IV CURSO DE EXTENSIN UNIVERSITARIA OSINERG

PRINCIPIOS ECONMICOS DE LA INDUSTRIA

DEL GAS NATURAL

Eco. Arturo Vsquez Cordano

Oficina de Estudios Econmicos
OSINERG

Lima, 8 de Febrero del 2006

CONTENIDO DE LA PRESENTACION

Caractersticas del Gas Natural

El Proceso de Abastecimiento de Gas Natural

Contexto Mundial

Mercados Relevantes

Organizacin y Competencia en la Industria

- Red Simple

- Red Compleja

La Industria del Gas Natural en el Per

Impacto Econmico y Beneficios del Proyecto Camisea

1
 PRINCIPALES FUENTES ENERGTICAS

Carbn
Petrleo T
R Electricidad
Gas Natural A
R N Calor
Nuclear Combustibles
E S
S Lquidos
Hidro F Iluminacin
E O
R Elica R Combustibles Fuerza
V M Slidos
A Solar
A Movimiento
S C
Geotermia Combustibles
I Gaseosos
Mareomotriz O
N Secundaria Uso Final
Biomasa
Primaria
Fuente: Espinoza (2005)

TRANSFORMACIN Y PERDIDAS DE ENERGA

Prdidas Prdidas

Energa Unidad Energa Aparato

Primaria Transformadora Secundaria

Rendimientos
Central Hidrulica: 85% Util
Ciclo Combinado a GN: 55%
Central a Carbn: 40% Satisface una
Motor Diesel: 38% Necesidad
Ciclo Simple (D2 o GN): 35%
Motor a Gasolina: 25%
Fuente: Espinoza (2005)

2
 CARACTERSTICAS DEL GAS NATURAL (1)

Es una mezcla de hidrocarburos livianos (principalmente metano,

etano y propano) que en condiciones de reservorio se encuentran
en estado gaseoso o en disolucin con el petrleo.

El metano no requiere de plantas de refinacin complejas para

procesarlo y obtener productos comerciales. Los lquidos de gas
natural son procesados en plantas de fraccionamiento donde se
obtienen derivados como el diesel 2, gasolinas y GLP.

Tiende a expandirse al contacto con el medio ambiente, por lo cual

su almacenamiento a gran escala no es econmicamente viable y
su transporte por ductos es costoso.

El gas natural compite con otros combustibles (lquidos, carbn y

electricidad) en la provisin de energa en diferentes segmentos
econmicos

CARACTERSTICAS DEL GAS NATURAL (2)

En el mercado mundial an no es considerado un bien commodity:

- No es susceptible de ser transado fluidamente en el mercado

internacional.

- Sus caractersticas no se encuentra estandarizadas.

- Sus precios no se fijan conforme al movimiento de la oferta y la

demanda de dicho mercado. No existe un mercado global de este
producto (importancia de los mercado regionales).

El mayor comercio del Gas Natural Licuefactado (LNG) generar en el

futuro la conformacin de un mercado mundial similar al del petrleo.

3
 PROCESO DE ABASTECIMIENTO DEL GAS NATURAL (1)

Exploracin: fase previa altamente

riesgosa (fallos de informacin).

Explotacin de Yacimientos: Actividad

competitiva, aunque dependiendo de la
abundancia de recursos puede estar
concentrada en pocos operadores.

Transporte y Distribucin:
Necesarias porque normalmente los
yacimientos de gas natural son lejanos de
los grandes centros de consumo.

Estas redes exhiben caractersticas de

monopolio natural, aunque el desarrollo de
una red interconectada puede hacerlas
ms dbiles.

PROCESO DE ABASTECIMIENTO: CARACTERSTICAS (2)

La caracterstica ms importante en esta industria es la prestacin

del suministro del gas mediante redes de abastecimiento
(gaseoductos), diseadas para atender a una diversidad de
usuarios.

Estas redes son exclusivas para el abastecimiento del combustible

a travs de conexiones domiciliarias a nivel residencial o mediante
enlaces a la red principal de distribucin para el abastecimiento de
la industria.

4
 PROCESO DE ABASTECIMIENTO: COSTOS DE TRANSPORTE

El gas se puede almacenar a un

costo razonable en los ductos de Costos Representativos del transporte a gran
transporte (pero de manera escala del Gas y el Petrleo
limitada) o en facilidades de
almacenamiento artificiales a un 5
mayor costo (Salt Dome Trap
Storage) 4

U S $ / M illn B TU
3
Es posible transportar a mayores
distancias el gas mediante
2
barcos tanque en su forma
licuefactada (LNG).
1

El gas puede ser enfriado en 0

plantas especiales (cuyo 800 1600 3200 4800 6400 8000
construccin demanda fuertes Distancia (Km)
inversiones) a menos de -160 C Oleoducto Gaseoducto On Shore Gaseoducto Off Shore LNG
comprimindose en una relacin
de 1/600 veces, haciendo viable
su transporte va martima en
barcos metaneros.

DESPACHO DEL LNG: DE LA PRODUCCIN A LA DISTRIBUCIN

Produccin de Gas Natural
Ductos de Gas
Natural

Dock

Dock

Facilidades de Facilidades de
Vaporizacin y Licuefaccin y
Almacenamiento Almacenamiento
Fuente: FERC (2003).

5
COMPARACIN ENTRE EL ABASTECIMIENTO DE PETRLEO Y GAS (1)

ABASTECIMIENTO DE PETRLEO

Cadena corta y dbil

Fcil compensacin de las interrupciones

Existen mecanismos de mercado para compensar fallos en el despacho (alta

transabilidad del petrleo, almacenamiento factible)

Patrn de Riesgo:
El productor de Petrleo tiene muchas opciones, el factor de riesgo
principal es el precio.
Existe riesgo sobre el tamao de las reserva y el precio (internacional),
pero no en la comercializacin (la crema del negocio).

COMPARACIN ENTRE EL ABASTECIMIENTO DE PETRLEO Y GAS (2)

ABASTECIMIENTO DEL GAS NATURAL

Cadena Larga y Firme

Existencia de lazos fsicos estables desde la boca del pozo hasta el

punto de abastecimiento del consumidor final

Interrupciones:
Si no hay gas aguas abajo (consumidores), no hay dinero aguas
arriba (productor) ruptura de la cadena de pagos.

Grandes inversiones en la cadena de carcter hundido.

No existen mecanismos de mercado para compensar interrupciones

(restricciones de capacidad, activos especficos limitados).

6
 LA CADENA DEL GAS NATURAL VS LA CADENA DEL PETRLEO (3)

CADENA DEL GAS NATURAL

Patrn de Riesgo:

El Productor de gas y los Consumidores estn Atados (industria de red).

Riesgo: tamao de las reservas, precios (si estn indexados a marcadores
asociados al petrleo), confiabilidad del suministro (reliability).

En conclusin:

Los procesos de comercializacin del gas natural son diferentes de los del
petrleo.

MERCADO MUNDIAL DEL GAS? (1)

Gas Natural: escasa liquidez fsica (restricciones de almacenamiento),
rigidez de la cadena de abastecimiento. Infraestructura cara (ductos).

La infraestructura limita la comercializacin del gas a grandes distancias

(geografa accidentada mayores costos).

A diferencia del petrleo, el Gas Natural tiene un mercado mundial

organizado: existentes varios mercados regionales.

OESTE CENTRO ESTE

Norte Amrica Europa Este del Asia
USA Oeste de Europa Japn

Noruega Indonesia
Canad Rusia Medio Este
Argelia Australia

7
CONTEXTO MUNDIAL: RESERVAS PROBADAS DE GAS NATURAL (2003)

Fuente: British Petroleum.

CONTEXTO MUNDIAL: CONSUMO POR AREAS GEOGRFICAS

Fuente: British Petroleum.

8
CONTEXTO MUNDIAL: PRINCIPALES FLUJOS DE COMERCIO (2003)

Fuente: CEDIGAZ, TOKYO GAS.

CONTEXTO MUNDIAL: PRINCIPALES FLUJOS DE COMERCIO (2004)

Fuente: British Petroleum.

9
 CONTEXTO MUNDIAL: CONSUMO PER CAPITA (2004)

Fuente: British Petroleum.

MERCADO MUNDIAL DEL GAS? (2)

La dinmica del comercio del gas natural es slo a nivel re las grandes
regiones.

Escasa integracin de mercados: las transferencias de shocks

regionales es baja (distancia, restricciones de infraestructura y
tecnolgicas).

No existen ajustes mutuos entre los precios regionales del gas: no existe
un marcador internacional para el precio del gas natural.

10
Estructura del Mercado

Los fundamentos para establecer el precio en un

mercado de Gas dado esta relacionado con la
especificidad del Mercado.

La especificidad esta expresada por:

Organizacin:
Regulado o No, Monoplico o Competitivo.
Tipo de Usuarios Finales:
Industria, Generacin Elctrica, Residencial, etc.
Nmero de Vendedores, Compradores y
Comercializadores.
Madurez.

MERCADOS RELEVANTES PARA EL GAS NATURAL

Comercial y
Transporte
Industrial
Hoteles
Fbricas Edificios

Escuelas
Universidades

Transporte
Pblico

Generacin
Elctrica

Gas Natural
Vehicular

LNG Residencial

Exportacin

11
 FUENTES DE ENERGA QUE COMPITEN CON EL GAS NATURAL

El Gas Natural competir como fuente de energa barata con otros

combustibles derivados en diferentes segmentos. En muchos casos,
desplazar combustibles menos eficientes, ms costos y
contaminantes.
Derivados del Petr
Petrleo
Electricidad
(Kerosene y GLP para
(cocina, calefacci
calefaccin)
cocina, calefacci
calefaccin)

Residencial y Comercial

Generaci
Generacin
Generacin

Hidroel
Hidroelctrica

Qu
Qumica
Elctrica
Generaci

Generaci
Generacin T
Trmica Gas Nafta
a Carb
Carbn (Petroqu
(Petroqumica)
Natural
El

Generaci
Generacin T
Trmica
(Diesel, Residuales)

Industria
Derivados del Petr
Petrleo
Electricidad Carb
Carbn
(Calderos, Hornos)

CONTRATOS DE GAS NATURAL

Cantidad Diaria Contractual (CDC)

Cantidad a tomar o pagar (Take-Or-Pay)
Cantidad a entregar/pagar (Delivery-Or-Pay)

CDC
100 -
85 - Delivery-Or-Pay 85%

80 - Take-Or-Pay 80%

12
 CONTRATOS DE GAS NATURAL

TAKE OR PAY

Make up Contrato mensual donde existe un

pago fijo por un porcentaje de la
CDC promedio mensual.

El comprador abona el precio por

el porcentaje fijo comprometido
Pago del Perodo de del gas natural.
Take-Or-Pay Recuperacin
El gas natural pagado y no tomado
puede ser recuperado (Make Up).

Se pueden compensar volmenes

tomados en exceso en meses
Carry forward anteriores al pago del TOP (Carry
Forward).

CONTRATOS DE GAS NATURAL

DELIVERY OR PAY

El suministrador se compromete a satisfacer las necesidades de los usuarios en un

porcentaje de la capacidad diaria contratada.

En caso de fallas en el suministro se compensa al usuario mediante diferentes

mecanismos:

- Costos incrementales para adquirir el sustituto.

- Compensacin tarifaria pre-acordada.
- Reconocimiento de mayores costos reclamados al Comprador por terceros.
- Daos Directos.

Comentarios

- Existen una serie de mecanismos que contemplan la continuidad del suministro.

Estas clusulas disminuyen los riesgos de provisin del servicio.
- El conocimiento de estas clusulas permitir programar adecuadamente las
cantidades de gas natural a ser compradas, programar con suficiente antelacin la
produccin de su empresa y las paradas por mantenimiento.

13
 La Industria de Gas Natural en el Per

ANTECEDENTES

Yacimiento de Aguayta: localizado en la provincia de Curiman Ucayali

(a 77 km de Pucallpa (lote 31-C). Reservas posibles 0.44 TPC de Gas Seco
(terapies cbicos). 20 millones de barriles de LGN.

Operador Concesionario: Maple Corp. (desde 1994). Desde 1996 participan

mayoritariamente Duke Energy y el Paso Energy International. Entrada en
operacin comercial: 1998. Inversiones comprometidas: US$ 300 millones.
Produccin: 4,400 barriles de LGN diarios y 65 MMPCD. En la planta de
fraccionamiento (1,400 B/D de GLP y 3000 B/D de gasolina natural).
Facilidades e Infraestructura del Consorcio Duke Energy: Planta de
Procesamiento de GN, Planta de Fraccionamiento de LGN, Central
Termoelctrica (Termoselva, Central de Ciclo simple de 86 MW), lneas de
transmisin (ETESELVA, lnea de transmisin de 220 KV Aguayta
Paramonga), ducto de transporte (no concluido), sistema de transporte en
camiones cisterna.
rea de influencia regional: abastecimiento de GLP a Ucayali (Pucallpa), parte
de Loreto y zonas aledaas (Hunuco). Abastecimiento de gasolinas y de GLP
hasta La Oroya en camiones cisterna.

14
 ANTECEDENTES

Proyecto Aguata (Duke Energy). Localizacin Geogrfica

ANTECEDENTES

Yacimientos de la Costa Norte Continental: localizados en el

cuenca petrolera de Piura y Tumbes. El gas natural se haya asociado al
petrleo. Reservas Probables: 0.251 TPC.

Produccin Fiscalizada en el Zcalo Continental: PETROTECH (Lote Z2-B),

9.1 MMPCD.
Produccin Fiscalizada en la Costa Norte: 14.1 MMPCD. Contratistas: SAPET
(Lote I), GMP (Lotes VI/VII) OLYMPIC (Lote X), PETROBRAS (Lote 11).
Inversiones comprometidas: US$ 140 millones.
Principal Comprador: EEPSA (Endesa). En su planta de secado obtiene gas
natural seco para alimentar una central termoelctrica de ciclo simple, y LGN
para fraccionarlos y obtener GLP y gasolinas que abastecen el mercado local
(Piura y Tumbes). Proyecto de modernizacin de Planta Criognica para
procesar LGN.
No existe difusin del uso del gas natural (a nivel residencial e industrial);
parte importe de ste es venteado a la atmsfera por ser costosa su
reinyeccin.

15
 EL PROYECTO CAMISEA
El yacimiento de Camisea: localizado en la provincia de La Convencin
Cusco. Campos de San Martn y Cashiriari. Reservas Probadas: 8.8 TPC
(Terapies Cbicos). Entrada en Operacin: Agosto - 2004.

Antes de Camisea, la industria del Gas no era relevante (escasas reservas 0.8
TPC).

El potencial energtico de Camisea equivale a aproximadamente 2,000 millones

de BEP (barriles equivalentes de petrleo), cerca de 40 aos del consumo
nacional de petrleo.

Camisea permitir contar con:

Gas Natural Seco usado en generacin elctrica, calor, vapor para procesos
industriales, industria petroqumica.
Combustibles lquidos: principalmente Nafta, Turbo Jet, Diesel y GLP.

Produccin Inicial: 200 MMPC de Gas Seco y 27,000 barriles de lquidos.

UBICACIN GEOGRFICA DEL PROYECTO CAMISEA

16
 EFECTOS EN LA MATRIZ ENERGTICA DEL PROYECTO CAMISEA

Per: Matriz Energtica 2001 Produccin de Energa

Primaria: 551,776 Tera
Joules (equivalentes a 95
millones de barriles de
petrleo). La participacin
del gas natural en la matriz
es reducida (5.3%).

Este escenario cambiar con

la entrada en operacin del
proyecto Camisea en Agosto
del 2004. Se espera que la
participacin del Gas Natural
en la produccin primaria de
Fuente: MINEM. energa crezca a 20% o 25%
en los prximos 12 aos.

EL PROYECTO CAMISEA FRENTE A OTROS PROYECTOS

Montos de Inversin en Proyectos Gasferos en
Camisea respecto otros el Per (US$ Millones)
yacimientos en el Per 1600

1400 1520
Reservas de Gas Natural en el Per
(Terapies Cbicos) 1200
1000
Aguaytia Costa
(Selva Norte 800
Norte) 0.3
0.5 600

400 300
200
140

0
Camisea
Camisea Aguaytia Costa Norte
(Selva
Sur)
8.8
Ranking Pases TPC

Lquidos (Millones de Barriles)

1ro Venezuela 161.2
2do Bolivia 63.0
545 3ro Mxico 42.3
4to Argentina 29.3
5to Per 9.6
6to Brasil 8.4
7mo Colombia 8.4
25
10 8vo Ecuador 1.1
Camisea Aguaytia Costa Norte

Fuente: OLADE
Fuente: MINEM.

17
 EL PROYECTO CAMISEA: ESTIMACIONES DE DEMANDA

Demanda Proyectada de Gas Natural: Ao 2005 Demanda Proyectada de Gas Natural: Ao 2015
(MMPCD) (MMPCD)

Clientes Generacin
Iniciales Elctrica
12.4 230.3
Generacin
Elctrica
42.4
Otras
Industrias
21.6 Clientes
Comercial y
Residencial Iniciales
Vehicular 15.1
1.4 8.4
Comercial y
Otras
Residencial
Vehicular Industrias
0.2
16.5 39.8

Fuente: GART - OSINERG

CAMBIO EN LA MATRIZ ENERGTICA

Cambios Tecnolgicos
Presente Futuro
Nuevas
Formas
Formas
Nueva
Tecnologa de
de Tecnologa
Consumo
Consumo
Cambios en
Usos la Matriz Usos
Energtica
Fuentes
Fuentes

Nuevas
Formas
Formas
Productivas
Productivas

Menor Menor
Dependencia Impacto
Impacto Dependencia
Externa Ambiental
Ambiental Externa

Cambios Ambientales
Tiempo

Fuente: Espinoza (2005)

18
 DISEO DEL PROYECTO CAMISEA

Se opt por la separacin vertical de las actividades de explotacin,

transporte y distribucin. Se establecen tarifas reguladas para el ducto de
transporte y distribucin principal basadas en costos medios de largo plazo.

Esquema de Camisea:

Dado el mnimo desarrollo del mercado de gas natural en el Per se

establecieron medidas de promocin como la garanta de ingresos de los
operadores de ductos.
Se establecieron precios mximos para el gas en boca de pozo en el
contrato de concesin, dada la existencia de un solo operador de campo.
El explotador tiene un concesin por 40 aos, el transportista de 33 aos.
Se establece la exclusividad de 10 aos del explotador para usar los
ductos. Luego de este perodo se obliga al acceso abierto a la tarifa
regulada.
En el transporte y la distribucin la tarifa reconoce el costo del servicio
(inversin ms valor presente de los COyM), actualizada al 12%.

ESTRUCTURA DEL SUMINISTRO DEL GAS NATURAL EN EL PER

Elaboracin: Vsquez Cordano.

19
 ESQUEMA DE LA EXPLOTACIN, TRANSPORTE Y DISTRIBUCIN

Transporte Distribucin Lima

Explotacin (Consorcio TGP) (GNLC - Tractebel)
(Consorcio PLUSPETROL)

Gas
Gas Natural
Natural Seco Gas
Yacimientos Planta de Natural
Camisea Separacin City Gate Seco
San Martin - Las Lurn - Lima (Mercado
Cashiriari Malvinas Interno)

Exportacin LNG Gas Natural

Lquidos Licuefactado
Caete, Hunt Oil (Mercado
Gas seco de Gas
Externo)
(reinyeccin) Natural

Diesel 2
Planta de Gasolinas
Fraccionamiento GLP
(Mercado
Lobera - Pisco Interno y
PLUSPETROL Externo)

Elaboracin: Oficina de Estudios Econmicos OSINERG.

Impacto Econmico y Beneficios del Proyecto de Camisea

20
 VENTAJAS DE COSTOS RESPECTO A OTROS COMBUSTIBLES

Usuario Residencial Usuario Gran Industria

35
40
28.5
30

25
30
US$/106 BTU

20 17.2

US$/106 BTU
14.5 15.1
15 12.4
11.8 20
10 15.8
7.5
12.1
5 10.1
10
0 5.1
3.5

Electricidad
Kerosene

GLP
GN + Costos de

GN + Costos de

GN + Costos de
GN

Acceso F1

Acceso F2

Acceso F3

0
Gas Natural P. Ind. 6 Diesel N2 GLP Electricidad

GN : Gas Natural
GN + Costo de Acceso F1: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 15 aos, tasa 18% anual
GN + Costo de Acceso F2: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 10 aos, tasa 18% anual
GN + Costo de Acceso F3: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 5 aos, tasa 18% anual
Los precios no incluyen IGV (IVA).
Fuente: MINEM.

VENTAJAS DE COSTOS RESPECTO A OTROS COMBUSTIBLES

Usuario Transporte Usuario Comercial Menor

40
40

30.0
30
30
US$/106 BTU
US$/106 BTU

19.6
20 20
16.9
15.1
14.1 14.1
11.4
10 10
6.8
4.2

0 0
GNC* Diesel N2 GLP Gasolinas Gas Natural Kerosene Diesel N2 GLP Electricidad

GN : Gas Natural
GN + Costo de Acceso F1: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 15 aos, tasa 18% anual
GN + Costo de Acceso F2: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 10 aos, tasa 18% anual
GN + Costo de Acceso F3: Se adiciona financiamiento de costo de acceso (300US$) a 5 aos, tasa 18% anual
Los precios no incluyen IGV (IVA).
Fuente: MINEM.

21
 REDUCCION DE COSTOS EN EL SECTOR ELECTRICO

Camisea ha introducido una nueva tecnologa en la actividad de

generacin. Esta tecnologa tiene una espacio importante en el
abastecimiento a mnimo costo de la demanda.

En un ejercicio simplificado (sin reserva), se pasara de una

combinacin de capacidad ptima de un 88% hidrulica y 12%
Diesel a un 40% a gas natural (Ciclo Simple y Combinado), 59%
hidrulica y 1% Diesel.

El resultado indica que parte de la capacidad hidrulica y Diesel 2

que en su momento fue eficiente ya no lo sera en el nuevo
escenario. Sin embargo el proceso de ajuste sera relativamente y
estara supeditado al incremento de la demanda.

LA ENTRADA DEL GAS EN EL SECTOR ELECTRICO

Minimizacin de Costos en un Minimizacin de Costos en un

Potencia
Escenario sin Gas Natural Potencia Escenario con Gas Natural
wH + wD
wH + wCC
+ wCS D

D CS
wH wH + wCC

CC
wH

H
H

Horas de
funcionamiento Horas de
Costos anual funcionamiento
Diesel Ciclo Simple
Costos Diesel anual

Ciclo Combinado

Hidrulica
Hidrulica
H H

CC

CS

D
D

Horas de
tD 8 760 funcionamiento tD tCSAhorro tCC Horas de
8 760 funcionamiento
anual
anual

22
 MEJORA DE LA COMPETITIVIDAD DE LA INDUSTRIA

Disminucin de Precios Bsicos:

Generacin de Electricidad (de 36 US$/MWh a 30 US$/MWh).
Reduccin de Costos de Transporte (introduccin de GNV).

Reduccin de costos de la industria domstica:

Vapor para procesos industriales, Generacin de Calor, Metalurgia
y Metal Mecnica. Refinacin de minerales, Insumo para
Hierro Esponja.

Demanda de Nuevas Industrias:

Produccin de Amonaco, GTL (Gas to Liquid), Petroqumica, Nitratos.

Grandes Proyectos de Exportacin:

LNG, (Gas Natural Licuefactado), GTL (Gas to Liquid) y Petroqumica.

EXPORTACION DE LNG DE CAMISEA

California
California// Mxico
Mxico
GAS
GAS
NATURAL
NATURAL
LICUADO
LICUADO

Camisea
Camisea
US$/106 BTU
California / Mxico 3,5 3,0
Flete 2,0 2,0
Pisco 1,5 1,0 El precio
Gasoducto 0,7 0,7 actual del
Camisea 0,8 0,3 gasoducto
es 0,9

23
 GAS NATURAL VEHICULAR

Alto potencial para el uso Uso del GNV a nivel Internacional (2003)
de GNV en el Per
Vehculos
debido a los ahorros de N Pas Estaciones de carga
convertidos a GNC
costos.
1 Argentina 1,200,000 1,105
2 Brasil 600,000 600
Uso del GNC en Argentina
Ahorro econmico en dlares 3 Pakistan 450,000 491
4 Italia 400,800 463
Cada 1 Km 0.15 5 India 159,159 166
Cada 100 Km 14.75 6 Estados Unidos 130,000 1,300
Cada 2000 Km 295.00 7 China 69,300 270
Cada 5000 Km 737.50
8 Egipto 52,000 79
9 Venezuela 50,000 140
Costos de instalacin del 10 Ucrania 45,000 130
Total 3,156,259 4,744
sistema dual: US$ 800.
Se estima que el precio
del GNV ascender 8
US$/MMBTU en Lima.

CAMISEA: BENEFICIOS DE CORTO PLAZO

Inversiones mayores a US$ 1,300 millones vienen dinamizando la

economa.

Cerca del 53% de las inversiones se basan en bienes y servicios

nacionales.

El efecto multiplicador en la economa representa entre 0.5% a 1%

en el crecimiento del PBI.

En el ao 2002 y 2003 se han empleado en las diversas facetas

del proyecto a cerca de 6,000 trabajadores. Se estiman unos
10,000 empleos indirectos.

24
 CAMISEA: BENEFICIOS DE MEDIANO Y LARGO PLAZO

Balanza de Hidrocarburos

Reduccin del dficit en la Balanza de Hidrocarburos (cercano a los US$

1,000 millones anuales en el 2003) hasta en un 70% en los primeros aos.
Camisea permite eliminar las importaciones de GLP.
El dficit incluso se revertira con el proyecto de exportacin de Gas
Natural Licuefactado a EE.UU.

800

600
Inicia
400 Proyecto Proyecto LNG-Gas
Camisea Proyecto de
200 Exportacin
US$ MM

Proyecto LNG- Lquidos de LNG

2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014

-200 Efecto sustitucin del gas

-400
Valor lquidos Camisea
-600
Inicia
-800 Proyecto
LNG
Fuente: Macroconsult (2003).

BENEFICIOS DE MEDIANO Y LARGO PLAZO

Ingresos Estatales

El Estado recibira en promedio cerca de US$ 150 millones

anuales por el pago de regalas. Cerca de la mitad formar parte
del Canon permitiendo inversiones en infraestructura regional
(Cusco). Se estima que el Estado percibir aproximadamente
US$ 2,000 millones (VPN) por concepto de impuestos
conformado por 72% de regalas y 28% de otros impuestos.

Otros Efectos

Camisea contribuir a la diversificacin de fuentes de energa a

travs de una menor dependencia de combustibles derivados
del petrleo que se tienen que importar y la incertidumbre
asociada a la provisin de energa hidrulica. Se reducir la
excesiva dependencia de la biomasa como fuente calorfica
(cerca del 20% en la actualidad).

25
 BENEFICIOS DE MEDIANO Y LARGO PLAZO

Importantes Ahorros de los Usuarios

Distribucin de
Los usuarios elctricos tendrn Ahorros Sectoriales
importantes ahorros por las menores
tarifas de generacin que disminuirn de
cerca de US$ 36 por MWh a US$ 30 Transporte
MWh en el mediano plazo. Parte de esta 15%
reduccin ya se ha venido
experimentando. Elctrico
53%
Los consumidores industriales Industrial
reemplazando Diesel y GLP por GN un 32%
combustible ms barato y limpio.

El parque automotor ha comenzado su

conversin a Gas Natural Comprimido
(GNC).

RESUMEN DE LOS BENEFICIOS ECONMICOS DE CAMISEA

EFECTOS POSITIVOS DE MEDIANO Y LARGO PLAZO

Efectos de Corto Plazo Efectos de Largo Plazo
1) Reduccin del Dficit de la balanza Comercial de Hidrocarburos
Impacto PBI de US$ 504 MM a 95 MM.
US$ 760 MM 2) Modificacin de la Matriz Energtica hacia una estructura
Crecimiento 2002 - 2004: 1% intensiva en combustibles menos contaminantes.
3) Incremento de la recaudacin por concepto de regalas (US$ 150
Empleo MM).
3000 empleos en el Upstream. 4) Generacin de ahorros de energa: US$ 1685 MM en el sector
2900 empleos en construccin de ductos. industrial, 785 MM en el sector transporte y 2675 MM en el sector
10000 empleos indirectos en construccin de elctrico.
instalaciones. 5) Reduccin de trabajadores por automatizacin de la operacin
del Proyecto.

Influencia en el Sector Elctrico

Proyecto 1) Reconfiguracin del parque de centrales generadoras.

Entrada de centrales de ciclo simple y ciclo combinado
Camisea
de acuerdo al crecimiento de la demanda.
Base
2) Reduccin de tarifas promedio de US$ 36 MWh a US$
30 MWh estimado.
3) Mayor competencia en el sector elctrico.

Proyecto LNG

Efectos de Corto Plazo Efectos de Largo Plazo

1) Inversin adicional: US$ 1900 MM. 1) Generacin de valor actual neto por
2) Incremento en 0.5% del PBI. US$ 4000 MM. Un tercio significar
3) Generacin de 4000 empleos ingresos fiscales.
directos e indirectos entre 2004 y 2) Eliminacin del dficit de la balanza
2006. comercial de hidrocarburos.

Fuente: Oficina de Estudios Econmicos - OSINERG

26
 III CURSO DE EXTENSIN UNIVERSITARIA OSINERG

PRINCIPIOS ECONMICOS DE LA INDUSTRIA

DEL GAS NATURAL

avasquez@osinerg.gob.pe
vasquez.al@osinerg.gob.pe

Lima, 9 de Febrero del 2005

27