FINANCIAMIENTO A MEDIANO Y LARGO PLAZO

HISTORIA DEL CREDITO

PRESENTADO POR:

MAYRA NATALIA GONZLEZ ID 466124

UNIVERSIDAD MINUTO DE DIOS

FACULTAD DE ADMINISTRACIN

PROGRAMA DE ADMINISTRACIN FINANCIERA

VILLAVICENCIO- META

2017
FINANCIAMIENTO A MEDIANO Y LARGO PLAZO

HISTORIA DEL CREDITO

PRESENTADO POR:

MAYRA NATALIA GONZLEZ ID 466124

PRESENTADO A:

MG. LUIS EDUARDO REY HUERTAS

UNIVERSIDAD MINUTO DE DIOS

FACULTAD DE ADMINISTRACIN

PROGRAMA DE ADMINISTRACIN FINANCIERA

VILLAVICENCIO- META

2017
 INTRODUCCION

El crdito puede ser de gran ayuda si se utiliza de la manera correcta. Puede ayudarlo a
hacer compras grandes como una casa o un automvil. Tambin puede utilizarse para
pagar la educacin.

Utilizar crdito puede ser conveniente ya que le permite realizar compras grandes, para
las que no tiene suficientes ahorros. Sin embargo, el crdito puede acumular una deuda
que puede salirse de control si usted no lo administra con cuidado o si gasta demasiado.
 Origen del crdito

El crdito data de la antigua Roma, donde se puede evidenciar los primeros casos de
crditos donde las personas recurran a un prestamista para solucionar sus problemas de
liquidez, aunque en aquella poca los prestamistas presentaban un alto grado de riesgos,
se encontraron constancias de leyes que establecan castigos y hasta confiscacin de los
bienes por el incumplimiento del pago de dicha obligacin.
En el siglo IV A.C en varias ciudades griegas se constituyeron bancos pblicos, cuya
labor principal eran las operaciones de cambio y crditos, aunque tambin cumplan la
funcin de recaudo de y acuaban monedas.
En la antigua Roma los pueblos agricultores recurran al Mutuum el cual era un
prstamo de consumo, en el cual de transfiere cierta cantidad de cosas que eran
apreciables por el peso, numero o medida y al cabo de determinado tiempo deba ser
devuelto en la misma cantidad y calidad.
Haciendo mencin que el prstamo de dinero que antes tena una importancia particular
era realizado mediante algunas solemnidades del Nexun; luego de un tiempo se hizo la
obligacin del prstamo mediante la simple entrega de las especies la cual de esta naca
una obligacin o estipulacin. El carcter de prstamo fue modificado a medida de la
simplificacin de las formas.
Para la formacin de este contrato se necesita la Mutuo Datio, es decir, un traslado de
propiedad a ttulo de prstamo. Esta debe hacerse en provecho del propietario y es
indispensable que tenga por objeto cosas apreciadas en nmero, peso y medida.

Este se separa de los otros contratos RE o REALES sobre todo por el carcter que
debe presentar la entrega de las cosas prestadas. Es necesario que las cosas prestadas
salgan del patrimonio del mutuante para entrar en el patrimonio del mutuario; solo se hace
esta si el prestamista es propietario de la cosa y si es capaz de enajenar. Esto tiene las
siguientes consecuencias:
a. Ser propietario de la cosa prestada.
b. El tercero, propietario de la cosa prestada, puede solamente ejercer contra el
Accipiens sea Rei Vindicatio si existe, si han sido consumida de mala fe.
c. No puede haber Mutuum si el Tradens es incapaz de enajenar.

La Datio no basta para que haya Mutuum, las partes deben ponerse de acuerdo sobre
el alcance de la Datio con intencin de hacer Mutuum. Las cosas que pueden
constituir Mutuum: Son las que por su naturaleza no tienen valor individua, sino que
son susceptible de ser reemplazadas por otras de su misma especie, peso y medida y que
sean de la misma utilidad. Ejemplo: Moneda, vino, aceite, cereales, etc.

El Mutuum es un contrato unilateral, este engendra una solo obligacin a cargo del
prestatario, quien estaba obligado a restituir el equivalente de lo que ha recibido. Queda
libre de la obligacin del Mutuum si la cosa perece por caso fortuito. La obligacin
nacida del Mutuum es de derecho estricto y estaba sancionada por la Condictio Certae
Creditae Pecuniae cuando se trata de un prstamo de dinero y por la Condictio Triticaria
cuando el contrato tiene por objeto cualquier otra cantidad de dinero.

Cabe destacar que en los 3 primeros siglos, en Roma la tasa de inters era muy elevada,
pero para suerte de los ciudadanos fue redactada la ley de las Doce Tablas.

Estos magistrados no dejaron de provocar la insercin de esta ley la disposicin que fijaba
de un modo preciso la tasa mxima del inters. El plazo para pagar los intereses era el da
de las calendas; los intereses as contados reciban el nombre de Centsima y el
porcentaje de la tasa era de un 24% hasta el cuarenta y 48% luego se estableci una tasa
que fue considerada como mximo por los edictos de los gobernadores de provincias y la
jurisprudencia: Es la centsima usura, es decir 1% al mes o 12% al ao. Justiniano
modifico la tasa legal del inters, tomando en cuenta la condicin y la naturaleza de las
personas y sus aspiraciones. Segn la ley 26 de aquel entonces, el tipo legal es fijado en
un 6% y 8% para los comerciantes y resaltando que las personas de elevado rango no
deben exigir ms de un cuatro 4%. En fin el Muticium Fenus, no puede pasar del 12%.
Hasta el siglo XII se presentaron avances significativos en cuanto a las operaciones de
cambio los bancos conocen una poca de crecimiento y estabilidad, marcada por el
desarrollo de los institutos de emisin, la multiplicacin de las casas de "alta banca", que
actan como consejeros, corredores o mandatarios en grandes operaciones financieras; la
creacin de los grandes bancos comerciales, cuyo capital estaba altamente distribuido en
el pblico, y el nacimiento de las instituciones bancarias, destinadas a responder a las
necesidades especficas de la clientela.

Crdito

La palabra crdito viene del latn credititus del verbo credere: creer), que significa "cosa
confiada". As "crdito" en su origen significa entre otras cosas, confiar o tener confianza.
Se considerar crdito, el derecho que tiene una persona acreedora a recibir de otra
deudora una cantidad en numerario entre otros. En general es el cambio de una riqueza
presente por una futura, basado en la confianza y solvencia que se concede al deudor.
El crdito, segn algunos economistas, es una especie de cambio que acta en el tiempo
en vez de actuar en el espacio. Puede ser definido como "el cambio de una riqueza
presente por una riqueza futura"
El crdito es considerado un prstamo de dinero que otorga un banco a un cliente, sea
persona natural o persona jurdica con el compromiso de que en el futuro el cliente pagara
el valor del crdito otorgado de forma gradual realizando el pago de las cuotas, en el cual
se ve reflejado un valor a cancelar por concepto de intereses por el tiempo que el dinero
estuvo prestado.
Para poder adquirir un prstamo las personas o clientes deben cumplir con ciertos
requisitos, y los cuales son sometidos a un estudio de crdito, el cual identifica los
ingresos, las deudas y la capacidad de endeudamiento del cliente, y as saber si puede
obtener el crdito.

Clasificacin de los crditos

1) Por su naturaleza
1.1. Propio
1.2. Necesario

2. Por la calidad de las cosas en que consiste la prestacin

2.1. Natural
2.2. Monetario

3. Por el vencimiento
3.1. A termino
3.2. en plazo

4. por las personas

4.1. publico
4.2. privado

5. Por la garanta
5.1. Personal
5.2. Real

6. Por el objeto de la finalidad

6.1. De consumo productivo

Clasificacin del crdito segn su uso:

Crdito de inversin: aquel que se otorga con objeto de colocar capitales en manos de
terceros, para recuperarlos en fechas distantes de aquella en que se hizo la prestacin,
percibiendo adicionalmente un determinado inters.
Crdito bancario: bsicamente una institucin bancaria es una empresa creada para
comerciar con el crdito. En contraste con el crdito de inversin el crdito bancario
caracteriza por su corta duracin. El objeto principal del crdito bancario es hacer
funcionar las actividades de produccin, distribucin y consumo.
Crdito entre comerciantes: aquel en que uno de los bienes que da inicio la operacin
est constituido por mercanca o servicios, donde no se incluye las operaciones de
prstamos hechas en dinero o ttulos de crdito.
Crdito al consumidor: el que una empresa concede a su clientela al entregarle
productos o servicios a cambio de recibir su valor, con o sin inters pactado u oculto, en
una fecha futura.

Clasificacin del crdito en base en los documentos que respaldan la operacin:

Documentos de crdito bancario o comercial: esta clasificacin se establece en

atencin al respaldo que, para garantizar las operaciones realizadas, se deriva del
documento que justifica la transaccin (potencialidad de cobro entraada por la
posesin del documento).
Documentos de primera garanta (letra y pagare avalado o garantizado)
Documentos de segunda garanta (letra y pagare simple)
Documentos de tercera garanta (cuenta corriente garantizada)
Documentos de cuarta garanta (cuenta corriente sin garanta)
Documentos de crdito de inversin: en relacin con este crdito, es normal
estipularlo a largo plazo, para lo cual se utiliza los bonos y pagares hipotecarios. Las
obligaciones sin garanta especfica casi siempre son emitidas por cias. De prestigio a
mediano y largo plazo, en cantidades fijas y con un inters previamente establecido.

Clasificacin del crdito en atencin a las condiciones de pago.

Crdito normal o contado comercial: pactado cuando el deudor conviene en liquidar

lo comprado en un periodo determinado (por lo general no rebasa los 90 das). Tiene
como caracterstica la inexistencia de un inters aceptado y casi nunca lo respaldan
ttulos de crdito.
Crditos a plazos: consiste en dividir el vencimiento de una obligacin en varias partes
con fecha de vencimiento separadas entre s por iguales periodos de tiempo.
Crdito fijo con lmite renovable o resolvente: en este se fija un lmite al deudor del
crdito par a las adquisiciones que puede realizar, cuando se llega al lmite la cuente
queda cerrada para ms adquisiciones y vuelve a quedar abierta cuando se efecta un
pago.
Crdito garantizado: el crdito concedido previo anlisis del deudor llega hasta
determinado lmite y mientras la cuenta no lo sobrepase, el cobro de la cantidad
adecuada queda totalmente garantizado. El lmite puede ser variable o no.

Clasificacin del crdito por el sujeto:

Crdito pblico: es para el uso del estado. Comprende los crditos otorgados a
instituciones gubernamentales (estados, municipios y gobierno federal)
Crdito privado: el que otorga o ejerce los particulares, su manejo y ejecucin estn
reglamentados por la ley y regidos por las condiciones operativas y de mercado.
Crdito mixto: es la combinacin del crdito pblico y privado.

Riesgo de crdito

Se produce cuando una de las partes de un contrato financiero no asumen sus obligaciones de
pago. Por ejemplo, si un comprador obtiene un prstamo para adquirir un automvil, l est
usando el dinero de la compaa financiera para comprar el automvil, y est prometiendo pagarle
a la compaa envindole una suma de dinero cada mes. El riesgo de crdito aparecera si el Sr
comprador no cumpliera el pago de cada mes.
El riesgo de crdito es la posibilidad de sufrir una prdida como consecuencia de un impago por
parte de nuestra contrapartida en una operacin financiera, es decir, el riesgo de que no nos pague.
El riesgo de crdito supone una variacin en los resultados financieros de un activo financiero o
una cartera de inversin tras la quiebra o impago de una empresa. Por tanto, es una forma de medir
la probabilidad que tiene un deudor (derecho de pago) frente a un acreedor (derecho de cobro) de
cumplir con sus obligaciones de pago, ya sea durante la vida del activo financiero o a vencimiento.

Este tipo de riesgo est relacionado directamente con los problemas que pueda presentar la
compaa, de una forma individual. En cambio, el riesgo de mercado (en el que se incluye riesgo
de divisa, de precio, de volatilidad, etc.) tiene un componente de riesgo sistemtico (es aquel que
se deriva de la incertidumbre global del mercado que afecta en mayor o menor grado a todos los
activos existentes en la economa).
Una caracterstica a tener en cuenta es la forma de la distribucin del riesgo de crdito. Mientras
que el riesgo de mercado toma una distribucin normal, lo que quiere decir que es simtrica dando
las mismas probabilidades a ambos lados de la distribucin, el riesgo de crdito es asimtrica
negativa. Con una asimetra negativa, hay ms valores a la izquierda de la distribucin, es decir,
de la media. Adems, la media de la distribucin es menor a la media de la distribucin normal.
 Entidades otorgantes de crdito

Bancos: Son establecimientos bancarios las instituciones financieras que tienen por
funcin principal la captacin de recursos en cuenta corriente bancaria, as como tambin
la captacin de otros depsitos a la vista o a trmino, con el objeto primordial de realizar
operaciones activas de crdito.

Operaciones.

Descontar y negociar pagars, giros, letras de cambio y otros ttulos de deuda;

Recibir depsitos en cuenta corriente, a trmino y de ahorros, conforme a las

previsiones contenidas en el Cdigo de Comercio y en el presente Estatuto;

Cobrar deudas y hacer pagos y traspasos;

Comprar y vender letras de cambio y monedas;

Otorgar crdito;

Aceptar para su pago, en fecha futura, letras de cambio que se originen en

transacciones de bienes correspondientes a compraventas nacionales o
internacionales.

Expedir cartas de crdito;

Recibir bienes muebles en depsito para su custodia, segn los trminos y

condiciones que el mismo banco prescriba, y arrendar cajillas de seguridad para la
custodia de tales bienes;

Tomar prstamos dentro y fuera del pas, con las limitaciones sealadas por las
leyes;

Obrar como agente de transferencia de cualquier persona y en tal carcter recibir y

entregar dinero, traspasar, registrar y refrendar ttulos de acciones, bonos u otras
constancias de deudas;

Celebrar contratos de apertura de crdito, conforme a lo previsto en el Cdigo de

Comercio, y

Otorgar avales y garantas, con sujecin a los lmites y prohibiciones que

establezcan la Junta Directiva del Banco de la Repblica y el Gobierno Nacional,
cada uno dentro de su competencia.

Compaas de financiamiento comercial: Son las instituciones que tienen por funcin
principal captar recursos mediante depsitos a trmino, con el objeto primordial de
realizar operaciones activas de crdito para facilitar la comercializacin de bienes o
servicios. Las compaas de financiamiento comercial especializadas en leasing tendrn
como objeto primordial realizar operaciones de arrendamiento financiero o leasing.

Las compaas de financiamiento comercial en desarrollo de su objeto principal podrn:

Captar ahorro a travs de depsitos a trmino. Los ttulos respectivos sern

nominativos y de libre negociacin, no podrn tener plazos inferiores a tres (3) meses
y slo podrn redimirse en la fecha de su vencimiento. En caso de que no se hagan
efectivos en dicha fecha los certificados se entendern prorrogados por un trmino
igual al inicialmente pactado;

Cooperativas financieras: Son los organismos cooperativos especializados cuya funcin

principal consiste en adelantar actividad financiera, su naturaleza jurdica se rige por las
disposiciones de la Ley 79 de 1988 y se encuentran sometidas al control, inspeccin y
vigilancia de la Superintendencia Bancaria. Estas cooperativas son establecimientos de
crdito.

Corporaciones Financieras: Son aquellas instituciones que tienen por funcin principal
la captacin de recursos a trmino, a travs de depsitos o de instrumentos de deuda a
plazo, con el fin de realizar operaciones activas de crdito y efectuar inversiones, con el
objeto primordial de fomentar o promover la creacin, reorganizacin, fusin,
transformacin y expansin de empresas en los sectores que establezcan las normas que
regulan su actividad.

Tipos de crdito

Crdito de consumo: es un prstamo realizado a una persona, para adquirir bienes o

servicios, como la compra de electrodomsticos, remodelaciones, vehculos, productos
para el hogar, viajes, actividades de entretenimiento, entre otros. El crdito de consumo
puede ser de corto y mediano plazo.

Crdito hipotecario: es una alternativa de financiacin para personas naturales mediante

la cual pueden adquirir vivienda nueva o usada, construir, reparar, remodelar, o subdividir
una casa que ya est en uso. El crdito hipotecario es de largo plazo.

Microcrdito: es un prstamo de monto reducido, que sirve principalmente para financiar

proyectos que ya estn en marcha, como el mejoramiento de produccin de
microempresas, o para las unidades productivas ya constituidas, y que no necesariamente
estn registradas en la Cmara de Comercio. El microcrdito es de mediano plazo.
Crditos especiales: son prstamos que apuntan a cubrir una necesidad empresarial o
hacer inversin en una actividad primaria econmica, como el crdito rural y
agropecuario, el crdito para empresas o el capital de trabajo.

Si no existieran los crditos

Si no existieran los crditos, el sistema financiero no funcionar de una forma equilibrada

ya que no habra productos de colocacin, para ofrecerles a los clientes y no sera rentable
para las entidades financieras, adems para las personas sera muy complicado adquirir
sus bienes y cumplir sus propsitos, y se veran obligados a realizar un ahorro.
Pero es muy complicado para las personas, empresas, estados y entidades pblicas poder
tener liquidez sin la existencia del crdito ya que solamente contaran con los recursos
propios y sera imposible continuar su funcionamiento de una manera equilibrada, y poder
manejar sus recursos.
Ejemplo:
Una familia conformada por 4 personas el sr. Alfonso, la Sra. Martha y sus dos hijos: Jos
y Manuel, ellos viven en un apartamento en alquiler en la ciudad de Villavicencio por un
valor de $400.000, el Sr Alfonso trabaja en una empresa de seguridad y la Sra. Martha
trabaja como empleada domstica, ellos quieren adquirir una casa propia pero se le es
muy complicado debido a que sus ingresos no son tan altos y sus gastos cada vez se
incrementan ms, y la nica forma de adquirir el dinero para la compra de sus casa es
realizando un ahorro; Aunque ellos se esfuerzan para cumplir con su ahorro es imposible
ahorrar $150000.000 que cuesta la vivienda.
Referencias

Ramirez, J. M., & Martinez cardenas, E. (2010). Matematica Financiera. Bogota D.C :
Editorial Trillas de colombia LTDA.

Gitman, Lawrence J. y Zutter, Chad J. Principios de administracin financiera. Edicin

12. Pearson Educacin, Mxico 2012

http://www.bancafacil.cl/bancafacil/servlet