I.

El Sistema Financiero Mexicano (SFM)

El Sistema Financiero Mexicano es el conjunto de personas y

organizaciones, tanto pblicas como privadas, por medio de las cuales
se captan, administran, regulan y dirigen los recursos financieros que se
negocian entre los diversos agentes econmicos, dentro del marco de
la legislacin.

Permite llevar a cabo la captacin de recursos econmicos de algunas

personas u organizaciones para ponerlo a disposicin de otras personas,
empresas o instituciones pblicas y privadas que lo requieren para
invertirlo. stas ltimas devolvern el dinero que obtuvieron adems de
una cantidad adicional (rendimiento), como pago, lo cual genera una
dinmica en la que el capital es el motor principal del movimiento
dentro del sistema. Con lo anterior, se puede alcanzar un mayor
desarrollo y crecimiento econmico, a travs de la generacin de un
mayor nmero de empleos, derivado de la inversin productiva que
realizan las empresas e instituciones gubernamentales con el
financiamiento obtenido a travs del Sistema Financiero.

Evolucin Histrica del Sistema Financiero Mexicano

La evolucin del Sistema Financiero Mexicano est ntimamente ligada

a la historia de la banca y el crdito:

En 1775, se cre la primera institucin de crdito prendario en

Mxico, el Monte de Piedad de nimas (antecesor del Nacional
Monte de Piedad), sus primeras operaciones fueron prstamos
prendarios as como la custodia de depsitos confidenciales,
judiciales y de otras autoridades.

En 1849, se cre la Caja de Ahorros del Nacional Monte de Piedad.

En 1864 inicia la banca en Mxico, con el establecimiento en la

ciudad de Mxico de la sucursal del banco britnico The Bank of
London, Mexico and South America.
 En 1895, se inaugur la Bolsa de Mxico, S.A. en la ciudad de Mxico,
sin embargo, sta tuvo su origen en las operaciones con valores que
se realizaban desde 1880 en la Compaa Mexicana de Gas.

En 1897, se promulga la Ley General de Instituciones de Crdito con

tres modelos bancarios: bancos de emisin con la facultad de emitir
billetes, bancos refaccionarios y bancos hipotecarios. en ella
tambin se regularon las reservas de los bancos y apertura de
sucursales.

1917 1920: En el Artculo 28 de la Constitucin se establece que en

Mxico la facultad de emitir billetes es exclusiva para un banco nico
de emisin, que quedara bajo el control del gobierno.

En 1925 se funda el Banco de Mxico. Hasta ese ao existan 25

bancos de emisin, tres hipotecarios, siete refaccionarios y la Bolsa de
Valores. Desde entonces y hasta 1976, el Sistema Financiero
Mexicano no sufri grandes modificaciones.

A partir de 1931, el Banco de Mxico funcion como el nico banco

de emisin de billetes, control el circulante y comenz a operar
como banco central. Adems se promulg la Ley General de Ttulos
y Operaciones de Crdito para promover el uso de instrumentos de
crdito en vez de dinero.

En 1976, la banca dej de ser especializada convirtindose en

banca mltiple, teniendo concesin del gobierno federal para
realizar operaciones de banca de depsito, financiera e hipotecaria,
adems de otras operaciones previstas por la ley, con lo que se
sentaron las bases legales para la concentracin del capital
bancario y poco a poco se dieron varias fusiones de instituciones de
crdito, para 1981 slo quedaban 36 multibancos, siendo los bancos
ms fuertes en ese momento: Bancomer, Banamex, Serfin, Banobras,
Banco Mexicano Somex y Multibanco Comermex.

En 1982, a finales del sexenio de Jos Lpez Portillo, se decret la

estatizacin de la banca y Banco de Mxico dej de ser sociedad
annima. La finalidad de nacionalizar la banca era para acabar con
prcticas nocivas a la economa nacional, como por ejemplo:
 Otorgamiento de crditos blandos (baratos) de la banca a
empresas cuyas acciones eran parcial o totalmente propiedad de
los mismos banqueros.
Otorgamiento de crditos a empresas de los banqueros o de sus
parientes, por montos que excedan los lmites mximos
autorizados.
Pago de intereses mayores a los autorizados a clientes especiales.
Cobro de cantidades determinadas por no mantener un saldo
mnimo promedio en cuenta de cheques.
Trato discriminatorio en la prestacin de servicios.

Lo anterior para forzar el ahorro, canalizar los recursos a las

actividades prioritarias para la nacin, promover la participacin de
la banca mexicana en los mercados internacionales, adems de
ayudar a financiar los aos de estancamiento econmico e inflacin
que caracterizaron al siguiente gobierno de Miguel de la Madrid
Hurtado.

En 1983, derivado de lo anterior, se public la Ley Reglamentaria del

Servicio Pblico de Banca y Crdito, con lo que se ordenaba
convertir en Sociedades Nacionales de Crdito a las instituciones
nacionalizadas el 1 de septiembre de 1982, abriendo la posibilidad a
los particulares de participar hasta con el 34% del capital de la
banca. En ese ao se llev a cabo el pago de la indemnizacin a los
banqueros expropiados; el valor de indemnizacin fue muy superior
al de sus valores contables y de mercado. A partir de este momento,
la Bolsa de Valores se reactiv.

En 1984, se destaca en la Ley del Mercado de Valores la creacin de

casas de bolsa nacionales y la autorizacin para que las casas de
bolsa administraran pensiones y jubilaciones. La Ley de Sociedades
de Inversin las clasifica a stas en tres tipos: comunes, de renta fija y
de capital de riesgo.

En 1990, se modificaron los artculos constitucionales 28 y 123 en los

que se ampliaba la participacin de los sectores privado y social en
el capital de los bancos. Se public la Ley de Instituciones de Crdito
y la Ley para Regular las Agrupaciones Financieras. La primera ley
 sealaba que el servicio de banca y crdito slo poda ser prestado
por las instituciones de crdito las cuales podan ser Banca Mltiple y
Banca de Desarrollo. La participacin mxima que se le permiti al
capital extranjero fue del 30%. La segunda ley es la que permiti la
formacin oficial de grupos financieros, que se esperaba fuera el
antecedente de la creacin de la banca universal en Mxico.

En 1991, se legalizaron las Sociedades de Ahorro y Prstamo (Cajas

de ahorro). Adems es el ao en que inici el proceso de
reprivatizacin de la banca, mismo que culmin en 1992, el cual
pretenda: Conformar un sistema financiero ms eficiente y
competitivo, garantizar una participacin diversificada y plural en el
capital, buscar la descentralizacin y el arraigo regional de las
instituciones y propiciar las sanas prcticas financieras y bancarias.

En 1993, surgen las Sociedades Financieras de Objeto Limitado

(Sofoles) y se le otorga la autonoma al Banco de Mxico. En este ao
la Ley de Inversiones Extranjeras abre la participacin del capital
extranjero en los bancos en cualquier proporcin.

A partir de 1995, con la fuerte crisis financiera, se aceler el proceso

de extranjerizacin de la banca, ya que los bancos extranjeros
adquirieron a los bancos nacionales. Actualmente el 90% del sector
bancario est en manos de los extranjeros, el nico banco 100%
mexicano que queda es Banorte.

En 2000, se registr la entrada de la banca fornea a Mxico ya sin

restricciones reglamentarias, la primera operacin se concret en
agosto de 2000 cuando BBV adquiere a Bancomer. Al ao siguiente,
Citibank hizo lo mismo con Banamex y en noviembre de 2002 HSBC
consigui el control accionario de Bital. Paralelamente Serfin fue
comprado por Banco Santander y lo mismo ocurri con Inverlat a
cargo de Bank of Nova Scotia, situacin que se mantiene en los
mismos trminos hasta ahora
Marco jurdico del Sistema Financiero Mexicano

1. Ley del Banco de Mxico

Se encarga de expedir disposiciones acerca de la regulacin monetaria

o cambiaria, el sano desarrollo del Sistema Financiero Mexicano, el buen
funcionamiento de los sistemas de pagos y la proteccin de los intereses
del pblico.

2. Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios Financieros

Regula el establecimiento de un marco jurdico claro para el cobro de

comisiones, cuotas interbancarias y otros aspectos relacionados con la
prestacin de servicios financieros, con el fin de propiciar su
transparencia y eficiencia, y proteger los intereses del pblico.

3. Ley General de Ttulos y Operaciones de Crdito

La Ley General de Ttulos y Operaciones de Crdito tiene por objetivo

regular y sentar las normas para la actividad financiera en Mxico
sobre las operaciones de crdito.

4. Ley de Instituciones de Crdito

Regula el servicio de la banca y el crdito; las actividades y operaciones

que pueden realizar, su sano y equilibrado desarrollo, la proteccin de
los intereses del pblico y los trminos en que el Estado ejercer la
rectora financiera del Sistema Bancario Mexicano.

5. Ley para regular las Sociedades de Informacin Crediticia.

Tiene por objeto regular las actividades que las SICs podrn llevar a
cabo, dentro del servicio de calificacin de crditos y las valoraciones
numricas respecto de los Clientes de los Usuarios de dichas
Sociedades.

6. Ley de Transparencia y de Fomento a la Competencia en el Crdito

Garantizado

Tiene por objeto regular los Contratos de Adhesin, la publicidad, los

estados de cuenta y los comprobantes de operacin de las Entidades
Comerciales, relativos al otorgamiento de crditos, prstamos o
financiamientos al pblico.

7. Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito

Tiene por objetivo la organizacin y funcionamiento de las

organizaciones auxiliares del crdito y se aplicar al ejercicio de las
actividades que se reputen en la misma como auxiliares del crdito.

8. Ley de Uniones de Crdito

Se encarga de regular la organizacin y funcionamiento de las Uniones,

as como las operaciones que las mismas podrn realizar.

9. Ley de Ahorro y Crdito Popular

Su objetivo es proteger los depsitos de los ahorradores y promover el

desarrollo del sector mediante el establecimiento de facultades de
autorizacin, supervisin, regulacin y sancin por parte de la Comisin
Nacional Bancaria y de Valores, as como el esquema de supervisin
auxiliar a cargo de Federaciones, a travs de sus respectivos Comits de
Supervisin y un seguro de depsito a cargo de la Secretara de
Hacienda y Crdito Pblico, a travs de un Fondo de Proteccin.
10. Ley para Regular las Actividades de las Sociedades Cooperativas de
Ahorro y Prstamo

Esta Ley reconoce, que en trminos del Artculo 25 de la Constitucin

Poltica de los Estados Unidos Mexicanos, las Sociedades Cooperativas
de Ahorro y Prstamo son integrantes del sector social de la economa,
y tiene por objeto regular, promover y facilitar la captacin de fondos o
recursos monetarios y su colocacin mediante prstamos, crditos u
otras operaciones por parte de las Sociedades Cooperativas de Ahorro
y Prstamo con sus Socios; regular, promover y facilitar las actividades y
operaciones de estas ltimas, su sano y equilibrado desarrollo, proteger
los intereses de los Socios ahorradores, y establecer los trminos en que
el Estado ejercer las facultades de supervisin, regulacin y sancin.

11. Ley del Mercado de Valores

Tiene por objetivo promover el desarrollo del mercado nacional de

valores en forma transparente, equilibrada y eficiente; velar por una
sana competencia en el mismo y preservar la proteccin de los
inversionistas y los intereses del pblico.

12. Ley de Instituciones de Seguros y de Fianzas

Su objetivo central es robustecer el marco jurdico de los sectores de

seguros y de fianzas en cuanto a la solvencia, estabilidad y seguridad
de las instituciones de seguros, de fianzas y las sociedades mutualistas
de seguros, teniendo como referente la prctica internacional.

13. Ley Sobre el Contrato de Seguro

El principal objetivo es regular en su articulado la relacin que se genera

entre asegurado y asegurador.
14. Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro

Tiene por objeto regular el funcionamiento de los sistemas de ahorro

para el retiro y sus participantes previstos en esta Ley y en las leyes del
Seguro Social, del Instituto del Fondo Nacional de la Vivienda para los
Trabajadores y del Instituto de Seguridad y Servicios Sociales de los
Trabajadores del Estado.

15. Ley de Proteccin y Defensa al Usuario de Servicios Financieros

Su objetivo es promover, asesorar, proteger y defender los derechos e

intereses de las personas que utilizan o contratan un producto o servicio
financiero ofrecido por las Instituciones Financieras debidamente
autorizadas que operen dentro de la Repblica Mexicana, as como
crear y fomentar entre los usuarios una cultura adecuada respecto de
las operaciones y servicios financieros.

16. Ley de Proteccin al Ahorro Bancario

Se encarga de establecer un sistema de proteccin al ahorro bancario

en favor de las personas que realicen las operaciones establecidas en
dicha Ley, as como las atribuciones del organismo descentralizado que
se encarga de administrar dicho fondo llamado Instituto para la
Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB).

17. Ley para Regular las Agrupaciones Financieras

Tiene por objeto regular las bases de organizacin y funcionamiento de

los grupos financieros; establecer los trminos bajo los cuales habrn de
operar, as como la proteccin de los intereses de quienes celebren
operaciones con los integrantes de dichos grupos.

18. Ley de Sistemas de Pagos

Esta ley tiene por objeto propiciar el buen funcionamiento de los

sistemas de pagos al establecer el carcter definitivo e irrevocable de
las rdenes de transferencia y de la compensacin y liquidacin
derivadas de stas, que se procesen a travs de dichos sistemas,
incluyendo los relacionados con operaciones con valores. Las
disposiciones de esta Ley aplicarn igualmente a las garantas y dems
actos que los participantes en los sistemas de pagos previstos en ella,
otorguen o celebren para el debido cumplimiento de las obligaciones
de pago que se generen por las rdenes de transferencia que se cursen
a travs de dichos sistemas.
19. Ley de Tecnologa Financiera (Ley Fintech)

Su principal objetivo ser, en caso de ser aprobada por el H. Congreso de la

Unin, establecer las normas jurdicas que delimiten las obligaciones y acciones
de cumplimiento a las que estn sujetas las Fintech. Dicho trmino deriva de
finance technology y hace referencia a todas aquellas empresas que utilizan
las tecnologas de la informacin ms actuales, como las redes sociales y las
aplicaciones para celular, para ofrecer productos y servicios financieros ms
accesibles e innovadores que los servicios que ofrece la banca tradicional.

Dicho proyecto de Ley se encuentra basado en los principios de inclusin e

innovacin financiera, proteccin al consumidor, preservacin de la estabilidad
financiera, promocin de la sana competencia y prevencin de lavado de
dinero y de financiamiento al terrorismo y contempla reconocer dos tipos de
Instituciones de Tecnologa Financiera: las instituciones de financiamiento
colectivo y las instituciones de fondos de pago electrnico.

Las instituciones de financiamiento colectivo (crowdfunding) son aquellas

plataformas que ponen en contacto directo a personas interesadas en participar
en esquemas de deuda, de capital y de copropiedad o regalas. Estas
instituciones brindan acceso a nuevas fuentes de financiamiento a segmentos de
la poblacin que normalmente no son atendidas por las entidades financieras
tradicionales.

Por su parte, las Instituciones de Fondos de Pago Electrnico realizarn servicios

de emisin, administracin, redencin y transmisin de fondos de pago
electrnico (e-money). Se deber entender como fondos de pago electrnico al
valor monetario emitido a la par contra la recepcin de moneda de curso legal,
que servir para hacer pagos y transferencias.

Por ltimo, tambin propone que las ITF tengan la capacidad de operar con
activos virtuales. En este sentido, los activos virtuales son representaciones de un
valor digital verificable, que no se encuentran emitidos ni respaldados por ningn
banco central o entidad financiera, es decir, que no tienen curso legal, y a pesar
de eso, generan unidades para su intercambio debido a su aceptacin por el
pblico, tales como el Bitcoin.

Puntos claves de la Reforma Financiera 2014

 En el marco de la estrategia para transformar la banca y el crdito
como palanca de desarrollo de hogares y empresas, considerada
en el Pacto por Mxico, la proteccin a los usuarios de los servicios
financieros, la promocin de una bancarizacin y la inclusin
financiera responsable son factores que deben ser fortalecidos.

La informacin, el asesoramiento y la proteccin de los usuarios

que utilizan los productos y servicios que ofrecen las Instituciones
Financieras, es un eje fundamental que debe regir el desarrollo de
cualquier sistema financiero; lo cual no puede darse, sino
mediante la instrumentacin de acciones que promuevan la
competitividad de las instituciones, as como dotar de nuevas
herramientas a las autoridades protectoras de los intereses de los
usuarios.

En atencin a lo anterior, se considera necesario adecuar el marco

jurdico vigente de la Comisin Nacional para la Proteccin y
Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros (Condusef) y
reorientar su objetivo en beneficio primordialmente del usuario. En
este contexto, resulta impostergable mejorar en materia de
proteccin al usuario de servicios financieros, as como hacer
efectiva la equidad en las relaciones entre stos y las Instituciones
Financieras, para el mejor aprovechamiento de los productos y
servicios que ofrece el mercado.

En ese sentido, esta iniciativa contempla una serie de herramientas

con las que se pretende lograr un equilibrio entre las relaciones de
las entidades financieras con los usuarios de sus servicios.

Se prev la facultad de la Condusef para emitir recomendaciones

a las Instituciones Financieras y hacerlas del conocimiento de sus
organismos o asociaciones gremiales, as como del pblico en
general, con lo cual se pretenden mejorar los servicios financieros
que stas prestan.

Asimismo, se faculta a la CONDUSEF para regular los contratos de

adhesin y comprobantes de operaciones, as como para impedir
la difusin de informacin engaosa de las Instituciones
Financieras, sujetas a disposiciones previamente emitidas.
 De igual forma, se contempla que los contratos de adhesin que
celebren las Instituciones Financieras no debern contener
clusulas abusivas, y se faculta a la Condusef para que, mediante
disposiciones de carcter general, establezca los casos y
supuestos bajo los cuales se considere que existen este tipo de
clusulas, con lo cual se pretende evitar la inclusin de supuestos
que pudieran afectar a los usuarios.

Tambin, se contempla la facultad de la Condusef para

establecer disposiciones secundarias en las que se definan las
actividades que se apartan de las sanas prcticas y usos relativos
al ofrecimiento y comercializacin de las operaciones y servicios
financieros, lo que permitir ordenar a los mercados en beneficio
de los usuarios de servicios financieros.

El aumento de la cobertura de los servicios financieros en todo el

pas, el surgimiento de nuevos participantes y la diversidad de
productos, hacen necesaria una regulacin ms especializada en
materia de contratos, supervisin, transparencia, informacin y
publicidad, adems de requerirse nuevos procedimientos que
permitan resolver de manera ms clara y expedita las
controversias que surgen como consecuencia de la interaccin
entre el usuario y la Institucin Financiera.

La Ley de Condusef prev que las Instituciones Financieras cuenten

con unidades especializadas para la atencin de sus clientes, y
con el objeto de acercar estas unidades a los usuarios se prev
que exista un representante de stas en cada entidad federativa
en donde la Institucin Financiera tenga oficinas o sucursales.

Desde esta perspectiva y en concordancia con la tendencia

internacional, se establece la creacin del Sistema Arbitral en
Materia Financiera, que ofrezca un nuevo procedimiento de
solucin de controversias que garantice la imparcialidad,
celeridad, transparencia, eficacia y eficiencia en el mayor
beneficio para las partes.
 En ese sentido, se contempla la integracin de un comit
especializado en materia financiera, con representantes de
la Condusef, la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, la
Comisin Nacional de Seguros y Fianzas, la Comisin Nacional del
Sistema de Ahorro para el Retiro y la Secretara de Hacienda y
Crdito Pblico.

De igual forma, se fortalece el alcance del dictamen tcnico,

instrumento fundamental para la defensa del usuario y se prev la
posibilidad de que ste sea ttulo ejecutivo, es decir, con mayor
fuerza jurdica.

En materia de conciliacin, proceso en el que interactan

presencialmente el usuario, la institucin financiera y
la Condusef, se adecan las disposiciones a fin de que los
conciliadores tengan una participacin ms activa, buscando
soluciones favorables al usuario en menor tiempo al reducir los
plazos del proceso.

Asimismo, se pretenden unificar conceptos y definiciones para

permitir que los contenidos y mensajes dirigidos a los usuarios sean
homogneos y as lograr una mayor claridad y comprensin de los
diferentes temas.

Se prev la creacin de un Bur de Entidades Financieras por parte

de Condusef, con la finalidad de que los Usuarios de servicios
financieros cuenten con informacin relevante (reclamaciones,
sanciones, calificacin de productos en trminos de transparencia
financiera, existencia de clusulas abusivas, entre otra) para la
toma de decisiones.

En la Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios

Financieros, se contempla para las sociedades financieras
populares, sociedades financieras comunitarias y sociedades
cooperativas de ahorro y prstamo, la obligacin de registrar ante
la Condusef las comisiones que cobran por los servicios de pago y
crditos que ofrecen al pblico, as como sus respectivas
modificaciones.
 Se contempla la posibilidad de que los clientes transfieran sus
crditos al consumo a otra entidad financiera, consumo o sus
cuentas de depsito a otra entidad financiera (lo que se conoce
como portabilidad), la cual se encargar de dar por terminados
los contratos respectivos para permitir la movilidad de las
operaciones objeto de la transferencia.

Con esta innovacin, los clientes tendrn la posibilidad de migrar

la operacin de que se trate a la entidad financiera que les
ofrezca mejores condiciones y la institucin receptora es la que
har las gestiones del caso.

De igual forma, la presente Iniciativa incluye la prohibicin para

que las entidades financieras condicionen la contratacin de
operaciones o servicios financieros a la contratacin de otra
operacin o servicio (ventas atadas), precisando la sancin que
corresponder aplicar a las entidades financieras que
contravengan esta disposicin. En este sentido, el usuario tiene la
ltima palabra en decidir qu y qu no contrata.

En congruencia con lo anterior, se reform la Ley de Instituciones

de Crdito, a efecto de clarificar el contenido vigente, as como
de establecer la obligacin de las instituciones de crdito de
cancelar las operaciones pasivas a ms tardar al tercer da hbil
bancario siguiente a aquel en que se reciba la solicitud por parte
del cliente, con lo cual se pretende agilizar este proceso.

Por ltimo, se propone reformar la Ley del Instituto del Fondo

Nacional para el Consumo de los Trabajadores a efecto de
ampliar el plazo de los crditos que otorgue el Instituto, lo cual
beneficiar a los trabajadores.

Cabe indicar que para los efectos anteriores, esta Comisin Nacional
expidi un nmero importante de disposiciones generales para diversos
tipos de instituciones financieras, a fin de poner en operacin las
reformas referidas.
Catlogo del Sistema Financiero Mexicano (CASFIM)

Es un catlogo de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP)

que contiene las claves de los distintos sectores e Instituciones que
conforman el Sistema Financiero Mexicano, su finalidad es que pblico
pueda identificarlas, a qu sector pertenecen y adems conocer su
estatus de operacin, lo cual brinda mayor certeza jurdica.
La estructura de este catlogo inicia desde el sector 01 que
corresponde a las Autoridades y Organismos Reguladores y finaliza
hasta el sector 85 que correspondiente a las Uniones de Crdito.
La actualizacin del CASFIM se realiza de manera permanente en
colaboracin con las entidades que conforman el Acuerdo de
Colaboracin Interinstitucional para la administracin de dicho
catlogo.
Para consultar el Catlogo del Sistema Financiero Mexicano puedes
ingresar en el siguiente link:
https://www.gob.mx/shcp/documentos/catalogo-del-sistema-
financiero-mexicano

Estructura del Sistema Financiero Mexicano

La estructura del Sistema Financiero Mexicano est conformada de la

siguiente manera:
1. Autoridades Financieras

Son instituciones pblicas que regulan y supervisan las operaciones y las

actividades financieras que se pueden llevar a cabo en nuestro pas y
por otro lado, definen y ponen en prctica las polticas monetarias y
financieras fijadas por el gobierno. Adems, son las que determinan, de
acuerdo a las leyes mexicanas, que Instituciones Financieras extranjeras
puede o no pueden operar y ofrecer productos en el mercado
nacional.

Entre estos organismos ubicamos a:

Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP)

Banco de Mxico (BANXICO)
 Comisin Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)
Comisin Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF)
Comisin Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro
(CONSAR)
Comisin Nacional para la Proteccin y Defensa de los
Usuarios de Servicios Financieros (CONDUSEF)
Instituto de Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB)

Y se clasifican en:

a. Organismos descentralizados

Los organismos descentralizados son Entidades de la

Administracin Pblica, que cuentan con personalidad jurdica y
patrimonio propio, y que son creados mediante disposiciones
legislativas o por Decreto del Ejecutivo Federal para realizar alguna
actividad que es de inters pblico o constituye un servicio social.

b. Organismos desconcentrados

Los rganos desconcentrados, son aqullos que carecen de

personalidad jurdica y patrimonio propios, a los que alguna
dependencia de la administracin centralizada, como la SHCP,
encarga determinadas actividades administrativas, para lo cual
les atribuye facultades de decisin, aunque sigan sometidos a
dicha dependencia.

Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP)

Creada el 8 de noviembre de 1821 bajo el nombre de Secretara de

Estado y del Despacho de Hacienda, la Secretara de Hacienda y
Crdito Pblico (SHCP) es la dependencia del poder Ejecutivo
Federal encargada de proponer, dirigir y controlar la poltica
econmica del Gobierno Federal en materia:

Financiera;
Fiscal;
Gastos;
Ingresos, y
Deuda pblica.

Tiene como principales funciones:

o Proyectar y calcular los ingresos de la Federacin y de las entidades

paraestatales.
o Formular el programa del gasto pblico federal y ejercer el control presupuestal
de los servicios en materia de control de gasto.
o Supervisar a las instituciones integrantes del Sistema Financiero Nacional (CNBV,
CNSF, CONSAR y CONDUSEF).
o Coordinar, evaluar y vigilar el sistema bancario del pas que comprende al Banco
Central, a la Banca Nacional de Desarrollo y dems instituciones encargadas de
prestar el servicio de banca y crdito.
o Promover las polticas de orientacin, regulacin y vigilancia, adems de autorizar
y otorgar concesiones para la constitucin y operacin de sociedades de
inversin, casas de bolsa, bolsa de valores y sociedades de depsito.

a. Unidad de Inteligencia Financiera (UIF)

Mediante el decreto publicado en el Diario Oficial de la

Federacin el 7 de mayo de 2004 se cre la Unidad de Inteligencia
Financiera (UIF), con el propsito de coadyuvar en la prevencin y
combate a los delitos de Operaciones con Recursos de
Procedencia Ilcita, comnmente conocido como Lavado de
Dinero, de Terrorismo y su financiamiento.
 b. Prevencin del Lavado de Dinero y Financiamiento del Terrorismo

Con el fin de alcanzar su propsito, la UIF es la instancia central

encargada de:

Recibir reportes de operaciones financieras y avisos de

quienes realizan actividades vulnerables
Analizar las operaciones financieras y econmicas y otra
informacin relacionada.
Diseminar reportes de inteligencia y otros documentos para
detectar operaciones probablemente vinculadas con el
Lavado de Dinero o el Financiamiento al Terrorismo y en su
caso presentar las denuncias correspondientes ante la
autoridad competente.
Banco de Mxico (BANXICO)

El Banco de Mxico, inici operaciones el 1 de septiembre de 1925, es

un organismo autnomo cuyo objetivo prioritario es procurar mantener
el poder adquisitivo de la moneda nacional a lo largo del tiempo. Es el
banco central del Estado mexicano y funciona como un rgano
constitucionalmente autnomo, es decir, se maneja por s mismo, tanto
en sus funciones como en su administracin.

El Banco de Mxico tiene, principalmente, las siguientes atribuciones:

Procurar la estabilidad del poder adquisitivo de la moneda.

Abastecer de billetes y moneda nacional al pas
Regular la emisin y circulacin de moneda
Propiciar el buen funcionamiento de los sistemas de pago

Adems el Banco de Mxico, es el encargado de disear y controlar

de manera forma autnoma, la poltica monetaria, y en participar, junto
con la SHCP, en la poltica cambiaria del pas.
En particular, en materia financiera, el Banco de Mxico puede emitir
regulacin para fomentar el sano desarrollo del Sistema Financiero. Una
buena parte de las normas emitidas por el banco central tiene como
propsito regular las operaciones de crdito, de depsito y los servicios
que ofrecen los bancos y las casas de bolsa. Recientemente, el
Congreso de la Unin le otorg facultades al Banco de Mxico para que
emita regulacin sobre comisiones y tasas de inters, as como cualquier
otro concepto de cobro por las operaciones o servicios que las
entidades financieras lleven a cabo con los clientes.

Las funciones que realiza Banxico estn reguladas por la Ley del Banco
de Mxico (LBM), la cual entr en vigor a partir de abril de 1994.

Si quieres saber ms sobre este tema, visita:

http://www.banxico.org.mx/disposiciones/marco-juridico/ley-del-
banco-mexico.html

Comisin Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)

La CNBV es producto de la fusin de la Comisin Nacional Bancaria

(CNB) y la Comisin Nacional de Valores (CNV) que se dio el 28 de abril
de 1995. Es un rgano desconcentrado de la SHCP, con facultades en
materia de autorizacin, regulacin, supervisin y sancin sobre algunos
de los diversos sectores y entidades que integran el sistema financiero
mexicano, as como sobre aquellas personas fsicas y morales que
realicen actividades previstas en las leyes relativas al sistema
financiero. (gob.mx, 2017)

La Comisin se rige por la Ley de la CNBV. De conformidad con esta Ley,

a esta Comisin Nacional le corresponde la supervisin, regulacin y
sancin de las siguientes entidades financieras:

Instituciones de crdito;
 Casas de bolsa;
Bolsas de valores;
Sociedades operadoras de fondos de inversin;
Sociedades distribuidoras de acciones de fondos de inversin;
Uniones de crdito;
Sociedades de ahorro y prstamo;
Casas de cambio;
Sociedades financieras de objeto mltiple reguladas;
Sociedades financieras populares;
Instituciones para el depsito de valores;
Instituciones calificadoras de valores;
Sociedades de informacin crediticia;
Entre otros.

Comisin Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF)

La Comisin Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF) es otro rgano

desconcentrado de la SHCP creado el 14 de septiembre de 1946, con
autonoma tcnica y facultades ejecutivas, dedicado a supervisar y
regular los sectores asegurador y afianzador.

La CNSF tiene como su funcin principal garantizar al pblico usuario de

los seguros y las fianzas, que los servicios y actividades que las
Instituciones y Entidades autorizadas realizan, se apeguen a lo
establecido por las leyes, para lo cual, la CNSF lleva a cabo las siguientes
acciones:

- Supervisar que las compaas de seguros y de fianzas se apeguen

al marco normativo;
- La aplicacin de la Ley de Instituciones de Seguros y Fianzas;
- Preservar la solvencia y estabilidad financiera de dichas
Instituciones, as como promover su sano desarrollo;
- Elaborar reglamentos y reglas de carcter general, y
- Autorizar la actividad de los agentes de seguros (personas fsicas o
morales) y ajustadores de seguros, as como suspender o revocar
dicha autorizacin, entre otras.
Comisin Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR)

La Comisin Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR) es

un organismo desconcentrado de la SHCP, encargado de regular el
Sistema de Ahorro para el Retiro (SAR), el cual est constituido por las
cuentas individuales de los trabajadores administradas por las Afore.

Las Instituciones que supervisa son:

- Administradoras de fondos para el retiro (AFORES);

- Sociedades de inversin especializadas en fondos de ahorro para
el retiro (SIEFORES);
- Instituciones de crdito y de seguros en lo que se refiere a su
participacin en el Sistema de Ahorro para el Retiro, y
- Empresa Operadora de la Base de Datos Nacional del Sistema de
Ahorro para el Retiro, conocida como Procesar, es una empresa
privada, que por virtud de licitacin pblica, obtuvo concesin del
Gobierno Federal para operar la Base de Datos Nacional del
Sistema de Ahorro para el Retiro,
- Cualquier otra Entidad que participe de alguna manera en el
sistema.

Dentro de sus principales funciones se encuentran:

- Establece las reglas para el buen funcionamiento del Sistema de

Ahorro para el Retiro (SAR).
- Vigila que se resguarden de manera correcta tanto la informacin
como los recursos de los trabajadores.
- Se encarga de supervisar que los recursos de los trabajadores se
inviertan de acuerdo a los parmetros y lmites establecidos por el
rgimen de inversin.
 - Se asegura que las Afore brinden la informacin requerida por los
trabajadores (por ejemplo, el envo de estados de cuenta).
- Est facultada para imponer multas a las Afore, as como sanciones
a los empleados de stas en caso de algn incumplimiento.
- Lo anterior permite que el SAR no solo funcione, sino que los
derechos de los trabajadores sean respetados por las Afore.
Instituto para la Proteccin del Ahorro Bancario (IPAB)

El Instituto para la Proteccin al Ahorro Bancario (IPAB) es un organismo

descentralizado creado en 1999 para mantener la confianza y
estabilidad del sistema bancario.

El IPAB fue creado por la Ley de Proteccin al Ahorro Bancario (LPAB)

para sustituir al Fondo Bancario de Proteccin al Ahorro (FOBAPROA),
que era un fideicomiso administrado por el Banco de Mxico.

El IPAB administra un seguro de depsitos, enfocado a proteger al

pequeo y mediano ahorrador, ste protege a los ahorradores hasta
por 400 mil UDIs, por persona fsica o moral y por Institucin bancaria, el
dinero que tienen depositado en las Instituciones de banca mltiple, slo
en los siguientes productos:

o Cuentas de ahorro
o Cuentas de cheques;
o Tarjetas de dbito
o Cuentas de nmina
o Certificados de depsito retirables en das preestablecidos;
o Pagars con rendimiento liquidable al vencimiento

A mediados de 2017 se tienen obligaciones garantizadas por casi 4.2

billones de pesos, de un total de 161.2 millones de cuentas bancarias.
Comisin Nacional para la Proteccin y Defensa de los Usuarios de Servicios
Financieros (CONDUSEF)

El 18 de enero de 1999 se expidi la Ley de Proteccin y Defensa al

Usuario de Servicios Financieros (LPDUSEF), con la que se crea Comisin
Nacional para Proteccin y Defensa de los Usuarios de Servicios
Financieros (CONDUSEF), como un instrumento del Estado mexicano
para la proteccin y defensa de los intereses del pblico usuario de
dichos servicios.

La CONDUSEF tiene como objetivo promover, asesorar, proteger y

defender los derechos e intereses de los Usuarios frente a las Instituciones
Financieras, arbitrar sus diferencias, y supervisar y regular a dichas
instituciones a fin de procurar la proteccin de los intereses de los
usuarios a travs de diferentes acciones.

a) Funciones Correctivas

Dentro de la funciones correctivas de CONDUSEF, estn las acciones

propias de defensa y proteccin en las que se apoya al usuario ante
cualquier conflicto entre este y una institucin financiera, as como el
respaldo y la defensora legal en caso de ser necesaria.

Proceso de atencin a usuarios

La Condusef cuenta con un Proceso de Atencin a Usuarios

perfectamente definido en etapas de atencin para el usuario de
servicios o productos financieros.
 Ventanilla nica: En este procedimiento se pretende acercar a
la Condusef con el Usuario de forma personal, facilitndole la
gestin de sus asuntos y evitndole, en lo posible, las
complejidades derivadas de los diferentes niveles de atencin.

En sentido interno la Ventanilla nica ayuda a filtrar asuntos que no

sean de la competencia de esta Comisin, a turnar los asuntos de
manera expedita a la etapa correcta del Proceso y de manera
primordial a registrar los datos bsicos del usuario en el Sistema de
Informacin Operativa (SIO) para ser utilizados a lo largo de todo
el Proceso de Atencin.

Asesora Tcnico-Jurdica: Es la etapa inicial del Proceso de

Atencin a Usuarios, que la Condusef ha instrumentado para la
resolucin de los asuntos que los Usuarios presentan sobre
inconformidades en contra de una Institucin Financiera.
En esta fase se plantea a la Institucin Financiera el asunto junto
con la documentacin soporte, sin necesidad de tocar elementos
legales; es decir, se busca una resolucin pronta, que
regularmente se tramita con las reas operativas de las
instituciones.

La conforman dos procesos:

Gestin Electrnica: Proceso con fundamento en el Art. 59 Bis 1 de

la Ley de Condusef, mediante el cual las reclamaciones de los
Usuarios se tramitan de manera electrnica ante la Institucin
Financiera.
La documentacin del Usuario es digitalizada y enviada a la
Institucin Financiera, la cual tiene 20 das hbiles para la emitir la
resolucin.
La comunicacin entre Condusef y las Instituciones Financieras es
a travs del Sistema de Gestin Electrnica (SIGE); herramienta
diseada y administrada por esta Comisin, la cual garantiza el
adecuado intercambio de datos entre las partes involucradas.
Las Instituciones Financieras debern celebrar convenio
con Condusef para operar bajo la normatividad que enmarca
 este esquema. Actualmente en dicho proceso se encuentran
incorporados los principales sectores por lo que los Usuarios
acuden a presentar inconformidades.

Gestin Ordinaria: Solicitud respecto a una consulta, duda o

informacin que realiza el asesor a la Institucin Financiera a travs
del envo de un Oficio con fundamento en el Art. 53 de la Ley
de Condusef.
La Gestin Ordinaria es un proceso en papel, es decir, la solicitud
se remite a la Institucin Financiera a travs de un oficio con
apercibimiento, as mismo, la resolucin es emitida por la misma
va.

En este proceso se atienden los asuntos que corresponden a:

Instituciones Financieras que no se encuentran incorporadas al

proceso de Gestin Electrnica.
Asuntos que por su naturaleza corresponden a causas de la
Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios
Financieros.
 Conciliacin: El Proceso conciliatorio es un medio alternativo
de resolucin de conflictos que tiene como finalidad lograr
consensualmente el acuerdo entre las partes gracias a la
participacin activa de un tercero.
Este Proceso lo establece la Ley de la CONDUSEF. En este proceso
intervienen:
La parte reclamante. Es el Usuario de Servicios Financieros que
solicita el procedimiento Conciliatorio.
El Conciliador de Condusef. Es la Autoridad gubernamental
conciliatoria.
La parte reclamada. Es la Institucin Financiera de la que se
solicita la solucin de la Reclamacin presentada por el
Usuario.

Procedimiento Conciliatorio
 I. Inicia con la presentacin del Escrito Formal de
Reclamacin por parte de la parte reclamante.
II. El Conciliador de la CONDUSEF cita a las partes a Audiencia
(tiene 8 das hbiles para realizarlo).
III. Se Celebra la Audiencia de Conciliacin dentro de los 20 das
hbiles posteriores a la presentacin de la reclamacin.
IV. Al finaliza el procedimiento se puede tener uno de los
siguientes resultados:

a. Asunto Conciliado: Es cuando las partes (Usuario-Institucin

Financiera) llegan a un acuerdo para la resolucin de la
Reclamacin, el mismo se har constar en el acta
circunstanciada que al efecto se levante; sta se firmar por
ambas partes y por la Comisin, fijndose un trmino para
acreditar su cumplimiento. En este resultado hay dos posibles
desenlaces:
i. La Institucin no cumple convenio, con lo cual se
impondr la multa prevista en la Ley de Proteccin y
Defensa al Usuario de Servicios Financieros, adems el
asunto podr continuar con las siguientes etapas.
ii. La Institucin cumple convenio, lo que deja el asunto
Conciliado y cerrado el expediente.

b. Asunto No Conciliado: Es cuando las partes (Usuario-Institucin

Financiera) no logran conciliar sus intereses durante el desarrollo
de la Audiencia de Conciliacin. En este resultado hay dos
posibles desenlaces:

i. Las partes se someten al PROCESO de Arbitraje.

ii. Se dejan a salvo los derechos, con lo cual el usuario
tiene la posibilidad de solicitar un Dictamen para
continuar con el PROCESO de Defensora; Ordenar el
Pasivo Contingente o la Reserva Tcnica ante las
Comisiones Nacionales que supervisan a la Institucin
involucrada o bien llevar su asunto ante los Tribunales
competentes.

c. Asunto concluido por otros motivos: Es cuando las partes (Usuario-

Institucin Financiera) no continan con el Procedimiento de
 Conciliacin, ya sea porque as lo decidieron, a travs de un
desistimiento por parte del usuario de su Reclamacin, o bien
porque existe un impedimento legal para que la Condusef pueda
continuar conociendo del asunto.

Descripcin del Escrito Formal de Reclamacin. Se entender

como Reclamacin todo aquel escrito presentado por un Usuario
y que cumpla con los requisitos que establece el art. 68 de la Ley,
y en el que seala el hecho que da origen a su inconformidad.
Dicha reclamacin tiene la caducidad en donde debe
presentarse dentro del trmino de dos aos contados a partir de
que se suscite el hecho que les dio origen. La reclamacin debe
reunir ciertos requisitos:

Ser presentada por escrito

Nombre y domicilio del Reclamante;
Descripcin del hecho que da origen a la Reclamacin;
Denominacin de la Institucin Financiera; y
Documentacin que ampare la relacin con la IF.

Dictamen: Es una opinin especializada, respecto de la

procedencia de lo que ests reclamando a la Institucin
Financiera y el respectivo informe en el procedimiento
Conciliatorio, una vez que haya concluido la Audiencia y la
Institucin Financiera haya rechazado el Arbitraje.
El Dictamen puede ser un Ttulo Ejecutivo, una valoracin Tcnico-
Jurdica o una improcedencia. Una vez emitida la opinin se
somete al comit de Dictmenes para su autorizacin, el cual se
compone de funcionarios de la CONDUSEF, SHCP y de la
Comisiones Nacionales Supervisoras, dicho comit se realiza dos
veces al mes.
Arbitraje: Este proceso se deriva de la Audiencia de Conciliacin,
en la cual, el usuario y la Institucin Financiera podrn, de mutuo
acuerdo, elegir a la Condusef o a un tercero propuesto por sta,
como rbitro de la Controversia, siempre y cuando la Entidad
Financiera haya ofertado pblicamente el producto controvertido
y lo haya dado de alta en el Sistema Arbitral.
Qu es una Oferta Pblica?
 Es el compromiso por parte de la Institucin Financiera de
someterse al Arbitraje de la Comisin Nacional, cuando exista
una controversia respecto de la operacin, producto o servicio
inscrito en el Registro de Ofertas Pblicas.

Cmo inicia el procedimiento Arbitral.

I. En caso de que se haya convenido el Arbitraje en la

Conciliacin, se debe presentar la Demanda en un trmino de
9 das hbiles con el apoyo de un abogado particular.
II. Se notifica a la Institucin Financiera, para que sta formule
su Contestacin de Demanda, la cual tambin contar con
trmino de 9 das hbiles para contestarla.
III. El rbitro abre un perodo de prueba de 15 das hbiles, para
que las partes, (Usuario y la Institucin Financiera), ofrezcan
pruebas. Los 5 primeros das hbiles son para que las ofrezcan
y los 10 das restantes para que el rbitro desahogue las
pruebas. Ya desahogadas las pruebas, el rbitro otorga otros
8 das hbiles para que el usuario y la Institucin
Financiera presenten sus Alegatos, que consisten en un
escrito que las partes exhiben detallando las pruebas y donde
sealan por qu le asiste la razn.
IV. El rbitro procede a emitir el Laudo, que es la resolucin que
pone fin al asunto y donde se seala a quien le asiste la razn
al usuario o a la Institucin Financiera.

Defensa Legal Gratuita: Se le proporciona al Usuario un abogado

de manera gratuita para gestionar su asunto ante tribunales,
siempre y cuando los Usuarios comprueben mediante una solicitud
que no cuentan con los recursos suficientes para contratar un
defensor especializado en la materia que atienda sus intereses.
El defensor recibe el asunto del Usuario de forma personal, lo
analiza y determinando si es:

a) Orientacin por nica vez: proporciona la orientacin del

asunto por nica vez o,
 b) Defensora Legal Gratuita: recaba el formato de Solicitud para
la Defensora Legal Gratuita junto con la documentacin
complementaria, e inicia el estudio del caso para emitir una
opinin respecto al otorgamiento o rechazo de la solicitud.

Cmo inicia el procedimiento de Defensa Legal Gratuita.

Una vez aprobada la Defensa Legal Gratuita, el Defensor recibe el

expediente del Usuario y lo cita para complementar la
informacin, firma de demandado o contestacin de demanda.
El defensor
representa
al Usuario
en todas
las
instancias
del Juicio
a que
haya lugar
(pruebas,
alegatos,
resoluciones, amparos, recursos, ejecucin).

Proceso de Concursos Mercantiles y Liquidacin Judicial

La Condusef a travs de la Direccin General de Defensora,
Interventora y Consultiva, recibe las demandas de Liquidacin
Judicial (Banca Mltiple) y Concurso Mercantil (Otros
sectores), que sean planteadas ante los Tribunales Federales, con
el propsito de representar y proteger los derechos e intereses de
los acreedores.

b) Funciones Preventivas

Dentro de sus funciones preventivas, Condusef cuenta con diversas

iniciativas enfocadas a fomentar la educacin financiera a travs de
distintos medios de manera presencial y a distancia como se enuncia a
continuacin:

Micrositio Educa Tu Cartera

Espacio diseado para que las personas adquieran los conocimientos y

desarrollen las habilidades necesarias para tomar mejores decisiones
financieras y con ello, incrementar su bienestar personal y familiar. En
el Micrositio se incluyen materiales educativos, cursos, diplomado a
distancia y talleres, as como una seccin para peques donde podrn
conocer los conceptos bsicos de presupuesto y ahorro y aprender de
manera dinmica con los diversos juegos financieros de Condusef.

Material Educativo

Su objetivo es ofrecer a los usuarios y pblico en general, informacin y

consejos que contribuyan al desarrollo de capacidades y habilidades,
que sirvan como gua para entender conceptos bsicos de finanzas
personales, y contribuyan a la toma decisiones informadas. Entre los
materiales ms representativos desarrollados por Condusef se
encuentran:

Cuadernos y Videos
Gua Familiar de Educacin Financiera
Guas de Educacin Financiera para maestros de primaria y
secundaria
Consejos para tu bolsillo
Revista Proteja su dinero

Cursos de Educacin Financiera

Cursos gratuitos de educacin financiera, en los cuales se abordan los

ejes temticos bsicos como; presupuesto y ahorro, crdito, inversin,
seguros, ahorro para el retiro y algunas herramientas de consulta para
que los usuarios puedan comparar los productos y servicios financieros
a travs del Bur de Entidades Financieras. La finalidad de stos cursos
es permitirle a los asistentes adquirir un nivel de capacidades financieras
que les ayude a lograr un buen manejo de sus recursos evitndoles caer
en problemas de sobreendeudamiento.

Taller para Formador de Formadores en Educacin Financiera

Se ofrece a grupos comprometidos con sus comunidades y que estn

interesados en convertirse en formadores de temas de educacin
financiera, replicando los conocimientos adquiridos, buscando
beneficiar a ms personas. Est dirigido a organismos pblicos, privados,
empresas y universidades.
Educacin Financiera en tu Institucin (EFI)

Programa de CONDUSEF que desarrolla y difunde contenidos prcticos

en materia de finanzas personales entre las empresas que deciden
registrarse, de esta manera, cada empresa puede identificar los temas
que ms les interesa difundir entre el personal y obtener contenidos ad-
hoc a las necesidades de su pblico objetivo.

Diplomado en Educacin Financiera a distancia

Diplomado educativo diseado para beneficiar a todas las personas

interesadas, sin importar su ubicacin geogrfica, actividad, profesin u
horarios. Tiene por objetivo que los participantes comprendan la
estructura y las instituciones que conforman el Sistema Financiero
Mexicano, su marco jurdico, funciones, as como su entorno econmico
en Mxico.

Semana Nacional de Educacin Financiera

Evento de Educacin Financiera que impulsa el Gobierno de la

Repblica, por conducto de la Condusef, donde instituciones pblicas,
educativas, privadas y sociales unen esfuerzos para otorgar a nios,
jvenes y adultos mayores, informacin y herramientas tiles en materia
de finanzas.
Semana de Educacin Financiera en Estados Unidos y Canad (SEF)

La Semana de Educacin Financiera es una iniciativa en Estados Unidos

y Canad a travs de la cual, se brinda a los connacionales informacin
y herramientas necesarias para el buen manejo de sus recursos
financieros. Durante la SEF, se imparten asesoras, talleres y seminarios,
as como la difusin de material educativo.
Micrositio de Educacin Financiera para Mexicanos en el Exterior

Herramienta de apoyo y consulta para orientar a los connacionales en

temas migratorios. Contiene diversos contenidos y videos realizados por
CONDUSEF, IME y otras autoridades e instituciones financieras. Dentro
del Micrositio de encuentra disponible la siguiente informacin:
Gua Ms vale estar preparado para los mexicanos en el exterior y sus
familias

Su propsito es orientar a los connacionales en EUA y a sus familiares en

Mxico sobre los derechos y las alternativas que tienen para conservar
sus bienes, proteger su patrimonio, y de ser necesario, transferir su dinero
hasta su comunidad de origen.
Mdulo de atencin en el exterior (MAEX)

A travs de ste mdulo ubicado en los consulados que forman parte

del Servicio Exterior Mexicano, los connacionales podrn:

Recibir asesora para proteger su patrimonio.

Las asesoras pueden ser por medio de videoconferencia con
especialistas de CONDUSEF.
Solicitar la emisin de su Reporte de Crdito Especial.
Presentar quejas en contra de una institucin financiera en
Mxico.
Solicitar material de Educacin Financiera.
Agendar videoconferencias en temas de coyuntura.
 Ser canalizados con la Oficina para la Proteccin Financiera del
Consumidor (CFPB) para asuntos competentes a las instituciones
de los Estados Unidos.

Al mes de septiembre ya est operando en los Consulados de San

Diego, Orlando, Los ngeles, Nueva York, Santa Ana, Dallas y Raleigh.
Prximamente lo harn los correspondientes a Sacramento, Atlanta, y
Filadelfia.
Buzn Financiero para los Mexicanos en el Exterior

Se da seguimiento diario a las consultas y asesoras realizadas por

la comunidad migrante.
Se abordan problemas con alguna institucin financiera en
Mxico, as como dudas sobre los diversos productos y servicios
que ofrecen.
Se dan a conocer las alternativas para trasladar su dinero a
Mxico.
Telfono de atencin desde Estados Unidos

Nuestros connacionales pueden hacer consultas directamente a la

CONDUSEF, para resolver sus dudas, a travs del nmero 1 85 5219 3773
Microsito del Sector de Ahorro y Crdito Popular

Es un espacio que se encuentra en la pgina de CONDUSEF, en el cual

se incluye informacin sobre el sector, sus funciones, objetivos, as
como consejos diversos para su uso. Tambin se incluye un buscador
por entidad federativa de las diversas Cajas de Ahorro y SOFIPOS que
hay en el pas, sus caractersticas y su estatus actual, as como lo que
ste implica para el usuario.

Bur de Entidades Financieras

Es una herramienta que te permite conocer los diversos productos y
servicios financieros que ofrecen las Instituciones Financieras, as como
las caractersticas de cada uno de estos. Adems, en el Bur podrs
comparar a las instituciones en: reclamaciones, quejas, clusulas
abusivas en sus contratos, si ofrecen o no programas de educacin
financiera, entre otros aspectos.

Para ms informacin, consulta: www.buro.gob.mx

Registro de Comisiones (RECO)

Es una herramienta informtica desarrollada para registrar y

consultar los montos y conceptos de las comisiones que las SOFOM
ENR, Sociedades Financieras Populares (SOFIPOS), Sociedades
Financieras Comunitarias (SOFINCOS), Sociedades Cooperativas
de Ahorro y Prstamo y Uniones de Crdito cobran a sus clientes, y
que se derivan de las operaciones de crdito, depsito,
descuento, mutuo, factoraje y arrendamiento financiero.
Tiene como objetivo:

I. Permitir el registro de las Comisiones que cobran las

Entidades Financieras, as como la Cartera Total y Nmero de
Contratos de las mismas;

II. Informar y difundir las Comisiones registradas, sus

modificaciones, as como la Cartera Total con que operan las
Entidades Financieras;

III. Servir como banco de informacin para consulta de los

Usuarios, autoridades y Entidades Financieras, y

IV. Ser el medio para formular Observaciones por parte de la

Comisin Nacional y, en su caso, vetar las solicitudes de
registro o modificacin a las Comisiones.
 Si deseas ingresar al RECO, puedes hacerlo a travs del siguiente
link:
https://phpapps.Condusef.gob.mx/reco/index.php
Registro de Tarifas de Seguros Bsicos (RESBA)

Esta herramienta te ayudar a conocer las caractersticas

distintivas, beneficios y limitaciones, as como los costos o tarifas de
los "Seguros Bsicos Estandarizados", que son seguros cuyas
caractersticas son iguales, slo cambiando su tarifa, de acuerdo
con los esquemas de negocios de cada una de las aseguradoras
que los ofrecen al pblico en general. Adems, podrs identificar
a cada una de las Instituciones de Seguros que estn ofreciendo
estos productos en el mercado.

Consulta el RESBA en: https://phpapps.Condusef.gob.mx/resba/

Sistema de Registro de Prestadores de Servicios Financieros (SIPRES)
Es un registro de carcter pblico creado por ministerio de ley (Ley
de Proteccin y Defensa al Usuario de Servicios Financieros), cuyo
objetivo principal consiste en proporcionar informacin
corporativa y general de las instituciones financieras que son
competencia de Condusef.

Permite conocer al pblico en general informacin relativa a las

instituciones financieras tales como su domicilio, estatus
(situacin jurdico administrativa), capital mnimo fijo, entre otros,
datos particulares que representan la informacin mnima que se
requiere conocer de cada institucin financiera para su
contratacin.

Los objetivos del Registro son:

a. Ubicar a las instituciones financieras que podrn ser llamadas
a un procedimiento conciliatorio dentro de la CONDUSEF
derivado de una reclamacin formal presentada por algn
usuario de servicios financieros.
b. Contar con mejores estrategias de orientacin y asesora para
los usuarios.
c. Contribuir al fomento de la cultura financiera y el sano
desarrollo del Sistema Financiero Nacional.
 Para consultar este registro, puedes acceder en el siguiente link:
http://webapps.Condusef.gob.mx/SIPRES/jsp/pub/index.jsp

Registro de Informacin de las Unidades Especializadas (REUNE)

Es un registro creado y administrado por la Comisin Nacional para

la Proteccin y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros
(CONDUSEF), a travs del cual las Unidades Especializadas de las
Instituciones Financieras dan cumplimiento a las obligaciones que
establece el artculo 50 Bis de la Ley de Proteccin y Defensa de
los Usuarios de Servicios Financieros, as como las Disposiciones de
carcter general por las que se establece la informacin que
deben rendir las Unidades Especializadas de las Instituciones
Financieras a la CONDUSEF.

El REUNE tiene como objetivo que las Instituciones Financieras

cuenten con un sistema informtico que les permita cumplir va
internet, con las obligaciones que impone la Ley, entre las cuales
estn:

a) Registrar y actualizar los datos de localizacin del Titular y

Encargados Regionales de la Unidad Especializada, ante
quienes los Usuarios de Servicios Financieros podrn presentar
sus consultas, reclamaciones o aclaraciones.

b) Indicar las entidades federativas en las que tengan sucursales

u oficinas de atencin al pblico.

c) Proporcionar el modelo del Aviso de Datos de la Unidad

Especializada, el cual deber estar colocado en un lugar
visible, en todas las sucursales u oficinas de atencin de cada
Institucin Financiera, con la finalidad que los Usuarios de
Servicios Financieros conozcan con quin y a donde dirigirse
para presentar sus consultas, reclamaciones y aclaraciones.

d) Recibir las consultas, reclamaciones y aclaraciones de los

Usuarios a travs de cualquier medio que facilite su recepcin,
acusar de recibido, asignar un nmero de folio e indicar el
tiempo de respuesta.

e) Responder al Usuario, su consulta, reclamacin o aclaracin,

dentro de un plazo que no exceda de 30 das hbiles,
indicando los motivos que sustenten la respuesta o resolucin, y
adjuntando la documentacin respectiva.

Presentar un informe trimestral, dentro de los 10 das hbiles

siguientes al cierre de cada trimestre, que contenga las consultas,
reclamaciones y aclaraciones recibidas y atendidas por la
Institucin Financiera.
 Consltalo
en: https://eduweb.Condusef.gob.mx/Reune/wpinicio.aspx
Directorio de Unidades Especializadas de Atencin a Usuarios

Es el directorio que contiene los datos de localizacin de Titular y

Encargados Regionales que cada una de las Instituciones
Financieras registraron en el REUNE, el cual puede ser consultado
por los Usuarios de Servicios Financieros y pblico en general a
travs de la pgina de internet de la CONDUSEF.

El Directorio de Unidades Especializadas tiene como objetivo

ofrecer al pblico en general los datos de localizacin del Titular y
Encargados Regionales de las Unidades Especializadas, como lo es
su domicilio, nmero telefnico y correo electrnico, datos que le
permitirn al Usuario de Servicios Financieros conocer con quin
dirigirse y en dnde presentar sus consultas, reclamaciones y
aclaraciones relacionadas con los productos o servicios financieros
ofertados o contratados, as como de las operaciones celebradas.
 Para acceder al directorio, puedes pulsar el siguiente
link: https://eduweb.Condusef.gob.mx/Reune/ditue.aspx

Registro Pblico de Usuarios que no desean informacin publicitaria

de Productos y Servicios Financieros (REUS)

Es un servicio que brinda la Comisin Nacional Para la Proteccin

y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros (CONDUSEF),
totalmente gratuito para aquellos usuarios que contraten, utilizan
o por cualquier otra causa tengan algn derecho frente a una
institucin financiera y que no desean ser molestados con
publicidad y/o promociones por parte de las instituciones
financieras en sus prcticas de mercadotecnia, durante dos aos
calendario contados a partir de los 45 das naturales siguientes a la
fecha de inscripcin del usuario ante el REUS y se dar de baja en
automtico al termino de dicho plazo (dos aos).
NOTA: No quedarn, exentas las llamadas que se hacen con
servicios de cobranza, llamadas con fines polticos, caridad,
beneficencia o encuestas telefnicas.

La Condusef cuenta con 3 modalidades de registro para el

Usuario:

Registro va internet: Llenando la solicitud de registro ante el

REUS con todos los datos solicitados.

Para hacer el registro, se puede acceder al siguiente link:

https://webapps.Condusef.gob.mx/reus/app/registro.jsp

Registro en persona: Presentarse el interesado a cualquier

oficina de atencin de la CONDUSEF de lunes a viernes,
dentro de los horarios laborales establecidos por la propia
Comisin Nacional, con la siguiente documentacin:
identificacin oficial, recibo telefnico (original),
Comprobante de domicilio que concuerde con la direccin
registrada en el recibo telefnico (original), proporcionar los
nmeros y cuenta de correo electrnico a restringir (locales).

Registro va telefnica: Llamando al Centro de Atencin

Telefnica de la CONDUSEF al nmero 01 800 999 80 80. Es
importante realizar la llamada desde el telfono que va a
restringir (casa o trabajo), en el caso del telfono particular
fijo, el usuario podr dar de alta en el REUS a los dems
integrantes de su familia o personas que habiten en el
domicilio que corresponda a dicho telfono.

En caso de que el Usuario contine recibiendo llamadas

despus de haber realizado su registro ante la Condusef, se
deber presentar por escrito un Aviso del usuario registrado y
una vez que sea procedente el Aviso, la Condusefimpondr
una multa a la Institucin Infractora desde 250 hasta 2000 das
de salario mnimo general vigente, dependiendo del nmero
 de infracciones incurridas por la Institucin en un trimestre
calendario.

Para visitar el REUS, ingresa a:

https://webapps.Condusef.gob.mx/reus/ReusDW4/index.htm
l
Registro de contratos de Adhesin (RECA)

Un contrato de adhesin es el documento que elabora una

Institucin Financiera, en el cual se establecen los trminos y
condiciones aplicables a la contratacin de un producto o
servicio, en el entendido de que dichos trminos y condiciones no
se prestan a negociacin con el cliente.

La finalidad del RECA es conocer dichos contratos de adhesin,

as como su clausulado con los derechos y obligaciones para
ambas partes, caractersticas y otros documentos que forman
parte del mismo, previo a su firma o bien, para consultar en
cualquier momento.
En el RECA se registran los contratos de adhesin de diferentes
productos y servicios financieros tales como:

Tarjeta de crdito
Crdito Simple
Cuentas de depsito a la vista con o sin chequera o tarjeta
de dbito
Crdito de habilitacin o avo
Crdito hipotecario
Crdito automotriz
Crditos Refaccionarios
Crditos personales
Crditos de nmina
Factoraje Financiero
Crdito en cuenta corriente
Arrendamiento Financiero
Consulta los Contratos de Adhesin
en: https://phpapps.Condusef.gob.mx/reca/_index.php
Registro de Contratos de Adhesin de Seguros (RECAS)

Es el Registro de Contratos de Adhesin de Seguros, el cual te

permite conocer los contratos de los productos y servicios
ofertados por las Instituciones de Seguros autorizadas para operar
en el pas.

En este caso, el contrato de adhesin es el documento que

elabora una Institucin de Seguros, en el cual se establecen los
trminos y condiciones aplicables a la contratacin de un seguro,
en el entendido de que dichos trminos y condiciones no se
prestan a negociacin con el cliente. Es decir, son productos que
la Institucin ofrece de forma generalizada en el mercado bajo un
determinado nombre comercial y el interesado lo contrata en sus
trminos, ya sea directamente en la Aseguradora, a travs de un
agente de seguros o bien por otro canal de venta (telefnico,
Internet, sucursal bancaria, entre otros).
 La finalidad del RECAS es conocer los referidos contratos de
adhesin, su clausulado con los derechos y obligaciones para
ambas partes, caractersticas, etc., as como otros documentos
que forman parte del mismo (por ejemplo: solicitud, cartula de la
pliza, condiciones generales, endosos, etc.), previo a la firma del
mismo o bien, para el caso en el que ya se haya contratado, se
pueda consultar en cualquier momento.

Para consultar mayor informacin, ingresa a:

http://phpapps.Condusef.gob.mx/recas/

Registro de Despachos de Cobranza (REDECO)

Es un Sistema electrnico que contiene informacin de los

Despachos de Cobranza, quienes actan como intermediarios
entre la Entidad Financiera y el Deudor, con el propsito de requerir
extrajudicialmente el pago de la deuda, as como, negociar y
reestructurar los crditos, prstamos o financiamientos. El REDECO
 permite al pblico conocer la informacin relativa a los Despachos
de Cobranza, mediante los cuales las Entidades Financieras se
apoyan para realizar la gestin del cobro de sus crditos,
prstamos o financiamientos, entre la cual destaca su
denominacin o razn social, domicilio, telfonos y correo
electrnico utilizados para realizar sus gestiones.

As mismo, cualquier persona puede presentar una queja en

contra de las Entidades Financieras a travs del REDECO, en
materia de cobranza indebida, la cual ser resuelta por la
Institucin y enviar la respuesta de la misma a travs del mismo
sistema.

Si deseas conocer el REDECO, puedes ingresar en el siguiente link:

https://phpapps.Condusef.gob.mx/redeco_gob/redeco.php
2. Intermediarios financieros

Son las instituciones que realizan las operaciones y las actividades

financieras, las cuales estn autorizadas y son supervisadas por alguna
autoridad financiera y, en trminos generales, se clasifican de la
siguiente forma:
Bancarios
Banca mltiple
Banca de desarrollo

No bancarios
Sociedades Financieras de Objeto Mltiple
(SOFOMES)
Almacenes generales de depsito
Uniones de crdito
Entidades de Ahorro y Crdito Popular
Casas de cambio
Sociedades de informacin crediticia (SICs)
Controladoras de grupos financieros

Burstiles

Casas de bolsa
Sociedades operadoras de sociedades de inversin
Sociedades de inversin
Bolsa mexicana de valores (BMV)
Bolsa Institucional de Valores (BIVA)
Mercado mexicano de derivados (MEXDER)
Instituto para el Depsito de Valores (INDEVAL)
Registro Nacional de Valores e Intermediarios (RNVI)
Calificadoras de Valores
ASIGNA, compensacin y liquidacin
Fondo de apoyo al mercado de valores (FAMEVAL)

Seguros y Fianzas

Aseguradoras y reaseguradoras
Afianzadoras
 Sistema de Ahorro para el Retiro

Administradoras de fondos para el retiro (AFORES)

Sociedades de Inversin Especializadas en Fondos
para el Retiro (SIEFORES)
PROCESAR

BANCARIOS

Banca Mltiple

La Banca Mltiple es el sector conformado por los bancos con

autorizacin del Gobierno Federal y supervisin de la Comisin Nacional
Bancaria y de Valores (CNBV), previo acuerdo de su Junta de Gobierno
y opinin favorable del Banco de Mxico. Por su naturaleza, estas
autorizaciones son intransmisibles.

La actividad de los bancos consiste en captar recursos del pblico en el

mercado nacional para su posterior colocacin en el pblico a travs
de crditos, destinados a mantener en operacin las actividades
econmicas del pas.

La importancia que tiene la Banca Mltiple para el Sistema Financiero

Mexicano (SFM) radica en que tiene tres funciones primordiales:
a) Captar recursos del pblico.
b) Otorgar crditos para apoyar los proyectos o negocios en marcha
de todo tipo y tamao, as como para el pblico en general.
c) Administrar el sistema de pagos que permite la liquidacin de las
operaciones comerciales.

Operaciones Activas
Son las operaciones en las que los bancos destinan recursos propios y
aquellos captados del pblico en general para el otorgamiento de
crditos a las personas, empresas u organizaciones que los soliciten, a fin
de obtener una ganancia.

Para ello los bancos realizan anlisis de crdito a los solicitantes con el
fin de estimar la viabilidad de pago de los mismos y los crditos son
formalizados mediante la suscripcin de un contrato entre el banco
(acreditante) y cliente (acreditado).

Por lo anterior, el Banco se obliga a poner una suma de dinero a

disposicin del acreditado, para que el mismo haga uso del crdito en
la forma y en los trminos y condiciones convenidos, quedando
obligado el acreditado a restituir al acreditante las sumas de que
disponga, o a cubrirlo oportunamente por el importe de la obligacin
que contrajo, y en todo caso a pagarle los intereses, prestaciones,
gastos y comisiones que se estipulen.

Algunas de las operaciones activas de las instituciones son:

Crditos personales
Crditos de nmina
Crditos para adquisicin de automvil
Crditos destinados para la vivienda
Tarjetas de crdito
Todo tipo de crdito y factoraje para las pequeas, medianas y
grandes empresas.

Operaciones Pasivas

Son las operaciones con las que los bancos se allegan de recursos del
pblico en general para llevar a cabo la colocacin de crditos u otras
actividades de intermediacin. Algunas operaciones pasivas son:
Cuentas de Cheques
 Cuentas de Ahorro
Pagars con Rendimiento Liquidable al Vencimiento (PRLV)
Depsitos retirables en das preestablecidos
Depsitos a plazo

Operaciones de Servicios

Son aquellos servicios que los bancos ofrecen a los clientes a fin de
facilitarles la realizacin de operaciones financieras utilizando en
algunos de los casos la infraestructura tecnolgica con la que cuentan.
Cajeros automticos.
Terminales punto de venta
Banca electrnica
Banca mvil

Asociacin gremial: Asociacin de Bancos de Mxico (ABM)

La Asociacin de Bancos de Mxico, ABM, A.C., fue fundada el 12 de

noviembre de 1928 como Asociacin de Banqueros de Mxico con el
propsito de representar los intereses generales de la Banca. La ABM fue
creada con la participacin de 26 bancos y actualmente tiene como
asociados a 51 instituciones de banca mltiple
Actualmente la Asociacin de Bancos de Mxico se ha desempeado
como el organismo cpula de las instituciones de crdito, colaborando
con sus asociados en el logro de sus objetivos generales, y aquellas
actividades relacionadas con la prestacin del servicio de banca,
crdito y modernizacin del sistema de pagos.

Objetivos:
 Representar y defender los intereses generales de sus asociados
en cualquier gestin comn ante la administracin pblica y ante
organizaciones privadas.
Fomentar el desarrollo de las actividades bancarias.
Realizar estudios e investigaciones orientadas al desarrollo y buen
funcionamiento del sistema bancario.
Presentar propuestas de actualizacin de leyes, regulaciones,
circulares, reglas y disposiciones para adecuarlas a la cambiante
realidad del sistema financiero, entre otras.

Banca de Desarrollo

Las instituciones de banca de desarrollo son entidades de la

Administracin Pblica Federal, con personalidad jurdica y patrimonio
propios, constituidas con el carcter de sociedades nacionales de
crdito, en los trminos de sus correspondientes leyes orgnicas y de la
Ley de Instituciones de Crdito. Estas sociedades tienen el objetivo de
atender las actividades productivas que el Congreso de la Unin
determine como especialidades de cada una de stas.

La Banca de Desarrollo tambin es conocida como banca de segundo

piso ya que canalizan recursos financieros a los sectores estratgicos
definidos en sus leyes orgnicas, a travs de otras instituciones
financieras que actan como intermediarios. Estos ltimos reciben
fondeo por parte de la banca de desarrollo y tienen la relacin
contractual directa con los acreditados.

Las instituciones de banca de desarrollo tienen como objeto

fundamental facilitar el acceso al crdito y los servicios financieros a
personas fsicas y morales, as como proporcionarles asistencia tcnica
y capacitacin en trminos de sus respectivas leyes orgnicas con el fin
de impulsar el desarrollo econmico. En el desarrollo de sus funciones las
instituciones debern procurar la sustentabilidad de la institucin,
mediante la canalizacin eficiente, prudente y transparente de recursos
y la suficiencia de las garantas que se constituyan a su favor, sin que
resulten excesivas. Las instituciones de banca de desarrollo podrn
realizar funciones de banca social, conforme a lo que se determine en
sus respectivas leyes orgnicas.

Algunas de sus funciones son:

Actuar como agente financiero de los Gobiernos Federal, Estatal

y Municipal y como consejero en la emisin contratacin y
colocacin de valores y bonos pblicos.
Ser agente financiero del sector pblico en la negociacin y
manejo de crditos del exterior.
Proveer de asistencia tcnica y financiamiento para el desarrollo
industrial y los programas de desarrollo econmico regionales.
Apoyar a la pequea y mediana empresa.
Promover y financiar actividades prioritarias para el Gobierno
Federal, los Estados y Municipios.
Desarrollar programas de fomento especiales.
Asesorar proyectos.
Impulsar los mercados de crdito a la vivienda.
Promover el ahorro, el financiamiento y la inversin popular.

Nacional Financiera, S.N.C (NAFIN)

Es una Sociedad Nacional de Crdito con personalidad jurdica y

patrimonio propios, cuyo objetivo principal es promover el ahorro y la
inversin, as como canalizar apoyos financieros y tcnicos al fomento
industrial y en general, al desarrollo econmico nacional y regional del
pas.

Sus esquemas de fomento y apoyo institucional, se dividen en dos

grandes vertientes:
1. Programa de apoyo financiero con recursos institucionales, dentro de
los que se encuentran los programas: de apoyo financiero para la micro
y pequea empresa; de modernizacin; estudios y asesora;
infraestructura industrial diseado para financiar la creacin y
mejoramiento de parques industriales y reubicacin de plantas; de
desarrollo tecnolgico y, mejoramiento del medioambiente.

2. Apoyo a la creacin de la infraestructura para la modernizacin de

la micro, pequea y mediana empresa, para cuyo efecto viene
impulsando la creacin de nuevos instrumento financieros y la
ampliacin de la red de intermediarios financieros, estimulando la
organizacin y capacitacin empresarial.

Adems, realiza las siguientes funciones:

Promover, gestionar y poner en marcha proyectos que atiendan

necesidades del sector en las distintas zonas del pas o que
propicien el mejor aprovechamiento de los recursos de cada
regin.
Establecer programas de financiamiento para apoyar
actividades econmicas que propicien la creacin de empleos,
en las empresas u organizaciones indgenas; que permitan la
incorporacin de tecnologas que les ayuden a incrementar su
capacidad productiva, as como para asegurar el acceso
equitativo de las mismas a los sistemas de abasto y
comercializacin.
Promover, encauzar y coordinar la inversin de capitales.
Promover el desarrollo tecnolgico, la capacitacin, la asistencia
tcnica y el incremento de la productividad.
Ser agente financiero del Gobierno Federal en lo relativo a la
negociacin, contratacin y manejo de crditos del exterior, cuyo
objetivo sea fomentar el desarrollo econmico, que se otorguen
por instituciones extranjeras privadas, gubernamentales o
 intergubernamentales, as como por cualquier otro organismo de
cooperacin financiera internacional.
Gestionar y, en su caso, obtener concesiones, permisos y
autorizaciones para la prestacin de servicios pblicos vinculados
con la consecucin de su objeto o para el aprovechamiento de
recursos naturales, que aportar a empresas que promueva.
En igualdad de circunstancias gozar del derecho de preferencia
frente a los particulares u otras instituciones para obtener dichos
permisos, autorizaciones o concesiones, a excepcin de lo que
sealen las disposiciones legales aplicables.
Realizar los estudios econmicos y financieros que permitan
determinar los proyectos de inversin prioritarios, a efecto de
promover su realizacin entre inversionistas potenciales.
Propiciar el aprovechamiento industrial de los recursos naturales
inexplotados o insuficientemente explotados.
Fomentar la reconversin industrial, la produccin de bienes
exportables y la sustitucin eficiente de importaciones; Promover
el desarrollo integral del mercado de valores.
Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia con
otras instituciones de crdito, fondos de fomento, fideicomisos,
organizaciones auxiliares de crdito y con los sectores social y
privado, y
Ser administradora y fiduciaria de los fideicomisos, mandatos y
comisiones constituidos por el Gobierno Federal para el fomento
de la industria o del mercado de valores.

Banco Nacional de Comercio Exterior, S.N.C (BANCOMEXT)

Es una Sociedad Nacional de Crdito con personalidad jurdica y

patrimonio propios, cuyo objetivo principal es financiar el comercio
exterior del pas, as como participar en la promocin de dicha
actividad. Sus programas se orientan a brindar apoyo integral a este tipo
de comercio acorde a las necesidades especficas de las empresas
como son: capital de trabajo, equipamiento, importacin de materias
primas y necesidades de fortalecimiento financiero, mediante apoyos a
corto, mediano y largo plazo.
La Institucin, con el fin de procurar la eficiencia y competitividad del
comercio exterior comprendiendo la pre-exportacin, exportacin,
importacin y sustitucin de importacin de bienes y servicios; en el
ejercicio de su objeto estar facultado para:

Otorgar apoyos financieros.

Otorgar garantas de crdito y las usuales en el comercio exterior.
Proporcionar informacin y asistencia financiera a los
productores, comerciantes distribuidores y exportadores, en la
colocacin de artculos y prestacin de servicios en el mercado
internacional.
Promover las exportaciones mexicanas.
Promover, encauzar y coordinar la inversin de capitales a las
empresas dedicadas a la exportacin.
Otorgar financiamiento a los exportadores indirectos y en general
al aparato productivo exportador, a fin de optimizar la cadena
productiva de bienes o servicios exportables, as como coadyuvar
en el fomento del comercio exterior del pas y realizar todos los
actos y gestiones que permitan atraer inversin extranjera al pas.
Promover las exportaciones mexicanas, podr otorgar apoyos
financieros a las empresas comercializadoras de exportacin,
consorcios y entidades anlogas de comercio exterior.
Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia en
materia de comercio exterior con otras instituciones de crdito,
fondos de fomento, fideicomisos, organizaciones auxiliares del
crdito y con los sectores social y privado.
Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia para
las personas, empresas y organizaciones productivas y de
comercializacin, en pueblos y comunidades indgenas, en
materia de comercio exterior con otras instituciones de crdito,
fondos de fomento, fideicomisos, organizaciones auxiliares del
crdito y con los sectores social y privado.
Ser agente financiero del Gobierno Federal en lo relativo a la
negociacin, contratacin y manejo de crditos del exterior, ya
sea que stos sean otorgados por instituciones del extranjero,
privadas, gubernamentales e intergubernamentales.
 Participar en la negociacin y, en su caso, en los convenios
financieros de Intercambio Compensado o de crditos recprocos,
que seale la Secretara de Hacienda y Crdito pblico.
Estudiar polticas, planes y programas en materia de fomento al
comercio exterior y su financiamiento, y someterlos a la
consideracin de las autoridades competentes.
Fungir como rgano de consulta de las autoridades competentes,
en materia de comercio exterior y su financiamiento.
Participar en las actividades inherentes a la promocin del
comercio exterior, tales como difusin, estudio de productos y
servicios exportables, sistemas de venta, apoyo a la
comercializacin y organizacin de productores, comerciantes,
distribuidores y exportadores.
Opinar, a solicitud que le formulen directamente las autoridades
competentes, sobre tratados y convenios que el pas proyecte
celebrar con otras naciones, en materia de comercio exterior y su
financiamiento.
Participar en la promocin de la oferta exportable.
Actuar como conciliador y rbitro en las controversias en que
intervienen importadores y exportadores con domicilio en la
Repblica Mexicana.

Banco Nacional de Obras y Servicios Pblicos (BANOBRAS)

Es una Sociedad Nacional de Crdito, con personalidad jurdica y

patrimonio propios, que presta el servicio pblico de banca y crdito
con sujecin a los objetivos y prioridades del Plan Nacional de Desarrollo,
y en especial del Programa Nacional de Financiamiento del Desarrollo,
de acuerdo a los programas sectoriales y regionales y a los planes
estatales y municipales, para promover y financiar las actividades y
sectores que le son encomendados en su Ley Orgnica.

Tiene por objeto financiar o refinanciar proyectos de inversin pblica o

privad en infraestructura y servicios pblicos y coadyuvar al
fortalecimiento institucional de los Gobiernos Federal, Estatal y Municipal
con el fin de contribuir al desarrollo sustentable del pas.

Las atribuciones de BANOBRAS estn determinadas en su Ley Orgnica

en donde estn las siguientes:

Coadyuvar en el mbito de su competencia, al fortalecimiento

del pacto federal y del municipio libre en los trminos del artculo
115 constitucional para lograr el desarrollo equilibrado del pas y la
descentralizacin de la vida nacional con la atencin eficiente y
oportuna de las actividades regional o sectorialmente prioritarias;
as como impulsar la inversin y el financiamiento privado en
infraestructura y servicios pblicos.
Promover y financiar la dotacin de infraestructura, servicios
pblicos, equipamiento urbano, as como la modernizacin y
fortalecimiento institucional en Estados y Municipios.
Financiar y proporcionar asistencia tcnica a los municipios para
la formulacin, administracin y ejecucin de sus planes de
desarrollo urbano y para la creacin y administracin de reservas
territoriales y ecolgicas, as como estructurar y coordinar
proyectos de inversin.
Promover programas de financiamiento para ampliar la cobertura
de los servicios pblicos y generar la infraestructura productiva
necesaria para impulsar el desarrollo regional de las zonas
indgenas.
Otorgar asistencia tcnica y financiera para la mejor utilizacin de
los recursos crediticios y el desarrollo de las administraciones
locales, financiar proyectos de infraestructura y servicios pblicos.
La Institucin no podr administrar obras y servicios pblicos
realizados con sus financiamientos.
Apoyar los programas de vivienda y el aprovechamiento racional
del suelo urbano.
Financiar el desarrollo de los sectores de comunicaciones y
transportes.
Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia con
otras instituciones de crdito, fondos de fomento, fideicomisos,
 organizaciones auxiliares del crdito y con los sectores social y
privado.

Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S.N.C (BANSEFI)

Es una Sociedad Nacional de Crdito con personalidad jurdica y

patrimonio propios, que tiene por objeto promover el ahorro, el
financiamiento y la inversin entre los integrantes del Sector de Ahorro y
Crdito Popular, ofrecer instrumentos y servicios financieros entre los
mismos, as como canalizar apoyos financieros y tcnicos necesarios
para fomentar el hbito del ahorro y el sano desarrollo del Sector y en
general, al desarrollo econmico nacional y regional del pas.

La Institucin, con el fin de fomentar el desarrollo integral del Sector y

promover su eficiencia y competitividad, en el ejercicio de su objeto
estar facultada para:

Promover, gestionar y financiar proyectos que atiendan las

necesidades de los Organismos de Integracin, de las Entidades
de Ahorro y Crdito Popular, as como de las personas morales y
grupos de personas fsicas a que se refiere la Ley de Ahorro y
Crdito Popular, y que le permitan cumplir con su objeto, en las
distintas zonas del pas y que propicien el mejor aprovechamiento
de los recursos de cada regin.
Promover, encauzar y coordinar la inversin de capitales en el
Sector.
Promover el desarrollo tecnolgico, la capacitacin, la asistencia
tcnica y el incremento de la productividad de los Organismos de
Integracin, de las Entidades de Ahorro y Crdito Popular, as
como de las personas morales y grupos de personas fsicas a que
se refiere la Ley de Ahorro y Crdito Popular.
 Ser agente financiero del Gobierno Federal en lo relativo a la
negociacin, contratacin y manejo de crditos del exterior, cuyo
objetivo sea fomentar el desarrollo del Sector, que se otorguen por
instituciones extranjeras privadas, gubernamentales o
intergubernamentales, as como por cualquier otro organismo de
cooperacin financiera internacional.
Gestionar y, en su caso, obtener concesiones, permisos y
autorizaciones para la prestacin de servicios vinculados con la
consecucin de su objeto.
Realizar los estudios econmicos, sociales y financieros necesarios
para el desarrollo del Sector.
Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia con
otras instituciones de crdito, fondos de fomento, fideicomisos,
organizaciones auxiliares del crdito, con los sectores indgena,
social y privado y con los Organismos de Integracin y las
Entidades de Ahorro y Crdito Popular.
Ser administradora y fiduciaria de fideicomisos, mandatos y
comisiones que se constituyan para el adecuado desempeo de
su objeto.
Promover, gestionar y financiar toda clase de proyectos,
operaciones y actividades que atiendan las necesidades de
servicios financieros, tecnolgicos, de capacitacin, de asesora,
de administracin de riesgos financieros, entre otros, de los
Organismos de Integracin y de las Entidades de Ahorro y Crdito
Popular, as como de las personas morales y grupos de personas
fsicas a que se refiere la Ley de Ahorro y Crdito Popular.
Participar en las actividades inherentes a la promocin y
conformacin del Sector.
Disear y ejecutar programas que promuevan el ahorro y la
inversin dentro de las comunidades indgenas. La Institucin
deber contar con la infraestructura necesaria para la adecuada
prestacin de servicios y realizacin de operaciones, en las
distintas regiones del pas y en su caso, en el extranjero.

Sociedad Hipotecaria Federal, S.N.C (SHF)

Sociedad Nacional de Crdito con personalidad jurdica y patrimonio
propios, tiene por objeto impulsar el desarrollo de los mercados primario
y secundario de crdito a la vivienda, mediante el otorgamiento de
crdito y garantas destinadas a la construccin, adquisicin y mejora
de vivienda, preferentemente de inters social, as como al incremento
de la capacidad productiva y el desarrollo tecnolgico, relacionados
con la vivienda. Asimismo, podr garantizar financiamientos
relacionados con el equipamiento de conjuntos habitacionales.

Para el logro de sus objetivos, SHF podr llevar a cabo los actos
siguientes:

Aceptar prstamos y crditos; emitir bonos bancarios; constituir

depsitos en instituciones de crdito y en entidades financieras del
exterior.
Operar con divisas y valores, incluyendo aqullos respaldados por
garantas otorgadas por la Sociedad o seguros otorgados por
aseguradoras en las que participe esta ltima.
Garantizar crditos y valores relacionados con financiamientos a
la vivienda, otorgados o emitidos por entidades financieras, e
invertir en esos valores.
Otorgar crditos relacionados con la vivienda con el fin de
impulsar el desarrollo de algn segmento de los mercados primario
y secundario de crdito a la vivienda o de procurar la estabilidad
de dichos mercados conforme a los criterios que defina su Consejo
Directivo.
Prestar servicios de consultora.
Celebrar contratos para cubrir, total o parcialmente, los riesgos
que asuma la Sociedad por las operaciones de prestar servicios de
consultora.
Promover esquemas para constituir pagos iniciales o enganches
destinados a la adquisicin de vivienda.
Realizar avalos que tendrn la misma fuerza probatoria que las
leyes asignan a los efectuados por corredor pblico o perito;
Practicar operaciones de fideicomiso y llevar a cabo mandatos y
comisiones relativos a su fin, cuando por ley se le asigne a la
Sociedad esa encomienda; cuando se trate de actos que
 coadyuven a la consecucin de su objetivo o bien cuando la
propia Sociedad constituya fideicomisos para cumplir
obligaciones laborales a su cargo.
Actuar como representante comn de tenedores de ttulos de
crdito representativos de financiamiento a la vivienda.
Realizar aportaciones para la constitucin de instituciones de
seguros de los ramos de crdito a la vivienda y garanta financiera
o invertir en el capital social de stas.
Invertir, con la previa autorizacin de la Secretara de Hacienda y
Crdito Pblico, en el capital social de las empresas que le presten
servicios complementarios o auxiliares en la administracin o en la
realizacin del objeto de la propia Sociedad o realizar
aportaciones para la constitucin de este tipo de empresas, en
cuyo caso stas no sern consideradas de participacin estatal y,
por lo tanto, no estarn sujetas a las disposiciones aplicables a las
entidades de la Administracin Pblica Federal Paraestatal, as
como contratar sus servicios sin que resulte aplicable para tal
efecto la Ley de Adquisiciones, Arrendamientos y Servicios del
Sector Pblico, y

Las dems operaciones a que se refiere la Ley de Instituciones de

Crdito, as como las anlogas y conexas que autorice la Secretara de
Hacienda y Crdito Pblico.

Banco Nacional del Ejrcito, Fuerza Area y Armada (BANJERCITO)

Sociedad Nacional de Crdito con personalidad jurdica y patrimonio

propios que presta el servicio pblico de banca y crdito con sujecin
a los objetivos y prioridades del Plan Nacional de Desarrollo, y en
especial del Programa Nacional de Financiamiento del Desarrollo, para
promover y financiar las actividades y sectores que le son
encomendados en su Ley Orgnica.

BANJRCITO tiene por objeto otorgar apoyos financieros a los miembros

del Ejrcito, Fuerza Area y Armada Mexicanos. La Institucin, con el fin
de procurar el desarrollo y competitividad del sector encomendado en
el ejercicio de su objeto, est facultada para:

Apoyar financieramente a los miembros de las Fuerzas Armadas,

para el ejercicio de sus profesiones o actividades productivas, no
incompatibles con la funcin militar.
Actuar como agente financiero de las Empresas y Sociedades
con las que opere.
Administrar los Fondos de Ahorro y de Trabajo de los militares.
Promover asesora tcnica a favor de las entidades sealadas en
los dos puntos anteriores, con el objeto de proporcionar el
incremento de la productividad.

Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia con otras

instituciones de crdito, fondos de fomento, fideicomisos,
organizaciones auxiliares de crdito y con los sectores social y privado.
En el ejercicio de sus atribuciones, BANJRCITO ajustar sus programas a
las polticas financieras que establezca el Gobierno Federal y se
coordinar en sus actividades con las entidades que tengan a su cargo
la elaboracin y ejecucin de dicha poltica.

Financiera Nacional de Desarrollo Agropecuario, Rural, Forestal y

Pesquero (FND)

Es un organismo descentralizado de la Administracin Pblica Federal,

sectorizado en la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, que
desarrolla al medio rural a travs de financiamiento a tasas de un
dgito.

Trabaja para incrementar el financiamiento en primer piso -entrega de

recursos a beneficiarios directos- y segundo piso -entrega de recursos a
travs de Intermediarios Financieros Rurales-, para cualquier actividad
econmica que se realice en poblaciones rurales menores a 50 mil
habitantes, lo que se traduce en la mejora de su calidad de vida.

Para el cumplimiento de sus objetivos, la FND cuenta con diversos

programas dirigidos a distintos segmentos de actividad del sector
agrcola o entidades que estn relacionadas con el medio rural; algunos
programas son:

Cobertura de Precios
Programa de Financiamiento para Empresas de Intermediacin
Financiera
Programa de Financiamiento al Sector Caero
Programa de Financiamiento para Pequeos Productores
Programa de Financiamiento para Empresas Radiodifusoras

Los Fideicomisos Pblicos de Fomento Econmico

Los fideicomisos pblicos constituidos por el Gobierno Federal para el

fomento econmico que realizan actividades financieras cuyo objeto o
finalidad principal sea la realizacin habitual y profesional de
operaciones de crdito, incluyendo la asuncin de obligaciones por
cuenta de terceros, tambin forman parte del Sistema Bancario
Mexicano y son publicados anualmente por la Procuradura Fiscal de la
Federacin en el Diario Oficial de la Federacin. Dichos fideicomisos
pblicos, que son sujetos a la supervisin de esta Comisin, son los
siguientes:

Fondo de Operacin y Financiamiento Bancario de la Vivienda

(FOVI)
Fondo de Garanta y Fomento para la Agricultura, Ganadera y
Avicultura (FONDO, integrante del FIRA)
 Fondo Especial para Financiamientos Agropecuarios (FEFA,
integrante del FIRA)
Fondo de Garanta y Fomento para las Actividades Pesqueras
(FOPESCA, integrante del FIRA)
Fondo Especial de Asistencia Tcnica y Garanta para Crditos
Agropecuarios (FEGA, integrante del FIRA)
Fideicomiso de Fomento Minero (FIFOMI)

a) Fideicomisos Instituidos en Relacin con la Agricultura (FIRA)

Los Fideicomisos Instituidos en Relacin con la Agricultura "FIRA", son

cuatro que tienen el carcter de entidades de la Administracin Pblica
Federal, en los que funge como fideicomitente el Gobierno Federal a
travs de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico y la institucin
fiduciaria es el Banco de Mxico, cuyo fin es facilitar el acceso al crdito
por medio de operaciones de crdito y descuento, as como el
otorgamiento de garantas de crdito a proyectos relacionados con la
agricultura, ganadera, avicultura, agroindustria, pesca y otras
actividades conexas o afines que se realizan en el medio rural.

Los fideicomisos que integran FIRA son:

Fondo de Garanta y Fomento para la Agricultura, Ganadera y

Avicultura (FONDO)
Fondo Especial para Financiamientos Agropecuarios (FEFA)
Fondo Especial de Asistencia Tcnica y Garanta para Crditos
Agropecuarios (FEGA)
Fondo de Garanta y Fomento para las Actividades Pesqueras
(FOPESCA)

Estos fideicomisos se sitan dentro de los fondos y fideicomisos de

fomento econmico del Sistema Financiero Mexicano. Operan en
segundo piso, por lo que colocan sus recursos a travs de diversos
Intermediarios Financieros.
FIRA tambin otorga apoyos para actividades de capacitacin
empresarial, asistencia tcnica, consultora, transferencia de tecnologa
y fortalecimiento de competencias, con el fin de mejorar la
competitividad y sostenibilidad de las empresas y productores del medio
rural, as como de los Intermediarios Financieros.

Intermediarios Financieros No Bancarios

El Sector de los Intermediarios Financieros No Bancarios est constituido

por las Instituciones que prestan servicios financieros sin ser bancos.

Sociedades Financieras de Objeto Mltiple Entidades No

Reguladas (SOFOM ENR)

Con la publicacin del Decreto de 18 de julio de 2006 que modifica

once leyes de carcter financiero, se da nacimiento a la figura de las
Sociedades Financieras de Objeto Mltiple (SOFOM).

Su regulacin principal se encuentra en la Ley General de

Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito. De esta forma, este
nuevo sector entra al marco normativo de CONDUSEF y son
consideradas como Instituciones Financieras con el fin de ampliar la
oferta de productos de crdito y servicios financieros para la
poblacin. Se promueve su desarrollo a travs del reconocimiento de
sus asociaciones gremiales para su autorregulacin.

Una SOFOM ENR es una sociedad annima que no puede captar

recursos del pblico y no requiere autorizacin del Gobierno Federal
(SHCP) para operar pero si est sujeta a la inspeccin y vigilancia de la
CNBV exclusivamente para verificar el cumplimiento de las disposiciones
preventivas de lavado de dinero y financiamiento al terrorismo (Art. 95-
Bis de la LGOAAC).

La diferencia fundamental entre una SOFOM Regulada y una No Regulada

radica en la relacin accionaria que puede existir con una Institucin
Financiera y, ms recientemente, con la emisin de ttulos o valores. La ley
tambin prev el supuesto de que por voluntad propia pueden solicitar su
transformacin a Entidad Regulada.

Las principales funciones de una SOFOM ENR son:

a) Otorgamiento de crdito,
b) Arrendamiento financiero, y
c) Factoraje financiero: Es decir, se adquieren las cuentas por cobrar a
travs de un contrato de cesin de derechos de crdito o por endoso,
pagndolas anticipadamente conforme a las condiciones
establecidas, evala las condiciones crediticias de los deudores
(compradores de los productos o servicios) e informa a sus clientes de
los cambios en la solvencia de los mismos, custodia, administra y lleva a
cabo las gestiones de cobranza de la cartera adquirida, reembolsa al
cliente el remanente en caso de que no existan descuentos,
devoluciones de mercanca o ajustes en el pago e informa a sus clientes
todas las operaciones, movimientos y cobranza de sus cuentas.

Dentro de los trmites que tienen que realizar y que estn contenidos en
las Disposiciones de Carcter General para el Registro de Prestadores
de Servicios Financieros que public la CONDUSEF el 7 de octubre de
2014 destacan:
a) Acreditar que su objeto social se adecue a lo establecido en la
legislacin; es decir, que su actividad principal sea el otorgamiento
de crditos, arrendamiento o factoraje financiero, as como la no
emisin de valores de deuda y la imposibilidad de recibir
prstamos por parte de personas fsicas.
b) Las nuevas disposiciones tambin exigen la acreditacin de que
la SOFOM tenga celebrado un contrato con alguna Sociedad de
Informacin Crediticia (Bur o Crculo de Crdito).
c) Como parte del cumplimiento de estas nuevas disposiciones las
SOFOM debern de haber obtenido por parte de la Comisin
Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), un dictamen tcnico en
materia de prevencin de lavado de dinero.
Asociaciones gremiales:

AMSOFAC: Asociacin Mexicana de Sociedades Financieras de

Arrendamiento, Crdito y Factoraje, Asociacin Civil.

AMEFAC: Asociacin Mexicana de Factoraje Financiero y

Actividades Similares, Asociacin Civil.

AMDEN: Asociacin Mexicana de Empresas de Nmina,

Asociacin Civil.

AMFE: Asociacin Mexicana de Entidades Financieras

Especializadas, Asociacin Civil.

ASOFICH: Asociacin Estatal de SOFOMES de Chihuahua,

Asociacin Civil.

ASOFOM: Asociacin de Sociedades Financieras de Objeto

Mltiple en Mxico, Asociacin Civil.

PRODESARROLLO: ProDesarrollo Finanzas y Microempresa,

Asociacin Civil.
:
Qu hacen las Asociaciones gremiales de las SOFOMES ENR?

Establecen y mantienen entre todos sus miembros los ms altos

estndares de servicio al cliente, transparencia y control
financiero.
Implementan medidas preventivas que eviten apoyar actividades
ilcitas.
Representan al sector ante diversas autoridades en defensa del
inters comn y para su propio fortalecimiento y crecimiento.
Las funciones de la AMEFAC

Fundada en 1988 con la integracin de Instituciones Financieras y

Empresas de Factoraje con el propsito general de promover el sano
desarrollo de la actividad del Factoraje Financiero en el pas. Entre sus
actividades se encuentran las siguientes:
Promover el desarrollo firme y sano de las actividades de gremio
de financiamiento comercial tipo factoraje financiero,
financiamiento a cuentas por cobrar o actividades similares.

Investigar y analizar aspectos especficos de la actividad y

proponer medidas de regulacin.

Instrumentar programas de capacitacin, actualizacin y

desarrollo de conocimientos en la materia.
Promover y conservar la imagen de tica y profesionalismo de las empresas de
factoraje financiero, miembros de esta Asociacin.

Desarrollar relaciones institucionales con las autoridades gubernamentales,

organismos supervisores o reguladores y otras asociaciones o instituciones que por
su naturaleza as lo requieran.

Contar con informacin confiable y oportuna del sector y su desarrollo de

actividades.

Estatus de Operacin de las SOFOM ENR

Autorizada: Institucin Financiera que puede o no estar en

operaciones y cuenta con un oficio del Gobierno Federal para
constituirse y funcionar como tal; o que es creada por algn
ordenamiento jurdico.
Disuelta: Institucin Financiera que pierde su capacidad legal
para el cumplimiento del fin para el que se cre y que ser puesta
en liquidacin.
 En Liquidacin: Institucin Financiera que est en proceso de
concluir con las obligaciones sociales pendientes al momento de
su disolucin.
En Operacin: Institucin Financiera que se encuentra ofreciendo
sus productos y servicios al pblico.
Extincin por escisin: Institucin Financiera que decide extinguirse
y divide su patrimonio, segregndolo a otras sociedades de nueva
creacin denominadas escindidas.
Fusionada: Institucin Financiera que dej de existir para unirse con
otra u otras en una sola Institucin Financiera.
Intervenida: Institucin Financiera declara as por el Gobierno
Federal como consecuencia de irregularidades de cualquier
gnero que afecten su estabilidad, solvencia o liquidez, o porque
existan violaciones a las leyes que las regulan o a las disposiciones
de carcter general que de ellas deriven.
Liquidada: Institucin Financiera que ya concluy con sus
obligaciones sociales pendientes al momento de su disolucin.
Revocada: Institucin Financiera a la que el gobierno Federal dej
sin efecto su autorizacin para constituirse y funcionar como tal.
Transformada (Financiera): Institucin Financiera que modifica su
objeto social para cambiar de un sector de la actividad financiera
a otro, o bien, que deja de ser Institucin Financiera.
Transformada (No Financiera): Institucin Financiera que modifica
su objeto social para cambiar de un sector de la actividad
financiera a otro, o bien, que deja de ser Institucin Financiera.
Cancelada
Institucin No Localizable

Almacenes Generales de Depsito

Los Almacenes Generales de Depsito son entidades reguladas por la

Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito
(LGOAAC), que se encargan del almacenamiento, guarda,
conservacin o transformacin de bienes o mercancas, as como del
financiamiento a los depositantes, mediante la expedicin de
certificados de depsito y bonos de prenda.
Los Almacenes Generales de Depsito, son organizaciones auxiliares del
crdito que no captan recursos del pblico, ni su funcin es de
intermediacin en el crdito, sino simplemente de guarda,
conservacin y en algunos casos de transformacin de los bienes que
les entregan los depositantes y de la emisin de certificados de depsito
y bonos de prenda, que son ttulos de crdito que circulan y pueden ser
negociados o transferidos, ya sea por endoso, circulacin cambiaria o
mediante cesin ordinaria de derechos.
Estos almacenes hacen lo siguiente:

- Almacenar, conservar, controlar, distribuir, o comercializar los bienes o

mercancas que se les encomiendan.
- Otorgar financiamiento con la garanta de las mercancas
depositadas.
- Recibir y expedir al cliente que deposita sus mercancas los certificados
de depsito o bonos de prenda que acrediten la propiedad del bien.
- Mejorar y reparar las prendas para que incrementen su valor.
- Prestar el servicio de apoderado aduanal y de depsito fiscal.
- Dar mantenimiento tcnico a las mercancas.
- Obtener prstamos para cumplir con su objetivo social.

Clases de almacenes generales de depsito

Actualmente, los almacenes generales de depsito pueden ser de

cuatro clases:

Nivel I.- Los que se dediquen exclusivamente a operaciones de

almacenamiento agropecuario y pesquero;
Nivel II.- Los que se destinen a recibir en depsito bienes o mercancas
de cualquier clase y realicen las dems actividades a que se refiere la
Ley, con excepcin del rgimen de depsito fiscal y del otorgamiento
de financiamientos;
Nivel III.- Los que adems de lo anterior, reciban mercancas al
rgimen de depsito fiscal, y
Nivel IV.- Los que adems de estar facultados en los trminos de alguno
de los niveles anteriores, otorguen financiamientos en los trminos de la
propia LGOAAC.

Uniones de Crdito

Las Uniones de Crdito estn reguladas por la Ley de Uniones de Crdito

(LUC), y son Instituciones Financieras constituidas con el fin de otorgar
financiamiento y condiciones favorables para ahorrar, recibir prstamos
y otros servicios financieros.

Estas entidades no proporcionan servicios al pblico en general, ya que

slo estn autorizadas para realizar operaciones con sus socios, con el
objeto de llevar el crdito a estratos de la poblacin que, por falta de
garantas y recursos, no son sujetos de crdito bancario.

Cmo estn clasificadas?

Las uniones de crdito estn clasificadas en tres niveles de operacin

de acuerdo con el capital mnimo suscrito y pagado exigido por la LUC,
de acuerdo con lo siguiente:

a) Nivel I.- Capital mnimo equivalente en moneda nacional a

2000,000 de unidades de inversin;

b) Nivel II.- Capital mnimo equivalente en moneda nacional a

3000,000 de unidades de inversin, y

c) Nivel III.- Capital mnimo equivalente en moneda nacional a

5000,000 de unidades de inversin
Lo anterior significa que slo podrn realizar las operaciones pasivas,
activas y de servicios previstas en la LUC que correspondan al nivel en
que se encuentren.

En trminos generales dependiendo del nivel en que se encuentren, las

uniones de crdito pueden realizar, entre otras, las operaciones
siguientes:
a) Reciben prstamos y crditos de sus socios, de fondos privados de
financiamiento y de inversin, de entidades financieras, de organismos
descentralizados, de gobiernos Federal, estatales, municipales y de la
Ciudad de Mxico, as como de entidades financieras del exterior y de
sus proveedores;
b) Emiten valores;
c) Facilitan a sus socios el uso de crdito y prestan su garanta o aval
en los crditos;
d) Practican operaciones de descuento, prstamo y crdito con sus
socios;
e) Practican operaciones de factoraje y de arrendamiento
financiero;
f) Reciben depsitos para servicios de caja;
g) Actan como fiduciarios;
h) Adquieren acciones, obligaciones y otros ttulos para mantenerlos
en cartera, y
i) Promueven la organizacin de empresas para poder asociarse
con otros.

sociaciones gremiales de las uniones de crdito

Existen actualmente dos Asociaciones gremiales de las uniones de

crdito:

1. Consejo Mexicano de Uniones de Crdito, A.C. (CONUNIN), y

2. Consejo Regional de Uniones de Crdito, A.C. (CRUC)

Qu hacen CONUNIN y la CRUC?

 - Son asociaciones civiles que representan a diversas uniones de
crdito enfocadas a diversos sectores empresariales actuado
como interlocutores ante autoridades.
- Son un rgano de consulta y capacitacin permanente
contribuyendo a la profesionalizacin del sector.
- Difunden y promueven los servicios que ofrecen las uniones de
crdito buscando la consolidacin de esta figura.
- Organizan eventos pblicos en los que se analiza su actividad,
- Proponen programas para impulsar su desarrollo y consolidacin
como sector
- Dan a conocer las ventajas y posibilidades que ofrecen estos
intermediarios financieros, y
- Realizan estudios con la finalidad de eficientar y modernizar de
manera integral las prcticas de operacin de las uniones de
crdito.

Entidades de Ahorro y Crdito Popular (EAyCP)

El Sector de Ahorro y Crdito Popular abarca a las sociedades

dedicadas a actividades de captacin de recursos (ahorro) y de
otorgamiento de prstamos (crdito) a sus socios y clientes.

Este sector se suma a las actividades de ahorro y crdito en el sistema

financiero mexicano no bancario al proporcionar sus servicios en zonas
o regiones del pas en las que hay menos poblacin y cuyas actividades
econmicas estn alejadas a las que se llevan a cabo en zonas de
mayor desarrollo urbano y econmico, por lo que sus servicios
financieros estn enfocados en apoyar a sectores productivos
populares que requieren de la intermediacin financiera para el devenir
de sus actividades econmicas y de apoyo al empleo lo que contribuye
al crecimiento econmico de sus localidades.

De manera puntual, las principales actividades econmicas y

financieras que llevan a cabo estas sociedades financieras en sus
localidades son:
 - Fomentan el ahorro popular y expanden el otorgamiento de
crdito en sectores sociales de niveles de ingreso monetario medio
y bajo que han sido excluidos de los mecanismos tradicionales de
crdito.
- Apoyan principalmente con el financiamiento de proyectos de
inversin de las micro, pequeas y medianas empresas
ajustndolo a las caractersticas de los clientes, al mercado, a la
regin geogrfica y al riesgo que presenten.
- Contribuyen en la generacin de ingreso y PIB local y regional
mediante el fomento del ahorro, su canalizacin a la inversin
productiva y financiera y a la creacin de empleo, lo que en
conjunto apoya el bienestar econmico y social de la poblacin.
- Apoyan la capacitacin en el anlisis de proyectos de inversin y
con la asistencia tcnica para elaborar planes de negocio.

El sector est integrado por tres tipos de entidades financieras:

1. Sociedades Financieras Populares (SOFIPOS)

Son instituciones de micro finanzas constituidas como sociedades

annimas que operan bajo la Ley General de Sociedades Mercantiles y
la Ley de Ahorro y Crdito Popular. La CNBV es la autoridad financiera
facultada para autorizar la operacin de las Sofipos, previo dictamen
favorable que le remite alguna Federacin.

2. Sociedades Financieras Comunitarias (SOFINCOS)

Son sociedades annimas constituidas y que operan bajo la Ley General

de Sociedades Mercantiles y la Ley de Ahorro y Crdito Popular que
tienen por objeto promover la educacin financiera rural, lo que a su
vez busca propiciar el ahorro y el apoyo crediticio a fin de apoyar el
desarrollo de actividades productivas del sector rural.
Organismo de integracin financiera rural

Es la persona moral autorizada por la CNBV, para promover la

integracin operativa de las Sociedades Financieras Comunitarias, en
los trminos de la Ley de Ahorro y Crdito Popular.

3. Sociedades Cooperativas de Ahorro y Prstamo (SOCAPS)

Son sociedades organizadas conforme a la Ley General de Sociedades

Cooperativas y a la Ley para Regular las Actividades de las Sociedades
Cooperativas de Ahorro y Prstamo, que tienen por objeto realizar
operaciones de ahorro y prstamo con sus socios, sin nimo
especulativo y reconociendo que no son intermediarios financieros con
fines de lucro.
Todas las entidades mencionadas, tienen como propsito fomentar el
ahorro popular y expandir el acceso al crdito hacia sectores que no se
han visto favorecidos con la oferta de los servicios de la banca
comercial, con la finalidad de mejorar el nivel de vida de la poblacin
y fomentar el crecimiento econmico del pas.

Asociaciones Gremiales

Confederacin de Cooperativas de Ahorro y Prstamo de

Mxico (CONCAMEX)

Tiene como objeto social promover y llevar a cabo la integracin,

consolidacin, desarrollo, representacin y defensa de las Federaciones
y las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Prstamo de conformidad
con lo establecido en la Ley y en las dems disposiciones legales
aplicables a su naturaleza jurdica, para lo cual podr realizar, , entre
otras actividades las siguientes:
 Representar a sus Federaciones afiliadas, ante todo tipo de
personas, organismos, autoridades e instituciones tanto nacionales
como extranjeras, defendiendo los intereses de las mismas;
Nombrar a los integrantes del Comit Tcnico del fideicomiso
denominado Fondo de Proteccin, en base a lo establecido en la
LRASCAP;
Promover la consolidacin y desarrollo de sus Federaciones
afiliadas, proporcionndoles ya sea de manera directa o a travs
de terceros, todo tipo de servicios de capacitacin, asesora y
asistencia tcnica, legal, financiera, contable, fiscal,
organizacional, administrativa y tecnolgica, as como todo tipo
de apoyos que requieran, permitidos por la legislacin aplicable.
Es el rgano de consulta y colaboracin del Estado para el diseo,
difusin y ejecucin de las polticas, programas e instrumentos para
el fomento y desarrollo de las Sociedades Cooperativas de Ahorro
y Prstamo y sus organismos cooperativos.

Asociacin Mexicana de Sociedades Financieras Populares

(AMSOFIPO)

Promueve el desarrollo ordenado y sano del Sector de Ahorro y Crdito

Popular en Mxico, siendo un interlocutor ante cualquier Organismo
Gubernamental o Privado con la finalidad de interactuar en el desarrollo
de nuevas regulaciones; en la utilizacin y canalizacin adecuada de
fondeo y recursos gubernamentales; en el alineamiento de la poltica
pblica para el sector, contribuyendo as con el fortalecimiento
institucional de sus asociados; y en la promocin de la Educacin
Financiera dentro del segmento de los Servicios Financieros Populares.

Adems, es un Organismo de representacin y auto regulacin de

mayor relevancia y representatividad en Mxico, integrado por
Sociedades Financieras Populares reguladas, fomentando el sano
desarrollo del Sector de Ahorro Popular dentro del Sistema Financiero
Mexicano.
 a) Seguro de depsitos que administra el FOCOOP

Para los productos de ahorro no bancarios, es decir de SOCAPS y

SOFIPOS existe un seguro de depsito que los protege por una cantidad
mxima de 25 mil UDIs nicamente para aquellas instituciones que
estn debidamente registradas y autorizadas. Est seguro de depsito
es administrado por Nafin, a travs del Fideicomiso Fondo de Supervisin
Auxiliar de Sociedades Cooperativas de Ahorro y Prstamo y de
Proteccin a sus Ahorradores (FOCOOP)

El seguro de depsito o Fondo de Proteccin, es un Fideicomiso

denominado Fondo de Supervisin Auxiliar de Sociedades Cooperativas
de Ahorro y Prstamo y de Proteccin de sus Ahorradores cuyas
funciones consisten en la supervisin auxiliar de las Socaps con niveles
de operacin I al IV, realizar operaciones preventivas que eviten
problemas financieros que puedan presentar dichas sociedades y
procurar el cumplimiento de obligaciones sobre los depsitos de ahorro
de sus socios. El fideicomiso lo administra Nacional Financiera.

El seguro de depsito o Fondo de Proteccin tiene como fin primordial

procurar cubrir los depsitos de dinero de cada socio ahorrador hasta
por una cantidad equivalente a 25,000 UDIS, por persona fsica o moral,
cualquiera que sea el nmero y clase de operaciones a su favor y a
cargo de una misma Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo con
niveles de operacin I a IV, en caso de que se declare su disolucin y
liquidacin o se decrete su concurso mercantil.

El patrimonio del Fideicomiso se integra por aportaciones del Gobierno

Federal, aportaciones de las Socaps a travs de cuotas ordinarias y
extraordinarias por Supervisin Auxiliar, Evaluacin y Diagnstico, y
cuotas ordinarias y extraordinarias al seguro de depsito en funcin del
monto total de operaciones pasivas que estn protegidas por el Fondo
y por otros bienes, derechos y obligaciones que el Fondo adquiera por
cualquier ttulo legal.
Las Socaps con niveles de operacin I al IV pagan mensualmente por
concepto del seguro de depsito al Fondo de Proteccin cuotas
ordinarias de 1 y hasta 3 al millar de los saldos de sus depsitos de dinero
correspondientes al ltimo da del segundo mes inmediato anterior,
tomando en cuenta el riesgo a que se encuentran expuestas en base al
nivel de capitalizacin y al monto de pasivos que sean sujetos de
proteccin.

a) FIPAGO

El Fideicomiso que Administra el Fondo para el Fortalecimiento de

Sociedades y Cooperativas de Ahorro y Prstamo y de Apoyo a sus
Ahorradores es un fideicomiso pblico constituido ante la institucin
financiera Fiduciaria Nacional Financiera, S.N.C., Institucin de Banca
de Desarrollo en los trminos a que se refiere la Ley del Fideicomiso Pago
(FIPAGO).

Este fideicomiso opera para Cajas de Ahorro que no requieren

autorizacin de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, tales como
sociedades de ahorro y prstamo, cooperativas, sociedades de
solidaridad social, Cajas Bsicas o en proceso de consolidacin, as
como las impedidas de captar.

El fideicomiso est sujeto a que cumpla con las reglas del FIPAGO y el
gobierno del Estado donde opera la Caja, aporte 1.00 peso por cada
1.75 pesos que deba pagar el FIPAGO. Este proceso puede tomar un
tiempo prolongado de resolucin.

El monto mximo de pago por ahorrador es del 70% de $239,900.00,

monto equivalente a $167,930.
Casas de cambio

Las Casas de Cambio son Instituciones Financieras dedicadas a realizar

en forma habitual y profesional, operaciones de compra, venta y
cambio de divisas con el pblico, dentro de territorio nacional y que se
encuentran reguladas por la Ley General de Organizaciones y
Actividades Auxiliares del Crdito (LGOAAC).

Las casas de cambio son autorizadas por la Secretara de Hacienda y

Crdito Pblico (SHCP), y sujetas a la supervisin y vigilancia de la
Comisin Nacional Bancaria y de Valores.

Qu son las divisas?

De acuerdo con la Ley del Banco de Mxico, debemos entender por

divisas:
- Billetes y monedas metlicas extranjeras;
- Depsitos bancarios;
- Ttulos de crdito, y
- Toda clase de documentos de crdito sobre el exterior y denominados
en moneda extranjera, as como en general, los medios internacionales
de pago con poder liberatorio.

Las casas de cambio hacen lo siguiente:

- Comprar y vender divisas

- Comprar en firme y cobrar documentos a la vista
- Celebrar operaciones con giros y rdenes de pago
- Enviar y recibir transferencias de fondos dentro y fuera del pas
 - Pagar servicios por cuenta de terceros sin asumir obligaciones
directas o contingentes.

Las divisas susceptibles de formar parte de la reserva del Banco de

Mxico, son nicamente:

i. Los billetes y monedas metlicas extranjeros;

ii. Los depsitos, ttulos, valores y dems obligaciones pagaderos fuera del territorio
nacional, considerados de primer orden en los mercados internacionales,
denominados en moneda extranjera y a cargo de gobiernos de pases distintos
de Mxico, de organismos financieros internacionales o de entidades del exterior,
siempre que sean exigibles a plazo no mayor de seis meses o de amplia liquidez;
iii. Los crditos a cargo de bancos centrales, exigibles a plazo no mayor de seis
meses, cuyo servicio est al corriente, y
iv. Los derechos especiales de giro del Fondo Monetario Internacional.

Centros cambiarios

Son sociedades annimas registradas como Centros Cambiarios en la

Comisin Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), cuyo objeto social sea
exclusivamente:

a. Compra y venta de billetes y piezas acuadas en metales

comunes, hasta por un monto no superior a US $10,000.00 Dlls (diez
mil dlares) diarios por cliente;
b. Compra y venta de cheques de viajero denominados en moneda
extranjera, hasta por un monto no superior a US $10,000.00 Dlls (diez
mil dlares) diarios por cliente;
c. Compra y venta de piezas metlicas, acuadas en forma de
moneda, hasta por un monto no superior a US $10,000.00 Dlls (diez
mil dlares) diarios por cliente, y
d. Compra de documentos a la vista denominados y pagaderos en
moneda extranjera, a cargo de entidades extranjeras, hasta por
un monto no superior a US $10,000.00 Dlls(diez mil dlares) diarios
por cliente.
Cul es la diferencia entre una casa de cambio y un centro cambiario?
Los centros cambiarios no estn autorizados por ninguna autoridad financiera.
Casas de cambio son autorizadas por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico
(SHCP) y supervisada por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), se
sujetan a las reglas del Banxico, en caso de controversia el usuario tiene derecho
a presentar una reclamacin ante Condusef.

Asociacin gremial: Asociacin Mexicana de Casas de Cambio

(AMCC)

La AMCC hace lo siguiente:

Promover el desarrollo integral de la actividad cambiaria

Investigar y estudiar los aspectos especficos de la actividad de
intermediacin en el mercado de divisas, con el fin de encontrar
los medios ms adecuados para su desarrollo
Representar los intereses generales de sus asociados
Promover y conservar la imagen de tica y profesionalismo del
gremio
Servir de rgano de consulta en materia cambiaria ante la SHCP,
el Banxico y la CNBV, cuando as lo soliciten.

Transmisores de dinero

Son empresas constituidas como Sociedades Annimas, de acuerdo a

las disposiciones establecidas en la Ley General de Sociedades
Mercantiles, cuyo principal objetivo es la transferencia de fondos, ya sea
en moneda nacional o divisas, a cualquier destino que indique el
remitente para ser entregado en efectivo o, a travs de cualquier otro
mecanismo (como depsito) al beneficiario designado; en contraparte,
estas empresas reciben el pago de una comisin por sus servicios.

Slo las empresas que cuenten con la autorizacin de la CNBV para

funcionar como Transmisor de Dinero pueden realizar las operaciones
de transmisin de fondos, establecidas en la Ley de Organizacin y
Actividades Auxiliares de Crdito.
Sociedades de Informacin Crediticia (SIC)

Las Sociedades de Informacin Crediticia (SIC), conocidas como burs

de crdito, son sociedades annimas autorizadas por la SHCP, que
prestan servicios consistentes en la recopilacin, manejo, entrega o
envo de informacin relativa al historial crediticio de personas fsicas y
morales.
Principales funciones

Los burs de crdito hacen lo siguiente:

- Administran bases de datos con los historiales de crdito de las
personas
- Renen la informacin tanto de instituciones financieras
(bancos, Sofomes, etc.) como de empresas comerciales (tiendas
departamentales, empresas de financiamiento de automviles,
empresas de telefona celular, etc.)
- Proporcionan informacin crediticia (experiencia de pago de
empresas y personas fsicas) a los negocios financieros y
comerciales para que stos puedan reducir riesgos al otorgar
prstamos.

Cuntas Sociedades de Informacin Crediticia hay?

En Mxico hay dos, con un mercado muy especfico cada una:

- El Bur de Crdito: hay dos empresas, una para personas fsicas y

otra para las personas morales.
- El Crculo de Crdito: surgi para el sector popular que no
contemplan las anteriores.

El siguiente esquema te muestra sus modalidades:

Qu productos y/o servicios ofrecen?

Los productos y servicios que ofrecen son de fcil accesibilidad, para

anticiparse a las necesidades y expectativas de los clientes. Algunos de
estos productos y servicios son:

Reporte de Crdito Especial: es un informe que contiene el historial

crediticio de un cliente y que incluye la denominacin de las
entidades financieras o empresas comerciales acreedoras; junto a
este tipo de reporte, los burs de crdito tienen la obligacin de
poner a disposicin de sus clientes un resumen de sus derechos y
de los procedimientos para acceder y, en su caso, rectificar los
errores de la informacin contenida en dicho documento.

Los clientes tendrn derecho a solicitar a las sociedades el envo gratuito

de su Reporte de Crdito Especial cada vez que transcurran doce
meses, siempre y cuando lo soliciten as:

- Por correo electrnico a travs de la pgina de internet de las

propias sociedades,
- Que acudan a recogerlo a la unidad especializada de la
sociedad,
- Telfono,
- Centro de Atencin,
- Correo postal, y
- Fax

Ahora bien, estas sociedades estn obligadas a conservar datos de los

historiales crediticios de los usuarios durante un plazo de setenta y dos
meses (seis aos); transcurrido ese tiempo, podrn eliminar del historial
aquella informacin que refleje el cumplimiento o incumplimiento de
cualquier obligacin crediticia.
En caso de que el cliente celebre un convenio de finiquito y pague lo
establecido en ste, deber enviar a la SIC la informacin respectiva
para que sta refleje el pago realizado con la correspondiente clave de
observacin. Igualmente, esta clave se deber conservar durante
setenta y dos meses en el historial.

En caso de que el incumplimiento correspondiente est siendo objeto

de juicio en tribunales, las SIC no podrn eliminar ningn dato u
observacin aunque haya transcurrido el plazo citado; slo se podr
eliminar transcurridos seis meses contados a partir de que quede resuelto
y liberado.

Es importante destacar que, una mala nota se conserva registrada hasta

72 meses, contados a partir de la fecha en que liquidaste tu deuda
totalmente y la institucin que te otorg el crdito report el cierre
correspondiente.

Sociedades Controladoras de Grupos Financieros

Este sector se compone de Sociedades Controladoras que agrupan

diversas entidades financieras, las cuales son integrantes de un Grupo
Financiero. Su organizacin, funcionamiento y gestin se regula dentro
de la Ley para Regular las Agrupaciones Financieras (LRAF).

De esta forma, los Grupos Financieros tienen la finalidad de tener una

mejor organizacin de las entidades que los integra, por medio de una
poltica corporativa unificada, as abarcar diversos servicios financieros
ofrecidos por cada una de las empresas que los conforman.

En la actualidad, las Sociedades Controladoras tienen una estructura

corporativa ms flexible para realizar inversiones indirectas, a travs
de Subcontroladoras, en entidades financieras que integren el Grupo
Financiero de que se trate, as como en otras entidades financieras
sobre las cuales no tengan el control, y por tanto, no sean consideradas
como integrantes del respectivo Grupo Financiero.
La organizacin de las Sociedades Controladoras como la constitucin
y funcionamiento de los Grupos Financieros requieren de la autorizacin
de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP).

Intermediarios burstiles

En el mercado burstil, las principales funciones de los intermediarios

burstiles son:

Celebracin de operaciones con valores por cuenta de terceros

como comisionista, mandatario o con cualquier otro carcter,
interviniendo en los actos jurdicos que correspondan en nombre
propio o en representacin de terceros.

Negociacin de valores por cuenta propia con el pblico en

general o con otros intermediarios que acten de la misma forma
o por cuenta de terceros.

Intermediarios burstiles

En el mercado burstil, las principales funciones de los intermediarios

burstiles son:

Celebracin de operaciones con valores por cuenta de terceros

como comisionista, mandatario o con cualquier otro carcter,
interviniendo en los actos jurdicos que correspondan en nombre
propio o en representacin de terceros.

Negociacin de valores por cuenta propia con el pblico en

general o con otros intermediarios que acten de la misma forma
o por cuenta de terceros.
Casas de bolsa

Son empresas que ofrecen el servicio de intermediacin en el
Mercado de Valores entre quienes desean invertir su dinero y las
empresas que requieren de algn tipo de financiamiento.

Principales funciones

Las Casas de Bolsa hacen operaciones de intermediacin, con
instrumentos denominados valores, es decir, ponen en contacto a
los inversionistas o personas que desean comprar, vender o
transferir los valores con quienes compran, venden o transfieren.
Las Casas de Bolsa no pueden garantizar ganancias al
inversionista, ya que no son responsables de qu tan bueno o malo
es el instrumento que se compra, ni de la dinmica del mercado.

Sus principales servicios son:
Compra - venta de valores
Prstamo de valores, y
Ventas en corto.

Sociedades Operadoras de Sociedades de Inversin

Son empresas que captan los recursos de muchos pequeos,

medianos y grandes inversionistas y se dedica a invertir estos recursos
obteniendo los mejores rendimientos posibles dentro de una estrategia
particular y su horizonte de inversin. Al reunir los recursos de muchas
personas, las sociedades operadoras canalizan estos recursos haca los
mercados financieros lo que les permite negociar una tasa de
rendimiento mejor que la que podran obtener los inversionistas
individualmente, gracias al gran volumen de operacin que pueden
realizar.

Principales funciones

Estos fondos hacen lo siguiente:

Compran y venden acciones de fondos de inversin
 Administran los activos que conforman los Fondos de Inversin
Distribuyen acciones a los Fondos de Inversin
Valan acciones de Fondos de Inversin
Califican Fondos de Inversin, y
Proveen precios de activos objeto de inversin.

Fondos de inversin

Son un conjunto de instrumentos, tambin llamados canasta de valores,

que son adquiridos por una empresa especializada, que puede ser un
banco o una sociedad operadora de fondos de inversin, entre otras;
con el objetivo de servir como un medio ms accesible para invertir.
Quien adquiere una accin de un fondo de inversin, adquiere una
parte representativa de la canasta que conforma el fondo, as como el
reparto de los productos que se generen del mismo.

Los activos financieros los cuales pueden estar dentro de un fondo de

inversin pueden ser de renta variable (acciones, principalmente), renta
fija (CETES, PRLV, bonos) y otros valores como futuros sobre materias
primas, divisas, etc.
Pueden existir una o ms personas encargadas de conformar la canasta
de un fondo de inversin. Los responsables, deciden bajo el anlisis
previo de los instrumentos y las condiciones del mercado como
conformar la canasta con el objetivo de generar rendimientos atractivos
de acuerdo al perfil de riesgo del fondo.

Bolsa Mexicana de Valores (BMV)

La Bolsa Mexicana de Valores (BMV), es el espacio en el que se llevan a

cabo las operaciones del mercado de valores organizado en Mxico,
siendo su objeto el facilitar las transacciones con valores y procurar
el desarrollo del mercado, fomentar su expansin y competitividad. Es
una bolsa o mercado organizado porque existen reglas para colocar los
valores, comprarlos y venderlos, as como ejercer sus derechos
corporativos y patrimoniales.

Los objetivos de la BMV son:

- Proveer el soporte para el mercado: sus reglas de operacin, las

instalaciones y tecnologa
- Facilitar las operaciones con valores
- Procurar el desarrollo del mercado: que haya ms participantes;
es decir, emisoras de valores e inversionistas encaminados a
incrementar la liquidez del pas mediante el ahorro y la inversin.
- Expedir normas que establezcan estndares y esquemas
operativos y de conducta que promuevan prcticas justas y
equitativas en el mercado de valores.

A las instalaciones de la BMV slo pueden acceder los operadores de

las casas de bolsa para representar a sus clientes, que son:

Inversionistas: personas fsicas o morales que compran los valores

a cambio de su dinero.

Emisoras: personas morales que captan dinero a cambio de la

colocacin pblica de sus valores.

Bolsa Institucional de Valores (BIVA)

La segunda bolsa de valores en Mxico, impulsada por la empresa

Central de Corretajes (CENCOR), entrar en operacin a finales de
2017. Con ella se busca una mayor competencia en el sector que
beneficie a las emisoras y los clientes inversionistas, reduciendo costos,
mejorando la infraestructura tecnolgica, implementando nuevos
modelos de negocio y valuacin de activos, etc.

Entre lo ms destacado podemos mencionar la reduccin en los

requerimientos de capital, uno de los requisitos para poder estar listado
en la bolsa, con lo cual las Pymes que cumplan con el requisito tendrn
acceso al financiamiento a travs de la BIVA de manera directa.

Mercado Mexicano de Derivados (MEXDER)

En Mxico es un mercado relativamente joven, ya que data de 1994, en

un esfuerzo conjunto entre el Grupo BMV y S.D. Indeval, para la puesta
en marcha de este mercado. Represent un gran avance para el
Sistema Financiero Mexicano, en el sentido de brindar distintas opciones
de inversin y en este caso, de cobertura para las operaciones de las
empresas. En nuestro pas est conformado por la Bolsa de Futuros y
Opciones y, la Cmara de Compensacin ASIGNA, as como un nmero
importante de participantes que hacen posible la operacin del
mercado.
Institucin para el Depsito de Valores (INDEVAL)

Es la Institucin que tiene como funcin principal custodiar y administrar

los valores. Si los valores no estn registrados en el RNV y depositados en
el Indeval, entonces no se est operando con valores autorizados en
este mercado.

Registro Nacional de Valores e Intermediarios (RNVI)

Institucin que mantiene un registro de los valores autorizados para ser

inscritos en la BMV, as como de las diferentes notificaciones a sus
accionistas o acreedores. Este registro est a cargo de la CNBV y es
nico en Mxico.
Agencias calificadoras de riesgo
Son empresas que se dedican a analizar los riesgos de los distintos
instrumentos comerciados en el mercado de valores, principalmente
califican los instrumentos de deuda y todos aquellos que deriven de
stos, ya que son los instrumentos que involucran un riesgo de crdito
(impago). Las calificadoras ms importantes a nivel internacional
son: Moodys, FitchRatings y Standard&Poors.

Cmara de compensacin (ASIGNA)

Es un fideicomiso con patrimonio de los socios liquidadores y accionistas

del mercado de derivados, que se encarga de dar certidumbre y
liquidez a los contratos de derivados en el MexDer. Recibe los mrgenes
de garanta en las operaciones y compensa las operaciones para las
partes afectadas en algn contrato.

Proveedores de Precios

Son empresas encargadas de determinar diariamente los precios a los

que se valan todos los activos financieros de bancos, casas de bolsa,
fondos de inversin, aseguradoras, afores, entre otros. Actualmente,
existen dos empresas proveedoras de precios en el mercado burstil:
Proveedor Integral de Precios, S.A. de C.V., y Valuacin Operativa y
Referencias de Mercado, S.A. de C.V.

Fondo de Apoyo al Mercado de Valores (FAMEVAL)

El objetivo del Fondo de Apoyo al Mercado de Valores es conservar la

estabilidad financiera de los participantes y gestionar el cumplimiento
de las obligaciones que tienen las casas de bolsa y los especialistas
burstiles con sus clientes. El FAMEVAL es un fideicomiso constituido por
el Gobierno Federal en donde el Banco de Mxico acta como
fiduciario, en tanto que las casas de bolsa y los especialistas burstiles
son los fideicomitentes.

Asociacin gremial: Asociacin Mexicana de Intermediarios Burstiles

(AMIB)
La AMIB se encarga de:

- Representar y defender los intereses de los participantes del

mercado de valores ante todo tipo de instancias pblicas y
privadas.
- Actuar como organismo autorregulatorio en coordinacin y
complemento de los rganos de regulacin y autorregulacin de
los mercados de valores y de instrumentos derivados
- Promover y difundir la cultura financiera y burstil en Mxico
- Coordinar la eficaz definicin de las necesidades de los
participantes del mercado de valores (instrumentos, modalidades
operativas, infraestructura y servicios) para la mejora continua del
sistema de intermediacin burstil
- Gestionar e instrumentar las normas pblicas
y autorregulatorias que sustenten el desarrollo permanente de los
mercados de valores e instrumentos derivados.
Afianzadoras

Es el sector que concentra a las afianzadoras, dichas instituciones se

compromete a garantizar el cumplimiento de obligaciones con
contenido econmico, contradas por una persona fsica o moral ante
otra persona fsica o moral privada o pblica, en caso de que la primera
no cumpla.

Las caractersticas de dicha fianza son:

Se otorga a Ttulo oneroso (cobro de primas por el servicio)

El fiador es una persona moral debidamente autorizada por SHCP
Se garantiza la obligacin mediante una pliza

Para poder operar como una institucin de fianzas debidamente

constituida debern cumplir con los requisitos establecidos en la Ley de
Instituciones de Seguros y de Fianzas que entr en vigor el 4 de abril de
2015.
Los tipos de fianzas que podrn ofrecer las Instituciones debidamente
constituidas son:

Administrativas;
De crdito;
Judiciales;
De fidelidad, y
De fideicomiso

Asociacin gremial: Asociacin Mexicana de Instituciones de

Garantas (AMIG)

Conocida anteriormente como Asociacin de Compaas Afianzadoras

de Mxico AC (Afianza), acta como vnculo de comunicacin, entre
autoridades e instituciones autorizadas para operar fianzas y garantas;
organismo de consulta, asesora y mediacin objetiva e imparcial para
dar certidumbre al cumplimiento de obligaciones.

Esta asociacin se ocupa de:

Promover los conocimientos y la aplicacin de la fianza y garanta

en Mxico.
Participar proactivamente en el desarrollo econmico del pas.
Colaborar con las autoridades en la aplicacin de las
disposiciones que regulan la fianza y garanta.
Realizar estudios de mercado, compartir la informacin y
desarrollar bases de datos.
Proponer reglamentacin adecuada.

AMIG tiene en su misin, tanto a nivel social como con sus agremiados,
ser un:
 Vehculo que asegure la permanencia y evolucin del sistema
afianzador a travs de fomentar el cumplimiento tico de su
funcin.
Fortalecer la interaccin entre los usuarios de este servicio y
autoridades.
Digno representante de las instituciones de fianzas que logre
proporcionar una imagen de unidad en lo referente a sus intereses
comunes.
Promotor de acciones que unifiquen esfuerzos y fomenten la
generacin, demanda y evolucin de las oportunidades de
negocio que den mayor valor econmico a los participantes.

Es importante mencionar que existe un Seguro de Caucin, que sirve

como una alternativa para las personas que busquen asegurar el
cumplimiento de un contrato y no cuenten con un obligado solidario,
como tendran que hacerlo al contratar una Fianza. Por medio de este,
las personas tendrn la garanta de que en caso de que se incumpla el
contrato, la Compaa Aseguradora cubrir las prdidas resultantes.
Aseguradoras

Para organizarse y funcionar como institucin de seguros o sociedad

mutualista de seguros es necesario contar con la autorizacin de la
Secretara de Hacienda y Crdito Pblico y de la Comisin Nacional de
Seguros y Fianzas, dicha autorizacin es intransmisible y solo opera para
la o las operaciones autorizadas.

Las Instituciones de Seguros o aseguradoras son empresas que resarcen

un dao o pagan una determinada suma de dinero en caso que se
produzca un siniestro previamente establecido.

A cambio de un pago conocido como prima, las aseguradoras asumen

el compromiso de pagar al beneficiario una suma determinada de
dinero (suma asegurada), o a reparar el dao que sufra la persona o el
objeto asegurado en caso de que se presente el acontecimiento
previsto por las partes en un documento llamado pliza.

Para que las compaas de seguros paguen las sumas aseguradas,

deben cumplirse las condiciones estipuladas en las plizas.

Asociacin gremial: AMIS

Su asociacin gremial se denomina: Asociacin Mexicana de

Instituciones de Seguros (AMIS). La AMIS se ocupa de:

Promover el desarrollo del sector asegurador.

Representar sus intereses ante autoridades del sector pblico,
privado o social.
Proporcionar apoyo tcnico a sus instituciones agremiadas.
Operaciones que requieren necesariamente de un frente comn.
Representatividad ante Organismos Nacionales e Internacionales.
Informacin financiera y estadstica del sector.
Profesionalizacin y capacitacin.
Promocin de nuevas oportunidades de negocio para el sector.
Representatividad ante las autoridades regulatorias.
Representatividad ante el Congreso de la Unin.
Intervenciones de participacin para acelerar procesos.
Apoyo tcnico a asociados.

Administradoras de Fondos para el Retiro (AFORES)

Las Afores son entidades financieras que se dedican a administrar las

cuentas individuales de ahorro para el retiro de los trabajadores en
Mxico. Son autorizadas por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico
(SHCP) y supervisadas por la CONSAR.

Servicios que proporcionan las Afore:

 - Envo de estados de cuenta al ltimo domicilio o correo electrnico
que el trabajador haya indicado a la Afore. Si se trata de un
trabajador asignado, no recibir en su domicilio los estados de
cuenta hasta que se registre en una Afore autorizada y les
proporcione sus datos. La Afore enviar los estados de cuenta a
sus afiliados de manera cuatrimestral.
- Las Afores debern ofrecer diversos mecanismos para que el
usuario consulte su saldo; pgina web, cajero automtico,
sucursales, correo electrnico.
- El trabajador podr solicitar el registro en una Afore, acudiendo a
la sucursal o bien solicitando que un agente promotor lo visite.
Podr solicitar su cambio a otra Afore una vez cada doce meses
o una vez ms si el movimiento es a una Afore que le d un mayor
rendimiento. Si se trata de un trabajador independiente, podr
realizar el registro acudiendo a una sucursal o a travs de la
aplicacin Afore Mvil.
- A travs de la Afore, el trabajador podr realizar la modificacin y
correccin de sus datos personales como; nombre, fecha y lugar
de nacimiento, CURP, RFC, NSS, cambio de domicilio, nmero
telefnico, etc. Se pueden corregir los datos bsicos y
complementarios del trabajador, sin embargo, el NSS se corrige
ante el IMSS (a travs de la solicitud de regularizacin y correccin
de datos personales del asegurado).
- El trabajador podr disponer de las aportaciones voluntarias que
realice a su Afore cada 2 o 6 meses, acudiendo a la sucursal de la
Afore que administra su cuenta individual.

Sociedades de Inversin Especializadas en Fondos para el Retiro

(SIEFORES)

Los recursos de la cuenta de ahorro para el retiro son invertidos a travs

de las Sociedades de Inversin Especializadas en Fondos para el Retiro
(Siefores), las cuales son entidades financieras administradas y operadas
por las Afores y autorizadas por la Consar. Se encargan de invertir el
ahorro de las cuentas individuales de los trabajadores para obtener
mayores rendimientos y que el ahorro de los trabajadores no pierda su
poder adquisitivo con el paso del tiempo.

Sus funciones son:

Invertir en los mercados financieros sujetos a un rgimen de
inversin.
Informar el valor de las inversiones a la Afore para que actualicen
el saldo de la cuenta individual.
Diversificar los fondos para obtener mayores rendimientos y tener
un mayor blindaje contra movimientos inesperados.

Cuntos tipos de Siefores hay?

A cada ahorrador de acuerdo con su edad y de acuerdo con el tiempo

que le falta para el retiro, le corresponden reglas de inversin distintas.
Con base en lo anterior, las Afores cuentan con cinco Siefores las cuales
invierten el dinero de los trabajadores.

*Trabajadores que estn prximos a realizar retiros totales por pensin o negativa de
pensin, as como los trabajadores del ISSSTE con bono redimido.

La seleccin de la Siefore ocurre de manera automtica con base en la

edad del trabajador y las reglas de inversin van cambiando con base
en la proximidad del trabajador al retiro, por ejemplo, las Siefores Bsicas
3 y 4 invierten en instrumentos de largo plazo, mientras que
las Siefores Bsicas 2,1 y 0 invierten en instrumentos de mediano corto
plazo.

Sin embargo, ya es posible que los trabajadores puedan cambiarse a

la Siefore de su preferencia, por ejemplo, un trabajador joven podr
cambiarse a las Siefores diseadas para los trabajadores de mayor
edad con la finalidad de mantener su ahorro seguro o viceversa. Este
cambio podr realizarse una vez cada 3 aos.

Es recomendable que antes de tomar la decisin de cambiarse

de Siefore, consideres las ventajas y desventajas que dicho cambio
traer en tu ahorro para el retiro.

Para mayor informacin ingresa al portal www.e-sar.com.mx, en la

opcin Seleccin de Siefore.

PROCESAR

Procesar es una empresa privada autorizada por el Gobierno Federal,

encargada de operar la Base de Datos Nacional del Sistema de Ahorro
para el Retiro (BDNSAR).

Entre sus principales funciones se encuentran la de mantener

actualizada y administrar la informacin procedente de los
participantes en los Sistemas de Ahorro para el Retiro, as como la
informacin individual de cada trabajador en la Base de Datos Nacional
del SAR.

Ser responsable de garantizar la seguridad, integridad y

confidencialidad de la informacin que le proporcionen las
Administradoras de Fondos para el Retiro (Afores), para su integracin
en la Base de Datos.

Asociacin gremial: Asociacin Mexicana de Afores (AMAFORE)

Fue fundada en febrero de 1997 con la finalidad de Fortalecer el Sistema
de Ahorro para el Retiro. Sus actividades son:

- La difusin del sistema entre la poblacin

- La promocin de la educacin financiera
- El desarrollo de foros de discusin para identificar las mejores
prcticas
- La investigacin, la construccin de alianzas estratgicas y el
impulso de polticas regulatorias y econmicas, en busca de que
los trabajadores mexicanos tengan un mejor retiro.

Empresas que apoyan al SFM

Son empresas cuyo objetivo principal es la produccin de bienes

comerciales y servicios no financieros. Estamos hablando de todas
aquellas empresas, las cuales su giro principal no pertenece al Sistema
Financiero Mexicano.

Entidades complementarias o de apoyo

Son las Entidades que prestan a los intermediarios financieros, ya sea

directa o indirectamente, diversos servicios complementarios, o que les
brindan apoyo en la realizacin de sus actividades y de su operacin,
como pueden ser las empresas de transporte de valores, entre otras.

Corresponsales bancarios

Son entidades que establecen relaciones o vnculos de negocios con

una institucin de crdito con objeto de ofrecer, a nombre y por cuenta
de sta, servicios financieros a sus clientes. El ejemplo ms claro de estos
corresponsales bancarios son los establecimientos comerciales
habilitados para prestar servicios financieros ofrecidos por bancos
como: Oxxo, 7-eleven, K, etc.
II. Poltica Nacional de Inclusin Financiera

La Poltica Nacional de Inclusin Financiera (PNIF) tiene como propsito

lograr que todos los mexicanos sean partcipes de los beneficios que
genera el Sistema Financiero Mexicano, en un marco que procure la
solidez y estabilidad del mismo. Considera los siguientes ejes:

1) Desarrollo de conocimientos para el uso eficiente y

responsable del sistema financiero de toda la poblacin: El
objetivo es contribuir a que toda la poblacin tenga los
conocimientos necesarios para hacer un uso eficiente y
responsable de los productos y servicios financieros, a travs
de programas de Educacin Financiera, en coordinacin
con las autoridades del sector educativo y el Comit de
Educacin Financiera (CEF).
2) Uso de innovaciones tecnolgicas para la inclusin
financiera: Es aprovechar las innovaciones tecnolgicas
para ampliar el uso de los productos y servicios financieros
dentro de un marco regulatorio que brinde seguridad a
todos los participantes del SFM.
3) Desarrollo de la infraestructura financiera en zonas
desatendidas: Es fomentar el desarrollo de la infraestructura
y la oferta de servicios financieros para cerrar la brecha en
zonas desatendidas, principalmente en el sur, el sureste y las
zonas rurales del pas.
4) Mayor acceso a la oferta y uso de servicios financieros
formales para la poblacin sub-atendida y excluida: Tiene
como objetivo incrementar el acceso y promover el uso de
servicios financieros formales por parte de grupos sub-
atendidos o excluidos por el sistema financiero formal,
incluyendo a mujeres, jvenes, poblacin de bajos recursos,
mexicanos residentes en el exterior, micro y pequeas
empresas, entre otros, mediante el diseo de productos y
servicios financieros adecuados a sus necesidades.
5) Mayor confianza en el sistema financiero formal a travs de
mecanismos de proteccin al consumidor: Es fortalecer y
difundir de manera coordinada, los mecanismos de
 proteccin para desarrollar la confianza por parte de la
poblacin en los oferentes de servicios financieros y dems
participantes del SFM.
6) Generacin de datos y mediciones para evaluar los
esfuerzos de inclusin financiera: Generar datos y
mediciones para evaluar esfuerzos e identificar reas de
oportunidad que contribuyan al diseo de programas de
inclusin financiera.

La Poltica Nacional de Inclusin Financiera es un instrumento de accin

colectiva diseado para orientar las decisiones, acciones e
interacciones tanto del Consejo Nacional de Inclusin Financiera
(CONAIF) como de sus integrantes en lo individual, en relacin con su
mbito de competencia. La Poltica reafirma la intencin de
implementar mejores prcticas en inclusin y educacin financiera que
permitan a la poblacin el acceso y el uso de servicios y productos
financieros formales.
II. Poltica Nacional de Inclusin Financiera

La Poltica Nacional de Inclusin Financiera (PNIF) tiene como propsito

lograr que todos los mexicanos sean partcipes de los beneficios que
genera el Sistema Financiero Mexicano, en un marco que procure la
solidez y estabilidad del mismo. Considera los siguientes ejes:

1) Desarrollo de conocimientos para el uso eficiente y

responsable del sistema financiero de toda la poblacin: El
objetivo es contribuir a que toda la poblacin tenga los
conocimientos necesarios para hacer un uso eficiente y
responsable de los productos y servicios financieros, a travs
de programas de Educacin Financiera, en coordinacin
con las autoridades del sector educativo y el Comit de
Educacin Financiera (CEF).
2) Uso de innovaciones tecnolgicas para la inclusin
financiera: Es aprovechar las innovaciones tecnolgicas
para ampliar el uso de los productos y servicios financieros
dentro de un marco regulatorio que brinde seguridad a
todos los participantes del SFM.
3) Desarrollo de la infraestructura financiera en zonas
desatendidas: Es fomentar el desarrollo de la infraestructura
y la oferta de servicios financieros para cerrar la brecha en
zonas desatendidas, principalmente en el sur, el sureste y las
zonas rurales del pas.
4) Mayor acceso a la oferta y uso de servicios financieros
formales para la poblacin sub-atendida y excluida: Tiene
como objetivo incrementar el acceso y promover el uso de
servicios financieros formales por parte de grupos sub-
atendidos o excluidos por el sistema financiero formal,
incluyendo a mujeres, jvenes, poblacin de bajos recursos,
mexicanos residentes en el exterior, micro y pequeas
empresas, entre otros, mediante el diseo de productos y
servicios financieros adecuados a sus necesidades.
5) Mayor confianza en el sistema financiero formal a travs de
mecanismos de proteccin al consumidor: Es fortalecer y
difundir de manera coordinada, los mecanismos de
 proteccin para desarrollar la confianza por parte de la
poblacin en los oferentes de servicios financieros y dems
participantes del SFM.
6) Generacin de datos y mediciones para evaluar los
esfuerzos de inclusin financiera: Generar datos y
mediciones para evaluar esfuerzos e identificar reas de
oportunidad que contribuyan al diseo de programas de
inclusin financiera.

La Poltica Nacional de Inclusin Financiera es un instrumento de accin

colectiva diseado para orientar las decisiones, acciones e
interacciones tanto del Consejo Nacional de Inclusin Financiera
(CONAIF) como de sus integrantes en lo individual, en relacin con su
mbito de competencia. La Poltica reafirma la intencin de
implementar mejores prcticas en inclusin y educacin financiera que
permitan a la poblacin el acceso y el uso de servicios y productos
financieros formales.
III. Consejo Nacional de Inclusin Financiera (CONAIF)

El CONAIF se cre el 3 de octubre de 2011 por decreto presidencial, y

fue reconocido en la Ley para Regular las Agrupaciones Financieras,
con la Reforma Financiera en 2014, como una instancia de consulta,
asesora y coordinacin para proponer medidas para la planeacin,
formulacin, instrumentacin, ejecucin y seguimiento de una Poltica
Nacional de Inclusin Financiera.

Con relacin a la Poltica, se establecen las siguientes funciones

especficas para el Consejo:

1. Formular los lineamientos de Poltica Nacional de Inclusin

Financiera.
2. Establecer un plan de trabajo, tareas y responsabilidades especficas
para los principales actores en inclusin financiera.
3. Desarrollar mecanismos de medicin, seguimiento y evaluacin para
asegurar el cumplimiento de la Poltica.
4. Revisar y evaluar la implementacin de la Poltica.
5. Resolver dudas y aprobar o rechazar las propuestas del Comit de
Coordinacin y del Grupo de Seguimiento.
6. Proponer cambios a la Poltica o nuevas iniciativas para hacer frente
a los resultados de la implementacin o cambios en el panorama de
inclusin financiera.
7. Mantener comunicacin con el Comit de Educacin Financiera.

El CONAIF est integrado por 10 miembros:

El Secretario de Hacienda y Crdito Pblico.

El Subsecretario de Hacienda y Crdito Pblico.
El Presidente de la Comisin Nacional de Proteccin y Defensa de los
Usuarios de Servicios Financieros.
El Presidente de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores.
El Presidente de la Comisin Nacional de Seguros y Fianzas.
El Presidente de la Comisin Nacional del Sistema de Ahorro para el
Retiro.
El Secretario Ejecutivo del Instituto para la Proteccin al Ahorro
Bancario.
El Tesorero de la Federacin.
El Gobernador del Banco de Mxico, as como un Subgobernador del
Banco de Mxico.
La Comisin Nacional Bancaria y de Valores es el Secretario Ejecutivo
del CONAIF.

En Mxico, de acuerdo al Consejo Nacional de Inclusin Financiera

(CONAIF), la inclusin financiera se define como el acceso y uso de
servicios financieros formales bajo una regulacin apropiada que
garantice esquemas de proteccin al consumidor y promueva
la educacin financiera para mejorar las capacidades financieras de
todos los segmentos de la poblacin.

Adems, la Poltica el CONAIF busca cumplir los siguientes objetivos:

Definir acciones diferenciadas para atender segmentos de la

poblacin actualmente desatendidos y para fomentar que los nios
y jvenes de hoy no sean excluidos en el futuro.
Establecer lneas de poltica pblica y estrategias de inclusin
financiera del Gobierno Federal para dar claridad a todos los
participantes del sistema financiero.
 Orientar la coordinacin de esfuerzos entre todas las dependencias
de gobierno y participantes del sector privado que pueden incidir en
la inclusin financiera, incluyendo a las instituciones financieras, las
empresas de telecomunicaciones y de tecnologa, entre otros.
Utilizar la tecnologa para conectar a la poblacin de menores
ingresos al sistema financiero dentro de un marco regulatorio que
permita la innovacin, y procure la solidez y estabilidad del sistema
financiero.
Promover el desarrollo de un marco regulatorio que fomente la
innovacin y que procure la estabilidad y seguridad del sistema
financiero

IV. Comit de Educacin Financiera (CEF)

En mayo de 2011, por iniciativa de la Secretara de Hacienda y Crdito

Pblico, se cre el Comit de Educacin Financiera como la mxima
instancia de coordinacin entre las autoridades financieras, la banca
de desarrollo y las instituciones de fomento, y as crear la Estrategia
Nacional de Educacin Financiera.

El trabajo coordinado por el Comit de Educacin Financiera permite

articular los esfuerzos por parte de todas las instituciones pblicas en la
materia, contribuyendo as con acciones efectivas para lograr que un
mayor nmero de mexicanos tengan las herramientas necesarias para
hacer un uso responsable y oportuno de los productos y servicios que
ofrece el sistema financiero.

Entre las funciones del CEF se encuentran las siguientes:

- Coordinar los esfuerzos, acciones y programas en materia de

educacin financiera de los integrantes que lo conforman, con el
fin de alcanzar una Estrategia Nacional de Educacin Financiera,
evitando la duplicidad de esfuerzos.
 - Coordinar la Estrategia Nacional de Educacin Financiera.
- Definir las prioridades de la poltica de educacin financiera.
- Formular lineamientos sobre la poltica de educacin financiera.
- Buscar nuevas reas de trabajo y proponer nuevas acciones,
esfuerzos y programas en materia de educacin financiera.
- Realizar un inventario de todos los materiales relacionados con
educacin financiera y de estudios relacionados, y pondr la
informacin relevante a disposicin de la poblacin.

V. Estrategia Nacional de Educacin Financiera

Mxico ha reconocido la importancia de la educacin financiera y ha

tomado acciones al respecto, por lo que dentro del Plan Nacional de
Desarrollo 2013-2018 se incluy la Poltica Nacional de Inclusin
Financiera y la evidente necesidad de una Estrategia Nacional de
Educacin Financiera la cual tiene como principales acciones:

1. Fortalecer la incorporacin de Educacin Financiera en los

programas de educacin bsica y media.
2. Promover el acceso y uso responsable de productos y servicios
financieros.
3. Fortalecer la educacin financiera de las mujeres para una
adecuada integracin al sistema financiero.