declaracin 52, una subsidiaria en el extranjero est clasificada ya sea como autosustentable, subsidiaria autnoma o parte integral de las actividades de la casa matriz. Aspectos contables de los sistemas de control La funcin de las oficinas corporativas es controlar a las subunidades de la organizacin para asegurar el mejor desempeo posible. En una empresa normal, el proceso de control es anual e implica tres pasos principales: 1. La oficina central y la administracin de la subunidad determinan en conjunto los objetivos de la subunidad para el ao siguiente. 2. A lo largo del ao, la oficina central supervisa el desempeo de la subunidad respecto de los objetivos acordados. 3. Si una subunidad no cumple sus objetivos, la oficina central interviene para averiguar la causa del dficit, y toma las medidas correctivas pertinentes. La funcin de contabilidad desempea un papel fundamental en este proceso. La mayora de los objetivos de las subunidades se expresa en trminos financieros y toma forma en el presupuesto de la subunidad para el ao siguiente. El presupuesto es el instrumento principal de control financiero. Por lo general, la subunidad es la encargada de prepararlo, pero debe contar con la aprobacin del corporativo. Durante el proceso de aprobacin, la matriz y la administracin de la subunidad debaten los objetivos que deben incorporarse al presupuesto. Una funcin de la administracin del corporativo es asegurarse de que el presupuesto de una subunidad contenga objetivos de desempeo difciles pero realistas. Una vez determinado el presupuesto, se utilizan sistemas de informacin contable para obtener informacin a lo largo del ao, lo que permite evaluar el desempeo de la subunidad conforme a los objetivos de su presupuesto.
En la mayora de las empresas internacionales, muchas subunidades son
subsidiarias en el extranjero. Por lo tanto, los objetivos de desempeo para el ao siguiente se fijan mediante una negociacin entre la administracin corporativa y los administradores de las subsidiarias extranjeras. De acuerdo con un sondeo sobre las prcticas de control en las empresas multinacionales, el criterio ms importante para evaluar el desempeo de una subsidiaria en el extranjero son sus utilidades reales en comparacin con las utilidades presupuestadas.20 A este criterio le sigue muy de cerca el total de las ventas reales de la subsidiaria en comparacin con las ventas presupuestadas y el rendimiento del capital invertido. El mismo criterio tambin es til para evaluar el desempeo de los administradores de la subsidiaria. Analizaremos este punto ms adelante en esta seccin. Pero primero examinaremos dos factores que pueden complicar el proceso de control en una empresa internacional: la alteracin del tipo de cambio y las prcticas para fijar los precios de transferencia.
Variacin en Los tipos de Cambio Y Los sistemas de Control
La mayora de las empresas internacionales requiere que todos los presupuestos y la informacin sobre el desempeo dentro de la empresa se expresen en la divisa corporativa, que suele ser la divisa del pas de origen. Por ello, la subsidiaria malaya de una multinacional estadounidense probablemente enviara un presupuesto preparado en dlares estadounidenses y no en ringgits malayos, y la informacin sobre el desempeo a lo largo del ao tambin se reportara al corporativo en dlares. Esta prctica facilita la comparacin entre las subsidiarias localizadas en diferentes pases, as como el manejo de la administracin corporativa. Sin embargo, tambin permite que la alteracin de los tipos de cambio durante todo el ao genere distorsiones sustanciales. Por ejemplo, quiz la subsidiaria malaya falle en alcanzar sus objetivos de utilidades, no por ningn problema de desempeo, sino tan slo por una disminucin del valor del ringgit respecto del dlar. Lo opuesto tambin puede ocurrir, y hara que el desempeo de la subsidiaria parezca mejor de lo que en realidad es. Fijacin de precios de transferencia Y sistemas de Control El volumen de las transacciones internas de dicha empresa es muy alto. Las empresas constantemente envan componentes y productos terminados entre subsidiarias de diferentes pases. La determinacin del precio de transferencia puede afectar de manera crtica el desempeo de dos subsidiarias que intercambian bienes y servicios. Considere este ejemplo: una subsidiaria francesa que pertenece a una multinacional estadounidense importa uno de los principales componentes de Brasil. Cmo determinar los precios de transferencia? Analizaremos este asunto con ms detalle en el siguiente captulo. Con frecuencia, las empresas internacionales manipulan los precios de transferencia para minimizar sus responsabilidades fiscales en el mundo, reducir sus impuestos por
importaciones y evitar las restricciones gubernamentales sobre los flujos de
capital. Sin embargo, por ahora basta sealar que deben considerarse los precios de transferencia cuando se establezcan los presupuestos y se evale el desempeo de una subsidiaria. Separacin de subsidiarias Y desempeo administrativo En muchas empresas internacionales se utilizan los mismos criterios cuantitativos para evaluar el desempeo de la subsidiaria fornea y el de sus directivos. Sin embargo, muchos contadores argumentan que, si bien es legtimo comparar a las subsidiarias entre s con base en el rendimiento sobre la inversin (ROI) u otros indicadores del nivel de utilidad, tal vez no lo sea para comparar y evaluar a los directivos de diferentes subsidiarias. Las subsidiarias en el extranjero no operan en medios uniformes; todos pueden tener condiciones econmicas, polticas y sociales muy diferentes, lo que influye en los costos de hacer negocios en un pas y, por lo tanto, en la utilidad de la subsidiaria.