Negocios del Nordeste, S.R.L.

Estados Financieros
Valores en RD$

Activos: 12/31/2018 12/31/2017 12/31/2016

Efectivo Disponible 145,000.00 160,000.00 420,000.00
Cuentas por Cobrar (Netas) 1,694,000.00 1,389,000.00 2,100,000.00
Inventarios 2,035,000.00 1,865,000.00 1,325,000.00
Total Activos Circulantes 3,874,000.00 3,414,000.00 3,845,000.00
Activos Fijos (Netos) 2,000,000.00 1,750,000.00 2,100,000.00
Total Activos 5,874,000.00 5,164,000.00 5,945,000.00
Pasivos:
Cuentas por Pagar 1,100,000.00 1,424,000.00 1,685,000.00
Documentos por pagar L.P. 450,000.00 400,000.00 -
Préstamos por Pagar L.P. 2,423,000.00 1,500,000.00 3,000,000.00
Total Pasivos 3,973,000.00 3,324,000.00 4,685,000.00
Patrimonio de los Accionistas:
Acciones Preferentes(25,000 a $10.00 C/u al 12%) 250,000.00 250,000.00 -
Acciones Comunes (70,000 a $18.00 C/u) 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00
Capital en Exceso 290,000.00 290,000.00 -
Utilidades Retenidas 101,000.00 40,000.00 -
Total Patrimonio 1,901,000.00 1,840,000.00 1,260,000.00
Total Pasivo y Patrimonio 5,874,000.00 5,164,000.00 5,945,000.00

Negocios del Nordeste, S.R.L.

Estado de Resultados
Valores en RD$
12/31/2018 12/31/2017 12/31/2016
Ventas 8,500,000.00 8,760,000.00 6,200,000.00
Costo de Ventas - 5,225,000.00 - 4,450,000.00 - 3,900,000.00
Utilidad Bruta 3,275,000.00 4,310,000.00 2,300,000.00
Gastos de Sueldos - 1,125,000.00 - 1,195,000.00 - 1,100,000.00
Gastos de Intereses - 210,000.00 - 345,000.00 - 105,000.00
Gastos de Alquileres - 160,000.00 - 180,000.00 - 95,000.00
Gastos de Depreciacion - 78,000.00 - 61,000.00 - 36,000.00
Otros Gastos - 82,000.00 - 91,000.00 - 7,000.00
Utilidad Antes de ISR 1,620,000.00 2,438,000.00 957,000.00
Impuesto S/ Renta - 469,800.00 - 707,020.00 - 277,530.00
Ganancia del Periodo 1,150,200.00 1,730,980.00 679,470.00
Dividendos de Acciones Preferentes - 30,000.00 - 30,000.00 -
Utilidad Neta Accionistas Comunes 1,120,200.00 1,700,980.00 679,470.00
Utilidad Por Acción(UPA) 16.00 24.00 9.70
Dividendos Por Acción (DPA) 15.00 5.00 -
Precio del Mercado por Acción 47.00 42.00 12.00
 Razones de Liquidez

A) Razon Circulante

RC = Activos Corrientes
Pasivos Corrientes

RC = 3,874,000.00
1,100,000.00

RC = 3.52

B) Razón Rápida o Prueba Ácida

RR = Activos Circulantes - Inventario

Pasivos Circulantes

RR = 3,874,000 -2,035,000
1,100,000

RR = 1.67
 Razones de Actividad

A) Rotación de Inventario C) Periodo Promedio de Pago

RI = Costo de Artículos Vendidos PPP = Cuentas por Pagar

Inventarios Promedio de Compas por día

RI = 5,225,000.00 PPP = 1,100,000.00

2,035,000.00 14,513.89

RI = 2.57 PPP = 75.79

B) Periodo Promedio de Cobranza D) Rotación de Activos Totales

PPC = Activos Circulantes - Inventario RAT = Ventas

Promedio de Ventas por dia Activos Totales

PPC = 1,694,000 RAT = 8,500,000.00

23,611 5,874,000.00

PPC = 71.75 RAT = 1.45

 Razones de Deuda

A) Razón de deuda

RD = Pasivos Totales
Activos Totales

RD = 3,973,000.00
5,874,000.00

RD = 0.676 = 67.64 %

B) Razón de la capacidad de pago de interés Calculo

Ventas
RCPIUtilidad
= antes de impuestos e intereses Costo de ventas
Intereses Utilidad bruta
Gastos de sueldos
RCPI = 1,912,000.00 Gastos de alquileres
210,000.00 Gastos de depreciación
Utilidad operacional
RCPI = 9.10
8,500,000
5,225,000
3,275,000
1,125,000
160,000
78,000
1,912,000
 Razones de Rentabilidad

A)
Margen de utilidad bruta

MUB = (Venta-Costo de ventas)

Ventas

MUB (8,500,000.00-5,225,000.00)
= = 3,275,000.00
8,500,000.00 8,500,000.00

MUB = 0.385 = 38.5 %

B) Margen de utilidad operativa

MUO = Utilidad operativa

Ventas

MUO = 1,912,000.00
8,500,000.00

MUO = 0.225 = 22.5 %

C)Margen de utilidad neta

Utilidades
MUN= disponibles accionistas comunes
Ventas

MUN= 1,120,200.00
8,500,000.00

MUN= 0.132 = 13.2 %

 D) Utilidades por acciones

UTA=
Utilidades disponibles accionistas comunes
Acciones en circulación

UTA= 1,120,200.00
70,000.00

UTA= 16.00

E) Rendimiento sobre activos

RA=
Utilidades disponibles accionistas comunes
Activos Totales

RA= 1,120,200.00
5,874,000.00

RA= 0.191 = 19.1 %

F) Rendimiento sobre el capital

RC=
Utilidades disponibles accionistas comunes Calculo capital en acciones ordinarias
Capital en acciones ordinarias
Total capital contable
RC= 1,120,200.00 Capital en accione -
1,651,000.00 Capital en acciones ordinarias

RC= 0.678 = 67.8 %

cciones ordinarias

1,901,000.00
250,000.00
1,651,000.00
 Razones de Mercado

Razón precios/utilidades

PU = Precios de Mercado de Accion Ordinaria /Utilidades por Accion

PU = 47.00 / 16.00
PU = 2.94
Reflejando que los inversionista pagaron 2.94 por cada peso de
utilidad

Razón de Mercado/valor en libros

M/L= Precios de Mercado de Accion Ordinaria /Valor en Libros

M/L= 47.00 / 23.59
M/L= 1.99
Refleja que los inversionistas estan pagando 1.99 por cada $1.00
de valor en libros de las acciones de la empresa