Le crédit documentaire

Le Crédit Documentaire est l'opération par laquelle une banque (la « banque émettrice »)
s'engage d'ordre et pour compte de son client importateur (le « donneur d'ordre ») à régler à un
tiers exportateur (le « bénéficiaire ») dans un délai déterminé, via une banque intermédiaire (la
banque notificatrice) un montant déterminé contre la remise de documents strictement conformes
justifiant la valeur et l'expédition des marchandises.

Historique | Nature et fonction du crédit documentaire| Terminologie et définitions des principales

notions| Rôle des banques| Organisation et technique du crédit documentaire| Conformité et
réserve| Déroulement et chronologie d'une opération de crédit documentaire| Autres credocs

Historique
Avant le XVIII ème siècle, les marchandises voyageaient sur les navires des grosses maisons de
commerce, en même temps que leurs représentants chargés de l'acquisition des marchandises
d'importation, qui étaient payées avec le produit de la vente des biens exportés.

Pas de besoin de type "crédit documentaire".

A la fin du XVIII ème siècle, la suppression des monopoles et la spécialisation fonctionnelle des
acteurs du commerce international à permis l'émergence des lignes de navigation.

Les acheteurs et les vendeurs ont commencé à traiter à distance. Plus était long le trajet que
devait parcourir la marchandise, plus était marqué l'écart entre le lieu et le moment de la
conclusion du contrat et de l'embarquement et celui du paiement.

L'exportateur ne pouvait pas se permettre de se contenter de savoir que son acheteur était
disposé à le payer et ne pouvait pas non plus supporter, seul, l'immobilisation, pendant plusieurs
mois parfois, du capital qu'il avait investit dans sa marchandise.
Il ne pouvait pas non plus exiger de l'acheteur étranger qu'il paie d'avance, aussi longtemps que
ce dernier n'avait pas la garantie que la livraison aurait été conforme à ce qui avait été
contractuellement convenu.

LA SOLUTION :

Le crédit documentaire, dont la technique répond aux besoins de l'exportateur et de son client
étranger.

Les règles du crédit documentaire proviennent de la pratique commerciale et de la jurisprudence

de la fin du XIX ème siècle. Elles ont été codifiées pour la première fois en 1933 par la Chambre
de Commerce Internationale.
 Nature et fonction du crédit documentaire
C'est la seule technique de paiement réellement organisée et codifiée. (cf.: Règles et Usances
Uniformes relatives aux crédits documentaires, publication CCI N° 600) Toute opération de crédit
documentaire suppose au moins 3 parties:

 l'acheteur

 la banque de l'acheteur
 le vendeur

Le crédit documentaire est l'engagement écrit d'une banque émettrice, à la demande et pour le
compte de l'acheteur (donneur d'ordre), de payer au vendeur (bénéficiaire) un montant déterminé
relatif à la fourniture d'une marchandise ou d'une prestation, contre la remise, dans un délai fixé
(date extrême de validité), des documents conformes prouvant que la marchandise a été
expédiée ou la prestation effectuée.

Cette technique permet de résoudre le fondamental conflit d'intérêts entre l'acheteur et le

vendeur:

 Le vendeur veut être certain d'être payé du montant de sa prestation avant de s'engager dans sa
réalisation (notamment avant de se dessaisir de la marchandise).

 L'acheteur, avant de payer, veut pouvoir contrôler la qualité de la prestation(notamment, vérifier

la conformité et la qualité de la marchandise et être certain de la recevoir).

Terminologie et définitions des principales notions

 Donneur d'ordre (applicant) : En général l'acheteur, il donne les instructions nécessaires à la
banque émettrice, pour l'ouverture du D/C. Les instructions doivent être complètes, précises et se
conformer aux conditions du contrat commercial.
 Banque émettrice (issuing bank) : La banque qui ouvre le crédit documentaire. Il peut être
ouvert auprès d'un correspondant de la banque émettrice à l'étranger, ou auprès d'un banque
spécifiée (la banque du bénéficiaire).
L'ouverture du D/C est matérialisée par un document rédigé par la banque émettrice et transmis
au bénéficiaire par la banque notificatrice. La banque émettrice prend l'engagement de payer.
(payment obligation)

 Banque notificatrice (advising bank): La banque qui, sur les instructions de la banque émettrice,
doit informer le bénéficiaire qu'un crédit documentaire a été ouvert en sa faveur.
 Bénéficiaire (beneficiary): En général le vendeur. Il reçoit la notification du D/C par la banque
notificatrice. Après avoir réalisé la prestation convenue, il doit rassembler la liasse documentaire
exigée par le donneur d'ordre, à l'ouverture et la présenter à la banque dans les délais stipulés
dans le crédit documentaire.
 Si le bénéficiaire n'est pas d'accord sur certains termes du D/C, il devra contacter le donneur
d'ordre et négocier avec lui, pour faire effectuer les modifications nécessaires (amendements)
par la banque émettrice (avenant au D/C).

 Délai et date limite: L'Art.46. a des R.U.U. N° 600 stipule que tout D/C doit porter une date
extrême de validité (time-limit & expiry date) pour la présentation des documents à la banque qui
va payer. Passé cette date le credoc ne sera plus valable.

Un D/C peut comporter une date limite d'expédition des marchandises.

Un crédoc fixe un délai maximum de présentation des documents, à compter de la date
d'expédition (ou d'émission du document de transport).
Si le D/C ne prévoit pas de délai pour la présentation des documents, le bénéficiaire dispose d'un
délai de 21 jours, à partir de l'émission du document de transport, pour présenter les documents
à la banque notificatrice.

Attention: Si la marchandise est expédiée avant la date limite d'expédition, la date extrême de
présentation des documents à la banque notificatrice est calculée à partir de la date effective
d'expédition. Le délai prime sur la date de présentation qui va avancer d'autant:

date limite d'expédition délai de présentation(contractuelle) date d'expédition date extr

(contractuelle) (réelle) deprésent
desdocument

15 mai 21 jours 15 mai 5 juin

15 mai 21 jours 30 avril 21 ma

 Irrévocabilité (irrevocability ): Engagement de la banque émettrice de payer le

bénéficiaire,contre présentation des documents exigés par le donneurd'ordre à l'ouverture du
D/C. L'irrévocabilité couvre le risque de non-paiement de l'acheteur étranger (risque commercial:
insolvabilité, rupture abusive du contrat, fraude, escroquerie).
 Confirmation: Engagement d'une banque située dans le pays du bénéficiaire confirmation de
payer le bénéficiaire, contre présentation des documents exigés par l'acheteur étranger.

La confirmation couvre le risque de non transfert, du fait du pays de l'acheteur (risque politique:
application de mesures édictées par le pays acheteur empêchant le transfert de la créance vers
le pays du bénéficiaire. 
La confirmation est une spécificité fondamentale du crédit documentaire que l'on ne retrouve pas
dans les autre techniques de paiement.

Rôle des banques

 Dans le déroulement de la procédure du crédit documentaire et selon sa nature, les banques
auront à assurer un rôle précis et à assumer un degré de responsabilité plus ou moins élevé (Art
3,4,6,15,17,18,19 de la publication ICC N° 600).

Les fonctions des banques sont très précises: Emission, irrévocabilité, notification, confirmation,
négociation, acceptation, paiement, remboursement.

Organisation et technique du crédit documentaire

La technique du D/C demande une extrême rigueur, car le paiement ne sera effectif que si toutes
les conditions du crédoc, énoncées lors de l'ouverture sont réunies par le bénéficiaire.
Lors de la réception de la notification, le bénéficiaire doit contrôler tous les termes du crédoc et,
en fin d'opération, avant de remettre les documents à la banque, procéder à un contrôle général
(Cf. document de suivi du crédoc export).

CHECK LIST DES POINTS À VÉRIFIER :

 La conformité du D/C avec le contrat commercial.

 Les modalités pratiques (paiement, incoterm, documents ...) sont elles celles initialement prévues
dans le contrat?
 Les noms et adresses des intervenants sont ils exacts et correctement écrits?

 La description des marchandises correspond-elle à celle du contrat?

 Les délais exigés pour la prestation et la présentation des documents sont-ils suffisants pour la
réalisation du crédoc?

 Les lieux de prise en charge ou d'embarquement de la marchandise et de déchargement ou de

débarquement sont-ils ceux convenus lors de la négociation commerciale?
 N'y a t'il pas des exigences, notamment en terme de documents, de mentions, de date... non
prévues, excessives, irréalisables?

 En cas d'anomalies, en faire part au donneur d'ordre et lui demander de faire effectuer les
modifications indispensables (amendements, sous forme d'avenant) par la banque émettrice.

Conformité et réserve