Control 1 - C (21/05/2019)

1. (10p) Value Investments Service ha reunido las estimaciones (proyecciones) de sus analistas de las
utilidades por acción (UPA) para el próximo año de Microsof (MSFT). Tres analistas predicen $2.75,
dos pronostican $2.85, diez predicen $3.00, seis pronostican $3.10 y tres predicen $3.15

a. ¿Cuál es la probabilidad de que las UPA sean negativas el próximo año?

dato (-) = 0
Rentabilidad = 4.1666666667
Riesgo = 4.3843154793
Valor z = -0.9503574016
Probabilidad = 0.1709653406

b. ¿Cuál es la probabilidad de que las UPA sean más de US$3 el próximo año?

dato (-) = 3
Rentabilidad = 4.1666666667
Riesgo = 4.3843154793
Valor z = -0.2661000724
Probabilidad = 0.6049189304

c. ¿Cuál es la probabilidad de que las UPA sean menos de US$3 el próximo año?

dato (-) = 3
Rentabilidad = 4.1666666667
Riesgo = 4.3843154793
Valor z = -0.2661000724
Probabilidad = 0.3950810696

d. ¿Cuál es la probabilidad de que las UPA sean a lo más US$3.24 el próximo año?

dato (-) = 3.24

Rentabilidad = 4.1666666667
Riesgo = 4.3843154793
Valor z = -0.2113594861
Probabilidad = 0.583696616

e. ¿Cuál es la probabilidad de que las UPA sean a lo más US$2.76 el próximo año?
 dato (-) = 2.76
Rentabilidad = 4.1666666667
Riesgo = 4.3843154793
Valor z = -0.3208406588
Probabilidad = 0.3741655728

f. ¿Cuál es la probabilidad que las UPA se encuentren entre US$2.76 y US$3.24 el próximo año?

CGI DSC
Probabilidad = -100.00% -100.00%

g. La probabilidad de que las UPA sean menos de …………. el próximo año, es 95%.

h. La probabilidad de que las UPA sean por lo menos …………. el próximo año, es 50%.

i. La probabilidad de que las UPA sean por lo menos …………. el próximo año, es 1%.

j. La probabilidad de que las UPA sean por lo menos …………. el próximo año, es 5%.
ontrol 1 - C (21/05/2019)

us analistas de las
predicen $2.75,
$3.15

CANTIDADES
ANALISTA1 2.75 3
ANALISTA2 2.75 2
ANALISTA3 2.75 10
ANALISTA4 2.85 6
ANALISTA5 2.85 3
ANALISTA6 3 24
ANALISTA7 3
ANALISTA8 3
ANALISTA9 3 2.75
ANALISTA10 3 2.85
ANALISTA11 3 3
ANALISTA12 3 3.1
ANALISTA13 3 3.15
ANALISTA14 3 14.85
ANALISTA15 3
ANALISTA16 3.1
ANALISTA17 3.1
ANALISTA18 3.1
ANALISTA19 3.1
ANALISTA20 3.1 0%
ANALISTA21 3.1
ANALISTA22 3.15
ANALISTA23 3.15
ANALISTA24 3.15

PROMEDIO 3
RIESGO 1.73205081

datos = 24 <= <

mín = 2.8 lím inf lím sup
máx = 3.2 2.8 2.830
rango = 0.4 2.83 2.9
k= 5 2.91 3.0
amplitud = 0.08 2.99 3.1
 3.07 3.2

óximo año?

0
0
0
0
0
 Hugo gamarra flores:
Probabilidad DISPERSION DE CADA
PREDICCION ESPERADA de Ocurrencia Media Var VALOR RESPECTO A SU
3 13% 0.375 0.17013889
VALOR ESPERADO
2 8% 0.16666667 0.3912037
0 42% 0 7.2337963
10 25% 2.5 8.50694444
9 13% 1.125 2.92013889
Rentabilidad = Media = E(x) = 4.16666667 19.2222222
Riesgo = D.E. = 4.38431548

19%
19%
20%
21%
21%

0.375

FRECUENCIA ABS
3
2
0
10
 9
24
2. (5p) Usted considera invertir en dos valores, General Motors Company (GM) y Apple Inc. (AAPL).
Existen los siguientes datos para ambos valores:

Valor GM Valor AAPL

Rendimiento esperado 0.1 0.07
Desviación estándar de los rendim 0.08 0.04
Beta 1.1 0.75

Si usted invierte 40% de sus fondos en el valor GM y 60% en el valor AAPL y si la correlación de rendimientos entr

a. Rendimiento esperado de la cartera. Interprete.

0.082

b. Riesgo de los rendimientos de la cartera. Interprete.

0.056

c. ¿Qué ocurre con el rendimiento esperado y el riesgo de los rendimientos de la cartera, si existen las siguientes c
 0.4 0.6 0.5

ción de rendimientos entre ambos es +0.5, calcule lo siguiente:

, si existen las siguientes condiciones?

3. (5p) Diego Eduardo mantiene 100 acciones de Google Inc. (GOOG) y 300 acciones de Amazon.com Inc. (AMZN)
actualmente a un precio de $1,081.22 cada una, mientras que las de AMZN se venden a $1,755.25; el rendimient
GOOG es 21.17% anual, mientras que el de las acciones de AMZN es 48.86% anual. La σ de GOOG es de 22.69% y
coeficiente de correlación entre las acciones es de +0.6 (www.finance.yahoo.com 10/10/2018)

a. Calcule el rendimiento esperado y el riesgo de su cartera. Interprete.

RENDIMIENTO E 0.419375
RIESGO

b. El día de hoy Diego vendió 200 acciones de AMZN para pagar sus estudios del Diplomado. Calcule
 mazon.com Inc. (AMZN). Las acciones de GOOG se venden
$1,755.25; el rendimiento esperado sobre las acciones de
de GOOG es de 22.69% y la de AMZN es de 28.18%. El
2018)

0.25 100 GOOGLE 1081.22 21.17% 22.69%

0.75 300 AMAZON 1755.25 48.86% 28.18

s del Diplomado. Calcule el rendimiento esperado y el riesgo de su nueva cartera. Interpret

0.6