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Funciones del
Departamento de
Tesorería
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 Funciones del Departamento de Tesorería

Índice

1 Introducción ............................................................................................................................................................ 3
2 Gestión de Tesorería - Organización........................................................................................................ 4
3 Funciones del Departamento de Tesorería ......................................................................................... 5
4 Tesorería Como Centro de Beneficio. ..................................................................................................... 7
5 Resumen .................................................................................................................................................................. 9
6 Bibliografía .............................................................................................................................................................. 9

02 ASTURIAS CORPORACIÓN UNIVERSITARIA 2018®

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Objetivos:
La realidad de muchas empresas es que debido a la falta de integración entre los sistemas
operativos de las compañías, los procesos
en las tesorerías todavía son manuales.

Esto conlleva a que los tesoreros se enfoquen en actividades operativas (cuentas por pagar,
pagos, administración de presupuestos, relación con bancos e inversiones)

y se olviden de los temas estratégicos, como son nuevos proyectos, análisis
de información
y/o mejoras en sus procesos.

El objetivo de este módulo es identificar cómo se ha transformando el rol de la tesorería, de

ser un área operativa a convertirse en un departamento generador de información para la
operación
de los negocios, crea valor agregado en las organizaciones, y definir las áreas
funcionales y tareas que hoy en día las empresas asignan a dicho Área.

1 Introducción
Como pudimos comprobar pueden existir diferentes ideas de lo que significa “Cash
Management” y de cuál es su alcance. De manera global podríamos llamar al “Cash
Management” a una concepción de la tesorería como una gestión global del flujo de fondos
de una empresa.

Sin embargo, éste término “Cash Management”, como concepto propio, aparece en los
EEUU ya entrado en la década de los 50, entrando en Europa en los años 70 ó 80, teniendo
un desarrollo importante en la casi totalidad de países avanzados, debido entre otros a:

 La progresiva liberalización del sistema financiero, dando una mayor flexibilidad en

las condiciones bancarias.

 La aparición de la banca extranjera, que ha permitido nuevos enfoques de la

tesorería.

 La aparición de consultores y paquetes informáticos para el “Cash Management” .

 Una mayor concienciación de que los gastos financieros se pueden mejorar con una
buena gestión de la tesorería.

Tradicionalmente la tesorería ha sido en muchas empresas una parte de la contabilidad que

se ocupa de los cobros y pagos. El paso de la figura de “cajero”, con connotaciones
puramente contables, a la figura actual del “Tesorero”, con un área de gestión propia y
dinámica, puede resumir gráficamente los cambios en la organización que ha supuesto la
aparición del Cash Management en las empresas.

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2 Gestión de Tesorería - Organización

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3 Funciones del Departamento de Tesorería

Como hemos comprobado, la tesorería es una unidad que toma decisiones, no se limita a
realizar unas labores administrativas de cobro y pago y a ser un apéndice de la contabilidad.
De hecho, en el mayoría de empresas, de países avanzados, ya está configurada como una
unidad independiente.

Desde que el departamento de Tesorería dejó de ser un apéndice del de Contabilidad, y se

empezó a estudiar como una unidad con relevancia y autonomía propia dentro de la
empresa, con unas funciones determinadas y con la capacidad de generar ahorros
importantes, y se le empezó a conceder la importancia estratégica que tiene, se le han
atribuido un importante numero de funciones y responsabilidades, y aunque no en todas las
empresas tienen que darse una estructura igual, podríamos poner como ejemplo el
siguiente organigrama de ello:

Como unidad de gestión, en general, debe basarse en cuatro principios básicos que se
verán a lo largo de las siguientes clases y que también marcan las funciones del tesorero:

 Gestión en fecha valor

 Control de las condiciones bancarias

 Gestión de riesgos

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 Gestión de la tesorería previsional

De manera específica podríamos resumir en los siguientes puntos, parte de las principales
funciones y objetivos a cumplir:

 Reducción de saldos ociosos, liberando liquidez y ahorrando costes financieros.

 Abaratamiento del coste de obtención de recursos.

 Eliminación de costes innecesarios o incontrolados en operaciones bancarias:

comisiones, gastos, intereses mal calculados, etc.

 Obtención de ingresos financieros por inversión de excedentes.

 Optimización de los sistemas de cobro y pago.

 Mejora de condiciones en las operaciones de cobro y pago.

 Control y planificación de la liquidez.

 Gestión de las necesidades y excedentes a corto plazo.

 Control y gestión de las condiciones bancarias.

 Control de los medios de cobro y pago.

 Hacer frente a los 3 riesgos financieros fundamentales en la empresa: liquidez, tipo

de cambio y tipo de interés

Para el cumplimiento de estos principios es imprescindible el control y la obtención de la

información que permita poder desarrollar la labor del tesorero de forma eficaz, para tomar
decisiones y desarrollar eficazmente estas funciones.

Para el cumplimiento de sus funciones, el tesorero deberá tener acceso a los sistemas y
circuitos de información internos de la empresa y realizar volcados de la información a los
sistemas de información propios de la tesorería, fundamentalmente con el objetivo de
poder realizar cash-flow previsional que será la principal herramienta de trabajo, cash-flow
que se obtiene de las previsiones de cobro y pago.

En resumen, la tesorería deberá actuar en las siguientes áreas de nuestra empresa:

 Área Comercial

 Definición de los medios de cobro nacionales y extranjeros

 Definición de las divisas de venta al extranjero

 Definición de los plazos de cobro

 Control de impagados

 Riesgo de clientes

 Área de compras:

 Definición de las divisas de compra en el extranjero

 Definición de los medios de pago en el extranjero y nacionales

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 Definición de los plazos de pago

 Capacidad para retener un pago

Igualmente de importante es la información externa, fundamentalmente de las entidades

financieras, de cara al control de la liquidez y la gestión de la tesorería en fecha valor, a
través de la visualización de los movimientos del banco, a diario y conciliarlos para que el
sistema de información de tesorería funcione.

A pesar del aumento de funciones que cada día viene absorbiendo el área de tesorería, no
todas las tareas vinculadas a acontecimientos o actividades de tipo financiero recaen sobre
éste área.

Ejemplo

Temas vinculantes al área fiscal suelen ser ajenos al departamento financiero,

habitualmente cubierto por asesores expertos, internos o externos. También todo lo
relacionado con el control de gestión, análisis de adquisiciones o fusiones, aplicaciones de
investigación operativa, auditorías internas, etc.

4 Tesorería Como Centro de Beneficio.

Existe una tendencia en algunas organizaciones para potenciar las tesorerías no como
centro de coste sino como centro de beneficio, y no ya solo desde el punto de vista de
optimizar el resultado financiero, o como resultado de imputar costes financieros y de
servicio a otras unidades, sino de exigir que la unidad de tesorería gestione sus funciones y
los riesgos financieros de la compañía, de manera que les permita demostrar la mejora del
resultado de la compañía. La tendencia mayoritaria, sin embargo, es cada vez más la de
considerar a la unidad como un Centro de Servicios.

Podríamos resumir la forma de valorar la Tesorería como Centro de Beneficio de la

siguiente manera:

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La unidad de tesorería contribuye a los resultados de la empresa no solamente desde

aspectos que se puedan medir con técnicas contables. Lo hace con otras aportaciones,
algunas cualitativas, y muchas otras cuantitativas, pero fuera de la métrica contable”.

Prácticamente en todas las actividades de la unidad de tesorería se pueden lograr ahorros.

Ejemplo

La unidad de tesorería puede aportar valor, a través de:

 una adecuada gestión de los riesgos financieros (liquidez, divisas, tipos de interés,
incluso materias primas), la unidad de tesorería contribuye a reducir la volatilidad de
los resultados y de los flujos operativos de su empresa, siempre que utilice los
instrumentos financieros como cobertura.

 una mejora de los flujos operativos de diversas maneras, reduciendo los costes por
servicios bancarios.

 una correcta negociación con las entidades financieras y un seguimiento adecuado

del cumplimiento de las condiciones pactadas.

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 una reducción el coste medio ponderado del capital bajando los márgenes de las
financiaciones.

 una reducción del coste de las compras en divisas.

 una mejora y aseguramiento de la fiabilidad de los datos obtenidos y de las

previsiones, con lo que se optimizan las decisiones.

 un cambio del ciclo de conversión del circulante en efectivo modificando las

convenciones o instrumentos de cobro y pago.

 etc.

5 Resumen
En el actual ambiente de negocios, los requerimientos en las operaciones financieras y
la
administración de la tesorería están cambiando constantemente. La necesidad de liquidez,
en conjunto con un incremento en la volatilidad en los mercados financieros y un
crecimiento en las regulaciones, están teniendo un fuerte impacto en las organizaciones en
crecimiento.

Una de las principales responsabilidades de los tesoreros consiste en la integración de la

tesorería a la cadena de suministro de la institución para generar información que permita
tomar decisiones en tiempo real y de una manera confiable. Asimismo, la centralización de
esta área ofrece una visión más clara y control de los recursos de la entidad.

Estos cambios, combinados con un deseo por incrementar la eficiencia y reducir costes,
significan que la función que ahora tiene el tesorero es asumir un rol más dinámico
relacionado con la estrategia financiera de la institución, así como convertir a la tesorería en
un área estratégica que genere valor agregado para la organización.

6 Bibliografía
E-Tesorería: nuevas tecnologías aplicadas a la gestión de tesorería

Autor Principal: Casanovas Ramón, Montserrat

Coautor: Fernández Pascual, Alfonso

Editorial: Gestión 2000

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