QUEBRANTOS (GASTOS > INGRESOS)

ART19 - Para establecer el conjunto de las ganancias

netas, se COMPENSARÁN los resultados netos
obtenidos en el año fiscal, dentro de cada una y entre COMPENSAR LOS RESULTADOS NETOS
las distintas categorías.
DENTRO DE CADA CATEGORÍA Y ENTRE LAS
DISTINTAS CATEGORÍAS.
Cuando en un año se sufriera una PÉRDIDA, ésta
podrá deducirse de las ganancias gravadas que se
obtengan en los años inmediatos siguientes. Si el quebranto no se puede compensar total o
parcialmente, el importe no compensado podrá
Transcurridos CINCO (5) años después de aquel en que deducirse de las ganancias netas que se
se produjo la pérdida, no podrá hacerse deducción obtengan en los CINCO períodos fiscales
alguna del quebranto que aún reste, en ejercicios
siguientes, empezando a contar el primero de
sucesivos.
ellos al año siguiente de producido el
A los efectos de este artículo no se considerarán quebranto.
pérdidas los importes que la ley autoriza a deducir por
los conceptos indicados en el artículo 23.

Los quebrantos se actualizarán teniendo en cuenta la

variación del índice de precios al por mayor, nivel
general, publicado por el INSTITUTO NACIONAL DE ACTUALIZACION DE
ESTADISTICA Y CENSOS, operada entre el mes de cierre
del ejercicio fiscal en que se originaron y el mes de QUEBRANTOS
cierre del ejercicio fiscal que se liquida.

No obstante, lo dispuesto en los párrafos precedentes,

los quebrantos provenientes de la enajenación de
acciones, cuotas o participaciones sociales —
incluidas las cuotas partes de los fondos comunes de QUEBRANTOS PROVENIENTES DE LA
inversión— de los sujetos, sociedades y empresas a que
se refiere el artículo 49 en sus incisos a), b) y c) y en su ENAJENACIÓN DE ACCIONES, CUOTAS O
último párrafo, sólo podrán imputarse contra las PARTICIPACIONES SOCIALES
utilidades netas resultantes de la enajenación de dichos Sólo podrán compensarse contra las utilidades
bienes. netas resultantes de la enajenación de dichos
Idéntica limitación será de aplicación para las personas
bienes.
físicas y sucesiones indivisas, respecto de los
quebrantos provenientes de la enajenación de
acciones.

Por su parte los quebrantos provenientes de

QUEBRANTOS DE FUENTE EXTRANJERA
actividades cuyos resultados no deban
Solo podrán compensarse con ganancias
considerarse de fuente argentina, sólo podrán
compensarse con ganancias de esa misma condición. de ese mismo origen.

Cuando la imputación prevista en los párrafos

anteriores no pueda efectuarse en el ejercicio en que
se experimentó el quebranto, o éste no pudiera
compensarse totalmente, el importe no compensado,
actualizado en la forma prevista en este artículo, podrá
deducirse de las ganancias netas que a raíz del mismo
tipo de operaciones y actividades se obtengan en los
CINCO (5) años inmediatos siguientes.

Asimismo, las pérdidas generadas por derechos y QUEBRANTOS GENERADOS POR

obligaciones emergentes de instrumentos y/o
contratos derivados, a excepción de las operaciones
de cobertura, sólo podrán compensarse con ganancias
netas originadas por este tipo de derechos, en el año
fiscal en el que se experimentaron las pérdidas o en los
cinco (5) años fiscales inmediatos siguientes.
A los fines de lo dispuesto en el párrafo anterior, una
transacción o contrato de productos derivados se
considerará como "operación de cobertura" si tiene por
objeto reducir el efecto de las futuras fluctuaciones en
precios o tasas de mercado, sobre los resultados de la o
las actividades económicas principales.
DERECHOS Y OBLIGACIONES
PROVENIENTES DE
INSTRUMENTOS Y/O CONTRATOS
DERIVADOS
Las pérdidas originadas por estos derechos y
obligaciones, con la excepción de las
operaciones de cobertura, solo podrán
compensarse con ganancias netas de este tipo
de derechos.
QUEBRANTO ESPECIFICO DE 2° CATEGORIA (ART7.1)

QUEBRANTOS PROVENIENTES
DE LA ENAJENACIÓN DE
ACCIONES, CUOTAS O
PARTICIPACIONES SOCIALES

QUEBRANTOS GENERADOS
IMPUTACION = contra GANANCIAS de la misma naturaleza.
POR DERECHOS Y
TRASLADABLES = durante 5 EJERCICIOS.
OBLIGACIONES ACTUALIZABLES = SI – ART89
INSTRUMENTOS Y/O
CONTRATOS DERIVADOS

PROVENIENTES DE
QUEBRANTOS DE FUENTE
EXTRANJERA
 COMPENSACION DE QUEBRANTOS CON GANANCIAS
ART 31 - Las PERSONAS FÍSICAS y SUCESIONES
INDIVISAS que obtengan en un período fiscal ganancias
de fuente argentina de varias categorías, compensarán
los resultados netos obtenidos dentro de la misma y
entre las diversas categorías, en la siguiente forma:

a) Se compensarán en primer término los

resultados netos obtenidos dentro de cada
categoría, excepto cuando se trate de:
1. Ganancias provenientes de la enajenación de
acciones, cuotas y participaciones sociales —incluidas
cuotas partes de fondos comunes de inversión—,
títulos, bonos y demás valores, las que tributarán
conforme lo dispuesto en el segundo párrafo del
Artículo 90 de la ley.
SEGUNDA ESPECIAL*
ART 90 - Cuando la determinación de la ganancia neta de los
sujetos comprendidos en este artículo, incluya resultados
provenientes de operaciones de compraventa, cambio, permuta
o disposición de acciones, cuotas y participaciones sociales,
títulos, bonos y demás valores, los mismos quedarán alcanzados
por el impuesto a la alícuota del quince por ciento (15%).

2. Quebrantos que se originen en las operaciones

mencionadas en el punto 1. o generados por derechos
u obligaciones emergentes de instrumentos y/o
contratos derivados —a excepción de las operaciones QUEBRANTO ESPECIFICO DE 2° CATEGORIA (ART7.1)
de cobertura—, los cuales podrán ser absorbidos,
únicamente, por ganancias netas resultantes de
operaciones de la misma naturaleza.

b) Si por aplicación de la compensación SISTEMA DE IMPUTACION

indicada en el inciso a), con las excepciones
allí previstas, resultaran quebrantos en una o
2° CATEGORIA
más categorías, la suma de los mismos se 1° CATEGORIA
compensará con las ganancias netas de las 3° CATEGORIA
categorías segunda, primera, tercera y cuarta, 4° CATEGORIA
sucesivamente.

A fin de determinar sus resultados netos, los sujetos

incluidos en el Artículo 69 de la ley sólo podrán
compensar los quebrantos experimentados en el
ejercicio a raíz de la enajenación de acciones o cuotas o
participaciones sociales —incluidas cuotas partes de
fondos comunes de inversión—, con beneficios netos
resultantes de la realización de bienes de la misma
naturaleza. Si no se hubieran obtenido tales beneficios
o los mismos fueran insuficientes para absorber la
totalidad de aquellos quebrantos, el saldo no
compensado sólo podrá aplicarse en ejercicios futuros
a beneficios netos que reconozcan el origen ya
indicado, de acuerdo con lo dispuesto en el artículo
siguiente.
 COMPENSACION DE QUEBRANTOS CON GANANCIAS DE AÑOS POSTERIORES
ART 32 - El quebranto impositivo sufrido en un año podrá deducirse de las ganancias netas
impositivas que se obtengan en el año siguiente, a cuyo efecto las personas físicas y
sucesiones indivisas lo compensarán en primer término con las ganancias netas de segunda
categoría y siguiendo sucesivamente con las de primera, tercera y cuarta categoría.

Si aún quedase un saldo se procederá del mismo modo en el ejercicio

inmediato siguiente, hasta el quinto inclusive después de aquél en que tuvo su
origen el quebranto.

QUEBRANTOS ORDINARIOS / ORIGINALES

1° EJERCICIO (DDJJ)
1° 2° 3° 4°
(5000) 20000 0 40000 RENTA = (60000-5000) = 55000
QUEBRANTO PUEDE SER COMPENSADO ENTRE LAS CATEGORIAS

(5000) 0 0 2000 RENTA = (2000-5000) = (3000)

(3000) = PUEDE PASAR A PROCESOS POSTERIORES
TRASLACION DEL QUEBRANTO
PLAZO = 5 AÑOS CONTADOS DESDE EL EJERCICIO SIGUIENTE A LA OPCION
*DEBO ACTUALIZAR EL QUEBRANTO (ART89)
2° EJERCICIO (DDJJ): AÑO SIGUIENTE
(3000) 1500 0 1000
Q = (3000) x coeficiente de actualización (siempre antes de la compensación)
DR = SISTEMA DE IMPUTACION

ORDEN 2° 1500 1500-(3000) = (1500)

1° 0 0-(1500) = (1500)

3° 0 0-(1500) = (1500)

4° 1000 1000-(1500) = (500) QEBRANTO 1° CATEGORIA

Si llega al 5° año = se PIERDE.
SOCIEDADES = QUEBRANTOS DE 3° (no tiene 1, 2, 4°)