UNIVERSIDAD DE LOS ANDES

FACULTAD DE INGENIERÍA
DEPARTAMENTO DE INGENIERÍA INDUSTRIAL
IIND 2400 - SISTEMAS DE CONTROL GERENCIAL
PERIODO SEMESTRAL 2019-20

TALLER 1
ESTADO DE LA SITUACIÓN FINANCIERA Y ESTADO DE RESULTADOS
ENUNCIADO

Apellidos Nombres Código Login

FORMATO DE CALIFICACIÓN

Punto Literal Puntos posibles Puntos obtenidos

Resumen Ejecutivo 5
a 2
b 2
c 3
1
d 3
e 3
f 3
2 - 16
3 - 25
4 - 35
5 a 3
b 3
c 3
TOTAL 106

Puntos totales
Penalización
Nota sobre 5

Calificado por

1 de 8
INSTRUCCIONES Y REGLAS

o La fecha límite de entrega es el domingo 01 de septiembre de 2019 a las 11:00 a.m. Sólo se
resolverán dudas hasta las 5:00 p.m. del viernes 30 de agosto de 2019.
o El taller debe ser realizado en grupos de mínimo tres (3) personas y máximo de cuatro (4)
personas, obligatoriamente de la misma sección.
o El taller debe ser autocontenido, conciso y preciso. Todas las respuestas numéricas deben
ser sustentadas con dos (2) decimales de aproximación.
o La primera página del taller deberá ser el formato de entrega que se encuentra en SicuaPlus.
o Se debe incluir un resumen ejecutivo de máximo una (1) página donde muestre los
principales resultados y conclusiones que surgen a partir del taller. Deben incluir este
resumen al inicio del taller.
o La totalidad del taller (incluyendo resumen ejecutivo) debe ser entregado en un archivo de
MS-Word (no se recibirán en ningún otro formato) junto con el soporte en un archivo de
MS-Excel (Obligatorio adjuntarlo). Este soporte será revisado únicamente en caso de
irregularidades, es decir, el ÚNICO documento que se califica es el archivo de MS-Word.
o La entrega del taller se hará vía SicuaPlus en la respectiva sección magistral mediante un
archivo .zip. Solamente una persona del grupo deberá subir el taller.
o Los archivos deben ser nombrados con el login de la persona que sube el taller y el número
del taller. A manera de ejemplo:
 Archivo .zip: n.melo11_Taller1.zip
 Archivo MS-Word: n.melo11_Taller1.docx
 Archivo MS-Excel: n.melo11_Taller1.xlsx
o Cada una de las siguientes faltas acarreará una penalización de tres (3) puntos:
 No entregar el taller en el link de la sección magistral a la que pertenecen.
 No entregar el taller con el formato de entrega colgado en SicuaPlus.
 No llenar correctamente el formato de entrega colgado en SicuaPlus.
 No nombrar adecuadamente los archivos con el login de la persona que sube el taller
 No adjuntar el archivo de soporte (MS-Excel).
 No utilizar fuentes bibliográficas.
o NO se aceptarán archivos enviados por otro medio como correo electrónico. Si los archivos
no son colgados en el link de SicuaPlus antes de la fecha y hora límite, la nota del taller será
de 0.0.
o La presentación, orden y redacción del trabajo influirán en la nota obtenida.
o Si en algún momento la Utilidad Antes de Impuestos (UAI) es negativa, los Impuestos
Operativos y la Reserva Legal automáticamente son cero.
o La fecha de entrega del taller podrá ser modificada en la medida en que los profesores lo
consideren necesario.
o Cualquier sospecha de fraude será manejada de acuerdo con el Reglamento General de
Estudiantes de Pregrado.

2 de 8
 PUNTO 1 (16 puntos)
Defina qué cuentas se ven afectadas por las siguientes transacciones y especifique a qué Estado
Financiero pertenece cada una de ellas.

Para mayor claridad, a continuación, se muestra un ejemplo del formato en el que deben
presentar sus resultados:

en el año 2018 la empresa ABC S.A compró maquinaria por un valor de COP $ 5.000.000.

Año Débito Estado Financiero Crédito Estado Financiero

2018 Maquinaria Estado de Situación Caja Estado de Situación

Financiera Financiera

A) (2 Puntos) en el año 2018 se realizó el pago de los impuestos causados por el año anterior.

B) (2 Puntos) En el año 2014 la empresa XYZ S.A realizó el mantenimiento a sus equipos de
oficina.

Ahora, responda falso o verdadero para cada una de las siguientes afirmaciones. En cada caso
justifique su respuesta.

C) (3 Puntos) Si una compañía adquiere un activo fijo y acuerda el pago de este en dos meses;
dicho activo se debe registrar en el Estado de Situación Financiera en dos meses.

D) (3 Puntos) Una Sociedad Anónima Simplificada (S.A.S.) tiene un periodo límite de dos años
para que su capital pagado sea igual al capital suscrito en el momento de su constitución.

E) (3 Puntos) Para constituir una sociedad anónima, es indispensable pagar al menos la

mitad del capital suscrito.

F) (3 Puntos) Las sociedades de capital son aquellas en las que no se conocen a los socios, y
estos responden hasta el monto de sus aportes por las obligaciones sociales. Las Sociedades
Anónimas y Comanditas por Acciones pertenecen a dicha clasificación.

3 de 8
 PUNTO 2 (16 puntos)
La empresa Velomax S.A. se encuentra estructurando su Estado de la Situación Financiera,
razón por la cual le presenta el valor de las diferentes cuentas al 31 de diciembre de 2018 (Cifras
en COP MM). Dada su amplia experiencia como analista financiero, la empresa lo contrata para
que construya el Estado de la Situación Financiera al 31 de diciembre de 2018, con base en la
siguiente información:

De igual forma, el director financiero de la empresa le comenta que la relación entre la cuenta
Caja y Documentos por cobrar es de 5:4. Utilice únicamente aquellas cuentas que usted
considere pertinentes para cumplir a cabalidad con su labor.

Utilice el siguiente formato para presentar sus resultados:

4 de 8
 PUNTO 3 (25 puntos)
Dada su amplia experiencia como analista financiero, una conocida multinacional dedicada al
retail de alimentos (Mercando S.A.S) lo ha contratado a usted para construir los Estados
Financieros de la sucursal en Colombia. Debido a la novedad de este proyecto, hasta el
momento no se tienen Estados Financieros para la evaluación del desempeño del mismo.
Teniendo en cuenta lo anterior, usted ha sido designado a la elaboración de los Estados
Financieros de este proyecto. Para la correcta elaboración de los Estados Financieros usted
dispone de la siguiente información acerca de lo sucedido al momento de la constitución de la
empresa en Colombia (diciembre de 2018):

 La empresa adquirió diferentes terrenos a lo largo de las principales ciudades del país
(Cali, Medellín y Bogotá) con el fin de construir sus centros de distribución; estos
terrenos tuvieron un valor de COP $ 875.487.000 COP, COP $ 683.258.000 y COP $
1.738.590.000 respectivamente. Estos tuvieron diferente tipo de negociación con sus
respectivos dueños. En Cali se negoció 20% pago de contado y 80% a crédito de 4 meses.
En Medellín el 15% pago de contado y el restante financiado a 11 meses. Finalmente, en
Bogotá se realizó la compra del 50% del terreno de contado, y al igual que el terreno de
Medellín, el remanente se financió a 11 meses.
 La compañía construyo bodegas en las diferentes ciudades para la realización de sus
operaciones en el país. Estas incluyen oficinas, zona de despacho y parqueo para los
vehículos. La construcción de estas tuvo un costo del 15% del valor de los terrenos.
 Se adquirieron diferentes tipos de vehículos para transporte de alimentos, y para ello
se obtuvo un crédito del 70% del monto total a 12 meses. La cantidad de camiones
comprados fueron 7 camiones pequeños, 15 medianos y 2 grandes. Sus respectivos
costos fueron los siguientes:
1. Camión Pequeño: COP $ 75.000.000 C/U.
2. Camión mediano: COP $ 90.000.000 C/U.
3. Camión grande: COP $ 123.000.000 C/U.
 La empresa realizó la compra de maquinaria y equipos para la adecuación de su bodega
tales como racks, montacargas y estibas, para un total de COP $ 758.000.000. Como
método de pago se ofreció un crédito de 5 meses del 80% del valor y el restante
mediante pago de contado
 La organización solicito un préstamo a 20 años con el banco Itaú por un valor de COP $
650.000.000 con una tasa de interés de 15,34% EA.
 Finalmente, la empresa adquirió un CDT a 180 días por un valor de COP $ 15.500.000
con una rentabilidad de LIBOR 3M + 2% pagadero al vencimiento del CDT.
Para poder financiar sus inversiones en Colombia, la junta directiva decidió formar la sucursal
en Colombia como una Sociedad por Acciones Simplificadas (S.A.S) para emitir acciones. La
sociedad fue constituida ante la Cámara de Comercio de Bogotá con un capital autorizado de $
2.032.500.000 correspondientes a un total de 150.000 acciones. Asimismo, se estableció como
capital suscrito el monto equivalente al 95% de las acciones autorizadas. Adicionalmente, los
accionistas tomaron la decisión de aportar un capital pagado correspondiente al valor de la
compra de 135.000 acciones de las autorizadas. Finalmente, los accionistas se comprometieron
a pagar el excedente del capital suscrito durante el siguiente año.

5 de 8
NOTA: Según la ley 1258 de 2008 en su artículo 4 se faculto a las S.A.S. emitir acciones y demás
valores con la única condición que estas no pueden ser negociadas en bolsa.
Teniendo en cuenta la anterior información, se espera que usted construya el Estado de
Situación Financiera correspondiente al año de constitución (Año 0) de la compañía. A menos
que se indique lo contrario, todas las transacciones se realizan en efectivo. Utilice el
formato del punto anterior para presentar los resultados.

PUNTO 4 (35 puntos)

“Megautos S.A” es una compañía transportadora de pasajeros y/o encomiendas a lo largo y
ancho de Colombia. Esta fue constituida en el último periodo del año 2016. A continuación, se
presentan las transacciones a lo largo del año de su creación y de los dos años siguientes.
Año de constitución
 Los socios realizaron un aporte de capital pagado por un monto de COP $980.000.000.
Dicho valor corresponde al 80% del capital suscrito registrado en el momento de la
constitución.
 Se adquirió un parqueadero por un valor de COP $ 150.000.000, de los cuales 4/5
corresponden al terreno y el restante a la infraestructura física del parqueadero.
 Se compró una flota por un valor de COP $ 330.000.000, de los cuales el 70% fue
financiado a 8 meses y el restante fue mediante pago de contado.
 Se invirtió COP $ 45.000.000 en Bonos del Estado (TES) con una tasa cupón1 del 8%
efectivo anual. Esta inversión presentará rendimientos desde el siguiente año, pero
estos no se reinvierten. Sin embargo, el capital invertido se mantendrá durante los
próximos 5 años.
 Se solicitó un préstamo al banco de Colombia a 5 años por un valor de COP $
12’000.000.
 Se adquiere una patente de un algoritmo que reduce tiempo y distancia teniendo en
cuenta las limitaciones que tiene el sector transporte en Colombia. Esta patente tiene
un valor para “Megautos S.A” de COP $ 150.000.000. Esta transacción se realizó en
efectivo.
Año 2017
 Se realizaron 1523 viajes con un costo de COP $ 7.500 pesos por persona con un
promedio de 62 pasajeros por viaje. Además, se transportaron 879 encomiendas cada
una con un costo fijo de COP $ 45.000.
 De los 1523 viajes anteriormente mencionados, 355 fueron realizados a diferentes
empresas con las cuales se maneja una política de cartera del 30% de dichas ventas.
 Se efectuaron mantenimientos mensuales a la flota por un valor acumulado total de
COP $ 65.000.000 de los cuales el 30% quedó a crédito del taller por 7 meses y el
remanente se pagó de contado. Este mantenimiento es necesario para que los
vehículos puedan transitar en óptimas condiciones.
 Los accionistas realizaron un aporte a capital correspondiente a la diferencia entre el
capital suscrito y el capital pagado registrados el año de la constitución.
 Se tuvieron gastos administrativos por el valor de COP $ 63.000.000.

1
La tasa cupón en este caso, es la tasa de interés pagadera para esta inversión
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  Los costos de venta de ventas fueron iguales al 35% de las ventas totales, sin tener en
cuenta los mantenimientos.
 Se amortizó COP $ 5.500.000 a la deuda del Banco de Colombia.
 Se pagaron intereses por valor de COP $ 1.800.000 por concepto de la deuda con el
Banco de Colombia.
 El impuesto sobre la renta es del 33%. Los impuestos se cancelan en el 2018.
 La reserva legal es del 10%.

Año 2018
 El número de viajes aumentó a 1788 y las encomiendas aumentaron a 1093.
Asimismo, los precios de pasajeros y encomienda aumentaron 8,7% y 9,3%
respectivamente.
 La empresa adquirió más convenios con compañías lo que hizo que su política de
cartera sea de 35% del total de las ventas.
 Se recuperó el 90% de la cartera del año pasado.
 Se amortizó COP $ 2.300.000 de la deuda con el Banco de Colombia.
 Al tener un mayor número de viajes en este año, sus costos de venta disminuyeron un
3% del margen del año anterior, es decir, sus costos de ventas fueron del 32% de las
ventas totales (Sin tener en cuenta los costos de mantenimiento).
 Los gastos administrativos incrementaron un 10% con respecto al año anterior.
 Debido a una mayor utilización de sus vehículos, los gastos de mantenimiento
incrementaron un 15%. Asimismo, se mantienen las condiciones de financiación del
año pasado.
 Se pagaron intereses por un valor de COP $ 975.000 por concepto de la deuda con el
Banco de Colombia.
 El impuesto sobre la renta es del 33%. Los impuestos se cancelan en el 2019.
 La reserva legal es del 10%.

Con base a la información anterior, presente el Estado de la Situación Financiera de los años
2016, 2017 y 2018, y el Estado de Resultados de los años 2017 y 2018.

PUNTO 5 (9 puntos)
Con el fin de conocer un poco más sobre los Estados Financieros de la realidad, debe analizar la
empresa Netflix Inc., siendo esta un ejemplo de éxito e innovación en la actualidad. Para esto,
debe realizar una breve descripción de la empresa en no más de 3 párrafos en donde se
expliquen el sector de la industria, el mercado objetivo, canales de distribución y promoción,
entre otros. Seguido a esto, usted deberá presentar el valor de los siguientes datos de los
Estados Financieros históricos anuales de la empresa mencionada (desde el 2015 hasta el
2018):

 Activos Totales
 Pasivos Totales
 Patrimonio Neto
 Ingresos

En sus palabras, de una posible explicación a la variación de dichos valores de un periodo a otro.

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Nota: Para facilidad suya, puede encontrar la información de los Estados Financieros en el link
https://es.investing.com. En dicha plataforma usted podrá buscar a la empresa por su nombre
o su ticker (NFLX para este caso). Los Estados Financieros los podrá encontrar haciendo clic en
la opción “Fundamental” mostrada una vez se haya seleccionado la empresa a revisar.

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