Gestin comercial de minerales

INCOTERMS
INCOTERMS

INTERNATIONAL COMMERCIAL TERMS

Reglas que definen las responsabilidades
del vendedor y comprador durante el
envo de bienes dentro de un contrato de
venta.
Los INCOTERMS son usados en toda
transaccin comercial internacionales

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ANTECEDENTES

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INCOTERMS

Conjunto de reglas internacionales facultativas

(no son leyes).
Regidos por la Cmara de Comercio
Internacional (CCI).
Definen las responsabilidades de comprador y
vendedor.
Primera publicacin: 1936.

Incoterms 2010, ltima versin

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INCOTERMS
Establecen reglas internacionales para los
trminos utilizados en el comercio exterior
Define las obligaciones de las partes
involucradas en la transaccin
Determina la distribucin y transferencia de
riesgos relacionados con la entrega de los
bienes desde el vendedor hacia el
comprador
Indica la distribucin de los gastos entre las
partes durante el transporte
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INCOTERMS

Facilitan las operaciones de comercio

internacional.
Delimitan las obligaciones, disminuyendo el
riesgo.
Cada trmino permite determinar los
elementos que lo contienen, influyendo sobre
el costo del contrato

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EVOLUCIN DE LOS INCOTERMS

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ACTUALIZACIN DE LOS INCOTERMS

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ACTUALIZACIN DE LOS INCOTERMS

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REVISIN DE LOS INCOTERMS

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INCOTERMS 2010 LTIMA REVISIN

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INCOTERMS 2010 LTIMA REVISIN

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NOTIFICACION DE LA ENTREGA DE MERCANCA

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APLICACIN DEL SEGURO DE CARGA

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SEGURIDAD DE LA CADENA LOGSTICA

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SEGURIDAD DE LA CADENA LOGSTICA

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CARGOS DEL TERMINAL

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INCOTERMS

Regulan 4 problemas principales:

Condiciones de entrega de la mercanca

Distribucin de riesgos de la operacin

Distribucin de costos de la operacin

Distribucin de trmites documentales

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CLASIFICACIN GENRICA DE LOS INCOTERMS

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INCOTERMS CLASIFICACIN

Grupo E:
EXW (Ex Works)

Grupo F:
FCA (Free Carrier)
FOB (Free onBoard)

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INCOTERMS CLASIFICACIN
Grupo C:
CRF (Cost and Freight)
CIF (Cost, Insurance and Freight)
CPT (Carriage Paid To)
CIP ( Carriage and Insurance Paid to)

Grupo D
DAF (Delivered at Frontier)
DES ( Delivered Ex Quay)
DDU (Delivered Duty Unpaid)
DDP (Delivered Duty Paid)

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AGRUPACIN SEGN TIPO DE VENTA

Venta a la salida: la mercanca viaja a cuenta y

riesgo del comprador. Entrega en el pas de
origen.
Venta en frontera: la mercanca es entregada
por el vendedor en la frontera pactada.
Venta a la llegada: la mercanca viaja a cuenta y
riesgo del vendedor. Entrega en el pas de
destino

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SEGN EL TIPO DE VENTA

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CATEGORAS DE LOS INCOTERMS

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CATEGORAS DE LOS INCOTERMS

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EXW - EX WORKS

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EXW - EX WORKS

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FOB FREE ON BOARD

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FOB FREE ON BOARD

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CIF COST, INSURANCE AND FREIGHT

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CFR COST AND FREIGHT

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CFR COST AND FREIGHT

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CIP CARRIAGE AND INSURANCE PAID TO

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CIP CARRIAGE AND INSURANCE PAID TO

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DDP DELIVERED DUTY PAID

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DDP DELIVERED DUTY PAID

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EJEMPLO

Summary of concentrator OPEX

Calculated Reagent Reagent Cost per Cost per

Area flows Factor consumption consumption tonne annum Quoted by FOB port
Milling t/h t/h t/annum US$/t US$
Grinding media 48.18 0.40 t/kt ore 0.02 169 1,585.00 267,587 SZ
Mill liners 48.18 0.10 t/kt ore 0.00 36 0 SZ
DMS 412,333.20
Ferrosilicon 47.07 120 g/t 0.01 42 1,297.85 54,585 Kumba resources Johannesburg
Flotation Total reagents calculated in mass balance
Na6 P6 O18 N/A N/A N/A N/A 577 1,144 660,088 Chemimpo CFR Callao
Na2 SiO4 N/A N/A N/A N/A 372 432 160,704 Chemimpo CFR Callao
Na2 S N/A N/A N/A N/A 3,643 510 1,857,930 Chemimpo CFR Callao
Pine oil N/A N/A N/A N/A 66 2,730 180,180 SNF Flomin CFR Callao
Kerosene N/A N/A N/A N/A 44 2,000 88,000 TBC SM
Amine (Armac C) N/A N/A N/A N/A 656 5,000 3,280,000 Akzo nobel CFR Callao
Flocculent
Magnafloc 10 Plant wide 20 g/t N/A 8 2,850 22,800 SNF Flomin CFR Callao

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EJEMPLO

Truck Transport costs from supply FOB point (Lima,

Ilo,?) to Project Site for the following categories:
(a) Bulk Liquid, per tonne, (e.g. fuel, explosives,
etc).
(b) General supplies and equipment, per truck
load.
(c) Backhaul of Zinc ingots, per tonne, from
Project Site to export port (Lima, Ilo, Mollendo,?)
(d) Backhaul of Bulk Zinc Concentrate or Oxide
(Superbags or 20t containers), per tonne, from
Project Site to export port (Lima, Ilo, Mollendo,?)
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CLCULO DE COSTOS Y RIESGOS

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ERRORES COMUNES EN EL USO DE LAS REGLAS
INCOTERMS

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ERRORES COMUNES EN EL USO DE LAS REGLAS
INCOTERMS

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ERRORES COMUNES EN EL USO DE LAS REGLAS
INCOTERMS

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ERRORES COMUNES EN EL USO DE LAS REGLAS
INCOTERMS

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ERRORES COMUNES EN EL USO DE LAS REGLAS
INCOTERMS

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QUIN, CMO, PORQU SE DECIDE QU
INCOTERM USAR?

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ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER

Desarrollo potencial de
productos substitutos

Poder de Rivalidad entre Poder de

negociacin empresas negociacin
de vendedores competidoras de compradores

Ingreso potencial de nuevos

competidores

49
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER

1 Ingreso potencial de nuevos competidores

Orgenes principales de barreras contra la competencia

Economas de Escala
Diferenciacin del producto
Requerimientos de capital
Desventajas en costos independientemente del
tamao
Acceso a los canales de distribucin
Poltica gubernamental
Condiciones cambiantes
50
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER
1 Ingreso potencial de nuevos competidores

51
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER
2 Desarrollo potencial de productos substitutos

Productos sustitutos
Los que merecen mayor atencin estratgica son:

Los que estn sujetos a tendencias que mejoran la

retribucin y desempeo de precios al producto de la
industria.
Son fabricados por industrias que proporcionan altas
utilidades.

52
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER
3 Rivalidad entre los competidores
La rivalidad intensa se relaciona con la presencia de
gran cantidad de factores:

Los competidores son numerosos y de tamao

similar
El crecimiento de la industria es lento.
El producto o servicio carEce de diferenciacin o de
costos fluctuantes
Los costos fijos son altos o el producto es perecedero
La capacidad aumenta en medida muy significativa
Las barreras para la salida son altas
Las estrategias de los rivales son diversas. 53
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER
4 Vendedores poderosos
Un grupo proveedor es importante si:

Est dominado por pocas compaas

Su producto es nico
No est obligado a competir con otros productos por
ventas en la industria
Significa un reto de integracin directa en la industria
de la empresa.
La industria no es un cliente importante del grupo
proveedor.
54
GRADO DE CONCENTRACIN INDUSTRIAL EN
SELECCIN DE PRODUCTOS MINEROS, 2015
ANLISIS COMPETITIVO: MODELO DE CINCO
FUERZAS DE PORTER
5 Compradores poderosos
Un grupo comprador es importante si:

Est concentrado en compras de gran volumen.

Los productos que compra a la industria son estndar o no
diferenciados.
Los productos que compra forman parte de su producto y son parte
importante de su costo.
Obtiene escasas utilidades, lo que es incentivo para disminuir sus
costos de compras.
El producto no es importante para la calidad de los productos o
servicios del comprador.
El producto de la industria no le ahorra dinero al comprador
Los compradores presentan un riesgo de integracin inversa para
fabricar el producto de la industria. 56
Anlisis Competitivo: Modelo de Cinco fuerzas de
Porter
Anlisis Competitivo: Modelo de Cinco fuerzas de
Porter
Anlisis Competitivo: Modelo de Cinco fuerzas de
Porter

Si el competidor es menos
poderoso, lucha; si no, retrate

Sun Tzu, El arte de la guerra@

STREAMING FINANCING
STREAMING

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STREAMING

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STREAMING

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STREAMING

El streaming es un mecanismo alternativo de

financiamiento.
La empresa de streaming ofrece un pago
adelantado a las mineras y, a cambio, recibe
un porcentaje o el total de los metales
secundarios que las mineras producirn en el
futuro a un precio mnimo

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STREAMING
En la actual coyuntura de menores precios de metales
y de acceso restringido al capital, los contratos
de streaming se han vuelto cada vez ms comunes.
A inicios de octubre del 2016, Teck, minera
canadiense duea del 22.5% de Compaa Minera
Antamina, realiz un contrato de financiamiento
similar por US$610 millones.
En noviembre del 2016 Glencore, tambin accionista
de Antamina, hizo una venta streaming a cambio de
un financiamiento de US$900 millones.
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STREAMING

Y porqu es un acuerdo comercial

desesperado?

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STREAMING

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STREAMING

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STREAMING BENCHMARK

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FINANCIAMIENTO CON CAPITAL STREAMING VS
BOLSA DE RIESGO

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