Viso da Petrobras sobre o Mercado Nacional de leos Lubrificantes Bsicos

Sillas Oliva Filho

Gerente Geral de Comrcio de Produtos Especiais

3o Congresso Simepetro - 2010 Agosto/2010

Algumas consideraes iniciais

Os leos Lubrificantes Bsicos incluem:

Produtos Petrobras (Bsicos e Extensores) de origem parafnica e naftnica (incluindo o leo Mineral Agrcola e o Spindle 70 e no inclui leo isolante) Produtos do Rerrefino de lubrificantes usados Comrcio Externo nacional (importao e exportao) de produtos sem e com aditivos ( itens tarifrios 2710.19.31 e 2710.19.32)

Demanda Nacional Aparente de lubrificantes bsicos:

Vendas Petrobras (prprios + importados) + Vendas de Rerrefinados + Comrcio Externo de Bsicos (Importao Exportao) + Comrcio Externo de Lubs Acabados (Importao Exportao)

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Ativos de produo
REDUC Partidas: 1972 / 1979 (1 e 2 Conjuntos de leos bsicos) 1975 (Parafinas) Produo mxima: 680.000 m3/ano de Bsicos Parafnicos 30.000 t/ano de Parafinas Rota de Processo: Solvente

LUBNOR 60.000 m3/ano

RLAM 130.000 m3/ano RLAM Partida / Modernizao: 1960 / 1975 Produo mxima: 130.000 m3/ano de Bsicos Parafnicos 85.000 t/ano de Parafinas Rota de Processo: Solvente REDUC 680.000 m3/ano

LUBNOR Partida: 1998 Produo mxima: 60.000 m3/ano de Bsicos Naftnicos Rota de Processo: Hidrotratamento

Total mximo Brasil: 870.000 m3/ano

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Orientadores da demanda de lubrificantes

Cerca de 60% dos lubrificantes tm como destino o mercado automotivo que vem exigindo produtos com maior desempenho, influenciados pela legislao ambiental.
Legislao
Emisses (Proconve P-6 e P-7) Economia de combustvel Descarte de resduos

Montadoras
Durabilidade dos veculos Limpeza dos motores

Economia Mundial
Variao do PIB Tamanho da frota Comportamento do consumidor

Maiores temperaturas leos bsicos de maior desempenho

Consumidores
Economia de combustvel

Formuladores e Fabric. de aditivos

Diferenciao de produtos

Aumento do intervalo de troca Adoo de novos conceitos

Competitividade por participao Rentabilidade

Controle de poluio

Imagem

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Mercado Global e da Amrica do Sul de Lubrificantes

Mercado de Lubrificantes - Top 20
Fonte: Relatrio da Fuchs Petrolub

8.000 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 0

Brasil o quinto maior Brasil o quinto maior mercado no mundo de mercado no mundo de Lubrificantes e o Lubrificantes e o maior em maior em crescimento. crescimento.

(X 1.000 m3)

Amrica do Sul totaliza 3.500 mil m3/ano ( 9% do mercado mundial ) com dficit crescente na produo de bsicos

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Licenciamento total de autoveculos novos - 2000/2009

3.500.000

NIBUS CAMINHES
3.000.000

COMERCIAIS LEVES AUTOMVEIS

2.500.000

2.000.000

1.500.000

1.000.000

500.000

0 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Fonte: Abeiva, Anfavea, Denatran.

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Evoluo de Mercado Interno e Projeo para 2010

Mercado Nacional aparente de leos bsicos
2.200.000
Importaes de Lubrificantes (lq.)

100%
Importaes bsicos por terceiros Rerrefino Venda de Importados Petrobras Venda de Produo Petrobras Participao Petrobras

2.000.000 1.800.000 1.600.000 1.400.000

90% Participao de mercado (%)

80%
Volume(m3) 1.200.000 1.000.000

70%
800.000 600.000 400.000 200.000 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010

60%

50%

A estimativa para 2010 est prxima demanda registrada em 2008.

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Demanda Nacional Aparente de Lubrificantes Bsicos

Demanda Nacional Aparente de leos Lubrificantes Bsicos
Mercado Acumulado - 2009 1.300.000 1.200.000 1.100.000 1.000.000 900.000 Metros Cbicos 800.000 700.000 600.000 500.000 400.000 300.000 200.000 100.000 jan fev mar abr mai jun jul ago set out nov dez
448.692 355.884 390.579 +9,8%

Mercado acumulado - 2010 1.174.963

634.046 +15,5% 510.626 +13,8%

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Comparando com os anos anteriores

Evoluo da Demanda Nacional Aparente de Lubrificantes Bsicos
140.000 130.000 120.000 110.000 100.000 90.000 80.000 70.000 60.000 50.000 40.000 30.000 20.000 10.000 -

2005 2006 2007 2008 2009 2010

jan fev mar abr mai jun jul ago set out nov dez

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Anlise do Mercado em 2010 1 Sem. 2010 x 2009: + 11,4% No 1 semestre de 2010 houve forte recuperao do mercado de lubrificantes acabados ( 20% em relao ao 1 semestre de 2009), puxada pelo segmento industrial (+29% em relao ao 1 semestre/2009). Reduo na produo da REDUC acontecendo exatamente no momento da retomada do crescimento do mercado, implicando em aumento da importao para complementar a oferta Petrobras Oferta internacional de produtos: at dez/09: maior oferta em funo da crise; a partir de jan/2010: reduo da oferta e aumento dos preos, devido reduo da produo e retomada da demanda. tendncia de aumento de disponibilidade de oferta no mercado spot a partir de out/2010
Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

Preos de bsicos no mercado internacional Preo dos leos bsicos influenciados pelo Petrleo, porm suas respostas s variaes de preos do petrleo so bem mais lentas que as dos combustveis;

Preos (US$) em elevao durante o ano de 2010 em funo de: crescente escassez de oferta: relao com a reduo no nvel de refino de combustveis nos EUA e Europa (reduo da demanda de combustveis) unidades em manuteno/ fechamento / problemas de produo (EUA, Europa e Amrica Latina (PDVSA e Petrobras))

recuperao gradual da demanda em alguns mercados

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

US$/t
1000 1200 1400 1600 1800 200
RDAM Spot

400

600

800

0
6/1/2004 6/4/2004 6/7/2004 6/10/2004 6/1/2005 6/4/2005 6/7/2005 6/10/2005 6/1/2006 6/4/2006 6/7/2006 6/10/2006 6/1/2007 6/4/2007 6/7/2007 6/10/2007 6/1/2008 6/4/2008 6/7/2008 6/10/2008 6/1/2009 6/4/2009 6/7/2009 6/10/2009 6/1/2010 6/4/2010 6/7/2010

Preos: Petrleo X Bsicos

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

EVOLUO DE PREOS DE NEUTRO PESADO

REDUC Contratual Exxon USG ptd Brent, Platts dtd(US$/m3)

US$/T 1000 1100 1200 1300 1400 1500 1600 1700 200
N.LEVE N.PESADO

Preos: Evoluo na Europa

300

400

500

600

700

800

900

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

EVOLUO DOS PREOS SPOT ICIS-PRICING DOS LEOS BSICOS PARAFNICOS (Grupo I) NA EUROPA

B.STOCK

7/ 1/ 2 4/ 00 3/ 3 20 29 /4 03 24 / 20 /6 03 19 / 20 / 0 14 8/2 3 /1 00 0 3 9/ /20 12 03 10 / 20 /2 03 /2 6/ 00 4/ 4 2 1/ 00 6 4 27 /20 /7 04 21 / 20 / 0 16 9/2 4 /1 00 1 4 18 /20 /1 04 15 / 20 /3 05 10 / 20 /5 05 /2 5/ 00 7/ 5 30 20 / 0 25 8/2 5 /1 00 20 0/2 5 /1 00 2 5 21 /20 /2 05 18 / 20 /4 06 13 / 20 /6 06 /2 8/ 00 8/ 6 3/ 20 1 0 28 0/2 6 /1 00 1 6 30 /20 /1 06 27 / 20 /3 07 22 / 20 /5 07 17 / 20 /7 07 11 / 20 /9 07 6/ / 20 11 07 15 / 20 /1 07 11 / 20 /3 08 /2 6/ 00 5/ 8 2 1/ 00 7 8 26 /20 / 0 21 8/2 8 /1 00 16 0/2 8 /1 00 2 8 17 /20 /2 08 14 / 20 /4 09 /2 9/ 00 6/ 9 2 4/ 00 8/ 9 29 20 / 0 24 9/2 9 /1 00 1 9 26 /20 /1 09 23 / 20 /3 10 18 / 20 /5 10 13 / 20 /7 10 /2 01 0

Perspectivas para o 2.o sem./2010

Aumento das importaes Petrobras de lubrificantes bsicos: Compor estoques de segurana Suprir parte da produo Reduc (incidente de 28/02) Oferta de bsicos Grupo II Oferta e preos no mercado internacional: A oferta no mercado spot internacional comea a melhorar, em funo de: melhoria da rentabilidade na produo de bsicos retorno de produo de unidades importantes (PDVSA) Condicionados ao Petrleo / fator cambial Preos de Grupo II: competitivos com Grupo I O mercado brasileiro dever manter o ritmo do 1 semestre, atingindo patamar semelhante ao de 2008 Estimamos que o crescimento do mercado brasileiro no futuro estar atrelado fortemente ao crescimento do PIB
Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

3o Congresso Simepetro - 2010

Sesso de perguntas e respostas

Abastecimento - Gerncia de Comercializao de Especiais

O desafio a nossa energia!

Sillas Oliva Filho
Gerente Geral de Comrcio de Produtos Especiais PETROBRAS Abastecimento Marketing e Comercializao

Agosto/2010