PONTIFICIA UNIVERSIDAD CATLICA DE CHILE

ESCUELA DE ADMINISTRACIN
CONTABILIDAD I
PRIMER SEMESTRE 2015

AYUDANTA N 7

Profesores: Ayudantes:
Julio Glvez. Santiago Abogabir.
Nicols Bascun. Mercedes Bascun.
Daniela Ferrer. Ignacio Bruna.
Eduardo lamos. Igal Codriansky.
Mara Jess Rojas. Paula Faure.
Natalia Pierattini. Abel Garca-Huidobro.
Cristbal Hernndez.
Magdalena Kottmann.
Profesor Auxiliar: M. de los ngeles Lpez.
Arturo Ricke. Dominique Pedemonte.
Daniela Salinas.
Francisca Sfeir
Cristbal Soto.

Ayudante Jefe:
Nicols Munizaga
TEMA I

La empresa CAAE S.A. presenta el siguiente balance al 31/12/14:

BALANCE CAAE S.A.

AL 31/12/14
Activos Pasivos y Patrimonio
Caja $1.000.000
Valores Negociables A
Provisin Fluctuacin de Val. Neg. B
Inversin en Empresas Relacionadas (*) C Patrimonio ?
Mayor Valor Semana de Pruebas S.A. ($28.500)
(**) Valor Contabilidad S.A. (**)
Menor $14.250
Total de Activos ? Total de Pasivos y Pat. ?

(*):Se considera que se ejerce influencia significativa cuando se posee ms del 10% de las acciones en circulacin.
(**):Se est amortizando linealmente sobre una base inicial de veinte aos.

La empresa CAAE S.A. presenta las siguientes inversiones:

Empresa Nmero de Precio de Nmero de Precio de Cierre Patrimonio

Acciones Compra Acciones en de Mercado Contable al
Mantenidas (31/12/13) Circulacin 31/12/14 31/12/14

Estudien S.A. 100 $50 50.000 $35 $1.000.000

Contabilidad S.A. 280 $700 1.400 $550 $1.000.000
Se Viene S.A. 300 $10 300.000 $12 $1.000.000
Semana de Pruebas S.A. 375 $900 1.250 $1.200 $1.000.000
Informacin Adicional:
1. CAAE S.A. inici sus actividades el 31/12/13.
2. Con el aporte inicial de los socios, CAAE S.A compr todas las acciones antes detalladas el 31/12/13 a travs de la
Bolsa y a precios de cierre, dejando un saldo en caja de $1.000.000.
3. Todas las acciones transan en bolsa, con gran liquidez.
4. Durante 2014 esta empresa no realiz ninguna transaccin y slo realiz los ajustes que correspondan a la correcta
contabilizacin de sus inversiones.

Las transacciones de 2015 son las siguientes:

1/1/15
Se compran al contado 100 acciones de Se Viene S.A. a $12 cada una.
Se venden al contado 150 acciones de Semana de Pruebas S.A. en $1.200 cada una.

30/6/15
Se declara y paga un dividendo de $1 por cada accin de Estudien S.A. y de $25 por cada accin de Contabilidad S.A.

30/9/15
Se venden al contado 100 acciones de Se Viene S.A. en $14 cada una.

31/12/15
En esta fecha, Contabilidad S.A. y Se Viene S.A. realizaron aumentos de capital. CAAE S.A. no suscribi dichos aumentos
(no compr nuevas acciones). (Si lo desea, suponga que las emisiones se realiz al valor libro de las acciones antes de la
emisin).

La informacin correspondiente a las inversiones al 31 de diciembre de 2015 es la siguiente:

Empresa Nmero de Precio de Nmero de Precio de Cierre de Patrimonio

Acciones Compra Acciones en Mercado Contable al
Mantenidas (31/12/13) Circulacin 31/12/15 31/12/15
Estudien S.A. 100 $50 50.000 $30 $800.000
Contabilidad S.A. 280 $700 1.750 $500 $1.150.000
Se Viene S.A. 300 $10 350.000 $15 $1.200.000
Semana de Pruebas S.A. 225 $900 1.250 $1.000 $900.000

SE PIDE:

a) Presente y explique cmo se obtienen los valores de las letras A, B y C contenidas en el balance de diciembre de
2014.
b) Presente el Estado de Resultados de 2014.
c) Presente todos los asientos contables que la empresa debi hacer durante 2015 para registrar las transacciones del ao.
d) Presente todos los asientos de ajuste que la empresa debi hacer para presentar el balance al 31/12/15.
TEMA II

La empresa La Gira fue creada el 01/01/14 con el objetivo de dedicarse a la venta de CDs de msica. Con dicho fin, Don
Alejandro, socio fundador de La Gira, realiz un aporte en efectivo de $10 millones. Acto seguido, compr $3 millones en
CDs con el objetivo de empezar su comercializacin. Lamentablemente, un importante sello disquero le puso una demanda a
la empresa por no contar con los derechos de autor, por lo que la operacin de venta de msica qued inmovilizada, sin haber
alcanzado a realizar ninguna venta. Al verse en esta situacin, Don Alejandro decidi utilizar los recursos disponibles con que
contaba la empresa para invertir en acciones, y de este modo, el da 01/03/14, realiz las siguientes compras de acciones:

Precio de
Empresa Acciones Emitidas Compra 01/03/14 Acciones Compradas Patrimonio Contable
BMG 3.268.500 $ 2,20 163.430 $ 3.250.000
Universal 25.690 $ 320 7.707 $ 11.000.000
Polygram 1.233.500 $ 1,6 259.035 $ 1.500.000
Warner 26.850 $ 152 1.880 $ 2.500.000

Adems se sabe que todas las empresas poseen cotizacin burstil y que durante el ao 2014 no hubo ms compras y ventas de
acciones. Tambin se cuenta con la siguiente informacin adicional:

BMG: El 30/06/14 declar y pag $0,1 por accin de dividendos.

El 31/12/14 present una utilidad del ejercicio de $550.000.
El precio de sus acciones al 31/12/14 era de $1,5.

Universal: El 31/12/14 present una prdida del ejercicio de $350.000

El precio de sus acciones al 31/12/14 era de $360.

Polygram: El 08/07/14 declar un dividendo de $0,4 por accin.

El 31/12/14 present una utilidad del ejercicio de $655.500
El precio de sus acciones al 31/12/14 era de $1,5.

Warner: El 30/06/14 realiz una emisin de 800 acciones a $120 cada una. La Gira no particip de dicho aumento.
El 31/12/14 present una prdida del ejercicio de $100.000.
El precio de sus acciones al 31/12/14 era de $150.

Suponga que adems de la informacin entregada no hubo ms movimientos en el patrimonio de las empresas. En el caso de
Inversiones en Empresas Relacionadas, considere que una empresa ejerce influencia significativa en otra cuando tiene al
menos el 20% de las acciones emitidas. Por otro lado, en caso de presentarse Menores o Mayores valores en ste tipo de
adquisiciones, amortcelo en un plazo de 20 aos desde la fecha de adquisicin de las acciones. Si necesita de algn supuesto
adicional debe dejarlo claramente establecido.

SE PIDE:
Presente TODOS los asientos que La Gira debi hacer durante el ao 2014, es decir, todos los asientos que se debieron hacer
para registrar las transacciones y ajustes para preparar estados financieros al 31 de diciembre de 2014.
TEMA III

La empresa L.T.A. compr el da 1 de mayo de 2009 un bono emitido por la empresa ELBERG. Este bono posee las
siguientes caractersticas:

Fecha de Emisin: 1 de Enero de 2008

Duracin:|
Fecha de Vencimiento:
(fecha de pago de la ltima cuota)
Valor Nominal Inicial:
(de emisin al 1 de Enero de 2008)
Tasa de Inters Nominal:
Pago de Intereses:
10 aos
31 de Diciembre de 2017
$1.000.000
1% mensual simple (12% anual, 6% semestral, etc.)
Se cancelan al final de cada semestre (Junio y Dic.) sobre el saldo insoluto (es
decir, la parte no amortizada del principal).

Pago de Capital (o Principal): Se amortiza anualmente (31 de diciembre de cada ao) el 10% del capital. La
primera amortizacin se hace el 31/12/08 y la ltima el 31/12/2017.

Suponiendo que para el registro de sus inversiones en bonos, la empresa L.T.A. utiliza el mtodo de registro indirecto y que si
hay amortizaciones parciales (mensuales) por sobre o bajo precio estas se reconocen linealmente (1/12 mensual), a usted se le
pide:

1. Suponga que el precio pagado por el bono que compr la empresa L.T.A. el 1 de mayo de 2009 fue el equivalente al
90% del valor par de ese da. Presente los asientos contables que debe registrar la empresa L.T.A. en las siguientes
fechas:

a. 1 de mayo del ao 2009

b. 31 de Diciembre del ao 2009 (en caso de mantener el bono hasta ese da)

c. 31 de Diciembre del ao 2017 (en caso de mantener el bono hasta ese da)

2. Suponga que el bono comprado el 1 de mayo de 2009 es vendido el 31 de marzo del ao 2013 a un precio de
$540.750. A usted se le pide:

a. Registre el o los asiento(s) contable(s) de la venta del bono.

b. A qu precio en % respecto del valor par se vendi el bono?

c. Con la informacin de que usted dispone, qu puede decir respecto de cmo era la tasa de inters que el
mercado le exiga al bono al momento de la compra con respecto al 12% anual que ofreca el bono?
Fundamente.

d. Con la informacin de que usted dispone, qu puede decir respecto de cmo era la tasa de inters que el
mercado le exiga al bono al momento de la venta respecto de lo que era dicha tasa al momento de la compra
del bono por parte de la empresa L.T.A.? Es decir, la momento de la venta la tasa exigida por el mercado al
bono era Mayor que al momento de la compra? Menor? Igual? Nada se puede decir? Fundamente.
TEMA IV Propuesto

La empresa Poca Plata Ltda. se encuentra un poco falta de dinero para pagar los sueldos de los trabajadores.
Para ello, debe recurrir a un banco para el descuento de algunas letras que tiene en cartera. Especficamente se trata de las
siguientes letras:

LETRA 1 LETRA 2 LETRA 3

Monto: $100.000 $250.000 $200.000
Inters Mensual: 4% No Tiene 2%
Fecha de emisin: 30/04/2009 07/04/2009 15/05/2009
Fecha Vencimiento: 30/05/2009 07/06/2009 15/06/2009

El Banco LA USURA S.A. cobra una tasa de inters de 5% por 30 das para el descuento de letras. Suponga que el viernes 22
de mayo de 2009 la empresa Poca Plata Ltda. envi las tres letras anteriores a descuento al Banco LA USURA S.A e hizo el
registro contable correspondiente a dicho envo.

Ayer lunes 25 de mayo de 2009 el Banco inform a la empresa que se haba aceptado el descuento de las tres letras y que se
haba procedido a depositar en la cuenta corriente de la empresa el monto de dinero correspondiente.

SE PIDE:
Presente la contabilizacin o registro que ayer lunes 25 de mayo de 2009 debi haber hecho la empresa Poca Plata Ltda., para
el reconocimiento de la aceptacin y depsito en su cuenta corriente del dinero correspondiente al descuento de cada una de las
tres letras por parte del Banco. Ud. debe presentar el registro que corresponde a cada letra en forma independiente.

Nota: No se piden los asientos de responsabilidad.

Suponga que todos los meses tienen 30 das
Solucin:
TEMA V Propuesto

Suponga que Ud. tiene la siguiente informacin de la Sociedad de Inversiones El Depsito Errante S.A.

BALANCE COMPARATIVOS AL 31 DE DICIEMBRE

"EL DEPSITO ERRANTE S.A."

2001 2002 2001 2002

Caja $ 200 $ 300 Insumos por Pagar $ 800 $ 700

Cuentas por Cobrar $ 1.200 $ 1.000 Sueldo por Pagar $ 600 $ 800
Valores Negociables $ 3.500 A Dividendos por Pagar $ 300 $ 200
Prov. Fluct. de Valores ($ 370) B

Terrenos $ 11.000 Deuda de Largo Plazo $ 8.000 $ 7.000

$ 13.000
Mquinas $ 12.000 $ 11.000
Depreciacin Acumulada ($ 3.000) ($ 3.200)
Inv. Emp. Relacionadas $ 8.000 D Capital $ 20.000 $ 22.000
Mayor Valor ($ 2.000) E Utilidades Retenidas $ 830 F

Total de Activos $ 30.530 ? Total de Pas. y Patrim. $ 30.530 ?

Informacin Respecto del Balance al 31 de Diciembre del ao 2001:

Valores Negociables:

Empresa Costo de Adquisicin Cantidad de Acciones en

(Histrico) Cartera
XXX $ 10 70
YYY $ 12 100
ZZZ $8 200

Inversin en Empresas Relacionadas:

La empresa compr hace exactamente diez aos un 16% del patrimonio de la Empresa D. En esa oportunidad (al
momento de la compra) se decidi amortizar el Mayor Valor en Inversiones que se gener en un horizonte de 20 aos.

Suponga que la informacin relacionada a los Valores Negociables e Inversin en Empresas Relacionadas para el ao
2002 es la siguiente:
El 31 de Marzo se compraron al contado 30 acciones de la empresa XXX a $8 cada una y se vendieron al contado 50
acciones de XXX a $7 cada una el 30 de septiembre.
La empresa YYY declar y pag un dividendo de $1 por accin.
Se vendieron 50 acciones de la empresa ZZZ a $10 cada una al contado.
La Empresa D present una utilidad del ejercicio de $5.000 durante 2002.
Los precios de cierre por accin en la Bolsa de Comercio al 31 de Diciembre del ao 2002 fueron los siguientes:
Empresa Precio de Cierre en Bolsa
de Comercio
XXX $9
YYY $ 11
ZZZ $8

SE PIDE:
a) Presente los asientos contables de las transacciones y ajustes de los Valores Negociables, Inversin en Empresas
Relacionadas y Mayor Valor.
Presente el valor de las incgnitas A a la F.
Solucin resumida:

Transacciones:

30/3 Valores Negociables $240

Caja $240

70 $10 30 $8
30/9 Costo Promedio: $9,4
100

Caja $350
Prdida por Venta Acciones $120
Valores Negociables $470

Caja $100
Utilidad por Dividendos $100

Caja $500
Valores Negociables $400
Utilidad por Venta Acciones $100

Inversin Emp. Relacionadas $800

Utilidad por Inv. Emp. Relac. $800

Ajustes a los Valores Negociables:

Provisin por Fluct. Valores $250

Utilidad por Fluct. Valores $250

Ajuste al Mayor Valor:

Amortizacin Mayor Valor $200
Mayor Valor $200

b) Incgnitas:
A: $2.870
B: ($120)
D: $8.800
E: $1.800
F: $1.150
TEMA VI Propuesto

La empresa de inversiones Delfin Corredores de Bolsa (Delfn) realiza inversiones en acciones de distintas empresas. Al 31
de diciembre de 2014, Delfn presenta los siguientes saldos:

Valores Negociables1 $33.000.000

Prov. Fluctuacin Valores Negociables ($150.000)

Inversin En Empresas Relacionadas2 $26.000.000

Menor Valor en Inversiones $450.000
Nota 1:
Los Valores Negociables estn compuestos por dos grupos de acciones:
- 150.000 acciones de Compaa Sudafricana de Vapores (CSAV). Estas acciones fueron adquiridas hace 3 meses.
Al cierre de los Estados Financieros (31/12/2014), cada una de las acciones de CSAV tena un valor de mercado de
$15.
- 12.000 acciones de Sopper Kigdo (SK), las que representan un porcentaje nfimo de las acciones emitidas por esas
compaa cuyo costo histrico fue de $2.500 por accin.
Nota 2:
La Inversin en Empresas Relacionadas corresponde a las 25.000 acciones que Delfn posee en Inversiones Aires
Metropolitanos (IAM), las cuales fueron adquiridas a un precio de $1.010 cada una. Estas acciones, que corresponden al 40%
de las acciones emitidas por IAM, le permiten ejercer influencia significativa en las polticas de esa empresa.

Todas las acciones de IAM fueron adquiridas el 31 de diciembre de 2013, y a partir de esa adquisicin se gener un Menor
Valor de Inversiones. Desde esa fecha, ese Menor Valor se ha amortizado de manera lineal (al cierre de los estados
financieros), con la intencin de que la cuenta quede totalmente amortizada en 20 aos, desde la fecha de adquisicin.

Las transacciones ocurridas durante el ao 2015 referidas a las cuentas presentadas anteriormente son:
01/04/2015 Se compraron 6.000 acciones de SK a $2.800 cada una. Con este nmero de acciones no
logran ejercer influencia significativa.
15/04/2015 CSAV declar y pag un dividendo de $2 por accin.
01/06/2015 IAM declara y paga un dividendo de $16 por accin.
06/07/2015 Se vendieron 8.000 acciones de SK. Esta transaccin gener una utilidad por Venta de
Valores Negociables de $200.000
31/12/2015 Se compraron 20.000 acciones de CSAV, las cuales fueron adquiridas al valor de mercado de
las acciones a esa fecha. Con esta nueva compra, no alcanza a ejercer influencia significativa

Informacin Adicional:
1. Saldo Final Valores Negociables al 31/12/2015: $29.440.000
2. Saldo Final Inversin en Empresas Relacionadas al 31/12/2015: $26.200.000
3. Prdida por Fluctuacin de Valores Negociables ao 2015: $50.000

Se pide:
a. Presente el asiento que debi registrar Delfin al momento de la adquisicin de la inversin en IAM
Respuesta:
IER 24.750.000
Menor Valor 500.000
Caja 25.250.000

b. Presente el asiento que realiz Delfn al momento de la compra de las 150.000 acciones de CSAV, hecha por Delfn en el
ao 2014.
Respuesta:
Valores Negociables 3.000.000
Caja 3.000.000

c. Presente los registros contables que debi realizar Delfn durante el ao 2015. Estos registros incluyen las transacciones
realizadas y los ajustes que debi realizar al cierre de los estados financieros.
Ayuda para letra c: El Precio de Compra de CSAV al 31/12/2015 corresponde al precio de cierre (es decir de
mercado) de CSAV al 31/12/20015
Respuesta: Trabajo Personal
d. Cul es el Valor de Mercado (por accin) de las acciones de SK al 31/12/15? Fundamente su respuesta
Respuesta: $2.250