UNIVERSIDAD CENTRAL DEL ECUADOR

FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS

CARRERA DE CONTABILIDAD Y AUDITORIA

NOMBRE: Mayra Casco

CURSO: CA 10-2
FECHA: abril 04 del 2019
Concepto de Amortización

Un sistema de amortización es un método por el cual un capital cedido en préstamo es

devuelto por una sucesión de pagos o cuotas. Estas cuotas periódicas constituyen una renta
cuyo valor actual debe ser igual al préstamo otorgado. Se puede suponer que cualquier
sistema de amortización es una anualidad o renta con pagos vencidos, ya que si la primera
cuota se pagara al momento del préstamo será equivalente a considerar un préstamo de
menor valor con cuotas vencidas.

El cuadro de amortización suele estar formado por cinco columnas:

Periodo: Suele encontrarse en la primera columna. Es decir, cada uno de los periodos se
refiere al momento en el que se tiene que realizar el pago.

Intereses: Está en la segunda columna. Aquí se indican los intereses que el prestatario
paga al prestamista en cada periodo. Se calcula multiplicando el tipo de interés pactado por
el capital pendiente (que como veremos es la quinta columna). El interés puede ser fijo o
variable.

Amortización del capital: Suele estar en la tercera columna. La amortización consiste en

la devolución del préstamo, sin contar los intereses. Es decir, es lo que se descuenta cada
periodo del capital pendiente.

Cuota a pagar: Está en la cuarta columna. Se trata de la suma de los intereses y la

amortización.

Capital del préstamo pendiente de amortizar: Se encuentra en la quinta columna. Para

calcularlo se resta en cada periodo el capital pendiente del periodo anterior y la
amortización del periodo actual.
Métodos de aplicación para la amortización

Frances. - Consiste en la amortización de un préstamo (generalmente una

hipoteca) mediante una renta constante de n cuotas. Este es uno de los sistemas más
utilizados por la banca para amortizar un crédito. Su principal característica reside en que
la cuota de amortización es constante para todo el período del préstamo, en créditos a tasa
fija.

Alemán. - El sistema de amortización alemán, se caracteriza por pagar los tipos de interés
de manera anticipada en cada cuota. Cabe destacar que los tipos de interés a pagar se
calculan sobre el saldo pendiente de pagar, el cual va disminuyendo paulatinamente a lo
largo del tiempo. La parte del monto que corresponde a amortización es la que resulta de
dividir el valor nominal del crédito por el número de períodos en los que se va a cancelar el
capital.

Americano. - El Sistema Americano es un método de amortización basado en el pago

exclusivo de intereses a través de las cuotas de cada período, mientras que el capital es
amortizado una sola vez con la última cuota, es decir, cuando vence el crédito.

VENTAJAS
Cuotas iniciales estables y
más asequibles, con lo cual el
acceso al crédito se ve
MÉTODO favorecido mediante una
FRANCÉS relación de cuota/ingresos
más baja que el sistema
alemán.
Reducción de capital desde el
comienzo, consigue que el
MÉTODO proceso del pago de capital
resulte más acelerado que en
ALEMÁN el sistema francés.
Las cuotas se componen
únicamente de los intereses
generados, esto se traduce al
MÉTODO final de la vida del producto
en un abono del principal en
AMERICANO una única cuota al
vencimiento del período
pactado en el crédito o
préstamo.
DESVENTAJAS
Los intereses en las primeras
cuotas resultan más elevados
proporcionalmente en intereses
que en capital, esto que para el
acreedor puede resultar más
atractivo, hace que el producto a
la larga se encarezca de media
más que otras opciones.
El coste inicial de las cuotas,
más elevado que el sistema
francés y que hace que la
relación cuota/ingresos necesite
ser más elevada, y por tanto
tratarse de un producto menos
asequible para el usuario medio.
El sistema propone es una
amortización a partir de un
abono constante del principal en
cada cuota, como cada cuota
vamos reduciendo el principal a
la vez que reducimos también el
interés a lo largo del tiempo.
Ejercicio

Se concede un crédito de 130.000,00 a una tasa de interés del 8% efectivo en 12 cuotas

mensuales.

Datos

Capital = 130.000,00
Interés = 8% efectivo
Plazo = 12 meses

Método Francés

Cuota=R
[ i
1− (1+i )−n ]
Cuota=130.000,00
[ 0,08
1−( 1+0,08 )−12 ]
Método Alemán

Amortización=Capital/Cuotas

Método Americano