Presupuesto de efectivo o Cash Flow

El presupuesto de efectivo, conocido tambin como presupuesto de caja o flujo de caja (cash flow) ,
es uno de los principales presupuestos que se manejan y elaboran en una empresa. El fin principal de este
documento es mostrar el pronstico o previsiones de las futuras salidas y entradas de efectivo de una
empresa. Muestra el pronstico de las futuras entradas y salidas de dinero o efectivo de una empresa,
durante un periodo de tiempo determinado (semanas, meses, aos). Este tipo de presupuesto permite a
una empresa o entidad valorar la disponibilidad real del efectivo para futuros gastos
Dentro de los diferentes presupuestos que se utilizan en una empresa, ya que su importancia reside
en que nos permite saber con antelacin la futura disposicin de efectivo para poder tomar decisiones que
afectan a la empresa en un periodo de tiempo relativamente corto. Determinar la posicin de la caja de
una empresa al final de cada periodo. Identificar si va a haber excedentes o dficits de efectivo en algn
momento y tomar medidas correctoras. Finalmente, el presupuesto de flujo de efectivo tiene como objetivo
establecer una base.
El presupuesto de efectivo debe elaborarse tomando en consideracin un rango un periodo de
tiempo determinado, es decir, podemos hablar de presupuestos de efectivo mensuales, trimestrales o
incluso anuales.
Presupuesto de efectivo: caractersticas y objetivos
Podramos decir que el presupuesto de caja o de efectivo tiene las siguientes caractersticas y cumple con
los siguientes objetivos:
Determinar la posicin de la caja de una empresa al final de cada periodo
Identificar si va a haber excedentes o dficits de efectivo en algn momento y tomar medidas
correctoras.
Establecer si existen necesidades de efectivo, y por lo tanto de financiacin en algn momento del
periodo que abarque el presupuesto.
Coordinar el efectivo que maneja una empresa con otros aspectos financieros de la misma, como
por ejemplo, los gastos o las inversiones que se quieran realizar.
Finalmente, el presupuesto de flujo de efectivo tiene como objetivo establecer una base
Este presupuesto est directamente relacionado con el presupuesto de ventas y los presupuestos de
cobros, por ello, no es extrao que en muchas ocasiones sean documentos que se elaboran a la vez o
bien, elaborar este el ltimo una vez se tienen claras las previsiones totales de ingresos y gastos. Por ello,
muchas veces es imposible hacer un presupuesto de efectivo si no se tienen estos otros documentos
actualizados.
El resultado del presupuesto de caja, puede ser un excedente de efectivo o por lo contrario, un dficit del
mismo. Si quieres ver cmo es un presupuesto de flujo de efectivo.
Pasos para elaborar un presupuesto de efectivo o presupuesto de caja
Si necesitas elaborar un presupuesto de efectivo, toma nota de las partes de las que debe constar:
Flujo de entradas: los ingresos de efectivos planificados
Flujo de salidas: los desembolsos de efectivo planificados
Flujo de efectivo neto: es la diferencia entre los ingresos de efectivo de la empresa y sus
desembolsos de efectivo en cada periodo
Saldo de efectivo excedente: es la cantidad disponible que tiene la empresa para invertir en caso de
que el efectivo final del periodo sea mayor que el saldo de efectivo mnimo deseado
Financiacin total: es la cantidad de fondos que requiere la empresa en caso de que el efectivo final
del periodo sea menor que el saldo de efectivo mnimo deseado
Efectivo final: es la suma inicial de la empresa y su flujo de efectivo neto del periodo
En ocasiones, antes de elaborar el presupuesto de efectivo, es necesario elaborar los presupuestos de
ventas y los presupuestos de cobros.