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1. GENERALIDADES...3
DEFINICION.3
POLITICAS GENERALES..6
RECOMENDACIONES11
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1. GENERALIDADES
DEFINICION
La tasa de inters es el precio del dinero en un perodo de tiempo. Y este es un
bien muy general que posee una serie de caractersticas, una de las cuales es la de
servir de medio universal de cambio.
Las Cooperativas al intermediar con este bien, cumplen dos roles bsicos: captar y
asignar recursos lquidos en el sistema econmico, al igual que los dems
intermediarios financieros del sistema formal.
Tasa de Inters Activa: Es la tasa de inters que la Cooperativa cobra al socio por
los prstamos que le otorga. Se le denomina tambin tasa de inters de las
colocaciones de los recursos lquidos de la Cooperativa
Tasa de Inters Pasiva: Es la tasa de inters que la Cooperativa paga al socio por los
ahorros que ste tiene en la Cooperativa. Se le denomina tambin tasa de inters
de las captaciones.
Tasa de Inters Efectiva: Se define como la tasa de inters que mide la variacin
efectiva de un valor dado con el transcurso del tiempo.
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Tasa de Inters Nominal: Se define como la tasa de inters del periodo multiplicada
por el nmero de perodos del ao. Este clculo ignora el valor del dinero en el
tiempo. Una tasa de inters nominal puede tener varias tasas efectivas anuales, de
acuerdo al perodo de capitalizacin (anual, semestral, trimestral, mensual, diaria).
Ofrecer al socio una tasa de inters que sea competitiva con las ofrecidas por
el mercado financiero
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Los costos financieros se calculan en base a los intereses pagados por los depsitos
y lneas nacionales e internacionales con que se pudiera disponer; la prima de
riesgo, lo conforman las provisiones para incobrabilidad de crditos del ejercicio; y
el ROE (rentabilidad sobre recursos propios), por el margen de ganancia esperado
por la organizacin crediticia.
Segundo: ser asignar las diferentes partidas del Estado de Ganancias y Prdidas
a los diferentes productos crediticios, en funcin al tipo de moneda y su
participacin en el total colocado por tipo de moneda, con la excepcin de los
intereses y provisiones, que es por costeo.
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suma de los porcentajes de los costos financieros, riesgo crediticio y costos
operativos, para el clculo de la Tasa de Inters en el Punto de Equilibrio, es
decir, la tasa necesaria para cubrir dichos costos y gastos.
POLITICAS GENERALES
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como las dems entidades del mercado financiero en general, a efectos de
constituirse en una entidad realmente competitiva.
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la tasa de capitalizacin que sus accionistas/socios han establecido en sus
polticas de promocin y mercadeo.
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necesidades financieras, ms especialmente las que se relacionan con
sus estrategias de capitalizacin, porque superan la rentabilidad del
capital que invertiran a mediano o largo plazo.
Por otra parte, puede ser tentador por una entidad microfinanciera
esconder la tasa de inters real a travs de comisiones y otros pagos que no
se difunden claramente al momento de promocionar los crditos, lo cual
resulta una manera poco transparente de tratar a la clientela y enfrentar el
problema de altos costos de manera cosmtica, sin atacar las races del
problema.
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Por lo tanto, no es conveniente fijarse solamente en la rentabilidad y
sostenibilidad financiera esperada a travs de tasas de inters que cubren
todos los costos, sino que se debe cumplir en el mismo tiempo con los
requisitos de un buen servicio (proximidad, seguimiento, flexibilidad).
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mecanismo con el fin de incentivar el buen cumplimiento crediticio y premiar
a sus mejores clientes.
RECOMENDACIONES
Experiencias exitosas demuestran que los socios clientes rurales estn dispuestos
a pagar el costo real de sus crditos si se les disea y ofrece de una manera
coherente y compatible a su realidad econmica y financiera.
Solamente las organizaciones microfinancieras como las COOPAC, que hayan sido
capaces de aplicar una gestin eficiente y de adaptarse al contexto de los mbitos
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rurales, estarn en posibilidad de poder operar con tasas ms bajas que las
actuales y de posicionarse de manera duradera en esos mbitos. Y en el caso
especfico de las Coopac beneficiarias de las consultoras de CIDERURAL,
justamente por estar ubicadas mayoritariamente en el sector rural, debern
considerar estas polticas y detalles de las caractersticas propias de operar en
dichas zonas, reconociendo en primer lugar; el conocimiento del mercado, de las
condiciones tnicas y culturales de sus integrantes, as como las difciles
variaciones climticas y geoeconmicas, lo cual les podra dar ventajas en el
cada vez ms competitivo mercado financiero rural. En tal sentido, la
implementacin de herramientas de gestin empresarial en las cooperativas es
de necesidad vital y que permitir la sustentabilidad y sostenibilidad de la
organizacin, contribuyendo al progreso y desarrollo econmico y social de sus
socios y la Comunidad vinculada.
En los numerales (4) y (5), se presentan cuadros con tasas de inters pasivas y
activas por productos, las mismas que se han elaborado como gua u orientacin,
para el manejo de las captaciones y colocaciones de las Cooperativas.
En la estructuracin de dichos cuadros, se han considerado los criterios vertidos
anteriormente, la oferta y demanda del mercado financiero vigente, as como la
situacin operacional de las Cooperativas.
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PASIVAS MONEDA EXTRANJERA
Tasa Efectiva Tasa Efectiva
PRODUCTO Mensual Anual
Min % Max % Min % Max %
Depsitos a la vista 0,04 0,08 0,5 1,0
Depsito de libre disponibilidad 0,12 0,17 1,5 2,0
Depsitos a plazo
A 30 das 0,21 0,25 2,5 3,0
A 60 das 0,29 0,33 3,5 4,0
A 90 das 0,37 0,41 4,5 5,0
A 180 das 0,45 0,49 5,5 6,0
A 360 das a ms 0,53 0,57 6,5 7,0
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Pequea Empresa 0,76 0,99 9,50 12,50
Microempresa 0,91 1,02 11,50 13,00
b. Crdito de consume
No revolvente 0,99 1,17 12,50 15,00
Hipotecario mi vivienda 0,57 0,8 7,00 10,00
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