CALCULO DEL

CAPITAL DE

TRABAJO.

Mauricio GUTIERREZ Alfaro

Formación y Evaluación de Proyectos

Instituto IACC

03 de junio de 2018.
INSTRUCCIONES:

Un consultor está evaluando un proyecto de ventas de Tablet importados desde China,

y se encuentra en la problemática de calcular el capital de trabajo necesario. Para esto
solo cuenta con la siguiente información:

PERIODOS
1 2 3 4 5 6 7 8
Cantidades
Demandadas
Precios

Además, sabe que:

Incremento porcentual en cantidades demandas período tras período, desde 5%
el periodo 4 en adelante es de:
Incremento porcentual en precios período tras período, desde el periodo 2 en 7%
adelante es de:
Egresos a partir del periodo 2 incrementa periodo tras periodo en: 10%

El periodo 1 los egresos son de 200.000.

Se pide:

1.- Calcular el capital de trabajo mediante la metodología DAM, indica en que periodo
ocurre el mayor déficit.

2.- Construir la nueva tabla de flujos incorporando el capital de trabajo.

3.- Analizar los resultados y entregar una opinión sobre los flujos nuevos.

Entregar un informe incorporando los análisis. El informe debe contener una portada con
el nombre del proyecto, además de un índice, una introducción, el desarrollo solicitado y
una conclusión.
 DESARROLLO:

Introducción:

En este trabajo analizaremos el concepto de capital de trabajo el cual es la base en que

se fundamentara el funcionamiento de una empresa. Poseer un buen capital en la
empresa esta trabajara tranquila y confiada en que cualquier imprevisto podrá tener un
piso que amortigüe posibles inconvenientes o bajas productivas, teniendo la tranquilidad
de no caer en demoras o simplemente no cumplir un servicio por no poseer una base
para cubrir cualquier imprevisto.

Estos fondos son lo que se conoce como activo corriente, loa que le dan la posibilidad a
la empresa de operar y tener un pozo disponible para la adquisición de insumos básicos
e incluso mano de obra o materias primas. Estos fondos finalmente serán devueltos al
pozo que corresponde de modo mantener este piso ante posibles futuras vicisitudes de
la organización.

1.- Calcular el capital de trabajo mediante la metodología DAM, indica en qué

periodo ocurre el mayor déficit.

PERIODOS
1 2 3 4 5 6 7 8
Cantidades 0 0 1000 1050 1100 1150 1200 1250
Demandadas
Precios 200 214 228 242 256 270 284 298
Ingreso 0 0 228.000 245.100 281.600 310.500 340.800 372.500
Egreso 200.000 220.000 240.000 260.000 280.000 300.000 320.000 340.000
Saldo -200.000 -220.000 -12.000 -14.900 1.600 10.500 20.800 32.500
Saldo -200.000 -420.000 -432.000 -446.900 -445.300 -434.800 -414.000 -381.500
acumulado

De acuerdo con la tabla efectuada, es posible determinar en el periodo número 4, fue el

periodo de mayor egresos, por lo que el saldo negativo acumulado se incrementa siendo
este de -446.900.-
 2.- Construir la nueva tabla de flujos incorporando el capital de trabajo.

PERIODOS
1 2 3 4 5 6 7 8
Cantidades 0 0 1000 1050 1100 1150 1200 1250
Demandadas
Precios 200 214 228 242 256 270 284 298
Ingreso 0 0 228.000 245.100 281.600 310.500 340.800 372.500
Egreso 200.000 220.000 240.000 260.000 280.000 300.000 320.000 340.000
Saldo -200.000 -220.000 -12.000 -14.900 1.600 10.500 20.800 32.500
Capital de 437.900
Trabajo
Saldo 437.900 237.900 17.900 3.000 4.600 15.100 35.900 68.400
acumulado

3.- Analizar los resultados y entregar una opinión sobre los flujos nuevos.

El momento de incorporar un capital de trabajo el cual viene a ser una especie de

salvavidas es posible evidenciar que, el saldo acumulado es posible reducirlo con esta
inyección de dinero, lo cual sumado a las mínimas ganancias que se obtienen a contar
del mes 5 es posible ver que, para el mes 8 el saldo acumulado ya suma 68.400 pesos.
Siguiendo un saldo positivo en cada mes será posible terminar el año con cifras azules.

Conclusión:

Un negocio o empresa sea de las dimensiones que sea, deberá siempre mantener un
buen control de los conceptos ingresos y egresos, teniendo un principal cuidado de los
egresos, ya que estos si llegasen a elevarse podrían ser perjudicial para las ambiciones
que se persiguen con este emprendimiento, por lo tanto, será necesario que cada uno
de las personas encargadas de velar por el manejo de los activos, sea un trabajo
realizado de muy buena forma.
Bibliografía
1.- Antecedentes semana 5.