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2014
INFORME
FINANCIERO
Y BALANCE
SOCIAL
ALMACENES LA 14 S.A.
CONTENIDO
5/ Directivos
8/ Informe de Gestión
15/ Certificados de Estados Financieros
17/ Estados Financieros
28/ Notas a los Estados Financieros
53 / Indicadores Financieros
56/ Gráficos Indicadores Financieros
59/ Estados Financieros Consolidados
69/ Notas a los Estados Financieros Consolidados
93/ Indicadores Financieros Consolidados
96/ Gráficos Indicadores Financieros Consolidados
99/ Balance Social
ALMACENES LA 14 S.A.
6 ALMACENES LA 14 S.A. INFORME FINANCIERO Y BALANCE SOCIAL 2014
Directivos
Junta Directiva
Principales
Jaime Cardona Parra
Gustavo Cardona Parra
Marina Cardona Parra
Suplentes
Martha Cardona Parra
Carlos Arturo Cardona Parra
Humberto Cardona Parra
Presidente
Jaime Cardona Parra
Representante Legal
Lelia Cardona de Echeverry
Revisoría Fiscal
Deloitte & Touche Ltda.
Contador
Luz Marina Figueroa B.
NUESTRA
GENTE
NUESTRO VALOR
8 ALMACENES LA 14LA
ALMACENES S.A.
14INFORME FINANCIERO
S.A. INFORME Y BALANCE
FINANCIERO SOCIAL
Y BALANCE 20142014
SOCIAL
Durante los tres primeros trimestres de 2014, El entorno actual en el que se desarrollan estas
En Chile, Colombia y Perú las inversiones nuevas y la Una de las principales razones para que una compañía
adquisición de activos se han focalizado en los países decida hacer este cambio es la intención de ampliar el
vecinos, aunque progresivamente se han extendido portafolio de servicios. Convertirse a banco posibilita
a destinos más distantes, siempre dentro de América ofrecer un portafolio diversificado frente al limitado
Latina y el Caribe. La focalización en los países vecinos actual. Lo más importante, es fidelizar a los clientes
ha sido una estrategia muy utilizada por las empresas actuales. (Fuente: El Economista)
de servicios; en el comercio minorista (Cencosud y
Falabella), en el sector de los servicios financieros (Itaú Requisitos mínimos
y Sura), la electricidad (EPM) o las aerolíneas (Lan Tam Una de las preocupaciones de los analistas bancarios
y Avianca). es el sobreendeudamiento al que están llegando
algunos deudores en Colombia. Para el Banco de la
En Chile, el tamaño relativamente reducido del República, el segmento más preocupante es el que
mercado local, combinado con la presencia de muchas está compuesto por microempresarios que piden
empresas extranjeras y altos niveles de competencia microcréditos y que al tiempo solicitan préstamos
en algunos segmentos de mercado, obligó a de consumo. En este contexto, las entidades que
algunas empresas locales líderes a concentrarse en desembolsan con más facilidad los créditos de
determinadas actividades y buscar su expansión fuera consumo son los almacenes de retail financiero. En
de sus fronteras; este proceso se ha concentrado en estas entidades, los requisitos suelen ser mínimos y
los países de América del Sur y en unos pocos sectores. las aprobaciones se realizan en cuestión de minutos
Sobresalen los minoristas Cencosud, Falabella y Ripley; por lo que muchos analistas han mostrado su
las forestales CMPC y Arauco, parte del grupo Copec; preocupación por un posible sobreendeudamiento
las de transporte Latam y Compañía Sudamericana propiciado por este tipo de facilidades.
de Vapores, y las del sector de alimentos y bebidas
Balance Social
Las empresas, tienen cada vez mayor consideración
en la importancia del desarrollo de su gente y
de la comunidad en general como parte de su
responsabilidad social, para ALMACENES LA 14 S.A.
el año 2014 no fue la excepción y por el contrario,
continuo con su compromiso con la inversión social
desde la generación de empleo y el fortalecimiento de
sus valores corporativos, buscando en todo momento
Señores
Asamblea de Accionistas de Almacenes LA14 S.A.
La Ciudad
Los suscritos Representante Legal y Contadora Pública de Almacenes LA 14 S.A., cada uno dentro de su
competencia.
CERTIFICAMOS:
Que en forma previa hemos verificado las afirmaciones contenidas en los estados financieros de la Compañía
al 31 de diciembre de 2014 y 2013, conforme al reglamento y que las mismas se han tomado fielmente de los
libros.
De acuerdo con lo anterior, en relación con los estados financieros mencionados, manifestamos lo siguiente:
1. Los activos y pasivos de la Compañía existen y las transacciones registradas se han efectuado en el año
correspondiente.
3. Los activos representan derechos obtenidos y los pasivos representan obligaciones a cargo de la Compañía.
4. Todos los elementos han sido reconocidos por los importes apropiados.
Lo anterior para efectos de dar cumplimiento al artículo 37 de la Ley 222 de 1995, Ley 603 de 2000, Decreto
1406 de 1999 y el Decreto 2649 de 1993 incluyendo sus correspondientes notas que forman un todo indivisible
con estos.
Para constancia se firma la presente certificación a los treinta (30) días del mes de enero de 2015.
Cordialmente,
_________________________________ ___________________________
LELIA CARDONA ECHEVERRY LUZ MARINA FIGUEROA
Representante Legal Contadora General
Tarjeta Profesional No. 19142 –T.
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Disponible 3 $ 70.580 $ 56.601
Inversiones negociables 4 242 1.222
Deudores varios neto 6 202.032 147.159
Inventarios 7 152.405 143.344
Diferidos 10 1.792 2.730
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 427.051 351.056
ACTIVO NO CORRIENTE
Inversiones permanentes 5 2.893 2.663
Deudores varios neto 6 84.856 104.876
Propiedad, planta y equipo neto 8 379.680 348.437
Intangibles 9 136.326 121.413
Diferidos 10 424 1.644
Valorizaciones 11 440.973 447.395
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 1.045.152 1.026.428
TOTAL ACTIVO $ 1.472.203 $ 1.377.484
Cuentas de orden 383.090 403.555
PASIVO Y PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS
PASIVO CORRIENTE
Obligaciones financieras 13 45.785 72.909
Proveedores 14 255.389 215.524
Cuentas por pagar 15 34.510 24.968
Impuestos, gravámenes y tasas 16 7.102 13.935
Obligaciones laborales 17 8.251 7.771
Pasivos estimados 419 251
Otros pasivos 18 12.802 10.597
TOTAL PASIVO CORRIENTE 364.258 345.955
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones financieras 13 396.736 319.490
Dividendos 15 2.765 2.881
Obligaciones laborales 17 1.446 1.430
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 400.947 323.801
TOTAL PASIVO $ 765.205 $ 669.756
PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS 19 706.998 707.728
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS $ 1.472.203 $ 1.377.484
Cuentas de orden 12 $ 383.090 $ 403.555
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
GASTOS OPERACIONALES
Salarios y prestaciones sociales 94.114 91.652
Otros de administración y ventas 186.045 180.411
Depreciaciones 14.819 14.978
TOTAL GASTOS OPERACIONALES 21 294.978 287.041
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
Reservas
Obligatoria Ocasionales
Revalorización
del Patrimonio
Capital Social
Superávit por
de Ejercicios
Valorización
Nota No. 11
Adquisición
Utilidad del
Propiedad
Anteriores
Utilidades
Reservas
y Equipo
Ejercicio
Planta
Legal
Total
Total
SALDO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 $ 41.000 $ 20.500 $140.756 $161.256 $ 37.166 $207.313 $11.729 $10.256 $468.720
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014 2013
ACTIVIDADES DE OPERACIÓN
Recibido por venta de bienes y servicios $ 1.633.693 $ 1.560.407
Pagado a proveedores (1.102.022) (1.030.910)
Pagado por salarios y prestaciones sociales a empleados (90.844) (87.484)
Pagado por gastos de administración y ventas (363.180) (378.763)
Pagado por impuestos (33.454) (35.746)
Total efectivo generado en la operación 44.193 27.504
ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Adquisición de propiedad, planta y equipo (13.904) (17.514)
Subtotal efectivo neto utilizado en inversión de capital (13.904) (17.514)
ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
Préstamos recibidos 67.809 44.346
Pago servicio de la deuda (85.760) (106.668)
Total efectivo neto utilizado en la financiación (17.951) (62.322)
Total disminución de efectivo neto 13.979 (1.067)
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014 2013
FUENTES DE RECURSO
Los recursos se generaron en:
UTILIDADES NETAS $ 9.891 $ 2.427
Más depreciaciones 14.819 14.978
Más amortizaciones 1.526 9.116
Menos utilidad en venta de activos (6.003) (5.206)
Menos recuperación de provisiones y depreciaciones (386) (1.493)
Más gastos en provisión 622 693
Más pérdida en ventas de activos 326 192
CAPITAL DE TRABAJO PROVISTO POR LAS OPERACIONES $ 20.795 $ 20.707
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014 2013
Lelia Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
Años 2015 2016 2017 2018 Normas contables: se establece que únicamente para
39% 40% 42% 43% efectos tributarios las remisiones contenidas en las
Ingresos normas tributarias a las normas contables, continuarán
El ingreso se reconoce cuando se transfieren los vigentes durante los 4 años siguientes a la entrada en
riesgos y beneficios de los productos de forma vigencia de las Normas Internacionales de Información
completa en cada operación de venta. Financiera. En consecuencia, durante el tiempo citado,
Los ingresos por exhibiciones y espacios para eventos las bases fiscales de las partidas que se incluyan en las
especiales en los puntos de venta, se registran en el declaraciones tributarias continuarán inalteradas. Así
mes que se causen. mismo, las exigencias de tratamientos contables para
Los ingresos financieros y extraordinarios que percibe el reconocimiento de situaciones fiscales especiales
el ente económico se reconocen en el mes en que perderán vigencia a partir de la fecha de aplicación del
se causan, y los provenientes de servicios, durante nuevo marco regulatorio contable, con vencimiento al
el período estipulado en términos contractuales o 31 de diciembre del año 2018.
cuando los servicios se presten.
NOTA 3. DISPONIBLE
Costos y gastos En millones de pesos colombianos, excepto cuando se indique lo
contrario.
Representan los cargos operativos, financieros y
extraordinarios en que incurre el ente económico en el Años 2014 2013
desarrollo de su actividad comercial y se registran con Caja $19.799 $19.514
base en el método de causación. Bancos 6.617 6.695
Cuenta de ahorro 44.164 30.392
Cuentas de orden TOTAL $70.580 $56.601
Registran los valores por derechos o compromisos
pendientes de formalización que pueden afectar la La Compañía recibe rendimientos por cuentas de
estructura financiera de la sociedad, tales como, bienes ahorro y corporaciones.
entregados y recibidos en garantía, bienes y valores
El efectivo no tiene restricciones o gravámenes que
entregados en custodia, bienes y valores en poder
limiten su disposición.
(1) La variación fue generada por un CDT que se constituyó con Alianza Valores por valor de $1.000 el 07 de
junio de 2013, el cual se canceló el 30 de junio de 2014. Los recursos generados por estas inversiones y carteras
colectivas fueron invertidos en el ciclo operativo de la organización.
Ninguna de estas inversiones tiene restricciones o gravámenes que limiten su realización o negociabilidad.
2014 2013
Inversiones de renta variable controlada y no controlada, voluntaria
participativa
Proindustrías Cauca S.A.S.) $2.066 $2.066
Grupo Aval (Banco de Bogotá y Banco Occidente) 290 290
Centro de Eventos Valle del Pacífico S.A. 250 250
Huella Creativa S.A. 253 24
Banco de Davivienda 5 5
Infraestructura Urbana S.A. 1 1
TOTAL DE INVERSIONES PERMANENTES $2.865 $2.636
Inversiones de renta variable no controladas, forzosas y no participativas
Durante el año 2014 se realizó cesión de 13.800 acciones entre los accionistas de Huella Creativa S.A. a Almacenes
LA 14 S.A. para un total de acciones a diciembre 31 de 2014 de 16.800 acciones, con un porcentaje de participación
del 93,3333% y método de participacion por valor $79. Proindustrias Cauca S.A. entró en liquidación el dia 31 de
diciembre de 2014 según Cámara de Comercio.
2014 2013
CORRIENTE
Clientes $3.254 $2.821
Provisión Clientes (618) (695)
Subtotal Clientes 2.636 2.126
Deudores varios (neto)
NO CORRIENTE
2014 2013
Detalle de las principales cuentas corrientes comerciales
Inversiones LA 14 S.A. $198.939 $177.930
Inversora Cardupa SAS 5.850 -
Grupo Octus SAS 5.460 3.601
Huella Creativa S.A. 3.627 -
(2)-Los anticipos y avances para el año 2014 a comparación con el año anterior disminuyeron, ya que la mayoría
de los anticipos se fueron legalizando a lo largo del año.
(3)- El anticipo de impuestos se ve incrementado por el saldo a favor del año 2014 por $11.665 y 2013 por
$12.636M. Durante el año 2014 se devolvieron $7.723 provenientes del año 2012, lo que genera un saldo actual
de $24.301.
(4)- Los ingresos por cobrar corresponden a las deudas contraídas por terceros, por concepto de alquiler de
espacios dentro del punto de venta y locales comerciales.
$8.426 $8.365
(5)- Los anticipos de impuestos y contribuciones se detallan principalmente con el anticipo de impuesto a las
ventas retenido del año y otras retenciones como ICA, anticipo de industria y comercio, avisos y tableros.
$2.978 $2.734
La cuenta de deudores ha sido clasificada como corriente o no corriente de acuerdo a criterios realización pactados
o estimados para los siguientes doce meses; sobre este rubro se ha realizado provisión general a deudores que
excedan los 90 días de acuerdo al Decreto 187 de 1975 en sus artículos 74 y 75.
2014 2013
Mercancía para la venta $150.276 $141.957
Materiales, repuestos y accesorios 1.680 1.301
Inventarios en tránsito 449 86
TOTAL INVENTARIOS $152.405 $143.344
Los inventarios no tienen restricciones o gravámenes que limiten su negociabilidad o realización y se encuentran
debidamente asegurados contra todo riesgo.
2014 2013
Terrenos $70.463 $57.664
Construcciones en curso 1.282 561
Maquinaría y equipo en montaje 131 1.060
Construcciones y edificaciones 371.643 346.324
Maquinaria, equipos y muebles 98.454 93.480
Flota y equipo de transporte 4.214 3.418
Acueducto, plantas y redes 2.883 2.883
Equipos de seguridad y vigilancia 5.960 5.903
SUBTOTAL PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO $555.030 $511.293
Depreciación acumulada (175.350) (162.856)
TOTAL PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO NETO $379.680 $348.437
Se realizaron edificaciones y adecuaciones locativas en el Proyecto Tienda Girardot por $1.282, se compraron
equipos y muebles por $131 y un lote en Yumbo por $12.613.
Se construyeron las Tiendas de Neiva por un valor de $22.861 y la Tienda de Pance por un valor de $2.112;
se realizaron adecuaciones y edificaciones en las Tiendas de Armenia, Manizales, Buenaventura, Boulevar y
Cosmocentro por $1.298
Se realizó la compra de equipo de cómputo para la Tienda de Calima por $452, compra de maquinaria, equipo y
muebles para la Tienda de Neiva por $3.906 y para la Tienda de Pance por $406.
Se realizó la venta parcial de un área de 103,93 M2 por $117 a Metrocali S.A, que corresponden a dos franjas
de terreno ubicado en la calle 5 No 70-05 de propiedad de Almacenes LA 14 S.A., para la ejecución del sistema
integrado masivo del Municipio de Cali y la adecuación del espacio del corredor troncal de la calle 5. El área
sobrante de 14.681,43 M2 sigue siendo propiedad de Almacenes LA 14 S.A. según escritura pública No. 1109 del
28 de agosto de 2014.
Se realizó la venta por $2.800 a Inversora Cardupa S.A.S. del predio ubicado en la Calle 14 No. 9-04 Centro, el cual
consta de 9 lotes y en el que actualmente opera nuestra Tienda LA 14 de Santa Helena según acta 850 del 22 de
diciembre de 2014. Y la venta del predio No. FMI 370-176237 LA 14 No.2 a Inversora Cardupa S.A.S. por $3.200.
2014 2013
Crédito mercantil
Adquiridas o compradas $10.943 $10.943
Marcas
Formadas 376 368
Derechos
En fideicomisos de administración (1) 91.365 91.365
Bienes recibidos en arrendamiento financiero y otros (2) 36.578 22.876
Licencias 1.844 -
Amortizaciones (4.780) (4.139)
TOTAL INTANGIBLES $136.326 $121.413
(1) El saldo de la cuenta corresponde a compra de derecho Fiduciario de Calima Centro Comercial Bogotá, predio
ubicado en la calle 19 No. 28 - 80, como titular del derecho de la propiedad mediante un contrato de fiducia
mercantil irrevocable de administración No. 3-1-0647 con Fiducafé por valor de $91.365 equivalentes a una
participación del 17,27%.
(2) El valor de los bienes recibidos en arrendamiento se incrementó en un 37%. El incremento corresponde a
contratos de Leasing con el Banco de Occidente para la adquisición de la Licencia de SAP y suministro e instalación
de equipos, de elementos y accesorios para montaje, arranque y puesta en funcionamiento del aire acondicionado.
Impermeabilización y acabados de pisos de los cuartos fríos, zonas de cuartos especiales y de equipos de
refrigeración de la Tienda de Neiva.
El contrato de Leasing con el Banco Corpbanca para la adquisición de equipo periférico, redes y equipos de cómputo,
suministro e instalación de ascensores de la Tienda de Pance y equipos de cómputo para el programa SAP.
El contrato de Leasing con el Banco de Bogotá para la adquisición de equipos de conectividad de redes y
datos de fibra óptica, servidores, Oracle, licencias, equipos de cómputo y cableado eléctrico de la estructura de
telecomunicación para la Tienda de Neiva.
El contrato de Leasing con el Banco Helm Bank para la adquisición de equipos de refrigeración para los almacenes
de Buenaventura y Avenida Sexta.
2014 2013
CORRIENTE
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADOS $1.028 $1.036
Seguros y fianzas 2 2
Mantenimiento - equipo - 6
Impuestos
TOTAL GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 1.030 1.044
CARGOS DIFERIDOS
(1) Corresponden a gastos de la operación de las construcciones, adecuaciones y puesta en marcha de los nuevos
formatos de Almacenes LA 14 S.A., en los que se destacan los puntos de venta de Centenario, Small Center Dapa
y Centro Sur.
2014 2013
Terrenos, construcciones y edificaciones (1) $441.304 $447.484
Inversiones permanentes (2) -331 -89
TOTAL VALORIZACIONES $440.973 $447.395
(1) Se realizó ajuste a los bienes inmuebles avaluados técnicamente por especialistas de la Lonja de avaluadores
de Cali y del occidente colombiano.
(2) La actualización de las valorizaciones se realizó de acuerdo con certificado patrimonial emitido a noviembre 30
de 2014 para empresas no participantes en el mercado de capitales; para el caso de las acciones del Grupo AVAL
la valoración se calculó con el promedio de las cotizaciones más representativas de la bolsa de valores del mes de
diciembre de 2014, de acuerdo con el Decreto 2649, artículo 61
2014 2013
CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS
Derechos contingentes
Diversas (adquiridos por recibir) (1) $88 $840
Bienes y valores entregados en garantía 44.328 44.328
Subtotal cuentas de orden deudoras 44.416 45.168
Deudoras fiscales 151.663 141.737
Deudoras de control
Mercancías a precio de venta (2) 122.227 155.611
Diversas: bonos electrónicos y promoción - 2
Subtotal deudoras de control 122.227 155.613
TOTAL CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS 318.306 342.518
(1) Representan valores por reclamaciones a compañías de seguros, las cuales se encuentran pendientes de
cobro.
(2) Corresponde a inventario Retail a precio de venta en los almacenes a 31 de diciembre de 2014.
(3) Representan el inventario de mercancía de proveedores bajo la modalidad de consignación (Pos).
(4) Procesos jurídicos que terceros han entablado contra Almacenes LA 14 S.A.
(A) Por proceso reivindicatorio del juzgado civil 3 del circuito de Buenaventura. La sentencia de la
primera instancia fue desfavorable. La probabilidad de éxito esperada está en un 50%.
(B) Demanda en proceso ordinario civil por reconocimiento en un 50% en perjuicios por caída dentro del
centro comercial. La audiencia de conciliación en el juzgado 8 civil de Cali arrojó un resultado no
favorable (incierto) para Almacenes LA 14. La probabilidad de éxito esperada está en un 50%.
(C) Por tres procesos (2 Pereira y 1 de Cali) llevados a cabo por la superintendencia de Industria y Comercio
por competencia desleal.
Se estima que las dos demandas de Pereira no tienen probabilidad de ganarse, pero la de Cali tiene
probabilidad de éxito de un 50%.
(5) Otras responsabilidades contingentes corresponden a garantía de deudas contraídas por Inversiones LA 14 S.A
por $44.000. Corresponden a Contratos de Leasing con Helm Bank, Bancolombia, Corpbanca y Banco de Occidente.
2014 2013
CORRIENTE
Obligaciones en moneda nacional
Obligaciones con bancos y corporaciones financieras $42.798 $71.466
Subtotal obligaciones en moneda nacional 42.798 71.466
Obligaciones en moneda extranjera
Cartas de crédito 2.987 1.443
Subtotal obligaciones en moneda extranjera 2.987 1.443
TOTAL CORRIENTE 45.785 72.909
NO CORRIENTE
Los pasivos financieros están garantizados con bienes inmuebles y garantías reales.
2014 2013
Obligaciones del exterior $400 $921
Proveedores nacionales 254.989 214.603
Total $255.389 $215.524
2014 2013
Corriente
Cuentas corrientes comerciales (1) $1.388 $3.313
A contratistas 2.558 829
Órdenes de compra por utilizar (2) 5.243 4.349
Costos y gastos por pagar (3) 10.288 9.186
Retención en la fuente 2.267 1.020
Dividendos 4.498 2.601
Impuesto a las ventas retenido 793 490
Impuesto de industria y comercio retenido 262 335
Retenciones y aportes de nómina (4) 1.570 1.301
Acreedores varios 5.643 1.544
No corriente
Dividendos no corrientes 2.765 2.881
TOTAL CUENTAS POR PAGAR $37.275 $27.849
(1) Las cuentas corrientes comerciales corresponden a cuentas por pagar a las empresas comerciales.
(2) Las órdenes de compra por utilizar corresponden a bonos vendidos y entregados a clientes en espera de que se
conviertan en un medio de pago con el cual se rediman.
(3) Los costos y gastos por pagar están representados en las obligaciones de tipo legal, comisiones, honorarios,
servicios técnicos y de mantenimiento, arrendamientos, transportes, fletes y acarreos, servicios públicos, seguros,
gastos de representación, entre otros.
(4) Al 31 de diciembre de 2014 y 2013 , la Compañía cumplió satisfactoriamente con todas las normas relativas a
los aportes por conceptos de la ley de seguridad social y parafiscales.
2014 2013
Impuesto de renta y complementarios $(24.301) $(20.359)
Impuesto del CREE (5.187) (337)
Anticipo retención de industria y comercio (526) (633)
Impuesto a las ventas retenido (1.616) (1.380)
Autorretención de industria y comercio (836) (721)
INCLUIDOS EN EL ACTIVO CORRIENTE (NOTA 6) (32.466) (23.430)
Impuesto sobre las ventas por pagar 5.134 5.605
Impuesto de industria y comercio 1.133 797
Impuesto a la propiedad raíz - 3
Valorización 819 1.681
Cuotas de fomento 16 13
Conciliación entre la utilidad contable y la renta gravable para efectos fiscales es:
Utilidad contable sobre los impuestos sobre la renta $14.013 $6.205
Más:
Precios de venta de activos fijos inmuebles vendidos (poseídos más de dos años) 6.307 -
Precios de venta de activos fijos muebles vendidos (poseídos más de dos años) 14 -
Total precio de venta $6.321 -
2014 2013
Costo fiscal de los activos fijos inmuebles vendidos 2.542 -
Costo fiscal de los activos fijos muebles vendidos 5 -
Total costo $2.547 -
Ganancias ocasionales gravables 3.774 -
Donaciones no deducibles impuesto para la equidad CREE (cuando aplique) 1.682 1.854
Ingreso por recuperación de deducciones - -
Impuesto sobre la renta y ganancias ocasionales impuesto sobre la renta y complementarios en beneficio
de los trabajadores, la generación de empleo y la
inversión social con aportes al SENA, ICBF, al sistema de
Las disposiciones fiscales vigentes aplicables a seguridad social de salud como al sistema agropecuario
Almacenes LA 14 S.A. estipulan que: y transitoriamente a las universidades públicas.
a. Las rentas fiscales se gravaban a la tarifa del 33% La tarifa es del 8%, sin embargo, de manera transitoria y
según la Ley 1111 de 2006. A partir del año 2013 por por los años 2013, 2014 y 2015 la tarifa será del 9%. La
la Ley 1607 de diciembre del 2012, quedará gravada base gravable son los ingresos brutos del año incluyendo
con el 25% de renta y un 9% del nuevo impuesto CREE la ganancia ocasional menos las devoluciones, rebajas
dirigido a bienestar familiar, SENA y seguridad social en y descuentos, menos los ingresos no constitutivos
reemplazo de los parafiscales y el aporte en salud del de renta ni ganancia ocasional (Incrngo); menos los
empleador que se cargaba a la nómina. El CREE será un costos y deducciones, pero sin incluir las donaciones,
impuesto no deducible del impuesto de renta. las contribuciones a los fondos mutuos de inversión,
la deducción en activos fijos productores de renta y
b. La base para determinar el impuesto sobre la renta deducciones por ciencia, tecnología y medio ambiente,
no puede ser inferior al 3% de su patrimonio líquido y finalmente menos algunas rentas exentas. El CREE
en el último día del ejercicio gravable inmediatamente no permite la compensación de pérdidas fiscales ni la
anterior. compensación por excesos de renta presuntiva.
c. A partir del año gravable 2007 se eliminaron los Este nuevo impuesto tuvo varias novedades que
ajustes integrales por inflación para efectos fiscales detallamos a continuación:
y se reactivó el impuesto a las ganancias ocasionales -
para las personas jurídicas calculado sobre el total -Con el Decreto 0862 del 26 de abril de 2013, el
de los ingresos que por este concepto obtengan los estado colombiano implementó la obligación por
contribuyentes durante el año gravable. parte de los contribuyentes de practicar la retención
por el impuesto CREE teniendo presente sus tarifas
d. En el 2014 el gravamen a los movimientos financieros respectivas, como presentar y pagar la declaración de
continúa siendo deducible en el 50% y el impuesto de este impuesto.
industria y comercio, avisos, tableros y predial en el
100%. Con la Ley 1739 del 2016 al 2018 continuará con - Con el Decreto 1828 del 27 de agosto de 2013, los
el 4 por mil y a partir del 2019 al 2021 se irá reduciendo contribuyentes responsables del impuesto CREE
un punto. pasaron a ser autorretenedores a partir del 1 de
septiembre de 2013.
e. Con la Ley 1430 del 29 de diciembre de 2010, se
elimina la deducción especial por inversión en activos - Con el Decreto 014 de 2014, la Nación modificó las
fijos reales productivos a partir del año gravable 2011. tarifas del impuesto CREE para el año 2014, pasando
Las Empresas que presentaron solicitud para acceder del 0.30% en el 2013 al 0.40% para el 2014.
a contratos de estabilidad jurídica antes del 1 de
noviembre de 2010, tendrán la posibilidad de estabilizar - Con la Ley 1739 del 23 de diciembre de 2014, Artículo
esta norma por un término máximo de tres años. 22-2 se estableció la compensación de pérdidas
fiscales: “Las pérdidas fiscales en que incurran los
f. En aplicación de los artículos 188 y 189 del Estatuto contribuyentes del impuesto sobre la renta para la
Tributario, por los años gravables 2013 y 2014, la Equidad - CREE a partir del año gravable 2015, podrán
Compañía estableció su impuesto de renta sobre la compensarse en este impuesto de conformidad con lo
renta líquida gravable para el año 2014, las cuales establecido en el artículo 147 del Estatuto Tributario
quedaron gravadas con el 25%. Para el 2013 se calculó Nacional”.
sobre la renta presuntiva un porcentaje del 25%.
-Con el Artículo 17 se modificó el artículo 23 de la Ley
g. Impuesto sobre la renta para la equidad (CREE). 1607 de 2012 el cual quedará así: “Artículo 23. La tarifa
Se creó, a partir del 1 de enero de 2013, el impuesto del impuesto sobre la renta para la equidad - CREE a
sobre la renta para la equidad – CREE como el aporte que se refiere el artículo 20 de la presente ley, será del
con el que contribuyen las sociedades y personas ocho por ciento (8%). Parágrafo. A partir del período
jurídicas y asimiladas contribuyentes declarantes del gravable 2016, la tarifa será del nueve por ciento (9%)”.
-Es importante resaltar que la base de esta sobretasa no será el CREE como tal, sino la base gravable del mismo,
sobre la cual liquidó dicho impuesto para el año anterior. Esta sobretasa se pagará en dos cuotas anuales a modo
de anticipo.
-Se fija la tarifa del CREE en 9% y las pérdidas fiscales en que incurran los contribuyentes de este impuesto a
partir del año gravable 2015, podrán compensarse en este impuesto de conformidad con lo establecido en el
artículo 147 del Estatuto Tributario Nacional.
o. Firmeza de las declaraciones
Todas las declaraciones tributarias de los años 2010, 2011, 2012, 2013 y del impuesto al patrimonio de los años
2010 y 2011, están sujetas a revisión por parte de las autoridades fiscales; con excepción de la Declaración de
Renta del año 2009, que quedó en firme por beneficio de auditoría.
p. Impuesto al patrimonio
A partir del año 2011, con la Ley 1370 de 2009 que dio continuidad al impuesto del patrimonio, este tuvo algunas
modificaciones puntualmente en su tarifa respecto de la base del 2.4% para patrimonio iguales o superiores a
tres mil millones ($3.000) y del 4.8% patrimonios iguales o superiores a cinco mil millones ($5.000), pagaderos en
ocho (8) cuotas entre el 2011 y 2014.
Con el Decreto 4825 del 29 de diciembre de 2010 se creó una sobretasa del 25% del impuesto al patrimonio
durante los años 2011 al 2014. Esta sobretasa tiene el efecto de aumentar la tasa del impuesto al patrimonio de
la Compañía de 4.8% al 6% y es aplicable al siguiente patrimonio. El impuesto total al patrimonio a pagar por la
Compañía para los años 2011 a 2014 es de $23.343, el cual fue cargado contra la Revalorización del Patrimonio,
los cuales se cancelaron en ocho cuotas iguales. La última cuota se canceló en el año 2014.
Otros aspectos fiscales a tener en cuenta
q. La Ley 1429 del 29 de diciembre de 2010 en su artículo 9, trae consigo beneficios tributarios por generación de
empleo a los que puede acogerse la Almacenes LA 14 S.A., por vincular personal con edad inferior a los 28 años,
en donde pueden tomarse como descuento tributario los aportes parafiscales pagados. Tal descuento no podrá ser
tomado también como costo deducción.
r. La Ley estableció también en su artículo 11, beneficios por vincular mujeres con edad superior a los 40 años
que no hubieran laborado en el último año, en donde igualmente pueden tomarse como descuento tributario los
aportes parafiscales pagados sin tomarlos también como costo deducción.
s. El porcentaje de reajuste anual para el costo de los bienes muebles e inmuebles que tengan carácter de activos
fijos, para el año 2014 es del 2.89%, para el año 2013 es del 2.4% y para el año 2012 es del 3.04%.
t. Artículo 1 del Decreto 2975 del 20 de diciembre de 2013. - IVA descontable en la adquisición de bienes de
capital.
De conformidad con lo dispuesto en el artículo 498-1 del Estatuto Tributario en el cual se establecen las reglas
para determinar los puntos porcentuales del impuesto sobre las ventas pagado en la adquisición de bienes
de capital gravados, susceptibles de ser descontados en el impuesto sobre la renta, se tendrán en cuenta, las
siguientes condiciones para su aplicación:
-Bienes tangibles.
-No se enajenen en el giro ordinario del negocio bienes o prestación de servicios. (VERIFICAR POR QUE SE
REPITE)
- Depreciables.
-Que no se enajenen en el giro ordinario del negocio. (VERIFICAR POR QUE SE REPITE)
-Y que sean utilizados en la producción.
u. Con el Decreto 2418 del 31 de octubre de 2013, el Gobierno Nacional modificó la tarifa de retención en la fuente
para los meses de noviembre y diciembre de 2013 por compras en general, entre otros, del 3.5% al 1.5%. A partir
del 1 de enero de 2014 será del 2.5%.
v. El desmonte progresivo del gravamen a los movimientos financieros (4 x 1000) se inicia en el año 2019, en
donde se pasará a una tarifa del 3 x 1000. A partir del 1 de enero de 2022 la reglamentación frente a este impuesto
será derogada.
w. Impuesto a la riqueza
Con la Reforma Tributaria, Ley 1739 de 2014, se crea el impuesto a la riqueza.
Este impuesto tendrá aplicación desde el año 2015 hasta el 2018 y estará a cargo de las personas jurídicas,
naturales y sociedades de hecho contribuyentes del impuesto sobre la renta y complementarios, excepto las
mencionadas en el artículo 2 de la Ley 1739 de 2014.
Tiene como hecho generador la posesión de riqueza al 1 de enero de 2015 igual o mayor a $ 1.000 millones de
pesos. Debe entenderse por riqueza el total del patrimonio bruto menos las deudas a cargo del contribuyente.
El valor pagado por este impuesto no será deducible del de renta, ni del de CREE, tampoco podrá ser compensado
con otros impuestos.
“Artículo 295-2. Base Gravable. La base gravable del impuesto a la riqueza es el valor de patrimonio bruto de
las personas jurídicas y sociedades de hecho poseído al 1 de enero de 2015, 2016 y 2017 menos las deudas a
cargo de las mismas vigentes en esas mismas fechas, y en el caso de personas naturales y sucesiones ilíquidas,
el patrimonio bruto poseído por ellas al 1de enero de 2015, 2016, 2017 y 2018 menos las deudas a cargo de las
mismas vigentes en esas mismas fechas, determinados en ambos casos conforme a lo previsto en el Título 11 del
Libro I de este Estatuto, excluyendo el valor patrimonial que tengan al 1 de enero de 2015, 2016 y 2017 para los
contribuyentes personas jurídicas y sociedades de hecho, y el que tengan al 1 de enero de 2015, 2016, 2017 y 2018
las personas naturales y las sucesiones ilíquidas”.
Otro dato importante frente a este nuevo impuesto radica en su tarifa, la cual, para personas jurídicas, será del
1.15% para el año 2015, del 1.0% para el año 2016 y del 0.40% para el año 2017. La tabla del año 2015 será la
siguiente:
2014 2013
Corriente
Salarios por pagar $1.152 $1.287
Cesantías - Ley 50 de 1990 normas posteriores 4.262 3.939
Intereses sobre cesantías 835 795
Vacaciones consolidadas 1.894 1.661
Prima de servicios 108 89
Subtotal obligaciones laborales corrientes $8.251 $7.771
No corriente
Para el período de estos estados financieros Almacenes LA 14 cumplió oportuna e íntegramente con todas las
obligaciones relativas a los aportes a la seguridad social.
2014 2013
Corto plazo
Anticipos y avances recibidos $127 $115
Ingresos recibidos para terceros (1) 11.990 9.943
Diferidos 573 435
Retención a terceros sobre contratos 112 104
TOTAL OTROS PASIVOS $12.802 $10.597
(1) La cuenta se compone principalmente por ingresos recibidos para terceros, el saldo restante es generado por
depósitos (recaudos) recibidos para Emcali, Giros y Finanzas y Gases de Occidente.
Capital social
El capital social autorizado de la Compañía está representado en 41.000.000 acciones ordinarias de valor nominal
de $1.000 cada una, el capital suscrito y pagado asciende a $41.000.
Reservas
Almacenes LA 14 S.A. está obligado a apropiar como reserva legal el 10% de sus utilidades netas anuales, hasta
que el saldo acumulado sea superior al 50% del capital suscrito. Esta reserva no es susceptible de distribuirse
antes de que se liquide la sociedad.
Revalorización del patrimonio
En esta cuenta se registró el cargo por corrección monetaria hasta el 31 de diciembre de 2006, fecha en la
que se dejó de calcular los ajustes por inflación debido a su eliminación. Esta partida solo es susceptible de ser
capitalizada.
Durante el año 2007, la administración determinó registrar como menor valor del patrimonio un nuevo impuesto
llamado “Impuesto al Patrimonio”, establecido en la Ley 1111 del año 2006, con la cual se realizaron pagos del
impuesto liquidado desde el año 2007 hasta el año 2010.
Durante el 2011, la administración determinó registrar como menor valor del patrimonio $23.343, por concepto de
“Impuesto al patrimonio” establecido en la Ley 1370 del 30 de diciembre de 2009, con la cual se realizarán pagos
del impuesto liquidado desde el año 2011 hasta el año 2014.
El impuesto a la riqueza
Conserva las características del impuesto al patrimonio, el cual es una obligación económica de tipo fiscal, que se
genera por la posesión de riqueza a una fecha específica (1 de enero de 2015), por un valor superior a $1.000 de
patrimonio líquido fiscal (patrimonio bruto menos deudas). Recae sobre las personas jurídicas, responsables del
impuesto de renta, para los años 2015, 2016 y 2017. En el caso de Almacenes LA 14 S.A., se proyecta para el 2015
un pago aproximado de $4.863, previa depuración según la Norma.
2014 2013
Ingresos operacionales
Ventas $1.231.697 $1.163.394
Descuentos comerciales condicionados 12.237 12.178
Subtotal ingresos operacionales $1.243.934 $1.175.572
2014 2013
Salarios y prestaciones sociales
Sueldos $42.942 $40.275
Horas extras y recargos 13.262 11.295
Aportes a fondos de pensiones y/o cesantías 6.859 6.303
Auxilios 5.869 5.522
Cesantías 5.467 5.059
Prima de servicios 5.293 4.861
Aportes a entidades promotoras de salud 599 4.484
2014 2013
Otros Gastos Operacionales de administración y ventas
Gas 18 21
Estampillas 67 84
Otros 12 7
Para el año 2014 los rubros que más se incrementaron fueron los gastos de viaje principalmente de los
departamentos de Control procesos, Desarrollo Humano, Inventarios, Proyecto Iraca- SAP.
2014 2013
Ingresos No Operacionales
Dividendos $3.650 $21
Utilidad método de participación 79 -
Arrendamientos locales y otros 561 405
Financieros (2) 1.257 692
Comisiones 1.901 865
Honorarios 477 -
Servicios 910 858
Utilidad en venta de propiedad, planta y equipo, y otros activos (1) 6.002 5.206
(1) La utilidad de la venta de propiedad, planta y equipo, y otros activos, se generó por la venta parcial a METROCALI
S.A. de dos franjas de terreno y la venta de los predios de Almacenes LA 14 No. 2 y de Santa Elena a Inversora
Cardupa S.A.S.
(2) Financieros
2014 2013
Intereses $1.008 $456
Diferencia en cambio 249 236
Subtotal de ingresos no operacionales - financieros $1.257 $692
2014 2013
Egresos no operacionales
No se tiene conocimiento de hechos posteriores ocurridos entre la fecha de cierre de estos estados financieros y la
fecha de este informe, que no hayan sido en ellos revelados y puedan afectarlos significativamente.
INDICADORES DE LIQUIDEZ
Razón corriente 1,17 1,01
Prueba ácida (veces) 0,75 0,60
Capital de trabajo $ 62.793 $ 5.102
INDICADORES DE ENDEUDAMIENTO
Endeudamiento total 51,98% 48,62%
Endeudamiento financiero 30,06% 28,49%
Concentración endeudamiento a corto plazo 47,60% 51,65%
Apalancamiento (Laverage) total 108,23% 94,63%
Apalancamiento a corto plazo 51,52% 48,88%
Apalancamiento financiero 62,59% 55,44%
INDICADORES DE RENTABILIDAD
Ventas totales $ 1.243.934 $ 1.175.572
Otros ingresos operacionales 103.520 117.412
Costo de venta 1.005.473 963.112
Utilidad neta 9.891 2.427
Patrimonio 706.998 707.728
Utilidad bruta 341.981 329.872
Utilidad operacional 47.003 42.830
Ebitda (operacional) 61.841 59.232
Ktno (capital de trabajo neto operativo) =Cxc+Inv-Cp 121.254 135.893
Ebitda (total) 66.142 58.201
Margen de ventas mercancía 18,37% 17,22%
Margen operacional 3,49% 3,31%
Margen neto 0,73% 0,19%
Margen bruto total 25,38% 25,51%
INDICADORES DE EFICIENCIA
Rotación de activos totales 0,92 0,94
Rotación de cartera 5,42 5,51
Días de cartera 67,35 66,24
Rotación de inventarios 6,88 6,60
Días de inventarios 53,04 55,28
Rotación de cuentas por pagar proveedores 4,31 4,78
Días de cuentas por pagar proveedores 84,60 76,30
Rotación cartera e ingresos por cobrar 7,06 7,55
Días de cartera e e ingresos por cobrar 51,72 48,36
INDICADORES DE VIABILIDAD
Cobertura de intereses 1,26 1,20
Ebitda / gasto financiero 1,77 1,64
Propiedad, planta y equipo (patrimonio - valorización) 142,72% 133,84%
BALANCE
Activos totales $ 1.472.203 $1.377.484
Pasivos totales $ 765.205 $669.756
Ventas netas $ 1.243.934 $1.175.572
Utilidad neta $ 9.891 $2.427
1.500.000
2014 -2013
1.000.000
500.000
0
6,88%
2011 2012 2013 2014
PASIVOS TOTALES
2014 -2013
1.000.000
500.000
0
14,25%
2011 2012 2013 2014
1.300.000
2014-2013
1.200.000
1.100.000
1.000.000
5,82%
2011 2012 2013 2014
UTILIDAD
15.000
2014-2013
10.000
5.000
307,54%
0
2011 2012 2013 2014
Señores
Asamblea de Accionistas de Almacenes LA14 S.A.
La Ciudad
Los suscritos Representante Legal y Contadora Pública de la matriz Almacenes LA 14 S.A., cada uno dentro de su
competencia.
CERTIFICAMOS:
Que en forma previa hemos verificado las afirmaciones contenidas en los estados financieros de la matriz y filial
al 31 de diciembre de 2014 y 2013, conforme al reglamento y que las mismas se han tomado fielmente de los
libros.
De acuerdo con lo anterior, en relación con los estados financieros mencionados, manifestamos lo siguiente:
1. Los activos y pasivos de la Compañía existen y las transacciones registradas se han efectuado en el año
correspondiente.
3. Los activos representan derechos obtenidos y los pasivos representan obligaciones a cargo de la Compañía.
4. Todos los elementos han sido reconocidos por los importes apropiados.
Lo anterior para efectos de dar cumplimiento al artículo 37 de la Ley 222 de 1995, Ley 603 de 2000, Decreto
1406 de 1999 y el Decreto 2649 de 1993 incluyendo sus correspondientes notas que forman un todo indivisible
con estos.
Para constancia se firma la presente certificación a los treinta (30) días del mes de enero de 2015.
Cordialmente,
_________________________________ ___________________________
LELIA CARDONA ECHEVERRY LUZ MARINA FIGUEROA
Representante Legal Contadora General
Tarjeta Profesional No. 19142 –T.
Notas 2014
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Disponible 3 $ 71.167
Inversiones negociables 4 242
Deudores varios neto 6 201.737
Inventarios 7 152.405
Diferidos 10 1.797
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 427.348
ACTIVO NO CORRIENTE
Inversiones permanentes 5 2.639
Deudores varios neto 6 84.856
Propiedad, planta y equipo neto 8 379.958
Intangibles 9 136.326
Diferidos 10 424
Valorizaciones 11 440.461
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 1.044.664
TOTAL ACTIVO $1.472.012
Cuentas de orden 385.409
PASIVO Y PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS
PASIVO CORRIENTE
Obligaciones financieras 13 45.785
Proveedores 14 255.389
Cuentas por pagar 15 29.033
Dividendos 15 4.704
Impuestos, gravámenes y tasas 16 7.137
Obligaciones laborales 17 8.306
Pasivos estimados 431
Otros pasivos 18 13.229
TOTAL PASIVO CORRIENTE 364.014
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones financieras 13 396.736
Dividendos 15 2.765
Obligaciones laborales 17 1.446
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 400.947
TOTAL PASIVO $ 764.961
Interés minoritario 15 11
PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS 19 707.040
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS $ 1.472.012
Cuentas de orden 12 $385.409
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
Notas 2014
GASTOS OPERACIONALES
Salarios y prestaciones sociales 94.965
Otros de administración y ventas 184.690
Depreciaciones 14.881
TOTAL GASTOS OPERACIONALES 21 294.536
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
Reservas
Obligatoria Ocasionales
Revalorización
del Patrimonio
Capital Social
Superávit por
de Ejercicios
Valorización
Nota No. 11
Adquisición
Utilidad del
Propiedad
Anteriores
Utilidades
Reservas
y Equipo
Ejercicio
Planta
Legal
Total
Total
SALDO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 41.000 20.500 140.756 161.256 37.166 447.395 18.484 2.427 707.728
SALDO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014 $ 41.000 $ 20.500 $ 140.756 $ 161.256 $ 37.166 $ 440.460 $ 16.711 $ 10.447 $ 707.040
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014
ACTIVIDADES DE OPERACIÓN
Recibido por venta de bienes y servicios $1.641.053
Pagado a proveedores (1.108.695)
Pagado por salarios y prestaciones sociales a empleados (90.846)
Pagado por gastos de administración y ventas (363.180)
Pagado por impuestos (33.552)
Total efectivo generado en (utilizado por) la operación 44.780
ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Adquisición de propiedad, planta y equipo (13.904)
Subtotal efectivo neto utilizado en inversión de capital (13.904)
ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
Préstamos recibidos 67.809
Pago servicio de la deuda (85.760)
Total efectivo neto utilizado en la financiación (17.951)
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014
FUENTES DE RECURSO
Los recursos se generaron en:
UTILIDADES NETAS $10.447
Más depreciaciones 14.881
Más amortizaciones 914
Menos utilidad en venta de activos (6.064)
Menos recuperación de provisiones y depreciaciones (386)
Más gastos en provisión 638
Más pérdida en ventas de activos 326
CAPITAL DE TRABAJO PROVISTO POR LAS OPERACIONES $ 20.756
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
2014
(*) Los suscritos Representante Legal y Contador Público, certificamos que hemos verificado previamente las
afirmaciones contenidas en estos estados financieros y que los mismos han sido tomados fielmente de los libros
de contabilidad.
Leila Cardona de Echeverry Luz Marina Figueroa Angie Stephany Diaz Zuñiga
Representante Legal (*) Contador (*) Revisor Fiscal
T.P. No. 19.142-T T.P. No. 190842-T
(Ver mi informe adjunto)
Designado por Deloitte & Touche Ltda.
La matriz fue constituida de acuerdo con las leyes trabajo para Armenia en el 2013, un promedio de 150
colombianas el 23 de diciembre de 1963. La matriz es empleos directos más, aportados con la apertura de
una Cadena de Almacenes orgullosamente colombiana, Neiva y Pance en el 2014 y aproximadamente 100
especializada en el comercio minorista de bienes y que aportará nuestra próxima apertura de 2015 en la
servicios, la cual integra importantes categorías de ciudad de Girardot.
consumo masivo para el hogar. Nuestra trayectoria
nos ha permitido consolidarnos como líderes en CANALES DE VENTA.
el suroccidente del país y también alcanzar gran -Cadena de Tiendas y Locales Especializados.
proyección nacional a través del proceso de expansión -Tienda Virtual
que se ha venido desarrollando en los últimos años. -Ventas Institucionales
(*) Corresponde a la sumatoria de los estados financieros individuales sin las eliminaciones de las operaciones y
saldos recíprocos.
El control de La compañía HuellaCreativa S.A. se adquirió durante el año 2014, razón por la que los estados
financieros no se presentan comparativos.
Las inversiones han sido clasificadas de acuerdo a La depreciación se efectúa por el método de línea
la expectativa de realización que para nuestro caso recta y se calcula sobre el costo ajustado.
se tiene el propósito de mantenerlas en largo plazo,
La vida útil de los activos fijos depreciables es:
así sean de renta fija o variable, controlantes o no
Inmuebles entre 20 y 40 años según la vida económica
controlantes.
del inmueble, maquinaria, equipos y bienes muebles
10 años y los vehículos y computadoras 5 años.
Inversiones permanentes de controlantes
Las inversiones permanentes de controlantes se Intangibles
valoran por el método de particpación patrimonial. Son los recursos obtenidos por un ente económico
que, careciendo de naturaleza material, implican un
Inversiones permanentes no controladas derecho o privilegio oponible a terceros, así como los
La actualización de las valorizaciones de con derechos derivados de bienes entregados en fiducia
inversiones se realizaron de acuerdo al valor intrínseco mercantil. En éste se registran crédito mercantil, Good
para empresas no participantes en el mercado de Will, marcas, patentes y los leasing financieros. La vida
capitales; para el caso de las acciones del Grupo AVAL útil de los leasing financieros se amortiza: Inmuebles
y Davivienda la valoración se calculó con el promedio 20 años, maquinaria, equipos y bienes muebles 10 años
de las cotizaciones más representativas de la bolsa de y los vehículos y computadoras 5 años.
contable a través de provisiones, dicho reconocimiento Porcentaje 39% 40% 42% 43%
debe efectuarse durante el período en que se origine,
afectando los activos o los resultados de la matriz y Ingresos
filial. El ingreso se reconoce cuando se transfieren los
riesgos y beneficios de los productos de forma
Provisión impuesto de renta completa en cada operación de venta.
La matriz y la filial determinan la provisión para Los ingresos por exhibiciones y espacios para eventos
impuesto sobre la renta y complementarios y el especiales en los puntos de venta, se registran en el
impuesto sobre la renta para la equidad (CREE) con mes que se causen.
base en la utilidad gravable o la renta presuntiva,
la mayor, estimada a tasas especificadas en la ley Los ingresos financieros y extraordinarios que percibe
de impuestos; además, registra como impuesto de el ente económico se reconocen en el mes en que
renta diferido el efecto de las diferencias temporales se causan, y los provenientes de servicios, durante
entre libros e impuestos en el tratamiento de ciertas el período estipulado en términos contractuales o
partidas, siempre que exista una expectativa razonable cuando los servicios se presten.
de que tales diferencias se revertirán.
2014
Inversiones de renta variable controlada y no controlada, voluntaria
participativa
Proindustrías Cauca S.A.S.) $2.065
Grupo Aval (Banco de Bogotá y Banco Occidente) 290
Centro de Eventos Valle del Pacífico S.A. 250
Banco de Davivienda 5
Infraestructura Urbana S.A. 1
TOTAL DE INVERSIONES PERMANENTES $2.611
Inversiones de renta variable no controladas, forzosas y no participativas
Derechos en clubes sociales 28
TOTAL DE INVERSIONES PERMANENTES Y DERECHOS $2.639
Proindustrias Cauca S.A entro en liquidación el dia 29 de diciembre de 2014 según certificado de camara de
comercio.
NO CORRIENTE
Clientes 519
Cuentas corrientes comerciales (1) 81.451
Anticipos y avances (2) 388
Ingresos por cobrar (4) 2.493
Reclamaciones 3
Cuentas por cobrar a trabajadores 2
TOTAL NO CORRIENTE $ 84.856
TOTAL DEUDORES $ 286.888
2014
Detalle de las principales cuentas corrientes comerciales
Inversiones LA 14 S.A. $198.939
Inversora Cardupa SAS 5.850
Grupo Octus SAS 5.460
Huella Creativa S.A. 3.627
(2)-Los Anticipos y avances para el año 2014 a comparación con el año anterior disminuyeron ya que la mayoría
de los anticipos se fueron legalizando a lo largo del año.
(3)- El anticipo de impuestos se ve incrementado por el saldo a favor del año 2014 por $11.665 y 2013 por
$12.636M. Durante el año 2014 nos devolvió la DIAN $7.723 provenientes del año 2012, lo que genera un saldo
actual de $24.301. La Filial tiene saldo a favor renta del año 2010 al 2014 por $ 2.762 y 6 bimestre de Impuesto
a las ventas por $60.906.
(4)- Los ingresos por cobrar corresponde a las deudas contraídas por terceros por concepto de alquiler de espacios
dentro del punto de venta y locales comerciales.
$ 8.426
(5)- Los Anticipos de impuestos y contribuciones se detallan principalmente con el anticipo de impuesto a las
ventas retenido del año y otras retenciones ICA, anticipo de industria y comercio, avisos y tableros.
$ 2.978
La cuenta de deudores ha sido clasificada como corriente o no corriente de acuerdo a criterios realización pactados
o estimados para los siguientes doce meses; sobre este rubro se ha realizado provisión general a deudores que
excedan los 90 días de acuerdo al decreto 187 de 1975 en sus artículos 74 y 75.
Los deudores no tienen restricciones o gravámenes que limiten su negociabilidad o realización entre la matriz y
la filial.
2014
Mercancía para la venta $150.276
Materiales, repuestos y accesorios 1.680
Inventarios en tránsito 449
TOTAL INVENTARIOS $152.405
Los inventarios no tienen restricciones o gravámenes que limiten su negociabilidad o realización y se encuentran
debidamente asegurados contra todo riesgo.
2014
Terrenos $70.463
Construcciones en curso 1.282
Maquinaría y equipo en montaje 131
Construcciones y edificaciones 371.643
Maquinaria, equipos y muebles 98.994
Flota y equipo de transporte 4.242
Acueducto, plantas y redes 2.883
Equipos de seguridad y vigilancia 5.960
SUBTOTAL PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO $ 555.598
Depreciación acumulada (175.640)
TOTAL PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO NETO $ 379.958
Se realizaron edificaciones y adecuaciones locativas en el proyecto tienda Girardot por $1.282 y compra de equipos
y muebles por $131. Compra de lote en Yumbo por $12.613
Se construyeron las tiendas de Neiva por un valor de $22.861 y la tienda de Pance por un valor de $2.112;
se realizaron adecuaciones y edificaciones en las tiendas de Armenia, Manizales, Buenaventura, Boulevar y
Cosmocentro por $1.298
La matriz realizó compra de equipo de cómputo para la tienda de Calima por $452 y maquinaria, equipo y muebles
para la tienda de Neiva por $3.906; seguido por la Tienda de Pance por $406.
La matriz realizó venta parcial por $117 a METROCALI S.A. de dos franjas de terreno que se requería para ejecución
del sistema integrado masivo del municipio de Cali adecuación del espacio del corredor troncal de la calle 5, con
un área 103,93 M2 de área vendida quedando un área de 14.681,43 M2 que es de propiedad de Almacenes LA 14
S.A. según escritura pública No. 1109 del 28 de agosto de 2014.
Venta por $ 2.800 a INVERSORA CARDUPA S.A.S. del predio ubicado en la calle 14 No. 9-04 centro; el cual consta de
9 lotes y en el que actualmente opera nuestra tienda LA 14 de Santa Helena. Según acta 850 del 22 de Diciembre
de 2014.
Venta del Predio No. FMI 370-176237 LA 14 No. 2 a INVERSORA CARDUPA S.A.S. por $3.200
Los avalúos técnicos de bienes inmuebles y bienes muebles de la matriz y sus filiales colombianas son realizados
cada tres años, de acuerdo con el articulo 64 del decreto 2649 de 1993.
Los bienes de la matriz y sus filiales se encuentran cubiertos con pólizas de seguros.
2014
Crédito mercantil
Adquiridas o compradas $10.943
Marcas
Formadas 376
Derechos
En fideicomisos de administración (1) 91.365
Bienes recibidos en arrendamiento financiero y otros (2) 36.578
Licencias 1.844
Amortizaciones (4.780)
TOTAL INTANGIBLES $136.326
(1) El saldo de la cuenta corresponde a compra de derecho fiduciario de Calima Centro Comercial Bogotá, predio
ubicado en la calle 19 No. 28 - 80, como titular del derecho de la propiedad mediante un contrato de fiducia
mercantil irrevocable de administración No. 3-1-0647 con Fiducafé por valor de $91.365 equivalentes a una
participación del 17,27%.
(2) El valor de los bienes recibidos en arrendamiento se incremento en un 37% el incrementos corresponde a
contratos de Leasing con el Banco de Occidente para adquirir la licencia de SAP y suministro e instalación de
equipos, de elementos y accesorios para montaje, arranque y puesta en funcionamiento del aire acondicionado.
Impermeabilización y acabados de pisos de los cuartos fríos, zonas de cuartos especiales y de equipos de
refrigeración de la tienda de Neiva.
El contrato de leasing con el Banco Corpbanca corresponde a equipo periférico, redes y equipos de computo,
suministro e instalación de ascensores de la tienda de Pance y equipos de computo para el programa SAP.
El contrato de leasing con el Banco de Bogotá corresponde a equipos de conectividad de redes y datos de fibra
óptica, servidores, Oracle, licencias, equipos de cómputo, cableado eléctricos de la estructura de telecomunicación
para la tienda de Neiva.
El contrato de leasing con el Banco Helm Bank corresponde a equipos de refrigeración de Buenaventura y Avenida
Sexta.
ALMACENES
ALMACENESLA
LA14
14S.A.
S.A. INFORME
INFORME FINANCIERO
FINANCIEROYYBALANCE
BALANCESOCIAL
SOCIAL2014
2014 77
79
NOTA 10. DIFERIDOS
En millones de pesos colombianos, excepto cuando se indique lo contrario.
2014
CORRIENTE
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADOS
Seguros y fianzas $ 1.033
Mantenimiento - equipo 2
TOTAL GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 1.035
CARGOS DIFERIDOS
Organización y preoperativos 1
TOTAL CORRIENTE 1.797
NO CORRIENTE
CARGOS DIFERIDOS
(1) Corresponden a gastos de la operación de las construcciones, adecuaciones y puesta en marcha de los nuevos
formatos que Almacenes LA 14 S.A, en los que se destacan los puntos de venta de Centenario, Small Center Dapa
y Centro Sur.
2014
Terrenos, construcciones y edificaciones (1) $441.304
Inversiones permanentes (2) (843)
TOTAL VALORIZACIONES $440.461
(1) Se realizó ajuste a los bienes inmuebles avaluados técnicamente por especialistas de la Lonja de Avaluadores
de Cali y del Occidente Colombiano.
(2) La actualización de las valorizaciones se realizó de acuerdo con certificado patrimonial emitido a diciembre 31
de 2014 para empresas no participantes en el mercado de capitales; para el caso de las acciones del grupo AVAL
la valoración se calculó con el promedio de las cotizaciones más representativas de la bolsa de valores del mes de
diciembre de 2014, de acuerdo a Decreto 2649 artículo 61.
2014
CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS
Derechos contingentes
Diversas (adquiridos por recibir) (1) $88
Bienes y valores entregados en garantía 44.328
Subtotal cuentas de orden deudoras 44.416
Deudoras fiscales (6) 153.982
Deudoras de control
Responsabilidades contingentes
Bienes y valores recibidos en custodia 221
Bienes y valores recibidos de terceros (3) 14.997
Litigios y demandas (4) 2.245
Otras responsabilidades contingentes (5) 47.321
Subtotal responsabilidades contingentes 64.784
TOTAL CUENTAS DE ORDEN ACREEDORAS 64.784
TOTAL CUENTAS DE ORDEN $385.409
((1) Representan valores por reclamaciones a compañías de seguros, las cuales se encuentran pendientes de
cobro.
(2) Corresponde a inventario retail a precio de venta en los almacenes a 31 de Diciembre de 2014.
(3) Representan el inventario de mercancía de proveedores bajo la modalidad de consignación (POS).
(4) Procesos jurídicos que terceros han entablado contra Almacenes LA 14 S.A.
(A) Por proceso reivindicatorio del juzgado civil 3 del circuito de Buenaventura. La sentencia de la primera instancia
fue desfavorable. La probabilidad de éxito esperada está en un 50%.
(B) Demanda en proceso ordinario civil por reconocimiento en un 50% en perjuicios por caída dentro del centro
comercial. La audiencia de conciliación en el juzgado 8 civil de Cali arrojó un resultado no favorable (incierto) para
Almacenes la 14. La probabilidad de éxito esperada está en un 50%.
(C) Por tres procesos (2 Pereira y 1 de Cali) llevados a cabo por la superintendencia de Industria y Comercio por
competencia desleal
Se estima que las dos demandas de Pereira no tienen probabilidad de ganarse, pero la de Cali, tiene probabilidad
de éxito de un 50%.
(5) Otras responsabilidades contingentes corresponde a garantía de deuda contraidas por Inversiones LA 14 S.A.
por $44.000 corresponden a contratos de leasing con Helm Bank, Bancolombia, Corpbanca y Banco de Occidente.
(6) en la otras cuentas deudoras corresponde al valor asegurado de los activos filial
2014
CORRIENTE
Obligaciones en moneda nacional
Obligaciones con bancos y corporaciones financieras $42.798
Subtotal obligaciones en moneda nacional 42.798
Obligaciones en moneda extranjera
Cartas de crédito 2.987
Subtotal obligaciones en moneda extranjera 2.987
TOTAL CORRIENTE 45.785
NO CORRIENTE
Los pasivos financieros están garantizados con bienes inmuebles y garantías reales.
2014
Obligaciones del exterior $400
Proveedores nacionales 254.989
Total $255.389
2014
Corriente
Cuentas corrientes comerciales (1) $1.388
A contratistas 2.558
Órdenes de compra por utilizar (2) 5.243
Costos y gastos por pagar (3) 9.244
Retención en la fuente 2.324
Dividendos (5) 4.704
Impuesto a las ventas retenido 794
Impuesto de industria y comercio retenido 269
Retenciones y aportes de nómina (4) 1.570
Acreedores varios 5.643
No corriente
Dividendos no corrientes 2.765
TOTAL CUENTAS POR PAGAR $36.502
Interés minoritarios $ 11
(1) Las cuentas corrientes comerciales corresponden a cuentas por pagar a las empresas comerciales.
(2) Las órdenes de compra por utilizar corresponden a bonos vendidos y entregados a clientes en espera de que se
conviertan en un medio de pago con el cual se rediman.
(3) Los costos y gastos por pagar están representados en las obligaciones de tipo legal, comisiones, honorarios,
servicios técnicos y de mantenimiento, arrendamientos, transportes, fletes y acarreos, servicios públicos, seguros,
gastos de representación, entre otros.
(4) Al 31 de Diciembre de 2014 y 2013 , la compañía y la filial cumplió satisfactoriamente con todas las normas
relativas a los aportes por conceptos de la Ley de Seguridad Social y Parafiscales.
(5) La matriz y la filiar distribuyeron dividendos en año 2014
2014
Impuesto de renta y complementarios $ (27.003)
Impuesto del CREE (5.187)
Impuesto a las ventas (61)
Anticipo retención de industria y comercio (531)
Impuesto a las ventas retenido (1.616)
Autorretención de industria y comercio (836)
INCLUIDOS EN EL ACTIVO CORRIENTE (NOTA 6) (35.234)
Impuesto sobre las ventas por pagar 5.134
Impuesto de industria y comercio 1.159
Impuesto a la equidad CREE 9
Valorización 819
Cuotas de fomento 16
Conciliación entre la utilidad contable y la renta gravable para efectos fiscales es:
Utilidad contable sobre los impuestos sobre la renta $14.927
Más:
Precios de venta de activos fijos inmuebles vendidos (poseídos más de dos años) 6.307
Precios de venta de activos fijos muebles vendidos (poseídos más de dos años) 14
Total precio de venta $6.321
2014
Costo fiscal de los activos fijos inmuebles vendidos 2.542
Costo fiscal de los activos fijos muebles vendidos 5
Total costo $2.547
Ganancias ocasionales gravables 3.774
Impuesto sobre la renta y ganancias ocasionales f. En aplicación de los artículos 188 y 189 del estatuto
aplicada a la matriz y filial tributario, por los años gravables 2013 y 2014, la
compañía estableció su impuesto de renta sobre la
Las disposiciones fiscales vigentes aplicables a renta líquida gravable para el año 2014, las cuales
Almacenes LA 14 S.A. estipulan que: quedaron gravadas con el 25%. Para el 2014 se cálcula
sobre la renta presuntiva un porcentaje del 25%.
a. Las rentas fiscales se gravaban a la tarifa de 33%
según la Ley 1111 de 2006. A partir del año 2013 por g. Impuesto sobre la renta para la equidad (CREE)
la Ley 1607 de Diciembre del 2012, quedará gravada Créase, a partir del 1º de enero de 2013, el impuesto
con el 25% de renta y un 9% del nuevo impuesto CREE sobre la renta para la equidad – CREE como el aporte
dirigido a Bienestar Familiar, SENA y Seguridad Social; con el que contribuyen las sociedades y personas
en reemplazo de los parafiscales y el aporte en salud jurídicas y asimiladas contribuyentes declarantes del
del empleador que se cargaba a la nómina. El CREE será impuesto sobre la renta y complementarios en bene-
un Impuesto no deducible del impuesto de renta. ficio de los trabajadores, la generación de empleo y la
inversión social con aportes al SENA, ICBF, el sistema
b. La base para determinar el impuesto sobre la renta de Seguridad Social de Salud y transitoriamente a
no puede ser inferior al 3% de su patrimonio líquido las universidades públicas y a la inversión social del
en el último día del ejercicio gravable inmediatamente sistema agropecuario.
anterior.
Para los años 2014 y 2013, la matriz viene liquidando el La tarifa es de 8%, sin embargo, de manera transitoria y
Impuesto de renta sobre la renta presuntiva. En el caso por los años 2013, 2014 y 2015 la tarifa será de 9%. La
de la filial, liquida el impuesto de renta para los mismos base gravable son los ingresos brutos del año incluyendo
años sobre la renta líquida. A diferencia del impuesto la ganancia ocasional menos las devoluciones, rebajas
de renta, el CREE, tanto para la matriz como la filial, y descuentos, menos los ingresos no constitutivos
liquidaron su impuesto sobre la renta líquida. de renta ni ganancia ocasional (Incrngo), menos los
costos y deducciones pero sin incluir las donaciones,
Al 31 de diciembre de 2013 la matriz cuenta con exceso las contribuciones a los fondos mutuos de inversión,
de renta presuntiva sobre renta liquida reajustada la deducción en activos fijos productores de renta y
fiscalmente por valor 489M, el cual se compensa con la deducciones por ciencia y tecnología y medio ambiente
declaracion año 2014 que de igual forma tendrá exceso y finalmente menos algunas rentas exentas. El CREE
de renta presuntiva para compensar en el próximo año. no permite la compensación de pérdidas fiscales ni la
compensación por excesos de renta presuntiva.
c. A partir del año gravable 2007 se eliminaron los
ajustes integrales por inflación para efectos fiscales Este nuevo impuesto tuvo varias novedades que
y se reactivo el impuesto a las ganancias ocasionales detallamos a continuación:
para las personas jurídicas calculado sobre el total -Con el Decreto 0862 del 26 de Abril del 2013 el
de los ingresos que por este concepto obtengan los Estado Colombiano implemento la obligación por
contribuyentes durante el año gravable. parte de los Contribuyentes de practicar la retención
por el impuesto CREE teniendo presente sus tarifas
d. En el 2014 el gravamen a los movimientos financieros respectivas y de presentar y pagar la Declaración.
continúa siendo deducible en el 50% y el Impuesto de
Industria y Comercio, Avisos - tableros y Predial en el -Con el Decreto 1828 del 27 de Agosto del 2013, los
100%. Con la Ley 1739 del 2016 al 2018 continuará con Contribuyentes Responsables del Impuesto CREE
el 4 por mil y a partir del 2019 al 2021 se irá reduciendo pasaro a ser Autorretenedores a partir del 1ro. de
un punto. Septiembre del 2013.
e. Con la Ley 1430 del 29 de diciembre de 2010, se -Con el Decreto 014 del 2014, la nación modificó las
elimina la deducción especial por inversión en activos tarifas del Impuesto CREE para el 2014, pasando del
fijos reales productivos a partir del año gravable 2011. 0.30% en el 2013 al 0.40% para el 2014.
Las Empresas que hubieran presentado solicitud para
acceder a contratos de estabilidad jurídica antes del Con la Ley 1739 del 23 de diciembre del 2014:
01 de noviembre de 2010, tendrán la posibilidad de
estabilizar esta norma por un término máximo de tres Artículo 22-2, estableció: Compensación de pérdidas
años. fiscales. Las pérdidas fiscales en que incurran los
contribuyentes del impuesto sobre la renta para la equidad - CREE a partir del año gravable 2015, podrán
compensarse en este impuesto de conformidad con lo establecido en el artículo 147 del estatuto tributario
nacional.
Artículo 17°. Modifíquese el artículo 23 de la Ley 1607 de 2012 el cual quedará así: “Artículo 23. La tarifa del
impuesto sobre la renta para la equidad - CREE a que se refiere el artículo 20 de la presente ley, será del ocho por
ciento (8%). Parágrafo. A partir del período gravable 2016, la tarífa será del nueve por ciento (9%).
h. Exoneración de aportes parafiscales y contribución a salud
Los empleadores personas jurídicas declarantes del impuesto de renta y complementarios se exoneran de las
contribuciones al SENA, ICBF al régimen de Seguridad Social en Salud, respecto de los trabajadores que devenguen
hasta 10 salarios mínimos mensuales.
i. Dividendos o participación en utilidades
Se incluye en la definición de dividendos la transferencia de utilidades provenientes de rentas de fuente nacional
obtenidas a través de las agencias, establecimientos permanentes o sucursales en Colombia a favor de las
vinculadas extranjeras; el ingreso se causa al momento de las transferencias de las utilidades al exterior.
Se modifica la regla para determinar los dividendos no gravados en cabeza de los accionistas para las utilidades
obtenidas a partir del 1º de enero de 2013, con lo cual se evita la doble tributación socio-accionista.
j. Ganancias ocasionales
Se reduce de 33% a 10% la tarifa del impuesto para las ganancias ocasionales por la venta de activos fijos poseídos
por más de dos años o por la percepción de donaciones.
k. La declaración de renta años 2014, 2013, 2012 y 2011 arrojo saldo a favor originado por los anticipos de
retención.
l. Por el saldo a favor en Renta del 2010 se solicitó compensanción ante la DIAN aplicadas a las declaraciones de
retención en la fuente de los períodos enero, febrero, marzo y julio y el primer período de IVA (Bimestre enero-
febrero) del año 2011, quedando en firme su compensación en el año 2012.
m. Ha sido necesario nuevamente la modificación de la declaración de renta 2010, radica el 27 marzo año 2013,
motivada por la inclusión de deducciones en inversión en activos fijos reales productivos del bien de Bogotá por
$171.000, generando una deducción de 51.300, acorde al criterio de nuestros asesores tributarios.
n. Creación de la tasa cree
Este tributo tendrá aplicación desde el año 2015 hasta el 2018 y será la resultante de aplicar la siguiente tabla:
-Es importante resaltar que la base de esta sobretasa no será el CREE como tal, sino la base gravable del mismo,
sobre la cual liquidó dicho impuesto para el año anterior. Esta sobretasa se pagará en dos cuotas anuales a modo
de anticipo.
-Se fija la tarifa del CREE en 9% y las pérdidas fiscales en que incurran los contribuyentes de este impuesto a partir
del año gravable 2015, podrán compensarse en este impuesto de conformidad con lo establecido en el artículo
147 del estatuto tributario nacional.
2014
Corriente
Salarios por pagar $1.152
Cesantías - Ley 50 de 1990 normas posteriores 4.294
Intereses sobre cesantías 839
Vacaciones consolidadas 1.913
Prima de servicios 108
Subtotal obligaciones laborales corrientes $8.306
No corriente
Para el periodo de estos estados financieros la matriz y la filial a cumplió oportuna e íntegramente con todas las
obligaciones relativas a los aportes a la Seguridad Social.
2014
Corto plazo
Anticipos y avances recibidos $127
Ingresos recibidos para terceros (1) 12.417
Diferidos 573
Retención a terceros sobre contratos 112
TOTAL OTROS PASIVOS $13.229
(1) En la matriz la cuenta se compone principalmente por ingresos recibidos para terceros, el saldo restante es
generado por depósitos (recaudos) recibidos para Emcali, Giros y Finanzas y Gases de Occidente.
Capital Social
El Capital Social Autorizado de la Matriz está representado en 41.000.000 acciones ordinarias de valor nominal de
$1.000 cada una, el capital suscrito y pagado asciende a $41.000.
Reservas
La matriz y la reserva está obligado a apropiar como Reserva Legal el 10% de sus utilidades netas anuales, hasta
que el saldo acumulado sea superior al 50% del capital suscrito. Esta reserva no es susceptible de distribuirse
antes de que se liquide la Sociedad.
Revalorizacion del patrimonio
En esta cuenta se registró el cargo por corrección monetaria hasta el 31 de diciembre de 2006, fecha en la
que se dejó de calcular los ajustes por inflación debido a su eliminación. Esta partida solo es susceptible de ser
capitalizada.
Durante el 2007, la administración determinó registrar como menor valor del patrimonio un nuevo impuesto
llamado “Impuesto al Patrimonio”, establecido en la ley 1111 del año 2006, con la cual se realizaron pagos del
impuesto liquidado desde el año 2007 hasta el 2010.
Durante el 2011, la matriz determinó registrar como menor valor del patrimonio $ 23.343, por concepto de
“Impuesto al patrimonio” establecido en la ley 1370 del 30 de diciembre de 2009, con la cual se realizarán pagos
del impuesto liquidado desde el año 2011 hasta el 2014.
Impuesto a la riqueza
Conserva las características del impuesto al patrimonio, el cual es una obligación económica de tipo fiscal, que
se genera por la posesión de riqueza a una fecha específica (enero 1 de 2015), por un valor superior a $1.000
patrimonio líquido fiscal (patrimonio bruto menos deudas), que recae sobre las personas jurídicas responsables
del impuesto de renta para los años 2015, 2016 y 2017. En el caso de matriz, se proyecta para el 2015 un pago
aproximado de $4.863, previa depuración según la norma.”
2014
Ingresos operacionales
Ventas $1.231.685
Descuentos comerciales condicionados 12.282
Subtotal ingresos operacionales $1.243.967
Arrendamientos 12.755
Otros espacios para eventos 10.760
Ingresos publicidad eventos 20.168
Descuentos por promociones virtuales y otros 30.619
Subtotal de otros ingresos operacionales $105.032
TOTAL INGRESOS NETOS OPERACIONALES $1.348.999
2014
Salarios y Prestaciones Sociales $ 94.965
Empaques 7.836
Contribuciones y otros 7.927
Subtotal Otros gastos operacionales administración y ventas $184.690
Depreciaciones 14.881
TOTAL GASTOS OPERACIONALES $ 294.536
(1) SERVICIOS
Aseo y vigilancia $11.638
Temporales 5.525
Asistencia técnica 130
Acueducto y alcantarillado 1.155
Energía eléctrica 23.741
Teléfono 268
Correo, portes
y telegramas 905
Transporte, fletes y acarreos 2.348
Gas 18
Publicidad, propaganda y promoción 12.542
Otros ** 13.482
Total Servicios $ 71.752
2014
Ingresos No Operacionales
Dividendos $3.650
Arrendamientos locales y otros 561
Financieros (2) 1.258
Comisiones 1.111
Honorarios 421
Servicios 913
Recuperaciones 2.331
Indemnizaciones 748
Diversos 1.998
Total ingresos no operacionales $19.055
Los ingresos no operacionales incluye los rendimientos de la colocaciones en inversiones temporales, diferencia
en cambio, comisión de cheques, dividendos y utilidad en venta de propiedad, planta y equipo y otros activos entre
otros.
(1) La utilidad de la venta de propiedad, planta y equipo y otros activos en la matriz, se generó por la venta parcial
a METROCALI S.A. de dos franjas de terreno, LA 14 No. 2 y predio del Almacén de Santa Elena a Inversora Cardupa
S.A.S.
(2) Financieros 2014
Intereses $1.009
Diferencia en cambio 249
Subtotal de ingresos No operacionales - Financieros $1.258
2014
Egresos no operacionales
Intereses 37.371
No se tiene conocimiento de hechos posteriores ocurridos entre la fecha de cierre de estos estados financieros y la
fecha de este informe, que no hayan sido en ellos revelados y puedan afectarlos significativamente.
Diciembre 2014
INDICADORES DE LIQUIDEZ
Razón corriente $ 1
Prueba ácida (veces) 0,76
Capital de trabajo 63.336
INDICADORES DE ENDEUDAMIENTO
Endeudamiento total 51,97%
Endeudamiento financiero 30,06%
Concentración endeudamiento a corto plazo 47,59%
Apalancamiento (Laverage) total 108,19%
Apalancamiento a corto plazo 51,48%
Apalancamiento financiero 62,59%
INDICADORES DE RENTABILIDAD
Ventas totales $ 1.243.967
Otros ingresos operacionales 105.032
Costo de venta 1.005.473
Utilidad neta 10.449
Patrimonio 707.040
Utilidad bruta 343.525
Utilidad operacional 48.989
Ebitda (operacional) 63.893
Ktno (capital de trabajo neto operativo) =Cxc+Inv-Cp 119.234
Ebitda (total) 67.203
Margen de ventas mercancía 18,37%
Margen operacional 3,63%
Margen neto 0,77%
Margen bruto total 25,47%
INDICADORES DE EFICIENCIA
Rotación de activos totales 0,92
Rotación de cartera 5,42
Días de cartera 67,35
Rotación de inventarios 6,88
Días de inventarios 53,04
Rotación de cuentas por pagar proveedores 4,31
Días de cuentas por pagar proveedores 84,60
Rotación cartera e ingresos por cobrar 7,06
Días de cartera e e ingresos por cobrar 51,72
INDICADORES DE VIABILIDAD
Cobertura de intereses
1,31
Ebitda / gasto financiero
1,80
Propiedad, planta y equipo (patrimonio - valorización)
142,53%
Diciembre 2014
BALANCE
Activos totales $1.472.012
Pasivos totales $764.961
Ventas netas $1.243.967
Utilidad neta $10.449
2.000.000
2011 -2012
1.000.000
500.000
0
6,86%
2011 2012 2013 2014
PASIVOS TOTALES
2011 -2012
1.000.000
500.000
0
14,21%
2011 2012 2013 2014
1.400.000
2011-2012
1.200.000
1.000.000
0
5,82%
2011 2012 2013 2014
UTILIDAD NETA
15.000
2011-2012
10.000
5.000
330,53%
0
2011 2012 2013 2014
Nuestra Identidad
Somos una empresa comercializadora de
productos de consumo masivo, con presencia
en diferentes regiones del país. Nuestra base
fundamental, la cual es un distintivo de marca, es
el Excelente Servicio, basado en nuestros valores
corporativos: honestidad, respeto e integridad.
Misión
Somos una organización comercial
que procura el desarrollo integro
para nuestros grupos de interés.
Ofreciendo espacios y canales com-
erciales para toda la familia colom-
biana, con el más amplio surtido de
productos y servicios a los mejores
precios con una excelente atención.
Visión
En el 2018, Almacenes LA 14 S.A.
consolidará su liderazgo en la
Región Pacifica y el Eje Cafetero,
extendiendo su operación al centro
del país, siendo reconocida a nivel
nacional como la cadena con el más
amplio surtido de productos y servi-
cios con una excelente atención.
EXCELENTE SERVICIo
LA BASE FUNDAMENTAl DE
NUESTRA MARCA
Nuestro grupo de
colaboradores son los que
cada día fortalecen nuestros
valores: honestidad, respeto e
integridad.
Introducción
SomosLas empresas, tienen cada vez una mayor
consideración en la importancia del desarrollo de
su gente y de la comunidad en general como parte El balance que a continuación se presenta, es el
de su responsabilidad social, para Almacenes LA resultado del trabajo en equipo y el convencimiento
14 S.A. el año 2014 no fue la excepción y por el que todo lo que se haga en beneficio de la gente se
contrario, continuó con su compromiso con la refleja en los resultados de la Compañía; por eso,
inversión social desde la generación de empleo durante el 2014 la prioridad ha sido fortalecernos
y el fortalecimiento de sus calores corporativos, tecnológicamente para seguir siendo fuertes
buscando en todo momento el bienestar de comercialmente, razón por la cual durante todo el
las personas que hacen parte de sus diferentes año el esfuerzo más grande de Almacenes LA 14 S.A.
grupos de interés. fue desarrollar el Proyecto IRACA
2013 2014
2013 2013
3.535 2.066 Nota: dentro de este total general se encuentra
A continuación se presenta la información del estado civil de los colaboradores de Almacenes LA 14 S.A., en las
diferentes regiones donde tiene presencia la empresa:
Nota: dentro de este total general se encuentra incluido el personal contratado a través de la empresa de servicios
temporales. Al finalizar el año 2014 se contaba con un total de 465 empleados temporales.
Nuestra organización cuenta con colaboradores En el 2014 la antigüedad del 34% de la población to-
contratados por una empresa de servicios temporales tal de los colaboradores contratados directamente con
Sertempo y de manera directa con Almacenes LA 14 Almacenes LA 14 S.A., es de un año.
S.A., así:
3.080
1 AÑO 1518 1904
DE 1 A 5 AÑOS 1357 1151
2
Informe de Selección y
Promoción.
2014 13 %
INGRESO DE PERSONAL
2013 11%
vendedores
2014 34 % 2014 19 %
2013 29 % 2013 20%
CAJAS/VENDEDORES empacador
2014 12 % 2014 4%
2013 12 % 2013 8%
auxiliares practicantes
Auxiliar Supervisión 96 3%
CARGO RECIBIDOR CANTIDAD
Recibidor de Bodega 18 1% DE BODEGA
Secretaria 13 0% Cali 10
El 2014, presentó un total de retiros por todos los CARGO AUXILIAR CANTIDAD
DE CRÉDITO
conceptos de 3047 colaboradores, siendo el cargo
de cajera vendedora el más representativo con Cali 6
una participación del 35% siguiéndole el cargo de Eje Cafetero 2
empacador con un 20 % y el cargo de auxiliar de riesgos Bogotá 1
físicaos con un 19%. Total 9
promoción de personal
CARGO AUXILIAR CANTIDAD
CARGOS CANTIDAD PORCENTAJE DE CAMBIOS
Cali 6
Auxiliar supervisión 59 35 % Palmira 1
Vendedor electrodomésticos 15 9% Eje Cafetero 1
Recibidor de bodega 13 8% Total 8
Auxiliar de créditos 9 5%
Auxiliar de cambios 8 5%
Supervisor (a) 7 4%
CARGO SUPERIOR CANTIDAD
Supervisor general 6 4%
Auxiliar de vestier 5 3%
Cali 3
Digitador de inventarios 4 2%
Palmira 1
Coordinador de inventarios 4 2%
Eje Cafetero 3
Auxiliar docuementos 3 2%
Total 7
ratificación de personal
Cali 37 Buenaventura 1
Palmira 2 Pereira 7
Alfaguara 1 Armenia 4
Bogotá 1 Bogotá 15
Total 59
3
Informe de Desarrollo
Humano
evaluaciones de desempeño
Durante el año 2014 el área de Desarrollo Humano De los 10.871 evaluaciones recibidas por el área de
envío a las diferentes tiendas y oficinas un total de Desarrollo Humano en el tiempo estipulado, solo 7.778
12.443 evaluaciones de desempeño para su realización, evaluaciones llegaron completas, cumpliendo así con
de los cuales solo el 87.37% de las evaluaciones un porcentaje de participación del 71.55%
llegaron en el tiempo estipulado por la empresa.
cOMPETENCIAS ORGANIZACIONALES
REUNIONES EFECTIVAS
En el año 2014 los puntos de venta continuaron desarrollando las reuniones con el fin de tratar, en estas, los
temas relacionados con los objetivos de la empresa. En comparación con el año 2013, donde se realizaron 1.804
reuniones, para el 2014 se evidenció un incremento del 11% de reuniones realizadas.
CALENDARIO
I TRIMESTRE
II TRIMESTRE
IIITRIMESTRE
IV TRIMESTRE
TOTAL
reuniones
580
570
589
280
2019
% CUMPLIMIENTO
66.2%
63.0%
56.9%
55.0%
60.1%
4
Informe de Servicio de
Atención Integral al
Colaborador (SAI)
ACTIVIDADES BENEFICIARIOS
Olimpiadas
Integración
oficinas
2013 Integración
cargos críticos
4.357
Pasadia en
Familia
Paseo recreativo
Integración GH
Integración
2013 oficinas
Integración 11.092
cargos críticos
Día Cultural
Paseo recreativo
dimensión FAMILIAR
En el año 2014 se continúa beneficiando a nuestros colaboradores y a su grupo familiar con este programa, el cual
busca generar espacios de interacción que promuevan el fortalecimiento de los lazos afectivos y la comunicación,
a través de actividades psicoeducativas.
ACTIVIDADES
GUARDIANES
MES DEL NIÑO Y LA RECREACIÓN
TRABAJANDO CON PAPÁ Y MAMÁ
RELACIÓN DE PAREJAS
PERSONAS BENEFICIADAS
1.822
dimensión reconocimiento
ACTIVIDADES
MADRES LA 14
PADRES LA 14
MUJER LA 14
CELEBRACIÓN DE CUMPLEAÑOS
ACOMPAÑAMIENTO POR LUTO
AMOR Y AMISTAD
RECONOCIMIENTO POR ANTIGUEDAD
Durante el año 2014 se continuó reconociendo la labor DÍA LIBRE REMUNERADO
POR DESEMPEÑO
desempeñada por nuestros colaboradores, destacando
PERSONAS BENEFICIADAS
la antiguedad y el buen desempeño laboral, haciendo 13.115
un reconocimiento en fechas conmemorativas,
promoviendo la satisfacción laboral y estimulando el
sentido de pertenencia corporativo.
dimensión FUTURO
RIESGO PSICOSOCIAL
Durante el año 2014 se inició la implementación del Programa Riesgo Psicosocial, partiendo de la identificación,
prevención, intervención y monitoreo de aquellos factores psicosociales que afectan negativamente la salud y el
bienestar de nuestros colaboradores.
DIVULGACIÓN ENCUESTA
4.624 3.310
COLABORADORES COLABORADORES
Gestión Humana a través del Servicio de Atención Integral al Colaborador (SAI) y con base en el estudio de riesgo
psicosocial realizó diferentes actividades encaminadas a minimizar estos riesgos, los cuales se pueden presentar
en las siguientes dimensiones:
DIMENSIÓN DE
Dimensión CARACTERÍSTICAS
SociodemográfiCA OCUPACIONALES
Dimensión de Dimensión de
Factores de Riesgo Afrontamiento y
Psicosocial Personalidad
Dimensión de Dimensión de
Características Características
Ocupacionales Extralaborales
5
Informe de
Relaciones Laborales
INFORMES DISCIPLINARIOS
En el año 2014 se recibieron un total de 14.649 De acuerdo a los diferentes informes disciplinarios
informes disciplinarios de colaboradores directos y recibidos para el 2014, el descuadre por faltante
temporales, obteniendo un incremento del 15% con representó el 35% y el descuadre por sobrante
respecto al año 2013. El cargo de cajera sigue siendo el representó el 21%, evidenciándose que el 50% de los
más representativo con un porcentaje de participación informes que llegaron al área de Relaciones Laborales
del 76%. son por descuadre.
6
Informe
de Seguridad Social
A través de esta área la empresa fomenta entre sus colaboradores el derecho irrenunciable a la Seguridad Social
Integral, la cual facilita una mejor calidad de vida.
COBERTURA Y DISTRIBUCIÓN DE AFILIACIONES
En el año 2014 el personal afiliado a Seguridad Social por AFP y por EPS estuvo distribuido de la siguiente manera:
SOS 2.035
COMFENALCO 1.075
NUEVA EPS 525
COOMEVA 492
SALUDCOOP 473
SALUD TOTAL 239
EPS SURA 214
CRUZ BLANCA 118
SANITAS 79
FAMISANAR 77
COMPENSAR 61
CAFESALUD 52
ALIANSALUD EPS 16
EMSSANAR 7
FOSYGA 4
COOSALUD 3
ASMET SALUD 1
TOTAL 5.471
En el año 2014 se continuó con el programa de valoración médica, obteniendo un incremento del 38.3% con
respecto al 2013.
Durante el año 2014 se encontró un total de 579 recomendaciones médicas, dadas tanto por la EPS como la ARL,
de las cuales el 92% se cerraron permitiendo una recuperación más rápida de nuestros colaboradores como una
disminución del ausentismo.
RECOMENDACIONES Y REUBICACIONES
INDEFINIDAS 42 40 2
TEMPORALES 537 495 42
TOTAL AÑO 579 535 44
El número de Accidentes de Tránsito que involucran motos ha aumentado, al igual que los días perdidos por esta
causa, presentándose incapacidades que sobrepasan los 60 días.
984 759
permiten la reducción de riesgos que puedan generar
lesiones y enfermedades. Además, procura las acciones
necesarias para mantener y mejorar la calidad de vida
de los colaboradores y demás grupos de interés, a través 2013 2014
de programas de seguridad y salud en el trabajo.
Programas de prevención
Severidad por lesiones en el trabajo
1.245 1.681
severidad en el trabajo.
2014 2013
20 HORAS 25 HORAS
2013 2014
8 El promedio de horas
festivas laboradas mensual-
mente por parte de los
Informe de colaboradores en el año
Compensaciones y 2014 fue de 25 horas.
Beneficios
Jornada flexible
Horas de trabajo
3.800 2.754
Durante el año 2014 el COLABORADORES COLABORADORES
promedio de horas laboradas 2013 2014
semanalmente por parte
de un colaborador de la
empresa ascendió a 44 horas, Horas extra
situación que se presenta
El promedio mensual de
por la redistribución de
horas extras laboradas por
turnos según la afluencia del
los colaboradores durante el
público.
año 2014 fue de 13.42 horas.
a Inversiones
A FUTURO
$6.398.140
SALUD FÍSICA Y
MENTAL EXTENDIENDO
$11.663.573 REDES
La empresa como todos los años y de manera $5.103.600
responsable realizó aportes a la entidad de seguridad
social y efectúo inversiones encaminadas a fortalecer FAMILIA
$38.236.205 INVERSIÓN
su labor social.
RECREACIÓN Y
ACCIÓN SOCIAL CULTURA
$99.916.785
RECONOCIMIENTO
$67.326.496
Almacenes LA 14 S.A. durante el año 2014 continuó
siendo una empresa socialmente responsable,
cumpliendo con sus obligaciones de ley, efectuando
los aportes correspondientes a la seguridad social,
parafiscales y al fondo de empleados.
Inversión en psicología y capacitación
SALUD Fondo de
$626.215.988 Empleados Fonem El bienestar de los colaboradores es una de las
$62.688.838
prioridades de Almacenes LA 14 S.A., por esta razón
en el 2014 se invirtió en capacitaciones y asistencia
Riesgos
Laborales ICBF psicológica.
$626.215.988 APORTES $156.248.200
1.030 2.750
auxilios de
auxilios de recreación
educación infantil
$239.220.928 $139.913.056
2.085 598
auxilios de
auxilios de salud
deporte $86.956.861
$59.883.084
20 77
auxilios de auxilios
vivienda funerarios
$66.451.289 $13.140.124
3.900 565
auxilios auxilios de
integrales solidaridad
$51.443.480 $58.845.080
166
auxilios de
lactancia
$131.622.746
estamos Tejiendo
Nuestro Futuro
El proyecto IRACA ha pasado por varias etapas de preparación entre las cuales están el plano de negocio y
realización. Desde Gestión Humana con la colaboración del área de Gestión de Cambio se desarrollaron las
capacitaciones y actualizaciones de los perfiles de cargo para la ejecución de este proyecto.
El proyecto ha pasado por varias etapas de preparación entre las cuales están el plano de negocio y
realización. Se han ofrecido capacitaciones relacionados con este proyecto así:
SAP 36.081
TEMA total horas hombre
548 11.075
No. De horas invitados
10.339 93%
No. de asistentes cobertura