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Unidos
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ESCUELA DE POSTGRADO
Es importante destacar que las exportaciones de Per de este producto hacia otros mercados
internacionales, en especial hacia los Estados Unidos, ha tenido un ritmo acelerado en los ltimos
aos. Sin embargo, las exportaciones han sido principalmente de quinua a granel y es en el pas
destino donde la quinua es transformada para ofrecer el producto terminado. La idea de negocio
consiste en exportar dichos productos elaborados en presentacin para el consumidor final, con lo
cual se agrega valor al producto localmente.
La quinua es considerada como un alimento funcional dado que contribuye a reducir el riesgo de
varias enfermedades y promueve una mejora en la salud. El valor proteico y la cantidad de
aminocidos de la quinua es superior al de los dems cereales, ambos ayudan en procesos de
generacin de energa, aprendizaje, memorizacin, plasticidad neuronal, funcionamiento heptico,
gstrico, inmunitario y del sistema cardiovascular.
El presente plan de negocio incluye trabajar una primera lnea comercial en base a Quinua
Convencional y Harina Instantnea en presentacin para el consumidor final como marca blanca en
tiendas especializadas en alimentos sanos, nutritivos y para celiacos. Con un mayor conocimiento del
mercado en una segunda etapa se comercializarn productos con marca propia en presentaciones
nuevas como Quinoa Mushroom y Quinoa Vegetables. El abastecimiento ser realizado contando
con los agricultores de la zona de la Irrigacin de Majes Arequipa y de este modo se beneficiar a
la cadena productiva dado que en adicin a la compra de sus productos se brindar capacitacin a los
productores.
En cuanto a la parte financiera se tiene proyectado un nivel de ingresos por ventas en el primer ao
de US$ 665,111 y una utilidad neta de US$ 47,977. Para el tercer ao con el ingreso de los productos
con marca propia al mercado norteamericano los ingresos por ventas sern de US$ 952,509 y la
utilidad neta sera de US$ 20,722.
La inversin inicial estimada es de US$ 117,942 de los cuales el 100% sera un aporte por parte de 4
socios. El proyecto contempla lograr un VAN del negocio de US$ 186,757 y una TIR de 37%. El
periodo de recuperacin de la inversin es de 3 aos y 1 mes.
NDICE
CONCLUSIONES ........................................................................................................................................................... 69
ANEXOS ...................................................................................................................................................................... 70
BIBLIOGRAFA ............................................................................................................................................................. 87
CAPTULO 1 : CONCEPTO DE NEGOCIO
1.1. Misin
"Incas Healthy Food" es una empresa que se dedica a comercializacin de quinua y productos
derivados cumpliendo con los estndares de calidad solicitados por nuestros clientes y con destino al
mercado internacional. Brinda productos nutritivos a los consumidores y recetas prcticas para su
preparacin. De este modo se pretende fomentar una alimentacin sana y por consiguiente mejorar
el estilo de vida de los consumidores finales.
1.2. Visin
Definicin Demogrfica: El mercado inicial objetivo estar conformado por familias y hombres y
mujeres de los estados de Nueva York, New Jersey, Florida, Illinois y Massachusetts, entre los 18
aos y 65 aos y de niveles socio-econmicos alto y medio.
Definicin Psicogrfica: El mercado inicial objetivo estar compuesto por personas con un estilo de
vida sano, que se preocupan por su salud y alimentacin y por lo tanto tienen una tendencia cada vez
mayor de consumir alimentos nutritivos. Adicionalmente, estar compuesto por personas que
padecen de enfermedad celiaca o intolerantes al gluten.
1er segmento:
Personas celiacas o intolerantes al gluten que viven en los Estados de Nueva York, New Jersey,
Florida, Illinois y Massachusetts y que pertenecen a los niveles socio-econmicos medio y alto,
cuyas edades flucten entre los 18 y 65 aos.
2do segmento:
Personas preocupados por su salud e interesadas en una alimentacin sana a travs del consumo de
productos nutritivos. Personas que gusten de preparar sus propios alimentos por lo cual se ofrecer la
quinua perlada para prepararla en casa. Consumidores de ambos sexos y de niveles socio-
econmicos medio y alto y que vivan en los Estados de Nueva York, New Jersey, Florida, Illinois y
Massachusetts y cuyas edades flucten entre los 18 y 65 aos.
La poblacin americana cada da muestra mayor inters por una alimentacin sana y nutritiva y en el
caso particular de la quinua los norteamericanos estn valorando las propiedades nutricionales de la
misma.
El aumento de las importaciones de la quinua de los EEUU y por tanto del consumo se plasma en el
crecimiento de la demanda durante los ltimos aos.
La enfermedad celiaca en los EEUU afecta al 1% de americanos, lo cual significa que al menos 3
millones de americanos padecen dicha enfermedad.1 Las personas que son celiacas no toleran el
gluten por lo que se ven obligados buscar alternativas en alimentos libres de gluten.
El perfil de dicho consumidor incluye personas blancas e hispanos que son bi-cultural (ms
americanizados). El ingreso anual de dichos consumidores supera los $60,000 y pertenecen a los
niveles socio-econmicos medio y alto.3
1
Natural Institute of Health Universidad de Chicago
2
IFIC Consejo Internacional de Informacin Alimentaria
3
Primera Convencin Internacional de la Quinua 2013 realizada en la ciudad de Lima, organizada por Sierra
Exportadora el da 12 de septiembre de 2013.
Adicionalmente, los hbitos alimenticios del consumidor norteamericano han ido cambiando y la
tendencia por comer comida sana y nutritiva ha ido creciendo en los ltimos aos tal como lo
muestran los siguientes grficos:
Fuente: Datamonitor
4
Segn el Estudio de mercado de alimentos naturales y saludables a los EEUU publicado por PROCHILE, se indica que
los alimentos funcionales son aquellos que entregan beneficios a la salud ms all de la nutricin bsica.
Fuente: Datamonitor
El grfico 2 muestra el mayor crecimiento del consumo de productos ricos en vitaminas, minerales y
fibra, as como un decreciente consumo de productos con contenido de azcar.
La mayor concentracin de consumo de quinua se da en los estados de New York, New Jersey y
Massachusetts, de acuerdo a lo indicado en la Primera Convencin de la Quinua 20135
Las estadsticas demogrficas de poblacin de las ciudades elegidas como parte del segmento se
muestran a continuacin:
Ciudad Poblacin
Boston 636,479
5
Primera Convencin Internacional de la Quinua 2013 realizada en la ciudad de Lima, organizada por Sierra
Exportadora el da 12 de septiembre de 2013
Miami Dade County 2591,035
Chicago 2714,856
En cuanto a la concentracin de hogares de clase alta, se puede apreciar la misma en un sector de los
EEUU tal como se muestra a continuacin:
New
New Jersey York
Fuente: Census
El grfico muestra las ciudades de New York City o New Jersey como ciudades que tienen
concentracin de hogares de nivel socio-econmico alto, segmento al cual se dirigen los productos.
Personas Personas
celiacas (1%) celiacas (1%)
83, 367 2, 544
Poblacin total
Poblacin de Poblacin de 14 533, 508
Boston 636,479 Chicago 2714, 856
Personas Personas
celiacas (1%) celiacas (1%) Mercado
6,365 27,149
objetivo
8,720
Poblacin de
Miami 2591, 035
Personas
celiacas (1%)
25,910
Para el segmento objetivo de personas celiacas se tiene un mercado potencial de 145,335 personas.
De este mercado se pretende captar el 6% con lo cual se tendra un tamao de mercado final de 8,720
personas. En el presente proyecto se estima que cada persona del mercado objetivo podra consumir
un aproximado mensual de 800 gr. de quinua en reemplazo de otros productos que no contienen
gluten. Se plantea lo anterior considerando que el consumo de carbohidratos, que es la fuente
principal de caloras y de energa para las actividades cotidianas, se da en forma diaria.
De lo anterior, las ventas mensuales de los productos ofrecidos podran alcanzar las 7 tn., lo que
implica un total anual de ventas objetivo de al menos 80 tn de quinua.
CAPTULO 3 : PRODUCTO Y PROPUESTA DE VALOR
La quinua es una planta andina que tiene un alto valor proteico, superior al de los dems cereales. El
37% de las protenas de la quinua est formado por aminocidos esenciales. Los aminocidos de la
quinua en mayor cantidad son: cido. glutmico, cido asprtico, isoleucina, lisina, fenilalanina,
tirosina y valina. Estos ayudan en procesos de produccin de energa y participan en fenmenos
como el aprendizaje, la memorizacin, la plasticidad neuronal, funcionamiento heptico, gstrico,
inmunitario y del sistema cardiovascular.
El grano de la quinua tiene minerales en un nivel superior al de los dems cereales como el hierro y
el arroz. Tambin contiene un alto contenido de vitaminas B, C y E y en el caso de las vitaminas B y
C es mayor a la del trigo. Los minerales son fundamentales para la regulacin de lquidos, el
correcto desarrollo seo y compensan los electrolitros en el organismo. Las vitaminas ayudan a la
digestin de protenas, a la funcionalidad enceflica, facilita el transporte de oxgeno en la sangre y
tiene propiedades antioxidantes.
6
Codex Alimentarius
La quinua es consumida por personas que prefieren una alimentacin nutritiva, alimentacin
vegetariana y para dietas dirigidas a adultos mayores, nios, deportistas, diabticos, celiacos y en
algunos casos personas que sufren de intolerancia a la lactosa.7
7
www.fao.org.quinoa-2013/what-is-quinuoa/es/
3.2. Caractersticas y condiciones del producto para la exportacin
En la primera etapa del proyecto se exportar quinua blanca perlada convencional y ser presentada
en bolsas de polipropileno en presentacin de 12 oz y la harina de quinua instantnea (tostada) ser
de 18 oz en bolsas de polietileno para venta en lugares especializados.
A partir del tercer ao se plantea una industrializacin ms compleja que implica la elaboracin de
mezclas de quinua que se exportarn a la par con los productos anteriormente mencionados. La
produccin ser tercerizada localmente y con 2 productos de quinua presentadas en bolsas laminadas
de 4.8 oz: Quinoa Vegetables (con tomates y albahaca deshidratada) y Quinoa Mushrooms (con
championes deshidratados)
Presentacin:
Requisitos de exportacin:8
Registro de las instalaciones del alimento con la FDA. Por fbrica o instalacin de produccin.
Anlisis segn los requisitos que solicita el cliente tanto qumicos como microbiolgicos
(Normativa DIGESA)
Certificaciones de Digesa.
Certificado sanitario
Certificado de calidad
Certificado de origen
Lista de empaque
8
www.fda.gov
9
www.fda.gov
3.3. Diferenciacin y ventaja competitiva
En una segunda etapa se ofrecern productos de quinua mezclada con productos deshidratados que
se cocinarn entre 12 y 15 minutos. Este ser el factor diferenciador del proyecto a largo plazo.
Estos productos se caracterizarn por su alto valor nutritivo, ideal para las personas que prefieren una
alimentacin natural y sana y que no toleran el gluten (celacos). Adems al ser productos
deshidratados estos sern de fcil almacenamiento y de vencimiento prolongado.
La venta ser a travs de tiendas especializadas de productos sanos, naturales y para celiacos.
El nivel de calidad de la quinua embolsada cumplir con todos los requisitos de calidad para el
mercado norteamericano.
CAPTULO 4 : ANLISIS DE LA INDUSTRIA
Por el lado de la produccin anual de quinua, sta ha mostrado un crecimiento promedio de 4.34%
entre el ao 2002 y 2012. En el 2011 la produccin de quinua fue de 41,168 TM y en el ao 2012 la
produccin fue de 43,600 TM. Puno es la principal regin en la que se cosecha la quinua, con casi el
80% de produccin nacional anual. Le siguen los departamentos de Cusco, Junn y Ayacucho. En los
departamentos de Cusco y Junn la produccin de quinua alcanz en el ao 2011 el 4.4% y 3.5% de
participacin, respectivamente (1,796.4 tn y 1,448.3 TM respectivamente).
La produccin mensual de quinua se concentra en los meses de Marzo a Julio con el 97.8% de la
produccin anual en dicho periodo. Esto indica que se tiene una ventana en la cual el producto puede
ser cosechado. En general la primera cosecha de la quinua se da seis o siete meses despus de la
siembra de la semilla. Pero tambin se depende del clima y de las lluvias que se presenten en las
zonas productoras.
El Per produce quinua principalmente en la zona altoandina (hasta 4,100 msnm), sin embargo segn
ltimos estudios indican que la quinua puede crecer desde el nivel del mar. En el pas la produccin
de quinua se basa en el trabajo de 70,000 pequeos y medianos agricultores.
50
43.6
41.1 41.2
39.4 38.5
40
35.3 35.5
34
32.6 31.8
30.4 30.1 30.4 29.9
30 27.8 28.3 30.4 31.2
27.1
29.9
27.7 28.7
20
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
El rendimiento por hectrea promedio en el ao 2011 fue de 1.16 TM/ha, sin embargo hay regiones
que muestran un rendimiento por hectrea mayor a las 2 TM. Tal es el caso del departamento de
Arequipa que ha mostrado en los ltimos aos un crecimiento muy dinmico y un rendimiento por
hectrea en promedio mayor al resto de departamentos productores, sin embargo su aporte al total de
la produccin nacional es an marginal. En el ao 2013 en algunas zonas del departamento de
Arequipa se obtuvo niveles de rendimiento de 4 TM a 5 TM. por hectrea.
En cuanto al precio en chacra de la quinua ste ha mostrado un incremento continuo a partir del ao
2007 y por otro lado hay mucha dispersin entre los precios que reciben los productores. El precio
promedio para el ao 2011 fue de S/. 3.4 por Kg (S/. 3.3 por Kg en el ao anterior). En la regin
Arequipa se pag un precio ms alto de S/. 4.6 por kg y en la regin Junn el precio en chacra
promedio fue de S/. 4.3. En el ao 2013 debido a la creciente demanda del producto el precio del kilo
en chacra lleg a los S/. 8.20 en el mes de julio (nivel mximo en los ltimos 6 aos).
Grfico N 6: Precio del Kilo de quinua en Chacra (2006 2011)
4 110.0
99.4 3.42
3.34
3.19
3 80.0
2 50.0
1.6
1 20.0
3.4 4.7
1.7 2.4
0 -10.0
2006 2007 2008 2009 2010 2011
S/./Kg Var. %
El presente plan de negocio contempla trabajar con productores de quinua del departamento de
Arequipa de la zona de la Irrigacin de Majes Pedregal (en adelante Majes), lugar donde el
rendimiento promedio es de ms de 3 TM/ha. Para el ao 2013 se estima un total de 1,200 ha. de
quinua sembrada. Por otro lado, dadas las condiciones climticas y sistemas de riego utilizados en la
zona, la produccin de quinua no depende como en otros departamentos de la lluvia, con lo cual la
produccin se da a lo largo del ao y en dos o en algunos casos hasta en 3 campaas agrcolas.
Luego de las comunidades andinas productoras, vienen los acopiadores intermediarios que adquieren
la produccin de la quinua en las ferias locales o a travs de la compra directa bajo la modalidad de
10
Maximixe, Club de anlisis de Riesgos, Riegos de Mercado, Marzo 2012:18
entrega de insumos para la siembra. En general los comerciantes mayoristas se encargan de procesar
y transportar la quinua a los mercados de las ciudades y revenderlo a los comerciantes minoristas que
tienen como consumidor final al mercado limeo y al mercado externo.11
Para el presente plan de negocio, se plantea realizar la compra en forma directa a los productores de
la zona de Majes en Arequipa.
Como referencia inicial, se muestra a continuacin quienes son los principales importadores
mundiales de quinua proveniente de todos los productores mundiales y su tendencia de los ltimos
aos:
va lor importa da e n va lor importa da e n va lor importa da e n va lor importa da e n va lor importa da e n
Importa dore s %
2008 2009 2 0 10 2 0 11 2 0 12
Mundo 96861 100%
Fuente: Trademap
El crecimiento de las importaciones de la quinua a nivel internacional demuestra que existe un gran
potencial en la exportacin de la quinua.
11
Maximixe, Club de anlisis de Riesgos, Riegos de Mercado, Marzo 2012:18
Las exportaciones peruanas alcanzaron un total de 10, 200 TM y 7,689 TM en los aos 2012 y 2011,
respectivamente. Dichas cifras representan un 23,3% y 18.6% sobre la produccin anual en los aos
2012 y 2011, respectivamente. En el ao 2010 las exportaciones alcanzaron el 12% de la produccin
nacional. Las exportaciones en los ltimos aos han tenido un crecimiento ms dinmico que la
produccin nacional. Las importaciones son poco significativas o en algunos aos casi nulas.
50
43.6
39.5 41.1 41.2
40
30.4 31.8 29.9
30
20
10.2
10 8.0
2.7 4.8
1.3 1.6 2.1
0
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Quinua ( cheno p o d ium q uino a) excep t o p ar a 5,0 77,3 4 3 .16 7,2 9 1,4 2 1.3 4 13 ,13 8 ,2 70 .8 1 2 3 ,9 13 ,6 6 3 .10
la siemb r a
Par t . N 10 0 8 9 0 19 0 0
Estados Unidos 3,176,730.77 3,326,431.90 8,420,906.69 14,315,381.37
Alemania 248,022.95 736,803.94 1,049,897.73 1,841,303.25
Italia 11,246.05 14,378.27 148,502.03 1,613,229.69
Canad 120,682.79 245,496.63 558,414.18 1,235,164.27
Australia 2,458.35 127,140.56 390,571.15 1,155,495.81
Otros pases 1,518,202.25 2,841,170.04 2,569,979.03 3,753,088.71
El principal pas de destino en el ao 2011 fue EEUU con el 60% de participacin y con un
crecimiento anual de 70% en dicho ao. El segundo destino fue Alemania con el 8% de participacin
y con un crecimiento anual de 76%.
Se observa que an existe potencial para exportacin debido a que slo el 20% en promedio de la
produccin nacional es exportado. El incremento en las exportaciones se ha dado por la mayor
demanda que se ha presentado en los pases como EEUU, Canad, Alemania, Francia; as como en el
incremento del precio de exportacin.
EEUU
1% 1% 2%
7% Alemania
6%
1% 5% Australia
2% Nueva Zelanda
5%
60% Holanda
8%
Canad
Italia
Brasil
Japn
En cuanto al precio promedio de exportacin de quinua, ste fue de US$ 3,174 por TM en el ao
2011 (crecimiento del 15.1% con respecto al ao 2010 ao en el cual alcanz un promedio de US$
2,758). El incremento del precio es explicado tambin por una mayor demanda por parte de pases
europeos y los EEUU. En el ao 2011 el precio promedio de exportacin hacia EEUU fue de US$
3,049.4 por TM.12
12
Presentacin del Ministerio de Agricultura
Grfico N 9: Evolucin del precio promedio de Exportacin de Quinua ($/TM)
20,000 17,985
18,000
16,000 14,427
14,000
12,000
10,000 8,421
8,000
6,000
4,000 3,177 3,326
2,000 1,211
0
2007 2008 2009 2010 2011 2012
Miles de US$ FOB
Fuente: Sunat
CAPTULO 5 : COMPETENCIA
Como pases productores y exportadores competidores estn Bolivia y Ecuador. El primer pas tiene
una mayor cantidad de hectreas sembradas sin embargo su rendimiento por hectrea promedio es
menor. En menor proporcin se siembra en Ecuador, Chile y Argentina.
En el ao 2011 fueron 57 empresas las que exportaron quinua desde Per, 38 pases ms que en el
ao 2010. La empresa que lider las exportaciones fue Exportadora Agrcola Orgnica que sum
US$ 10,2 millones a valores FOB (equivalente al 40.1% de participacin). La segunda empresa
exportadora del ao 2011 fue Grupo Orgnico Nacional con un total de US$ 3,6 millones (14,2%).
Fuente: Sunat
Las exportaciones al mercado de EEUU en el ao 2011 por las principales exportadoras se detallan a
continuacin:
EEUU Ao 2011
% US$
Empresa Agrcola Orgnica 41.1% 6,255,811
Grupo Orgnico Nacional 21.8% 3,312,781
Interamsa Agroindustrial 13.7% 2,085,206
Alisur 2.8% 420,599
Vnculos Agrcolas 12.2% 1,863,720
Otras empresas 8.4% 1,278,983
Total 100% 15,217,100
Fuente: SUNAT - Maximixe
Elaboracin: Propia
A continuacin se muestra un cuadro comparativo de las principales empresas exportadoras peruanas.
Factor diferenciador Prestigio internacional, Linea Prestigio Internacional, Linea Prestigio internacional, marca Presentaciones variadas tanto a granel (en
orgnica, productos retail, Creacin organica, productos retail, licenCia en presentacin retail sacos de prolipropileno, papel y yute en
de valor compartido. de uso marca pais Per sacos de 50 lb, 25kg, 30 kg, 100 lb o 50kg)
como en presentaciones retail (1/2 kg, 2lb,
4lb y 5kg)
Nivel de reconocimiento de Reconocimiento Internacional Reconocimiento Internacional Reconocimiento local e Reconocimiento local e internacional Reconocimiento local
marca /empresa Internacional
Destino de exportacin El 67.1% de su exportacin va a los Estados Unidos 89%, Alemania Estados Unidos (65%), Japn Estados Estados Unidos (41.5%),
estados unidos, Alemania (10,6%), (6,8%), Brazil (2,9%), Canada (1,3%) (22.1%), China (6,3%), Unidos (33.6%) Canad (9.3%) Italia (7.6%) Panam (9.6%), Reino
Australia (9,8%), Paises bajos Bolivia (3.1%), Otros (3.6%) Espaa (6.2%) Otros (26 paises 43.3%) Unido (8.7%), Canad
(5,3%), Otros (6 paises 6,7%) (7.9%) y otros (25 paises,
32.2%)
Elaboracin propia
5.2. Productos sustitutos
En el segundo segmento los productos sustitutos son los cereales de bajo costo a nivel
mundial como es el caso de la soya, producto cuyo valor nutricional es cercano. Por otro
lado se encuentran los productos andinos como la kiwicha, caihua, amaranto, e incluso el
mismo trigo.
Dado el crecimiento de la demanda de este producto tanto en los EEUU, as como en pases
europeos, existe la amenaza de nuevos entrantes al sector como exportadores de quinua,
tanto en el Per como en pases vecinos productores. Asimismo, el alza del precio de
exportacin en los aos recientes hace que sea un sector interesante para poder ingresar.
6.1. Oportunidades
- Incremento del rendimiento promedio del cultivo de quinua por ha. en ciertas zonas
del pas.
- Mayor promocin del cultivo de quinua por parte del Ministerio de Agricultura.
- Tratado de Libre Comercio firmado con los EEUU en el ao 2010 lo cual permite el
ingreso de la quinua sin aranceles.
6.2. Amenazas
- Falta de asistencia tcnica a los productores que les permita hacer frente a las
enfermedades propias del cultivo.
- La cadena productiva de la quinua peruana es incipiente, atomizada por la parte de
los productores y compleja por la alta intermediacin. Falta de organizacin en las
etapas de acopio.
6.3. Fortalezas
- Producto gourmet con marca blanca, lo cual permite la venta a diversas cadenas
especializadas.
- Producto con marca propia en segunda etapa que brinda nuevas presentaciones en
base a mezcla de productos sanos y nutritivos adicionales a la quinua.
6.4. Debilidades
Entrantes Potenciales:
Competidores:
Los productores de la quinua son contactados por 1) Exportadora Agrcola Orgnica Las exportaciones a valor FOB de quinua durante el 2011
acopiadores, quienes realizan la compra de la 2) Grupo Orgnico Nacional fueron de US$ 24 millones aprox. obteniendo un crecimiento
quinua puesta en chacra para venderla 3) Interamsa Agroindustrial de 82% respecto al 2010. Los importadores americanos
posteriormente a los exportadores. 4) Alisur tienden a comprar la quinua a granel para procesarla
5) Vnculos Agrcolas directamente.
Las empresas maquiladoras no estn concentradas,
hay varias empresas maquiladoras en el mercado. Cadenas de tiendas especializadas en venta de productos
Las 5 principales competidores tienen la mayor participacin del sanos y nutritivos.
mercado en exportacin de la quinua, poseen una gran experiencia en el
negocio de la exportacin, con ms de 5 aos en el mercado, adems de El proyecto a esta dirigido a la venta de los productos a las
ser empresas solidas localmente. Cuentan con una gama de productos cadenas de venta especializada.
peruanos y su exportacin no slo es al mercado americano, sino otros
pases del mundo.
Sustitutos:
La creciente demanda por la quinua durante los ltimos aos ha despertado el inters de
muchos empresarios locales para incursionar en el negocio de exportacin de quinua, en
especial la exportacin a los EEUU que es el pas que mayor demanda est generando.
La venta de nuestros productos esta dirigida hacia las cadenas de tiendas especializadas
posicionadas en el mercado norteamericano ofreciendo productos retail en marca blanca. Se
est considerando una negociacin directa con dichas cadenas. Las cadenas de tiendas
tienden a fijar precios segn el mercado y considerando sus propios mrgenes de ganancia.
Por lo anterior, el poder negociacin de los clientes es alto.
Decisor: Hombres y mujeres en el caso que estn o vivan solos. Madres y/o padres de
familia encargados de realizar las compras de alimentos para el hogar.
A partir del tercer ao, se iniciar la venta de mezclas de quinua en presentaciones de 4.8
oz, en bolsas laminadas que ayudarn a una mejor conservacin de la humedad. Dichas
presentaciones en marca propia son: Quinoa Vegetables y Quinoa Mushroom.
Se busca cubrir la necesidad de contar con productos libres de gluten con alto valor
nutritivo que puedan consumir las personas que sufren de enfermedad celiaca y en general
personas que deseen tener una alimentacin sana, natural y nutritiva.
Los productos cumplirn con todos los estndares de calidad exigidos por los EEUU y
asimismo se enfatizar en los procesos productivos tercerizados para obtener un producto,
que luego al ser cocinado, tenga un sabor agradable para los usuarios finales. Por lo anterior
todos los productos vendrn acompaados de recetas fciles de preparar y sobre todo sern
agradables para los consumidores finales (nios, adolescentes, personas mayores de edad,
padres y madres de familia y hombres y mujeres solos). Asimismo, todos los productos
tendrn la Certificacin Free Gluten obtenida para su comercializacin.
Posicionamiento:
Para personas que quieren disfrutar de una alimentacin sana, nutritiva y libre de gluten, la
quinua es un alimento de alto valor nutritivo, que aporta energa y ayuda a la salud.
7.3. Precio:
La fijacin del precio de los productos considerar tres aspectos importantes: Los costos de
produccin, el precio que ofrecen las empresas competidoras en el mercado norteamericano
y obtencin de un margen de ganancia deseada. La poltica de precios se ha establecido
sobre la base de anlisis de competidores y que brinde un margen de utilidad atractivo para
el negocio. El precio final de los productos hacia los consumidores ser similar al mercado.
Los precios sern revisados de manera trimestral teniendo en cuenta el consumo y demanda
del producto as como los precios de la competencia.
7.4. Promocin:
La promocin del producto durante la primera fase en la que se fabricar con marca blanca
se realizar a travs de brochures y nuestra pgina web, donde se brindar toda la
informacin necesaria para los potenciales clientes. Se incluye tambin el uso de correo
electrnico para comunicacin con los representantes de las cadenas especializadas.
Se generarn alianzas con las tiendas especializadas para promocionar los productos va
folletos, volantes y banners en los puntos de venta finales.
Se realizar contacto con las organizaciones de los enfermos celiacos para tener presencia
de marca dentro de sus pginas web y que pueda recomendarse el producto en los blog con
los que cuentan.
Por otro lado, como parte del plan de promocin es importante mencionar la participacin
en las ferias en las que se dar a conocer la empresa, los productos y las ventajas que se
brindan a travs de los mismos.
Participacin en Ferias
Ciudad: California
Ciudad: Baltimore
Ciudad: Lima
Pas: Per
Importadores y exportadores.
Inversionistas.
En una etapa inicial los productos slo sern ofrecidos a travs de las tiendas de venta
especializada en productos sanos, naturales y para celiacos.
Las cadenas de tiendas de venta de especializada en alimentos nutritivos en EEU son las
siguientes:
Trader Joes
Tasteforlife
Nuline Inc.
Delicious Living
Harris Teeter
Emas Nutrition
Natures Market
Wholesale Nutrition
N tiendas de la N tiendas
cadena Whole de la cadena Total de
CIUDADES foods Trades tiendas
Miami 7 2 9
Jersey City 11 4 15
New York 13 18 31
Boston 7 14 21
Chicago 9 15 24
Total 47 53 100
El abastecimiento mensual para cada una de ellas se calcula en 200 unidades de los
productos Quinua perlada y Harina de Quinua. En una segunda etapa se atender va otras
cadenas de tiendas de tienda especializada en las cuales se ofrecer marca propia de los 4
productos Quinua Perlada Convencional Blanca, Harina Instantnea Tostada, Quinua
Vegetables y Quinua Mushroom.
Se establecer un convenio directo con Whole Foods y Trade Joes para el abastecimiento
directo y venta con marca blanca, es decir con marca de la propia tienda. El proceso de
maquila en el Per incluye el etiquetado completo del producto final.
13
http://www.wholefoodsmarket.com/store
CAPTULO 8 : OPERACIONES
Grfico N 12: Etapas del proceso desde la produccin hasta la venta a la Cadena
Especializada
Maquilador
Productor de Quinua
Acopiador (acopia la Producto terminado
(siega, trilla y venteo de la quinua cruda trillada) (desaponifica, selecciona,
quinua)
embolsa y muele)
Cliente/Cadena
Agente Aduanero y
especializada Proveedor de almacenaje
(Comercializa productos Naviero (Embarque del
producto con direccin a (almacn previo al
terminados al consumidor embarque)
Estados Unidos)
final)
Elaboracin propia
La cosecha de la quinua se realiza cuando el grano est maduro y los procesos principales
de la cosecha son: siega, trilla y venteo. Cuando el grano est seco se procede a
almacenarlo con las medidas de higiene y seguridad alimentaria respectivas.
QUINUA
LIMPIEZA
SELECCIN Y CLASIFICACIN
DESAPONIFICADO *
SECADO
ENVASADO Y ALMACENAMIENTO
Cabe indicar que en varias fases del procesamiento se realiza la seleccin, de tamao de
grano y de otros elementos ya que puede haber piedras del tamao y peso de la quinua.14
14
http://www.agropuno.gob.pe/puno/documentos/manuales/agentes_cp_quinua_q.pdf
Grfico N 14: Operaciones para la obtencin de Harina de quinua instantnea
(tostada) (12 oz)
QUINUA PERLADA
TOSTADO
MOLIENDA
La harina de quinua instantnea tiene como rendimiento un 66.2% sin embargo; slo el
6.5% es merma dado que el 24.3% restante es moyuelo y afrecho que son subproductos
luego de extraer la harina fina. Estos subproductos son utilizados mucho en la industria
panadera y tambin en alimentos ganaderos.
15
Estudio Econmico Productivo del Per Producto Quinua, Cuarta Edicin Lamina 085 D. 2009
Proceso de Mezclas preparadas de Quinua de 12 oz
La quinua perlada se mezcla con productos deshidratados (humedad menor a 10%) como el
tomate, albahaca y championes. Estos elementos deshidratados pasan por un proceso de
seleccin, clasificacin, cortado, pelado y despepitado (solo en el caso del tomate), lavado
y secado por aire caliente, luego empaquetado y almacenado.
SELECCIN Y CLASIFICACIN
LAVADO
PELADO Y DESPEPITADO*
MEZCLADO SECADO
ENVASADO
MEZCLA DE QUINUA
16
Estudio Econmico Productivo del Per Producto Quinua, Cuarta Edicin Lamina 085 D. 2009
En cuanto al almacenamiento se debe considerar para los 4 productos, ambientes que
deben tener buena ventilacin, humedad y temperatura, sin presencia de plagas ni roedores.
Ambientes donde los productos terminados sean colocados sobre parihuelas y estn
separados por fechas de produccin o lotes.
Fuente: FDA
17
http://www.slideshare.net/ircdirector/requisitos-de-la-fda-para-exportar-alimentos-procesados-a-eeuu
CAPTULO 9 : ORGANIZACIN Y GERENCIA
Administrador
Supervisor de
Jefe Comercial
Operaciones
Asistente Asistente
Elaboracin propia
Todos los puestos recibirn remuneracin fija. El administrador tendr un nivel de sueldo
de S/. 4000 mensual y la Jefatura comercial de S/.3000 mensual y el Supervisor de
operaciones percibir S/.2500. En cuanto a la Jefatura comercial conforme vaya creciendo
la empresa se le incrementar una remuneracin variable en cuanto su desempeo.
Niveles de ventas.
NOPAT
Utilidad bruta.
Participacin de mercado.
Crecimiento en ventas.
En la zona de Majes los agricultores cuentan con 5.5 ha. y en el primer ao se trabajar con
7 productores. Se estima que se dedique en promedio 4 ha. por agricultor al cultivo de
quinua por lo que en un inicio se calcula que se utilizar la produccin de 28 hectreas. Se
trabajar con productores cuya produccin est alrededor de 3500 kg/ha. Esto generar un
aprovisionamiento de 99 tn en el primer ao con lo cual se lograran las ventas proyectadas.
Dado que se trabajar con 7 productores, las familias que sern directamente beneficiadas
sern 7. En promedio las familias en zonas rurales cuentan con 5 miembros por lo que la
poblacin directamente beneficiada sera de 35 personas para el primer ao.
Cuadro N 12: N Productores y familias Beneficiadas
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
No. Productores 7 7 8 8 9 10 10 11 12 12
No. familias total 7 7 8 8 9 10 10 11 12 12
No. Personas (5 por fam) 35 35 40 40 45 50 50 55 60 60
Elaboracin propia
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
Total de Quinua 99 102 115 120.3 126 133 143 154 167 180
Elaboracin propia
10.2. Capacitacin
En general los pequeos productores pueden tener problemas operacionales debido a que
estn sujetos a factores climticos y otros factores de la naturaleza, lo que
implica variabilidad en el volumen de produccin, en la calidad y en la estacionalidad de
las cosechas.
Para el desarrollo del proyecto es bsico que los productos a adquirir como materia prima
cuenten con la calidad adecuada. Por lo anterior ser un proceso de beneficio mutuo definir
criterios claros sobre las expectativas de calidad. Para asegurar estndares de calidad se
brindar capacitacin y monitoreo constante a los proveedores, a travs de la contratacin
de un tercero, en:
Cuadro N 14: Contenido de Capacitacin a los productores
- Control y manejo de
Im - Implementacin de mejoras y
inventarios
buenas prcticas agrcolas
de produccin.
Elaboracin propia
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
VENTAS 1,862,311 1,955,427 2,667,027 2,836,477 3,029,053 3,234,751 3,505,731 3,821,247 4,165,159 4,540,023
COSTO DE VENTAS 1,147,830 1,205,222 1,378,148 1,471,962 1,574,078 1,683,287 1,831,678 1,996,529 2,176,217 2,372,076
Utilidad Bruta 714,481 750,205 1,288,879 1,364,515 1,454,975 1,551,464 1,674,053 1,824,718 1,988,942 2,167,947
GASTOS ADMINISTRATIVOS 505,033 502,779 1,243,552 1,231,794 1,307,065 1,343,047 1,425,645 1,468,026 1,558,965 1,606,324
DEPRECIACION DE EQUIPO 2,640 2,640 2,640 2,640 400 0 0 0 0 0
AMORTIZACION DE INTANGIBLES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Utilidad de Operaciones 206,808 244,786 42,687 130,081 147,510 208,417 248,408 356,691 429,977 561,623
GASTOS FINANCIEROS 14,898 15,643 45,836 47,192 48,732 50,378 52,546 55,070 57,821 60,820
OTROS INGRESOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
OTROS EGRESOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
CARGAS EXEPCIONALES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
INGRESOS EXTRAORDINARIOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Utilidad Antes de Im puestos 191,910 229,143 -3,149 82,889 98,778 158,039 195,862 301,621 372,156 500,803
IMPUESTO A LA RENTA 57,573 68,743 0 24,867 29,633 47,412 58,759 90,486 111,647 150,241
Utilidad Neta S/. 134,337 160,400 -3,149 58,022 69,144 110,627 137,103 211,135 260,509 350,562
Rentabilidad 7.21% 8.20% -0.12% 2.05% 2.28% 3.42% 3.91% 5.53% 6.25% 7.72%
Utilidad Neta $ 47,977 57,286 -1,125 20,722 24,694 39,510 48,966 75,405 93,039 125,201
11.2. Flujo caja anual
FLUJO DE CAJA LIBRE PROYECTADO
(EXPRESADO EN NUEVOS SOLES)
AO 0 AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
INGRESOS 1,862,311 1,955,427 2,667,027 2,836,477 3,029,053 3,234,751 3,505,731 3,821,247 4,165,159 4,540,023
Ventas 1,862,311 1,955,427 2,667,027 2,836,477 3,029,053 3,234,751 3,505,731 3,821,247 4,165,159 4,540,023
Otros Ingresos 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
EGRESOS 330,238 1,655,503 1,710,641 2,624,340 2,706,396 2,881,543 3,026,334 3,257,323 3,464,556 3,735,182 3,978,400
Inversin
Inversin tangible 10,960
Inversion intangibles 1,000
Capital de trabajo 302,552
Imprevistos 15,726
Costos Operativos
Gastos Administrativos y de ventas 505,033 502,779 1,243,552 1,231,794 1,307,065 1,343,047 1,425,645 1,468,026 1,558,965 1,606,324
Depreciacin 2,640 2,640 2,640 2,640 400 0 0 0 0 0
Materia prima 1,147,830 1,205,222 1,378,148 1,471,962 1,574,078 1,683,287 1,831,678 1,996,529 2,176,217 2,372,076
UTILIDAD ANTES DE INTERESES E IMP. 206,808 244,786 42,687 130,081 147,510 208,417 248,408 356,691 429,977 561,623
Impuesto a la Renta 57,573 68,743 0 24,867 29,633 47,412 58,759 90,486 111,647 150,241
NOPAT = EBIT - IMPUESTOS -330,238 149,235 176,043 42,687 105,214 117,877 161,005 189,649 266,205 318,330 411,382
Cambios en capital de trabajo 13,865 14,508 19,068 20,239 21,485 22,812 29,320 31,639 34,154 36,883
Depreciacin 0 2,640 2,640 2,640 2,640 400 0 0 0 0 0
FLUJO DE CAJA LIBRE S/. -330,238 138,010 164,175 26,259 87,615 96,792 138,193 160,330 234,566 284,176 374,500
Flujo acum ulado -330,238 -192,228 -28,052 -1,793 85,822 182,614 320,807 481,137 715,702 999,879 1,374,378
Prestamo Bancario 0 0 0 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000
Servicio de la deuda 14,898 15,643 241,836 243,192 244,732 246,378 248,546 251,070 253,821 256,820
Intereses 0 0 24,500 24,500 24,500 24,500 24,500 24,500 24,500 24,500
Amortizacin 0 0 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000
Costo financiero por Carta de Credito 14,898 15,643 21,336 22,692 24,232 25,878 28,046 30,570 33,321 36,320
Escudo Fiscal 4,470 4,693 13,751 14,158 14,620 15,113 15,764 16,521 17,346 18,246
TOTAL DE EGRESOS 330,238 1,665,932 1,721,591 2,656,425 2,739,430 2,915,656 3,061,599 3,294,105 3,503,105 3,775,657 4,020,975
FLUJO DE CAJA ACCIONISTAS S/. -330,238 127,581 153,225 -5,826 54,581 62,679 102,929 123,547 196,017 243,701 331,926
Flujo acum ulado -330,238 -202,657 -49,432 -55,258 -677 62,002 164,931 288,478 484,495 728,196 1,060,122
FLUJO DE CAJA LIBRE $ -117,942 49,289 58,634 9,378 31,291 34,568 49,355 57,261 83,774 101,491 133,750
FLUJO DE CAJA ACCIONISTAS $ -117,942 45,565 54,723 -2,081 19,493 22,385 36,760 44,124 70,006 87,036 118,545
11.3. Anlisis financieros (Van, Tir, Ratios)
Escenario Inicial Escenario 1: Optim ista en ventas Escenario 2: Pesim ista en ventas
EVALUACION FINANCIERA EVALUACION FINANCIERA EVALUACION FINANCIERA
ANLISIS ECONMICO ANLISIS ECONMICO ANLISIS ECONMICO
Tasa descuento 11.78% Tasa descuento 11.78% Tasa descuento 11.78%
VAN S/. 522,921.18 VAN S/. 1,096,933.51 VAN S/. 242,808.63
VAN $186,757.57 VAN $391,761.97 VAN $86,717.37
TIR 37.39% TIR 49.14% TIR 27.89%
Periodo de recuperacin (aos) 3 aos 1 mes Periodo de recuperacin (aos) 2 aos 5 meses Periodo de recuperacin (aos) 3 aos 6 meses
ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA
VAN S/. 361,544.31 VAN S/. 923,857.04 VAN S/. 87,757.87
VAN $129,122.97 VAN $329,948.94 VAN $31,342.10
TIR -- TIR 43.86% TIR 18.27%
Periodo de recuperacin (aos) 4 aos Periodo de recuperacin (aos) 3 aos 3 meses Periodo de recuperacin (aos) 5 aos 9 meses
Nota. Considerando incremento en ventas: Nota. Considerando incremento en ventas: Nota. Considerando incremento en ventas:
2do ao: 5 % 2do ao: 8 % 2do ao: 3 %
3er al 6to ao: 7% 3er al 6to ao: 10% 3er al 6to ao: 5%
7m o en adelante: 9% 7m o en adelante: 12% 7m o en adelante: 6%
Escenario 3: Mayor Tasa Descuento Escenario 4: Tipo de cam bio m ayor Escenario 5: Tipo de cam bio m enor
EVALUACION FINANCIERA EVALUACION FINANCIERA EVALUACION FINANCIERA
ANLISIS ECONMICO ANLISIS ECONMICO ANLISIS ECONMICO
Tasa descuento 13.00% Tasa descuento 11.78% Tasa descuento 11.78%
VAN S/. 472,619.98 VAN S/. 1,216,976.17 VAN S/. 175,893.69
VAN $168,792.85 VAN $405,658.72 VAN $65,145.81
TIR 37.39% TIR 67.34% TIR --
Periodo de recuperacin (aos) 3 aos 1 mes Periodo de recuperacin (aos) 1 ao 4 meses Periodo de recuperacin (aos) 6 aos 2 meses
ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA ANALISIS A NIVEL ACCIONISTA
VAN S/. 320,714.01 VAN S/. 1,044,072.37 VAN S/. 20,280.28
VAN $114,540.72 VAN $348,024.12 VAN $7,511.21
TIR -- TIR 61.37% TIR --
Periodo de recuperacin (aos) 4 aos Periodo de recuperacin (aos) 1 ao 6 meses Periodo de recuperacin (aos) 7 aos 10 meses
Nota. Tipo de cambio asumido S/ 3 Nota. Tipo de cambio asumido S/ 2.7
11.4. Balance general
BALANCE GENERAL PRIMER AO
(En Nuevos Soles)
APERTURA 31-Dec APERTURA 31-Dec
ACTIVO PASIVO
CORRIENTE CORRIENTE
CAJA Y BANCOS 319,278 136,977 TRIBUTOS POR PAGAR -
CUENTAS POR COBRAR - 319,278 PROVEEDORES -
MATERIA PRIMA Y AUXILIARES DEUDA A CORTO PLAZO - -
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 319,278 456,255 TOTAL PASIVO CORRIENTE - -
NO CORRIENTE NO CORRIENTE
INMUEBLE MAQUINARIA Y EQUIPOS 10,960 10,960 PRESTAMO BANCARIO - -
DEPRECIACION ACUMULADA - - 2,640
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE - -
PATRIMONIO
CAPITAL 330,238 330,238
RESULTADOS ACUMULADOS -
UTILIDAD DEL EJERCICIO - 134,337
TOTAL PATRIMONIO 330,238 464,575
RATIOS FINANCIEROS
CAPITAL DE TRABAJO 456,255
ROTACION DE ACTIVO FIJO 170
ESTRUCTURA DEL CAPITAL -
ENDEDUDAMIENTO -
RENDIMIENTO SOBRE EL CAPITAL 0.41
2. Las personas que padecen la enfermedad celiaca o que son intolerantes al gluten, tienen
necesidades de alimentacin particulares.
Data Financiera
Tabla de Precios
Precios de Quinua
Presentacion en Precio establecido Presentacion en
Productos oz. final gr.
Quinua blanca perlada convencional (marca blanca) 12 oz 2.22 340 gr
Harina de quinua tostada (marca blanca) 18 oz 4.44 510 gr
Quinoa Vegetables (garden vegetable; roasted garlic & olive oil) 4.8 oz 4.28 136 gr
Quinoa Mushrooms (sunried tomato & basil & mushroom) 4.8 oz 4.28 136 gr
Elaboracin propia
Referencia de mrgenes
Rango Final
Margen importador 30-40 35
Retail / Tda espec. 33-50 45
SUPUESTOS
CONCEPTO VALOR
Tipo de Cambio (Nuevos soles por US$) S/. 2.80
Periodo de anlisis en aos 10
Precio de venta Quinua Perlada (bolsa de 12 oz) S/.6.22
Precio de venta Harina de Quinua (bolsa 18 oz) S/.12.44
Quinua Vegetables S/.11.97
Quinua Mushrooms S/.11.97
Imprevistos 5.00%
Incremento de venta anual quinua perlada y harina
de quinua (2do ao) 3.00%
Incremento de venta anual quinua perlada y harina
de quinua (3ro ao al 6to ao) 5.00%
Incremento de venta anual quinua perlada y harina
de quinua (7mo ao en adelante) 8.00%
Ingreso de quinua con especies 3er ao
Incremento de venta anual quinua con especies
(4to ao) 3.00%
Incremento de prod. anual quinua con especies
(5to al 7mo ao) 5.00%
Incremento de prod. anual quinua con especies
(8vo en adelante) 8.00%
Impuesto a la Renta Anual (pago mensual) 2.00%
Impuesto a la Renta anual (Regimen general) 30.00%
Incremento en Gastos administrativos y ventas 3.00%
Rango de costo de Broker 2.50%
Comision por carta de crdito 1.00%
Proyeccin de ventas
Ventas Quinua blanca perlada convencional 12 oz. (marca blanca) Ao 1 (En Nuevos Soles)
Conceptos Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic TOTAL PROM.
Ventas producto embolsado (S/.) 0 31,733 31,733 59,111 69,067 75,289 74,667 73,422 50,400 50,400 46,667 44,178 606,667 50,556
% de participacin en las ventas 0.00% 5.23% 5.23% 9.74% 11.38% 12.41% 12.31% 12.10% 8.31% 8.31% 7.69% 7.28% 100.00%
% de participacin en las ventas 0.00% 5.05% 5.05% 9.42% 12.09% 12.98% 12.88% 11.00% 9.02% 8.03% 7.43% 7.04% 100.00%
Ventas por Producto
VENTAS EN S/.
Producto AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
Quinua blanca perlada convencional 12 oz 606,667 637,000 681,590 729,301 780,352 834,977 910,125 992,036 1,081,320 1,178,638
Harina de quinua tostada 18 oz 1,255,644 1,318,427 1,410,717 1,509,467 1,615,129 1,728,188 1,883,725 2,053,261 2,238,054 2,439,479
Quinua Garden Vegetables 0 0 287,360 298,854 316,786 335,793 355,940 387,975 422,893 460,953
Quinua Three Cheese 0 0 287,360 298,854 316,786 335,793 355,940 387,975 422,893 460,953
Total 1,862,311 1,955,427 2,667,027 2,836,477 3,029,053 3,234,751 3,505,731 3,821,247 4,165,159 4,540,023
VENTAS EN UNIDADES
Producto AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
Quinua blanca perlada convencional 12 oz 97,500 102,375 109,541 117,209 125,414 134,193 146,270 159,434 173,783 189,424
Harina de quinua tostada 18 oz 100,900 105,945 113,361 121,296 129,787 138,872 151,371 164,994 179,844 196,030
Quinua Garden Vegetables 0 0 24,000 24,960 26,458 28,045 29,728 32,403 35,320 38,498
Quinua Three Cheese 0 0 24,000 24,960 26,458 28,045 29,728 32,403 35,320 38,498
Quinua en onzas total 2,986,200 3,135,510 3,585,396 3,829,461 4,095,128 4,379,247 4,765,302 5,194,179 5,661,655 6,171,204
Quinua en toneladas total 85 89 102 109 116 124 135 147 161 175
Tasa de crecimiento de tn vendidas 0 5.00% 14.35% 6.81% 6.94% 6.94% 8.82% 9.00% 9.00% 9.00%
Tasa de conversin
1 kg 35.273962
1 oz 0.02834952
Costos
COSTEO DIRECTO Y PUNTO DE EQUILIBRIO: QUINUA PERLADA BOLSA 12 oz. ( 340 gr)
-
-
COSTO VARIABLE TOTAL 424,125.00
COSTO VARIABLE UNITARIO 4.35
PUNTO DE EQUILIBRIO
Precio de venta unitario 6.22
Costo variable unitario 4.35
Margen de contribucin a los CF y Util 1.87
Costos fijos anuales 176,761.47
Producto: HARINA DE QUINUA TOSTADA Unidad de costo: Bolsa de 18 oz. (510 gr)
Precio de venta unitario: S/. 12.44 Unidades vendidas: 100,900 en unidades al ao
Costo Unitario Total S/. 10.43 Margen de Utilidad S/. 203,667.89
Margen utilidad final unitario S/. 2.02
PUNTO DE EQUILIBRIO
Precio de venta unitario 12.44
Costo variable unitario 7.17
Margen de contribucin a los CF y Util 5.27
Costos fijos anuales 328,271.31
RUBROS Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5 Ao 6 Ao 7 Ao 8 Ao 9 Ao 10
Sueldo Administracion y ventas 173,765.00 180,715.60 189,751.38 199,238.95 209,200.90 219,660.94 230,643.99 242,176.19 254,285.00 266,999.25
Telfono e internet 2,500.00 2,600.00 2,704.00 2,812.16 2,924.65 3,041.63 3,163.30 3,289.83 3,421.42 3,558.28
Outsourcing contable 18,000.00 18,720.00 19,468.80 20,247.55 21,057.45 21,899.75 22,775.74 23,686.77 24,634.24 25,619.61
Promocin 5,000.00 5,200.00 5,408.00 5,624.32 5,849.29 6,083.26 6,326.60 6,579.66 6,842.85 7,116.56
Flete local 18,000.00 18,900.00 21,611.79 23,082.95 24,684.31 26,396.90 28,723.94 31,309.10 34,126.91 37,198.34
Registros sanitarios (Senasa, Digesa) 1,606.00 0.00 0.00 0.00 0.00 1,686.30 0.00 0.00 0.00 0.00
Certificacion Free Gluten 260.00 270.40 281.22 292.46 304.16 316.33 328.98 342.14 355.83 370.06
Agente de Aduana 56,784.00 59,623.20 68,177.99 72,819.01 77,870.78 83,273.44 90,614.46 98,769.76 107,659.04 117,348.35
Seguros (venta a CIF) 6,720.00 7,056.00 8,068.40 8,617.63 9,215.48 9,854.84 10,723.60 11,688.73 12,740.71 13,887.38
Flete maritimo (venta a CIF) Cont. Consolidado 25,200.00 26,208.00 27,256.32 28,346.57 29,480.44 30,659.65 31,886.04 33,161.48 34,487.94 35,867.46
Alquiler de oficina 20,000.00 20,800.00 21,632.00 22,497.28 23,397.17 24,333.06 25,306.38 26,318.64 27,371.38 28,466.24
Almacenaje 20,000.00 20,800.00 21,632.00 22,497.28 23,397.17 24,333.06 25,306.38 26,318.64 27,371.38 28,466.24
Capacitacion a productores y asesoria tecnica 36,000.00 37,440.00 38,937.60 40,495.10 42,114.91 43,799.50 45,551.48 47,373.54 49,268.49 51,239.23
Luz y Agua 2,000.00 2,080.00 2,163.20 2,249.73 2,339.72 2,433.31 2,530.64 2,631.86 2,737.14 2,846.62
Participacion en ferias 36,000.00 15,840.00 37,440.00 16,473.60 38,937.60 17,132.54 40,495.10 17,817.85 42,114.91 18,530.56
Gastos de viajes 24,640.00 25,625.60 26,650.62 27,716.65 28,825.31 29,978.33 31,177.46 32,424.56 33,721.54 35,070.40
Broker 46,557.78 48,420.09 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Otros 12,000.00 12,480.00 12,979.20 13,498.37 14,038.30 14,599.83 15,183.83 15,791.18 16,422.83 17,079.74
Gastos administrativos por apertura EEUU
Sueldo Administracion y ventas 0.00 0.00 211,626.00 220,091.04 228,894.68 238,050.47 247,572.49 257,475.39 267,774.40 278,485.38
Gastos apertura oficina USA 0.00 0.00 42,000.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Telfono e internet 0.00 0.00 6,720.00 6,988.80 7,268.35 7,559.09 7,861.45 8,175.91 8,502.94 8,843.06
Outsourcing contable 0.00 0.00 40,320.00 41,932.80 43,610.11 45,354.52 47,168.70 49,055.45 51,017.66 53,058.37
Promocin 0.00 0.00 336,000.00 349,440.00 363,417.60 377,954.30 393,072.48 408,795.38 425,147.19 442,153.08
Registros sanitarios 0.00 0.00 803.00 835.12 0.00 0.00 0.00 843.15 0.00 0.00
Alquiler de oficina 0.00 0.00 33,600.00 34,944.00 36,341.76 37,795.43 39,307.25 40,879.54 42,514.72 44,215.31
Luz y Agua 0.00 0.00 1,120.00 1,164.80 1,211.39 1,259.85 1,310.24 1,362.65 1,417.16 1,473.84
Otros 0.00 0.00 67,200.00 69,888.00 72,683.52 75,590.86 78,614.50 81,759.08 85,029.44 88,430.62
TOTAL (S/.) 505,032.78 502,778.89 1,243,551.52 1,231,794.18 1,307,065.06 1,343,047.21 1,425,645.02 1,468,026.45 1,558,965.12 1,606,323.96
TOTAL (US$) 180,368.85 179,563.89 444,125.54 439,926.49 466,808.95 479,659.72 509,158.94 524,295.16 556,773.26 573,687.13
Ley Mype
Sueldos normales 12
CTS 0.5
Vacaciones 0.5
Gratifiaciones 2
Essalud 0.11
Total sueldos al ao 15.11 1.259166667 Nota. Este factor es aplicado al salario bruto que
es adicionado como costo para la empresa
SUELDOS USA
REMUNERACIN
CARGO REM Basica REM / MES
ANUAL BRUTA
Administrador 12,000.00 12,724.00 152,688.00
Asistente 4,500.00 4,911.50 58,938.00
TOTAL (S/.) 211,626.00
TOTAL (US$) 75,580.71
Ley EEUU
Sueldos normales en veces al ao 12
Vacaciones en veces al ao 0.5
Seguridad social en dolares 80
Total sueldos al ao 12.5 1.041666667 Nota. Factor aplicado a la remuneracin bsica
Capital de Trabajo
Nota. El 1er mes no hay venta, sin embargo si hay abastecimiento de materia prima y envio para maquila, por dicha razn s se esta considerando dicho mes para el clculo de Capital de Trabajo.
Equipos
EQUIPOS INICIALES
PRECIO
ITEM EQUIPO CANTIDAD TOTAL CARATERISTICAS
UNITARIO
COMPUTADOR
1 SET COMPUTADORA + IMPRESORA + SOFTWARE 4 2,240.00 8,960.00 Computadoras I3, Multif uncional HP
MOBILIARIO
2 SET MOBILIARIO OFICINA (ESCRITORIOS, SILLAS Y ARCHIVADORES) 4 500.00 2,000.00 Escritorios, sillas y archivadores en melamine.
$ 3,914.29
Depreciacin
INVERSION DEPRECIACION
COSTO VIDA TASA DEPR TASA DEPR DEPR DEPR
RUBRO USO CANTIDAD COSTO
TOTAL UTIL ANUAL MENSUAL MENSUAL ANUAL
MOBILIARIO, HERRAMIENTAS Y UTENSILIOS GENERAL
SET MOBILIARIO OFICINA (ESCRITORIOS, SILLAS Y ARCHIVADORES) 4 500 2,000 5 20.00% 1.667% 33 400 Del 1 al 5 ao
COMPUTADOR GENERAL
SET COMPUTADORA + IMPRESORA + SOFTWARE 4 2240 8,960 4 25.00% 2.083% 187 2,240 Del 1 al 4 ao
INMUEBLE MAQUINARIA Y EQUIPO 10,960 220 2,640
MONTO MONTO %
FUENTE
(S/.) (US$) INVERSIN
Prstamo 0.00 0.00 0.00%
Aporte en efectivo 330,238.07 117,942.17 100.00%
TOTAL 330,238.07 117,942.17 100.00%
Prstamos
Financiaciento por carta de crdito 14,898 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242 1,242
Escudo Fiscal 4,470 372 372 372 372 372 372 372 372 372 372 372 372
FLUJO DE CAJA FINANCIERO 127,581 -152,473 -45,312 -45,312 35,179 77,863 94,937 93,108 68,717 21,764 9,568 -1,408 -8,725
FLUJO DE CAJA ECONMICO $ 49,289 -54,144 -15,872 -15,872 12,874 28,119 34,217 33,563 24,852 8,083 3,728 -192 -2,806
FLUJO DE CAJA FINANCIERO $ 45,565 -54,455 -16,183 -16,183 12,564 27,808 33,906 33,253 24,542 7,773 3,417 -503 -3,116
Estado de Ganancias y Prdidas Mensual
Utilidad Bruta 714,481 0 36,524 36,524 68,034 84,745 91,429 90,713 81,164 62,783 58,008 53,711 50,847
GASTOS ADMINISTRATIVOS 505,033 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086 42,086
DEPRECIACION DE EQUIPOS 2,640 220 220 220 220 220 220 220 220 220 220 220 220
AMORTIZACION DE INTANGIBLES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Utilidad de Operaciones 206,808 -42,306 -5,782 -5,782 25,728 42,439 49,123 48,407 38,858 20,477 15,702 11,405 8,541
GASTOS FINANCIEROS 14,898 0 762 762 1,419 1,767 1,906 1,892 1,692 1,309 1,210 1,120 1,060
OTROS INGRESOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
OTROS EGRESOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
CARGAS EXEPCIONALES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
INGRESOS EXTRAORDINARIOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Utilidad Antes de Impuestos 191,910 -42,306 -6,544 -6,544 24,310 40,671 47,216 46,515 37,165 19,167 14,493 10,285 7,480
IMPUESTO A LA RENTA 57,573 0 1,904 1,904 3,547 4,418 4,766 4,729 4,231 3,273 3,024 2,800 2,651
Utilidad Neta S/. 134,337 -42,306 -8,448 -8,448 20,763 36,254 42,450 41,786 32,934 15,895 11,469 7,485 4,830
Rentabilidad 7.21%
Utilidad Neta $ 47,977 -15,109 -3,017 -3,017 7,415 12,948 15,161 14,924 11,762 5,677 4,096 2,673 1,725
Nota.
En IR los pagos a cuenta mensuales se realizan sobre la base del 2% de los ingresos netos. El pago final anual es para Regimen General 30% , sin embargo para el presente
modelo se considera la suma de las declaraciones y pagos mensuales.
Posicin Pasivo / Patrim onio ( en Nuevos Soles y en Porcentajes)
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10
Patrimonio Neto Fin ao 464,575 624,975 621,825 679,848 748,992 859,619 996,723 1,207,858 1,468,367 1,818,929
Financiamiento 0 0 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000 196,000
Total Pasivo financiero y Patrim. 464,575 624,975 817,825 875,848 944,992 1,055,619 1,192,723 1,403,858 1,664,367 2,014,929
Patrimonio Neto Fin ao 100% 100% 76% 78% 79% 81% 84% 86% 88% 90%
Financiamiento 0% 0% 24% 22% 21% 19% 16% 14% 12% 10%
Total Pasivo financiero y Patrim. 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
Ao 3-10 Final
Patrimonio Neto Fin ao 83% 85%
Financiamiento 17% 15%
Total Pasivo financiero y Patrim. 100% 100%
BIBLIOGRAFA
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