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ECUACION PATRIMONIAL

UTILIDAD ANUAL
UTILIDAD MENSUAL

DATOS DE ENTRADA

VARIABLES ECONOMICAS
INFLACION
PIB
DTF
SALARIO MINIMO
AUXILIO TRANSPORTE

OTRAS VARIABLES
CANTIDADES VENTA MENSUAL
PAQUETES TURISTICOS
VENDEDORES
% COMISION S/ VENTAS
PROMEDIO DE PAQUETES TURIS POR VENDEDOR MES
PROMEDIO VENTA DIARIA
% DE INCREMENTO EN VENTAS (DECISION COMERCIAL)

INGRESOS POR COMISION


PAQUETES TURISTICOS

APORTES DE SOCIOS
APORTE INICIAL EN EFECTIVO

DATOS FINANCIACION

INTERES
VALOR DEL CREDITO
PERIODO

INVERSION ACTIVOS
EQUIPO DE COMPUTO
COMPUTADORES LENOVO
IMPRESORA HP
MUEBLES Y ENCERES
ESCRITORIO GERENTE
ESCRITORIO DIRECTOR
SILLAS ADMINISTRATIVAS
SILLAS ASESORES
CUBICULOS CALL CENTER
SOFA
LOCKERS
EQUIPO DE OFICINA
TELEFONO ADMINISTRATIVO
TELEFONO ASESORES
TOTAL

PROYECTO DE INVERSION
COMPUTADORES LENOVO PARA ASESORES
TOTAL

PROYECTO DE INVERSION
Lenovo Porttil Notebook 14" 500GB Core i5 Lenovo
Diadema un solo audifono Genius
IP&T (Infraestructura para montaje de VoIP)
Bolsa de minutos VoIP, por cada asesor 4000 minutos por 24 das por 10 asesores/ Internet
Ingeniero (Mano de Obra)
Cableado estructurado
Equipos Gatewasy (grabador de llamadas)
Software
TOTAL

51 GASTOS OPERACIONALES

5105 GASTOS DE PERSONAL


GERENTE MENSUAL
CESANTIAS
TOTAL

5110 HONORARIOS
ASESORIA CONTABLE MES
5120 ARRENDAMIENTOS
ARRENDAMIENTOS MES

5135 SERVICIOS PUBLICOS


Aseo y Vigilancia
Acueducto y alcantarillado
Energia Electrica
Telefono
Gas
TOTAL

5145 MANTENIMIENTO Y REPARACIONES


Mantenimiento programa (Se realiza mantenimiento trimestralmente)
TOTAL

5160 DEPRECIACIONES
DEPRECIACION ANUAL

52 GASTOS DE VENTAS

5205 GASTOS DE PERSONAL


GASTO PERSONAL
CESANTIAS
COMISIONES
TOTAL
5295 DIVERSOS
PAPELERIA
PAGINA WEB/ VOLANTES/ FOLLETOS/ PUBLICIDAD
ASEO Y CAFETERIA
TOTAL

IMPUESTOS
IMPUESTO DE RENTA
Impuesto CREE: impuesto de la equidad y se cre para garantizar programas sociales fundamentales como el SENA el ICBF y
de 2013

En la ltima reforma tributaria (Ley 1607 de 2012), el Congreso redujo del 33% al 25% a las empresas el impuesto sobre la ren
(10) .SMLMV- de la obligacin de hacer los aportes parafiscales al SENA, ICBF

IMPUESTO CREE
La tarifa del CREE es del 9% para los aos 2013, 2014 y 2015 y del 8% para los siguientes aos.

RENTA PRESUNTIVA
APROPIACION RESERVA LEGAL

EL EMPRESARIO ES RESPONSABLE DEL CREE?? DESPLIEGUE CELDA C111

CARGA PRESTACIONAL
PRESTACIONES SOCIALES
CESANTIAS
INTERESES S/ CESANTIAS
PRIMA
VACACIONES
TOTAL

SEGURIDAD SOCIAL
EPS
PENSION
ARL

TOTAL

PARAFISCALES
SENA
ICBF
CCF

TOTAL
TOTAL CARGA PRESTACIONAL
- - -
165,943,132 181,769,353 341,225,584
13,828,594 15,147,446 28,435,465

2013 2014 2015

1.94% 2.80% 3.07%


4.30% 4.44% 4.58%
4.07% 4.13% 4.96%
$ 589,500.00 $ 616,000.00
$ 70,500.00 $ 72,000.00

88%
864 900 1,422
6 6 9
7% 7% 7%
144 150 158
6
4% 5%

10% 10% 10%

$ 10,000,000

2.18%
$ 5,000,000
24

$ 1,740,000
$ 350,000

$ 758,000
$ 299,000
$ 319,800
$ 550,000
$ 1,100,000
$ 455,900
$ 234,000

$ 150,000
$ 550,000
$ 6,506,700

$ 3,299,700 $ 3,299,700
$ 9,806,400 $ 3,299,700

$ - $ - $ 3,299,700
$ - $ - $ 30,000
$ - $ - $ 900,000
$ - $ - $ 6,720,000
$ - $ - $ 50,000
$ - $ - $ 50,000
$ - $ - $ -
$ - $ - $ 210,000
$ 11,259,700

$ 4,696,000 $ 4,787,102 $ 4,921,141


$ - $ 3,000,000 $ 3,058,200
$ 4,696,000 $ 7,787,102 $ 7,979,341

$ 700,000 $ 713,580 $ 733,560

$ 800,000 $ 815,520 $ 838,355

$ 240,000 $ 244,656 $ 249,402


$ 33,000 $ 33,640 $ 34,582
$ 97,000 $ 98,882 $ 101,650
$ 65,000 $ 66,261 $ 68,116
$ 5,000 $ 5,097 $ 5,240
$ 167,000 $ 170,240 $ 175,007

$ - $ - $ -
$ - $ - $ -

$ - $ 1,719,340 $ 1,719,340

VER HOJA GTO VTAS - PERSONAL


$ 26,400,000 $ 27,474,480 $ 36,137,882
$ - $ -
$ 870,912,000 $ 932,601,600 $ 1,518,747,301
$ 897,312,000 $ 960,076,080 $ 1,554,885,184
$ 25,000 $ 25,485 $ 26,199
$ 75,000 $ 76,455 $ 78,596
$ 45,000 $ 45,873 $ 47,157
$ 145,000 $ 147,813 $ 151,952

25.0% 25.0% 25.0%


mentales como el SENA el ICBF y el sistema de salud. A partir de 1 de enero

mpresas el impuesto sobre la renta y al mismo tiempo las eximi hasta diez

0.0% 0.0% 0.0%


os.

3.0% 3% 3%
10.0% 10% 10%

NO SI
NO

8.33%
1.00%
8.33%
4.17%
21.83%

8.00%
12.00%
1.00%

21.00%

2.00%
3.00%
4.00%

9.00%
51.83%
- -
383,272,190 437,540,313
31,939,349 36,461,693

2016 2017

4.40% 4.50%
4.50% 4.34%
5.35% 5.11%

1,503 1,611
9 9
7% 7%
167 179

6% 7%

10% 10%
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ 6,926,304.00 $ 7,231,061.38
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ 6,926,304.00 $ 7,231,061.38

$ 5,072,220 $ 5,295,398
$ 3,143,830 $ 3,240,345
$ 8,216,050 $ 8,535,743

$ 756,081 $ 789,348

$ 864,092 $ 902,112

$ 254,241 $ 259,173
$ 35,644 $ 37,212
$ 104,771 $ 109,381
$ 70,207 $ 73,297
$ 5,401 $ 5,638
$ 180,379 $ 188,316

$ 120,000 $ 125,280
$ 120,000 $ 125,280

$ 2,379,280 $ 2,379,280

$ 37,608,694 $ 39,139,368
$ - $ -
$ 1,675,889,585 $ 1,877,146,864
$ 1,713,498,279 $ 1,916,286,233
$ 27,003 $ 28,191
$ 81,009 $ 84,573
$ 48,605 $ 50,744
$ 156,617 $ 163,508

25.0% 25.0%

0.0% 0.0%

3% 3%
10% 10%
PROYECTO:
Adquirir 10 computadores para el incremento de ingreso y salida de llamadas. Lo

INVERSION INICIAL 14,068,660

AO INGRESOS GASTOS
ANUALES O
MENSUALES?

2014 0
2015 1 6,324,998 10,601,439
2016 2 6,609,623 11,038,865
2017 3 6,896,481 11,505,917

2018 4 0 0
5 0 0

CALCULO CON FORMULAS EXCEL


VPN -22,815,613
TIR Err:523

CALCULO CON FORMULAS MANUALES

-io + F1 + F2

(1+i)^n1 (1+i)^n2

-io + -4,276,441 + -4,429,242


(1+0.24/)/1 (1+0.24/)/2

-14,068,660 + -4,276,441 + -4,429,242


1 2
-14,068,660 + -3,448,742 + -2,880,620

-22,815,613

-io + F1 + F2
(1+i)^n1 (1+i)^n2

-io + -4,276,441 + -4,429,242


Err:523 Err:523

-14,068,660 + -4,276,441 + -4,429,242


Err:523 Err:523

-14,068,660 + Err:523 + Err:523

Err:523
eso y salida de llamadas. Lo que ocasionara incremento de ventas de paquetes turisticos.

(Io)

NETO ANUAL O VLOR PRESENTE


MENSUAL?

-14,068,660 -14,068,660
-4,276,441 -3,448,742 ANALISIS GENERACION DE INGRESOS:
-4,429,242 -2,880,620 Se estima que por un computador los ingresos promedio seran
-4,609,436 -2,417,590
No. Computadores

0 0
0 0 3
-22,815,613

TASA=

+ F3 + F4

(1+i)^n3 (1+i)^n4

+ -4,609,436 + 0
(1+0.24/)/3 (1+0.24/)/4

+ -4,609,436 + 0
2 2
+ -2,417,590 + 0

+ F3 + F4
(1+i)^n3 (1+i)^n4

+ -4,609,436 + 0
Err:523 Err:523

+ -4,609,436 + 0
Err:523 Err:523

+ Err:523 + Err:523
RACION DE INGRESOS:
un computador los ingresos promedio seran as:

No. Llamadas (Entrada) da % Negocios cerrados da No. Negocios cerrados da

26 5% 3

24.00%

+ F5

(1+i)^n5

+ 0
(1+0.24/)/5

+ 0
3
+ 0

+ F5
(1+i)^n5

+ 0
Err:523

+ 0
Err:523

+ Err:523
1200000 talta
800000 tbaja

PIB
No. Negocios cerrados VALOR TOTAL NEGOCIOS COMISION 7%
mes (24 das) PROMEDIO MES
PAQUETE
72 1,200,000 86,400,000 6,048,000

ANALISIS GASTOS:
Inflacin MENSUAL
Concepto Por Unid de Cantidad 1
Comptador

Lenovo Porttil Notebook 14"


500GB Core i5 Lenovo
1,099,900 3 3,299,700

Empleado (Sueldo Bsico) 936,320 3 2,808,960


Diadema un solo audifono
Genius 10,000 3 30,000

IP&T (Infraestructura para


montaje de VoIP)
300,000 3 900,000

Bolsa de minutos VoIP, por


cada asesor 4000 minutos
por 24 das por 10 asesores/
Internet 70 4000 6720000
Cableado estructurado 50,000 1 50,000

Equipos Gatewasy (grabador


de llamadas)
0 1 0

Ingeniero (Mano de Obra) 50,000 1 50,000


Software 210,000 1 210,000

Mantenimiento programa (Se


realiza mantenimiento
trimestralmente)
Depreciacin

TOTAL ANUAL CON GASTOS REALES


2014 2015 2016 2017
4.44% 4.6% 4.5% 4.3%
AO1 AO2 AO3 AO4

6,324,998 6,609,623 6,896,481

2.8% 3.1% 4.4% 4.5%


AO1 AO2 AO3 AO4

3,299,700 0 0 0

2,808,960 2,895,195 3,022,584 3,158,600

30,000 0 0 0

900,000 0 0 0

6,720,000 6,926,304 7,231,061 7,556,459


50,000 0 0 0

0 0 0 0

50000 0 0 0
210000 0 0 0

120,000 125,280 130,918


659,940 659,940 659,940

14,068,660 10,601,439 11,038,865 11,505,917


0

CALCULO DE DEPRECIACION

ACTIVO CANT VALOR UNIT


EQUIPO DE COMPUTO
COMPUTADORES LENOVO 2 870,000
IMPRESORA HP 1 350,000
MUEBLES Y ENCERES
ESCRITORIO GERENTE 2 379,000
ESCRITORIO DIRECTOR 1 299,000
SILLAS ADMINISTRATIVAS 2 159,900
SILLAS ASESORES 10 55,000
CUBICULOS CALL CENTER 10 110,000
SOFA 1 455,900
LOCKERS 1 234,000
EQUIPO DE OFICINA
TELEFONO ADMINISTRATIVO 2 75,000
TELEFONO ASESORES 10 55,000
TOTAL

PROYECTO DE INVERSION
Lenovo Porttil Notebook 14" 500GB Core i5
Lenovo 3 1,099,900

TOTAL DEPRECIACION
0 0 0

VALOR TOTAL VIDA UTIL AOS DEPRECIACION AO

1,740,000 5 348,000
350,000 5 70,000

758,000 10 75,800
299,000 10 29,900
319,800 10 31,980
550,000 10 55,000
1,100,000 10 110,000
455,900 10 45,590
234,000 10 23,400

150,000 10 15,000
550,000 10 55,000
6,506,700 859,670

3,299,700 5 659,940

9,806,400 2,379,280
$ 9,806,400
0 0

AO 1/2014 AO 2/2015 AO 3/2016

348,000 348,000 348,000


70,000 70,000 70,000

75,800 75,800 75,800


29,900 29,900 29,900
31,980 31,980 31,980
55,000 55,000 55,000
110,000 110,000 110,000
45,590 45,590 45,590
23,400 23,400 23,400

15,000 15,000 15,000


55,000 55,000 55,000
859,670 859,670 859,670

0 0 659,940

1,719,340 1,719,340 2,379,280


$ 1,719,340 $ 1,719,340 $ 2,379,280
AO 4/2017 AO 5/2018

348,000 348,000
70,000 70,000

75,800 75,800
29,900
31,980 31,980
55,000
110,000 110,000
45,590
23,400

15,000 15,000
55,000
859,670

659,940 659,940

2,379,280 1,310,720
$ 2,379,280 $ 1,310,720
FUENTE: file:///C:/Users/Sena/Desktop/Tabla_Macroecon%C3%B3micos_Pr
PROYECCIONES INFLACION Y PIB 2013 A 2017

Users/Sena/Desktop/Tabla_Macroecon%C3%B3micos_Proyectados.pdf
PUNTO DE EQUILIBRIO
PRECIO DE VENTA
UNITARIO

INGRESO POR COMISION ($) $ 1,200,000

TOTAL

COSTOS FIJOS Y COSTOS VARIABLES

COSTOS FIJOS TOTALES


$ 196,204,325
GASTOS DE PERSONAL $ 59,352,000
HONORARIOS $ 8,400,000
IMPUESTOS $ 5,150,822
ARRENDAMIENTOS $ 9,600,000
SEGUROS $ -
SERVICIOS $ 11,400,000
GASTOS LEGALES $ -
MANTENIMIENTO Y REPACIONES $ 200,000
DEPRECIACION $ 1,719,340
DIVERSOS $ 2,280,000
TOTAL GASTOS DE ADMON
$ 98,102,162

COSTOS VARIABLES TOTALES $ 899,052,000


GASTOS DE PERSONAL $ 26,400,000
COMISION DE VENTAS $ 870,912,000
DIVERSOS- PUBLICIDAD $ 1,740,000

GRAFICAS POR PRODUCTO

INGRESO POR COMISION ($) Precio de Venta

30% $ 1,200,000
40% $ 1,200,000
100% $ 1,200,000
120% $ 1,200,000
150% $ 1,200,000
UNIDADES VENDIDAS INGRESO TOTAL % PARTICIPACION

1,244,160,000 $ 1,492,992,000,000,000 100.0%

1,244,160,000 $ 1,492,992,000,000,000 100.0%


-1,492,991,398,502,220

INGRESO POR 0 0
COMISION ($)

$ 196,204,325 $ - $ -
$ 59,352,000 $ - $ -
$ 8,400,000 $ - $ -
$ 5,150,822
$ 9,600,000 $ - $ -
$ -
$ 11,400,000
$ -
$ 200,000
$ 1,719,340 $ - $ -
$ 2,280,000

$ 98,102,162 $ - $ -

$ 899,052,000 $ - $ -
$ 26,400,000 $ - $ -
$ 870,912,000 $ - $ -
$ 1,740,000 $ - $ -

Cantidad Ingreso Total Costos Fijos

15 $ 17,805,611 $ 59,352,000
20 $ 23,740,814 $ 59,352,000
49 $ 59,352,036 $ 59,352,000
59 $ 71,222,443 $ 59,352,000
74 $ 89,028,054 $ 59,352,000

Punto de Equilibrio
$ 100,000,000
$ 90,000,000
Pesos

$ 80,000,000
$ 70,000,000
$ 60,000,000 3; $ 59,352,036 Ing
$ 50,000,000 Co
Punto de Equilibrio
$ 100,000,000
$ 90,000,000

Pesos
$ 80,000,000
$ 70,000,000
$ 60,000,000 3; $ 59,352,036 Ing
$ 50,000,000 Co
$ 40,000,000 Co
$ 30,000,000 Tota

$ 20,000,000 Co

$ 10,000,000
$-
10 20 30 40 50 60 70 80
Cantidades
COSTOS FIJOS TOTALES COSTOS VARIABLES COSTO VARIABLE
TOTALES UNITARIO

$ 59,352,000 $ 899,052,000 $ 1

$ 59,352,000 $ 899,052,000
136,852,325

Costo Variable Unitario Costo Variable Total Costo Total

$ 1 $ 11 $ 59,352,011
$ 1 $ 14 $ 59,352,014
$ 1 $ 36 $ 59,352,036
$ 1 $ 43 $ 59,352,043
$ 1 $ 54 $ 59,352,054

brio

3; $ 59,352,036 Ingreso Total


C ostos Fijos
brio

3; $ 59,352,036 Ingreso Total


C ostos Fijos
C osto Variable
Total
C osto Total

0 60 70 80
Q = COSTOS FIJOS / (PVU- CVU) P.E EN Q P*Q=CF+CV

59,352,000/(1,200,000-1) 49 $ 59,352,036

83 $ 182,600,000
resultado que me dio manual
P*Q=CF+CV COSTOS VARIABLES CV / VENTAS CF / (1-COSTOS
VARIABLES / VENTAS)

$ 59,352,036 $ 36 0.0% $ 59,352,036

$ 183,439,621
o que me dio manual
PRECIO DE VENTA -
COSTO UNITARIO
VARIABLE

1,199,999=1,200,000-1
DETALLE

INGRESO POR COMISION (%)

VENTA TOTAL DE PAQUETES TURISITICOS

INGRESO POR COMISION ($)

CANTIDADES

DETALLE
PAQUETES TURISITICOS
Total

PRECIO DE VENTA
VARIABLE BASE PARA CALCULO
INFLACION

DETALLE
PAQUETES TURISITICOS

DETALLE
PAQUETES TURISITICOS

Total
0 0
PRESUPUESTO DE VENTAS

Q MENSUAL VENTA 1 AO VENTA 2 AO

10.00% 10.00% 10.00%

$ 1,036,800,000 $ 12,441,600,000 $ 13,322,880,000

$ 103,680,000 $ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000

Q MENSUAL VENTA 1 AO VENTA 2 AO


864 10,368 10,800
864 10,368 10,800

$ 12,441,600,000 $ 13,322,880,000

1.94% 2.80%

VALOR PAQUETE AO 1 AO 2
$ 1,200,000 $ 1,200,000 $ 1,233,600

VENTA MES VENTA 1 AO VENTA 2 AO


$ 1,036,800,000 $ 12,441,600,000 $ 13,322,880,000

$ 1,036,800,000 $ 12,441,600,000 $ 13,322,880,000


0 0 0

VENTA 3 AO VENTA 4 AO VENTA 5 AO

10.00% 10.00% 10.00%

$ 21,696,390,017 $ 23,941,279,789 $ 26,816,383,779

$ 2,169,639,002 $ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378

VENTA 3 AO VENTA 4 AO VENTA 5 AO


17,064 18,036 19,332
17,064 18,036 19,332

0.0708333333

3.07% 4.40% 4.50%

AO 3 AO 4 AO 5
$ 1,271,472 $ 1,327,416 $ 1,387,150

VENTA 3 AO VENTA 4 AO VENTA 5 AO


$ 21,696,390,017 $ 23,941,279,789 $ 26,816,383,779

$ 21,696,390,017 $ 23,941,279,789.45 $ 26,816,383,778.53


PRESUPUESTO MENSUAL DE

Asesores
6
PROYECCION MENSUAL

VENTAS VENTAS ESTIMADAS


MES REALIZADAS
ENERO 960 864
FEBRERO 340 864
MARZO 865 864
ABRIL 900 864
MAYO 930 864
JUNIO 940 864
JULIO 900 864
AGOSTO 870 864
SEPTIEMBRE 880 864
OCTUBRE 862 864
NOVIEMBRE 890 864
DICIEMBRE 877 864
SUPUESTO MENSUAL DE VENTAS

Total de semana del PROYECCION


Ventas diarias
Das de la semana mes MENSUAL
6 6 4 864
864

UTILIDAD PRECIO DE VALOR TOTAL DEL VALOR COMISION


VENTA MES DEL MES
96 $ 1,200,000 $ 1,152,000,000 $ 115,200,000
-524 $ 1,200,000 $ 408,000,000 $ 40,800,000
1 $ 1,200,000 $ 1,038,000,000 $ 103,800,000
36 $ 1,200,000 $ 1,080,000,000 $ 108,000,000
66 $ 1,200,000 $ 1,116,000,000 $ 111,600,000
76 $ 1,200,000 $ 1,128,000,000 $ 112,800,000
36 $ 1,200,000 $ 1,080,000,000 $ 108,000,000
6 $ 1,200,000 $ 1,044,000,000 $ 104,400,000
16 $ 1,200,000 $ 1,056,000,000 $ 105,600,000
-2 $ 1,200,000 $ 1,034,400,000 $ 103,440,000
26 $ 1,200,000 $ 1,068,000,000 $ 106,800,000
13 $ 1,200,000 $ 1,052,400,000 $ 105,240,000
PRECIO UNITARIO
$ 1,200,000
12 GASTOS
HONORARIOS

Asesoria contable

IMPUESTOS

impuesto ica
ingresos
tarifa 4,14%o (Por mil)

Incrementos en Arrendamientos dados por Lonja y de acuerdo a artculo de semana 1 de ago de


ARRENDAMIENTOS
Arriendo Calle 21 sue 69 C 33

SEGUROS
Seguro contra incendio y terremoto
rotura de maquinaria

Incremento de servicios pblicos de acuerdo a ley 142 de 1994 - tarifas


SERVICIOS
aseo y vigilancia

SERVICIOS PUBLICOS
acueducto y alcantarillado
energia electrica
telefono
gas

GASTOS LEGALES
registro mercantil

MANTENIMIENTO Y REPARACIONES
maquinaria y equipo

DEPRECIACIONES
Equipo de Oficina
DIVERSOS
elementos aseo y cafeteria
combustibles y lubricantes

GASTOS
GASTOS DE PERSONAL

HONORARIOS
IMPUESTOS
ARRENDAMIENTOS
SEGUROS
SERVICIOS
GASTOS LEGALES
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES
DEPRECIACIONES
DIVERSOS
2013 2014 2015 2016
1.94% 2.80% 3.07% 4.40%

2013 2014 2015


Vlor mensual Vlor anual Vlor anual Vlor anual
$ 700,000 $ 8,400,000 $ 8,562,960 $ 8,802,723

$ 700,000 $ 8,400,000 $ 8,562,960 $ 8,802,723

$ 5,150,822 $ 5,515,672 $ 8,982,305

$ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002


0.00414 $ 5,150,822 $ 5,515,672 $ 8,982,305

acuerdo a artculo de semana 1 de ago de 2014 el arriendo para 2014 se incrementaria en el 1,94% de inflacin.
$ 9,600,000 $ 9,786,240 $ 10,060,255
$ 800,000 $ 9,600,000 $ 9,786,240 $ 10,060,255

$0 $0 $0
$0 $0
$0 $0

3% 3% 3%
de 1994 - tarifas
$ 950,000 $ 11,400,000 $ 11,742,000 $ 12,094,260
$ 120,000 $ 1,440,000 $ 1,483,200 $ 1,527,696

$ 830,000 $ 9,960,000 $ 10,258,800 $ 10,566,564


$ 250,000 $ 3,000,000 $ 3,090,000 $ 3,182,700
$ 450,000 $ 5,400,000 $ 5,562,000 $ 5,728,860
$ 50,000 $ 600,000 $ 618,000 $ 636,540
$ 80,000 $ 960,000 $ 988,800 $ 1,018,464

$0 $0 $0
$0 $0

$ 50,000 $ 200,000 $ 203,880 $ 209,589


$ 50,000 $ 200,000 $ 203,880 $ 209,589

$0 $ 1,719,340 $ 1,719,340 $ 2,379,280


$ 1,719,340 $ 1,719,340 $ 2,379,280
$ 190,000 $ 2,280,000 $ 2,324,232 $ 2,389,310
$ 40,000 $ 480,000 $ 489,312 $ 503,013
$ 150,000 $ 1,800,000 $ 1,834,920 $ 1,886,298

$ 38,750,162 $ 39,854,324 $ 44,917,722


$ 123,840,320 $ 128,843,469 $ 134,048,745
$ 162,590,482 $ 168,697,793 $ 178,966,467
2017
4.50%

2016 2017
Vlor anual Vlor anual
$ 9,072,966 $ 9,472,177

$ 9,072,966 $ 9,472,177

$ 9,911,690 $ 11,101,983

$ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378
$ 9,911,690 $ 11,101,983

n el 1,94% de inflacin.
$ 10,369,105 $ 10,825,345
$ 10,369,105 $ 10,825,345

$0 $0
$0 $0
$0 $0

3% 3%

$ 12,457,088 $ 12,830,800
$ 1,573,527 $ 1,620,733

$ 10,883,561 $ 11,210,068
$ 3,278,181 $ 3,376,526
$ 5,900,726 $ 6,077,748
$ 655,636 $ 675,305
$ 1,049,018 $ 1,080,488

$0 $0
$0 $0

$ 216,023 $ 225,528
$ 216,023 $ 225,528

$ 2,379,280 $ 1,310,720
$ 2,379,280 $ 1,310,720
$ 2,462,662 $ 2,571,019
$ 518,455 $ 541,267
$ 1,944,207 $ 2,029,752

$ 46,868,814 $ 48,337,573
$ 139,464,314 $ 145,098,673
$ 186,333,128 $ 193,436,246
CUADRE BALANCE 0

616000
72000

PERSONAL SUELDO MENSUAL


Gerente $3,000,000

TOTAL ADMITIVOS $3,000,000

Director comercial $1,000,000


Vendedor 1 $200,000
Vendedor 2 $200,000
Vendedor 3 $200,000
Vendedor 4 $200,000
Vendedor 5 $200,000
Vendedor 6 $200,000
TOTAL VENTAS $2,200,000

TOTAL GASTOS DE PERSONAL $5,200,000

TOTAL GASTOS DE PERSOANL $10,400,000

GASTOS DE PERSONAL ADMITIVO

CONCEPTO
GASTO PERSONAL
CESANTIAS

TOTAl

TOTAL GASTOS DE PERSONA

CONCEPTO
GASTOS PERSONAL ADM
GASTOS PERSONAL VTAS
MOD
TOTAl

TOTAL CESANTIAS

CONCEPTO

CESANTIAS

TOTAl
0 0 0

8.50% 12%

AUXILIO DE TRANSPORTE SALUD PENSIN


$0 $255,000 $360,000

$0 $255,000 $360,000

$72,000 $10,660,360 $15,049,920


$10,592,360 $14,953,920
$10,592,360 $14,953,920
$10,592,360 $14,953,920
$10,592,360 $14,953,920
$10,592,360 $14,953,920
$10,592,360 $14,953,920
$72,000 $74,214,520 $104,773,440

$72,000 $74,469,520 $105,133,440

$144,000 $148,939,040 $210,266,880

1.94% 2.80% 3.07%


AL ADMITIVO

TOTAL AO 1 TOTAL AO 2 TOTAL AO 3


$ 56,352,000 $ 57,445,229 $ 59,053,695
$ 3,000,000 $ 3,058,200 $ 3,143,830

$ 59,352,000 $ 60,503,429 $ 62,197,525

TOTAL AO 1 TOTAL AO 2 TOTAL AO 3


$ 56,352,000 $ 57,445,229 $ 59,053,695
$ 16,401,588,448 $ 16,764,573,171 $ 17,794,014,076
$ - $ - $ -
$ 16,457,940,448 $ 16,822,018,400 $ 17,853,067,771

TOTAL AO 1 TOTAL AO 2 TOTAL AO 3

$ 5,200,000 $ 5,300,880 $ 5,449,305

$ 5,200,000 $ 5,300,880 $ 5,449,305


0

CEDULA PRESUPUESTAL NOMINA

5.20% 2% 3%

ARL SENA ICBF


$156,000 $60,000 $90,000

$156,000 $60,000 $90,000

$6,521,632 $2,508,320 $3,762,480


$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$6,480,032 $2,492,320 $3,738,480
$45,401,824 $17,462,240 $26,193,360

$45,557,824 $17,522,240 $26,283,360

$91,115,648 $35,044,480 $52,566,720

4.40% 4.50%

TOTAL AO 4 TOTAL AO 5
$ 60,866,644 $ 63,544,776
$ 3,240,345 $ 3,382,920

$ 64,106,989 $ 66,927,696

TOTAL AO 4 TOTAL AO 5
$ 60,866,644 $ 63,544,776
$ 18,450,807,050 $ 19,390,160,698
$ - $ -
$ 18,511,673,694 $ 19,453,705,474

TOTAL AO 4 TOTAL AO 5

$ 5,616,598 $ 5,863,729

$ 5,616,598 $ 5,863,729
OMINA

4% 8.33% 8.33%

CAJA DE COMPENSACIN CESANTAS PRIMA


$120,000 $250,000 $250,000

$120,000 $250,000 $250,000

$5,016,640 $10,457,333 $10,457,333


$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$4,984,640 $10,384,667 $10,384,667
$34,924,480 $72,765,333 $72,765,333

$35,044,480 $73,015,333 $73,015,333

$70,088,960 $146,030,667 $146,030,667


1% 4.17%

INT. DE CESANTAS VACACIONES COMISIONES VENTAS


$30,000 $125,000

$30,000 $125,000 $0

$1,254,880 $5,228,667 $124,416,000


$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$1,246,160 $5,192,333 $124,416,000
$8,731,840 $36,382,667 $870,912,000

$8,761,840 $36,507,667 $870,912,000

$17,523,680 $73,015,333 $1,741,824,000

GASTO DE PERSONAL DE VENTAS

CONCEPTO TOTAL AO 1 TOTAL AO 2


GASTO PERSONAL $ 15,530,676,448 $ 15,831,971,571
COMISIONES $ 870,912,000 $ 932,601,600
CESANTIAS $ 2,200,000 $ 2,242,680
TOTAl $ 16,403,788,448 $ 16,766,815,851
56.53%

TOTAL COSTO TOTAL AO TOTAL CESANTIAS


$4,696,000 $56,352,000 $3,000,000

$4,696,000 $56,352,000 $3,000,000

$196,405,565 $2,356,866,784 $1,000,000


$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$195,065,579 $2,340,786,944 $200,000
$1,366,799,037 $16,401,588,448 $2,200,000

$1,371,495,037 $16,457,940,448 $5,200,000

$2,742,990,075 $32,915,880,896 $10,400,000

TOTAL AO 3 TOTAL AO 4 TOTAL AO 5


$ 16,275,266,775 $ 16,774,917,465 $ 17,513,013,834
$ 1,518,747,301 $ 1,675,889,585 $ 1,877,146,864
$ 2,305,475 $ 2,376,253 $ 2,480,808
$ 17,796,319,551 $ 18,453,183,303 $ 19,392,641,506
$196,405,565
$195,065,579
GASTOS DE PERSONAL ADMINISTRATIVO

No. OPERARIOS
GASTOS DE PERSONAL
GERENTE MENSUAL 1
XXX
XXX
XXX
XXX
XXX
TOTAL NOMINA

CARGA PRESTACIONAL
PRESTACIONES SOCIALES
CESANTIAS 8.33%
INTERESES S/ CESANTIAS 1.00%
PRIMA 8.33%
VACACIONES 4.17%
TOTAL 21.83%

SEGURIDAD SOCIAL
EPS 8.00%
PENSION 12.00%
ARL 0.52%

TOTAL 20.52%

PARAFISCALES
SENA 2.00%
ICBF 3.00%
CCF 4.00%

TOTAL 9.00%

TOTAL CARGA PRESTACIONAL 51.35%

GASTOS DE VENTAS

CONCEPTO
GASTO PERSONAL
CESANTIAS

TOTAl
INFLACION
CESANTIAS
ao 1
CESANTIAS $ 3,000,000

total $ 3,000,000
SALARIO AUX. TRANSPORTE CARGA PRESTACIONAL

$3,000,000 51.35%
51.35%
51.35%
51.35%
51.35%
51.35%

SI ES RESPONSABLE DE IVA, SE AHORRA:


Gasto por Aportes a Sena, ICBF y EPS sobre salarios de trabajadores que devengan cada mes valor
inferiores a 10 SMMLV

SENA 2%
ICBF 3%
EPS 8%
TOTAL 13%

8.00%

2.00%
3.00%

DE VENTAS

TOTAL AO 1 TOTAL AO 2 TOTAL AO 3


$ 54,486,720 $ 56,704,330 $ 59,012,196
$ 3,000,000 $ 3,058,200 $ 3,143,830

$ 57,486,720 $ 59,762,530 $ 62,156,025


1.94% 2.80% 3.07%
CESANTIAS
ao 2 ao 3 ao 4
$ 3,058,200 $ 3,143,830 $ 3,240,345

$ 3,058,200 $ 3,143,830 $ 3,240,345


ARGA PRESTACIONAL TOTAL NOMINA POR TOTAL MES
EMPLEADO
$1,540,560 $4,540,560 $ 4,540,560
$0 $0 $ -
$0 $0 $ -
$0 $0 $ -
$0 $0 $ -
$0 $0 $ -
$ 4,540,560

e devengan cada mes valores

TOTAL AO 4 TOTAL AO 5
$ 61,413,992 $ 63,913,542
$ 3,240,345 $ 3,382,920

$ 64,654,337 $ 67,296,462
4.40%

ao 5
$ 3,382,920

$ 3,382,920
ANUAL CESANTIAS

$ 54,486,720 $ 3,000,000
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ - $ -
$ 54,486,720 $ 3,000,000
GASTOS DE VENTAS
SITUACION ANTES DE INGRESAR EL PROYECTO
No. OPERARIOS
GASTOS DE PERSONAL
VENDEDOR 6
DIRECTOR COMERCIAL 1
TOTAL NOMINA

SITUACION DESPUES DE INGRESAR EL PROYECTO A PARTIR 2015


No. OPERARIOS
GASTOS DE PERSONAL
VENDEDOR 3
DIRECTOR COMERCIAL
TOTAL NOMINA
2013
1.94%
200,000
CARGA PRESTACIONAL
PRESTACIONES SOCIALES
CESANTIAS 8.33%
INTERESES S/ CESANTIAS 1.00%
PRIMA 8.33%
VACACIONES 4.17%
TOTAL 21.83%

SEGURIDAD SOCIAL
EPS 8.00%
PENSION 12.00%
ARL 0.52%
0.00%
TOTAL 20.52%

PARAFISCALES
SENA 2.00%
ICBF 3.00%
CCF 4.00%

TOTAL 9.00%

TOTAL CARGA PRESTACIONAL 51.35%

COMISIONES DE VENTAS
ASESORES
VENTAS ANUALES DE ASESORES
% COMISION SOBRE VENTA

% INGRESO POR COMISION


No. Paquetes mensuales
Promedio ventas de paquetes por vendedor

C
ao 1
CESANTIAS $ -

total $ -

3000000
$ 3,000,000
0 0 0

SALARIO AUX. TRANSPORTE CARGA PRESTACIONA

$200,000
$1,000,000

SALARIO AUX. TRANSPORTE CARGA PRESTACIONA

$209,589

2014 2015 2016


2.80% 3.07% 4.40%
203,880 209,589 216,023

8.00%

2.00%
3.00%

No. ASESORES AO 1 AO 2
6 6 6
ASESORES $ 12,441,600,000 $ 13,322,880,000
7% $ 870,912,000 $ 932,601,600

10% $ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000


864 900 1,422
144.00 150.00 237.00

GASTOS DE VENTAS

CONCEPTO TOTAL AO 1 TOTAL AO 2


GASTO PERSONAL $ 26,400,000 $ 27,474,480
CESANTIAS $ - $ -
COMISIONES $ 870,912,000 $ 932,601,600
TOTAL $ 897,312,000 $ 960,076,080

CESANTIAS
ao 2 ao 3 ao 4
$ - $ - $ -

$ - $ - $ -

3058200 3143829.6 3240345.16872


$ 3,058,200 $ 3,143,830 $ 3,240,345
0 0

ARGA PRESTACIONAL TOTAL NOMINA POR EMPLEADO

$0 $200,000
$0 $1,000,000

ARGA PRESTACIONAL TOTAL NOMINA POR EMPLEADO

$0 $209,589
$0 $0

2017
4.50%
225,528

AO 3 AO 4
9 9
$ 21,696,390,017 $ 23,941,279,789
$ 1,518,747,301 $ 1,675,889,585

$ 2,169,639,002 $ 2,394,127,979
1,503 1,611
167.00 179.00

TOTAL AO 3 TOTAL AO 4
$ 36,137,882 $ 37,608,694
$ - $ -
$ 1,518,747,301 $ 1,675,889,585
$ 1,554,885,184 $ 1,713,498,279

ao 5
$ -

$ -

3382920.35614368
$ 3,382,920
TOTAL MES ANUAL

$ 1,200,000 $ 14,400,000
$ 1,000,000 $ 12,000,000
$ 2,200,000 $ 26,400,000

TOTAL MES ANUAL

$ 628,766 $ 7,545,191
$ - $ -
$ 628,766 $ 7,545,191

AO 5
9
$ 26,816,383,779
$ 1,877,146,864

$ 2,681,638,378
TOTAL AO 5
$ 39,139,368
$ -
$ 1,877,146,864
$ 1,916,286,233
CESANTIAS

$ -

CESANTIAS

$ -
PERIODO

SALDO INICIAL DE CAJA

INGRESOS
INGRESOS POR COMISION
APORTE DE SOCIOS
PRESTAMO

TOTAL INGRESOS

EGRESOS
GASTOS DE PERSONAL ADM
HONORARIOS
IMPUESTOS
ARRENDAMIENTOS
SEGUROS
SERVICIO ASEO
ACUEDUCTO Y ALCANTARILLADO
ENERGIA ELECTRICA
TELEFONO
GAS
GASTOS LEGALES
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES
DIVERSOS
PAGO DE CESANTIAS
GASTOS DE PERSONAL VTAS
DIVERSOS - PUBLICIDAD Y PROPAGANDA
GASTOS FINANCIEROS
PAGO OBLIGACION FINANCIERA
PAGO IMPUESTO DE RENTA

INVERSION EN ACTIVOS FIJOS

TOTAL EGRESOS

SALDO FINAL DE CAJA


FLUJO DE EFECTIVO
Ao 1 Ao 2 Ao 3

$ 10,000,000 $ 254,496,224 $ 462,471,201

$ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002

$ 5,000,000

$ 1,249,160,000 $ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002

$ 56,352,000 $ 57,445,229 $ 59,053,695


$ 8,400,000 $ 8,562,960 $ 8,802,723
$ 5,150,822 $ 5,515,672 $ 8,982,305
$ 9,600,000 $ 9,786,240 $ 10,060,255
$ - $ - $ -
$ 1,440,000 $ 1,483,200 $ 1,527,696
$ 3,000,000 $ 3,090,000 $ 3,182,700
$ 5,400,000 $ 5,562,000 $ 5,728,860
$ 600,000 $ 618,000 $ 636,540
$ 960,000 $ 988,800 $ 1,018,464
$ - $ - $ -
$ 200,000 $ 203,880 $ 209,589
$ 2,280,000 $ 2,324,232 $ 2,389,310
$ 3,000,000 $ 3,058,200
$ 897,312,000 $ 960,076,080 $ 1,554,885,184
$ 1,740,000 $ 1,773,756 $ 1,808,167
$ 1,164,161 $ 792,481 $ 311,021
$ 1,258,393 $ 1,630,073 $ 2,111,533
$ 61,460,419 $ 67,321,983

$ 9,806,400 $ - $ 3,299,700

$ 1,004,663,776 $ 1,124,313,022 $ 1,734,387,924

$ 254,496,224 $ 462,471,201 $ 897,722,278

$ - $ - $ -
Ao 4 Ao 5

$ 897,722,278 $ 1,341,628,879

$ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378

$ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378

$ 60,866,644 $ 63,544,776
$ 9,072,966 $ 9,472,177
$ 9,911,690 $ 11,101,983
$ 10,369,105 $ 10,825,345
$ - $ -
$ 1,573,527 $ 1,620,733
$ 3,278,181 $ 3,376,526
$ 5,900,726 $ 6,077,748
$ 655,636 $ 675,305
$ 1,049,018 $ 1,080,488
$ - $ -
$ 216,023 $ 225,528
$ 2,462,662 $ 2,571,019
$ 3,143,830 $ 3,240,345
$ 1,713,498,279 $ 1,916,286,233
$ 1,843,245 $ 1,879,004
$ - $ -
$ - $ -
$ 126,379,846 $ 141,952,663

$ - $ -

$ 1,950,221,378 $ 2,173,929,874

$ 1,341,628,879 $ 1,849,337,384

$ - $ -
SOCIE

INGRESOS OPERACIONALES

INGRESOS POR COMISION

UTILIDAD BRUTA

GASTOS OPERACIONALES

GASTOS DE PERSONAL
HONORARIOS
IMPUESTOS
ARRENDAMIENTOS
SEGUROS
SERVICIOS
GASTOS LEGALES
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES
DEPRECIACIONES
DIVERSOS
TOTAL GASTOS DE ADMON

GASTOS DE VENTAS

GASTOS DE PERSONAL
DIVERSOS
TOTAL GASTOS DE VENTAS

TOTAL GASTOS

UTILIDAD OPERACIONAL

INGRESOS NO OPERACIONALES
GASTOS NO OPERACIONALES

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS

IMPUESTO DE RENTA

NO IMPUESTO CREE

UTILIDAD ANTES DE RESERVA

RESERVA LEGAL

UTILIDAD NETA
UTILIDAD NETA PROMEDIO MES
SOCIEDAD DE PANTALONES Y LTDA.
$ - $ - $ -

ESTADO DE RESULTADOS

AO 1 AO2 AO 3

$ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002

$ 1,244,160,000 $ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002

$ 59,352,000 $ 60,503,429 $ 62,197,525


$ 8,400,000 $ 8,562,960 $ 8,802,723
$ 5,150,822 $ 5,515,672 $ 8,982,305
$ 9,600,000 $ 9,786,240 $ 10,060,255
$ - $ - $ -
$ 11,400,000 $ 11,742,000 $ 12,094,260
$ - $ - $ -
$ 200,000 $ 203,880 $ 209,589
$ 1,719,340 $ 1,719,340 $ 2,379,280
$ 2,280,000 $ 2,324,232 $ 2,389,310
$ 98,102,162 $ 100,357,753 $ 107,115,247

$ 897,312,000 $ 960,076,080 $ 1,554,885,184


$ 1,740,000 $ 1,773,756 $ 1,808,167
$ 899,052,000 $ 961,849,836 $ 1,556,693,350

$ 997,154,162 $ 1,062,207,589 $ 1,663,808,597

$ 247,005,838 $ 270,080,411 $ 505,830,404

$ - $ - $ -
$ 1,164,161 $ 792,481 $ 311,021

$ 245,841,677 $ 269,287,930 $ 505,519,384

$ 61,460,419 $ 67,321,983 $ 126,379,846

$ - $ - $ -

$ 184,381,258 $ 201,965,948 $ 379,139,538

$ 18,438,126 $ 20,196,595 $ 37,913,954

$ 165,943,132 $ 181,769,353 $ 341,225,584


$ 13,828,594 $ 15,147,446 $ 28,435,465
$ - $ -

AO 4 AO 5

$ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378 este valor representa el ao o se deja mensual pues


ESTE VALOR SALE DE 288 PAQUETES ME
$ 2,394,127,979 $ 2,681,638,378 CADA UNO A $2,200,000, DA $633,600,
AOS = $7,603,200,000 Y SE LE SACA E
ES LA COMISION DANDO ASI 760,320,00
ULTIMO VALOR QUE ES EL 10% ES EL IN
$ 64,106,989 $ 66,927,696 COMISION. POR TANTO ESTA BIEN Y ES
$ 9,072,966 $ 9,472,177
$ 9,911,690 $ 11,101,983
$ 10,369,105 $ 10,825,345
$ - $ -
$ 12,457,088 $ 12,830,800
$ - $ -
$ 216,023 $ 225,528
$ 2,379,280 $ 1,310,720 7%
$ 2,462,662 $ 2,571,019
$ 110,975,803 $ 115,265,269

$ 1,713,498,279 $ 1,916,286,233
$ 1,843,245 $ 1,879,004
$ 1,715,341,525 $ 1,918,165,237

$ 1,826,317,328 $ 2,033,430,506

$ 567,810,651 $ 648,207,872

$ - $ -
$ - $ -

$ 567,810,651 $ 648,207,872

$ 141,952,663 $ 162,051,968

$ - $ -

$ 425,857,989 $ 486,155,904

$ 42,585,799 $ 48,615,590 Este valor no se como sale exactamente

$ 383,272,190 $ 437,540,313 CORRESPONDE AL 10% DE LA


UTILIDAD NETA, ES UNA
APROPIACION PARA proteger el
capital de la sociedad ante
eventuales prdidas. Por tal
razn, el nico uso que se le
puede dar a las reservas, el para
CORRESPONDE AL 10% DE LA
UTILIDAD NETA, ES UNA
APROPIACION PARA proteger el
$ 31,939,349 $ 36,461,693 capital de la sociedad ante
eventuales prdidas. Por tal
razn, el nico uso que se le
puede dar a las reservas, el para
enjugar las prdidas que sufra la
sociedad.
ao o se deja mensual pues como todo lo estamos haciendo anual .
LE DE 288 PAQUETES MENSUALES
,200,000, DA $633,600,000 POR 12
,200,000 Y SE LE SACA EL 10% QUE
N DANDO ASI 760,320,000. eSTE
QUE ES EL 10% ES EL INGRESO POR
R TANTO ESTA BIEN Y ES ANUAL.

63% 10% 12% #VALUE!

ale exactamente

DE AL 10% DE LA
TA, ES UNA
N PARA proteger el
sociedad ante
rdidas. Por tal
co uso que se le
las reservas, el para
DE AL 10% DE LA
TA, ES UNA
N PARA proteger el
sociedad ante
rdidas. Por tal
co uso que se le
las reservas, el para
prdidas que sufra la
ESTADO DE RESULTADOS

INGRESOS OPERACIONALES

INGRESOS POR COMISION

UTILIDAD BRUTA

GASTOS OPERACIONALES

GASTOS DE PERSONAL
HONORARIOS
IMPUESTOS
ARRENDAMIENTOS
SEGUROS
SERVICIOS
GASTOS LEGALES
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES
DEPRECIACIONES
DIVERSOS
TOTAL GASTOS DE ADMON

GASTOS DE VENTAS

GASTOS DE PERSONAL
DIVERSOS
TOTAL GASTOS DE VENTAS

TOTAL GASTOS

UTILIDAD OPERACIONAL

INGRESOS NO OPERACIONALES
GASTOS NO OPERACIONALES

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS

IMPUESTO DE RENTA

NO IMPUESTO CREE

UTILIDAD ANTES DE RESERVA


RESERVA LEGAL

UTILIDAD NETA

UTILIDAD NETA PROMEDIO MES


SOCIEDAD DE PANTALONES Y LTDA.
Empresa Services Center Ltda
Nit: 900548213-2
Analisis Vertical
Periodo
$ - $ -

2013 % 2014 %

$ 1,244,160,000 100% $ 1,332,288,000 100%

$ 1,244,160,000 100% $ 1,332,288,000 100%

$ 59,352,000 5% $ 60,503,429 5%
$ 8,400,000 1% $ 8,562,960 1%
$ 5,150,822 0% $ 5,515,672 0%
$ 9,600,000 1% $ 9,786,240 1%
$ - 0% $ - 0%
$ 11,400,000 1% $ 11,742,000 1%
$ - 0% $ - 0%
$ 200,000 0% $ 203,880 0%
$ 1,719,340 0% $ 1,719,340 0%
$ 2,280,000 0% $ 2,324,232 0%
$ 98,102,162 8% $ 100,357,753 8%

$ 897,312,000 72% $ 960,076,080 72%


$ 1,740,000 0% $ 1,773,756 0%
$ 899,052,000 72% $ 961,849,836 72%

$ 997,154,162 80% $ 1,062,207,589 80%

$ 247,005,838 20% $ 270,080,411 20%

$ - 0% $ - 0%
$ 1,164,161 0% $ 792,481 0%

$ 245,841,677 20% $ 269,287,930 20%

$ 61,460,419 5% $ 67,321,983 5%

$ - 0% $ - 0%

$ 184,381,258 15% $ 201,965,948 15%


$ 18,438,126 1% $ 20,196,595 2%

$ 165,943,132 13% $ 181,769,353 14%

$ 13,828,594 1% $ 15,147,446 1%

$ 165,943,132 $ 181,769,353
0 0
ONES Y LTDA.
ces Center Ltda
548213-2
Vertical
odo
$ - $ -

2015 % 2016 %

$ 2,169,639,002 100% $ 2,394,127,979 100%

$ 2,169,639,002 100% $ 2,394,127,979 100%

$ 62,197,525 3% $ 64,106,989 3%
$ 8,802,723 0% $ 9,072,966 0%
$ 8,982,305 0% $ 9,911,690 0%
$ 10,060,255 0% $ 10,369,105 0%
$ - 0% $ - 0%
$ 12,094,260 1% $ 12,457,088 1%
$ - 0% $ - 0%
$ 209,589 0% $ 216,023 0%
$ 2,379,280 0% $ 2,379,280 0%
$ 2,389,310 0% $ 2,462,662 0%
$ 107,115,247 5% $ 110,975,803 5%

$ 1,554,885,184 72% $ 1,713,498,279 72%


$ 1,808,167 0% $ 1,843,245 0%
$ 1,556,693,350 72% $ 1,715,341,525 72%

$ 1,663,808,597 77% $ 1,826,317,328 76%

$ 505,830,404 23% $ 567,810,651 24%

$ - 0% $ - 0%
$ 311,021 0% $ - 0%

$ 505,519,384 23% $ 567,810,651 24%

$ 126,379,846 6% $ 141,952,663 6%

$ - 0% $ - 0%

$ 379,139,538 17% $ 425,857,989 18%


$ 37,913,954 2% $ 42,585,799 2%

$ 341,225,584 16% $ 383,272,190 16%

$ 28,435,465 1% $ 31,939,349 1%

$ 341,225,584 $ 383,272,190
0 0
$ -

2017 %

ESTE VALOR SALE DE


$ 2,681,638,378 100% CADA UNO A $2,200,0
AOS = $7,603,200,0
$ 2,681,638,378 100% ES LA COMISION DAN
ULTIMO VALOR QUE E
COMISION. POR TANT

$ 66,927,696 2%
$ 9,472,177 0%
$ 11,101,983 0%
$ 10,825,345 0%
$ - 0%
$ 12,830,800 0%
$ - 0%
$ 225,528 0%
$ 1,310,720 0%
$ 2,571,019 0%
$ 115,265,269 4%

$ 1,916,286,233 71%
$ 1,879,004 0%
$ 1,918,165,237 72%

$ 2,033,430,506 76%

$ 648,207,872 24%

$ - 0%
$ - 0%

$ 648,207,872 24%

$ 162,051,968 6%

$ - 0%

$ 486,155,904 18%
$ 48,615,590 2% CORRESPONDE AL 10% DE LA
UTILIDAD NETA, ES UNA
$ 437,540,313 16% APROPIACION PARA proteger el
capital de la sociedad ante
eventuales prdidas. Por tal
$ 36,461,693 1% razn, el nico uso que se le
puede dar a las reservas, el para
$ 437,540,313 enjugar las prdidas que sufra la
0 sociedad.
ESTE VALOR SALE DE 288 PAQUETES MENSUALES
CADA UNO A $2,200,000, DA $633,600,000 POR 12
AOS = $7,603,200,000 Y SE LE SACA EL 10% QUE
ES LA COMISION DANDO ASI 760,320,000. eSTE
ULTIMO VALOR QUE ES EL 10% ES EL INGRESO POR
COMISION. POR TANTO ESTA BIEN Y ES ANUAL.
ONDE AL 10% DE LA
NETA, ES UNA
ION PARA proteger el
la sociedad ante
s prdidas. Por tal
nico uso que se le
r a las reservas, el para
s prdidas que sufra la
$ -

ESTADO DE RESULTADOS
2013
INGRESOS OPERACIONALES

INGRESOS POR COMISION $ 1,244,160,000

UTILIDAD BRUTA $ 1,244,160,000

GASTOS OPERACIONALES

GASTOS DE PERSONAL $ 59,352,000


HONORARIOS $ 8,400,000
IMPUESTOS $ 5,150,822
ARRENDAMIENTOS $ 9,600,000
SEGUROS $ -
SERVICIOS $ 11,400,000
GASTOS LEGALES $ -
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES $ 200,000
DEPRECIACIONES $ 1,719,340
DIVERSOS $ 2,280,000
TOTAL GASTOS DE ADMON $ 98,102,162

GASTOS DE VENTAS

GASTOS DE PERSONAL $ 897,312,000


DIVERSOS $ 1,740,000
TOTAL GASTOS DE VENTAS $ 899,052,000

TOTAL GASTOS $ 997,154,162

UTILIDAD OPERACIONAL $ 247,005,838

INGRESOS NO OPERACIONALES $ -
GASTOS NO OPERACIONALES $ 1,164,161

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 245,841,677

IMPUESTO DE RENTA $ 61,460,419

UTILIDAD ANTES DE RESERVA $ 184,381,258

RESERVA LEGAL $ 18,438,126


UTILIDAD NETA $ 165,943,132

UTILIDAD NETA PROMEDIO MES $ 13,828,594

$ 165,943,132
0
$ -

2014 (2013 - 2014)$ %

$ 1,332,288,000 $ 88,128,000 7%

$ 1,332,288,000 $ 88,128,000 7%

$ 60,503,429 $ 1,151,429 2%
$ 8,562,960 $ 162,960 2%
$ 5,515,672 $ 364,850 7%
$ 9,786,240 $ 186,240 2%
$ - $ - 0%
$ 11,742,000 $ 342,000 3%
$ - $ - 0%
$ 203,880 $ 3,880 2%
$ 1,719,340 $ - 0%
$ 2,324,232 $ 44,232 2%
$ 100,357,753 $ 2,255,591 2%

$ 960,076,080 $ 62,764,080 7%
$ 1,773,756 $ 33,756 2%
$ 961,849,836 $ 62,797,836 7%
$ - 0%
$ 1,062,207,589 $ 65,053,427 7%
$ - 0%
$ 270,080,411 $ 23,074,573 9%

$ - 0%
$ 792,481 $ (371,680) -32%

$ 269,287,930 $ 23,446,253 10%

$ 67,321,983 $ 5,861,563 10%

$ 201,965,948 $ 17,584,690 10%

$ 20,196,595 $ 1,758,469 10%


$ 181,769,353 $ 15,826,221 10%

$ 15,147,446 $ 1,318,852 10%

$ 181,769,353
0
SOCIEDAD DE PANTALONES Y LTDA.
Empresa Services Center Ltda
Nit: 900548213-2
Analisis Horizontal
Periodo
$ - $ -

ESTADO DE RESULTADOS

2014 2015 (2014- 2015)$

$ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002 $ 837,351,002

$ 1,332,288,000 $ 2,169,639,002 $ 837,351,002

$ 60,503,429 $ 62,197,525 $ 1,694,096


$ 8,562,960 $ 8,802,723 $ 239,763
$ 5,515,672 $ 8,982,305 $ 3,466,633
$ 9,786,240 $ 10,060,255 $ 274,015
$ - $ - $ -
$ 11,742,000 $ 12,094,260 $ 352,260
$ - $ - $ -
$ 203,880 $ 209,589 $ 5,709
$ 1,719,340 $ 2,379,280 $ 659,940
$ 2,324,232 $ 2,389,310 $ 65,078
$ 100,357,753 $ 107,115,247 $ 6,757,494

$ 960,076,080 $ 1,554,885,184 $ 594,809,104


$ 1,773,756 $ 1,808,167 $ 34,411
$ 961,849,836 $ 1,556,693,350 $ 594,843,514

$ 1,062,207,589 $ 1,663,808,597 $ 601,601,008

$ 270,080,411 $ 505,830,404 $ 235,749,993

$ - $ - $ -
$ 792,481 $ 311,021 $ (481,460)

$ 269,287,930 $ 505,519,384 $ 236,231,453

$ 67,321,983 $ 126,379,846 $ 59,057,863

$ 201,965,948 $ 379,139,538 $ 177,173,590

$ 20,196,595 $ 37,913,954 $ 17,717,359


$ 181,769,353 $ 341,225,584 $ 159,456,231

$ 15,147,446 $ 28,435,465 $ 13,288,019

$ 181,769,353 $ 341,225,584
0 0
Services Center Ltda
it: 900548213-2
alisis Horizontal
Periodo
$ - $ -

% 2015 2016

63% $ 2,169,639,002 $ 2,394,127,979

63% $ 2,169,639,002 $ 2,394,127,979

3% $ 62,197,525 $ 64,106,989
3% $ 8,802,723 $ 9,072,966
63% $ 8,982,305 $ 9,911,690
3% $ 10,060,255 $ 10,369,105
0% $ - $ -
3% $ 12,094,260 $ 12,457,088
0% $ - $ -
3% $ 209,589 $ 216,023
38% $ 2,379,280 $ 2,379,280
3% $ 2,389,310 $ 2,462,662
7% $ 107,115,247 $ 110,975,803

62% $ 1,554,885,184 $ 1,713,498,279


2% $ 1,808,167 $ 1,843,245
62% $ 1,556,693,350 $ 1,715,341,525

57% $ 1,663,808,597 $ 1,826,317,328

87% $ 505,830,404 $ 567,810,651

0% $ - $ -
-61% $ 311,021 $ -

88% $ 505,519,384 $ 567,810,651

88% $ 126,379,846 $ 141,952,663

88% $ 379,139,538 $ 425,857,989

88% $ 37,913,954 $ 42,585,799


88% $ 341,225,584 $ 383,272,190

88% $ 28,435,465 $ 31,939,349

$ 341,225,584 $ 383,272,190
0 0
$ -

(2015 - 2016) $ % 2016

$ 224,488,977 10% $ 2,394,127,979

$ 224,488,977 10% $ 2,394,127,979

$ 1,909,464 3% $ 64,106,989
$ 270,244 3% $ 9,072,966
$ 929,384 10% $ 9,911,690
$ 308,850 3% $ 10,369,105
$ - 0% $ -
$ 362,828 3% $ 12,457,088
$ - 0% $ -
$ 6,434 3% $ 216,023
$ - 0% $ 2,379,280
$ 73,352 3% $ 2,462,662
$ 3,860,556 4% $ 110,975,803

$ 158,613,096 10% $ 1,713,498,279


$ 35,078 2% $ 1,843,245
$ 158,648,174 10% $ 1,715,341,525

$ 162,508,730 10% $ 1,826,317,328

$ 61,980,247 12% $ 567,810,651

$ - 0% $ -
$ (311,021) -100% $ -

$ 62,291,268 12% $ 567,810,651

$ 15,572,817 12% $ 141,952,663

$ 46,718,451 12% $ 425,857,989

$ 4,671,845 12% $ 42,585,799


$ 42,046,606 12% $ 383,272,190

$ 3,503,884 12% $ 31,939,349

$ 383,272,190
0
$ -

2017 (2016-2017)$ %

$ 2,681,638,378 287,510,399 12%

$ 2,681,638,378 287,510,399 12%

$ 66,927,696 2,820,708 4%
$ 9,472,177 399,211 4%
$ 11,101,983 1,190,293 12%
$ 10,825,345 456,241 4%
$ - 0 0%
$ 12,830,800 373,713 3%
$ - 0 0%
$ 225,528 9,505 4%
$ 1,310,720 -1,068,560 -45%
$ 2,571,019 108,357 4%
$ 115,265,269 4,289,466 4%

$ 1,916,286,233 202,787,953 12%


$ 1,879,004 35,759 2%
$ 1,918,165,237 202,823,712 12%

$ 2,033,430,506 207,113,179 11%

$ 648,207,872 80,397,220 14%

$ - 0 0%
$ - 0 0%

$ 648,207,872 80,397,220 14%

$ 162,051,968 20,099,305 14%

$ 486,155,904 60,297,915 14%

$ 48,615,590 6,029,792 14%


$ 437,540,313 54,268,124 14%

$ 36,461,693 4,522,344 14%

$ 437,540,313
0
ESTE VALOR SALE DE 288
CADA UNO A $2,200,000,
AOS = $7,603,200,000 Y
ES LA COMISION DANDO A
ULTIMO VALOR QUE ES EL
COMISION. POR TANTO ES

CORRESPONDE AL 10% DE LA
UTILIDAD NETA, ES UNA
APROPIACION PARA proteger el
capital de la sociedad ante
eventuales prdidas. Por tal
CORRESPONDE AL 10% DE LA
UTILIDAD NETA, ES UNA
APROPIACION PARA proteger el
capital de la sociedad ante
eventuales prdidas. Por tal
razn, el nico uso que se le
puede dar a las reservas, el para
enjugar las prdidas que sufra la
sociedad.
ESTE VALOR SALE DE 288 PAQUETES MENSUALES
CADA UNO A $2,200,000, DA $633,600,000 POR 12
AOS = $7,603,200,000 Y SE LE SACA EL 10% QUE
ES LA COMISION DANDO ASI 760,320,000. eSTE
ULTIMO VALOR QUE ES EL 10% ES EL INGRESO POR
COMISION. POR TANTO ESTA BIEN Y ES ANUAL.
ACTIVO

ACTIVO CORRIENTE
CAJA Y BANCOS
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES

ACTIVO NO CORRIENTE
MUEBLES Y ENSERES
EQUIPO DE COMPUTO
MENOS DEPRECIACION ACUMULADA
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES

TOTAL ACTIVO

PASIVOS

PASIVO CORRIENTE
PROVISION IMPUESTO DE RENTA
CESANTIAS POR PAGAR
TOTAL PASIVO CORRIENTE

PASIVOS NO CORRIENTE
OBLIGACIONES FINANCIERAS
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE

TOTAL PASIVO

PATRIMONIO

CAPITAL SOCIAL
RESERVA LEGAL
UTILIDADES RETENIDAS
UTILIDAD DEL EJERCICIO

TOTAL PATRIMONIO

TOTAL PASIVO + PATRIMONIO


DIFERENCIA
$ - $ - $ -

BALANCE
AO 1 AO 2 AO 3

$ 254,496,224 $ 462,471,201 $ 897,722,278


$ 254,496,224 $ 462,471,201 $ 897,722,278

$ 9,806,400 $ 9,806,400 $ 9,806,400


$ - $ - $ 3,299,700
$ 1,719,340 $ 3,438,680 $ 5,817,960
$ 8,087,060 $ 6,367,720 $ 7,288,140

$ 262,583,284 $ 468,838,921 $ 905,010,418

$ 61,460,419 $ 67,321,983 $ 126,379,846


$ 3,000,000 $ 3,058,200 $ 3,143,830
$ 64,460,419 $ 70,380,183 $ 129,523,675

$ 3,741,607 $ 2,111,533 $ (0)


$ 3,741,607 $ 2,111,533 $ (0)

$ 68,202,026 $ 72,491,716 $ 129,523,675

$ 10,000,000 $ 10,000,000 $ 10,000,000


$ 18,438,126 $ 38,634,721 $ 76,548,674
$ 165,943,132 $ 347,712,485
$ 165,943,132 $ 181,769,353 $ 341,225,584

$ 194,381,258 $ 396,347,205 $ 775,486,743

$ 262,583,284 $ 468,838,921 $ 905,010,418


$ - $ - $ -
$ - $ -

AO 4 AO 5

$ 1,341,628,879 $ 1,849,337,384
$ 1,341,628,879 $ 1,849,337,384

$ 9,806,400 $ 9,806,400
$ 3,299,700 $ 3,299,700
$ 8,197,240 $ 9,507,960
$ 4,908,860 $ 3,598,140

$ 1,346,537,739 $ 1,852,935,524

$ 141,952,663 $ 162,051,968 valor que no supe como se realizo


$ 3,240,345 $ 3,382,920 $ -
$ 145,193,008 $ 165,434,888

$ - $ - Este valor salio del prestamo que se realizo en la empresa y se


$ - $ -

$ 145,193,008 $ 165,434,888

$ 10,000,000 $ 10,000,000
$ 119,134,473 $ 167,750,064 no pude hallarlo
$ 688,938,069 $ 1,072,210,258 realmente no se como
$ 383,272,190 $ 437,540,313 salio

$ 1,201,344,731 $ 1,687,500,635

$ 1,346,537,739 $ 1,852,935,524
$ - $ -
ealizo en la empresa y se le aplica ls tablas de amortizacion, cierto
Emp

$ 3,000,000

BALANCE
$ 2,013 %

ACTIVO

ACTIVO CORRIENTE
CAJA Y BANCOS $ 254,496,224 96.9%
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES $ 254,496,224 96.9%

ACTIVO NO CORRIENTE
MUEBLES Y ENSERES $ 9,806,400 3.7%
EQUIPO DE COMPUTO $ - 0.0%
MENOS DEPRECIACION ACUMULADA $ 1,719,340 0.7%
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES $ 8,087,060 3.1%

TOTAL ACTIVO $ 262,583,284 100.0%

PASIVOS

PASIVO CORRIENTE
PROVISION IMPUESTO DE RENTA $ 61,460,419 94.3%
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 61,460,419 94.3%

PASIVOS NO CORRIENTE
OBLIGACIONES FINANCIERAS $ 3,741,607 5.7%
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE $ 3,741,607 5.7%

TOTAL PASIVO $ 65,202,026 100.0%

PATRIMONIO

CAPITAL SOCIAL $ 10,000,000 5.1%


RESERVA LEGAL $ 18,438,126 9.5%
UTILIDADES RETENIDAS 0.0%
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 165,943,132 85.4%
TOTAL PATRIMONIO $ 194,381,258 100.0%

TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ 259,583,284


DIFERENCIA $ 3,000,000
Empresa Services Center Ltda
Nit: 900548213-2
Analisis Vertical
Periodo 2014 - 2013
$ 3,058,200 $ 3,143,830

$ 2,014 % $ 2,015 %

$ 462,471,201 98.6% $ 897,722,278 99.2%


$ 462,471,201 98.6% $ 897,722,278 99.2%

$ 9,806,400 2.1% $ 9,806,400 1.1%


$ - 0.0% $ 3,299,700 0.4%
$ 3,438,680 0.7% $ 5,817,960 0.6%
$ 6,367,720 1.4% $ 7,288,140 0.8%

$ 468,838,921 100.0% $ 905,010,418 100.0%

$ 67,321,983 97.0% $ 126,379,846 100.0%


$ 67,321,983 97.0% $ 126,379,846 100.0%

$ 2,111,533 3.0% $ (0) 0.0%


$ 2,111,533 3.0% $ (0) 0.0%

$ 69,433,516 100.0% $ 126,379,846 100.0%

$ 10,000,000 2.5% $ 10,000,000 1.3%


$ 38,634,721 9.7% $ 76,548,674 9.9%
$ 165,943,132 41.9% $ 347,712,485 44.8%
$ 181,769,353 45.9% $ 341,225,584 44.0%
0.0% 0.0%
$ 396,347,205 100.0% $ 775,486,743 100.0%

$ 465,780,721 $ 901,866,589
$ 3,058,200 $ 3,143,830
$ 3,240,345 $ 3,382,920

$ 2,016 % $ 2,017 %

$ 1,341,628,879 99.6% $ 1,849,337,384 99.8%


$ 1,341,628,879 99.6% $ 1,849,337,384 99.8%

$ 9,806,400 0.7% $ 9,806,400 0.5%


$ 3,299,700 0.2% $ 3,299,700 0.2%
$ 8,197,240 0.6% $ 9,507,960 0.5%
$ 4,908,860 0.4% $ 3,598,140 0.2%

$ 1,346,537,739 100.0% $ 1,852,935,524 100.0%

$ 141,952,663 100.0% $ 162,051,968 100.0%


$ 141,952,663 100.0% $ 162,051,968 100.0%

0.0%
$ - 0.0% $ - 0.0%
$ - 0.0% $ - 0.0%

$ 141,952,663 100.0% $ 162,051,968 100.0%

$ 10,000,000 0.8% $ 10,000,000 0.6%


$ 119,134,473 9.9% $ 167,750,064 9.9%
$ 688,938,069 57.3% $ 1,072,210,258 63.5%
$ 383,272,190 31.9% $ 437,540,313 25.9%
0.0% 0.0%
$ 1,201,344,731 100.0% $ 1,687,500,635 100.0%

$ 1,343,297,394 $ 1,849,552,603
$ 3,240,345 $ 3,382,920
$ -

BALANCE
2013

ACTIVO

0
0 $ 254,496,224
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES $ 254,496,224

ACTIVO NO CORRIENTE
MUEBLES Y ENSERES $ 9,806,400
EQUIPO DE COMPUTO $ -
MENOS DEPRECIACION ACUMULADA $ 1,719,340
TOTAL ACTIVOS NO CORRIENTES $ 8,087,060

TOTAL ACTIVO $ 262,583,284

PASIVOS

PASIVO CORRIENTE
PROVISION IMPUESTO DE RENTA $ 61,460,419
CESANTIAS POR PAGAR $ 3,000,000
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 64,460,419

PASIVOS NO CORRIENTE
OBLIGACIONES FINANCIERAS $ 3,741,607
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE $ 3,741,607

TOTAL PASIVO $ 68,202,026

PATRIMONIO

CAPITAL SOCIAL $ 10,000,000


RESERVA LEGAL $ 18,438,126
UTILIDADES RETENIDAS $ -
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 165,943,132
$ -
TOTAL PATRIMONIO $ 194,381,258

TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ 262,583,284


DIFERENCIA $ -
Empresa Services
Nit: 9005482
Analisis Hori
Periodo
$ - $ -

2014 (2013 - 2014)$ % 2014

$ 462,471,201 $ 207,974,978 82% $ 462,471,201


$ 462,471,201 $ 207,974,978 82% $ 462,471,201

$ 9,806,400 $ - 0% $ 9,806,400
$ - $ - 0% $ -
$ 3,438,680 $ 1,719,340 100% $ 3,438,680
$ 6,367,720 $ (1,719,340) -21% $ 6,367,720

$ 468,838,921 $ 206,255,638 79% $ 468,838,921

$ 67,321,983 $ 5,861,563 10% $ 67,321,983


$ 3,058,200 $ 58,200 2% $ 3,058,200
$ 70,380,183 $ 5,919,763 9% $ 70,380,183

$ 2,111,533 $ (1,630,073) -44% $ 2,111,533


$ 2,111,533 $ (1,630,073) -44% $ 2,111,533

$ 72,491,716 $ 4,289,690 6% $ 72,491,716

$ 10,000,000 $ - 0% $ 10,000,000
$ 38,634,721 $ 20,196,595 110% $ 38,634,721
$ 165,943,132 $ 165,943,132 0% $ 165,943,132
$ 181,769,353 $ 15,826,221 10% $ 181,769,353
$ - $ -
$ 396,347,205 $ 201,965,948 104% $ 396,347,205

$ 468,838,921 $ 206,255,638 79% $ 468,838,921


$ - $ -
Empresa Services Center Ltda
Nit: 900548213-2
Analisis Horizontal
Periodo
$ - $ -

2015 (2014- 2015)$ % 2015

$ 897,722,278 $ 435,251,077 94% $ 897,722,278


$ 897,722,278 $ 435,251,077 94% $ 897,722,278

$ 9,806,400 $ - 0% $ 9,806,400
$ 3,299,700 $ 3,299,700 0% $ 3,299,700
$ 5,817,960 $ 2,379,280 69% $ 5,817,960
$ 7,288,140 $ 920,420 14% $ 7,288,140
0%
$ 905,010,418 $ 436,171,497 93% $ 905,010,418

$ 126,379,846 $ 59,057,863 88% $ 126,379,846


$ 3,143,830 $ 85,630 3% $ 3,143,830
$ 129,523,675 $ 59,143,493 84% $ 129,523,675

$ (0) $ (2,111,533) -100% $ (0)


$ (0) $ (2,111,533) -100% $ (0)

$ 129,523,675 $ 57,031,960 79% $ 129,523,675

$ 10,000,000 0% $ 10,000,000
$ 76,548,674 $ 37,913,954 98% $ 76,548,674
$ 347,712,485 $ 181,769,353 110% $ 347,712,485
$ 341,225,584 $ 159,456,231 88% $ 341,225,584
$ - $ -
$ 775,486,743 $ 379,139,538 96% $ 775,486,743

$ 905,010,418 $ 436,171,497 93% $ 905,010,418


$ - $ - 0% $ -
$ - $ -

2016 (2015 - 2016) $ % 2016

$ 1,341,628,879 $ 443,906,601 49% $ 1,341,628,879


$ 1,341,628,879 $ 443,906,601 49% $ 1,341,628,879

$ 9,806,400 $ - 0% $ 9,806,400
$ 3,299,700 $ - 0% $ 3,299,700
$ 8,197,240 $ 2,379,280 41% $ 8,197,240
$ 4,908,860 $ (2,379,280) -33% $ 4,908,860

$ 1,346,537,739 $ 441,527,321 49% $ 1,346,537,739

$ 141,952,663 $ 15,572,817 12% $ 141,952,663


$ 3,240,345 $ 96,516 3% $ 3,240,345
$ 145,193,008 $ 15,669,333 12% $ 145,193,008

$ - $ 0 -100% $ -
$ - $ 0 -100% $ -

$ 145,193,008 $ 15,669,333 12% $ 145,193,008

$ 10,000,000 $ - 0% $ 10,000,000
$ 119,134,473 $ 42,585,799 56% $ 119,134,473
$ 688,938,069 $ 341,225,584 98% $ 688,938,069
$ 383,272,190 $ 42,046,606 12% $ 383,272,190
$ - $ -
$ 1,201,344,731 $ 425,857,989 55% $ 1,201,344,731

$ 1,346,537,739 $ 441,527,321 49% $ 1,346,537,739


$ - $ -
$ -

2017 (2016 - 2017)$ %

$ 1,849,337,384 $ 507,708,504 38%


$ 1,849,337,384 $ 507,708,504 38%

$ 9,806,400 $ - 0%
$ 3,299,700 $ - 0%
$ 9,507,960 $ 1,310,720 16%
$ 3,598,140 $ (1,310,720) -27%

$ 1,852,935,524 $ 506,397,784 38%

$ 162,051,968 $ 20,099,305 14%


$ 3,382,920 $ 142,575 4%
$ 165,434,888 $ 20,241,880 14%

$ - $ - 0%
$ - $ - 0%

$ 165,434,888 $ 20,241,880 14%

$ 10,000,000 $ - 0%
$ 167,750,064 $ 48,615,590 41%
$ 1,072,210,258 $ 383,272,190 56%
$ 437,540,313 $ 54,268,124 14%
$ -
$ 1,687,500,635 $ 486,155,904 40%

$ 1,852,935,524 $ 506,397,784 38%


$ - $ -
Ao 1
ACTIVOS
Activos Corrientes
Caja $ 254,496,224
Inventario Final de Mercanca #REF!

Activos Fijos
Muebles y Enceres $ 9,806,400
(Depreciacin Acumulada) $ 1,719,340

PASIVOS
Pasivos Corrientes
Proveedores #REF!
Provisin Impuesto de Renta $ 61,460,419
Obligaciones Financieras a Corto Plazo $ -
Cesantas por Pagar $ 3,000,000

Pasivos No Corrientes
Obligaciones Financieras a Largo Plazo $ 3,741,607

PATRIMONIO
Capital Social $ 10,000,000
Reserva Legal $ 18,438,126
Utilidad Retenida $ -
Utilidad Del Ejercicio $ 165,943,132

INFLACIN
Ao 3 Variacin Fuente
Subi Baj
$ 897,722,278 -$ 643,226,055
#REF! #REF!

$ 9,806,400
$ 5,817,960 $ 4,098,620 $ 4,098,620

#REF! #REF! #REF!


$ 126,379,846 $ 64,919,427 $ 64,919,427
$ - $ -
$ 3,143,830 $ 143,830 $ 143,830

-$ 0 -$ 3,741,607 -$ 3,741,607

$ 10,000,000
$ 76,548,674 $ 58,110,549 $ 58,110,549
$ 347,712,485 $ 347,712,485 $ 347,712,485
$ 341,225,584 $ 175,282,452 $ 175,282,452
TOTAL #REF!
Uso Ao 3 Ao 5

-$ 643,226,055 $ 897,722,278 $ 1,849,337,384


#REF! #REF! #REF!

$ 9,806,400 $ 9,806,400
$ 5,817,960 $ 9,507,960

#REF! #REF!
$ 126,379,846 $ 162,051,968
$ - $ - $ -
$ 3,143,830 $ 3,382,920

-$ 0 $ -

$ 10,000,000 $ 10,000,000
$ 76,548,674 $ 167,750,064
$ 347,712,485 $ 1,072,210,258
$ 341,225,584 $ 437,540,313
#REF!
Variacin Fuente
Subi Baj
-$ 951,615,105
#REF!

$ 3,690,000 $ 3,690,000

#REF! #REF!
$ 35,672,122 $ 35,672,122
$ -
$ 239,091 $ 239,091

$ 0 $ 0

$ 91,201,389 $ 91,201,389
$ 724,497,774 $ 724,497,774
$ 96,314,730 $ 96,314,730
TOTAL #REF!
Uso

-$ 951,615,105
#REF!

$ -

#REF!
TABLA DE AMORTIZACION
PRESTAMO $ 5,000,000
PLAZO 36
TASA 2.18%
CUOTA MES $ 201,879.50
MES INTERESES ABONO A CAPITAL CUOTA
0
1 $ 109,000 $ 92,880 $ 201,880
2 $ 106,975 $ 94,904 $ 201,880
3 $ 104,906 $ 96,973 $ 201,880
4 $ 102,792 $ 99,087 $ 201,880
5 $ 100,632 $ 101,247 $ 201,880
6 $ 98,425 $ 103,454 $ 201,880
7 $ 96,170 $ 105,710 $ 201,880
8 $ 93,865 $ 108,014 $ 201,880
9 $ 91,511 $ 110,369 $ 201,880
10 $ 89,104 $ 112,775 $ 201,880
11 $ 86,646 $ 115,234 $ 201,880
12 $ 84,134 $ 117,746 $ 201,880
13 $ 81,567 $ 120,312 $ 201,880
14 $ 78,944 $ 122,935 $ 201,880
15 $ 76,264 $ 125,615 $ 201,880
16 $ 73,526 $ 128,354 $ 201,880
17 $ 70,728 $ 131,152 $ 201,880
18 $ 67,869 $ 134,011 $ 201,880
19 $ 64,947 $ 136,932 $ 201,880
20 $ 61,962 $ 139,917 $ 201,880
21 $ 58,912 $ 142,968 $ 201,880
22 $ 55,795 $ 146,084 $ 201,880
23 $ 52,610 $ 149,269 $ 201,880
24 $ 49,356 $ 152,523 $ 201,880
25 $ 46,031 $ 155,848 $ 201,880
26 $ 42,634 $ 159,246 $ 201,880
27 $ 39,162 $ 162,717 $ 201,880
28 $ 35,615 $ 166,264 $ 201,880
29 $ 31,991 $ 169,889 $ 201,880
30 $ 28,287 $ 173,592 $ 201,880
31 $ 24,503 $ 177,377 $ 201,880
32 $ 20,636 $ 181,244 $ 201,880
33 $ 16,685 $ 185,195 $ 201,880
34 $ 12,648 $ 189,232 $ 201,880
35 $ 8,522 $ 193,357 $ 201,880
36 $ 4,307 $ 197,572 $ 201,880
SALDO
$ 5,000,000
$ 4,907,120
$ 4,812,216
$ 4,715,243
$ 4,616,156
$ 4,514,909
$ 4,411,454
$ 4,305,744
$ 4,197,730
$ 4,087,361
$ 3,974,586
$ 3,859,352
$ 3,741,607
$ 3,621,294
$ 3,498,359
$ 3,372,744
$ 3,244,390
$ 3,113,238
$ 2,979,227
$ 2,842,295
$ 2,702,377
$ 2,559,410
$ 2,413,325
$ 2,264,056
$ 2,111,533
$ 1,955,685
$ 1,796,440
$ 1,633,723
$ 1,467,458
$ 1,297,569
$ 1,123,977
$ 946,600
$ 765,356
$ 580,162
$ 390,930
$ 197,572
$ (0)
Indicador Formula Resultado ao 1

Activo Corriente/Pasivo
Razn Corriente $ 2.78
Corriente

Activo Corriente -
Prueba cida Inventarios/Pasivo $ 2.69
Corriente

(Activo Corriente -
Capital Neto de Trabajo Inventarios) - Pasivo $ 99,759,680.36
Corriente

Indicador Formula Resultado ao 1

Margen Bruto de Utilidad Bruta/Ventas


135790%
Utilidad Netas * 100

Rentabilidad Sobre Utilidad Neta/Ventas


10000%
Ventas Netas*100

Ventas Netas/
Rotacin de Activos 0.53
Activo Total

Indicador Formula Resultado ao 1

Apalancamiento Total Pasivo / Patrimonio 56%

Pasivo Total con


Endeudamiento $ 0.36
Terceros/Activo Total

Pasivo Total con


Autonoma 56%
Terceros/Patrimonio

Indice de Desarrollo de Pasivo Corriente/Pasivo


0.94
Nuevos Productos Total con Terceros

Indicador Formula Resultado ao 1

Rentabilidad del Utilidad Neta /Patrimonio


82%
patrimonio Total

Rentabilidad Capital Utilidad Neta / Capital 916%


Utilidad Bruta /Ventas
Margen Bruto 1358%
Netas

Gastos Admon y Ventas /


Gastos Admon y Ventas 107%
Ventas Netas

Utildad Operacional /
Margen Operacional 167%
Ventas

Rentabilidad Neta de
Utilidad neta / Ventas 1200%
Ventas (Margen Neto)

Rentabilidad
Utilidad Operacional /
Operacional del 167%
Patrimonio
Patrimonio

Ventas/Activos * UAII /
Ventas * Activo/ Patrimonio
Rentabilidad Financiera 0%
* UAI / UAII * Utilidad
Neta / UAI
SERVICES CENTER LTDA INDICADORES FINANCIEROS
INDICADORES DE LIQUIDEZ
Resultado ao 2 Resultado ao 3 Resultado ao 4

$ 5.16 $ 13.34 $ 21.65

$ 5.25 $ 13.83 $ 22.73

$ 250,478,230.59 $ 756,008,856.70 $ 1,280,803,133.05

INDICADORES DE EFICIENCIA
Resultado ao 2

1561% 2997% 3512%

13202% 38215% 46872%

0.69 2.01 2.46

INDICADORES DE ENDEUDAMIENTO
Resultado ao 2

31% 32% 22%

$ 0.44 $ 1.15 $ 1.40

31% 32% 22%

1.20 3.20 3.90

INDICADORES DE RENTABILIDAD
Resultado ao 2

108% 313% 384%

1210% 3501% 4295%


1561% 2997% 3512%

110% 121% 127%

220% 634% 777%

1584% 4586% 5625%

220% 634% 777%

0% 0% 0%
ADORES FINANCIEROS
LIQUIDEZ
Resultado ao 5

$ 31.70

$ 33.47

$ 1,913,626,335.62

EFICIENCIA

4106%

56900%

2.99

DEUDAMIENTO

17%

$ 1.69

17%

4.71

ENTABILIDAD

466%

5213%
4106%

132%

944%

6828%

944%

0%
Analisis

Como se observa en la tabla la empresa en primer su rentabilidad del activo no es muy alta en
comparacion en al ao 2 que evidencia un aumento de $5,16 con relacin al ao 4 y cinco.
Esta razon indica que por cada peso de duda, la empresa dispone en forma inmediata en el primer
ao de $ para cubrir los Pasivos a corto plazo. Teniendo en cuenta para los aos 2, 3,4 y 5 la
empresa tiene en forma inmediata $ para cancelarla.

Como se puede observar el capital de trabajo aumento con respecto a ao 5, se puede concluir que
los comportamientos comporativamente altos en los aos tres, cuatro y cinco estableciendo una
variacion de $ 1.913.626.335.62

Analisis
Para la empresa se puede concluir que para el aos 1, 2,3,4 y 5 la utilidad bruta es de -1358% ,-
1561%, -2997%,- 3512% y 4106%respectivamente por lo cual se observa que se puede cubrir los
gastos operaciones y no operacionales.
La empresa Services Center Ltda cuenta con una margen bruta de utilidad, rentabilidad sobre ventas y
rotacion de activos mas alta en el ao 5 con una diferencia elevada notable, gracias a su crecimiento
comercial

En la medida que se concentra la deuda en el pasivo corriente con un resultado mayor que uno se
atenta contra la liquidez y si la concentracion es menor que uno se presenta mayor solvencia y el
manejo del endeudamiento es a mas largo plazo.

Interpretacin
Para la empresa no presenta un nivel de endeudamiento alto es decir que para los aos y para el ao
1 ya que tiene un incremento de 56% mientras en el resultado del ao 2 , 3, 4, 5 compromete a la
empresa disminuyen en 15%.
En los cinco primeros aos se observa que la emrpresa no presenta riesgos financieros a corto plazo
debido a que la calidad de la deuda se mantine estable entre $0.36, $0.44 , $1.15, $1,40 y $ 1.69 para
asi cumplir los pagos en los terminos establecidos.
La empresa tiene un 17% de compromiso del patrimonio de los asociados con respecto al de los
acreedores, como tambien el grado de riesgo de cada de cada una de las partes que financian las
operaciones.

En la medida que se concentra la deuda en el pasivo corriente con un resultado mayor que uno se
atenta contra la liquidez y si la concentracion es menor que uno se presenta mayor solvencia y el
manejo del endeudamiento es a mas largo plazo.

Interpretacin

Para interpretar la Rentabilidad del patrimonio se puede concluir que para los aos 1, ao 2 , aos 3,
aos 4 y 5 fue de un 82%,108%,313%, 384% y 466% que se puede decir que en cada ao aumento
entre 30% al 100% en el transcurso de los ao hubo un aumento en la rentabilidad.

Para la empresa hay un grado de rendimiento ms alto en el ao 5 con un -5213% a diferencia de los
aoa anteriores que tiene un -4295%, 3501%, 1210% y elultimo con una baja de 916%.
Teniendo en cuenta los cinco aos en analisis, la empresa genera una utilidad bruta del -4106% ya
que por cada paquete turistico vendido se refleja en las ventas.

Para la empresa la participacion de los gastos administrativos y ventas sobre las ventas fue de un
-107% para el primer ao, en suguendo ao 110% , en el tercer ao 121%, en el cuarto ao127% y en
ao cinco 132% y teniendo en cuenta que disminuyo un -20% para invertir en los gastos de ventas.

Se puede observar que la empresa para el primer ao genero una utilidad operacional de 167% y para
el segundo ao se incremento a un 220%, para el tercer ao un 634% para el tercer ao un777% y en
el ao cinco un 944% es decir que la empresa tiene un lucrativo en si mismo.

Como se puede observar las ventas en la empresa para el ao 1, ao 2, ao3, ao 4 y ao 5


generaron un 35% y 100% de utilidad respectivamente tambien se refleja el aumento de un ao a otro
en utilidad que es de un 95%, y a pesar del aumento en los costos de venta y en los gastos en ventas
crecio lo suficiente para asumir el aumento.

Para la empresa Services Center Ltda hubo un rendimiento positivo entre los 5 aos con un 94% a
diferencia del ao 1 el cual arroj un 167% de rentabilidad, hubo un incremento del 10%.

Segn estos resultados que arroj la frmula dice que la empresa en el ao 1 y ao 2 no obtuvieron
un beneficio generado por la inversin realizada.
Indi
Indicador Formula

Razn Corriente Activo Corriente/Pasivo Corriente

Activo Corriente - Inventarios/Pasivo


Prueba cida
Corriente

Activo Corriente - Inventarios /Pasivo


Capital Neto de Trabajo
Corriente
Indic
Indicador Formula
Margen Bruto de Utilidad Utilidad Bruta/Ventas Netas * 100

Rentabilidad Sobre Ventas Utilidad Neta/Ventas Netas*100

Ventas Netas/
Rotacin de Activos
Activo Total
Indicad
Indicador Formula
Apalancamiento Total Pasivo / Patrimonio
Endeudamiento Pasivo Total con Terceros/Activo Total

Autonoma Pasivo Total con Terceros/Patrimonio

Indice de Desarrollo de Nuevos


Pasivo Corriente/Pasivo Total con Terceros
Productos

Indi
Indicador Formula
No. Das cartera a mano Cuentas por Cobrar*360/Ventas Netas

Rotacin de Cartera 360/N. de Cartera a Mano

Rotacin de Inventarios Costo de ventas/Inventario Total Promedio

Rotacin Activos Fijos Ventas netas/Activo fijo bruto

Rotacin Activo Total Ventas Netas/Activo Total Bruto


Ventas Netas/ Activo Corriente - Pasivo
Rotacin del Capital de Trabajo
Corriente
Total a Pagar Promedio/Compras a Crdito
Rotacin Proveedores
periodo
Indica
Indicador Formula
Rentabilidad del patrimonio Utilidad Neta /Patrimonio Total
Rentabilidad Capital Utilidad Neta / Capital
Margen Bruto Utilidad Bruta /Ventas Netas
Gastos Admon y Ventas Gastos Admon y Ventas / Ventas Netas

Margen Operacional Utildad Operacional / Ventas


Rentabilidad Neta de Ventas
Utilidad neta / Ventas
(Margen Neto)

Rentabilidad Operacional del


Utilidad Operacional / Patrimonio
Patrimonio

Ventas/Activos * UAII / Ventas * Activo/


Rentabilidad Financiera
Patrimonio * UAI / UAII * Utilidad Neta / UAI
Indicadores de Liquidez
Resultado

407%

385%

19438125760%
Indicadores de Eficiencia
Resultado
74975%

10000%

63%
Indicadores de Endeudamiento
Resultado
35%
26%

35%

95%

Indicadores de Actividad
Resultado
0%

0%

0%

65%

63%

-6446041855%
-

Indicadores de Rentabilidad
Resultado
85%
1659%
750%
542%

149%

1200%

127%

?
icadores de Liquidez
Interpretacin

Indica la capacidad que tiene la empresa para cumplir con sus obligacio- nes financieras, deudas o pasivos a
corto plazo. Al dividir el activo corrien- te entre el pasivo corriente, sabremos cuantos activos corrientes tendremos
para cubrir o respaldar esos pasivos exigibles a corto plazo.

Revela la capacidad de la empresa para cancelar sus obligaciones co- rrientes, pero sin contar con la venta de
sus existencias, es decir, bsica- mente con los saldos de efectivo, el producido de sus cuentas por cobrar, sus
inversiones temporales y algn otro activo de fcil liquidacin que pueda haber, diferente a los inventarios.

Muestra el valor que le quedara a la empresa, despus de haber pagado sus pasivos de corto plazo, permitiendo
a la Gerencia tomar decisiones de inversinn temporal
cadores de Eficiencia
Interpretacin
Por cada peso vendido, cunto se genera para cubrir los gastos operacionales y no operacionales

Es la reacin que existe de las utilidades despues de ingresos y egresos no operacionales e impuestos, que
pueden contribuir o restar capacidad para producir rentabilidad sobre las ventas

Es un indicador de productividad. Mide cuntos pesos genera cada peso invertido en activo total.
dores de Endeudamiento
Interpretacin
La empresa tiene comprometido en XX veces
Por cada peso invertido en activos, cunto est financiado por terceros y qu garanta est presentando la
empresa a los acreedores.

Mide el grado de compromiso del patrimonio de los asociados con respecto al de los acreedores, como tambin el
grado de riesgo de cada una de las partes que financian las operaciones.

Se interpreta diciendo que en la medida que se concentra la deuda en el pasivo corriente con un resultado mayor
que uno (1) se atenta contra la liquidez, y si la concentracin es menor que uno (1) se presenta mayor solvencia y
el manejo del endeudamiento es a ms largo plazo.

cadores de Actividad
Interpretacin
la empresa demora XX das en recuperar la cartera
La empresa roto su cartera xxx veces, es decir que el valor en Cuentas por Cobrar XXXX los convirti a efectivo
4.2 veces
Veces: La rotacion de inventarios es el induicador que nos permite saber el numero de veces en que el inventario
es realizado en un periodo determinado. Nos permite identificar cuantas veces el invetario se convierte en dinero
o en cuentas por cobrar.

vendi $XXX por cada peso invertido en activos fijos.

por cada peso invertido en los activos totales, la empresa vendi en $xxxx
Los pasivos corrientes hacen referencia a los pasivos que la empresa debe pagar en un plazo igual o inferior a un
ao y en este caso los activos corrientes, que son susceptibles de convertirse en dinero en efectivo en un periodo
inferior a un ao.
El crdito es una operacin financiera donde una persona presta una cantidad ... un pago menor al total facturado
en el perodo, se efectua el primedio a pagar, sobre la compra a credito.
adores de Rentabilidad
Interpretacin
La rentabilidad del patrimonio bruto fue de XX%
el rendimiento del capital es del XXX%
Por cada peso vendido, la empresa genera una utilidad bruta del XXX%
la empresa, debe invertir en gastos de ventas y administracin, el XXX%

Indica si el negocio es o no lucrativo, en s mismo, independientemente de la forma como ha sido financiado.

la empresa gener una utilidad operacional, equivalente alXXX% sobre las ventas

Permite identificar la rentabilidad que le ofrece a los socios o accionistas el capital que han invertido en la
empresa, sin tomar en cuenta los gastos financieros ni de impuestos y participacin de trabajadores.

Mide el beneficio neto (deducidos los gastos financieros, impuestos y participacin de trabajadores) generado en
relacin a la inversin de los propietarios de la empresa.
1801
24801
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