AUDITORIA III

NOMBRE: THALIA FERNANDEZ

El riesgo financiero se puede definir como la probabilidad de que ocurra algún evento
con consecuencias financieras negativas para la organización. Desde el punto de
vista de un inversor, el riesgo financiero hace referencia a la falta de seguridad que
transmiten los rendimientos futuros de la inversión.
El riesgo financiero es un término amplio utilizado también para referirse al riesgo
asociado a cualquier forma de financiación. El riesgo se puede entender como la
posibilidad de que los beneficios obtenidos sean menores a los esperados o de que no
hay un retorno en absoluto.

Tipos de riesgos financieros

Podemos destacar los siguientes tipos de riesgos financieros:

Riesgo de mercado: Este riesgo hace referencia a la probabilidad de que el valor de

una cartera, ya sea de inversión o de negocio, se reduzca debido a los movimientos
desfavorables en el valor de los llamados factores de riesgo de mercado. Los tres
factores estándar del mercado son los siguientes:
 Riesgo de tipos de interés: es el riesgo asociado a los movimientos en contra de
los tipos de interés. Por ejemplo, si una empresa es prestamista de otra, le resultará
beneficioso que los tipos de interés aumenten. Por el contrario, si esa empresa es
la que recibe el préstamo le convendría que los tipos de interés disminuyesen ya
que tendría menos gastos financieros.
 Riesgo cambiario (o de tipo de cambio): es el riesgo asociado a las variaciones en
el tipo de cambio en el mercado de divisas. Depende de la posición que se tiene, la
volatilidad de la moneda y el período temporal considerado.
 Riesgo de mercado: de forma restringida, este riesgo hace referencia al cambio
en el valor de instrumentos financieros como acciones, bonos, derivados… Como
ejemplo encontramos el riesgo al que se enfrenta un inversor ante una posible caída
del valor de las acciones de una empresa, pudiendo disminuir el valor de la cartera
de dicho inversor.
Riesgo de crédito: deriva de la posibilidad de que una de las partes de un contrato
financiero no realice los pagos de acuerdo a lo estipulado en el contrato. Debido a no
cumplir con las obligaciones, como no pagar o retrasarse en los pagos, las pérdidas que
se pueden sufrir engloban pérdida de principales, pérdida de intereses, disminución del
flujo de caja o derivado del aumento de gastos de recaudación. Como ejemplo
encontramos la imposibilidad de devolver una deuda al contratar un préstamo.
Riesgo de liquidez: asociado a que, aun disponiendo de los activos y la voluntad de
comerciar con ellos, no se pueda efectuar la compraventa de los mismos, o no se pueda
realizar lo suficientemente rápido y al precio adecuado. Un posible ejemplo sería una
sociedad que se encuentre en una fase de pérdidas continuadas en su cartera donde
no tenga liquidez suficiente para pagar a su personal.
Riesgo operacional: es la posibilidad de ocurrencia de pérdidas financieras originadas
por fallos o insuficiencias de procesos, personas, sistemas internos, tecnología, y en
la presencia de eventos externos imprevistos. La falta de personal o el personal que no
cuente con las competencias necesarias para afrontar las exigencias de la empresa, se
considerará un factor de riesgo operacional.
En definitiva, el riesgo financiero engloba la posibilidad de que ocurra cualquier evento
que derive en consecuencias financieras negativas. Se ha desarrollado todo un campo
de estudio en torno al riesgo financiero para disminuir su impacto en empresas,
inversiones, comercio, etc., de modo que cada vez se pone más énfasis en la correcta
gestión del capital y del riesgo financiero para lograr una estabilidad financiera a medio
y largo plazo en cualquier tipo de organización
Riesgo de control

Aquí influye de manera muy importante los sistemas de control interno que estén
implementados en la empresa y que en circunstancias lleguen a ser insuficientes o
inadecuados para la aplicación y detección oportuna de irregularidades. Es por esto la
necesidad y relevancia que una administración tenga en constante revisión,
verificación y ajustes los procesos de control interno.
Cuando existen bajos niveles de riesgos de control es porque se están efectuando o
están implementados excelentes procedimientos para el buen desarrollo de los
procesos de la organización.
Entre los factores relevantes que determina este tipo de riesgo son los sistemas de
información, contabilidad y control

Definición del control interno

La Norma Internacional de Auditoría adaptada para su aplicación en España (NIA-ES
315) titulada “Identificación y valoración de los riesgos de incorrección material mediante
el conocimiento de la entidad y de su entorno” define el control interno de la siguiente
manera:

“Proceso diseñado, implementado y mantenido por los responsables del gobierno de la

entidad, la dirección y otro personal, con la finalidad de proporcionar una seguridad
razonable sobre la consecución de los objetivos de la entidad relativos a la fiabilidad de
la información financiera, la eficacia y eficiencia de las operaciones, así como
sobre el cumplimiento de las disposiciones legales y reglamentarias aplicables. El
término “controles” se refiere a cualquier aspecto relativo a uno o más componentes del
control interno.”

l sistema de control interno es un proceso de control integrado a las actividades

operativas de los entes, diseñado para asegurar en forma razonable la fiabilidad de la
información contable; los estados contables constituyen el objeto del examen en la
auditoría externa de estados contables, esta relación entre ambos muestra la
importancia que tiene el sistema de control interno para la auditoría externa de estados
contables.