REVUE PERIODIQUE N° 4

Avril
2019
 SOMMAIRE

Auteurs Articles Pages

Lettre du Président
3
Par Mourad EL BESSEGHI, Président du Conseil National de l’ONCA

Editorial
5
Par Dr. Laala ATIK, Membre du Conseil National de l’ONCA

Première Partie : Séminaire sur l’actualisation du SCF

Allocution de M. Abderrahmane RAOUYA

7
MINISTRE DES FINANCES

Evaluation et revision du systeme comptable financier

9
Par Kamal AIDER, Secrétaire Général du Conseil National de la Comptabilité

Une interview de M. Noureddine YAHI, Président du

groupe de travail chargé de l'actualisation et la révision
11
du SCF, concernant l'actualisation du SCF
Par El Mouhassib, revue du Conseil National de l'ONCA

Séminaire du 21 janvier 2019 sur l’évaluation et la

révision du Système Comptable Financier 13
Par Toufik RADJAH, Commissaire Aux Comptes, Comptable Agréé

« Comment répondre à l’évolution des normes

comptables internationales IAS/IFRS ? » 17
Par Mourad EL BESSEGHI, Président du Conseil National de l’ONCA

Revue N°1
 SOMMAIRE
Suite

Auteurs Articles Pages

Deuxième Partie : Contributions diverses

Le nouveau management public, une nouvelle façon pour

gérer les organismes de santé en Algérie
24
Par Nessrine OUGHARI , Doctorante en Comptabilité et Fiscalité
et Hadj Kouider GOURINE, Maître de conférences «A» Sciences Financières

Proposition d'un «partenariat» pour un «1 point d'ordre»

commun (le «siège national» de la profession) 27
Par Ider Mohamed DADDI MOUSSA, Commissaire aux comptes, Comptable agréé

Synthèse des observations et propositions sur le contenu

du manuel collectif du CNC portant SCF 31
Par Djelloul BOUBIR, Commissaire aux comptes

Rétrospective sur les dispositifs législatifs régissant les

associations au cours des 03 décennies précédentes 39
Par Abdelmadjid HAMOUDA, Ex. Cadre ENMGP

Les conditions de réussite à l'examen d'expertise

comptable 42
Par : Abdelaziz HATTAB, Expert-comptable, Commissaire aux comptes

‫ الماهية وأهم التحديات‬:‫المصارف اسمية‬ 48

‫خب المالية اسمية‬ 
 ‫شو! بورقبة أستاذ‬
 ،1‫ جامعة سطيف‬،‫محا‬  ‫ الدكتور‬.‫د‬

2 Revue N°4
 Lettre du Président

Chères Consœurs, Chers Confrères et Chers Amis

Vous avez entre vos mains le numéro quatre de la revue «EL MOUHASSIB»
GHO·2UJDQLVDWLRQ1DWLRQDOHGHV&RPSWDEOHV$JUppV

)UDSSpSUpPDWXUpPHQWGHVpQHVFHQFHYRLOjTXHOH6\VWqPH&RPSWDEOH
)LQDQFLHU D SULV TXHOTXHV ULGHV EUXVTXHPHQW DX[ \HX[ GH FHUWDLQV
QpFHVVLWDQWXQGRXEOHOLIWLQJXQHUpYLVLRQHWXQHDFWXDOLVDWLRQHQUDSSRUW
DYHF O·pYROXWLRQ GH OD QRUPDOLVDWLRQ LQWHUQDWLRQDOH 7URS MHXQH SRXU VXELU
FHWUDLWHPHQWGHFKRFGLURQWG·DXWUHVTXLVRXWLHQQHQWTXHOHGpODLGHPLVHjO·pSUHXYHGHQRWUH
UpIpUHQWLHOFRPSWDEOHHVWWURSFRXUWSRXUMXJHUGHVRQHIÀFLHQFH(QHIIHWOHWULWXUHUjFHVWDGH
DORUVTX·LOQ·HVWSDVMXVTX·jSUpVHQWVXIÀVDPPHQWELHQLQWpULRULVpSDUOHVSUDWLFLHQVHVWXQHDYHQWXUH
FRPSRUWDQW GH VpULHX[ ULVTXHV GH FRPSOLFDWLRQ

6DQVYHUVHUGpPHVXUpPHQWGDQVOD©JpURQWRORJLHªQLGDQVO·H[FqVGHSUXGHQFHLOHVWVpULHXVHPHQW
WHPSVjWRXWOHPRLQVGHPHVXUHUO·pFDUWTXLQRXVVpSDUHGHVPHLOOHXUHVSUDWLTXHVLQWHUQDWLRQDOHV
G·DSSUpFLHUO·DPSOHXUGXJDSHWG·HQYLVDJHUOHFRPEOHPHQWjUpDOLVHU

9HQXHjSRLQWQRPPpXQVpPLQDLUHSRXUOHVWUDYDX[GHGpPDUUDJHGHFHWWHUpYLVLRQDpWpRUJDQLVp
jO·K{WHO©(O$XUDVVLªOHMDQYLHUSDUOH&RQVHLO1DWLRQDOGHOD&RPSWDELOLWp8QPRPHQWIRUW
TXLYDPDUTXHUGDQVOHPDUEUHO·KLVWRLUHGHODQRUPDOLVDWLRQFRPSWDEOHHQ$OJpULH

2XWUH OD TXDOLWp GHV WUDYDX[ OD TXDVLSDUIDLWH RUJDQLVDWLRQ HW OH QLYHDX GH OD SDUWLFLSDWLRQ OH
IDLWG·DYRLUPRELOLVpDXWDQWGHSURIHVVLRQQHOVOLEpUDX[FDGUHVFRPSWDEOHVGXVHFWHXUpFRQRPLTXH
HWGpFLGHXUVGHWRXVERUGVFRQIRQGXVDXWRXUGHSUpRFFXSDWLRQVFRPPXQHVHVWXQHSHUIRUPDQFHHQ
VRLPrPH%UDYRDX[RUJDQLVDWHXUV

$SSHOpLPSURSUHPHQW©6\VWqPH&RPSWDEOH)LQDQFLHUªRXWRXWERQQHPHQW©6&)ªXQDFURQ\PH
EL]DUUH TXH QRXV DYLRQV DYHF HQWKRXVLDVPH DFFUpGLWp GpV VD SDUXWLRQ YRLOj TX·LO JDJQHUDLW j rWUH
UHEDSWLVpjFHWWHRFFDVLRQ©6\VWqPHG·,QIRUPDWLRQ)LQDQFLqUHªSOXVDSSURSULpjVDQDWXUHHWSOXV
DGpTXDWjVDÀQDOLWp

0DLQWHQDQWWRXWUHVWHjIDLUH

8QORQJFKHPLQjSDUFRXULUODERULHX[HWpSURXYDQWPDLVRKFRPELHQH[DOWDQWHWSDVVLRQQDQW

%RQFRXUDJHjWRXV

$OJHUOHDYULO

Le Président de l’ONCA
Mourad EL BESSEGHI

Revue N°4 3
4 Revue N°4
 Editorial
&KqUHVFRQV±XUVFKHUVFRQIUqUHV

D
DQV FH QXPpUR GH OD UHYXH © (/ 028+$66,% ª GH O·2UJDQLVDWLRQ
1DWLRQDOHGHV&RPSWDEOHV$JUppVQRXVDYRQVUHWHQXYRORQWDLUHPHQW
FRPPH WKqPH IpGpUDWHXU O·©DFWXDOLVDWLRQ GX V\VWqPH FRPSWDEOH
ÀQDQFLHUª
‡3ULPRSDUFHTX·LO\DHXODQFHPHQWGHVWUDYDX[G·pYDOXDWLRQHWGHUpYLVLRQGX
6\VWqPH&RPSWDEOH)LQDQFLHUXQUpIpUHQWLHOFRPSWDEOHTXLDGL[DQVG·kJHHW
TXL QpFHVVLWH G·rWUH UHYLVLWp &HV WUDYDX[ RQW GpPDUUp OH  MDQYLHU  HW
GHYUDLHQWV·pWDOHUVXUGL[KXLWPRLV
‡ 6HFXQGR LO V·DJLW G·XQ pYpQHPHQW LPSRUWDQW TXL UHQWUH GDQV O·KLVWRLUH GH OD
FRPSWDELOLWpHQ$OJpULH/·pYROXWLRQGHODQRUPDOLVDWLRQFRPSWDEOHHQ$OJpULHHVWMDORQQpHSDU
GHV pYpQHPHQWV GHV KRPPHV HW GHV HIIRUWV TXL GRLYHQW rWUH WUDQVFULWV TXHOTXH SDUW SRXU
UHQWUHUGDQVO·KLVWRLUHGHVPpWLHUVGXFKLIIUH
‡7HUWLROHVWHQHXUVGHOLYUHVVRQWFRQFHUQpVDXSUHPLHUSODQSDUFHVGHX[SKDVHVG·pYDOXDWLRQ
HWGHUpYLVLRQGXUpIpUHQWLHO&HODFRXOHGHVRXUFHSXLVTX·LOHVWYLWDOSRXUHX[GHFRQQDLWUHOHV
PRLQGUHVGpWDLOVGHVFKDQJHPHQWVDÀQGHSHUFHYRLUFRQFUqWHPHQWOHXUSURIRQGHXUHWO·LPSDFW
TXLHQUpVXOWHUD
Dans la première partie GH FHWWH TXDWULqPH pGLWLRQ QRXV DYRQV UHSURGXLW LQ H[WHQVR
O·DOORFXWLRQ G·RXYHUWXUH GX VpPLQDLUH VXU O·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&) GH 0RQVLHXU OH 0LQLVWUH GHV
ILQDQFHV 0 $EGHUUDKPDQH 5$28<$ TXL UHSUHQG OH FDGUH GH FHWWH DFWXDOLVDWLRQ OD ILQDOLWp
UHFKHUFKpHOHVREMHFWLIVIL[pVjODFRPPLVVLRQDGKRFFKDUJpHGHO·pYDOXDWLRQHWODUpYLVLRQGX
6&) HW OHV UpVXOWDWV DWWHQGXV
3UHQDQW OD SDUROH j VRQ WRXU 0 .DPHO $,'(5 6HFUpWDLUH *pQpUDO GX &RQVHLO 1DWLRQDO GH OD
&RPSWDELOLWpDGpFULWOHVSULQFLSDOHVPRWLYDWLRQVD\DQWFRQGXLWOHVSURIHVVLRQQHOVjPDQLIHVWHUOHXU
LQWpUrWSRXUFHSURFHVVXVGHUpYLVLRQHWVXUWRXWLQGLTXpOHVDVSHFWVRUJDQLVDWLRQQHOVjPRELOLVHUSRXU
LPSOLTXHU XQ PD[LPXP GH SUpSDUDWHXUV G·pWDWV ÀQDQFLHUV HW OHXU GRQQHU O·RFFDVLRQ G·\ SDUWLFLSHU
01RXUHGGLQH<$+,SUpVLGHQWGHODFRPPLVVLRQDGKRFTXLDPRGpUpOHVpPLQDLUHQRXVOLYUHGDQV
XQH LQWHUYLHZ VDQV DPEDJHV OHV SULQFLSDOHV DFWLRQV TX·LO FRPSWH UpVROXPHQW HQWUHSUHQGUH DYHF OHV
PHPEUHVGHODFRPPLVVLRQSRXUUpXVVLUHWGRQQHUWRXWHVOHVFKDQFHVGHVXFFqVjFHWUDYDLO
7RXMRXUVHQFHTXLFRQFHUQHOHVpPLQDLUHHQTXHVWLRQ07RXÀN$ERXGMDEHU5$'-$+FRPPLVVDLUH
DX[FRPSWHVHWFRPSWDEOHDJUppGDQVXQHJpQpUHXVHFRQWULEXWLRQQRXVUHVWLWXHWRXVOHVDFWHVGH
FHWWHUHQFRQWUHDYHFOHVSULQFLSDX[SRLQWVpYRTXpV
La seconde partieGHFHWWHUHYXHHQFKDLQHSDUGHVFRQWULEXWLRQVGLYHUVHVHWHQSDUWLFXOLHUFHOOH
GH001HVVULQH28*+$5,GRFWRUDQWHHWVRQFRDXWHXUHWHQFDGUHXU0+DGM.RXLGHU*285,1(
PDLWUH GH FRQIpUHQFH j O·XQLYHUVLWp +DVVLED %HQERXDOL &KOHI 4XHOOH YHLQDUGH 0DGDPH 1HVULQH GH
WUDYDLOOHUDXF{WpGH00(5+280/·+DELEGRFWHXUHQpFRQRPLHHWTXLVDLWGLVWLQJXHU©OHERQJUDLQ
GHO·LYUDLHª/HVDXWHXUVGXSDSLHUGLVVHUWHQWVXU©/HQRXYHDXPDQDJHPHQWSXEOLFªDYHFODPpWKRGRORJLH
TXLFDUDFWpULVHOHVDFDGpPLFLHQVGHVSUDWLFLHQV/HVHFWHXUGHODVDQWpHVWSDVVpjODORXSHDYHFPLVH
HQUHOLHIGHODQpFHVVLWpG·DOOHUYHUVFHQRXYHDXFRQFHSWSRXUDPpOLRUHUODJRXYHUQDQFHGHVHQWLWpVGX
VHFWHXUGHODVDQWpTXLHQRQWJUDQGHPHQWEHVRLQ
,OHVWSXEOLpGDQVFHWWHUHYXHXQHOHWWUHGH0,GHU0RKDPHG'$'',02866$FRPPLVVDLUHDX[
FRPSWHVHWFRPSWDEOHDJUppDGUHVVpHDX[WURLVLQVWLWXWLRQVSURIHVVLRQQHOOHVOHVLQYLWDQWjUHQIRUFHU
OHVOLHQVQDWXUHOVTXLOHVXQLVVHQWGDQVO·kPHHWOHFRUSV&HWWHOHWWUHHVWpGLWpHDYHFOHFRQVHQWHPHQW
GHO·DXWHXUSRXUDSSUpFLHUODSXLVVDQFHGXFULGpFODPpGXIRQGGXF±XUH[KRUWDQWOHVUHVSRQVDEOHVj
WRXWPHWWUHHQEUDQOHSRXUDWWHLQGUHHWUpDOLVHUFHY±XHWH[KDXVVHUFHVRXKDLWGHGLVSRVHUXQMRXU
SHXWrWUHG·XQVLqJHGLJQHGHFHQRPHWjODKDXWHXUGHFHWWHQREOHSURIHVVLRQ
/·H[FHOOHQWHFULWLTXHWHFKQLTXHGH0'MHOORXO%28%,5FRPPLVVDLUHDX[FRPSWHVVXUOH©0DQXHO
GH&RPSWDELOLWp)LQDQFLqUHªXQRXYUDJHUpGLJpSDUXQFROOHFWLIGHSURIHVVLRQQHOVQHSRXYDLWQHSDV
rWUHOLYUpHGDQVVDWRWDOLWp(OOHUHSUHQGO·HQVHPEOHGHVSRLQWVGXYROXPLQHX[RXYUDJHGXPLQLVWqUH

Revue N°4 5
GHVÀQDQFHVVXUOH6&)TXLOXLVHPEODLHQWLQVXIÀVDQWVRXTXLSUrWDLHQWjFRQWURYHUVHV8QWUDYDLOGH
IRXUPLGpYHORSSpVRXVO·HPSLUHG·XQHFULWLTXHDFHUEHPDLVpPLQHPPHQWWHFKQLTXHFRQWULEXDQWVDQV
FRQWH[WHjDPpOLRUHUOHFRQWHQXGHFHPDQXHO4XHOOHTXHVRLWODSRVLWLRQTXHO·RQSHXWDYRLUjO·pJDUGGH
FHWHVVDLFULWLTXHIRUFHHVWGHUHFRQQDLWUHO·pQHUJLHGpSHQVpHSRXUOHIDLUHHWODTXDOLWpGXWUDYDLOTXL
OHFDUDFWpULVH$PRLQVG·rWUHDYHXJOHHWVRXUGVXEMHFWLIHWWHQGDQFLHX[FHWUDYDLOIRUFHOHUHVSHFW
PrPHV·LOQ·HVWSDVSDUWDJpHQWLqUHPHQW
/HVFRPSWDEOHVVRQWVRXYHQWDSSHOpVjWHQLUOHVOLYUHVGHVDVVRFLDWLRQVIRQGDWLRQVHWOLJXHVHWF«
/HV WH[WHV UpJOHPHQWDLUHV TXL OHV UpJLVVHQW VRQW VRXYHQW PpFRQQXHV 0 $EGHOPDGMLG +$028'$
DQFLHQFDGUHG·HQWUHSULVHOHVDFLWpVGHIDoRQH[KDXVWLYHDYHFVRLQHWPLQXWLHGDQVXQH©5pWURVSHFWLYH
VXUOHVGLVSRVLWLIVOpJLVODWLIVUpJLVVDQWOHVDVVRFLDWLRQVDXFRXUVGHVWURLVGHUQLqUHVGpFHQQLHVª8Q
WUDYDLOTXLSHXWrWUHOHSUpOXGHG·XQH±XYUHSOXVODUJHVRXVIRUPHGHJXLGHVXUOHVDVVRFLDWLRQVVXUOD
FRPSWDELOLWpVSpFLDOHHWO·DXGLWSDUWLFXOLHUTXLOHVFRQFHUQHQW
1RXVDYRQVYRORQWDLUHPHQWUppGLWp©/HVFRQGLWLRQVGHUpXVVLWHjO·H[DPHQG·H[SHUWLVHFRPSWDEOHª
GH0$EGHOD]L]+$77$%H[SHUWFRPSWDEOHOXLTXLHVWSDVVpSDUFHFKHPLQHWTXLVDLWTXHOHWDORQ
G·©$FKLOOHªGHVFDQGLGDWVUpVLGHGDQVODSUpSDUDWLRQO·RUJDQLVDWLRQDYDQWO·H[DPHQHWODSODQLÀFDWLRQ
GHVRQWHPSVSRXUDERUGHUWRXVOHVVXMHWVGDQVOHVGpODLV5LHQGHVRUFLHUWRXWHVWVLPSOHLOVXIÀWGH
UHVSHFWHUTXHOTXHVUqJOHV
/
pYROXWLRQ GHV QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV ,$6,)56 HVW XQH GRQQpH TX·LO IDXW QpFHVVDLUHPHQW
LQWpJUHUHWSUHQGUHHQFRQVLGpUDWLRQ00RXUDG(/%(66(*+,3UpVLGHQWGHO
21&$HWFRPPLVVDLUH
DX[FRPSWHVQRXVH[SOLTXHFRPPHQWV·\SUHQGUHSRXUV·DPDUUHUjFHWWHG\QDPLTXHHQWHQDQWFRPSWH
GX FRQWH[WH QDWLRQDO
(QÀQOHVXMHWGHVEDQTXHVLVODPLTXHVUHYLHQWHQVXUIDFH6DFKDQWTXHODÀQDQFHLVODPLTXHSHLQHjVH
PHWWUHHQSODFHHQ$OJpULHGRFWHXU&KHZNL%285(.%$WHQWHGHFHUQHUDYHFPpWKRGHHWSpGDJRJLH
OHVXMHWHQPHWWDQWHQDYDQWVRQHVVHQFHHWVHVSOXVLPSRUWDQWVGpÀV

Dr. Laala ATIK

Membre du Conseil National
de l'ONCA

Les articles sont rédigés sous la responsabilité de leurs auteurs.

6 Revue N°4
Première Partie

,
amed gé de
A TRI Moh avail char &
M. ZA upe de tr ŝŽŶĚƵ^
u gro ĞůĂƌĠǀŝƐ
bre d
Mem ǀĂůƵĂƟŽŶĚ
ů͛Ġ

Revue N°4 7
 ALLOCUTION DE M. ABDERRAHMANE RAOUYA
MINISTRE DES FINANCES

MXULGLTXHHWVRFLDOGDQVOHTXHOGRLWV·H[HUFHUOHV
PLVVLRQV GHV SURIHVVLRQQHOV GH OD FRPSWDELOLWp

$FWXHOOHPHQW OHV FRPSWDELOLWpV GHV HQWLWpV

pFRQRPLTXHV HW DXWUHV RUJDQLVPHV VRQW pWDEOLHV
SDUUpIpUHQFHH[FOXVLYHDX6&)WUDGXLVDQWDLQVL
VD PDvWULVH SURJUHVVLYH SDU OHV SURIHVVLRQQHOV
HW XWLOLVDWHXUV TXL RQW UpSRQGX IDYRUDEOHPHQW
DX[ EHVRLQV GHV XWLOLVDWHXUV GH O·LQIRUPDWLRQ
ÀQDQFLqUH LQYHVWLVVHXUV JRXYHUQDQWV

L
DUHQFRQWUHDpWp©O·RFFDVLRQG·XQpFKDQJH
IUXFWXHX[ VXU O·pYROXWLRQ GH OD SUDWLTXH
FRPSWDEOH DX VHUYLFH GH O·pFRQRPLH
QDWLRQDOHGDQVXQFRQWH[WHG·pYROXWLRQUDSLGHGHV
GRQQpHVVRFLRpFRQRPLTXHVTXLUHQGO·LPSOLFDWLRQ
GHVSURIHVVLRQQHOVGHODFRPSWDELOLWpLPSpUDWLYH
SRXUFRQWULEXHUSDUOHXUH[SHUWLVHDXSURFHVVXV
G·DLGH j OD GpFLVLRQ pFRQRPLTXHª
/H V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU DGRVVp DX[
QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV D pWp UHQGX DSSOLFDEOH
j WRXWHV OHV HQWLWpV pFRQRPLTXHV HW RUJDQLVPHV
VRXPLVjODWHQXHG·XQHFRPSWDELOLWpFRPPHUFLDOH
j FRPSWHU GX  MDQYLHU  YLVDQW DLQVL XQH
KDUPRQLVDWLRQ JpQpUDOLVpH GH OD SURGXFWLRQ GH
O·LQIRUPDWLRQ ÀQDQFLqUH HQ $OJpULH
&HVpPLQDLUHSHUPHWWUDG·XQHSDUWG·pYDOXHU
OH GHJUp G·DSSOLFDWLRQ GX V\VWqPH FRPSWDEOH
ÀQDQFLHU HW OHV SURSRVLWLRQV GH VD UpYLVLRQ SDU
UDSSRUW j O·pYROXWLRQ GHV QRUPHV FRPSWDEOHV
LQWHUQDWLRQDOHV HW G·DXWUH SDUW G·DERUGHU GHV
SRLQWVWUqVLPSRUWDQWVTXLV·LQVFULYHQWHQGURLWH
OLJQH DYHF QRV SUpRFFXSDWLRQV
/DSDUWLFLSDWLRQGHVPHPEUHVGHVFRPPLVVLRQV
WHFKQLTXHV HW JURXSHV GH WUDYDLO GX &1& GHV
PHPEUHV GHV WURLV LQVWDQFHV SURIHVVLRQQHOOHV
GHV UHSUpVHQWDQWV GHV HQWLWpV pFRQRPLTXHV
DLQVLTXHGHVEDQTXHVHWLQVWLWXWLRQVÀQDQFLqUHV
QRXV UDVVXUH TXDQW j OD UpXVVLWH GH O·RSpUDWLRQ
GH UpYLVLRQ GX V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU
TXL FRQWULEXHUD j XQH DPpOLRUDWLRQ FHUWDLQH
HW GXUDEOH GH FHW HQYLURQQHPHQW pFRQRPLTXH
8 Revue N°4
G·HQWUHSULVHV LQVWLWXWLRQV GH O·(WDW
3DU DLOOHXUV QRXV DYRQV UHOHYp TXH O·pYROXWLRQ
GH OD JHVWLRQ GHV HQWLWpV pFRQRPLTXHV HW OHXU
RXYHUWXUH YHUV O·LQWHUQDWLRQDO PHWWHQW HQ
pYLGHQFH OD QpFHVVLWp G·DFWXDOLVHU OH V\VWqPH
FRPSWDEOHÀQDQFLHUDÀQGHGpYHORSSHUG·DYDQWDJH
O·XWLOLVDWLRQ GH OD FRPSWDELOLWp SDU OHV JURXSHV
HW SHUPHWWUH OD FRQVROLGDWLRQ GHV FRPSWHV DX[
QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV
'HYDQWFHFRQVWDWHWYLVDQWODSULVHHQFKDUJH
GHVVRXFLVGHVSURIHVVLRQQHOVGHODFRPSWDELOLWp
et des utilisateurs, notamment les investisseurs,
G·XQH SDUW HW FRQVFLHQW GH O·DSSRUW KDXWHPHQW
EpQpÀTXH TX·DXUD OD UpYLVLRQ GX V\VWqPH
FRPSWDEOH ÀQDQFLHU VXU O·LQIRUPDWLRQ ÀQDQFLqUH
G·DXWUH SDUW M·DL PLV HQ SODFH GDQV OH FDGUH GX
SURJUDPPH G·DFWLRQ GX &RQVHLO 1DWLRQDO GH OD
&RPSWDELOLWp XQ JURXSH GH WUDYDLO FKDUJp GH
O·pYDOXDWLRQ HW GH OD UpYLVLRQ GX 6&)
7RXW HQ pWDQW FRQÀDQW HQ O·HIÀFDFLWp GH OD
SULVH HQ FKDUJH GH FHV WUDYDX[ SDU O·H[SHUWLVH
DOJpULHQQH TXL D GpPRQWUp WRXW VRQ VDYRLU GDQV
OD SUHPLqUH SKDVH GH PLVH HQ SODFH GX 6&) MH
UDSSHOOH TXH OHV SRUWHV GX &RQVHLO 1DWLRQDO GH
&RPSWDELOLWpVRQWRXYHUWHVjWRXWHVHWjWRXVHW
TXHWRXWHVOHVFRQWULEXWLRQVVRQWOHVELHQYHQXHV
/HV UHFRPPDQGDWLRQV HW OHV FRQFOXVLRQV GHV
WUDYDX[ GX VpPLQDLUH IRUPHURQW OD UDPSH GH
ODQFHPHQW HW OH VRFOH VXU OHTXHO VH EDVHUD OH
JURXSH GH WUDYDLO FKDUJp GH O·pYDOXDWLRQ HW GH
O·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&)
 EVALUATION ET REVISION DU SYSTEME COMPTABLE FINANCIER
Par Kamal AIDER, Secrétaire Général du Conseil National de la Comptabilité
L
Introduction :
H V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU j
SRXU VRFOH FRQFHSWXHO OHV QRUPHV
LQWHUQDWLRQDOHV ,$6  ,)56 TXL VRQW HQ
YLJXHXUHWDSSOLTXpHVGDQVODPDMRULWpGHVSD\V
,O V·DSSOLTXH REOLJDWRLUHPHQW j O·HQVHPEOH GHV
HQWLWpV pFRQRPLTXHV GH WRXWHV DFWLYLWpV HW GH
WRXV VHFWHXUV MXULGLTXHV FRQIRQGXV
/·REMHFWLI YLVp HVW GH SURGXLUH XQH LQIRUPDWLRQ
ÀQDQFLqUH KRPRJqQH GRQF FRPSDUDEOH HW GH
TXDOLWp GRQF ÀDEOH
Application du SCF :
/HVV\QWKqVHVGHVWUDYDX[GHVLQVWDQFHVGX&1&
RQWPLVHQpYLGHQFHFHTXLVXLW
+XLWDQVDSUqVODPLVHHQDSSOLFDWLRQGXV\VWqPH
FRPSWDEOH ÀQDQFLHU LO D pWp HQUHJLVWUp XQ
QRPEUH LPSRUWDQW GH GHPDQGHV G·DYLV pPDQDQW
GHVHQWLWpVpFRQRPLTXHVHWGHVSURIHVVLRQQHOVGH
OD FRPSWDELOLWp VROOLFLWDQW GX FRQVHLO QDWLRQDO GH
ODFRPSWDELOLWpGHVH[SOLFDWLRQVHWGHVPRGDOLWpV
G·DSSOLFDWLRQ GH GLIIpUHQWV FRQFHSWV UqJOHV HW
SULQFLSHV G·pYDOXDWLRQ HW GH FRPSWDELOLVDWLRQ
&HV GHPDQGHV WUDGXLVHQW DLQVL OHV GLIÀFXOWpV
LQKpUHQWHV UHQFRQWUpHV SDU OHV GLIIpUHQWV
intervenants
TXLFRQWLQXHQWjrWUHSULVHVHQFKDUJHSRXUXQH
DSSOLFDWLRQJpQpUDOHHWFRUUHFWHGX6&)
$ FHV GHPDQGHV GLIIpUHQWV DYLV YLVDQW
O·DFFRPSDJQHPHQW GHV HQWLWpV RQW pWp pPLV SDU
ODFRPPLVVLRQGHQRUPDOLVDWLRQFRPSWDEOHGX&1&
TXL PpULWHQW G·rWUH FRQVROLGpV GDQV OH FRUSV GX
V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU
/DSULVHHQFKDUJHGHFHVDYLVFRQVDFUHO·DGDSWDWLRQ
DX FRQWH[WH SDUWLFXOLHU GHV HQWLWpV $OJpULHQQHV
FRQFHUQpHVHWUHQIRUFHpJDOHPHQWWDQWOHUHWRXU
GHODSUDWLTXHTXHFHOXLGHO·DOLJQHPHQWHQWUHOHV
WH[WHVHWO·H[SpULHQFHGHO·DSSOLFDWLRQGX6&)
'HSXLV  GDWH G·pODERUDWLRQ GX V\VWqPH
FRPSWDEOH ÀQDQFLHU OHV QRUPHV FRPSWDEOHV
LQWHUQDWLRQDOHV RQW FRQQX XQH pYROXWLRQ
VLJQLÀFDWLYH DXVVL ELHQ HQ FRUUHFWLRQ HW HQ
DPpOLRUDWLRQ GHV QRUPHV H[LVWDQWHV TX·HQ
DGRSWLRQ GH QRXYHOOHV QRUPHV TXL GRLYHQW rWUH
LQWpJUpHV GDQV OH V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU
&HVQRUPHVLQWHUQDWLRQDOHVpYROXHQWHQIRQFWLRQ
GHV pYpQHPHQWV pFRQRPLTXHV TXL pPDLOOHQW
O·DFWXDOLWp FRPPHUFLDOH HW ÀQDQFLqUH PRQGLDOH
1DWXUHOOHPHQW QRWUH V\VWqPH FRPSWDEOH TXL
HVW DGRVVp j FHV QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV GRLW
pJDOHPHQWpYROXHUG·RODQpFHVVLWpGHOHUpYLVHU
SpULRGLTXHPHQW SRXU O·DFWXDOLVHU HW O·DGDSWHU  j
O·pYROXWLRQ GHV QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV
Evaluation et Révision du SCF
8Q JURXSH GH WUDYDLO D pWp LQVWLWXp j O·HIIHW GH
SURFpGHU j O·pYDOXDWLRQ JpQpUDOH GH OD PLVH HQ
±XYUHGX6&)ODSULVHHQFKDUJHGHVUHTXrWHVHW
LQWHUURJDWLRQVLVVXHVGHVGLIÀFXOWpVG·DSSOLFDWLRQ
UHOHYpHV SDU OHV GLIIpUHQWV DFWHXUV GHV
GLIIpUHQWVVHFWHXUVG·DFWLYLWppFRQRPLTXHVXLWHj
ODSUHPLqUHDSSOLFDWLRQHWO·DFWXDOLVDWLRQGX6&)
SDUUDSSRUWjO·pYROXWLRQGHVQRUPHVFRPSWDEOHV
LQWHUQDWLRQDOHV ,)56
'pPDUUDJHGHVWUDYDX[G·pYDOXDWLRQHWGHOD
révision du SCF :
/HVWUDYDX[G·pYDOXDWLRQHWGHUpYLVLRQGX6&)
RQWpWpLQDXJXUpVSDUXQVpPLQDLUHWHQXHQGDWH
GXMDQYLHUjO·+RWHO(O$XUDVVL
/HVFDGUHVGX&RQVHLO1DWLRQDOGHOD&RPSWDELOLWp
OHVSURIHVVLRQQHOVGHODFRPSWDELOLWpOHVRUJDQHV
Revue N°4 9
GH FRQWU{OH &RXUV GHV &RPSWHV ,*)« OHV
HQVHLJQDQWV j O·XQLYHUVLWp OHV (QWUHSULVHV
3XEOLTXHV (FRQRPLTXHV OHV (QWUHSULVHV j
&DUDFWqUH,QGXVWULHOHW&RPPHUFLDOOHV%DQTXHV
HW OHV ,QVWLWXWLRQV )LQDQFLqUHV RQW pWp FRQYLpV
SRXUOHXUDQQRQFHUOHGpPDUUDJHGHFHVWUDYDX[
HW OHV LQYLWHU j \ SDUWLFLSHU DFWLYHPHQW
/·REMHFWLI GH OD UHQFRQWUH HVW G·LPSOLTXHU
O·HQVHPEOHGHVSDUWLHVSUHQDQWHVHWGHVROOLFLWHU
OD SDUWLFLSDWLRQ GH WRXV 3URIHVVLRQQHOV GH OD
FRPSWDELOLWpXWLOLVDWHXUVSUpSDUDWHXUVGHVpWDWV
/D UpXVVLWH GHV WUDYDX[ G·pYDOXDWLRQ HW
G·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&) SDU UDSSRUW j O·pYROXWLRQ
GHV QRUPHV FRPSWDEOHV LQWHUQDWLRQDOHV  HVW
LQWLPHPHQW OLpH j OD FRQWULEXWLRQ DFWLYH GHV
SURIHVVLRQQHOV HW GHV XWLOLVDWHXUV DLQVL TX·j OD
FRQFHUWDWLRQ PDLV pJDOHPHQW DYHF OHV RUGUHV
SURIHVVLRQQHOVGHVTXHOOHVVRQWDWWHQGXHVWRXWHV
OHV FRQWULEXWLRQV XWLOHV HW QRYDWULFHV
ÀQDQFLHUV« SRXU FRQWULEXHU j OD UpDOLVDWLRQ
G·XQH pYDOXDWLRQ REMHFWLYH GH O·DSSOLFDWLRQ GX Kamal AIDER
V\VWqPH FRPSWDEOH ÀQDQFLHU HW VXJJpUHU GHV Secrétaire Général
du Conseil National de la Comptabilité
SURSRVLWLRQV VXVFHSWLEOHV G·DPpOLRUHU OD TXDOLWp
GH O·LQIRUPDWLRQ ÀQDQFLqUH

10 Revue N°4
 UNE INTERVIEW DE M. NOUREDDINE YAHI, COMMISSAIRE AUX COMPTES,
PRÉSIDENT DU GROUPE DE TRAVAIL CHARGÉ DE L'ACTUALISATION ET LA
RÉVISION DU SCF, CONCERNANT L'ACTUALISATION DU SCF
Par El Mouhassib, revue du Conseil National de l'ONCA

FRPSWH GDQV OH 6&) HW OD PRGLÀFDWLRQ YRLUH

O·DERQGDQW GH FHUWDLQHV FRQFHSWV HW UqJOHV
LQWpJUpHVGDQVOH6&)3DUDLOOHXUVO·DSSOLFDWLRQ
GXGLVSRVLWLI6&)PLVHQSODFHWH[WHVUpJLVVDQW
j
El Mouhassib : M. Noureddine YAHI est
président du groupe de professionnels chargé
GHO·pYDOXDWLRQGX6\VWqPH&RPSWDEOH)LQDQFLHU
6D UpFHQWH QRPLQDWLRQ SDU 0 OH 0LQLVWUH GHV
)LQDQFHVSRXUIDLUHDERXWLUFHGRVVLHUFRQÀUPH
VDFDSDFLWpG·DQDO\VHHWGHV\QWKqVHPDLVDXVVL
ses grandes qualités humaines.
,O QRXV OLYUH GDQV FHW LQWHUYLHZ VRQ SRLQW GH
YXH FRQFHUQDQW O
DFWXDOLVDWLRQ GX 6&) VXU OD UpVXPHU HQ GHX[ JUDQGHV SKDVHV
démarche et les principales actions retenues
par le groupe ad-hoc.
M. Noureddine YAHI : PHUFL (O 0RXKDVVLE
HW SHUPHWWH]PRL G·DGUHVVHU PHV YLIV
UHPHUFLHPHQWVjO·21&$TXLPHGRQQHO·RFFDVLRQ
GH P·H[SULPHU VXU OD UpYLVLRQ GX 6&) 'DQV
FH FDGUH VDFKH] TXH F·HVW WRXMRXUV XQ JUDQG
SODLVLUSRXUPRLGHFRQWULEXHUG·XQHPDQLqUHHW
G·XQHDXWUHjO·pPHUJHQFHGHQRWUHSURIHVVLRQ
E.M. : (QYRWUHTXDOLWpGHSUpVLGHQWGXJURXSH
GH WUDYDLO FKDUJp GH O
pYDOXDWLRQ HW GH OD
UpYLVLRQGX6&)SRXUULH]YRXVQRXVIDLUHSDUW
GHV PLVVLRQV TXL YRXV VRQW DVVLJQpHV SDU 0 OH
PLQLVWUH GHV ÀQDQFHV"
M. N. Y. :3HUPHWWH]PRLGHUHYHQLUTXHOTXHV
DQQpHV HQ DUULqUH DÀQ GH SUpFLVHU TXH OH
6\VWqPH &RPSWDEOH )LQDQFLHU D pWp pODERUp
DYHF O·DVVLVWDQFH GX FRQVHLO GH O·RUGUH IUDQoDLV
HQV·LQVSLUDQWIRUWHPHQWGHVQRUPHV,$6,)56
HQ YLJXHXU j ÀQ  HW TX·LO D pWp ÀQDOLVp HQ
HWPLVHQ±XYUHjFRPSWHUGX
'HSXLVFHWWHGDWHGHQRXVDYRQVFRQVWDWp
TXHOHVQRUPHVRQWUDSLGHPHQWpYROXpLQGXLVDQW
O·DSSDULWLRQ GH QRXYHOOHV UqJOHV QRQ SULVHV HQ
OH 6&) SDU OHV HQWLWpV D PLV HQ pYLGHQFH GHV
GLIÀFXOWpV G·RULJLQHV GLYHUVHV DOODQW MXVTX
FHUWDLQHV GLVSRVLWLRQV GHV GLIIpUHQWV WH[WHV
HQFDGUDQW OH 6&) 3RXU WRXWHV FHV UDLVRQV 0
OH0LQLVWUHGHV)LQDQFHVjLQVFULWGDQVOHFDGUH
GX SURJUDPPH GH WUDYDLO GX &1& FHWWH DFWLRQ
G·pYDOXDWLRQHWGHUpYLVLRQGX6&)TX·LODFRQÀp
jXQJURXSHGHSURIHVVLRQQHOVDOJpULHQVTXHM·DL
O·KRQQHXU GH SUpVLGHU
3RXU UHYHQLU j YRWUH TXHVWLRQ OD GpFLVLRQ GH
FUpDWLRQGXJURXSHGHWUDYDLOGH0OH0LQLVWUH
GHV )LQDQFHV SUpFLVH OHV PLVVLRQV HW OHV
UpVXOWDWVDWWHQGXVGHFHWWHDFWLRQ-HSHX[OHV

 UpDOLVHU XQ pWDW GHV OLHX[ G·DSSOLFDWLRQ GX
6&) DÀQ GH UHOHYHU WRXWHV OHV GLIÀFXOWpV
UHQFRQWUpHV SDU OHV GLIIpUHQWHV SDUWLHV
FRQFHUQpHVSDUODSURGXFWLRQHWSDUO·XWLOLVDWLRQ
GHO·LQIRUPDWLRQÀQDQFLqUHSURGXLWHSDUOH6&)
HW FH DÀQ G·\ DSSRUWHU OHV VROXWLRQV LGRLQHV
 DFWXDOLVHU OH 6&) SDU O·DGRSWLRQ HW
O·DGDSWDWLRQ GH QRXYHOOHV QRUPHV SXEOLpHV
SDUO·,$6%GHSXLVDÀQG·rWUHDXQLYHDX
PRQGLDO HQ PDWLqUH G·DSSOLFDWLRQ GHV ,)56
E.M. : &RPPHQW FRPSWHU YRXV SODQLÀHU YRV
WUDYDX[ SRXU DERXWLU j YRV REMHFWLIV HW GDQV
TXHOV GpODLV"
M. N. Y. : $X UHJDUG GH O·LQWpUrW HW GH OD
SRUWpH G·XQH WHOOH DFWLRQ OH JURXSH GH WUDYDLO
D GqV VHV SUHPLqUHV UpXQLRQV DUUrWp XQH
IHXLOOH GH URXWH UHWUDoDQW OH PRGH RSpUDWRLUH
TXL OXL SHUPHW G·DWWHLQGUH OHV REMHFWLIV À[pV
WDQW SRXU O·pYDOXDWLRQ GH O·pWDW GHV OLHX[ TXH
SRXU O·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&) &HWWH IHXLOOH
GH URXWH FRPPXQLTXpH j 0 OH 0LQLVWUH D
FRQVDFUp GHV UqJOHV GH EDVH SDUPL OHVTXHOOHV
HW j QRV \HX[ OD SOXV LPSRUWDQWH FHOOH TXL YLVH
j XQH ODUJH SDUWLFLSDWLRQ GHV SURIHVVLRQQHOV
Revue N°4 11
GHV SURGXFWHXUV GHV pWDWV ÀQDQFLHUV HW GHV
XWLOLVDWHXUV GH O·LQIRUPDWLRQ ÀQDQFLqUH VDQV
RXEOLHU OH VHFWHXU GH OD IRUPDWLRQ
&HWWH SDUWLFLSDWLRQ VHUD RUJDQLVpH DXWRXU GH
différentes voies et en utilisant différents
PR\HQV  UHQFRQWUHV VpPLQDLUHV DWHOLHUV
FRQWULEXWLRQ LQGLYLGXHOOH j WUDYHUV XQ VLWH
HW H[DPHQ GHV GLIIpUHQWHV VRXUFHV GH
GRFXPHQWDWLRQHWG·LQIRUPDWLRQWUDLWDQWGX6&)
1RXV SHQVRQV TXH OH WUDYDLO G·pYDOXDWLRQ HW GH
UpYLVLRQ GX 6&) V·pWDOHUD VXU XQH GXUpH GH 
PRLV
E.M. : Les professionnels de la comptabilité
VHURQWVROOLFLWpVQRWDPPHQWjWUDYHUVXQDSSHO
j FRQWULEXWLRQ TXL VHUD ODUJHPHQW GLIIXVpH
3HQVH]YRXVTX
LO\DXUDXQHQJRXHPHQWGDQVOD
SDUWLFLSDWLRQ"
M. N. Y. : OH JURXSH GH WUDYDLO D LQLWLp FHW
DSSHO j FRQWULEXWLRQ TXL HVW SUpFLVp FRPPH
PLVVLRQ GDQV OD GpFLVLRQ GH 0 /H 0LQLVWUH GHV
)LQDQFHV DÀQ UHFHQVHU XQ PD[LPXP GH SRLQWV
TXH VRXOqYH O·DSSOLFDWLRQ GX 6&) -H SUpFLVH
M. N. Y. : O·REMHFWLI YLVDLW SDU OH JURXSH GH
WUDYDLO GH FHUQHU OHV GLIÀFXOWpV G·DSSOLFDWLRQ
GHV GLVSRVLWLRQV GX 6&) UHQFRQWUpHV SDU
O·HQVHPEOH GHV VHFWHXUV G·DFWLYLWpV pFRQRPLTXHV
HW DXWUHV LQVWLWXWLRQV RX FHQWUH VRXPLV j OD
WHQXH GH OD FRPSWDELOLWp FRPPHUFLDOH 3DUWDQW
QRXV RUJDQLVHURQV GHV UHQFRQWUHV HW UpXQLRQV
GH PDQLqUH j WHQLU FRPSWH GH OD SUpVHQFH GDQV
OHV OLHX[ TXL VHURQW DUUrWpV GHV HQWUHSULVHV
UHSUpVHQWDWLYHV &H TXL QRXV DPqQHUD SDUIRLV
j UHJURXSHU GHV HQWUHSULVHV GH VHFWHXUV
GLIIpUHQWV PDLV FRPSOpPHQWDLUHV DÀQ GH
WRXFKHU pTXLWDEOHPHQW OHV SURIHVVLRQQHOV HW
OHV XWLOLVDWHXUV GX 6&) j WUDYHUV OH WHUULWRLUH
QDWLRQDO$ÀQGHIDFLOLWHUFHVFRQWDFWVDYHFOHV
HQWLWpVQRXVDSSXLHURQVVXUOHVJURXSHVH[LVWDQWV
HWOHVOHDGHUVG·DFWLYLWpHWDYHFOHVSURIHVVLRQQHOV
QRXV LPSOLTXHURQV OHV WURLV LQVWDQFHV RUGLQDOHV
1RXV DYRQV UHWHQX pJDOHPHQW G·RUJDQLVHU GHV
UHQFRQWUHVDYHFOHVHFWHXUGHODIRUPDWLRQTXL
V·RFFXSH GH OD FRPSWDELOLWp pGXFWLRQ QDWLRQDO
IRUPDWLRQ SURIHVVLRQQHOOH HW HQVHLJQHPHQW
VXSpULHXU
GDQVFHFDGUHTXHFHWDSSHOjFRQWULEXWLRQHVW
pJDOHPHQWDGUHVVpDX[HQWLWpVXWLOLVDWULFHVGX E.M. : Et le secteur de l'enseignement
6&) 3RXU O·HQJRXHPHQW GDQV OD SDUWLFLSDWLRQ pGXFDWLRQ HQVHLJQHPHQW SURIHVVLRQQHO HW
MH VXLV GH QDWXUH RSWLPLVWH SRXU YRLU XQH VXSpULHXU"
ERQQH SDUWLFLSDWLRQ GHV SURIHVVLRQQHOV HW
M. N. Y. : &RPPH MH YLHQV GH OH SUpFLVHU OH
GHV UHVSRQVDEOHV GH OD IRQFWLRQ DX QLYHDX GHV
JURXSHGHWUDYDLOQ·DSDVQpJOLJpOHVHFWHXUGH
HQWLWpV $XGHOj MH SHQVH TX·LO V·DJLW GH QRWUH
ODIRUPDWLRQGDQVO·HQVHPEOHGHVDFRPSRVDQWH
SURIHVVLRQ HW OD UpXVVLWH GH FHWWH DFWLRQ QH
GX IDLW GH GRXEOH LPSOLFDWLRQ FRPPH DFWHXU
SRXUUD TXH IDFLOLWHU DX[ LQWpUHVVpV O·H[HUFLFH
GH FHWWH DFWLRQ '·DERUG VD FRQWULEXWLRQ HVW
GH OHXUV PpWLHUV %LHQ VXU TXH MH SDUOH GH OD
HVVHQWLHOOHSRXUTXHFHVHFWHXUSXLVVHOXLPrPH
FRQWULEXWLRQ REMHFWLYH HW SRVLWLYH TXL DLGHUDLW
SUHQGUH HQ FKDUJH OHV FKDQJHPHQWV GDQV VHV
j XQH PHLOOHXUH FRPSUpKHQVLRQ GHV GLIÀFXOWpV
SURJUDPPHV GH IRUPDWLRQ HW DLQVL VH PHWWUH
G·DSSOLFDWLRQ DÀQ G·\ DSSRUWHU OHV PHLOOHXUV
j QLYHDX DYHF OHV H[LJHQFHV GH O·pFRQRPLH HW
VROXWLRQV GH SULVH HQ FKDUJH
HQVXLWH LO GLVSRVH G·XQH SRSXODWLRQ LPSRUWDQWH
&RPPH LO V·DJLW G·XQH FRQWULEXWLRQ RXYHUWH j FRQFHUQpH SDU OD SURIHVVLRQ QRWDPPHQW SRXU
WRXV OH JURXSH PLVH VXU OH SURIHVVLRQQDOLVPH OHIXWXUTXLVHGRLWGHSDUWLFLSHUVDQVRXEOLHU
GH FKDFXQ SRXU TX·HOOH PDVVLYH OD GRFXPHQWDWLRQ H[LVWDQWHV TXL SRXUUDLW rWUH
XWLOLVpH WKqVHV  PpPRLUHV «
E.M. : Dans les réunions ou rencontres que
YRXV DOOH] RUJDQLVHU DYHF OHV XWLOLVDWHXUV E.M. : 0HUFLEHDXFRXSSRXUYRWUHFRQWULEXWLRQ
j WUDYHUV TXHOTXHV UpJLRQV GX SD\V YRXV
M. N. Y. : (QFRUH XQH IRLV PHUFL SRXU FHWWH
compter toucher quels secteurs et pour quelles
LQLWLDWLYH
DFWLYLWpV "

12 Revue N°4
 SÉMINAIRE DU 21 JANVIER 2019 SUR L’ÉVALUATION
ET LA RÉVISION DU SYSTÈME COMPTABLE FINANCIER
Par Toufik RADJAH, Commissaire Aux Comptes, Comptable agréé
L
D GDWH GX  MDQYLHU
DpWpPDUTXpH
SDU XQ pYpQHPHQW
historique du droit
FRPSWDEOH $OJpULHQ j
WUDYHUVOHODQFHPHQWRIÀFLHO
GHV WUDYDX[ G·pYDOXDWLRQ HW
de révision du référentiel
FRPSWDEOH$OJpULHQHQO·RFFXUUHQFHOH6\VWqPH
&RPSWDEOH )LQDQFLHU ©6&)ª
2UJDQLVpH SDU OH &RQVHLO 1DWLRQDO GH OD
&RPSWDELOLWp VRXV O·pJLGH GH OD 'LUHFWLRQ
*pQpUDOH GH OD &RPSWDELOLWp GX 0LQLVWUH GHV
)LQDQFHV FHWWH MRXUQpH D pWp HQ SUpVHQFH
GHV PHPEUHV GHV 2UGUHV SURIHVVLRQQHOV
GH OD SURIHVVLRQ FRPSWDEOH GHV EDQTXHV HW
LQVWLWXWLRQVÀQDQFLqUHVGHVUHSUpVHQWDQWVGHV
HQWLWpV pFRQRPLTXHV DLQVL TXH GHV LQYLWpV GX
PRQGH DFDGpPLTXH
/D VpDQFH G·RXYHUWXUH D pWp SUpVLGpH SDU
0 OH 0LQLVWUH GHV )LQDQFHV TXL D LQIRUPp
O·DVVLVWDQFH TXH GDQV OH FDGUH GX SURJUDPPH
G·DFWLRQGX&RQVHLO1DWLRQDOGHOD&RPSWDELOLWp
XQ JURXSH GH WUDYDLO D pWp GpVLJQp SRXU
O·pYDOXDWLRQ JpQpUDOH GH OD PLVH HQ ±XYUH GX
6&) &H JURXSH D SRXU PLVVLRQ GH SUHQGUH HQ
FKDUJH OHV UHTXrWHV HW LQWHUURJDWLRQV LVVXHV
GHV GLIÀFXOWpV G·DSSOLFDWLRQ UHOHYpHV SDU OHV
GLIIpUHQWV DFWHXUV GHV VHFWHXUV G·DFWLYLWp
HWODUpYLVLRQGX6&)DSSURFKHPpWKRGRORJLH
pYDOXDWLRQ HW ÀQDOLVDWLRQ 
PREMIÈRE PHASE
ȹ )DLUH XQ pWDW GH OLHX[ HW XQ GLDJQRVWLF GH
O·DSSOLFDWLRQ GX 6&) GDQV OHV (QWUHSULVHV
soumises au SCF Première
ȹ 5HOHYHU OHV GLIÀFXOWpV UHQFRQWUpHV SDU
VHFWHXUV HW SDU DFWLYLWpV ORUV GX SDVVDJH GX
3&1 DX 6&)
ȹ 5HOHYHU O·HQVHPEOH GHV QRUPHV ,)56 QRQ
SULVHV HQ FKDUJH SDU OH 6&) RX QpFHVVLWH GHV
LQWHUSUpWDWLRQV
ȹ 3ULVH HQ FKDUJH GHV DYLV pGLWpV SDU OD
&RPPLVVLRQ GH QRUPDOLVDWLRQ GHV SUDWLTXHV
FRPSWDEOHVHWGHVGLOLJHQFHVSURIHVVLRQQHOOHV
ȹ /DQFHU XQ DYLV SRXU XQH FRQWULEXWLRQ DX[
SHUVRQQHVSK\VLTXHVHWPRUDOHVSRXUpODUJLUOD
SDUWLFLSDWLRQGHO·HQVHPEOHGHVSURIHVVLRQQHOV
XWLOLVDWHXUVHWLQVWLWXWLRQQHOVSDUO·RUJDQLVDWLRQ
GHVMRXUQpHVDÀQTXHODUpYLVLRQVRLWEkWLHVXU
XQHEDVHVDLQHTXLUpSRQGUDjODSURGXFWLRQG·XQH
LQIRUPDWLRQÀQDQFLqUHGHTXDOLWpHWSHUWLQHQWH
XWLOLVpHGDQVOHVGRPDLQHVpFRQRPLTXHÀVFDOHW
VRFLDO
DEUXIÈME PHASE
ȹ 5HFHQVHU OHV QRUPHV ,)56 QRXYHOOHV
pFRQRPLTXH VXLWH j OD SUHPLqUH DSSOLFDWLRQ HW
VRQ DFWXDOLVDWLRQ SDU UDSSRUW j O·pYROXWLRQ GHV
QRUPHV FRPSWDEOHV LQWHUQDWLRQDOHV
,O D GpFODUp rWUH FRQÀDQW HQ OD UpXVVLWH GH
O·RSpUDWLRQGHUpYLVLRQGX6&)HQLQGLTXDQWTXH
OHVUHFRPPDQGDWLRQVHWFRQFOXVLRQVLVVXHVGHV
WUDYDX[GX*URXSHGHWUDYDLOFRQVWLWXHURQWOH
PRGLÀpHV DEDQGRQQpHV SDU UDSSRUW j FHOOHV
LQVSLUpHV SDU OH 6&)
ȹ 5HFHQVHU OHV QRUPHV H[LVWDQWHV GDQV OH
6&) PRGLÀpHV RX DEDQGRQQpHV HW FH SRXU
DFWXDOLVHU OHV GLVSRVLWLRQV GX 6&) DYHF OHV
QRXYHOOHV QRUPHV ,)56
ȹ 5HFHQVHU OHV QRXYHOOHV QRUPHV SDUXHV DSUqV
VRFOH VXU OHTXHO VH EDVHUD OD UpYLVLRQ GX 6&)
1) /·LQWHUYHQWLRQ GX 0 <$+, 1RXUHGGLQH
3UpVLGHQW GX JURXSH GH WUDYDLO FKDUJp GH
l'évaluation et de la révision du SCF, qui a
SUpVHQWp OD IHXLOOH GH URXWH SRXU O·pYDOXDWLRQ
O·LQVWDXUDWLRQ GX 6&) GHSXLV  j FH MRXU
ȹ$GRSWHUOHVQRUPHV,)56DXFRQWH[WH$OJpULHQ
jFRQGLWLRQTX·HOOHVQHVRLHQWSDVHQFRQWUDLQWH
DYHF O·LQWpUrW QDWLRQDO HW QH UHPHWWHQW SDV
HQ FDXVH OH GpYHORSSHPHQW pFRQRPLTXH HW OD
Revue N°4 13
GpFLVLRQ pFRQRPLTXH SRXU pYLWHU WRXW LPSDFW DEDQGRQQpHVUHPSODFpHVRXPRGLÀpHV
QpJDWLI
ȹ /·pWXGH HW OD SXEOLFDWLRQ GHV PRGLÀFDWLRQV
ȹ/HVLQFOXUHGDQVOHQRXYHDXSURMHWGX6&) RX QRXYHOOHV QRUPHV H[LJH XQ WHPSV pQRUPH
H[HPSOH OH QRXYHDX FDGUH FRQFHSWXHO GHV
TROISIÈME PHASE QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV D pWp SXEOLp HQ 
ȹ$FWXDOLVHUOHVWH[WHVUpJOHPHQWDLUHVORLHW RU O·pWXGH D pWp ODQFpH GHSXLV 
WH[WHV G·DSSOLFDWLRQ &RQFOXVLRQQHSDVVHSUpFLSLWpGDQVOHSURFHVV
GH OD UpYLVLRQ GX 6&) PDLV WURXYHU OH MXVWH
ȹ 6RXPHWWUH GHV SURMHWV GH UpYLVLRQ j OD
PLOLHX
&RPPLVVLRQ GH QRUPDOLVDWLRQ GHV SUDWLTXHV
FRPSWDEOHVHWGHVGLOLJHQFHVSURIHVVLRQQHOOHV 4) ,QWHUYHQWLRQ GH 0 =$$75, 0RKDPHG
SRXU DSSUpFLDWLRQ HW DYLV 0HPEUH GX JURXSH GH WUDYDLO FKDUJp GH
O·pYDOXDWLRQGHODUpYLVLRQGX6&)SUpVHQWDWLRQ
ȹ(ODERUDWLRQGXSURMHWGX6&)UpYLVp
GH O·DSSHO j FRQWULEXWLRQ 
2) ,QWHUYHQWLRQGH028$1'(/2860RKDPHG
ȹ 3UpSDUDWLRQ G·XQ TXHVWLRQQDLUH ©DSSHO j
Président de la Commission de normalisation
FRQWULEXWLRQª TXL VHUD DGUHVVp DX[ SHUVRQQHV
GHV SUDWLTXHV FRPSWDEOHV HW GHV GLOLJHQFHV
SK\VLTXHVHWPRUDOHVFRQFHUQpHVSDUODUpYLVLRQ
SURIHVVLRQQ HOOHV GX &1& VXU O·pYROXWLRQ GH
GX 6&)
OD QRUPDOLVDWLRQ FRPSWDEOH HW 7UDYDX[ GH OD
FRPPLVVLRQ  ȹ /H TXHVWLRQQDLUH DERUGHUD OHV DVSHFWV 
IRUPDWLRQ SULQFLSHV HW PpWKRGHV FRPSWDEOHV
ȹ5DSSHOGHVWUDYDX[HWDYLVGpMjSXEOLpVSDUOD
IRQFWLRQQHPHQW GHV FRPSWHV HW OH FDGUH
FRPPLVVLRQ
FRQFHSWXHO
ȹ(ODERUDWLRQGHVSODQVFRPSWDEOHVVHFWRULHOV
ȹ /H TXHVWLRQQDLUH SUHQGUD HQ FRPSWH OD
$JULFROHHWWRXULVPHDFKHYpV VSpFLÀFLWp GHV VHFWHXUV G·DFWLYLWp
%kWLPHQWVWUDYDX[SXEOLFVHWK\GUDXOLTXHV ȹ5HVSHFWGHO·DQRQ\PDW
HQFRXUVGHÀQDOLVDWLRQ
ȹ (YDOXHU OH FR€W HW OHV DYDQWDJHV SRXU WRXWH
PRGLÀFDWLRQ GX 6&) HQ SUHQDQW HQ FRPSWH
O·LQWpUrW GHV HQWUHSULVHV
5) (YDOXDWLRQ GHV GLVSRVLWLRQV GX 6&) HW pWDW
GHVOLHX[H[SpULHQFHVGX*URXSH621$75$&+
HW$,5$/*(5,(
ȹ(YLWHUODSUpFLSLWDWLRQGDQVO·DSSOLFDWLRQGHOD
UpYLVLRQGX6&)FRPPHF·HVWpWpOHFDVORUVGH
ODSUHPLqUHDSSOLFDWLRQGX6&)
3) ,QWHUYHQWLRQ GH 0 (/ %(66(*+, 0RXUDG
0HPEUH GX JURXSH GH WUDYDLO FKDUJp GH
O·pYDOXDWLRQ HW GH OD UpYLVLRQ GX 6&) VXU
D 3UREOqPHV UHQFRQWUpV ORUV GX SDVVDJH GX
3&16&) 
3XEOLFDWLRQ WDUGLYH GHV WH[WHV G·DSSOLFDWLRQ
QpFHVVLWp G·XQH UpYLVLRQ GHV SURFpGXUHV
LQWHUQHV HW GLIÀFXOWp GH FKDQJHU FHUWDLQHV
UpÁH[LRQV
E 3UREOqPHV UHQFRQWUpV SRXU O·DSSOLFDWLRQ GH
O·pYROXWLRQ GHV QRUPHV FRPSWDEOHV ÀQDQFLqUHV
FHUWDLQHV QRUPHV 
LQWHUQDWLRQDOHV
/D MXVWH YDOHXU OD YDOHXU G·XWLOLWp OD GXUpH
ȹ 3UpVHQWDWLRQ GHV GLIIpUHQWHV SKDVHV G·XWLOLWp HQ O·DEVHQFH G·XQ YpULWDEOH PDUFKp
G·pYROXWLRQ GHV QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV GHSXLV SRXU IRQGHU OHV DSSUpFLDWLRQV OHV LPS{WV
 j FH MRXU GLIIpUpVODGpFRPSRVLWLRQGHVLPPRELOLVDWLRQV
ȹ5HFHQVHPHQWG·HQYLURQPRGLÀFDWLRQVGHV OD YDOHXU UpVLGXHOOH j UHWHQLU SRXU O·pYDOXDWLRQ
QRUPHV,$6,)56HQWUHjFHMRXUQRUPHV GHV LPPRELOLVDWLRQV OH WDX[ G·DFWXDOLVDWLRQ OH

14 Revue N°4
VHXLO GH VLJQLÀFDWLRQ SRXU O·DSSUpFLDWLRQ GHV ȹ 3UHQGUH HQ FRQVLGpUDWLRQ OH FR€W GH OD PLVH
HUUHXUV IRQGDPHQWDOHV HQ DSSOLFDWLRQ GHV QRUPHV DYHF OD GpFLVLRQ
pFRQRPLTXH
F'LIÀFXOWpSDUUDSSRUWDXGURLWÀVFDO
([LVWHQFH G·XQ QRPEUH LPSRUWDQW GH ȹ$[HUVXUXQHVLPSOLÀFDWLRQHWXQHÁH[LELOLWp
GLYHUJHQFHVHQWUHOHGURLWFRPSWDEOHHWOHGURLW GX 6&) H[HPSOH OHV PRGLÀFDWLRQV GHV WH[WHV
ÀVFDOOHVHQWUHSULVHVFRQVHQWHQWG·LPSRUWDQWV GX 6&) VRLHQW SUpYXHV SDU DUUrWpV
HIIRUWV SRXU DVVXUHU OHV UHWUDLWHPHQWV ȹ 3URSRVLWLRQ GH O·DSSOLFDWLRQ GH O·,)56 30(
H[WUDFRPSWDEOHV pWDQW GRQQp TXH  GX WLVVX pFRQRPLTXH HVW
G'LIÀFXOWpSDUUDSSRUWDXGURLWFRPPHUFLDO FRQVWLWXpGHVSHWLWHVHWPR\HQQHVHQWUHSULVHV
FRQWUDLUHPHQWDX[DXWUHVHQWUHSULVHVJUDQGHV
&HUWLÀFDWLRQ HW SXEOLFDWLRQ GHV FRPSWHV
HQWUHSULVHV VWUDWpJLTXHV FRWpHV HQ ERXUVHV
FRQVROLGpV GDQV GHV GpODLV LGHQWLTXHV j FHX[
SUpYXV SRXU OHV FRPSWHV DQQXHOV LQGLYLGXHOV ȹ $[HU VXU OD IRUPDWLRQ DX VHQV ODUJH SRXU
DUWLFOH  ELV  GX FRGH GH FRPPHUFH HW UpXVVLU OD PLVH HQ ·DSSOLFDWLRQ GX 6&) UpYLVp
GHODORLDORUVTXHOHVUHWUDLWHPHQWV
(QÀQ OHV WUDYDX[ GH FHWWH MRXUQpH RQW pWp
FRPSWDEOHV SRXU OD FRQVROLGDWLRQ V·RSqUHQW
FO{WXUpV SDU 0 *+$1(0 0RKDPHG /DUEL
DSUqV OD FO{WXUH GHV FRPSWHV LQGLYLGXHOV
'LUHFWHXU *pQpUDO GH OD &RPSWDELOLWp HW 0
6) 'pEDWV  SURSRVLWLRQV SUpVHQWpHV SDU OHV $,'(5 .DPDO 6HFUpWDLUH *pQpUDO GX &RQVHLO
LQWHUYHQDQWV  1DWLRQDO GH OD &RPSWDELOLWp

ȹ &UpDWLRQ G·XQ HVSDFH SHUPHWWDQW O·pFKDQJH

HQWUH OHV FRQFHUQpV SDU OD SURIHVVLRQ GH OD
FRPSWDELOLWp
Toufik RADJAH,
ȹ8WLOLVDWLRQGHVpWXGHVHWWUDYDX[VXUOH6&) Commissaire Aux Comptes
GpMjpODERUpHVSDUOHVXQLYHUVLWpVDOJpULHQQHV Comptable agréé

hŶĞĂƐƐŝƐƚĂŶĐĞĂƐƐŝĚƵĞĞƚăůΖĠĐŽƵƚĞ

Revue N°4 15
 >ĞďƵƌĞĂƵƋƵŝĂĚŝƌŝŐĠůĞƐĠŵŝŶĂŝƌĞ

Docteur DZ,KhD>Ζ,/͕
>Ζ/&Z^ƉŽƵƌWD͕ƵŶĐŚŽŝdžăŶĞƉĂƐƌĞũĞƚĞƌĚΖƵŶƌĞǀĞƌƐĚĞŵĂŝŶ͘

ŽĐƚĞƵƌ<,ZKhĂĐŚŝƌ͕
ŝƌĞĐƚĞƵƌŐĠŶĠƌĂůĂƵŶŝǀĞĂƵĚƵŵŝŶŝƐƚğƌĞĚĞůΖŝŶĚƵƐƚƌŝĞĞƚ
ŵĞŵďƌĞĚƵE

>ΖĞdžĐĞůůĞŶƚĞĠƋƵŝƉĞĚΖŽƌŐĂŶŝƐĂƟŽŶĚƵE

M. Kh/ZũĞůůŽƵů͕
ĂƵƚĞƵƌĚĞƉůƵƐŝĞƵƌƐŽƵǀƌĂŐĞƐĞŶĐŽŵƉƚĂďŝůŝƚĠĮŶĂŶĐŝğƌĞ

16 Revue N°4
 « COMMENT RÉPONDRE À L’ÉVOLUTION DES NORMES COMPTABLES
INTERNATIONALES IAS/IFRS ? »
Par M. Mourad EL BESSEGHI, Président du Conseil National de l’ONCA

Synthèse de notre SOXV GH WURLV DQQpHV GH WUDYDLO DX SURMHW  ELV
intervention lors de DHXOLHXHQDYULOELHQTXHTXHOTXHVPHQXV
OD MRXUQpH G·pWXGHV UHWRXFKHV DLHQW pWp LQWURGXLWV SDU OD VXLWH
organisée le 14 mai 2018
/DSKDVH©OpJDOLVDWLRQª/HSURMHWGHORLSRUWDQW
j O·K{WHO ©0(5&85(ª
6&) D pWp DGRSWp HQ FRQVHLO GHV PLQLVWUHV OH
SDU O·2UGUH GHV ([SHUWV
 PDL  SRXU rWUH GpEDWWX SXLV DSSURXYpH
&RPSWDEOHV HW FHOOH G·XQH
SDU OHV GHX[ FKDPEUHV DX FRXUV GX WURLVLqPH
seconde communication à
WULPHVWUH  /D ORL  D pWp  SXEOLpH DX
O·K{WHO ©(O $XUDVVLª OH  MDQYLHU  j
MRXUQDO RIÀFLHO HQ GDWH GX  QRYHPEUH 
O·RFFDVLRQ GX VpPLQDLUH UHODWLI DX[ WUDYDX[
/HV WH[WHV VXEVpTXHQWV RQW pWp SXEOLpV HQWUH
GHGpPDUUDJHVXUO·pYDOXDWLRQHWODUpYLVLRQ
HW/HGpEXWG·DSSOLFDWLRQDpWpÀ[p
du SCF.
LQLWLDOHPHQWDXHUMDQYLHUSXLVGLIIpUpDX

L'
pYROXWLRQTXDVLSHUPDQHQWHGHVQRUPHV HU MDQYLHU GH 
LQWHUQDWLRQDOHV ,$6,)56 HVW XQH
$XWUHPHQW GLW LO D IDOOX GL[ DQV SRXU PHWWUH HQ
GRQQpH TX·LO IDXW QpFHVVDLUHPHQW
SODFH OH UpIpUHQWLHO FRPSWDEOH 6&)
LQWpJUHU HW SUHQGUH HQ FRQVLGpUDWLRQ
/D SUREOpPDWLTXH TXL VH SRVH DYHF DFXLWp HVW /DSKDVHGH©VWDELOLVDWLRQª'HMXVTX·j

GHVDYRLUFRPPHQWV·\SUHQGUHSRXUV·DPDUUHUj DXFXQH DFWXDOLVDWLRQ GX UpIpUHQWLHO FRPSWDEOH

FHWWH G\QDPLTXH HQ WHQDQW FRPSWH GX FRQWH[WH Q·D pWp HQWUHSULVH HQ GHKRUV GH TXHOTXHV QRWHV

national ? PpWKRGRORJLTXHV TXL RQW SULQFLSDOHPHQW SRUWpHV

7RXWG·DERUGYR\RQVFRPPHQWHWjTXHOU\WKPHOH
6&)DpYROXpGHSXLVVDFRQFHSWLRQjFHMRXUSRXU
‡DSSUpFLHUODFDGHQFHjODTXHOOHLODVXELGHV
PRGLÀFDWLRQVHW
‡ PHVXUHU VD FDSDFLWp j V·DGDSWHU DX[
évolutions internationales en matière de
QRUPDOLVDWLRQ FRPSWDEOH LQWHUQDWLRQDOH
1. Le contexte national
 /D SKDVH ©FRQFHSWLRQª  /H 6&) D pWp FRQoX
HQWUHHWDYULOSDUOHVFRFRQWUDFWDQWV
2UGUH GHV ([SHUWV FRPSWDEOHV )UDQoDLV HW OD
&RPSDJQLH 1DWLRQDOH GHV &RPPLVVDLUHV DX[
&RPSWHV )UDQoDLVH G·XQH SDUW HW OH &RQVHLO
1DWLRQDO GH OD &RPSWDELOLWp G·DXWUH SDUW
8QH FRPPLVVLRQ FRPSRVpH GH SURIHVVLRQQHOV
D  SURFpGp DX IXU HW j PHVXUH j OD FULWLTXH GHV
WUDYDX[ G·pWDSH IRXUQLV SDU OHV FRQFHSWHXUV HW
j OD YDOLGDWLRQ GX SURMHW 8QH QDYHWWH HQWUH OHV
GHX[SDUWLHVV·HVWGRQFLQVWDXUpHSRXUDERXWLUj
OD ÀQDOLVDWLRQ GX SURMHW /·DERXWLVVHPHQW DSUqV
VXU OHV VSpFLÀFLWpV GX SDVVDJH GX UpIpUHQWLHO
3&1DXUpIpUHQWLHO6&),OIDXWDXVVLPHQWLRQQHU
OHVDYLVpPLVSDUODFRPPLVVLRQGHQRUPDOLVDWLRQ
GHV SUDWLTXHV FRPSWDEOHV HW GHV GLOLJHQFHV
SURIHVVLRQQHOOHV TXL RQW FRQWULEXp j pOXFLGHU
FHUWDLQHV]RQHVG·RPEUHVRXjH[SOLTXHUFHUWDLQV
SDQVGXUpIpUHQWLHOTXLSUrWDLHQWjpTXLYRTXHDX
QLYHDXSUDWLTXHRXSRXUOHYHUGHVGRXWHVORUVTXH
GHV FRQIXVLRQV GDQV O·LQWHUSUpWDWLRQ GH FHUWDLQV
YROHWVVRQWDSSDUXHVVDQVSRXUDXWDQWV·pFDUWHU
GH OD UpJOHPHQWDWLRQ HQ YLJXHXU /·REMHFWLI
UHFKHUFKp pWDLW SOXW{W GHVWLQp j pFODLUHU OHV
SUDWLFLHQVVXUFHUWDLQVVXMHWVjFRQWURYHUVHVHW
RX j SRXU KRPRJpQpLVHU OHV SUDWLTXHV
&HWWH SKDVH GH VWDELOLVDWLRQ pWDLW QpFHVVDLUH
SRXUSHUPHWWUHDX[SURIHVVLRQQHOVGHPDLWULVHU
OHQRXYHDXUpIpUHQWLHOHWG·LQWpJUHUFHGLVSRVLWLI
GDQV OHXU HQYLURQQHPHQW pFRQRPLTXH
(Q HIIHW XQH DFWXDOLVDWLRQ SHUPDQHQWH  RX
O·LQWURGXFWLRQGHQRXYHDXWpVGXUDQWFHWWHSKDVH
DXUDLW GDYDQWDJH FRPSOLTXp VRQ DSSOLFDWLRQ

Revue N°4 17
HW SURYRTXp GHV LQFRPSUpKHQVLRQV FRQWUH
SURGXFWLYHV
&HWWH SKDVH TXL HVW HQ FRXUV GHSXLV  HVW
DUULYpH j VRQ WHUPH
/DSKDVH©TXDOLWDWLYHª0DLQWHQDQWTXHODSKDVH
GLWHGHVWDELOLVDWLRQHVWWHUPLQpHO·DFWXDOLVDWLRQ
GX6&)HVWGRXEOHPHQWQpFHVVDLUH
ȷ 3ULPR SDUFH TX·DX IXU HW j PHVXUH GH
O·DSSOLFDWLRQ GX 6&) LO HVW DSSDUX TXHOTXHV
LQVXIÀVDQFHV pYLGHQWHV TX·LO HVW WHPSV GH
FRUULJHU 
ȷ 6HFXQGR HQ UDLVRQ GX UHWDUG DFFXPXOp SDU
UDSSRUWDX[QRUPHVLQWHUQDWLRQDOHVHWGRQFOD
QpFHVVLWpG·XQHPLVHjQLYHDX
2. Le contexte international
/·pFRQRPLHGHODORLVXVFLWpHDORQJXHPHQW
PRWLYpO·RSWLRQSULVHHQIDYHXUGHODQRUPDOLVDWLRQ
FRPSWDEOH ,$6,)56 HW H[SOLTXp OD GpPDUFKH
YRORQWDULVWH GH V·DOLJQHU VXU XQ UpIpUHQWLHO
LQWHUQDWLRQDOGHTXDOLWpODUJHPHQWDGRSWpSDUOD
PDMRULWp GHV SD\V
/·LQFRQYpQLHQW HVW TXH OH 6&) HVW DGRVVp j GHV
QRUPHV,$6,)56YHUVLRQDORUVTXHVXUOH
SODQLQWHUQDWLRQDOGHVFKDQJHPHQWVDPHQGHPHQWV
HWGHVUHPSODFHPHQWVGHQRUPHVRQWHXOLHX
'HSXLV  j FH MRXU SOXV GH FHQW FLQTXDQWH
PRGLÀFDWLRQV FKDQJHPHQWV UHPSODFHPHQWV
DPHQGHPHQWV VRQW LQWHUYHQXV VRLW XQH ERQQH
GL]DLQH SDU DQ &HUWDLQV VRQW IRQGDPHQWDX[
DYHF GHV FRQVpTXHQFHV LPSRUWDQWHV VXU OHV
FRPSWHV GHV HQWUHSULVHV G·DXWUHV WRXFKHQW j
GHV LQIRUPDWLRQV VXSSOpPHQWDLUHV j PHQWLRQQHU
REOLJDWRLUHPHQW GDQV OHV pWDWV ÀQDQFLHUV
$XFKDQJHPHQWTXDVLSHUPDQHQWTXLFDUDFWpULVH
OHV QRUPHV LQWHUQDWLRQDOHV ,$6,)56 V·RSSRVH
O·LQYDULDELOLWp GX 6&) ÀJp GHSXLV 
HQ GHKRUV GH TXHOTXHV PHQXHV UHWRXFKHV
LQWURGXLWHV SUpFpGDQW VD SURPXOJDWLRQ &HFL D
HQJHQGUppYLGHPPHQWXQGpFDODJHTXLVHFUHXVH
UpJXOLqUHPHQW
18 Revue N°4
3DUPLOHVJUDQGVPRPHQWVGHFHVFKDQJHPHQWVLO
IDXWFLWHUODUpXQLRQGX*GHIpYULHUTXL
DLQYLWpOHVGHX[QRUPDOLVDWHXUVLQWHUQDWLRQQDX[
D UHYRLU OHXUV FRSLHV SRXU FRQYHUJHU YHUV XQ
DOLJQHPHQWGHVQRUPHVFRPSWDEOHVHQSDUWLFXOLHU
SRXU OHV SURGXLWV ÀQDQFLHUV FRPSOH[HV
3OXVLHXUV SURMHWV RQW pWp LQLWLpV VXLWH j FHOD HW
RQW DERXWL GDQV OH FDGUH GH FHWWH FRQYHUJHQFH
,OIDXWDXVVLPHQWLRQQHUODUpFHQWHSXEOLFDWLRQGX
QRXYHDX FDGUH FRQFHSWXHO GX  PDUV  8Q
SURMHWVXUOHTXHORQWSODQFKpGHVVXVGHVH[SHUWV
GHVGHX[JUDQGVQRUPDOLVDWHXUVGHSXLV,OV
RQWDERXWLjXQHSUHPLqUHPRXWXUHHQWUqV
YLWHUHWLUpHSRXUGHPXOWLSOHVUDLVRQV
,OHVWYUDLTX·LOV·DJLVVDLWGHORLQGXVXMHWOHSOXV
FRPSOH[H HQ UDLVRQ GH VHV LPSOLFDWLRQV VXU OHV
DXWUHV QRUPHV DXVVL ELHQ FKH] OH QRUPDOLVDWHXU
$PpULFDLQ DYHF OHV QRUPHV )$6 TXH OH
QRUPDOLVDWHXU (XURSpHQ DYHF OHV ,)56
%LHQ TXH OH FDGUH FRQFHSWXHO QH VRLW SDV XQH
QRUPH LO Q·HQ GHPHXUH SDV PRLQV TX·LO FRQVWLWXH
OH VRFOH GH WRXWH OD QRUPDOLVDWLRQ \ WRXFKHU
F·HVW pEUDQOHU O·HQVHPEOH GH O·pGLÀFH 0DLV LO QH
VHUDSDVTXHVWLRQGHPRGLÀHUWRXWHVOHVQRUPHV
H[LVWDQWHV VLPXOWDQpPHQW PDLV HQ SURFpGDQW j
O·LQIXVLRQGHFHFDGUHFRQFHSWXHOGDQVOHVQRUPHV
SURJUHVVLYHPHQW
/H&KDLUPDQGHO·,)56)21'$7,21GpFODUDLWj
O·RFFDVLRQ GH OD SXEOLFDWLRQ GH FH QRXYHDX FDGUH
FRQFHSWXHO TXH OHV FKDQJHPHQWV TXL YRQW DYRLU
OLHX GDQV OHV GL[ SURFKDLQHV DQQpHV VHURQW SOXV
IUpTXHQWVHWTX·LOV·DJLUDGHUHYLVLWHUHWGHIDLUH
GHVUHYXHVGHWRXWHVOHVQRUPHVSRXUPHVXUHUOHV
LPSOLFDWLRQV GHV GHUQLHUV FKDQJHPHQWV 3RXU OHV
WURLVSURFKDLQHVDQQpHVRQSUpYRLWG·RUHVHWGpMj
GHUHYRLUVHSWQRUPHVGRQWFHUWDLQHVQRUPHVRQW
pWpSXEOLpHVUpFHPPHQW
 /·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&)  &RPPHQW V·\
prendre?
$GRSWHUXQVFKpPDG·DFWXDOLVDWLRQF·HVWSUHQGUH
XQHRSWLRQVXUXQHORQJXHSpULRGH
 ª,)56SRXU30(
3RXU DOOHU YLWH HW IDLUH O·pFRQRPLH GH WHPSV
HW G·HIIRUWV FHUWDLQV SURSRVHQW G·DGRSWHU OH
UpIpUHQWLHO ,)56 30( GH O·,$6% TXL FRQYLHQW j
OD FRQÀJXUDWLRQ GRPLQDQWH GX WLVVX pFRQRPLTXH
$OJpULHQ SULQFLSDOHPHQW FRPSRVpH GH SHWLWHV
HW PR\HQQHV HQWUHSULVHV &H UDFFRXUFL HVW j
SULRULWHQWDQWjSUHQGUHORUVTX·RQVDLWOHQLYHDX
G·H[SHUWLVH GHV UpGDFWHXUV GH FHWWH QRUPH
OD TXDOLWp GHV FRQWULEXWHXUV GDQV OHV H[SRVpV
VRQGDJHHWOHPpFDQLVPHULJRXUHX[D\DQWFRQGXLW
j VRQ DGRSWLRQ
1RXV SHQVRQV SRXU QRWUH SDUW TXH O·DGRSWLRQ
GH OD QRUPH ,)56 30( TXH FHUWDLQV VRXKDLWHQW
DSSOLTXHUHQ$OJpULHODTXHOOHQ·DpWpDGRSWpHDYHF
GHV UpVHUYHV TXH SDU WUqV SHX GH SD\V GDQV OH
PRQGHHVWXQHGpPDUFKHULVTXpH/D&((SDUOH
ELDLVGHO·()5$*HWO·$5&TXLFRQVWLWXHQWOHSOXV
JURV©FOLHQWªGHO·,)56)21'$7,21HWGHORLQ
OH©FRQVRPPDWHXUªOHSOXVÀGqOHQ·DSDVDGRSWp
SRXU VD FRQFHSWLRQ OH GpODL UDLVRQQDEOH SRXU
VD OpJDOLVDWLRQ OD SpULRGH QpFHVVDLUH SRXU VD
PLVH HQ ±XYUH HW VD VWDELOLVDWLRQ RQ QH SRXUUD
YUDLVHPEODEOHPHQW DERXWLU j XQ 6&) UpYLVp TXH
GDQV XQH WUDMHFWRLUH WULHQQDOH
(QQRXVPHWWURQVHQSODFHXQUpIpUHQWLHO
QDWLRQDO G·HPEOpH HQ GpFDODJH SDU UDSSRUW j OD
QRUPDOLVDWLRQ LQWHUQDWLRQDOH SXLVTXH FHOOHFL
pYROXH HQ SHUPDQHQFH G·DXWDQW TXH OH U\WKPH
GHV FKDQJHPHQWV YD DOOHU HQ V·DFFHQWXDQW $ FH
PRPHQWLOIDXGUDVRQJHUjPHWWUHHQSODFHXQH
FRPPLVVLRQ DG ²KRF SRXU HQYLVDJHU XQH DXWUH
DFWXDOLVDWLRQ HW DLQVL GH VXLWH
ȷ$YDQWDJHVGXVFKpPDDFWXHO
í6HGRQQHUOHWHPSVGHYXOJDULVHUPDLWULVHU
KRPRJpQpLVHU OHV SUDWLTXHV « 
í5HQIRUFHUODFRPSDUDELOLWp
í $YRLU XQH FHUWDLQH YLVLELOLWp SRXU V·DGDSWHU
DX[ FLUFRQVWDQFHV HW FKDQJHPHQWV 
SRXUQHSDVGLUHUHMHWpODQRUPH,)5630(
í 3UHQGUH OH WHPSV G·LGHQWLÀHU FH TXL QRXV
3ULQFLSDOPRWLI/·,)56SRXU30(TXLVHYRXODLW FRQYLHQW GH FH TXL Q·HVW SDV DGDSWDEOH
rWUHXQUpIpUHQWLHOFRPSWDEOHVLPSOLÀpGHVWLQpH
ȷ,QFRQYpQLHQWVGXVFKpPDDFWXHO
DX[ HQWLWpV TXL QH IRQW SDV DSSHO j O·pSDUJQH
SXEOLTXHHVWDXWDQWFRPSOH[HTXHOH©IXOO,)56ª í6·pORLJQHUGHVSUDWLTXHVLQWHUQDWLRQDOHVDXÀO
GXWHPSV
(Q HIIHW HQ GHKRUV GH O·,$6  ©UpVXOWDW SDU
DFWLRQªGHO·,)56©DFWLIVQRQFRXUDQWVGpWHQXV í $JJUDYHU OH GpFDODJH DYHF OHV QRUPHV
HQYXHGHODYHQWHHWDFWLYLWpVDEDQGRQQpHVªHWGH LQWHUQDWLRQDOHV
O·,$6©LQIRUPDWLRQÀQDQFLqUHLQWHUPpGLDLUHª ª$&78$/,6$7,21&217,18(
WRXWHVOHVDXWUHVQRUPHVVRQWFRQFHUQpHV
'DQV FHWWH GpPDUFKH O·DFWXDOLVDWLRQ QH VHUD
/DÀQDOLWpUHFKHUFKpHHVWGRQFELDLVpHGpWRXUQpH
SOXV SHUoXH FRPPH XQH DFWLRQ SRQFWXHOOH HW
GH VD WUDMHFWRLUH LQLWLDOH FH TXL H[SOLTXH OH SHX
RFFDVLRQQHOOHPDLVFRPPHXQSURFHVVXVSHUPDQHQW
G·HQJRXHPHQWSRXUO·DGRSWLRQGHFHWWHQRUPH
HWLQWpJUpGpERXFKDQWVXUXQHPLVHjMRXUTXDVL
3RXUO·DYHQLUQRXV\HQWUHYR\RQVGHX[DSSURFKHV LQVWDQWDQpPHQWDYHFOHVQRUPHVLQWHUQDWLRQDOHV

ª*$5'(5/(0(0(6&+(0$ 3RXU FH IDLUH XQH RUJDQLVDWLRQ SDUWLFXOLqUH GRLW

rWUH SHQVpH GHV pTXLSHV GpGLpHV GRLYHQW rWUH
6HORQFHWWHSUHPLqUHDSSURFKHTXLHVWVLPLODLUH GpVLJQpHV GHV PR\HQV PDWpULHOV HW ÀQDQFLHUV
jFHOOHTXHQRXVDYRQVDGRSWpHMXVTXHOjLOIDXW FRQVDFUpVSRXUODFRQFUpWLVDWLRQGHFHWUDYDLOGH
DFWXDOLVHUOH6&)UDSLGHPHQWHQD\DQWjO·HVSULW ORQJXH KDOHLQH
TXHODQRXYHOOHPRXWXUHGX6&)QHYHUUDOHMRXU
TXHGDQVWURLVDQVGDQVOHPHLOOHXUGHVFDVVRLW
HQ  (Q FRQVLGpUDQW OH WHPSV QpFHVVDLUH

Revue N°4 19
,O V·DJLUD GH IDLUH OH VXLYL HW G·LQWURGXLUH GHV 'DQVXQHSHUVSHFWLYHpORLJQpHHWXQHQYLURQQHPHQW
DMXVWHPHQWV GX UpIpUHQWLHO FRPSWDEOH $OJpULHQ GHSOXVHQSOXVPRXYDQWLOQHVHUDSDVFRQFHYDEOH
DX IXU HW j PHVXUH GHFRQWLQXHUjDFWXDOLVHUOHUpIpUHQWLHOFRPSWDEOH
WRXVOHVVL[DQV
ȷ$YDQWDJHVGHO·DFWXDOLVDWLRQFRQWLQXH
/H VKpPD DFWXHO G·DFWXDOLVDWLRQ GRLW rWUH
í &ROOHU DX[ SUDWLTXHV LQWHUQDWLRQDOHV HQ
SURJUHVVLYHPHQW DEDQGRQQp DX SURÀW GH
PDWLqUH GH FRPSWDELOLWp
O·DSSURFKH ©DFWXDOLVDWLRQ FRQWLQXHª
í (OHYHU OHV FDSDFLWpV WHFKQLTXHV GH OD
'DQV TXHOTXHV DQQpHV OHV UHPSDUWV pULJpV j
SURIHVVLRQTXLGHYUDVHPHWWUHREOLJDWRLUHPHQW
QRV ©IURQWLqUHVª FpGHURQW OHV UpJOHPHQWDWLRQV
j QLYHDX 
SURWHFWLRQQLVWHV YRQW GLVSDUDLWUH GHYDQW
ȷ,QFRQYpQLHQWVGHO·DFWXDOLVDWLRQFRQWLQXH O·H[FHVVLYH ÀQDQFLDULVDWLRQ GH O·pFRQRPLH HW
í/HUpIpUHQWLHOFRPSWDEOHVHUDHQSHUPDQHQFH LO VHUDLW j FH PRPHQW SOXV LQWpUHVVDQW G·rWUH j
HQ PRXYHPHQW FH TXL SHXW HQJHQGUHU XQH QLYHDXSDUUDSSRUWDX[SUDWLTXHVLQWHUQDWLRQDOHV
KpWpURJpQpLWp GDQV OHV SUDWLTXHV

En conclusion
$YDQFHU TXH O·DFWXDOLVDWLRQ GX 6&) HVW FKRVH
DLVpH j IDLUH HVW SHX GLUH PDLV O·pYROXWLRQ YHUV
Mourad EL BESSEGHI,
XQUpIpUHQWLHOFRPSWDEOHXQLYHUVHOHVWELHQPRLQV
Président du Conseil National de l’ONCA
RQpUHXVH TXH O·LPPRELOLVPH HW OD VWDJQDWLRQ

20 Revue N°4
Deuxième Partie
Contributions diverses

Revue N°4 21
 Quelques brèves...

L
HV UpXQLRQV RUJDQLVpHV GDQV OHV TXDWUH /HV GpEDWV TXL RQW HX OLHX RQW SHUPLV GH PLHX[
FRLQV GX SD\V DYHF OHV GpOpJXpV RQW DSSUpKHQGHU FH SKpQRPqQH HW G·HQWUHYRLU OHV
pWp O·RFFDVLRQ GH PHVXUHU O·DPSOHXU GX SULRULWpV
SKpQRPqQH GH O·H[HUFLFH LOOpJDO HW OH
WUDYDLO TXL GRLW IDLW SRXU DVVDLQLU OD SURIHVVLRQ

Réunion des délégués de l’ouest, à ORAN

L
le 23 mars 2019

Réunion des délégués de l’Est, à
Constantine le 14 mars 2019
DTXHVWLRQGHVEXUHDX[VHFRQGDLUHVDpWp
ORQJXHPHQWGLVFXWpH&HVSURIHVVLRQQHOV
TXL RXYUHQW G·DXWUHV EXUHDX[ HQ GHKRUV
GX OHXU (Q YHUWX GH OD ORL VXU OD SURIHVVLRQ OH
SURIHVVLRQQHO GRLW DYRLU XQH VHXOH DGUHVVH

P
SURIHVVLRQQHOOHVDXIDXWRULVDWLRQGXPLQLVWUHGHV
DUPLOHVSRLQWVDERUGpVÀJXUHHQSUHPLHU
ÀQDQFHV'DQVODIRXOpHODTXHVWLRQGHOD©ORFDWLRQ
OLHXODUHSUpVHQWDWLRQORFDOHHWODTXDOLWp
GHVFDFKHWVªHWGHVYLVDVGHFRPSODLVDQFHVXUOHV
des relations qui doit être entretenue
ELODQVDpWpVRXOHYpH
SDU OHV GpOpJXpV DYHF OHV SULQFLSDOHV
GLUHFWLRQVDGPLQLVWUDWLYHVTXLVRQWXWLOHVSRXUOH
PpWLHU,OV·DJLUDGHUHFKHUFKHUHQHX[OHVRXWLHQ
HW O·DSSXL QpFHVVDLUH SRXU WRXWHV OHV PLVVLRQV j
PHQHU

Réunion des délégués Du centre, à ALGER

le 30 mars 2019

C
HUWDLQHV ZLOD\DV QH VRQW HQFRUH
GRWpHVGHGpOpJXpVG·DXWUHVGRLYHQW
rWUH UHQIRUFpHV FRPSWH WHQX GH
Notre sympathique confrère Mahmoud
CHERGUI- Toujours à l’avant garde OD GHQVLWp GHV SURIHVVLRQQHOV 'HV

L
pYDOXDWLRQV WULPHVWULHOOHV VRQW SUpYXHV HW GHV
HV FRQWRXUV GH O·H[HUFLFH LQIRUPHO
UpXQLRQVSpULRGLTXHVGRLYHQWrWUHSURJUDPPpHV
GRLYHQW PLHX[ GpÀQLV 4XHOV VRQW FHV
SRXU DMXVWHU HW FRUULJHU DX IXU HW j PHVXUH
OLPLWHV " 4XHOOH HVW OD W\SRORJLH "
3RXUFKDTXHSRLQWVRXOHYpGHVGpFLVLRQVRQWpWp
8QH[HUFLFHTXLVHPEOHrWUHVLPSOHPDLVTXLGDQV
SULVHVHWGHVDFWLRQVGRLYHQWrWUHHQJDJpHV
OD UpDOLWp FRPSOH[H Q·HVW SDV GX WRXW pYLGHQW

22 Revue N°4
 0 5DEDK 7$),*+28/7 H[SHUWFRPSWDEOH HW
FRPPLVVDLUHDX[FRPSWHVHVWLQVWDOOpHQFDELQHW
j VRQ FRPSWH GHSXLV SOXV GH YLQJW DQV ,O D pWp
pOX j OD WrWH GH O·2UGUH 1DWLRQDO GHV ([SHUWV
&RPSWDEOHV HQ MXLOOHW 

6DQV GRXWH TXH OD SULQFLSDOH PRWLYDWLRQ TXL D

LQFLWp O·DXWHXU j IDLUH OH FKRL[ GH FH WKqPH HVW
pYLGHQWH SRXU VHV SURFKHV TXL VDYHQW TX·LO HVW
WRXMRXUVSUrWjDIIURQWHUOHVGpÀVHWOHVUHOHYHU
,O\DFKH]OXLXQHTXrWHSHUPDQHQWHGHYRXORLU
Réunion des délégués Du centre, à ALGER
FODULÀHU FH TXL SDUDLW rWUH DPELJXs HW pOXFLGHU
le 30 mars 2019

L
HVSDUWLFLSDQWVRQWLQVLVWpVXUO·XUJHQFH
GH OD FRQIHFWLRQ GX FDFKHW XQLTXH GX
FRPSWDEOH
OHV PDWLqUHV TXL VRQW WHFKQLTXHPHQW FRPSOH[H
FRPPH OD ÀVFDOLWp
$YHFXQVW\OHVWUXFWXUpXQHGpPDUFKHU\WKPpH
HW SURJUHVVLYH HW XQH PpWKRGH SpGDJRJLTXH LO
QRXV FRQYLH j QRXV H[HUFHU j O·DLGH G·H[HPSOHV
RULJLQHOV WLUpV GH VRQ H[SpULHQFH HW G·H[HUFLFHV
VLPSOHVjUpVRXGUHSRXUHPPDJDVLQHUXQPD[LPXP
GH FRQQDLVVDQFHV

&HOLYUHFRQYLHQWSDUIDLWHPHQWDX[pWXGLDQWVGHV
GLIIpUHQWVF\FOHVPDLVpJDOHPHQWDXSUpSDUDWHXU
GHV pWDWV ÀQDQFLHUV TXL GRLW IDLUH OD QDYHWWH
HQWUHODWKpRULHHWODSUDWLTXH

Modèle du cachet du comptable 7RXWHV QRV IpOLFLWDWLRQV SRXU FH QRXYHDXQp HW
WRXWH QRWUH UHFRQQDLVVDQFH SRXU FH WUDYDLO ORQJ
&·HVW FH PRGqOH TXL D pWp UHWHQX DYHF TXHOTXHV
HWDUGXHQVRXKDLWDQWTX·LOVRLWFRXURQQpGHWRXW
LQGLFDWLRQVHVVHQWLHOOHVVXUOHSURIHVVLRQQHODYHF
OH VXFFqV TX·LO PpULWH
XQ FRGH 45 HW O·DGUHVVH XQLTXH SURIHVVLRQQHOOH
8Q OLYUH HQ UHPSODFH XQ DXWUH XQ IUXLW WRPEH
6DJpQpUDOLVDWLRQLQWHUYLHQGUDSURJUHVVLYHPHQW
XQJHUPHSRXVVHjVDSODFHSRXUIDLUHSDUWLHGH
FHWWH PRLVVRQ pWHUQHOOH GX VDYRLU
Report de la tenue du 4ème colloque

P
(YLGHPPHQW FRPPH GLW O·DGDJH LO Q·\ D MDPDLV
UpYX LQLWLDOHPHQW SRXU OD ÀQ IpYULHU
GHX[ VDQV WURLV $ TXDQG OH SURFKDLQ OLYUH "
FHWpYpQHPHQWDpWpUHSRUWpSRXU
OHV  HW  RFWREUH  j $OJHU

A
SUqV OH VXFFqV TX·D FRQQX VRQ SUHPLHU
RXYUDJH VXU ©OH V\VWqPH FRPSWDEOH
ÀQDQFLHU  OD FRPSWDELOLWp ÀQDQFLqUH
VHORQ OHV QRUPHV FRPSWDEOHV
DOJpULHQQHVª 0 5DEDK 7$),*+28/7 UpFLGLYH
DYHFXQDXWUHWLWUHTXLDERUGH©OHVLPS{WVGLUHFWV
HW WD[HV DVVLPLOpVª TXL HVW SDU H[FHOOHQFH OD
PDWLqUH ÀVFDOH OD SOXV FRPSOH[H

Revue N°4 23
 LE NOUVEAU MANAGEMENT PUBLIC, UNE NOUVELLE FAÇON POUR
GÉRER LES ORGANISMES DE SANTÉ EN ALGÉRIE
Par Nessrine OUGHARI , Doctorante en &RPSWDELOLWpHW)LVFDOLWp
et Hadj Kouider GOURINE, 0DvWUHGHFRQIpUHQFHV©$ª6FLHQFHV)LQDQFLqUHV

/·DSSOLFDWLRQGX1RXYHDXPDQDJHPHQWSXEOLFHVW
il adapté aux organismes de santé en Algérie ?

$ÀQ GH UpSRQGUH j FHWWH TXHVWLRQ QRXV DYRQV

VWUXFWXUpQRWUHSDSLHUDXWRXUGHWURLVSDUWLHV/D
SUHPLqUHSDUWLHWUDLWHOHSDVVDJHGXPDQDJHPHQW
SXEOLF YHUV OH QRXYHDX PDQDJHPHQW SXEOLF /D
GHX[LqPHSDUWLHVHUDUpVHUYpHDXIRQFWLRQQHPHQW
GHVRUJDQLVPHVGHVDQWpHQ$OJpULH/DWURLVLqPH

L’
SDUWLH VXU OD PLVH HQ ±XYUH GX QRXYHDX
HV RUJDQLVPHV GH VDQWp HQ $OJpULH
PDQDJHPHQW SXEOLF DX VHLQ GHV RUJDQLVPHV GH
SHXYHQWGDQVFHUWDLQHVFLUFRQVWDQFHV
VDQWp HQ $OJpULH
rWUHHIÀFDFHVHWUpSRQGHQWjFHUWDLQV
G\VIRQFWLRQQHPHQWV DX QLYHDX GHV 1. Le passage du management public vers le
SURJUDPPHV GH JHVWLRQ PDLV VXUWRXW DXVVL DX nouveau management public
QLYHDX GH OD JHVWLRQ GHV UHVVRXUFHV KXPDLQHV
/H0DQDJHPHQW3XEOLFHVWO·HQVHPEOHGHVPpWKRGHV
HW DX[ SUREOqPHV GH TXDOLWp &HV GpIDLOODQFHV
SUDWLTXp GDQV OD JHVWLRQ GHV RUJDQLVDWLRQV
DIIHFWHQW OD SHUIRUPDQFH GH FHV RUJDQLVPHV
SXEOLTXHV &ROOHFWLYLWpV WHUULWRULDOHV +{SLWDX[
$ORUV TXH O·RQ SDUODLW GH OD SHUIRUPDQFH GHV 8QLYHUVLWpV«TXLYLVHQWjDPpOLRUHUO·HIÀFDFLWp
RUJDQLVPHV GH VDQWp SXEOLFV XQH QRXYHOOH HWO·HIÀFLHQFHGHVVHUYLFHVSXEOLFV&HPDQDJHPHQW
SKLORVRSKLHHVWDSSDUXHHQ$QJOHWHUUHDXGpEXW SXEOLF SHUPLV GH FRQGXLUH OHV RUJDQLVDWLRQV SDU
GHVDQQpHVOHQRXYHDXPDQDJHPHQWSXEOLF ODPLVHHQ±XYUHGHWHFKQLTXHVHWGHPpWKRGHV
1RWUH SURSRV HVW GH YXOJDULVHU OH FRQFHSW GX
1RXYHDX 0DQDJHPHQW SXEOLF GDQV OD VSKqUH
SXEOLTXHLOV·DJLWGHSURSRVHUXQHQRXYHOOHIDoRQ
SRXU JpUHU OHV RUJDQLVPHV GH VDQWp GRQW OH
FKDQJHPHQW SHXW rWUH LQWURGXLW HIÀFDFHPHQW
GDQV OHV V\VWqPHV GH VDQWp
/HVGpÀVGHO
DPpOLRUDWLRQGHVUpVXOWDWVGHVDQWp
GpWHUPLQpHV 'HQ\V /DPDU]HOOH 
/H QRXYHDX PDQDJHPHQW SXEOLF HVW GHSXLV VD
QDLVVDQFH YHUV OH GpEXW GHV DQQpHV TXDWUH
YLQJW SRUWHXU G·XQ UHQRXYHOOHPHQW GH OD SHQVpH
PDQDJHULHOOH TXL VH WUDGXLW QRWDPPHQW SDU GH
QRXYHDX[ GLVFRXUV HW GH QRXYHOOHV SUDWLTXHV
DX VHLQ GH O·DGPLQLVWUDWLRQ SXEOLTXH &KULVWLDQ
5RXLOODUG 
WRXWHQIUHLQDQWODKDXVVHGHVGpSHQVHVGHVDQWp
HW HQ PDLQWHQDQW OHV LQFLWDWLRQV j O
LQQRYDWLRQ /H 1HZ 3XEOLF 0DQDJHPHQW HVW XQ PRGH GH
PDQDJpULDOH GRQW OH JRXYHUQHPHQW GRLW IDLUH PDQDJHPHQW SXEOLF TXL HPSUXQWH GHV PpWKRGHV
IDFHVRQWGHYHQXVGHVHQMHX[QpFHVVDLUHVSRXU HW RXWLOV LVVXV GX VHFWHXU SULYp EDVpV VXU OD
FUpHUGHODYDOHXUDMRXWpHGDQVOHVRUJDQLVPHVGH UHFKHUFKHGHODSHUIRUPDQFHHWGHUpVXOWDWV/HV
VDQWpHQ$OJpULH QRWLRQVTXLVRXVWHQGHQWO·HPSUXQWGHWHOVRXWLOV
VRQWFHOOHVGHÁH[LELOLWpG·HIÀFDFLWpG·HIÀFLHQFH
$XGHOj FH SDSLHU V·LQWHUURJH SOXV
HW G·pYDOXDWLRQ 3LHUUH&KDUOHV 3XSLRQ <YHV
IRQGDPHQWDOHPHQW VXU O·DSSOLFDWLRQ GX QRXYHDX
PDQDJHPHQW SXEOLF SRXU DVVXUHU OD ERQQH
JRXYHUQDQFH HW PLHX[ JpUHU OHV pWDEOLVVHPHQWV
GHODVDQWpHQ$OJpULH/DTXHVWLRQSULQFLSDOHGH
OD UHFKHUFKH HVW OD VXLYDQWH 
24 Revue N°4
&KDSSR] 
6HORQ <YRQ 3(648(8; /H 0DQDJHPHQW 3XEOLF
FRPSUHQG FODVVLTXHPHQW 
/DJHVWLRQGHVDJHQWVSXEOLFVTXLUHSRVHVXUGHV
UqJOHV GHV SURFpGXUHV HW VWDWXWV FRQVWLWXDQW
 XQ UpIpUHQWLHO SRXU OHV SUDWLTXHV GH *5+ /H
1HZ 3XEOLF 0DQDJHPHQW YD PHWWUH O·DFFHQW
sur la notion de mérite, l'individualisation des
UpPXQpUDWLRQVO
DSSUpFLDWLRQGXSHUVRQQHOVXU VXSpULHXUH HQ VFLHQFHV PpGLFDOHV FRQFHUQp GHV
OD EDVH GHV HQWUHWLHQV DQQXHOV G·pYDOXDWLRQ
 /D JHVWLRQ ÀQDQFLqUH HW FRPSWDEOH /H
1HZ 3XEOLF 0DQDJHPHQW PHW O·DFFHQW VXU OH
GpYHORSSHPHQWGXFRQWU{OHGHJHVWLRQDYHFGHV
DQDO\VHVHQWHUPHVGH©FR€WV²SHUIRUPDQFHVª
GHVDFWLYLWpVHQSDUWLFXOLHUDYHFXQHDWWHQWLRQ
eWDEOLVVHPHQW SXEOLF KRVSLWDOLHU HW
SRUWpH VXU OD UpGXFWLRQ GHV HIIHFWLIV
eWDEOLVVHPHQW SXEOLF GH VDQWp GH SUR[LPLWp
 2Q DMRXWH DXMRXUG·KXL GDQV XQH IRUPH GH
GpERUGHPHQW SDU OD SULVH HQ FRPSWH GHV
WKpPDWLTXHV GpEDWWXHV GDQV OH FDGUH GH
DXWRQRPLH ÀQDQFLqUH 2QW SRXU PLVVLRQ
OD ©UHVSRQVDELOLWp VRFLDOH GH O·HQWUHSULVHª
HQ SDUWLFXOLHU GHV DWWHQWHV GHV ©SDUWLHV
GRWpGHODSHUVRQQDOLWpPRUDOHHWGHO·DXWRQRPLH
ÀQDQFLqUH ,O HVW FKDUJp HQ UHODWLRQ DYHF
O·pWDEOLVVHPHQW G·HQVHLJQHPHQW HW GH IRUPDWLRQ
PLVVLRQV GH GLDJQRVWLF G·H[SORLWDWLRQ GH VRLQV
GH SUpYHQWLRQ GH IRUPDWLRQ G·pWXGHV HW GH
UHFKHUFKH
b. L'Établissement public hospitalier et
l'Établissement public de santé de proximité :
/
O
VRQW GHV pWDEOLVVHPHQWV SXEOLFV j FDUDFWqUH
DGPLQLVWUDWLI GRWpV GH OD SHUVRQQDOLWp PRUDOH
HW GH O
GH SUHQGUH HQ FKDUJH GH PDQLqUH LQWpJUpH
HW KLpUDUFKLVpH OHV EHVRLQV VDQLWDLUHV GH OD
SUHQDQWHVª GX GpYHORSSHPHQW GXUDEOH HWF SRSXODWLRQ 'pFUHW H[pFXWLI Qƒ 
<YRQ 3(648(8; 
F/·pWDEOLVVHPHQWKRVSLWDOLHUVSpFLDOLVp
'·DSUqV)UpGpULF0DUW\/H1RXYHDX0DQDJHPHQW
/·pWDEOLVVHPHQW KRVSLWDOLHU VSpFLDOLVp HVW XQ
3XEOLF FRQVWLWXH HQ FH VHQV XQ FKDQJHPHQW GH
pWDEOLVVHPHQW SXEOLF j FDUDFWqUH DGPLQLVWUDWLI
SDUDGLJPHGDQVODJHVWLRQGHVSROLWLTXHVSXEOLTXHV
GRWpGHODSHUVRQQDOLWpPRUDOHHWGHO·DXWRQRPLH
DVVLPLODEOH j XQ FKDQJHPHQW GH FRQYHQWLRQ GH
ÀQDQFLqUH ,O HVW SULV HQ FKDUJH G·XQH PDODGLH
O·(WDWDXVHQVGH6DODLVHW6WRUSHU>@,OVHUDLW
GpWHUPLQpH GH O·DIIHFWLRQ G·XQ DSSDUHLO RX G·XQ
SRVVLEOHGHFRQVLGpUHUTXHFHGHUQLHUDPELWLRQQH
V\VWqPH RUJDQLTXH GRQQp RX G·XQ JURXSH G·kJH
GH IDLUH SDVVHU OD VSKqUH SXEOLTXH G·XQH ORJLTXH
GpWHUPLQp 'pFUHW H[pFXWLI Qƒ 
GHEXUHDXFUDWLHZpEHULHQQHGH©VHUYLFHSXEOLFª
j XQH ORJLTXH SRVWEXUHDXFUDWLTXH SURPRXYDQW /H IRQFWLRQQHPHQW GH pWDEOLVVHPHQWV FLWpV

GHV YDOHXUV G·HIÀFLHQFH pFRQRPLTXH )UpGpULF HVW DVVXUp SDU O

LQVSHFWLRQ JpQpUDOH SODFpH

0DUW\  sous l'autorité du ministre de la santé et de la

SRSXODWLRQHVWFKDUJpHGHFRQFHYRLUHWGHPHWWUH
/HIRQFWLRQQHPHQWGHVRUJDQLVPHVGHVDQWp
HQ±XYUHOHVPHVXUHVHWOHVPR\HQVQpFHVVDLUHV
en Algérie
SRXU O
pYDOXDWLRQ HW OH FRQWU{OH GHV DFWLYLWpV
/H V\VWqPH GH VDQWp HQ $OJpULH VH FRPSRVH GHV VWUXFWXUHV RUJDQLVPHV HW pWDEOLVVHPHQWV
G·pWDEOLVVHPHQWV KRVSLWDOLHUV SXEOLFV HW UHOHYDQW GX VHFWHXU GH OD VDQWp (OOH HVW H HVW
G
pWDEOLVVHPHQWVKRVSLWDOLHUVSULYpVOHFKDPSGH QRWDPPHQWFKDUJpHGH'pFUHWH[pFXWLIQƒ
QRWUH UHFKHUFKH HVW OHV pWDEOLVVHPHQWV SXEOLFV  
UpSDUWLHVHQWURLVVWUXFWXUHVFHQWUHVKRVSLWDOR
3. La mise en œuvre du nouveau management
XQLYHUVLWDLUHV/
eWDEOLVVHPHQWSXEOLFKRVSLWDOLHU
public au sein des organismes de santé en Algérie
HWO
eWDEOLVVHPHQWSXEOLFGHVDQWpGHSUR[LPLWp
pWDEOLVVHPHQWV KRVSLWDOLHUV VSpFLDOLVpV /HV pWDEOLVVHPHQWV SXEOLFV GH VDQWp HQ $OJpULH
VRXIIUHQW GH GLIIpUHQW SUREOqPH DX QLYHDX GH
D/HFHQWUHKRVSLWDORXQLYHUVLWDLUH
JHVWLRQ GH FRQWU{OH GH TXDOLWp GHV VHUYLFHV
/H FHQWUH KRVSLWDORXQLYHUVLWDLUH HVW XQ GH VDQWp HW PrPH OD VDWLVIDFWLRQ GHV XVDJHUV
pWDEOLVVHPHQW SXEOLF j FDUDFWqUH DGPLQLVWUDWLI FHV SUREOqPHV FRQVWLWXHQW GHV IUHLQV j OD

Revue N°4 25
SHUIRUPDQFHHWODERQQHJRXYHUQDQFHDXVHLQGH
FHV RUJDQLVPHV
6HORQ$/*8$=,//DPLVHHQDSSOLFDWLRQGX130
LPSOLTXHGHQRPEUHXVHVDFWLRQV7URLVDXWHXUVRQW
WHQWpVGHFDWpJRULVHUO·HQVHPEOHGHFHVDFWLRQV
6HORQ&KULVWRSKHU+22'OH130VHFDUDFWpULVH
HQVHSWSRLQWVjVDYRLU
/DGpVDJUpJDWLRQGHVRUJDQLVDWLRQVSXEOLTXHV
HQXQLWpV©HQWUHSUHQHXULDOHVª
(WDWHWO
$GPLQLVWUDWLRQFRQWU{OHLQWHUQH
)DYRULVHUXQHSOXVJUDQGHFRPSpWLWLRQDXVHLQ
GHO·RUJDQLVDWLRQSXEOLTXHFRPPHDYHFOHSULYp
/·XWLOLVDWLRQ GHV PpWKRGHV PDQDJpULDOHV
SULYpHV FRPPH QRXV O·DYRQV GpMj GLW
SUpFpGHPPHQW
/DUHFKHUFKHPpWKRGLTXHGXPRLQGUHFR€W
/DGpFHQWUDOLVDWLRQGXSRXYRLU
/·LPSRUWDQFHDFFUXHDFFRUGpHDX[VWDQGDUGV
GHPHVXUHGHODSHUIRUPDQFH
 /H FRQWU{OH GHV RUJDQLVDWLRQV j SDUWLU GH OD
PHVXUH G·REMHFWLIV GH SURGXFWLRQ
6HORQ $ODLQ*pUDUG &RKHQ O·DSSOLFDWLRQ GX 103
SHUPHW GH UDWLRQDOLVHU OHV GpSHQVHV SXEOLTXHV
VXLWH j O·LQWURGXFWLRQ G·XQ V\VWqPH ÀQDQFLHU GH
FRQWU{OH HW GH JHVWLRQ GDQV OHV RUJDQLVDWLRQV
SXEOLTXHV
3RXU$QQH$PDUOH103SHUPHWGHSHUIHFWLRQQHU
HW GH PRGHUQLVHU O·DFWLRQ SXEOLTXH $QQH $PDU
En termes de résultat, la mise en œuvre du
QRXYHDX PDQDJHPHQW SXEOLF GDQV OHV RUJDQLVPHV
GHVDQWpHQ$OJpULHSHUPHWGHUpVRXGUHFHUWDLQV
G\VIRQFWLRQQHPHQWV DX QLYHDX GH SURJUDPPHGH
JHVWLRQPDLVOHVVSpFLÀFLWpVGHVpWDEOLVVHPHQWV
SXEOLFV HQ $OJpULH FRQVWLWXHQW GH IUHLQV j VRQ
DSSOLFDWLRQ
Bibliographie
‡ $ODLQ*pUDUG &RKHQ © 8QH QRXYHOOH IDoRQ GH
JpUHUO
HWDXGLWSXEOLFVª3ROLWLTXHVHWPDQDJHPHQWSXEOLF
>(QOLJQH@9RO_GRFXPHQWPLVHQ
OLJQH OH  PDUV  FRQVXOWp OH  QRYHPEUH
 85/  KWWSMRXUQDOVRSHQHGLWLRQRUJ
SPS
‡ $/*8$=,/ 7KRPDV HW DXWUHV /H 1RXYHDX
0DQDJHPHQW3XEOLTXHHQTXHVWLRQ8QLYHUVLWpGH
3RLWLHUV 
‡$0$5$QQHHW%(57+,(5/XGRYLF/HQRXYHDX
PDQDJHPHQWSXEOLFDYDQWDJHVHWOLPLWHV5HYXH
GX5(&(0$3'pFHPEUH
‡&KULVWLDQ5RXLOODUG'XF\QLVPHDXGpVDEXVHPHQW
RUJDQLVDWLRQQHO © OH QRXYHDX PDQDJHPHQW SXEOLF
HQWDQWTXHIDFWHXUGHFRQIXVLRQª&KRL[YRO
QR4XpEHF
‡ 'pFUHW H[pFXWLI Qƒ GX  GpFHPEUH
À[DQWOHVUqJOHVGHFUpDWLRQG·RUJDQLVDWLRQHWGH
IRQFWLRQQHPHQW GHV pWDEOLVVHPHQWV KRVSLWDOLHUV
VSpFLDOLVpV
‡ 'HQ\V /DPDU]HOOH /H PDQDJHPHQW SXEOLF HQ
(XURSH (XURSD 
HQXWLOLVDQWGHVQRXYHOOHPpWKRGHVDSSURXYp
GDQV OH VHFWHXU SULYp WHOOHV TXH OD SODQLÀFDWLRQ
VWUDWpJLTXH OHV QRXYHOOHV WHFKQRORJLHV OHV
V\VWqPHV G·LQIRUPDWLRQV FRPSWDEOHV OD PLVH HQ
SODFH G·XQ V\VWqPH GH FRQWU{OH LQWHUQH DÀQ GH
UHQIRUFHUO·HIÀFDFLWpHWO·HIÀFLHQFHGHODJHVWLRQ
administratif
Conclusion
‡)UpGpULF0DUW\/HQRXYHDXPDQDJHPHQWSXEOLF
HW OD WUDQVIRUPDWLRQ GHV FRPSpWHQFHV GDQV OD
VSKqUH SXEOLTXH /DXUHQFH 6ROLV3RWYLQ 9HUV XQ
PRGqOHHXURSpHQGHIRQFWLRQSXEOLTXH"%UX\ODQW

‡ 3LHUUH&KDUOHV 3XSLRQ <YHV &KDSSR] ©/·RXWLO
GH JHVWLRQ DX VHUYLFH GX 130ª *HVWLRQ HW
PDQDJHPHQW SXEOLF YRO  1ƒ 
‡<YRQ3HVTXHX[/H´QRXYHDXPDQDJHPHQWSXEOLF
'HIDoRQJpQpUDOHOHVpWDEOLVVHPHQWVKRVSLWDOLHUV µRX1HZ3XEOLF0DQDJHPHQW
SXEOLFV HW OHV GpFLGHXUV GDQV FH VHFWHXU
GRLYHQW GpVRUPDLV FRPPH OHV pWDEOLVVHPHQWV Nessrine OUGHARI
KRVSLWDOLHUV SULYpV rWUH HIÀFDFHV SHUIRUPDQWV Comptabilité et Fiscalité

HW OHV PpWKRGHV GH PDQDJHPHQW SXEOLF GRLYHQW Hadj Kouider GOURINE
Maitre de conférences « A »
HOOHV DOOHU GDQV FH VHQV
Sciences Financières

26 Revue N°4
PROPOSITION D'UN "PARTENARIAT" POUR UN "1POINT D'ORDRE"COMMUN
(LE" SIEGE NATIONAL"DE LA PROFESSION)
Par M. Ider Mohamed DADDI MOUSSA, Commissaire aux comptes, Comptable agréé,

9RLFLXQHOHWWUHG·XQFRQIUqUHTXLDWRXMRXUVHXXQDPRXUVDQVOLPLWHSRXUODSURIHVVLRQHWTXLV·HVW
EDWWX EHF HW RQJOHV SRXU FH ©PpWLHU GX FKLIIUHª $QFLHQ SURIHVVLRQQHO LO D WRXW OH WHPSV UrYp G·XQH
SURIHVVLRQORJpHGDQVXQVLqJHGLJQHGHFHQRPTXLVRLWjODKDXWHXUGHVHVDPELWLRQVHWjODPHVXUHGHOD
JUDQGHXUGHFHQREOHPpWLHU

'qV QRWUH LQYHVWLWXUH LO D pFULW DX[ WURLV SUpVLGHQWV GHV RUJDQLVDWLRQV SURIHVVLRQQHOOHV SRXU OHV
H[KRUWHU j VH ©UHQGUH VXU OH FKDPS GH EDWDLOOHª SRXU UpDOLVHU VRQ UrYH FHOXL FRQVLVWDQW j DFWLYHU OD
UpDOLVDWLRQ GX VLqJH GH %RUGM (O .LIIDQ

/DOHWWUHHVWWHOOHPHQWVLQFqUHVRUWDQWGXWUpIRQGVGHVRQkPHTXHQRXVDYRQVGpFLGpGHODUHWUDQVFULUH
LQH[WHQVRVDQVDXFXQHDOWpUDWLRQ

Mourad EL BESSEGHI,
Président du Conseil National de l’ONCA

^ƵƉĞƌďĞĞŶƚƌĠĞĚƵƐŝğŐĞƌĠŶŽǀĠĚĞƐƚƌŽŝƐŽƌŐĂŶŝƐĂƟŽŶƐƉƌŽĨĞƐƐŝŽŶŶĞůůĞƐŐƌąĐĞĂƵdžĞīŽƌƚƐĚĞƚŽƵƐĞƚƐƵƌƚŽƵƚĐĞƵdž
ĚĞD͘DŽŚĂŵĞĚKh^>D͕ĂĚŵŝŶŝƐƚƌĂƚĞƵƌƉƌŝŶĐŝƉĂůKE͕ƋƵŝĂƌĞŵĂƌƋƵĂďůĞŵĞŶƚƐƵŝǀŝĚĞƉƌĠƐůĞƐƚƌĂǀĂƵdž
Ě͛ĂŵĠŶĂŐĞŵĞŶƚ͘ŽŵŵĞƋƵŽŝ͕ƌŝĞŶŶΖĞƐƚŝŵƉŽƐƐŝďůĞ͕ŝůƐƵĸƚĚĞƐΖLJŵĞƩƌĞ͘

Revue N°4 27
28 Revue N°4
Revue N°4 29
30 Revue N°4
 SYNTHÈSE DES OBSERVATIONS ET PROPOSITIONS SUR LE CONTENU
DU MANUEL COLLECTIF DU CNC PORTANT SCF
Par Djelloul BOUBIR ,Commissaire aux comptes
v olumineuse,
OD SUpVHQWH
FRQWULEXWLRQ VHUD
pWDOpH HQ  SDUWLHV VXU OHV
 SURFKDLQV QXPpURV GH
QRWUH UHYXH 3RXU UDSSHO M·DL
SXEOLp O·DQ GHUQLHU GDQV GHV
JURXSHV )DFHERRN GpGLpV j OD SURIHVVLRQ GHV
REVHUYDWLRQV SRUWDQW VXU OH OLYUH FROOHFWLI pFULW
SDU  SURIHVVLRQQHOV H[SHUWVFRPSWDEOHV HW
RXFRPPLVVDLUHVDX[FRPSWHVHWSXEOLpHQ
VRXV O·pJLGH GX &1& VRXV OH WLWUH ©PDQXHO GH
FRPSWDELOLWp ÀQDQFLqUH pGLWLRQ ª (Q YRLFL
XQUpVXPp/H6&)GRLWrWUHDFWXDOLVpHWGRQFFH
OLYUHpJDOHPHQW8QJURXSHGHWUDYDLO$GKRFIXW
LQVWDOOpHQPDUVjFHWHIIHWDXPLQLVWqUHGHV
)LQDQFHV VXLYL G·XQ UHJURXSHPHQW G·XQH PDWLQpH
j $OJHU OH  MDQYLHU -H VDLVLV FHWWH RFFDVLRQ
SRXU IpOLFLWHU PHV FRQIUqUHV HW DPLV VXVYLVpV
j TXL RQ GRLW FH PDQXHO ,OV RQW RXYHUW OD YRLH j
O·pFULWXUHFROOHFWLYHXQHSUHPLqUHHQ$OJpULHGDQV
FHGRPDLQHVXUGHVVXMHWVG·XQHWHOOHFRPSOH[LWp
SDUFH TX·HQFRUH QRXYHDX[ j ELHQ GHV pJDUGV
SRXU QRXV WRXV /D UHVWLWXWLRQ SDU O·pFULWXUH GH
FRQQDLVVDQFHV DFFXPXOpHV HW O·LOOXVWUDWLRQ GH
FRQFHSWV VRXYHQW WUqV FRPSOH[HV SDU GHV FDV
SUDWLTXHVQ·HVWSDVFKRVHDLVpH-HVDLVGRQFOHV
GLIÀFXOWpV TX·LOV RQW SX UHQFRQWUHU D\DQW PRL
PrPHFKHPLQpGXUDQWODPrPHSpULRGHPDLVKpODV
HQ VROR GDQV O·pFULWXUH G·RXYUDJHV WHFKQLTXHV
0DLV OHXU RXYUDJH UHVWH FHSHQGDQW pOLJLEOH DX[
REVHUYDWLRQV/HVFRUUHFWLRQVHWDXWUHVVROXWLRQV
TXHMHSURSRVHSOXVFRQIRUPHVDX6&)HWjGpIDXW
GHV ,$6,)56 GRQW LO IDXW \ IDLUH UpIpUHQFH
HQ DFFRUG DYHF OD UqJOHPHQWDWLRQ HQ YLJXHXU GX
1ère PARTIE
$2EVHUYDWLRQVJpQpUDOHVVXUO·RXYUDJH
2EVHUYDWLRQVXUODFRQIHFWLRQGXPDQXHOHQ
imprimerie /HVIHXLOOHVVHGpWDFKHQWIDFLOHPHQW
2. Observations sur la méthodologie suivie :
/·DSSURFKH SDU FODVVH FRPSWDEOH IXW SULYLOpJLpH
SDUOHVDXWHXUVFHTXLRFFXOWHODYLVLRQJOREDOHGH
O·RSpUDWLRQ WUDLWpH FHWWH GHUQLqUH V·HQ WURXYDQW
IUDJPHQWpH VXU DX PRLQV  FKDSLWUHV GLVWLQFWV
SUpVHQWpV pORLJQpV OHV XQV GHV DXWUHV G·R GHV
UHGLWHVLQpYLWDEOHVUHQRXYHOpHVGHFODVVHHQFODVVH
DORXUGLVVDQWLQXWLOHPHQWOHFRQWHQX8QHDSSURFKH
SDUQRUPHFRPSWDEOHDXUDLWpWpSOXVDSSURSULpH
&HWWH GLVFRQWLQXLWp HVW GDYDQWDJH DFFHQWXpH
GqV ORUV TXH O·pYDOXDWLRQ HW OD FRPSWDELOLVDWLRQ
j OD GDWH GH UHSRUWLQJ G·RSpUDWLRQV D\DQW GpMj
IDLW O·REMHW G·XQH ère FRPSWDELOLVDWLRQ ORUV GH
OHXU HQWUpH GDQV O·HQWLWp VRQW SUpVHQWpHV GDQV
OD SDUWLH ,,, WUDLWDQW GHV WUDYDX[ G·LQYHQWDLUH
LQRSSRUWXQpPHQW PH VHPEOHWLO VRXV OH YRFDEOH
©UpJXODULVDWLRQª GHV ©FRPSWHV GH ELODQª HW GH
©UpVXOWDWVª YRFDEOH TXL HVW IRQGDPHQWDOHPHQW
DWWDFKp j QRWDPPHQW GHV FRUUHFWLRQV G·HUUHXUV
G·RPLVVLRQV GH FKDQJHPHQWV GH PpWKRGHV
DERUGpHV GDQV XQ FKDSLWUH VSpFLÀTXH GDQV OH
PDQXHO 3DU DLOOHXUV OH PDQXHO QH GHYUDLW SDV
rWUHXQHUppGLWLRQLQH[WHQVRGHVGLVSRVLWLRQVGX
6&) ,O GHYUDLW WUDLWHU GH WRXV OHV FDV SRXYDQW
rWUHUHQFRQWUpVVXUOHWHUUDLQGXSOXVVLPSOHDX
SOXVFRPSOLTXp,O\DSHXG·H[HUFLFHVjO·RFFDVLRQ
GHVTXHOVVRQWUDSSHOpVOHVIRQGHPHQWVWKpRULTXHV
HWMXULGLTXHVSXLVpVGX6&)RXGHV,$6,)56VHORQ
OH FDV TXL HQ IRQGH OH WUDLWHPHQW -H FRQVWDWH
FHSHQGDQW DYHF VDWLVIDFWLRQ TXH O·RXYUDJH IDLW
UHVWHHWSOXVGLGDFWLTXHV/DSUpVHQWHV\QWKqVH UpIpUHQFHH[SOLFLWHPHQWDXUpIpUHQWLHOFRPSWDEOH
FRPSRUWH  FKDSLWUHV  8Q FKDSLWUH $ VXU OHV LQWHUQDWLRQDO GRQW OH UHFRXUV HVW SDU DLOOHXUV
REVHUYDWLRQVJpQpUDOHVHWXQèmeFKDSLWUH%VXU
OHV DXWUHV DVSHFWV GH IRQG GpYHORSSpV GDQV OH
PDQXHO-HOHGLVWRXWGHJRMHVXLVUHVWpÀJpj
ODOHFWXUHGHFHUWDLQHVDIÀUPDWLRQVHWpFULWXUHV
SURSRVpHV GDQV FH PDQXHO
LQVFULWGDQVODUqJOHPHQWDWLRQQDWLRQDOH1&HODPH
FRQIRUWH UpWURVSHFWLYHPHQW GDQV OD GpPDUFKH
TXL D SUpVLGp j OD UpGDFWLRQ GH PHV PDQXHOV TXL
P·DYDLWFRQGXLWjDOOHUGDYDQWDJHGDQVFHVHQVTXH
1 Ĩ͕ĚĠĐƌĞƚŶΣϭϭͲϮϰĚƵϮϳͬϬϭͬϮϬϭϭƌĞůĂƟĨĂƵE͕ĂƌƟĐůĞƐϭϴĞƚϮϬ
Revue N°4 31
QH O·D IDLW OH PDQXHO 7RXWHV OHV UpIpUHQFHV DX[ GH OLVWHU /HV FRPSRVDQWHV HVVHQWLHOOHV GX 6&)
ORLVGpFUHWVHWDXWUHVUqJOHPHQWDWLRQVQDWLRQDOHV DX QRPEUH GH  GX FDGUH FRQFHSWXHO  HW
RX LQWHUQDWLRQDOHV GHYUDLHQW rWUH FODLUHPHQW G·XQH QRUPH FRPSWDEOH G·XQH LQWHUSUpWDWLRQ
DIÀFKpHV HQ EDV GH SDJH /HV DEUpYLDWLRQV
SUpDODEOHPHQW GpÀQLHV DXUDLHQW G€
DERQGDPPHQWXWLOLVpHVSRXUQHSDVUHSUHQGUHHQ
ERXFOH GHV H[SUHVVLRQV HQWLqUHV UpSpWLWLYHV H[
SRXUOHV\VWqPHFRPSWDEOHÀQDQFLHUQ·XWLOLVpTXHOH
G·XQH QRUPH DYLV GX &1& GHYUDLHQW rWUH
rWUH GpÀQLHVSRXUTXHOHOHFWHXUSXLVVHUpSRQGUHDX[
TXHVWLRQVIRQGDPHQWDOHVVXLYDQWHVOH6&)OH
©FDGUHª XQH QRUPH HW XQH LQWHUSUpWDWLRQ F·HVW
TXRL DX MXVWH " &DU IRUFH HVW GH FRQVWDWHU TXH
VLJOH6&)'HPrPHWRXVOHVFKDSLWUHVGHYUDLHQW
V·RXYULUVXUXQVRPPDLUHSRXUUHQGUHFRPSWHGH
OHXU FRQWHQX 8Q JORVVDLUH UHSUHQDQW WRXWHV OHV
GpÀQLWLRQV HW DXWUHV FRQFHSWV LPSRUWDQWV HQ
UHODWLRQVXQLTXHPHQWDYHFOHVQRUPHVFRPSWDEOHV
VHUDLW SHXWrWUH j \ LQVpUHU HQ DQQH[H TXL
YLHQGUDLW FRPSOpWHU FHOXL QRWDPPHQW GH O·DUUrWp
GX PLQLVWUH GHV )LQDQFHV
2EVHUYDWLRQVVXUO·LQWURGXFWLRQ2 :/DOHFWXUH
GH O·LQWURGXFWLRQ ODLVVH VXJJpUHU TXH OH 6&) HVW
GHFUpDWLRQH[QLKLORDORUVTX·LOSXLVHVRQRULJLQH
 'DQV OD GpFODUDWLRQ GX 1(3$' GH MXLOOHW
 VLJQpH SDU O·$OJpULH SDU ODTXHOOH OHV
GLULJHDQWV $IULFDLQV VH VRQW HQJDJpV j
OH 6&) HVW VRXYHQW HQFRUH UpGXLW SDU EHDXFRXS
G·HQWLWpVHWGHSURIHVVLRQQHOVKpODVjXQHVLPSOH
QRPHQFODWXUH GH FRPSWHV  DQV DSUqV VD PLVH
HQ YLJXHXU (W SXLVTXH OH &1& HVW VXU OH SRLQW
G·DFWXDOLVHUOH6&)WUqVERQQHQRXYHOOHHQVRLLO
VHUDLW RSSRUWXQ GH UDSSHOHU OD QpFHVVLWp G·DOOHU
YHUV SOXV GH FRQYHUJHQFH DYHF OHV ,$6,)56
HQ LQWpJUDQW GDQV OH UpIpUHQWLHO QDWLRQDO OHV
QRXYHDXWpV LQWHUQDWLRQDOHV LQWHUYHQXHV GHSXLV
&RPSWHWHQXGXFRQVWDWTXHM·DLIDLWVXUOH
WHUUDLQ O·$OJpULH GHYUDLW DGRSWHU OH UpIpUHQWLHO
,)5630(SOXVVLPSOHHWDGDSWpDX[HQWUHSULVHV
GH GURLW DOJpULHQ OH 6&) GpYHORSSp KDUPRQLVp
DYHFOHV,)56OHVSOXVUpFHQWHVpWDQWjUpVHUYHU
DX[VHXOHVHQWLWpVG·LQWpUrWSXEOLFIDLVDQWDSSHO
DGRSWHU OH UpIpUHQWLHO FRPSWDEOH LQWHUQDWLRQDO j O·pSDUJQH SXEOLTXH pWDEOLVVHPHQWV ÀQDQFLHUV
SROLWLTXHPHQW SUpVHQWp FRPPH QHXWUH F·HVW
jGLUHLPSOLFLWHPHQWOHUpIpUHQWLHO,$6,)56
6XUWRXWXQWUDYDLOSUpSDUDWRLUHGHO·H[&1& conventions comptables3 :/HVSULQFLSHVDX[TXHOV
 'DQV GHV WH[WHV OpJDX[ HW UqJOHPHQWDLUHV
SDUXV j FH MRXU OD FRPSWDELOLWp ÀQDQFLqUH
SURFpGDQW HQ HIIHW GX GURLW FRPSWDEOH pFULW
HOOHGHPHXUH©O·DOJqEUHGXGURLWªSRXUUHSUHQGUH
ODIDPHXVHH[SUHVVLRQGHGXJUDQGSURIHVVHXU
3LHUUH *DUQLHU IRUJpH HQ  TXL HQJOREH
GRUpQDYDQWOHGURLWFLYLOHWOHGURLWpFRQRPLTXH
,OPDQTXHpJDOHPHQWXQHJHQqVHGX6&)H[SOLTXDQW
QRWDPPHQW OH SRXUTXRL GX FKDQJHPHQW GX
UpIpUHQWLHO FRPSWDEOH DQFLHQ HW GX FKDQJHPHQW
GH QRPHQFODWXUH GH FRPSWHV OH 6&) DXUDLW SX
4. Observations sur la partie traitant du cadre
conceptuel et notamment des principes et
UpSRQGOH6&)HQWDQWTXHUpIpUHQWLHODSSOLFDEOH
DX[ HQWLWpV D\DQW XQ EXW OXFUDWLI Q·\ VRQW SDV
DERUGpV  REpLWLO DX SULQFLSH GH SUpVHQWDWLRQ
VLQFqUH4 RX DX SULQFLSH GH FRQIRUPLWp5 ? Dans
OH er FDV OHV GLVSRVLWLRQV GX 6&) j O·LQVWDU GHV
,$6,)56 SHXYHQW rWUH DGDSWpHV DX EHVRLQ
G·LQIRUPDWLRQV GHV XWLOLVDWHXUV HW HQ SDUWLFXOLHU
GHV LQYHVWLVVHXUV DORUV TXH GDQV OH VHFRQG
O·DSSOLFDWLRQ OLWWpUDOH GX UpIpUHQWLHO GHYUDLW
SUpYDORLU&KDFXQ\DOODQWGHVRQLQWHUSUpWDWLRQ
XQHFODULÀFDWLRQDXUDLWpWpELHQYHQXH$VLJQDOHU
TXH O·DYLV GX &1& GDWp GX  DMRXWH
JDUGHU FHOOH GX 3&1 3OXVLHXUV UpIpUHQWLHOV
FRPSWDEOHVHWRXVRXVUpIpUHQWLHOVGX6&)FHOXL ϯWĂŐĞƐϭϱăϭϵ
GHVpWDEOLVVHPHQWVÀQDQFLHUVHWGHVDVVXUDQFHV ϰ  /ů LJ ĞƐƚ ĨĂŝƚ ƌĠĨĠƌĞŶĐĞ ĂƵ ĐŚĂƉŝƚƌĞ s// ϭĞƌ Ψ ƉĂŐĞ Ϯϯ ĚĞ ů͛ĂƌƌġƚĠ ĚƵ ŵŝŶŝƐƚƌĞ
ĚĞƐ &ŝŶĂŶĐĞƐ ƉŽƌƚĂŶƚ ^& ͗ ͨĞƐ ŵŽĚğůĞƐ ĚΖĠƚĂƚƐ ĮŶĂŶĐŝĞƌƐ ĐŽŶƐƟƚƵĞŶƚ ĚĞƐ
SDUH[HPSOHH[LVWHQWTX·LODXUDLWpWpLQWpUHVVDQW
ϮWĂŐĞƐϭϯĞƚϭϰĚĞů͛ŽƵǀƌĂŐĞ
ŵŽĚğůĞƐĚĞďĂƐĞƋƵŝĚŽŝǀĞŶƚġƚƌĞĂĚĂƉƚĠƐăĐŚĂƋƵĞĞŶƟƚĠĂĮŶĚĞĨŽƵƌŶŝƌĚĞƐ
ŝŶĨŽƌŵĂƟŽŶƐĮŶĂŶĐŝğƌĞƐƌĠƉŽŶĚĂŶƚăůĂƌĠŐůĞŵĞŶƚĂƟŽŶ;ĐƌĠĂƟŽŶĚĞŶŽƵǀĞůůĞƐ
ƌƵďƌŝƋƵĞƐŽƵƐŽƵƐͲƌƵďƌŝƋƵĞƐŽƵƐƵƉƉƌĞƐƐŝŽŶĚĞƌƵďƌŝƋƵĞƐŶŽŶƐŝŐŶŝĮĐĂƟǀĞƐĞƚ
ŶŽŶ ƉĞƌƟŶĞŶƚĞƐ ĂƵ ƌĞŐĂƌĚ ĚĞƐ ƵƟůŝƐĂƚĞƵƌƐ ĚĞƐ ĠƚĂƚƐ ĮŶĂŶĐŝĞƌƐͿͩ͘
ϱƵƐĞŶƐĚĞů͛/^ϮϬϬ;ůĞƐŶŽƌŵĞƐŝŶƚĞƌŶĂƟŽŶĂůĞƐĚ͛ĂƵĚŝƚƐĞƌŽŶƚƚƌĂŶƐƉŽƐĠĞƐ
ĂƉƌğƐĂĚĂƉƚĂƟŽŶĚĂŶƐůĞƐĨƵƚƵƌĞƐŶŽƌŵĞƐĂůŐĠƌŝĞŶŶĞƐĚ͛ĂƵĚŝƚ͕EͿ͘

32 Revue N°4
j OD FRQIXVLRQ SXLVTX·LO HVW PH VHPEOHWLO HQ
FRQWUDGLFWLRQDYHFOH6&)VXUFHSRLQW/HFKDPS
G·DSSOLFDWLRQ GX 6&) TXL HVW À[p SDU OH FDGUH
FRQFHSWXHOQ·\HVWSDVUDSSHOpjFHQLYHDXTXHOOHV
VRQWOHVHQWLWpVVRXPLVHVDX6&)GpYHORSSpHWDX
6&) VLPSOLÀp " /D UpSRQVH HVW GDQV O·DUUrWp GX
PLQLVWUHGHV)LQDQFHVVXVYLVpGRQWLODXUDLWpWp
XWLOHGHUHSUHQGUHOHVGLVSRVLWLRQVGDQVO·RXYUDJH
SULQFLSHVHWFRQYHQWLRQVGHEDVHIXUHQWUHSULV
HQ\LQFOXDQWOHVSULQFLSHVVRXVMDFHQWV et en
QRYDWHXUV G·HQWUH HX[ DX UHJDUG GX 3&1 ,O
pWDLWDXVVLjVLJQDOHUTXHOHVQRUPHVFRPSWDEOHV
HW OHXUV LQWHUSUpWDWLRQV O·HPSRUWHQW VXU OHV
SULQFLSHV HW FRQYHQWLRQV GH EDVH  H[HPSOH RQ
FRQWUHYLHQW DX SULQFLSH GH SUXGHQFH ORUVTX·RQ
FRPSWDELOLVHXQHSOXVYDOXHODWHQWHUppYDOXDWLRQ
SRVLWLYHYDULDWLRQSRVLWLYHGHODMXVWHYDOHXUG·XQ
LPPHXEOH GH SODFHPHQW pYDOXp j OD MXVWH YDOHXU
G·XQ DFWLI ÀQDQFLHU pYDOXp j OD MXVWH YDOHXU SDU
6
\H[FOXDQWOHVFDUDFWpULVWLTXHVTXDOLWDWLYHVGH
O·LQIRUPDWLRQ ÀQDQFLqUH FODVVpHV  FRPPH WHOOHV 7
GDQV OH PDQXHO DORUV TXH WRXWHV OHV  UHOqYHQW
ELHQ GHV SULQFLSHV FRPSWDEOHV pGLFWpV SDU OD ORL
Qƒ ,OUHVWHSULQFLSHVQRQUHSULVOLVWpV
8
FLDSUqV 
'HODSDUWLHGRXEOH
'HO·H[KDXVWLYLWp10
 'H O·DXWRQRPLH GHV UqJOHV FRPSWDEOHV SDU
UDSSRUW DX[ UqJOHV ÀVFDOHV 11 
'XUDWWDFKHPHQWGHVFKDUJHVDX[SURGXLWV12
FH SULQFLSH HVW IRQGDPHQWDO FDU ORUVTXH OHV
FKDUJHV DVVRFLpHV DX[ SURGXLWV QH SHXYHQW
rWUH GpWHUPLQpHV GH PDQLqUH ÀDEOH LO Q·\ D
OHUpVXOWDWRXSDUOHVFDSLWDX[SURSUHVHWF«/H
SDVVDJHGX3&1DX6&)HQQHFRQVWLWXH
SDV XQH GpURJDWLRQ DX SULQFLSH G·LQGpSHQGDQFH
GHVH[HUFLFHVFRPPHDIÀUPpGDQVO·RXYUDJHGX
IDLW TXH F·HVW XQ FKDQJHPHQW IRQGDPHQWDO GH
méthode13 GqV ORUV TXH OD EDODQFH G·RXYHUWXUH
DSUqVRXYHUWXUHGXQRXYHOH[HUFLFHHVWFRUULJpH
HQ H[SRVW HQ DSSOLFDWLRQ GX 6&) HW G·,$6
 ,O QH V·DJLW GRQF SDV GH FRUULJHU OH MRXUQDO
©RXYHUWXUHªDXVHLQPrPHGHFHMRXUQDOFRPPHOH
PDQXHOOHVXJJqUHPDLVGHSDVVHUGHVpFULWXUHV
FRUUHFWLYHV DX  GDQV XQ MRXUQDO FRPSWDEOH
SURSUH SRXU WHQLU FRPSWH GHV FRUUHFWLRQV HQ
UpWURVSHFWLYH SULVHV HQ FKDUJH pJDOHPHQW HQ
SURIRUPD SRXU UHFWLÀHU OHV LQIRUPDWLRQV GHV
H[HUFLFHV DQWpULHXUV FRQFHUQpV HQ UHVSHFW GX
SULQFLSHGHFRPSDUDELOLWp2XLjPRQVHQVODQRWH
SDVGHFRPSWDELOLVDWLRQGHSURGXLWVFODVVH
VLFHVFKDUJHVVRQWHVWLPpHVVLJQLÀFDWLYHV
,O IDXGUD pJDOHPHQW \ DGMRLQGUH OH SULQFLSH
pGLFWDQW TX·XQ DFWLI QH GRLW SDV rWUH FRQVWDWp
jXQHYDOHXUSOXVpOHYpHjFHOOHTXHO·RQV·DWWHQG
j HQ REWHQLU GH VD YHQWH RX GH VRQ XWLOLVDWLRQ
QƒGXPLQLVWUHGHV)LQDQFHVUHODWLYHDXSDVVDJH
UHQIHUPHXQHHUUHXUG·DSSURFKHVLJQLÀFDWLYHHQ
pGLFWDQWG·RXYULUGLUHFWHPHQWDYHFOHVQRXYHDX[
FRPSWHVLOIDOODLWGDQVFHWRUGUHRXYULUVXU
OD EDVH GX 3&1 WUDQVODWHU OHV FRPSWHV pWDEOLU
OD EDODQFH G·RXYHUWXUH HQ 6&) FRUULJHU FHWWH
FI QRWDPPHQW ,$6  $X WRWDO RQ SHXW GLUH GHUQLqUHSRXUGLVSRVHUG·XQHEDODQFHG·RXYHUWXUH
TX·LO \ D GRQF  SULQFLSHV DXWRXU GHVTXHOV GpÀQLWLYHVDQVRPHWWUHGHSDVVHUOHVpFULWXUHV
V·RUJDQLVHSUpVHQWHPHQWODFRPSWDELOLWpHQSCF HQ SURIRUPD UHFWLÀDQW DX PRLQV OHV FRPSWHV GH
3DU DLOOHXUV OHV SULQFLSHV VRQW UHSULV GH IDoRQ  IDXWH GH UHPRQWHU SOXV DYDQW %HDXFRXS
VLE\OOLQH VDQV UpIpUHQFH DX[ WH[WHV MXULGLTXHV G·HQWLWpV VH VRQW DSSX\pHV VXU OHV GLVSRVLWLRQV
TXL OHV MXVWLÀHQW HW VDQV H[SOLFDWLRQ TXDQW DX[ GH FHWWH QRWH SRXU SURFpGHU LQG€PHQW j GHV
FRQVpTXHQFHVVXUOHSODQFRPSWDEOHSRXUOHVSOXV DVVDLQLVVHPHQWV GH OHXU FRPSWDELOLWp VDQV TXH
FHOD QH IXW UHWUDFp VXU OH SODQ FRPSWDEOH HW FH
6
WƌŝŶĐŝƉĞƐĚĞĐŽŵƉƚĂďŝůŝƚĠĚ͛ĞŶŐĂŐĞŵĞŶƚĞƚƉƌŝŶĐŝƉĞĚĞĐŽŶƟŶƵŝƚĠĚ͛ĞdžƉůŽŝƚĂƟŽŶ DYHF O·DFFRUG GH OHXU &$&
ϳ
WĞƌƟŶĞŶĐĞ͕ŝŶƚĞůůŝŐŝďŝůŝƚĠ͕ĮĂďŝůŝƚĠ͕ĐŽŵƉĂƌĂďŝůŝƚĠ
ϴ
Ĩ͘ĂƌƟĐůĞϲ͘
ϵ
ƌƟĐůĞϮϲĚĞůĂůŽŝŶΣϬϳͲϭϭ
ϭϬ
ƌƟĐůĞϮϲĚĞůĂůŽŝƐƵƐǀŝƐĠĞ
11
ƌƟĐůĞϲĚĞůĂ>&ƉŽƵƌϮϬϬϵƋƵŝƐƟƉƵůĞƋƵ͛ŽŶĂƉƉůŝƋƵĞůĞƐƌğŐůĞƐĐŽŵƉƚĂďůĞƐ
ƉŽƵƌ ůĂ ĚĠƚĞƌŵŝŶĂƟŽŶ ĚƵ ƌĠƐƵůƚĂƚ ĐŽŵƉƚĂďůĞ ŵĂŝƐ ƉŽƵƌ ůĂ ĚĠƚĞƌŵŝŶĂƟŽŶ ĚƵ
ƌĠƐƵůƚĂƚ ă ĮƐĐĂůŝƐĞƌ͕ ůĞƐ ƌğŐůĞƐ ĮƐĐĂůĞƐ ƉƌĠĚŽŵŝŶĞŶƚ͘
ϭϮ
'ůŽƐƐĂŝƌĞĞƚƉĂŐĞϰϲĚĞů͛ĂƌƌġƚĠĚƵϮϲͲϬϳͲϮϬϬϴĚƵŵŝŶŝƐƚƌĞĚĞƐ&ŝŶĂŶĐĞƐ ϭϯWĂŐĞϭϴƌĞůĂƟǀĞŵĞŶƚĂƵƉƌŝŶĐŝƉĞĚ͛ŝŶƚĂŶŐŝďŝůŝƚĠĚƵďŝůĂŶ͘

Revue N°4 33
%2EVHUYDWLRQVVXUOHUHVWHGXPDQXHO TXH GRQQpH SDU OH FDGUH FRQFHSWXHO 16 et que le
F{Wp GURLW GX ELODQ HVW HQFRUH DSSHOp ©SDVVLIª
 2EVHUYDWLRQV VXU OH WDEOHDX GH ÁX[ GH
ELHQTX·HQJOREDQWGHVFRPSWHVGHIRQGVSURSUHV
trésorerie, TFT14 :/HWDEOHDXGHODSDJH
IDXWH GH PLHX[ 'H SOXV LO DXUDLW pJDOHPHQW
LPHQWLRQQHOHVYDULDWLRQVGHV©FOLHQWVHWDXWUHV
pWp LQWpUHVVDQW GH VSpFLÀHU TXH OHV WrWHV GH
FUpDQFHVªHWGHV©IRXUQLVVHXUVHWDXWUHVGHWWHVª
FRORQQHV VRQW OHV FRPSWHV GH FDSLWDX[ SURSUHV
VDQV SUpFLVHU TXH FH VRQW GHV FUpDQFHV HW GHV
GHGHVWLQDWLRQOHVUpVHUYHVUHSRUWVjQRXYHDX
GHWWHV IDLVDQW SDUWLH GHV pOpPHQWV FRXUDQWV FDU
UpVXOWDW pWDQW QHWWHPHQW j GLVWLQJXHU SDU
JpQpUpHV SDU OH F\FOH G·H[SORLWDWLRQ PrPHV VL
DLOOHXUVHWTXHOHVWrWHVGHOLJQHVVHUDSSRUWHQW
HOOHV VRQW UHFRXYUDEOHV j PR\HQ HW ORQJ WHUPH
DX[ RULJLQHV GH FHV PRXYHPHQWV SRXYDQW GRQF
(Q SDJH  OD GHUQLqUH OLJQH ©UDSSURFKHPHQW
DYHFOHUpVXOWDWFRPSWDEOHªpWDLWjH[SOLFLWHUFDU
FH ©UDSSURFKHPHQWª SRVH SUREOqPH TXDQW j VD
FRPSUpKHQVLRQG·DXWDQWSOXVTX·HOOHQ·DSSDUDLWSDV
GDQV OH WDEOHDX UHWUDoDQW OD PpWKRGH LQGLUHFWH
4XRLTX·LOHQVRLWO·DYLVGX&1&VXVYLVpQ·HQIDLWSDV
GXWRXWPHQWLRQjMXVWHWLWUHOHYDQWDLQVLWRXWH
pTXLYRTXH,ODXUDLWIDOOXSUpFLVHUTXHOHFRQWHQX
GHVÁX[FRQVWLWXWLIVGX7)7VRQWjGpÀQLUSDU
GHVSURFpGXUHVGHWUDYDLOSDUO·HQWLWpGHPDQLqUH
FRKpUHQFH G·XQH DQQpH j O·DXWUH XQ FKDQJHPHQW
pWDQWQpDQPRLQVWRXMRXUVSRVVLEOHXOWpULHXUHPHQW
HWTXHOHFODVVHPHQWGDQVO·XQHRXO·DXWUHFDWpJRULH
GH ÁX[ SHXW rWUH GLIIpUHQW VHORQ OD QDWXUH
G·DFWLYLWpH[HUFpH,OQ·\SDVIDLWPHQWLRQGDQVOH
7)7GHODYDULDWLRQGHODFRQWUHYDOHXUGLQDUGHV
PRQQDLHVpWUDQJqUHVQ·D\DQWDXFXQLPSDFWVXUOHV
ÁX[ GH OD SpULRGH SRXUWDQW QHWWHPHQW VLJQDOpH
GDQV XQH OLJQH GH FH WDEOHDX  FI FLDQQH[p
H[HUFLFH SURSRVp SDU PHV VRLQV
 2EVHUYDWLRQV VXU O·pWDW GH YDULDWLRQ GHV
capitaux propres, TVCP 15
: Il manquerait une
H[SOLFDWLRQTXDQWjVRQXWLOLWpHWXQHLOOXVWUDWLRQ
FKLIIUpH SRXU VD SOHLQH FRPSUpKHQVLRQ HW
VLJQDOHU TX·LO DIÀFKH DXVVL OHV UpVXOWDWV GH OD
SpULRGHGLUHFWHPHQWFRQVWDWpVHQFODVVHTXLQH
WUDQVLWHQWSDVSDUOHVFRPSWHVGHFKDUJHVHWGH
SURGXLWV DSSHOpV ©DXWUHV pOpPHQWV GH UpVXOWDW
JOREDOªSDU,$6UpYLVpHHQ,ODXUDLWpWp
XWLOH GH SUpFLVHU DXVVL TXH OHV FDSLWDX[ SURSUHV
FRPSUHQGUH OHV FRPSWHV UHSULV HQ FRORQQHV
 2EVHUYDWLRQV VXU O·DQQH[H 17
: -H SHQVH
TX·LODXUDLWIDOOXLQIRUPHUOHOHFWHXUTXHF·HVWOH
GRFXPHQWIRQGDPHQWDOTXLH[SOLTXHWRXVOHVDXWUHV
HWOHSOXVGLIÀFLOHjUHQVHLJQHUFDUQpFHVVLWDQWXQH
FRQQDLVVDQFHSDUIDLWHGXIRQFWLRQQHPHQWLQWHUQH
GHO·HQWLWpHWGHVRQHQYLURQQHPHQWpFRQRPLTXH
VRFLDOHHWMXULGLTXHXQHpTXLSHSOXULGLVFLSOLQDLUH
GLVSRVDQW GH FDSDFLWp UpGDFWLRQQHOOH DYpUpH
HW GH V\QWKqVH HW TX·HOOH UHVWH XQ GRFXPHQW
GLIÀFLOHPHQWDFFHVVLEOHDXWUDLWHPHQWDXWRPDWLVp
GDQV QRPEUH GH VHV FRPSRVDQWHV )RUFH HVW GH
GLUH TXH SHX G·HQWLWpV UHQVHLJQHQW FH GRFXPHQW
GRQWO·DEVHQFHFRQVWLWXHSRXUOH&$&XQPRWLIGH
UHMHWV OpJLWLPHV GHV pWDWVÀQDQFLHUV 18
4. Observations sur les immobilisations
incorporelles 
:/DVROXWLRQGXerH[HUFLFHGH
ODSDJHPrPHVLOHVFKLIIUHVHWOHVpFULWXUHV
SUpVHQWpVGDQVOHOLYUHVRQWFRUUHFWVPHSDUDvW
SURFpGHUSOXVG·XQHDSSURFKHHPSLULTXHTXHG·XQH
DSSURFKHVFLHQWLÀTXHFHWWHGHUQLqUHSUpVHQWDQW
O·DYDQWDJH GH SRXYRLU rWUH DSSOLTXpH j WRXWHV
OHVVLWXDWLRQV/·DSSURFKHHQDGpTXDWLRQDYHFOH
6&) HW OHV ,)56 HVW OD VXLYDQWH  O·HQWLWp DXUD
j UpJOHU GDQV XQH DQQpH  VRLW  
2QFKHUFKHUDGHFHIDLWOHWDX[LPSOLFLWH
W TXL pJDOLVHUD DX 1 OD YDOHXU DFWXHOOH
GH  DYHF OD GHWWH H[LJLEOH j FHWWH GDWH
TXL HVW GH  3RXU FHOD RQ SRVH O·pTXDWLRQ
GRQW LO V·DJLW VRQW GHV FRPSWHV GH ELODQ FODVVpV
HQ KDXW j GURLWH GH FH WDEOHDX GX IDLW TX·LOV QH
UpSRQGHQW SDV j OD GpÀQLWLRQ G·XQ SDVVLI WHOOH
ϭϰWĂŐĞϯϮ͘
ϭϱWĂŐĞƐϯϱĞƚϯϲ͘
[WAGHWWHDFWXDOLVpH GDQV
ODTXHOOH W UHSUpVHQWH OH WDX[ G·DFWXDOLVDWLRQ j
16KďůŝŐĂƟŽŶƐĂĐƚƵĞůůĞƐǀŝƐͲăͲǀŝƐĚĞƟĞƌƐ͘
ϭϳWĂŐĞƐϯϲĞƚϯϳ͘
ϭϴZĞĐŽŵŵĂŶĚĂƟŽŶĚĞƐĂƐƐŝƐĞƐĚĞůĂĐŚĂŵďƌĞŶĂƟŽŶĂůĞĚĞƐĚĞŵĂŝϮϬϭϯ
;KƌĂŶͿ͘
ϭϵWĂŐĞƐϱϭăϲϱ͘

34 Revue N°4
WURXYHU '·R W   /HV LQWpUrWV IXWXUV j GHVRQH[FOXVLRQGHVFR€WVG·XQDFWLIHWGHVIUDLVGH
SD\HU VRQW ELHQ GH  [    /H SURGXFWLRQGHVWUXFWXUHVÀ[HVQRQDFWLYDEOHVHW
FR€WG·DFTXLVLWLRQVHUDGRQFGHFRPSWDQW HQFRUHPRLQVG·H[HUFLFHVLOOXVWUDWLIV&HODDXUDLW
  GHWWH DFWXDOLVpH   GpPRQWUpV·LOHQpWDLWEHVRLQTXHODFRPSWDELOLWp
GHJHVWLRQDQDO\WLTXHIDLWSDUWLHLQWpJUDQWHGHOD
Comptes Débit Crédit
FRPSWDELOLWpÀQDQFLqUH'DQVOHGHUQLHUH[HPSOH
$X1
GRQQpjODSDJHOHVFKDUJHVG·LQWpUrWV
,PPRELOLVDWLRQVLQFRUSRUHOOHV 
QH VRQW SDV j FRQVWDWHU ORUV GH O·DFTXLVLWLRQ GH
)RXUQLVVHXUVG·LPPRELOLVDWLRQV 
O·DFWLI FDU HOOHV Q·RQW SDV FRXUX HW OD GHWWH
Banque 
GRLW DSSDUDvWUH j VD YDOHXU DFWXDOLVpH MXVWH
$X1
YDOHXU   HW QRQ   &HWWH GHWWH HVW
&KDUJHVG·LQWpUrWV 
XOWpULHXUHPHQWpYDOXpHDXFR€WDPRUWLGXIDLWTXH
[[
F·HVWXQSDVVLIÀQDQFLHUDVVXPpMXVTX·jpFKpDQFH
)RXUQLVVHXUVG·LPPRELOLVDWLRQV 
$X1
GHYDQW JpQpUHU GHV FKDUJHV ÀQDQFLqUHV IXWXUHV
&KDUJHVG·LQWpUrWV  GXUDQWODSpULRGHFRQWUDFWXHOOHMXVTX·jH[WLQFWLRQ
[ GHFHSDVVLI(QÀQGHODSDJHGHUQLHULO\
)RXUQLVVHXUVG·LPPRELOLVDWLRQV  HVW GLW TXH OD PpWKRGH GH UpIpUHQFH j OD GDWH
Banque  GHFO{WXUHSRXUXQHLPPRELOLVDWLRQFRUSRUHOOHHVW
OH FR€W KLVWRULTXH DORUV TX·LO V·DJLW HQ IDLW GH OD
&RQWUDLUHPHQWjFHTXLHVWPHQWLRQQpHQSDJH
PpWKRGH GX FR€W DPRUWL VHORQ OH 6&) OH FR€W
relativement au modèle de la réévaluation des
KLVWRULTXHV·DSSOLTXDQWTXDQWjOXLXQLTXHPHQWjOD
LPPRELOLVDWLRQV OD PpWKRGH FRQVLVWDQW j VROGHU
ère FRPSWDELOLVDWLRQ (Q SDJH   LO HVW
OHV DPRUWLVVHPHQWV DQWpULHXUV SDU OD YDOHXU
IDLW PHQWLRQ WDQW{W GH OD ©PpWKRGH GX PRQWDQW
EUXWHQ·HVWSDVDXWRULVpHSDUOH6&) 20HOOHHVW
UppYDOXpª WDQW{W GX ©PRGqOH GX FR€W UppYDOXpª
DSSHOpHDXVVLGDQVOHODQJDJHGHVFRPSWDEOHVOD
DORUVTXHO·H[SUHVVLRQFRQVDFUpHSDU,$6HW
PpWKRGHGHO·pFUDVHPHQW/·DPRUWLVVHPHQWG·XQH
HVWOH©PRGqOHGHODUppYDOXDWLRQªOH6&)Q·D\DQW
LPPRELOLVDWLRQLQFRUSRUHOOHFRPPHQFHjSDUWLUGH
SDVTXDQWjOXLTXDOLÀpFH©PRGqOHª-HSHQVHTX·LO
ODGDWHRHOOHHVWSUrWHjrWUHXWLOLVpH21FRPPH
\DOLHXG·XWLOLVHUOHVWHUPHVGX6&)V·LOVH[LVWHQW
UHSULVIRUWMXVWHPHQWSDUODÀQGXerGHODSDJH
HW j GpIDXW FHOXL GHV QRUPHV ,$6,)56 SRXU
OHGpEXWGHFHGLVSRVDQWTXHFHWWHGDWH
FRQVDFUHU O·DQFUDJH GX 6&) j O·LQWHUQDWLRQDO
HVWFHOOHGHPLVHHQVHUYLFHHVWGRQFjVXSSULPHU
$X[SDJHVHWSRXUOHVH[HPSOHVHWLO
/HFDOFXOGXJRRGZLOOGHO·DFTXpUHXUQ·HVWH[SOLFLWp
HVWFDOFXOpXQFRHIÀFLHQWEUXW24 de réévaluation
QL GDQV OHV LPPRELOLVDWLRQV LQFRUSRUHOOHV QL GDQV
SRVLWLYHGHYDOHXUEUXWH91&jDSSOLTXHUj
OD SDUWLH GX PDQXHO GpGLpH DX UHJURXSHPHQW
ODYDOHXUEUXWHHWDX[DPRUWLVVHPHQWVDQWpULHXUV
G·HQWUHSULVH22 (W ULHQ Q·HVW GLW j SURSRV GH VRQ
SRXU HQ GpGXLUH SDU VRXVWUDFWLRQ O·pFDUW GH
DPRUWLVVHPHQW pYHQWXHO SXLVTXH GHV FRPSWHV
UppYDOXDWLRQjFRQVWDWHUDORUVTX·LODXUDLWpWpSOXV
VSpFLÀTXHVVRQWUpVHUYpVjFHWHIIHWSDUOH6&)
VLPSOH GH FDOFXOHU GLUHFWHPHQW 
QL GH VRQ WUDLWHPHQW XOWpULHXU
 /·pFDUWGHUppYDOXDWLRQjFRPSWDELOLVHU
5. Observations sur les immobilisations YDOHXU UppYDOXpH 91& 
corporelles 23
: /H PDQXHO QH SURSRVH SDV GH  /HFRHIÀFLHQWQHWGHUppYDOXDWLRQpFDUW
GpÀQLWLRQGHODVRXVDFWLYLWpGXPRGHRSpUDWRLUH GH UppYDOXDWLRQ91& ,O V·DJLUD G·DSSOLTXHU
FH FRHIÀFLHQW j OD YDOHXU EUXWH HW DX[
ϮϬ  Ĩ͘ ĂƌƟĐůĞ ϭϮϭͲϮϮ ĚĞ ů͛ĂƌƌġƚĠ ĚƵ ŵŝŶŝƐƚƌĞ ĚĞƐ &ŝŶĂŶĐĞƐ ƋƵŝ Ɛ͛ĂƉƉůŝƋƵĞ ƉĂƌ DPRUWLVVHPHQWV DQWpULHXUV SRXU HQUHJLVWUHU
ĞdžƚĞŶƐŝŽŶĠŐĂůĞŵĞŶƚĂƵdžŝŵŵŽďŝůŝƐĂƟŽŶƐŝŶĐŽƌƉŽƌĞůůĞƐĞŶƌĞůĂƟŽŶĂǀĞĐů͛ĂƌƟĐůĞ
ϭϮϭͲϮϳ͘
XQLTXHPHQW OHV YDULDWLRQV
ϮϭĨ͘/^ϯϴ͘ĞƉŽŝŶƚŶ͛ĞƐƚƉĂƐƉƌĠĐŝƐĠƉĂƌůĞ^&ĐŽŵŵĞƐŝŐŶĂůĠĚĂŶƐůĞůŝǀƌĞ͘
ϮϮWĂŐĞƐϰϲϳăϰϲϵ͘
ϮϯWĂŐĞƐϲϱăϭϭϴ͘ ϮϰĞƩĞĞdžƉƌĞƐƐŝŽŶŶ͛ĞƐƚƉĂƐƵƟůŝƐĠĞĚĂŶƐůĞŵĂŶƵĞů͘

Revue N°4 35
/HVPpWKRGHVLQGXLVHQWFHUWHVOHPrPHUpVXOWDW
PDLVFHOOHGXPDQXHOHVWSOXVORQJXHHWSHXWrWUH
VRXUFHGHPDXYDLVHFRPSUpKHQVLRQSDUOHOHFWHXU
$ OD SDJH  DX  ©FDV GHV LPPRELOLVDWLRQV
FRQVWLWXpHV GH SOXVLHXUV FRPSRVDQWVª LO HVW
DIÀUPpTXHOHFRPSRVDQWGHGpPDQWqOHPHQWHVW
H[FOXGHODUppYDOXDWLRQFRQWUDLUHPHQWjFHTXLHVW
VWLSXOpDXVXLYDQW©UHPDUTXHª,OHVWjUDSSHOHU
TXHOHG·,)5,& LPSRVHODUppYDOXDWLRQGHV
25
FRPSRVDQWVGHFHWWHQDWXUH,O\DGRQFOLHXGH
VXSSULPHU FHWWH H[FOXVLRQ GX  SUpFpGHQW 3DU
DLOOHXUV LO Q·\ D DXFXQ H[HPSOH TXL WUDLWH GH OD
SURYLVLRQOLpDXFRPSRVDQWGpPDQWqOHPHQWQLGDQV
OHFKDSLWUHGpGLpDX[LPPRELOLVDWLRQVFRUSRUHOOHV
QL DLOOHXUV ORUVTX·LO \ D YDULDWLRQ XOWpULHXUH GHV
FR€WV HW GX WDX[ G·DFWXDOLVDWLRQ /D UpVROXWLRQ
GH FHWWH SUREOpPDWLTXH HVW UHQGXH QpFHVVDLUH
SDUODJpQpUDOLVDWLRQGHODIRUPXOHGHFRQFHVVLRQ
DXUDLW G€ rWUH H[SOLFLWpH HW LOOXVWUpH SDU XQ FDV
SUDWLTXH/·DVSHFWÀVFDOGHO·pFDUWGHUppYDOXDWLRQ
G·XQH LPPRELOLVDWLRQ LQFRUSRUHOOH HW FRUSRUHOOH
DPRUWLVVDEOHHWQRQDPRUWLVVDEOHQ·HVWSDVDERUGp
'HV GLYHUJHQFHV SURIRQGHV VXEVLVWDQW HQFRUH
DX VHLQ GHV HQVHLJQDQWV DOJpULHQV HQ QRUPHV
FRPSWDEOHV HWRX LQWHUQDWLRQDOHV XQH SUpFLVLRQ
HQ FH VHQV GDQV OH PDQXHO DXUDLW pWp EpQpÀTXH
SRXU WRXV /H WUDLWHPHQW XOWpULHXU GH O·pFDUW GH
UppYDOXDWLRQ DERUGp VXFFLQFWHPHQW SDU OH 6&)
HWGHIDoRQSOXVGpWDLOOpSDU,$6HWQ·HVW
SDVLOOXVWUp3RXUUDSSHOODÀVFDOLVDWLRQGHVpFDUWV
OLpVDX[LPPRELOLVDWLRQVDPRUWLVVDEOHVHVWUpVROXH
SDUO·DUWLFOHELVGX&,'7$HWODGpÀVFDOLVDWLRQ
GHV pFDUWV LQGXLWV SDU OHV LPPRELOLVDWLRQV QRQ
DPRUWLVVDEOHV HVW HQFDGUpH SDU O·DUWLFOH  WHU
FUppSDUOD/)GH$X©DPRUWLVVHPHQWªLO
HVWPHQWLRQQpTXHOHV©LPPRELOLVDWLRQVFRUSRUHOOHV
QRWDPPHQW GH WHUUDLQV HW SDU OD SROLWLTXH GH VRQW H[SRVpHV j GHV GpSUpFLDWLRQV GRQQDQW OLHX
SURWHFWLRQ GH O·HQYLURQQHPHQW DIÀFKpH SDU OHV j GHV DPRUWLVVHPHQWVª FH TXL HVW LQH[DFW &DU
SRXYRLUVSXEOLFVDYHFOHXUVFRUROODLUHVHQWHUPHV GDQV FH FDV OD SULVH HQ FKDUJH FRPSWDEOH GH
G·REOLJDWLRQV SRXU OHV HQWLWpV FRQFHUQpHV FHVGpSUpFLDWLRQVVHIDLWSDUOHELDLVXQLTXHPHQW
GHV SHUWHV GH YDOHXU TXL QH VRQW SDV GHV
/DVROXWLRQGHO·H[HUFLFHUHODWLYHjODUppYDOXDWLRQ
FRQVRPPDWLRQV G·DYDQWDJHV pFRQRPLTXHV FRPPH
QpJDWLYH SDJH  QH WLHQW SDV FRPSWH GHV
OH VRQW OHV DPRUWLVVHPHQWV SpULRGLTXHV WHOV TXH
GRWDWLRQV DX[ DPRUWLVVHPHQWV GH 1 HW 1 VL
VWLSXOpV SDU OH 6&) $ O·LQVWDU GH FH GHUQLHU OH
FHWWH UppYDOXDWLRQ LQWHUYLHQW HIIHFWLYHPHQW HQ
PDQXHO GpÀQLW ODFRQLTXHPHQW OD YDOHXU UpVLGXHOOH
1FRPPHLQGLTXp7RXVOHVFDOFXOVHQGpFRXODQW
FRPPH OD YDOHXU GH PDUFKp j O·LVVXH GH OD GXUpH
V·HQWURXYHQWGHFHIDLWDIIHFWpV'DQVFHFDGUH
G·XWLOLWp /D TXHVWLRQ HVW DORUV GH VDYRLU V·LO IDXW
il aurait été intéressant de faire alterner, dans un
RX QRQ O·DFWXDOLVHU $XVVL OD UpSRQVH HVWHOOH j
PrPH H[HUFLFH XQH VXFFHVVLRQ GH UppYDOXDWLRQV
WURXYHUGDQV,$6TXLpGLFWHLPSOLFLWHPHQWTXH
SRVLWLYHV HW QpJDWLYHV SRXU VXLYUH OH SURFHVVXV
F·HVW XQH YDOHXU GpMj DFWXDOLVpH $X   SDJH
FRPSOH[HGHFRPSWDELOLVDWLRQGHFHWWHRSpUDWLRQ
LOHVWLQGLTXpTXHOHVSUpYLVLRQVHWHVWLPDWLRQV
TXL UHOqYH GpVRUPDLV HQ 6&) GH GpFLVLRQV GHV
DQWpULHXUHV VRQW PRGLÀpHV  LO V·DJLW YLVLEOHPHQW
RUJDQHV GH GLUHFWLRQ GH O·HQWLWp VRXV UpVHUYH
G·XQH HUUHXU GH IUDSSH SXLVTXH OD FRUUHFWLRQ HVW
GH VRQ DSSUREDWLRQ SDU OHV RUJDQHV VRFLDX[ HQ
IDLWH SOXV ORLQ GDQV OH PDQXHO /HV H[HPSOHV  HW
DSSOLFDWLRQGHO·DUWLFOHGXFRGHGHFRPPHUFH
©ème FDV ª GHV SDJHV UHVSHFWLYHPHQW  HW 
$XWDQWG·LQIRUPDWLRQVXWLOHVjUDSSHOHUDXOHFWHXU
PHQWLRQQHQWXQHYDOHXUDFWXDOLVpHGHVÁX[IXWXUV
TXH OH PDQXHO QH IRXUQL SDV &RPPH FH GHUQLHU
GHWUpVRUHULHGHO·DFWLIDORUVTXHFHWWHQRWLRQQ·D
DXUDLWG€SUpFLVHUTXHODYDOHXUUppYDOXpHjHQ1
SDV VD SODFH GDQV FHW H[HUFLFH GqV ORUV TX·LO VH
GHYLHQWODEDVHDPRUWLVVDEOHGH1VXUODGXUpH
OLPLWHDX[DPRUWLVVHPHQWV/DUpIpUHQFHjFHWWH
G·XWLOLWp UpVLGXHOOH FH TXL HVW SOXV VLPSOH TXH
valeur aurait son sens si on devait déterminer
GH UHSUHQGUH WRXV OHV FKLIIUHV KLVWRULTXHV /D
XQH pYHQWXHOOH SHUWH GH YDOHXU  /D VROXWLRQ GH
QRWLRQGHFR€WGHUHPSODFHPHQWXVLWpHSDUOH6&)
O·H[HPSOH  er FDV DXUDLW pWp SOXV VLPSOH j
ϮϱͨsĂƌŝĂƟŽŶĚĞƐƉĂƐƐŝĨƐĞdžŝƐƚĂŶƚƐƌĞůĂƟĨƐĂƵĚĠŵĂŶƚğůĞŵĞŶƚͩ͘ FRPSUHQGUHVLRQDYDLWSULVOD91&jÀQ1GLYLVpH

36 Revue N°4
SDUODGXUpHG·XWLOLWpUpVLGXHOOHQRXYHOOHDQV/H ,)56 UpYLVpH HQ  
èmeFDVGDQVODPrPHSDJHHVWFODVVpjWRUWGDQV
/HWDEOHDXGHODSDJHUHODWLIjODUHSULVHGHSHUWH
OD FDWpJRULH GX PRGH G·DPRUWLVVHPHQW OLQpDLUH
de valeur lorsque le modèle de la réévaluation est
DORUV TX·LO V·DJLW GX PRGH pFRQRPLTXH VDXI j
DGRSWpHVWGLIÀFLOHPHQWFRPSUpKHQVLEOH3RXUTXRL
FRQVLGpUHUQRWDPPHQWTXHOHVXQLWpVDQQXHOOHPHQW
QHSDVDYRLUWUDLWpGHFHWWHTXHVWLRQGDQVOHFKDSLWUH
SURGXLWHVVRQWLGHQWLTXHVFHTXLQ·HVWSDVOHFDV
FRQVDFUpjODUppYDOXDWLRQ"/DPrPHTXHVWLRQHVW
GDQV O·H[HUFLFH WUDLWp (Q SDJH  HW  LO Q·HVW
jSRVHUGXUHVWHUHODWLYHPHQWjODSHUWHGHYDOHXU
SDVIDLWPHQWLRQGHODÀVFDOLWpGLIIpUpHDVVRFLpH
GDQVOHPRGqOHGXFR€W&HFLDXUDLWUHVWLWXpXQHYXH
DX[ GLYHUV PRGHV G·DPRUWLVVHPHQW FRPSWDEOHV
G·HQVHPEOH LQWpUHVVDQWH GHV  PRGqOHV (Q SDJH
HW ÀVFDX[ ,O pWDLW j UDSSHOHU TXH VHXOHV OHV
 DX   LO IDXGUDLW SUpFLVHU TXH ORUVTX·XQH
GRWDWLRQV OLQpDLUHV pWDEOLHV VXU OHXUV GXUpHV
LPPRELOLVDWLRQHVWHQDWWHQWHGHFHVVLRQXOWpULHXUH
ÀVFDOHV G·DPRUWLVVHPHQW VRQW GpGXFWLEOHV26 sauf
RQFHVVHGHO·DPRUWLUFRQIRUPpPHQWj,)56'H
VL O·HQWLWp RSWH SRXU OHV DPRUWLVVHPHQWV ÀVFDX[
PrPH TX·LO DXUDLW pWp WUqV XWLOH G·\ SURSRVHU XQ
GpURJDWRLUHV 'HV GpFDODJHV WHPSRUHOV SHXYHQW
WUDLWHPHQW GHV LPPRELOLVDWLRQV FRUSRUHOOHV GH
GRQF H[LVWHU TXL GHPDQGHQW j rWUH WUDGXLWV
IDLEOH YDOHXU ÀVFDOHPHQW GpGXFWLEOHV ! 
FRPSWDEOHPHQW &H VHUD OH FDV SRXU OHV PRGHV
DAGRLWRQOHVFRQVWDWHUG·DERUGHQFHWWHTXDOLWp
FRPSWDEOHV GpJUHVVLIV SURJUHVVLIV pFRQRPLTXHV
SDUFH TX·HOOHV UpSRQGHQW j OD GpÀQLWLRQ G·XQ WHO
HW PrPH OLQpDLUHV ORUVTXH OD GXUpH ÀVFDOHPHQW
DFWLIHWOHVDPRUWLUWRWDOHPHQWHQVXLWHRXELHQOHV
admise27 GLIIqUH GH OD GXUpH G·XWLOLWp DSSOLTXpH
FRPSWDELOLVHUGLUHFWHPHQWHQFKDUJHV"3DUDLOOHXUV
DQQXHOOHPHQW VXU OH SODQ FRPSWDEOH 'pÀQLU OD
TXDQG GRLWRQ FRPPHQFHU j DPRUWLU OHV SLqFHV
EDVHDPRUWLVVDEOHFRPSWDEOHPHQWHWÀVFDOHPHQW
G·XUJHQFHHWGHVpFXULWpVFODVVpHVHQLPPRELOLVDWLRQV
TXL VRQW GLIIpUHQWHV SXLVTXH FHWWH GHUQLqUH QH
FRUSRUHOOHV  j OD GDWH j ODTXHOOH O·LPPRELOLVDWLRQ
WLHQW SDV FRPSWH GHV FR€WV UDWWDFKDEOHV DX[
SULQFLSDOHHVWSUrWHjrWUHXWLOLVpHRXELHQjFHOOH
DFWLIV DPRUWLVVDEOHV DXUDLW pWp XWLOH /·H[HUFLFH
jODTXHOOHFHVSLqFHVVRQWHIIHFWLYHPHQWLQWpJUpHV
HQ SDJH  FRPSRUWH XQH HUUHXU  OD SHUWH GH
DX[ FRPSRVDQWV UpFLSLHQGDLUHV" /D UpSRQVH j FHV
YDOHXU UpVLGXHOOH DSUqV OD ère DIIHFWDWLRQ DX
TXHVWLRQV GLYLVH HQFRUH OHV SURIHVVLRQQHOV OHV
JRRGZLOOHVWGHHWQRQGHG·R
,)56Q·\RQWSDVDSSRUWpjPRQVHQVGHUpSRQVHV
UHWHQWLVVHPHQWDXQLYHDXGHVFKLIIUHVGXWDEOHDX
FODLUHV30,ODXUDLWpWpXWLOHGDQVO·H[HUFLFHGHODSDJH
GH UpSDUWLWLRQ  (Q RXWUH LO DXUDLW IDOOX SUpFLVHU
G·\LQWpJUHUGHVFR€WVGHFHVVLRQjO·RSpUDWLRQ
TXH GDQV FHW H[HUFLFH LO V·DJLW LPSOLFLWHPHQW GX
YRLUHOHFKHPLQHPHQWFRPSWDEOHGHOHXUGpGXFWLRQ
JRRGZLOO UHYHQDQW j  j O·DFTXpUHXU JpQpUp
GXSUL[GHYHQWH$ODPrPHSDJHDXLOQ·HVW
SDUXQHDFTXLVLWLRQWRWDOHGHVWLWUHVGH©O¶DFTXLVHª
SDVIDLWUpIpUHQFHjODSRVVLELOLWpGRQQpHSDU,$6
&DUGDQVOHFDVROHFRQWU{OHHVWDFTXLVSDUXQH
GHYLUHUDQQXHOOHPHQWO·pFDUWGHUppYDOXDWLRQDX
DFTXLVLWLRQjRQFRPSWDELOLVHUDOHJRRGZLOO
U\WKPH GHV DPRUWLVVHPHQWV DGGLWLRQQHOV LQGXLWV
SDUWLHOTXLLPSOLTXHUDSRXUODGpWHUPLQDWLRQGHOD
SDU OD UppYDOXDWLRQ /H FRPSWH  GDQV OH 6&)
SHUWHGHYDOHXUGHO·8*7HQJOREDQWFHWDFWLIGH
JpQpUDOHVWLOGLVWULEXDEOHHWjTXHOOHVFRQGLWLRQV
GpWHUPLQHUOHJRRGZLOOWRWDOGRQF\FRPSULVFHOXL
DXWDQWGHTXHVWLRQVDX[TXHOOHVOHPDQXHODXUDLWG€
UHYHQDQWDX[LQWpUrWVKRUVJURXSHHWG·DIIHFWHU
HQVXLWHODSHUWHGHYDOHXUG·DERUGDXJRRGZLOOGH
O·DFTXpUHXU SXLV DX UHVWH GHV DXWUHV DFWLIV 'HV
H[HPSOHV FKLIIUpV HQ FH VHQV DXUDLHQW HQULFKL OH
PDQXHOHQ\LQFOXDQWOHIXOOJRRGZLOO28LQWURGXLWSDU
ϮϲDġŵĞƐ͛ŝůŶ͛LJĂƉĂƐĚĞĚŽƚĂƟŽŶĚĞĐŽŶƐƟƚƵĠĞ;ĐĂƐĚĞů͛ĂŵŽƌƟƐƐĞŵĞŶƚĠĐŽͲ
ŶŽŵŝƋƵĞĞŶEнϭĞŶƉĂŐĞϵϬͿ͘
Ϯϳ>ĂƋƵĞůůĞŶ͛ĞƐƚĐĞƉĞŶĚĂŶƚƉĂƐĮdžĠĞƉĂƌůĂůĠŐŝƐůĂƟŽŶĮƐĐĂůĞ͘
ϮϴEŽƟŽŶŝŶĐŽŶŶƵĞĚƵ^&͘
UpSRQGUH
,Q ÀQH VXU OH SODQ GH OD IRUPH OHV FKDSLWUHV
WUDLWDQW GHV LPPRELOLVDWLRQV LQFRUSRUHOOHV HW
FRUSRUHOOHV FRPSRUWHQW GHV UHGRQGDQFHV HW
GHV UpIpUHQFHV GDQV OH FRUSV GX WH[WH TXL
ϮϵĐĨ͕ŵŽŶůŝǀƌĞƚƌĂŝƚĂŶƚŶŽƚĂŵŵĞŶƚĚĞůĂĐŽŶƐŽůŝĚĂƟŽŶĐŽŵƉƚĂďůĞƉĂƌƵĞŶϮϬϭϯ͘
ϯϬĨ͖/^ϭϲΑϴ͘DĂŝƐŝůLJĂů͛ĂǀŝƐϮϬϬϱĚƵĐŽŵŝƚĠĚ͛ƵƌŐĞŶĐĞĨƌĂŶĕĂŝƐƋƵŝĂ
ƉƌŽƉŽƐĠ ƵŶĞ ƌĠƉŽŶƐĞ ĞŶ ϮϬϬϱ ĚŽŶƚ ŽŶ ƉŽƵƌƌĂŝƚ Ɛ͛ŝŶƐƉŝƌĞƌ͘
Revue N°4 37
JDJQHUDLHQW UHVSHFWLYHPHQW j rWUH UpGXLWHV HW
UHQYR\pHVHQEDVGHSDJHSRXUSOXVGHOLVLELOLWpGX
GpYHORSSHPHQW'HVHQWLHUVGHVQRUPHV,$6
HWVRQWUHSULVVDQVrWUHUpIpUHQFpHV/HV
GpFDODJHV GH OLJQHV HWRX GH FRORQQHV DX QLYHDX
GHV WDEOHDX[  UHQGHQW GLIÀFLOH OHXU OHFWXUH
31
6. Observations sur les
TXLHVWXWLOLVpSDU,$6/HUpVXOWDWHVWGpÀQLSDU
©OHFDGUHªFRPPHODGLIIpUHQFHHQWUH©OHVFKDUJHV
HWOHVSURGXLWVª33'RQFOHFRPSWHUpVXOWDWQHSHXW
HQDXFXQIDLUHO·REMHWGHPRXYHPHQWVHQGHKRUVGX
FRPSWHGHUpVXOWDW'DQVFHVDVOHVFRPSWHVOHV
PLHX[LQGLTXpVSRXUDEULWHUOHVSHUWHVHWOHVSOXV
YDOXHV ODWHQWHV VRQW UHVSHFWLYHPHQW OHV FRPSWHV
immeubles de
placement32 :/HVLPPHXEOHVGHSODFHPHQWQ·RQW
pWpLOOXVWUpVTXHSDUXQVHXOH[HUFLFHWUqVVLPSOH
HQSDJH%'·DXWUHVFDVSUDWLTXHVDXUDLHQW
pWpOHVELHQYHQXVWHOVFHX[QRWDPPHQWWUDLWDQW
GX SDVVDJH GH OD FDWpJRULH G·LPPRELOLVDWLRQ
FRUSRUHOOH RX GH VWRFN j FHOOH G·LPPHXEOH GH
SODFHPHQW HW LQYHUVHPHQW GX WUDLWHPHQW GHV
DPpQDJHPHQWV DYDQW OH SDVVDJH G·XQH FDWpJRULH
jO·DXWUHHWF«$XWDQWGHFDVTX·XQHHQWLWpSHXW
XQ SURGXLW DJULFROH DX PRPHQW GH
HWFRPPHOHUHSUHQGIRUWMXVWHPHQWOH
©UHPDUTXHªGHODSDJHWUDLWDQWGHVDMXVWHPHQWV
GHÀQG·H[HUFLFHUHODWLIVjFHVLPPHXEOHV
2EVHUYDWLRQVVXUOHVDFWLIVELRORJLTXHV34 : En
SDJH  OHV GpYHORSSHPHQWV GX 6&) HW G·,$6 
RQWpWpIXVLRQQpVG·RLPSRVVLELOLWpGHGLVWLQJXHUFH
TXLUHOqYHGXQDWLRQDOHWGHO·LQWHUQDWLRQDO(QRXWUH
LO\DYDLWOLHXGHSUpFLVHUTXHODMXVWHYDOHXUG·XQDFWLI
ELRORJLTXH RX G
UHQFRQWUHUGXUDQWVDYLH(QRXWUHLODXUDLWIDOOX ODUpFROWHSHXWWRXMRXUVrWUHPHVXUpHGHPDQLqUH
SUpFLVHU TXH  ÀDEOHVHORQ,$6LPSOLTXDQWTXHOHPRGqOHGXFR€W
Q·HVWGRQFXWLOLVpTX·jWLWUHH[FHSWLRQQHO$XESDJH
/HPRGqOHGHODMXVWHYDOHXUHVWLPSOLFLWHPHQW
ODYDULDWLRQGHODMXVWHYDOHXUHVWGLUHFWHPHQW
OHPRGqOHSUpIpUHQWLHOSURSRVpSDUOH6&)HW,$6
FRQVWDWpDXFRPSWHDORUVTX·LOV·DJLWGHFRPSWHV
SXLVTXHPrPHORUVTXHOHPRGqOHGXFR€WHVW
GHFKDUJHVRXGHSURGXLWVFIPHVREVHUYDWLRQVHQ
SUDWLTXp XQ LQWHUYDOOH G·HVWLPDWLRQ GH OD MXVWH
  FLGHVVXV &H FKDSLWUH pQRQFH pJDOHPHQW OHV
YDOHXUGHO·LPPHXEOHGRLWrWUHGRQQpHQDQQH[H
SULQFLSDOHVUqJOHVUpJLVVDQWOHVVXEYHQWLRQVDJULFROHV
'HSOXVOHFKDQJHPHQWGXerYHUVOHème modèle
DORUV TX·HOOHV FRXYUHQW QRQ VHXOHPHQW OHV DFWLIV
HVWLUUHFHYDEOHVHORQ,$6
DJULFROHVPDLVpJDOHPHQWODUpFROWHVWRFNV35LVVXH
 4XDQG OH er PRGqOH HVW DSSOLTXp RQ FHVVH
GHFHVDFWLIV3RXUTXRLDORUVQHSDV\DYRLULQWpJUHU
G·DPRUWLUO·LPPHXEOHHWO·DSSURFKHSDUFRPSRVDQW
OHVVWRFNVDJULFROHVSRXUWUDLWHUGHO·DJULFXOWXUHHQ
Q·HVW SOXV GH PLVH PrPH VL OHV pOpPHQWV TXL
WDQWTXHVHFWHXUjO·LQVWDUG·,$6",OQHFRPSRUWH
FRQVWLWXHO·DFWLIVRQWVLJQLÀFDWLIVPRELOLHUHWF
SUDWLTXHPHQW SDV G·H[HUFLFH DORUV TXH O·DJULFXOWXUH
 /RUVTXH OH PRQWDQW GH O·LPPHXEOH HVW SHXW HQ VXVFLWHU EHDXFRXS SOXV SRXU UHWUDFHU XQH
VLJQLÀFDWLILO\DOLHXGHOHIDLUHDSSDUDvWUHDX UpDOLWpVLGLYHUVHHWFRPSOH[H
ELODQVRXVODUXEULTXH©LPPHXEOHGHSODFHPHQWª
FRQIRUPpPHQW DX[ SULQFLSHV G·LPSRUWDQWH
UHODWLYH SRVp SDU OH ©FDGUHª GX 6&)

/HV YDULDWLRQV GH OD MXVWH YDOHXU QH GRLYHQW SDV

rWUHFRQVWDWpHVGDQVOHFRPSWH©UpVXOWDWQHWª Djelloul BOUBIR,
FRPPHDIÀUPpHQSDJHSXLVTXHFHFRPSWHHVW Commissaire aux comptes,
professeur de comptabilité financière,
ODUpVXOWDQWHGHVFKDUJHVHWSURGXLWVDSUqVLPS{WV
auteurs de manuels comptables
VXUOHUpVXOWDW(QHIIHWOHWHUPH©UpVXOWDWQHWª
HW FHOXL GH ©UpVXOWDWª UHFRXYUH HQ IDLW OD PrPH
UpDOLWpFRPSWDEOH3UHXYHHQHVWF·HVWFHGHUQLHU

ϯϯĨ͕ĂƌƌġƚĠƉŽƌƚĂŶƚ^&͕ƉĂŐĞϳϱ͘
ϯϭ͛ĞƐƚůĞůŽƚĚĞůĂƉůƵƉĂƌƚĚĞƐƚĂďůĞĂƵdžĚƵŵĂŶƵĞů͘ ϯϰWĂŐĞƐϭϮϰăϭϮϴ͘
ϯϮWĂŐĞƐϭϭϴăϭϮϰ͘ ϯϱdƌĂŝƚĠƐĚĂŶƐůĞĐŚĂƉŝƚƌĞĚĞƐƐƚŽĐŬƐĞƚĞŶĐŽƵƌƐ͕ƉĂŐĞϭϳϴ͘

38 Revue N°4
 RÉTROSPECTIVE SUR LES DISPOSITIFS LÉGISLATIFS RÉGISSANT
LES ASSOCIATIONS AU COURS DES 03 DÉCENNIES PRÉCÉDENTES
Par M. Abdelmadjid HAMOUDA, Ex. Cadre ENMGP
L
D SUHPLqUH ORL
FRQFHUQDQW OHV
D V V R F L D W L R Q V
VSRUWLYHV HW
FXOWXUHOOHV IXW SURPXOJXpH
HQ GDWH GX 
VRXV O·DSSHOODWLRQ GH ORL 
HVWYHQXHSRXUDVVHRLUOHFDGUHMXULGLTXHTXL
UpJLWFHVDFWLYLWpVjEXWQRQOXFUDWLI/DOHFWXUH
GHFHWWHORLQRXVSHUPHWGHFHUQHUHWGHPHWWUH
HQH[HUJXHOHVWH[WHVSKDUHVD\DQWXQHUHODWLRQ
DYHF OD JHVWLRQ DGPLQLVWUDWLYH HW ÀQDQFLqUH GH
FHWWH RUJDQLVDWLRQ VRFLDOH
/·DUWLFOHGHFHWWHORLpQXPqUHWRXVOHVSDUWLV
SHUVRQQHV SULYpHV RX SXEOLTXHV TXL SHXYHQW
DFFRUGHU GHV DLGHV ÀQDQFLqUHV j FHWWH DFWLYLWp
G·LQWpUrW JpQpUDO HQ DQQRQoDQW TXH  © OHV
FRWLVDWLRQV SDW OHXUV PHPEUHV  OHV UHYHQXV
WLUpV GH OHXUV DFWLYLWpV  OHV GRQV HW OHJV 
/HVVXEYHQWLRQVpYHQWXHOOHVGHO·pWDWGHVZLOD\DV
GHVFRPPXQHVªÀQGHFLWDWLRQ/·DUWLFOHTXDQW
jOXLpQRQFHTXH©FHVDVVRFLDWLRQVSHXYHQWDYRLU
GHV UHYHQXV OLpV j OHXUV DFWLYLWpV VRXV UpVHUYH
TXHOHVGLWVUHYHQXVVRLHQWH[FOXVLYHPHQWXWLOLVpV
DX[UpDOLVDWLRQVGHVEXWVÀ[pVSDUOHVVWDWXWVHW
OD OpJLVODWLRQ HQ YLJXHXUª ÀQ GH FLWDWLRQ
&HWWH ORL pYRTXH j WUDYHUV O·DUWLFOH  TXH 
©OHV TXrWHV VRQW DXWRULVpV SDU OHV SRXYRLUV
SXEOLFVVXLYDQWODOpJLVODWLRQHQYLJXHXU(QRXWUH
FHV DVVRFLDWLRQV GRLYHQW GpFODUHU j O·DXWRULWp
FRPSpWHQWH OH UpVXOWDW GH FKDTXH TXrWHª ÀQ GH
FLWDWLRQ
(Q FH TXL FRQFHUQH O·DUWLFOH  GH FHWWH ORL LO
HVW VWLSXOp TXH  ©/RUVTXH OHV VXEYHQWLRQV VRQW
DVVRUWLHV GH FRQGLWLRQV OHXUV RFWURLV SHXYHQW
rWUH VXERUGRQQpHV j O·DGKpVLRQ SDU O·DVVRFLDWLRQ
EpQpÀFLDLUHjXQFRQWUDWSUppWDEOLSUpFLVDQWOHV
SURJUDPPHVG·DFWLYLWpVHWOHVPRGDOLWpVGHOHXUV
FRQWU{OHVVXLYDQWODOpJLVODWLRQHQYLJXHXUªÀQGH
FLWDWLRQ /H OpJLVODWHXU SUpFLVH GDQV O·DUWLFOH 
TXH©/HVVXEYHQWLRQVGRLYHQWrWUHXWLOLVpHVSRXU
O·REMHW SURJUDPPpª ÀQ GH FLWDWLRQ
/D ORL GH ÀQDQFHV  HVW YHQXH SDU OH ELDLV
GHO·DUWLFOHSRVpOHSUHPLHUMDORQFRQFHUQDQW
OHVPRGDOLWpVGHFRQWU{OHGHFHVDLGHVÀQDQFLqUHV
HQ SURIpUDQW HQ GHV WHUPHV FODLUV TXH   /HV
VXEYHQWLRQV GH O·(WDW RX GHV FROOHFWLYLWpV
ORFDOHV QH VRQW DFFRUGpHV DX[ DVVRFLDWLRQV HW
RUJDQLVDWLRQV j FRPSWHU GX HU MDQYLHU 
TX·DSUqV SUpVHQWDWLRQ GH O·pWDW GHV VXEYHQWLRQV
DFFRUGpHV DQWpULHXUHPHQW OHTXHO GRLW WUDGXLUH
OD FRQIRUPLWp GHV GpSHQVHV DYHF OHV REMHFWLIV
DX[TXHOVOHVGLWHVVXEYHQWLRQVRQWpWpDIIHFWpHV
/·DXGLW HVW DVVXUp SDU XQ FRPPLVVDLUH DX[
FRPSWHV DJUpp /H UDSSRUW SDUDSKp HVW GpSRVp
DXSUqVGXWUpVRULHUGHODZLOD\DDYDQWOHPDUV
GH O·DQQpH VXLYDQWH 8QH FRSLH GH FH UDSSRUW
HVW pJDOHPHQW GpSRVpH GDQV OHV PrPHV GpODLV
DXSUqV GHV LQVWDQFHV 'RQDWULFHV /HV PRGDOLWpV
G·DSSOLFDWLRQGXSUpVHQWDUWLFOHVHURQWÀ[pHVSDU
YRLH UpJOHPHQWDLUHª ÀQ GH FLWDWLRQ
/HGpFUHWH[pFXWLIQƒGHOD
FRPSRVp GH  DUWLFOHV SRUWDQW DSSOLFDWLRQ GHV
GLVSRVLWLRQV GH O·DUWLFOH  SURPXOJXp SDU OD
ORL GH ÀQDQFHV  UHODWLYH DX[ PRGDOLWpV GH
FRQWU{OHGHO·XWLOLVDWLRQGHVVXEYHQWLRQVGHO·pWDW
RX GHV FROOHFWLYLWpV ORFDOHV DX[ DVVRFLDWLRQV HW
RUJDQLVDWLRQV HVW YHQXH SRXU H[SOLTXHU SOXV
HQ GpWDLO OH FRQWHQX GX WH[WH UpJOHPHQWDLUH
SURPXOJXp SDU FHWWH ORL GH ÀQDQFHV  (Q
DQQH[HGHFHGpFUHWH[pFXWLIYRXVWURXYHUH]XQ
W\SHGHPRGqOHVGHOHWWUHFRQFHUQDQWOHPDQGDW
j DGUHVVHU DX FRPPLVVDLUH DX[ FRPSWHV SRXU
DFFHSWDWLRQ HW  DXWUHV W\SHV GH PRGqOHV GH
UDSSRUWG·DXGLWTXHGRLWFRQFHYRLUOHFRPPLVVDLUH
DX[ FRPSWHV DSUqV DYRLU DXGLWp O·DVVRFLDWLRQ
(Q  IXW SXEOLp OD ORL Qƒ HQ GDWH GX 
 UHODWLYHV DX[ DVVRFLDWLRQV DEURJHDQW
DLQVLODORLGXTXLGpÀQLWHQSOXV
SUpFLVOHVFRQGLWLRQVHWOHVPRGDOLWpVG·DSSOLFDWLRQ
SRXUODFRQVWLWXWLRQG·XQHDVVRFLDWLRQHWHQPrPH
WHPSV GRQQH HQ SOXV FODLUH OD SDUWLFXODULVDWLRQ
GHVGLIIpUHQWHVDVVRFLDWLRQVVXVFHSWLEOHVG·rWUH
FRQVWLWXpHVWHOOHVOHVDVVRFLDWLRQVjFDUDFWqUHV
Revue N°4 39
UHOLJLHXVHV HW OHV DVVRFLDWLRQV j FDUDFWqUHV /D ORL GpMj PHQWLRQQpH LQGLTXH OH QRPEUH
VSpFLÀTXHV GH PHPEUHV TXL GRLYHQW FRPSRVHU OH EXUHDX
H[pFXWLIDLQVLTXHOHVIRUPDOLWpVDGPLQLVWUDWLYHV
/HV DUWLFOHV    GH /D ORL  GX
jVXLYUHSRXUO·REWHQWLRQGHO·DJUpPHQWGHODGLWH
  UHODWLYHV j O·RUJDQLVDWLRQ HW DX
DVVRFLDWLRQ /·DVVRFLDWLRQ DJUpH GRLW VRXVFULUH
GpYHORSSHPHQW GHV DFWLYLWpV SK\VLTXHV HW
XQH DVVXUDQFH HQ JDUDQWLH GHV FRQVpTXHQFHV
VSRUWLYHV pGLFWHQW TXH OHV DVVRFLDWLRQV GH
SpFXQLDLUHV DWWDFKpHV j VD UHVSRQVDELOLWp FLYLOH
TXDUWLHURXDXWUHVFUpHVGDQVOHFDGUHGXVSRUW
/·DUWLFOH  GH FHWWH ORL LQGLTXH OD SURYHQDQFH
VFRODLUHHWXQLYHUVLWDLUHGRLYHQWREOLJDWRLUHPHQW
pYHQWXHOOHGHVUHVVRXUFHVGHVSHUVRQQHVSULYpHV
rWUH DIÀOLpHV DX[ LQVWDQFHV TXL UpJHQWHQW FHV
DFWLYLWpV VSRUWLYHV
3DU OD VXLWH OH GpFUHW H[pFXWLI Qƒ GX 
   À[DQW OHV GLVSRVLWLRQV HW OH VWDWXW
W\SH DSSOLFDEOHV DX FOXE VSRUWLI DPDWHXU D pWp
SURPXOJXpSRXUGpÀQLUOHVPRGDOLWpVG·DSSOLFDWLRQ
GH O·DUWLFOH  GH OD ORL  GX 
/HVGLVSRVLWLRQVJpQpUDOHVpQRQFpHVSDUODORL
GXGpÀQLVVHQWO·REMHWOHVFRQGLWLRQV
HWOHVPRGDOLWpVTXLUpJLVVHQWODFRQVWLWXWLRQHWOH
IRQFWLRQQHPHQWG·XQHDVVRFLDWLRQ
(Q HIIHW O·DVVRFLDWLRQ D SRXU EXW GH IDYRULVHU
HW GH SURPRXYRLU OHV DFWLYLWpV GDQV OHV
GRPDLQHV QRWDPPHQW SURIHVVLRQQHO VRFLDO
VFLHQWLÀTXH UHOLJLHX[ pGXFDWLI FXOWXUHO VSRUWLI
DFWLYLWp TXH V
HVW
HQYLURQQHPHQWDO FDULWDWLI HW KXPDQLWDLUH WRXW HQ
SUHQDQWHQFRPSWHO·LQWpUrWJpQpUDOGHODVRFLpWp
/HVFRQGLWLRQVGHVDFRQVWLWXWLRQSDUGHVSHUVRQQHV
SK\VLTXHVRXGHVSHUVRQQHVPRUDOHVGHGURLWSULYp
VRQW pYRTXpHV GDQV OHV WH[WHV GH FHWWH ORL
/DFRQVWLWXWLRQGHO·DVVRFLDWLRQVHIDLWOLEUHPHQW
SDUGHVPHPEUHVIRQGDWHXUVTXLVHUpXQLVVHQWHQ
RX GHV LQVWDQFHV SXEOLTXHV GH O·DVVRFLDWLRQ
DLQVLTXHOHVFRQGLWLRQVjUHPSOLUHWjDFFRPSOLU
DSUqV OHXUV RFWURLV /·DVVRFLDWLRQ SHXW DGKpUHU
FRRSpUHU DYHF GHV DVVRFLDWLRQV pWUDQJqUHV RX
PrPHUHFHYRLUGHVIRQGVjODFRQGLWLRQSUpDODEOH
TXHFHWWHGHUQLqUHUHoRLWO·DXWRULVDWLRQGHODSDUW
GH O·DXWRULWp FRPSpWHQWH
/RUVTXHO·DVVRFLDWLRQHVWUHFRQQXHFRPPHpWDQW
G·LQWpUrW JpQpUDO HOOH SHXW EpQpÀFLHU GH O·(WDW
GH OD ZLOD\D RX GH OD FRPPXQH GH VXEYHQWLRQV
G·DLGHVPDWpULHOVRXWRXWHVDXWUHVFRQWULEXWLRQV
DVVRUWLHV RX QRQ GH FRQGLWLRQV /·RFWURL GHV
VXEYHQWLRQV SXEOLTXHV HVW VXERUGRQQpH j XQ
FRQWUDW SURJUDPPH WUDFp HQ IRQFWLRQ GHV
REMHFWLIV GpFRXODQW GH O
DVVLJQp O·DVVRFLDWLRQ
&HWWH DWWULEXWLRQ QH VHUD DFFRUGpH TX·DSUqV
SUpVHQWDWLRQ GH O·pWDW GHV GpSHQVHV DOORXpHV
SUpFpGHPPHQW HW TXH FHV GpSHQVHV RQW pWp
XWLOLVpHVVXLYDQWO·DIIHFWDWLRQSUpYXHLQLWLDOHPHQW
/D ORL  GDQV VRQ DUWLFOH  REOLJH
O·DVVRFLDWLRQ j WHQLU XQH FRPSWDELOLWp j SDUWLH
DVVHPEOpHJpQpUDOHFRQVWLWXWLYHSRXUDGRSWHUOHV
VWDWXWVGHO·DVVRFLDWLRQHWHQPrPHWHPSVSRXU
GpVLJQHUOHVPHPEUHVGHVLQVWDQFHVH[pFXWLYHV
ODTXHOOHUpXQLRQVHUDVDQFWLRQQpHVXUXQSURFqV
YHUEDO GH UpXQLRQ HQ SUpVHQFH G·XQ KXLVVLHU GH
MXVWLFH
&HWWH DVVHPEOpH JpQpUDOH GHV PHPEUHV
IRQGDWHXUV LQVWDQFH VXSUrPH GH O·DVVRFLDWLRQ
GRLWrWUHFORVHSDUO·DGRSWLRQG·XQSURFqVYHUEDO
GH UpXQLRQ TXL VHUD WUDQVPLV DX[ DXWRULWpV
FRPSpWHQWHV /D FRQIRUPLWp GHV VWDWXWV GRLW
VDWLVIDLUHDX[FRQGLWLRQVFLWpHVGDQVO·DUWLFOH
GH ODGLWH ORL
40 Revue N°4
GRXEOH FRPSWDELOLWp G·HQJDJHPHQW TXL QH SHXW
rWUHYDOLGpHTXHSDUXQFRPPLVVDLUHDX[FRPSWHV
HW j GLVSRVHU LPSRVH j FHOOHFL O·RXYHUWXUH G·XQ
FRPSWHXQLTXHEDQFDLUHRXXQDXWUHpWDEOLVVHPHQW
VLPLODLUH
6LO·DVVRFLDWLRQGpURJHjODOpJLVODWLRQHQYLJXHXU
RX YLROH FHUWDLQV WH[WHV GH FHWWH ORL FLWpV GDQV
O·DUWLFOH  GHV PHVXUHV GH VXVSHQVLRQ RX GH
GLVVROXWLRQ SHXYHQW rWUH SULVHV j VRQ HQFRQWUH
3DU DLOOHXUV SRXU OD UpVROXWLRQ GHV OLWLJHV HQWUH
OHVPHPEUHVGHO·DVVRFLDWLRQLOIDXWVHUHSRUWHU
j VHV VWDWXWV RX OH FDV pFKpDQW DX WULEXQDO
FRPSpWHQW
/HVGLIIpUHQWVW\SHVG·DVVRFLDWLRQVHGLVWLQJXHQW PLQLPXP GH PHPEUHV FRQVWLWXDQW O·LQVWDQFH RX
SDUOHXUVVWDWXWVTXLSUpYRLHQWHQWUHDXWUHO·REMHW OH EXUHDX H[pFXWLI GH O·DVVRFLDWLRQ HVW OLp DX
HWOHVUqJOHVGHIRQFWLRQQHPHQWHWVXUFHSRLQWOD FULWqUH GX OLHX GH OD QDLVVDQFH GH O·DVVRFLDWLRQ
ORLHQpQXPqUHHQWUHDXWUHV
 /HV DVVRFLDWLRQV j FDUDFWqUH UHOLJLHX[
TXL GRLYHQW rWUH UpJLV SDU XQ GLVSRVLWLI
OpJLVODWLISDUWLFXOLHUYRLUDUWLFOHGHODORL
FRPPXQDOH ZLOD\D LQWHU ZLOD\D RX QDWLRQDOH
FRPPH F·HVW LQGLTXp GDQV O·DUWLFOH  GH OD ORL
FLWpH VXSUD
/HVPHPEUHVGXEXUHDXH[pFXWLIVRQWUHQRXYHOpV
FLGHVVXVFLWpHHWTXLQ·DSDVYXOHMRXUjOD HQIRQFWLRQGHVpFKpDQFHVÀ[pHVGDQVOHVVWDWXWV
GDWH G·DXMRXUG·KXL /H PLQLVWUH GHV DIIDLUHV GHO·DVVRFLDWLRQFRPPHpYRTXpHGDQVO·DUWLFOH
UHOLJLHXVHVDGpFUpWpOHJHOGXUHQRXYHOOHPHQW GHODORLFLWpHFLDYDQWPDLVSDUFRQWUHSRXUOHV
GHV DVVRFLDWLRQV j FDUDFWqUHV UHOLJLHXVHV HQ DVVRFLDWLRQV VSRUWLYHV WHOV OHV FOXEV DPDWHXUV
O·DWWHQWH GH OD SURPXOJDWLRQ GH ORL RUJDQLTXH
TXL HVW DFWXHOOHPHQW HQ SUpSDUDWLRQ
² /HV DVVRFLDWLRQV j FDUDFWqUHV VSpFLÀTXHV
pQRQFpHV GDQV O·DUWLFOH  GH ODGLWH ORL j
VDYRLU  OHV IRQGDWLRQV OHV DPLFDOHV OHV
DVVRFLDWLRQV HVWXGLDQWLQHV HW VSRUWLYHV
6XU FH GHUQLHU SRLQW LO HVW j VLJQDOHU TXH OHV
DVVRFLDWLRQV HVWXGLDQWLQHV HW OHV DVVRFLDWLRQV
VSRUWLYHV TXL VRQW GpFULWHV GDQV OHV DUWLFOHV
HWGHODORLGXVRQW
HQFDGUpHV SDU OD ORL  GX  YRLU
VSRUWLIVO·DVVHPEOpHJpQpUDOHpOLVHOHSUpVLGHQW
HW OHV PHPEUHV GH O·DVVRFLDWLRQ GX FOXE VSRUWLI
DPDWHXUSRXUXQPDQGDWGHTXDWUHDQQpHV
/HEXUHDXG·XQHDVVRFLDWLRQHQUqJOHJpQpUDOHVH
FRPSRVHGHSRVWHVDGPLQLVWUDWLIVTXLFRPSUHQQHQW
XQ SUpVLGHQW XQ WUpVRULHU XQ VHFUpWDLUH HW
VXLYDQWO·LPSRUWDQFHGHFHWWHRUJDQLVDWLRQRQSHXW
OHXUV DGMRLQGUH XQ YLFHSUpVLGHQW XQ WUpVRULHU
DGMRLQWHWXQRXSOXVLHXUVVHFUpWDLUHVDGMRLQWVHW
GHFRPPLVVLRQVpWRIIpHVSDUOHVDXWUHVPHPEUHV
pOXVTXLVRQWFKDUJpVHQJpQpUDOGHODVXSHUYLVLRQ
GHO·HQFDGUHPHQWWHFKQLTXH
DUWLFOHHWHQPrPHWHPSVSDUGHVGLVSRVLWLRQV
VSpFLÀTXHV TXL OHXUV VRQW SURSUHV
Abdelmadjid HAMOUDA
&RPPH H[HPSOH QRXV FLWRQV OHV FOXEV VSRUWLIV
Ex. Cadre ENMGP
DPDWHXUVTXHPHQWLRQQHO·DUWLFOHGHODORL
 FLKDXW pQRQFpH OHVTXHOV VRQW UpJLV HQ SOXV
SDU OH GpFUHW  GX  /H QRPEUH

Revue N°4 41
 LES CONDITIONS DE REUSSITE A L'EXAMEN D'EXPERTISE COMPTABLE
Par M. Abdelaziz HATTAB, Expert-comptable diplômé et commissaire aux comptes

L
HV FDQGLGDWV OHVFDVSDUWLFXOLHUVGHVSURIHVVLRQQHOVUpVLGHQWV
PDOKHXUHX[ j HQ GHKRUV GH OD FLUFRQVFULSWLRQ DOJpURLVH
O
pSUHXYH pFULWH OHV KRUDLUHV G
HQVHLJQHPHQW OHV FRQGLWLRQV
GH O
H[SHUWLVH G
KpEHUJHPHQW « HWF
FRPSWDEOH UHQYRLHQW OHXU
/HV GpPDUFKHV SURSRVpHV FLDSUqV FRQVWLWXHQW
pFKHF VXU OD FRQFHSWLRQ OD
QRQ VHXOHPHQW XQ JXLGH SUDWLTXH PDLV VXUWRXW
FRPSRVLWLRQ HW OD TXDOLWp GX
OHV FRQGLWLRQV QpFHVVDLUHV D\DQW SRXU DPELWLRQ
VXMHW SURSRVp j FKDTXH VHVVLRQ
G
DLGHU j SDVVHU HW j UpXVVLU FH UHGRXWDEOH
/HOHLWPRWLYOHSOXVVRXYHQWDYDQFpUHSRVHVHORQ GLSO{PH TXL UHSUpVHQWH XQ SUpFLHX[ VpVDPH
OH FDV VXU OH FDUDFWqUH UpEDUEDWLI ORQJ YRLUH SHUPHWWDQW G
DFFpGHU j XQ KDXW QLYHDX GH
GLIÀFLOH VLQRQ LPSRUWp HQ FRSLpFROOp  DYHF FRPSpWHQFH SURIHVVLRQQHOOH
O
LPSUHVVLRQ GX GpMj YX RX GpMj OX
,O Q
HVW SDV TXHVWLRQ LFL GH SUpVHQWHU OD
,O \ D OLHX GH UDSSHOHU TXH QRXV QH VRPPHV SOXV UpJOHPHQWDWLRQ QL OH FRQWHQX GH O
H[DPHQ HW
VRXVO
qUHGX3&1HWTXHODFRPSWDELOLWpGHYHQXH HQFRUH PRLQV GH WLUHU GHV FRQFOXVLRQV VXU OH
LQWHUQDWLRQDOHHVWXQHVFLHQFHXQLYHUVHOOHGRQW GpURXOHPHQW GHV pSUHXYHV PDLV VXUWRXW GH
OH6&)HQWLUHVRQpPDQDWLRQHWTXHGHFHSRLQW SURGLJXHU GH QRPEUHX[ FRQVHLOV DYLVpV SRXU OD
GH YXH LO HVW WRXW j IDLW pYLGHQW TXH OH ODQJDJH ERQQH SUpSDUDWLRQ HW OD UpXVVLWH j FHW H[DPHQ
XWLOLVpGDQVOHVVXMHWVQHSHXWHWQHGRLWGpURJHU VHORQXQHPpWKRGRORJLHSURXYpHSDUDLOOHXUV-
\
DX[UqJOHVGHODQRUPDOLVDWLRQLQWHUQDWLRQDOH UHYLHQGUDL VXU XQ SURFKDLQ DUWLFOH FRQFHUQDQW
OHVSURJUDPPHVUpFHPPHQWpGLWpVSRUWDQWDXVVL
/
LQVSLUDWLRQHVWDGPLVHGHSDUOHPRQGHFRPPH
ELHQ VXU OHV LWHPV GHV pSUHXYHV GX FRQFRXUV GH
VRXUFHGHFRQFHSWLRQGDQVOHVHXOEXWGHPDLQWHQLU
VpOHFWLRQHWG
DGPLVVLRQjO
pFROHVXSpULHXUHGH
OHQLYHDXGHO
pSUHXYHHWOHFDUDFWqUHVpULHX[GX
IRUPDWLRQSURIHVVLRQQHOOHTXHVXUOHFXUVXVSRVW
WLWUH
WUDQVLWRLUH GH OD IRUPDWLRQ SURSUHPHQW GLWH
&HWWH FRPPXQLFDWLRQ GpMj SDUXH GDQV OD UHYXH
'HX[REVHUYDWLRQVSUpOLPLQDLUHVLQWHUSHOOHQWOHV
Qƒ HVW GHVWLQpH HVVHQWLHOOHPHQW DX[ FRQV±XUV
FRQVFLHQFHV /D SUHPLqUH F
HVW TXH OD UpXVVLWH
HW FRQIUqUHV FDQGLGDWV DX[ pSUHXYHV pFULWHV HW
j FH W\SH GH GLSO{PH QH UpVXOWH JXqUH G
XQH
RUDOHVGXWLWUHG
H[SHUWFRPSWDEOHDFWXHOOHPHQW
TXHOFRQTXH FKDQFH PDLV EHO HW ELHQ G
XQ UpHO
UpJL SDU GHV GLVSRVLWLRQV UpJOHPHQWDLUHV
WUDYDLO GH SUpSDUDWLRQ HQ DPRQW HW GH JUDQGV
WUDQVLWRLUHV TXL SUHQGURQW ÀQ HQ 
VDFULÀFHVODVHFRQGHWLHQWDXIDLWGHSOXVLHXUV
,O QH UHVWH HQ GpÀQLWLYH TXH GHX[ VHVVLRQV HQ FULWqUHV UHODWLIV VRLW DX SURÀO DX SDUFRXUV
 HW DX FXUVXV VRLW GH O
H[SpULHQFH DFTXLVH HW
,OIDXWVDYRLUTXHOHVIRUPDOLWpVGHFRQVWLWXWLRQGH GH O
HQYLURQQHPHQW SURIHVVLRQQHO GH FKDTXH
O
pFROH VXSpULHXUH GH IRUPDWLRQ SURIHVVLRQQHOOH FDQGLGDW
VRQW WRWDOHPHQW UHPSOLHV HW TX
LO QH UHVWH TXH 'DQV WRXV OHV FDV XQH ERQQH SUpSDUDWLRQ FLEOpH
FHUWDLQHV GLVSRVLWLRQV WHFKQLFRDGPLQLVWUDWLYHV GHIDoRQPpWKRGRORJLTXHHWULJRXUHXVHFRQVWLWXH
SRXUVRQRXYHUWXUHRIÀFLHOOH XQIDFWHXUFOpGHVXFFqV
3DUPL OHV FRQWUDLQWHV PDMHXUHV VpULHXVHPHQW $ WLWUH GH EUHI UDSSHO OH WLWUH G
H[SHUW
SRVpHV RQ GLVWLQJXH QRWDPPHQW OHV FULWqUHV GH FRPSWDEOH HQ $OJpULH FRPSRUWH DFWXHOOHPHQW
VpOHFWLRQ j O
HQWUpH OH QRPEUH GH FDQGLGDWV j HW MXVTX
DX  GpFHPEUH  TXDWUH pWDSHV
LQVFULUHDQQXHOOHPHQWSDUFDWpJRULHHWSDUFRUSV HVVHQWLHOOHV 

42 Revue N°4
/
REWHQWLRQG
XQGLSO{PHXQLYHUVLWDLUHEDF O
DSSURFKH VpTXHQWLHOOH GpFULWH FLDSUqV
RXG
XQWLWUHpWUDQJHUUHFRQQXpTXLYDOHQW Avant les épreuves :
 /D YDOLGDWLRQ SDU XQH $)6 GH OD SpULRGH GX  (ODERUHU XQ HPSORL GX WHPSV VXU WRXWH OD
VWDJH SURIHVVLRQQHO GH  DQV  VHPDLQHGHSUpIpUHQFHGH6DPHGLj-HXGLHW
 /D UpXVVLWH j O
pSUHXYH pFULWH G
XQH GXUpH SUpYRLUXQHMRXUQpHGHUHSRVSRXUOHYHQGUHGL
GHKHXUHV RX XQ DXWUH MRXU VL YRXV OH YRXOH] 
/DUpXVVLWHDX[pSUHXYHVRUDOHV\FRPSULVOD &KDTXHMRXUVHUDFRQVDFUpjODUpYLVLRQRXj
VRXWHQDQFHGHVKXLWUDSSRUWVGHVWDJH O
DSSURIRQGLVVHPHQW G
XQH PDWLqUH j ODTXHOOH
'HSXLVO
DYqQHPHQWGX6&)HQQRYHPEUH LOIDXGUDLWSDVVHUDXPRLQVjKHXUHVFDUOH
LOQ
H[LVWHSDVjYUDLGLUHXQSURJUDPPHRIÀFLHO VDFULÀFHJpQqUHODUpXVVLWH
GH IRUPDWLRQ SRXU SHUPHWWUH XQH UpHOOH PLVH (WXGLHUFRPSOqWHPHQWOHFRXUVHWHQIDLUHXQH
j QLYHDX j GpIDXW G
XQ YpULWDEOH UHF\FODJH DX V\QWKqVHFODLUHHWFRPSUpKHQVLEOH
UHJDUG GH OD IRUPDWLRQ XQLYHUVLWDLUH LQLWLDOH GH  &RQVDFUHU GH WHPSV j DXWUH XQH MRXUQpH
EDVH KRUPLV OHV TXHOTXHV WLPLGHV IRUPDWLRQV FRPSOqWH DX[ H[HUFLFHV HW FDV FRUULJpV
GH FRXUWHV GXUpHV ODQFpHV LFL HW Oj GH IDoRQ QH FRQVXOWHU RX GpYRLOHU OH FRUULJp W\SH
VSRUDGLTXHGHVWLQpHVJpQpUDOHPHQWjXQHVLPSOH TX
DSUqV DYRLU VRLPrPH UpVROX OH FDV
DGDSWDWLRQ SUDWLTXH RX WKpPDWLTXH 5HIDLUH VL QpFHVVDLUH OHV H[HUFLFHV HQ FDV
&HGpFDODJHHVWjO
RULJLQHGHVpFKHFVVXELVQRQ G
LQFRPSUpKHQVLRQ G
HUUHXU RX GH GRXWH 
VHXOHPHQWjFDXVHGXUHWDUGGDQVO
RUJDQLVDWLRQ 1HSDVIDLUHO
LPSDVVHQLQpJOLJHUOHVPDWLqUHV
GHVpSUHXYHVG
H[DPHQVVXELWHPHQWDEDQGRQQpHV TXH YRXV VHPEOLH] j SULRUL PDLWULVHU GHV
GHSXLVSUqVG
XQHGL]DLQHG
DQQpHVFRQVpFXWLYHV pYROXWLRQVSRVVLEOHVULVTXHQWGHYRXVpFKDSSHU
PDLVDXVVLHWVXUWRXWHQUDLVRQGHO
LQDGDSWDWLRQ OD ÀVFDOLWp QRWDPPHQW 
GHV IRUPDWLRQV LQLWLDOHV GH EDVH HW QRWDPPHQW
 &RQVDFUHU FHUWHV SOXV GH WHPSV VXU OHV
GHV VWDJHV UpDOLVpV GH ORQJXH GDWH DYHF GHV
PDWLqUHV GLWHV ORXUGHV RX GLIÀFLOHV WHOOHV
WKpPDWLTXHVFRQoXHVVRXVOHUpIpUHQWLHOGX3&1
ODWHFKQLTXHFRPSWDEOHDSSURIRQGLHODÀQDQFH
GpVRUPDLV WRWDOHPHQW WRPEp HQ GpVXpWXGH
O
DXGLW OH FRQWU{OH GH JHVWLRQ « 
&HFLQHMXVWLÀHHQULHQOHVHIIRUWVSHUVRQQHOVTXH
 )DLUH OD V\QWKqVH GH WRXV OHV FRXUV VRXV
FKDTXHFDQGLGDWGHYUDGpSOR\HUjFHWLWUH3UHXYH
IRUPH GH ÀFKHV WHFKQLTXHV SDU PDWLqUH &HOD
HQHVWF
HVWTX
LO\DELHQGHVFRQV±XUVHWGHV
YRXV SHUPHWWUD GH QH SDV UDPHQHU DYHF YRXV
FRQIUqUHV YRLUH GH MHXQHV pWXGLDQWV TXL RQW
OH MRXU GH O
H[DPHQ GHV NLORV GH GRFXPHQWV
UpXVVLFHVpSUHXYHVHQXQHRXSOXVLHXUVVHVVLRQV
GLIÀFLOHPHQW H[SORLWDEOHV HW VRXUFH GH SHUWH
/DUpXVVLWHSDVVHQpFHVVDLUHPHQWSDUODIRUPDWLRQ LQXWLOH GH WHPSV SUpFLHX[ 
FRQWLQXH HW SUpVXSSRVH XQH PpWKRGRORJLH GH
 $VVLVWHU DX[ VpDQFHV GH UHJURXSHPHQW HW
WUDYDLO HW XQH RUJDQLVDWLRQ SDUIDLWH 3RXU FH
SULYLOpJLHU OHV IRUPDWLRQV HQ JURXSH
IDLUHLOHVWLPSpUDWLIGHFRPPHQFHUOHVUpYLVLRQV
DVVH]W{WHQ\FRQVDFUDQWDXPRLQVjKHXUHV A la veille de la date d'examen :

SDU VHPDLQH 9RXVDYH]pWpVWXGLHX[SRXUDYRLUELHQSUpSDUp

'X IDLW TXH OD TXDVLWRWDOLWp GHV FDQGLGDWV GXUDQW XQH DVVH] ORQJXH SpULRGH WRXWHV YRV

DX[ pSUHXYHV G
H[SHUWLVH FRPSWDEOH VRQW GHV ÀFKHV GH V\QWKqVH SDU PDWLqUH  LO HVW GRQF

SURIHVVLRQQHOV H[HUoDQW OHXU DFWLYLWp VRXV DEVROXPHQWUHFRPPDQGpjWRXVOHVFDQGLGDWVGH

IRUPH OLEpUDOH RX VDODULDOH QRXV DYRQV HVWLPp QHSDVV

HIIRUFHUGXUDQWOHVGHX[GHUQLHUVMRXUV

QpFHVVDLUHSDUH[SpULHQFHTX
LOVHUDLWMXGLFLHX[ DYDQWO
H[DPHQFHODQHVHUYLUDLWTX
jDXJPHQWHU

G
DGRSWHU OHV GpPDUFKHV GH SUpSDUDWLRQV VHORQ YRWUH VWUHVV HW j YRXV GpPRELOLVHU

Revue N°4 43
3RXUOHVFDQGLGDWVKRUVG
$OJHULOHVWIRUWHPHQW VRLQ GH VLJQDOHU YLVLEOHPHQW HW OLVLEOHPHQW OH
UHFRPPDQGpGHGpQLFKHUXQK{WHOjSUR[LPLWpGX WLWUHOHQXPpURHWODGpVLJQDWLRQGHODTXHVWLRQ
FHQWUH G
H[DPHQ HW GH YHQLU XQ j GHX[ MRXUV j H[HPSOH'RVVLHUQƒ²FDVQƒ²TXHVWLRQOHV
O
DYDQFHKLVWRLUHGHVHUHSRVHUGXORQJYR\DJHGH FRQWUDWV GH ORFDWLRQ
V
DFFOLPDWHU G
HIIHFWXHU OD UHFRQQDLVVDQFH GHV Dangers à éviter :
OLHX[HWVXUWRXWGHVHSUpSDUHUSV\FKRORJLTXHPHQW
,O QH IDXW VXUWRXW SDV FRQIRQGUH H[DPHQ HW
j DIIURQWHU FHWWH pSUHXYH G
XQ MRXU SRXU OD
FRQFRXUV /
H[DPHQ V
REWLHQW SDU XQH QRWH
UpXVVLWHGHWRXWHXQHYLHSURIHVVLRQQHOOH
PLQLPDOHGHRODQRWHHVWSURSRUWLRQQHOOH
Pendant l'examen de l'épreuve écrite : DX WHPSV GH UpVROXWLRQ DORUV TXH OH FRQFRXUV
/
pSUHXYHpFULWHFRPSRUWDQWDXPLQLPXPSDJHV HVW SOXV VpOHFWLI YRLUH pOLPLQDWRLUH DXGHOj GHV
HWDXPD[LPXPSDJHVDQQH[HVFRPSULVHVVH H[LJHQFHV SUpDODEOHPHQW UHTXLVHV
GpURXOH VXU XQH GXUpH DQWLSpGDJRJLTXH GH  7URSG
LQIRUPDWLRQWXHO
LQIRUPDWLRQHWFRQVRPPH
KHXUHV  &
HVW OD UpJOHPHQWDWLRQ DFWXHOOH HW RQ WURSGHWHPSVGHUHFKHUFKH/DGRFXPHQWDWLRQ
QHSHXWPLHX[LOIDXGUDLW\IDLUHDYHF GRLW rWUH JpUDEOH QRQ HQFRPEUDQWH IDFLOHPHQW
&HWWHGXUpHVHPEOHDVVH]ORQJXHPDLVVDJHVWLRQ H[SORLWDEOH RUJDQLVpH DGDSWpH HW XWLOH &HOD QH
HVWG
XQHLPSRUWDQFHFDSLWDOH VHUW jULHQ GH V
HQFRPEUHU G
RXYUDJHV TX
LO HVW
7RXW G
DERUG LO IDXW VDYRLU FRQVDFUHU XQ WHPSV SOXVDLVpGHUHPSODFHUDXWDQWTXHIDLUHVHSHXW
DVVH] DSSUpFLDEOH j OD OHFWXUH O
DSSUpKHQVLRQ SDU GHV ÀFKHV WHFKQLTXHV ELHQ UpVXPpHV SDU
HW OD FRPSUpKHQVLRQ GX VXMHW DLQVL TXH GH VHV PDWLqUH
SDUWLHV VRXVSDUWLHV HW DQQH[HV 1HSDVWURSFRPSWHUVXUOHVRXYUDJHVDXGpWULPHQW
7RXW OH VXMHW GRLW rWUH OX HW UHOX 2Q GRLW \ GH OD UpYLVLRQ HW OD IRUPDWLRQ FRPSOpPHQWDLUH
FRQVDFUHU DX PRLQV  PLQXWHV j VD OHFWXUH HQ FDV G
DEVROXH QpFHVVLWp ,O HVW LOOXVRLUH TXH
LQWpJUDOH TXL GRLW VH GpURXOHU HQ WURLV WHPSV  GHFURLUHjODUpXVVLWHHQFRQVXOWDQWOHMRXUGH
O
H[DPHQ XQH SDQRSOLH G
RXYUDJHV HW G
DQQDOHV
/HFWXUHUDSLGHGHWRXWOHVXMHWXQHSUHPLqUH
FRUULJpHV VDQV DYRLU SULV OH VRLQ SDUWLFXOLHU GH
IRLVF
HVWODSKDVHGHODGpFRXYHUWH
VH SUpSDUHU VpULHXVHPHQW HW VXIÀVDPPHQW j
/HFWXUHWUqVDWWHQWLYHDYHFSULVHGHQRWHVDX
O
DYDQFH j FHW H[DPHQ
EURXLOORQF
HVWODSKDVHGHO
DSSUpKHQVLRQ
/HV VXMHWV SHXYHQW VH UHVVHPEOHU HW FRQWHQLU
 8QH WURLVLqPH HW GHUQLqUH OHFWXUH SRXU
FHUWDLQHVVLPLOLWXGHVWHFKQLTXHVPDLVOHIDLWGH
FLEOHUOHVSDUWLHVjWUDLWHUHQSULRULWpSKDVHGH
PRGLÀHU XQH H[SUHVVLRQ GDQV XQ VXMHW FKDQJH
FRPSUpKHQVLRQ HW G
DQDO\VH GHV GLIÀFXOWpV HW
FDUUpPHQW OD VROXWLRQ
VpOHFWLRQ GHV SDUWLHV j WUDLWHU SULRULWDLUHPHQW
)DLUHDWWHQWLRQjO
DGpTXDWLRQHWO
KDUPRQLVDWLRQ
,O IDXGUDLW DXVVL YHLOOHU j YpULÀHU OH QRPEUH GH
GHV OLYUHV HW RXYUDJHV FRQVXOWpV TXL GDQV OD
SDJHVHWjUDWWDFKHUOHVDQQH[HVDX[SDUWLHVGX
SOXSDUW GHV FDV QH FRQYHUJHQW WRWDOHPHQW SDV
VXMHWDÀQG
HQIDFLOLWHUO
H[SORLWDWLRQXOWpULHXUH
YHUVOH6&)RXLQYHUVHPHQW&HUWDLQVRXYUDJHV
2QQHGRLWFRPPHQFHUjUpVRXGUHTXHOHVFDVR GX'&*HW'6&*QHVRQWSDVHQWRWDOHFRQIRUPLWp
O
RQVHVHQWHQPHVXUHG
\UpSRQGUHUDSLGHPHQWHW DYHFOH6&)/HVQRUPHVLQWHUQDWLRQDOHVpYROXHQW
FRUUHFWHPHQWHWGRQFQXOQ
HVWWHQXGHUHVSHFWHU DORUV TXH OH 6&) HVW ÀJp DX[ QRUPHV GH 
ULJRXUHXVHPHQW O
RUGUH GHV TXHVWLRQV RX GHV G
R O
LQVWDOODWLRQ UpFHQWH GH OD FRPPLVVLRQ GH
SDUWLHV /
REMHFWLI HVW GH JODQHU OH PD[LPXP UpIRUPH GX 6&) OH 
GHSRLQWVWRXWHQVRLJQDQWODSUpVHQWDWLRQGHVD
1HSDVVHODQFHUGLUHFWHPHQWGDQVOHVUpSRQVHV
FRSLH3RXUFHODLOIDXGUDLWDYRLUSOXVLHXUVIHXLOOHV
VDQV DYRLU SULV OH WHPSV QpFHVVDLUH j OHFWXUH
G
H[DPHQFKDFXQHDIIHFWpHjXQHSDUWLHGXVXMHW
HW UHOHFWXUH GX VXMHW HW VXUWRXW j OD SDUIDLWH
DÀQG
\UpSRQGUHDXIXUHWjPHVXUHHQSUHQDQW

44 Revue N°4
FRPSUpKHQVLRQ GHV TXHVWLRQV SRVpHV FHUWDLQVFDVWKpRULTXHVLOIDXGUDLWVDYRLUJpUHU
'HPrPHLOQHIDXWVXUWRXWSDVFRQVDFUHUWURSGH VRQVWUHVVHWVDORFXWLRQFRQWU{OHUVDJHVWXHOOH
WHPSV j OD UpSRQVH G
XQH TXHVWLRQ SRXU ODTXHOOH HW VXUWRXW SHVHU VHV PRWV FDU XQ PRW SURQRQFp
RQQ
DSDVGHUpSRQVHSUpFLVHRXFHUWDLQHTXLWWH SHXW GpFOHQFKHU XQH VpULH GH TXHVWLRQV DÀQ
j\UHYHQLUSOXVWDUG G
DIÀQHU OD SHQVpH GX FDQGLGDW

(QFRUHXQHIRLVODJHVWLRQGXWHPSVHVWXQIDFWHXU $ FH WLWUH LO HVW QpFHVVDLUH G

XWLOLVHU GHV PRWV
FOp GH VXFFqV HQ FH VHQV TXH SOXV XQH TXHVWLRQ WHFKQLTXHV FRXUDQWV HW pYLWHU DX PLHX[ OHV
HVW ORQJXH RX G
XQ FDUDFWqUH SURIHVVLRQQHO H[SUHVVLRQVVDYDQWHVSRXUQHSDVVHUHWURXYHUj
SRLQWXSOXVHOOHVHWURXYHFKDUJpHGHSRLQWV/H MXVWLÀHU OHXU VHQV pW\PRORJLTXH
WUDLWHPHQW GHYUD rWUH DGDSWp DX FDV G
HVSqFH /DQRWDWLRQHWOHFRUULJpW\SH
/D QRWH pWDQW SURSRUWLRQQHOOH DX WHPSV GH 7RXW VXMHW VpOHFWLRQQp GRLW FRPSRUWHU XQH
WUDLWHPHQWXQFDQGLGDWPR\HQGRLWFRQVDFUHU VROXWLRQ GH OD SDUW GH VRQ DXWHXU
jPQSRXUO
REWHQWLRQG
XQSRLQW8QHTXHVWLRQ
&HWWH VROXWLRQ Q
HVW SDV V\VWpPDWLTXHPHQW
YDODQWGRLWrWUHWUDLWpHHQKPQDXSOXV
OH FRUULJpW\SH FDU XQH UpYLVLRQ JpQpUDOH GH
(QÀQ LO QH IDXGUDLW DEVROXPHQW ULHQ ODLVVHU DX OD FRUUHFWLRQ HVW IDLWH SDU OH MXU\ WRWDOHPHQW
KDVDUG7RXWHVOHVPDWLqUHVVHYDOHQWHWFKDFXQH FRPSRVp G
H[SHUWVFRPSWDEOHV GLSO{PpV HQ
DVRQORWGHUpXVVLWH&HQ
HVWSDVSDUFHTX
XQH ELQ{PHDYHFGHVXQLYHUVLWDLUHVHVTXDOLWpGHUDQJ
TXHVWLRQVXUXQWKqPHSUpFLVDpWpGRQQpHHQ1 PDJLVWUDO
SRXUTX
HOOHQHSXLVVHSDVUHVVXUJLUHQ1,O\D
$ O
LVVXH G
XQH FRQFHUWDWLRQ XQ FRUULJpW\SH
GHVPDWLqUHVWHFKQLTXHVUpFXUUHQWHVTXLSHXYHQW
RIÀFLHO HVW pWDEOL DYHF XQ EDUqPH GH QRWDWLRQ
VH SUpVHQWHU VRXV IRUPH UpPDQHQWH GDQV XQH
GLVFXWpSRLQWSDUSRLQWGDQVOHEXWGHQHSDVOpVHU
SDUWLH GRQQpH GX VXMHW
OHV FDQGLGDWV
A l'oral :
8QH TXHVWLRQ GDQV OH VXMHW MXJpH SDU OH MXU\
6HXOV OHV FDQGLGDWV DGPLV j O
pSUHXYH pFULWH GLIÀFLOH LQFRPSUpKHQVLEOH LQFRUUHFWH RX
SRXUURQW VH SUpVHQWHU DX[ pSUHXYHV RUDOHV LQDGDSWpH HVW V\VWpPDWLTXHPHQW UHWLUpH GX
0DLV WRXV OHV FDQGLGDWV DGPLV j O
pFULW QH VRQW EDUqPHGHQRWDWLRQHWVHVQRWHVVHURQWDWWULEXpHV
SDV V\VWpPDWLTXHPHQW GLSO{PpV j O
LVVXH GHV j XQH DXWUH TXHVWLRQ GH OD SDUWLH GX VXMHW ,O
pSUHXYHV RUDOHV HQ HVW GH PrPH ORUVTX
XQH TXHVWLRQ VXSSRVH
/HVpSUHXYHVRUDOHVVRQWWRXWDXVVLUHGRXWDEOHV XQH RX SOXVLHXUV VROXWLRQV WRXWHV OHV VROXWLRQV
TXH O
pSUHXYH pFULWH FDU HOOHV WRXFKHQW j SUpVHQWpHV SDU OHV FDQGLGDWV VHURQW SULVHV HQ
XQH PXOWLWXGH GH GLVFLSOLQHV QpFHVVLWDQW XQH FRQVLGpUDWLRQ HW QRWpHV GH OD PrPH PDQLqUH
FRQQDLVVDQFH WUDQVYHUVDOH HW PXOWLGLVFLSOLQDLUH (QÀQ OD FRPSWDELOLWp Q
pWDQW SDV XQH VFLHQFH
/H MXU\ WHQWH SDUIRLV GH SRXVVHU OHV FDQGLGDWV H[DFWH OH GLVSRVLWLI GH OD FRUUHFWLRQ REpLW j XQ
YHUV OHXU GHUQLHU UHWUDQFKHPHQW HQ SRVDQW FRQVHQVXVTXLQHSURÀWHTX
DX[FDQGLGDWV D\DQW
GHV TXHVWLRQV GH SOXV HQ SOXV DSSURIRQGLHV DÀQ IRXUQLV OHV HIIRUWV QpFHVVDLUHV SRXU PpULWHU OH
G
pYDOXHU OHXU QLYHDX UpHO 0DLV DXVVL HQ YXH VXFFqV
GH GRQQHU XQH GRXEOH FKDQFH DX FDV R XQH GHV %RQQHFKDQFHHWSOHLQVXFFqV
TXHVWLRQV Q
D SDV FRQQXH GH UpSRQVH SUpFLVH
/j HQFRUH LO HVW VpULHXVHPHQW UHFRPPDQGp GH 0$EGHOD]L]+$77$%
IDLUH GHV ÀFKHV WHFKQLTXHV GH V\QWKqVH SDU Expert-comptable diplômé
et commissaire aux comptes
PDWLqUHHWGHPpPRULVHUWRXVOHVJUDQGVDVSHFWV
UHOHYDQW GH OD SURIHVVLRQ HW GH OD PDWLqUH
2XWUH OHV FRQQDLVVDQFHV WHFKQLTXHV GDQV

Revue N°4 45
 ‫‪ - 4‬تأهيل الموارد (‬
‫الب)ية‬ ‫ـ‪ !  !,‬الفقه (اســمي؛‬‫‬
‫ـذا‪ 0‬لمنابــع العمل المـ ‬
‫‬ ‫‪4‬‬
‫الــ اء الـ ‬
‫اســمية تعتمــد  ! تأهيــل المــوارد‬ ‫‪ - 3‬عــدم كفايــة ;‬
‫ تـزال المصــارف (‬ ‫ـ‪5‬‬
‫المنظمــة للتنســيق العمـ ‬ ‫اليــات‬
‫الب‪I‬يــة عــ‪ 5‬جهــود متفرقــة (كســاب منســوبيها‬ ‫‪4‬‬ ‫اســمي بالرغــم من‬ ‫‬ ‫‬
‫ـ‪( !,‬‬ ‫بـ ـ‪ E‬مؤسســات العمــل المـ ‬
‫مقــدارا كافيــا مــن المعرفــة بخصوصيتهــا‪ ،‬مــن خــل‬ ‫وجــود المؤسســات الداعمــة عــ‪ 5‬النطــاق العلمــي؛‬
‫فــ ة‬‫الــ‪ y‬بــدأت منــذ ‬ ‫المعاهــد الم‪,‬فيــة العامــة ‬ ‫‪ - 4‬عــدم مواكبــة آليــات ضبــط  ‬
‫الــ ام ‪4‬‬
‫‬ ‫ال‪I‬عــي‪،‬‬
‫اســمية  !‬‫ـ ة بــإدراج التدريــب عــ‪ 5‬الم‪,‬فيــة (‬‫وجـ  ‬
‫مــن حيــث الكــم أو الكيــف‪ ،‬نظــرا للنمــو ال‪I‬يــع‬
‫واردن‬‫اهتماماتهــا ! البحريــن والكويــت وامــارات ‪r‬‬
‫(‬ ‫‬ ‫اســمية‪ ،‬دون أن يصحــب ذلــك‬ ‫للمؤسســات الماليــة (‬
‫;‬
‫وســورية والســودان‪ .‬ولــم تحــظ حـ ـ‪ y‬ان بمــا يتوافــر‬ ‫;‬ ‫‬
‫ـكا! والهــدف مــن تلــك اليات‪ ،‬ســواء‬ ‫إيجــاد العــدد الـ ‬
‫للمصــارف التقليديــة مــن وجــود كليــات متخصصــة‬ ‫ال‪I‬عيــة‪ ،‬أو إدارات‬ ‫كانــت تتمثــل ! هيئــات الرقابــة ‪4‬‬
‫اســمية‬ ‫لهــا‪ ،‬وترتــب هــذا عــ‪ 5‬اعتمــاد المصــارف (‬ ‫‬
‫الخارجيــ‪.E‬‬ ‫ال‪I‬عــي‪ ،‬أو المر  ‬
‫اجعــ‪E‬‬ ‫التدقيــق ‪4‬‬
‫بخــ ة م‪,‬فيــة تقليديــة ‬
‫كثــ ا مــا‬ ‫‬
‫مؤهلــ‪| E‬‬ ‫عــ‪5‬‬
‫ـ تواجــه المصــارف‬ ‫‬
‫‬
‫تنجــح الــدورات التدريبيــة ! تحويلهــا وتطويرهــا بمــا‬ ‫ثانيــا‪ :‬التحديــات الخارجيــة الـ ‬
‫اســمي‪.‬‬ ‫‬ ‫ا!ســمية‬ ‫‬
‫المــ‪( !,‬‬
‫‬ ‫يتــءم مــع احتياجــات العمــل‬
‫اســمية‬‫إن البيئــة الخارجيــة تفــرض عــ‪ 5‬المصــارف (‬
‫خاتمة‬
‫أن تواجــه تحدياتمختلفــة‪:‬‬
‫اســمية هــي‬ ‫لقــد اتضــح لنــا أن المصــارف (‬ ‫‬
‫القوان‬ ‫‪ - 1‬تحدي‬
‫مؤسســات حديثــة إذا مــا قورنــت بالتاريــخ الطويــل‬
‫اســمية مــن عــدم‬ ‫تعــا‪4 0‬‬
‫أكــ المصــارف (‬ ‫‬ ‫حيــث‬
‫للبنــوك التقليديــة‪ ،‬ومــع ذلــك أثبتــت انتشــارها‬ ‫‬
‫واقبــال  ‬ ‫‬ ‫ـ‪ E‬البنــوك لمراعــاة خصوصيــة المــ‪,‬ف‬ ‫تطويــر قوانـ  ‬
‫الم ايــد عــ‪ 5‬خدماتهــا‬ ‫ال‪I‬يــع ! العالــم (‬
‫وهــذا لوجــود حاجــات م‪,‬فيــة كامنــة لــم تشــبعها‬ ‫اســمي مــن حيــث خضوعــه لنصــوص قانونيــة‬ ‫(‬
‫‪4‬‬ ‫‬ ‫‬
‫المصــارف التقليديــة تتمثــل  ! وجــود عــدد كبـ ـ مــن‬ ‫تتعــارض مــع ال امــه ال‪I‬عــي‪.‬‬
‫اســمية‪،‬‬ ‫ال‪I‬يعــة (‬ ‫يل مــون بتعليمــات ‪4‬‬ ‫المســلم‪  E‬‬
‫‬ ‫المعاي‪ #‬المحاسبية‬
‫‬ ‫‪ - 2‬تحدي‬
‫ورغــم أنهــا نشــطت  ! بيئــة غـ ـ مئمــة مــن حيــث‬ ‫حيــث عملــت البنــوك المركزيــة عــ‪ 5‬إلــزام البنــوك‬
‫واوضــاع اقتصاديــة‬ ‫وانظمــة والظــروف ‪r‬‬ ‫ـ‪r E‬‬ ‫القوانـ  ‬
‫عمومــا بمعايـ ـ المحاســبة الدوليــة‪ ،‬أو اشــتقت منهــا‬
‫واداريــة والسياســية القائمــة  !‬ ‫واجتماعيــة (‬ ‫معايــ محليــة  تخــرج  ! جوهرهــا‬ ‫بعــض البــد‬
‫‬
‫اســمية‪ ،‬إ أنهــا تنمــو بشــكل يــع‬ ‫المجتمعــات (‬ ‫اســمية وجدت نفســها‬
‫‬ ‫عنهــا‪ ،‬ولمــا قامــت المصــارف (‬
‫والــدو‚‬
‫‬ ‫المحــ‪5‬‬
‫‬ ‫المســتوي‪E‬‬
‫‬ ‫عــ‪5‬‬ ‫بالمعايــ المحاســبية‬ ‫الــزام‬
‫‬ ‫تحــت طائلــة ذلــك (‬
‫ـ‪ y‬تربــو عن‬ ‫‬
‫اســمية الـ ‬ ‫و شــك أن تجربــة المصــارف (‬ ‫المعايــ منافيــة‬
‫‬ ‫حــ‪ E‬أن بعــض تلــك‬ ‫الدوليــة‪  ! ،‬‬
‫‪r‬‬ ‫‬ ‫‪r‬‬
‫اربعــة عقــود لهــا إيجابياتهــا وســلبياتها المتعــددة‬ ‫ـ‪ p‬الــذي‬ ‫‪4‬‬
‫لحــكام ال‪I‬عيــة مثــل معيــار التأجـ ـ التمليـ ‬
‫باعتبارهــا عمــ ‪4‬ب‪I‬يــا قابــ للخطــأ والصــواب‬ ‫اجــارة‪.‬‬
‫يخلــط أحــكام البيــع مــع (‬
‫وللنجــاح والفشــل‪ ،‬كمــا أننــا نعتقــد أن ســد الفجــوات‬ ‫‪ - 3‬التنميط المستندي‬
‫ـ‪ E‬مــا ينبغــي أن يكــون ومــا هــو كائــن‬ ‫والمفارقــات بـ  ‬
‫اســمية يرتبــط ببعــض التدابـ ـ ‬ ‫‬ ‫تختلــف مســتندات عمليــات المصــارف (اســمية‬
‫! مسـ ـ ة المصــارف (‬ ‫اختفــا كبـ ـ ا بـ  ‬
‫اوليــات‬ ‫الــ‪ y‬يمكــن اعتبارهــا مــن أولويــة ‪r‬‬ ‫‬ ‫ـ‪ E‬المؤسســات المالية‪ ،‬وليــس المقصود‬
‫الجــادة ‬ ‫اختــف الصياغــة فهــذا أمــر طبيعــي‪ ،‬إذ لــكل مؤسســة‬
‫الكثــ ‬
‫‬ ‫عــ‪ 5‬حســاب التكاثــر الكمــي الــذي يعتقــد‬ ‫مستشــاروها ‪4‬‬
‫ـ ام هــذه‬ ‫ـ‪ E‬أنــه لــم يعـ |ـ عــن مــدى الـ  ‬ ‫مــن الباحثـ  ‬ ‫ال‪I‬عيــون والقانونيــون الذيــن يتولــون‬
‫المصــارف بأسســها النظريــة‪.‬‬ ‫تجديــد المبــادئ واختيــار الصيغــة‪ ،‬إنمــا المحظــة‬
‫‬ ‫حــول التفــاوت الجوهــري مــن حيــث اســتيفاء بعــض‬
‫شو! بورقبة‬ ‫د‪ .‬الدكتور ‬ ‫المســتندات لــكل المتطلبــات العمليــة ونقصهــا‪.‬‬

‫‪46‬‬ ‫‪Revue‬‬ ‫‪N°4‬‬

 ‫البنــك النشــاط اجتماعــي بالدرجــة ‪r‬‬
‫او‚) (‪.‬‬
‫‪10‬‬
‫امــوال‪ ،‬وحفــظ المدخــرات‪ ،‬واســتثمار‪ ،‬وأن‬ ‫‪r‬‬
‫ا!سمية‬
‫ثانيا‪ :‬تطور المصارف ‬ ‫اســم ‪ !  -‬المشــاريع اقتصاديــة‬ ‫‬
‫اســتثمار ! (‬
‫كالتجــارة والصناعــة‪ -‬يقــوم عــ‪ 5‬مبــدأ المشــاركة  !‬
‫جــاء اهتمــام بإنشــاء مصــارف تعمــل وفقــا ‪r‬حــكام‬ ‫الربــح والخســارة( ) (‪.‬‬
‫اســمية  ! توصيــات مؤتمــر وزراء خارجيــة‬
‫‪6‬‬

‫ال‪I‬يعــة (‬ ‫‪4‬‬
‫‬
‫الثا‪ :6‬نشأة وتطور المصارف‬
‫اســمية بمدينــة جــدة بالمملكــة العربيــة‬ ‫الــدول (‬ ‫المحور ‬
‫الســعودية عــام ‪1973‬م‪ ،‬حيــث ورد النــص عــ‪5‬‬ ‫اسمية‬
‫‪8‬‬
‫اســمية‪،‬‬‫دو‚ للــدول (‬
‫‬ ‫ورة إنشــاء مــ‪,‬ف إســمي‬
‫وجــاء أول بنــك إســمي متكامــل يتعامــل وفقــا ‪r‬حكام‬ ‫ا!سمية‬
‫أو!‪ :‬نشأة المصارف ‬
‫د‪0‬‬ ‫‬ ‫‪4‬‬
‫اســمية عام ‪1975‬م والمتمثــل ! بنك | ‬ ‫ال‪I‬يعــة (‬ ‫يــرى حســن صــادق حســن أن ســبب نشــأة المصــارف‬
‫اســمي) (‪ ،‬ثــم تــوا‚ بعــد ذلــك إنشــاء المصــارف‬ ‫ديــ‪ y‬بحــت وشــعور‬ ‫‬
‫(‬ ‫‪11‬‬
‫اســمية كان نتيجــة لدافــع ‬ ‫(‬
‫‪4‬‬
‫اســمية لتصــل إ‚ أكــ مــن ‪650‬بنــك عــ‪ 5‬مســتوى‬ ‫(‬ ‫اســمية أن المصــارف‬ ‫الغالبيــة العظمــى مــن البــد (‬
‫‪4‬‬
‫العالــم بحجــم أعمــال يصــل إ‚ أكــ مــن‪ 2000‬مليــار‬ ‫الموجــودة قائمــة عــ‪ 5‬التعامــل بالربــا) (‪ ،‬وجــاءت‬
‫‪7‬‬

‫ـ‪ p‬عــام ‪2016‬م‪ ،‬وهــذا بخــف فــروع أو‬ ‫دور أمريـ ‬ ‫اســمية‪ ،‬أو كمــا تســمى‬ ‫فكــرة إنشــاء المصــارف (‬
‫‬
‫اســمية ! المصــارف‬ ‫مــا يعــرف بنوافــذ للمعامــت (‬ ‫أيضــا ببنــوك خاليــة مــن الفائــدة نتيجــة للصحــوة‬
‫التقليديــة عــ‪ 5‬مســتوى العالــم‪.‬‬ ‫الــ‪ y‬يمكــن إرجاعهــا إ‚ الخمســينات مــن‬ ‫‬
‫اســمية ‬ ‫(‬
‫المحــور الثالــث‪ :‬التحديــات <‬ ‫اســ جعت بعــض الــدول‬ ‫الع‪I‬يــن‪ ،‬عندمــا ‬ ‫القــرن ‪4‬‬
‫الــ= تواجــه‬‫‬ ‫اســمية ســيادتها الوطنيــة‪ ،‬ويــرى بعــض الباحثـ  ‬
‫ـ‪E‬‬ ‫(‬
‫اســمية‬ ‫المصــارف ‪8‬‬ ‫‬
‫أن أول محاولــة (نشــاء مــ‪,‬ف إســمي كان ! أواخــر‬
‫اســمية إ‚‬
‫تنقســم التحديــات للســوق الم‪,‬فيــة (‬ ‫الع‪I‬يــن  ! منطقــة ريفيــة  !‬
‫الخمســينات مــن القــرن ‪4‬‬
‫داخليــة وخارجيــة) (‪:‬‬ ‫‪12‬‬
‫;‬
‫باكســتان‪ ،‬وإن لــم يكــن لهــا أثــر بــاق ان) (‪،‬ويــرى‬
‫‪8‬‬

‫‬
‫الــ تواجــه المصــارف‬
‫أو!‪ :‬التحديــات الداخليــة ‬ ‫آخــرون أن أول محاولــة (نشــاء بنــك إســمي تعــود‬
‫ا!ســمية‬‫‬ ‫إ‚‪ 25‬يوليــو ‪،1963‬حيــث تــم إنشــاء مــا يســمى ببنــوك‬
‫ليــس المقصــود بالتحديــات الداخليــة أنهــا محليــة‬ ‫ادخــار المحليــة مــن طــرف أحمــد النجــار الــذي‬
‫المانيــة‬‫اســتوحى فكرتهــا مــن بنــوك التوفــ الشــعبية ‪r‬‬
‫إقليميــة‪ ،‬بــل المــراد أنهــا مــن داخــل الصناعــة‬ ‫‬
‫الم‪,‬فيــة‪ ،‬وتشــمل التحديــات الداخليــة عــدة عوامــل‬ ‫ولقــد أقيمــت بمحافظــة الدقهليــة بمركــز ميــت غمــر‬
‫عديــدة أهمهــا‪:‬‬ ‫بجمهوريــة مــ‪ ,‬العربية‪،‬حيــث اســتمرت هــذه‬
‫‬ ‫حــوا‚ ثــث ســنوات) (‪ ،‬وبعــد ذلــك تــم‬ ‫‬
‫‬ ‫التجربــة‬
‫اسمي‪،‬ســواء‬ ‫الم‪( !,‬‬
‫‬ ‫‪ -1‬محدوديــة التوعيــة بالعمل‬
‫إنشــاء بنــك نــا اجتماعــي حيــث يعــد أول بنــك‬
‫عــ‪ 5‬مســتوى عامــة النــاس أو خاصتهــم بمــا فيهــم‬
‫ـ‪ E‬عــ‪ 5‬العلــوم ‪4‬‬‫بعــض القائمـ  ‬ ‫ينــص  ! قانــون إنشــائه عــ‪ 5‬عــدم التعامــل بالفائــدة‬
‫ال‪I‬عيــة؛‬
‫الم‪,‬فيــة أخــذا وعطــاء‪ ،‬وقــد كانــت طبيعــة معامت‬
‫‪ - 2‬عــدم اكتمــال التنظـ ـ المئــم للعــ‪ ،,‬بالرغــم مــن‬
‫ـ اتيجية  ! المصــارف (اســمية‪ ،‬بحــث رقــم‬ ‫ـر‪( ،0‬ادارة (اسـ ‬
‫راجــع‪ - :‬عبــد الحميــد عبــد الفتــاح المغـ  |‬
‫‪ϭϬ‬‬

‫اســمي للتنميــة‪ ،‬جــدة‪ ،‬الســعودية‪ ،2004 ،‬ص‪67 :‬؛‬ ‫اســمي للبحــوث والتدريــب‪ ،‬البنــك (‬ ‫‪ ،66‬المعهــد (‬ ‫باســم‪ ،‬ترجمــة وتحقيــق نــزار أباضــة ومحمــد الصبــاغ‪ ،‬دار الفكــر‬ ‫‪ 6‬محمــد حميــد “‪ ،‬التعريــف (‬
‫اردن‪ ،‬ط‪،3‬‬ ‫‪ -‬محمــد عثمــان شــب ‪ ،‬المعامــت الماليــة المعــاة ! الفقــه اســمي‪ ،‬دار النفائــس‪r ،‬‬ ‫المعــا‪ ،‬ســوريا‪ ،2008 ،‬ص‪.189 :‬‬
‫(‬ ‫‬ ‫‬
‫‪ ،1999‬ص‪257 :‬؛‬ ‫اســمية‪ :‬مفهومهــا‪ ،‬نشــأتها‪ ،‬تطورهــا مــع دراســة ميدانيــة عــ‪ 5‬مــ‪,‬ف‬ ‫‪ ϳ‬محمــد بوجــل‪ ،‬المصــارف (‬
‫‪ -‬عبدالرحيم محمود حمدي‪ ،‬تجربة المصارف (اسمية‪ ،‬مجلة المسلم المعا‪ ،‬ع‪ ،1983 ،36‬ص‪.66 :‬‬ ‫إســمي‪ ،‬المؤسســة الوطنيــة للكتــاب‪ ،‬الجزائــر‪ ،1990 ،‬ص‪.12 11- :‬‬
‫ـ‪ E‬النظريــة والتطبيــق‪ ،‬دار النهضــة العربيــة‪،‬‬ ‫‬ ‫‪4‬‬
‫راجــع‪ - :‬محمــود إبراهيــم أو شــادي‪ ،‬البنــوك (اســمية بـ ‬ ‫واســمية‪ ،‬مجلــة جامعــة الملــك عبــد‬
‫ـا–‪ ،‬أصــل وتطــور العمليــات الم‪,‬فيــة التجاريــة (‬ ‫عبدالقــادر شـ ‬
‫‪11‬‬ ‫‪ϴ‬‬

‫القاهــرة‪ ،‬مــ‪ ،2000 ،,‬ص‪49 :‬؛‬ ‫اســمي‪ ،‬م‪ ،21‬ع‪ ،2‬جــدة‪ ،‬الســعودية‪ ،2008 ،‬ص‪.53 - 52 :‬‬ ‫العزيــز‪ :‬اقتصــاد (‬
‫ـ‪ ،!,‬مؤتمــر مســتجدات‬ ‫‬ ‫‬ ‫‪ ϵ‬تقــوم هــذه المصــارف عــ‪ 5‬فكــرة تجميــع المدخــرات مــن أهــل القــرى واســتثمارها  ! ‪4‬‬
‫اســمية ودورهــا ! تعزيــز القطــاع المـ ‬ ‫‪ -‬حســن ســالم العمــاري‪ ،‬المصــارف (‬ ‫م‪I‬وعــات‬
‫ال كــة‪ ،‬دمشــق‪3-2 ،‬‬ ‫|‬ ‫ـه‬‫ـ‬ ‫دل‬ ‫ـة‬‫ـ‬ ‫مجموع‬ ‫ـة‪،‬‬‫ـ‬ ‫والعالمي‬ ‫ـ‪ !  !,‬ســورية  ! ضــوء التجــارب العربيــة‬ ‫‬
‫العمــل المـ ‬
‫بــ‪ E‬البنــك  ‬
‫وبــ‪E‬‬ ‫اســمية وتوزيــع الربــح  ‬
‫اقتصاديــة تنمويــة داخــل القــرى وفقــاً لنظــام المضاربــة (‬
‫تمــوز‪ ،2005 ،‬ص‪5 :‬؛‬ ‫ـوا‚ ‪ 53‬فرع ـاً شــملت ‪ 85000‬مســلم‪ ،‬ولقــد قدمــت‬ ‫‪r‬‬
‫‬ ‫أصحــاب امــوال‪ ،‬ولقــد بلــغ عــدد فــروع البنــك حـ ‬
‫اســمي‪ ،‬ع‪ ،365‬س‪،33‬‬ ‫اســمي‪ ،‬مجلــة رابطــة العالــم (‬ ‫ـ‪( !,‬‬‫‪ -‬أســامة الطنطــاوي‪ ،‬تطــور النظــام المـ ‬ ‫بنــوك ادخــار خدمــات اســتثمارية اجتماعيــة وتعليميــة‪ ،‬ولكــن تنبهــت الحكومــة إ‚ هــذه التجربــة وأدركــت‬
‫أوت ‪ ،1995‬ص‪.27 :‬‬ ‫اســمية وخطرهــا عــ‪ 5‬محاربــة الفكــر الشــيوعي الــذي كان مهيمنـاً عــ‪ 5‬مــ‪ !  ,‬ذلــك الوقــت‪،‬‬ ‫أبعادهــا (‬
‫‪r‬‬
‫‪ ϭϮ‬عبــد الســتار أبوغــدة‪ ،‬بحــوث  ! المعامــت واســاليب الم‪,‬فيــة (اســمية‪ ،‬ج‪ ،10‬مجموعــة |‬
‫ال كــة‬ ‫ولذلــك تدخلــت الحكومــة بــكل ثقلهــا لوضــع حــد لهــذه التجربــة وذلــك عــن طريــق دمــج هــذه المصــارف‬
‫الم‪,‬فيــة‪ ،‬البحريــن‪ ،2009 ،‬ص‪.103-99 :‬‬ ‫ ! مصــارف الدولــة الربويــة‬

‫‪Revue‬‬ ‫‪N°4‬‬ ‫‪47‬‬

 ‫المصارف اسمية‪ :‬الماهية وأهم التحديات‬
‫خب المالية اسمية‬ ‫‬
‫شو! بورقبة أستاذ ‬
‫محا‪ ،‬جامعة سطيف‪ ،1‬‬ ‫د‪ .‬الدكتور ‬

‫التجاريــة وفقا للمبــادئ (اســمية") (‪.‬‬

‫‪3‬‬
‫تمهيد‬

‫أ‬
‫ـ‪5‬‬ ‫صبحــت الم‪,‬فيــة‬
‫ـ‪ :G‬ويعرفهــا وهبــة الزحيـ ‬ ‫‪ - 3‬تعريــف وهبــة الزحيـ ‬
‫‬ ‫‬
‫الــ‪ y‬تلــ م‬‫‬ ‫اســمية حقيقة واقعة‬ ‫(‬
‫الحديثــة ‬
‫‬
‫عــ‪ 5‬أنهــا "المؤسســة الماليــة‬ ‫‪r‬‬ ‫‬
‫اســمية ومبادئهــا ! المعامــت‬ ‫بأحــكام ‪4‬‬
‫ال‪I‬يعــة (‬ ‫ليــس ! حيــاة امــة‬
‫اموال‬ ‫المدنيــة وســيما النقــود وتعتمــد عــ‪ 5‬تجميــع ‪r‬‬ ‫اســمية فحســب‪ ،‬بــل‬ ‫(‬
‫بطــرق ‪4‬عيــة واســتثمارها وتنميتهــا بأســاليب وأدوات‬ ‫ ! جميــع بقــاع العالــم‪ ،‬مقدمــة‬
‫م‪I‬وعــة‪ ،‬لمصلحــة المشـ ـ  ‬
‫ك‪ ،E‬هادفــة إ‚ إعــادة بنــاء‬ ‫‪4‬‬ ‫بذلــك فك ـراً اقتصادي ـاً ذا طبيعــة خاصــة‪ ،‬يختلــف كل‬
‫المجتمــع المســلم وتحقيــق أفــاق التنميــة اقتصاديــة‬ ‫اختــف عــن الفكــر اقتصــادي الشــيوعي المندثــر‬
‫اســمي‬ ‫واجتماعيــة‪ ،‬وتفعيــل متطلبــات التعــاون (‬ ‫أســما‚ الســائد‪ ،‬ولقــد‬
‫‬ ‫أو عــن الفكــر اقتصــادي الر‬
‫ال‪I‬عيــة") (‪.‬‬ ‫اصــول ‪4‬‬
‫‪4‬‬
‫بحســب ‪r‬‬ ‫أصبحــت هــذه المصــارف واقعـاً ملموسـاً تجــاوز إطــار‬
‫التواجــد إ‚ آفــاق التفاعــل والتعامــل بايجابيــة مــع‬
‫مــن خــل التعاريــف الســابقة يمكــن أن نســتنتج أن‬ ‫مشــكت العــ‪ ,‬الـ ـ‪ y‬يواجههــا عالــم اليــوم‪r ،‬‬
‫امــر‬
‫اســمية هــي تلــك المؤسســات الماليــة‬ ‫‬
‫المصــارف (‬ ‫الــذي يســتدعي منــا التعــرف عــ‪ 5‬مفهومهــا ونشــأتها‬
‫ـ‪ y‬تقــوم بالمعامــت الم‪,‬فيــة والماليــة والتجاريــة‬ ‫الـ ‬ ‫‬
‫‬ ‫الــ‪y‬‬
‫احاطــة بأهــم التحديــات ‬ ‫وتطورهــا وكذلــك (‬
‫اســمية‪،‬‬ ‫ال‪I‬يعــة (‬ ‫وأعمــال اســتثمار وفقـاً ‪r‬حــكام ‪4‬‬ ‫‬
‫ـ‪ y‬تعتمدهــا‬ ‫باضافــة إ‚ صيــغ التمويــل الـ ‬ ‫تواجههــا‪( ،‬‬
‫وذلــك فيمــا يخــص عــدم التعامــل بالفائــدة الربويــة‬ ‫اســمية‪.‬‬ ‫المصــارف (‬
‫أخــذاً وعطــاء‪ .‬ونظ ـرا لهــذه الطبيعــة المتفــردة لهــذه‬ ‫‪A‬‬
‫المؤسســات فقــد أطلقــت عليهــا أســماء عديــدة مثــل‬ ‫اسمية‬ ‫المحور اول‪ :‬ماهية المصارف ‪8‬‬
‫بنــوك المشــاركة وبنــوك التمويــل البديــل وحـ ـ‪ y‬بنــوك‬ ‫ا!سمية‬
‫أو!‪ :‬تعريف المصارف ‬
‫‪ r‬‬
‫ـ!‪.‬‬
‫التمويــل اخـ ‬ ‫‪ - 1‬تعريــف أحمــد النجــار‪ :‬يعــرف أحمــد النجــار‬
‫ومعلــوم أن أحمــد النجــار اســتقى فكــرة بنــوك ادخار‬ ‫اســمية عــ‪ 5‬أنهــا "مؤسســات ماليــة‬ ‫البنــوك) ( (‬ ‫‪1‬‬

‫ـ‪ُ y‬طبقــت  ! ميــت غمــر مــن ‪1963‬م إ‚‬ ‫‬

‫المحليــة‪ ،‬الـ ‬ ‫‪r‬‬
‫م‪,‬فيــة لتجميــع امــوال وتوظيفهــا بمــا يخــدم بنــاء‬
‫أيضــا‪ .‬يقــول أحمــد‬ ‫‪r‬‬
‫‪1967‬م‪ ،‬مــن التجربــة المانيــة ً‬ ‫اســمي وتحقيــق عدالــة التوزيــع‬ ‫مجتمــع التكامــل (‬
‫ـ‪y‬‬ ‫‬ ‫‬ ‫‬ ‫‬
‫ـ‪ y‬أضــاءت ! ذهـ ‬ ‫النجــار‪" :‬لقــد كانــت البارقــة الـ ‬ ‫اســمي") (‪.‬‬ ‫‪2‬‬
‫ووضــع المــال ! المســار (‬
‫الطريــق (مكانيــة تكويــن منشــأة اقتصاديــة إســمية‬
‫تبــدأ المسـ ـ ة الطويلــة (يجــاد اقتصادإســمي وســط‬ ‫يحــظ مــن خــل هــذا التعريــف عــ‪ 5‬أنــه تعريــف‬
‫ســائدا‪،‬‬ ‫أســما‚ الربــوي الــذي كان‬ ‫اقتصــاد الر‬ ‫عــام لــم يتضمــن قضيــة جوهريــة تتمثــل  ! عــدم‬
‫ً‬ ‫‬
‫الــ‪ y‬تشــغلها بنــوك ادخــار‬ ‫‬ ‫‬ ‫‬ ‫التعامــل بالربــا أخــذاً وإعطــا ًء‪.‬‬
‫هــي المكانــة والم لــة ‬ ‫‪r‬‬
‫ـ‪ y‬لمســتها عندمــا كنــت أحـ ـ‪ ,‬لدرجــة‬ ‫‬
‫المانيــة‪ ،‬والـ ‬ ‫‪- 2‬تعريــف ســامي حمــود‪ :‬يعرفها ســامي حمــود بأنهــا "أي‬
‫الدكتــوراه‪ ،‬ومــا توصلــت إليــه هــذه البنــوك مــن‬ ‫مؤسســة تقــوم بتقديــم الخدمــات الم‪,‬فيــة عــ‪ 5‬أســاس‬
‫ـا‪ 0‬ادخــار‪ ،‬ومــا يرتبــط بــه مــن‬ ‫‪ r‬‬ ‫غـ ـ ربــوي وتـزاول فتح الحســابات الجاريــة‪ ،‬وقبــول الودائع‬
‫تعويــد الشــعب المـ ‬
‫تقديــر وضبــط وتخطيــط للمســتقبل") (‪.‬‬
‫‪5‬‬ ‫اســتثمارية ســتخدامها  ! نطاق أنظمة الســيولة الســائدة‬
‫الم‪I‬وعــات‬‫إ‚ جانــب م ـوارد المــ‪,‬ف الماليــة  ! تمويــل ‪4‬‬
‫ويــرى محمــد حميــد “ أن نشــاط المصــارف بشــكل‬
‫عــام ينقســم إ‚ ثــث وظائــف أساســية ‪:‬نقــل‬
‫تعــ‪" y‬صنــدوق  ‬
‫متــ‪ E‬لحفــظ النفائــس"‬ ‫‬ ‫ايطاليــة "‪ "Banca‬‬
‫والــ‪ y‬‬
‫‬ ‫‪ 1‬ترجــع كلمــة بنــك إ‚ أصــل الكلمــة (‬
‫اســمية‪ ،‬دراســة أعدتهــا‬‫اســمية‪ ،‬تشــجيع وتنظيــم ومراقبــة المصــارف (‬
‫الــدو‚ للبنــوك (‬ ‫اتحــاد‬
‫‪( ϯ‬‬ ‫وتعــ هاتــان الكلمتــان عــن الوظيفتــان‬
‫|‬ ‫لشــخص‪ E‬أو ‪4‬‬
‫أكــ "‪،"Bench‬‬ ‫‬ ‫"‪ ،"Chest‬وكذلــك مقعــد طويــل‬
‫‬ ‫اساســيتان للبنــوك‪ ،‬حيــث تعــ الكلمــة ‪r‬‬
‫‪r‬‬
‫اســمية‪ ،‬الريــاض‪ ،‬الســعودية‪ ،1980 ،‬ص‪.16 :‬‬‫خــ اء المصــارف (‬ ‫لجنــة |‬ ‫او‚ "‪"Chest‬عــن وظيفــة الحمايــة‪ ،‬أي المــكان الــذي يحتفــظ فيــه‬ ‫|‬
‫الزحي‪ ،5‬المعامت المالية المعاة‪ ،‬دار الفكر‪ ،‬دمشق‪ ،‬سورية‪ ،2003 ،‬ص‪.516 :‬‬ ‫‬ ‫‪ ϰ‬وهبة‬ ‫بــكل مــا هــو ذو قيمــة مثــل‪ :‬الذهــب والمجوهــرات‪ ،‬والكلمــة الثانيــة "‪ "Bench‬تعـ |ـ عــن وظيفــة المعامــت‬
‫ـار‪ ،‬حركــة البنــوك اســمية‪ :‬حقائــق ‪r‬‬
‫اصــل وأوهــام الصــورة‪4 ،‬كــة سـ |ـ ينت‪ ،‬القاهــرة‪،‬‬ ‫‪ ϱ‬أحمــد النجـ‬ ‫بـ  ‬
‫ـ‪ E‬البنــك وعمئــه‬
‫(‬
‫‪ ،1993‬ص‪.32 :‬‬ ‫اسمية‪ ،‬مجلة المسلم المعا‪ ،‬ع ‪ ،24‬ب وت‪،‬لبنان‪ ،1982 ،‬ص‪.63 :‬‬ ‫‪ Ϯ‬أحمد النجار‪ ،‬المصارف (‬

‫‪48‬‬ ‫‪Revue‬‬ ‫‪N°4‬‬

Cité des 498 Logements Bt 08 N°01 Hai El Djorf - Bab Ezzouar, Alger
Tél./ Fax : 021 24 14 28 / 021 24 76 65 / 021 24 89 99
E-mail : contact@onca.dz • Site web : www.onca.dz