E.S.P.E.M.E.

1ère ANNEE

Chargés de cours : Mme BARBRY

Mme DOUZENEL
M. DUPIRE
M. COLEY

INTRODUCTION A L’ANALYSE
FINANCIERE

SEANCE N° 3 – T.D. non noté

ANNEE UNIVERSITAIRE 2006 – 2007

B. BARBRY, F. DOUZENEL, D. DUPIRE, G. COLEY : Introduction à l’analyse financière

CAS N° 1 : ENTREPRISE SATURNIN.

Vous êtes comptable dans l’entreprise Saturnin qui est un grossiste en tissus. Vous disposez
des documents suivants libellés en euros :
Saturnin CIC Tissumode
Fact. 1312 Doit : Vala Fact. 7523 Doit : Saturnin
Le 10.11. N° 5896 Le 14.11.

Montant : 210,00
Tissu Picasso 5 000,00 Tissus Monet 2 500,00
Ordre :
Tissus Renoir 1 500,00
Net à payer 5 000,00 Entretien véhicule

Date : 13.11. Net à payer 4 000,00

à 30 jours fin de
mois

Pièce de caisse n° 17 CIC Pièce de caisse n° 20

Date : 12.11. N° 5897 Date : 15.11.

Recettes Montant : 710,00 Recettes

Dépenses 120,00 Ordre : Dépenses 55,00

Objet : timbres postaux Prime d’assurance Objet : timbres fiscaux

Date : 13.11.
CIC
Pièce de caisse n° 18 CIC Saturnin
Le 15.11.
Date : 12.11. N° 5898

Recettes Montant : 950,00 Intérêts sur découvert 300,00

Dépenses 20,00 Ordre : Commissions diverses 50,00

Objet : pourboire livreur Salaire vendeur Net à votre débit 350,00

Date : 15.11.
Saturnin
Fact. 1313 Doit : Axail
Pièce de caisse n° 19
Le 16.11.
Date : 14.11.
Tissus Renoir 7 500,00
Recettes 225,00

Dépenses
Net à payer 7 500,00
Objet : vente tissus Monet Réglé par chèque le
jour même

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@ Travail à faire :

1) Pour chaque document, préciser à l’aide de l’annexe 1 quelle est la ressource et quel
est l’emploi.

2) Présenter le compte de résultat de l’entreprise Saturnin au 16/11 à l’aide de l’annexe

2.

3) A l’aide de l’annexe 3, présenter le compte de résultat en liste, en faisant notamment

apparaître le résultat d’exploitation, le résultat financier, le résultat courant avant
impôt, le résultat exceptionnel et le résultat de l’exercice.

CAS N° 2 : ENTREPRISE TIGROU.

Voici la liste alphabétique des comptes de l’entreprise TIGROU arrêtés au 31/12/N

(montants en euros) :

Banque 28 500 Installations techniques, matériel et outillage 80 000

Brevets 50 000 Mobilier de bureau 45 750
Caisse 2 500 Organismes sociaux 17 000
Capital 550 000 Personnel 34 000
Chèques postaux 13 000 Réserves 85 000
Clients 17 000 Résultat 72 000
Constructions 500 000 Stock de marchandises 40 000
Emprunt 360 000 Terrains 200 000
Fonds commercial 180 000 Titres de placement 11 250
Fournisseurs 50 000

@ Travail à faire :

Présenter le bilan de l’entreprise TIGROU au 31/12/N (annexe 4).

CAS N° 3 : ENTREPRISE PROLAB.

L’entreprise « PROLAB » est constituée par un apport de 50 000 € versés en banque. Au

cours de l’exercice N, les opérations suivantes sont réalisées :

1) achat d’un terrain par chèque bancaire : 10 000 € ;

2) achat d’une construction par chèque bancaire : 40 000 € ;
3) achat à crédit d’un matériel informatique : 10 000 € ;
4) achat de marchandises à crédit : 30 000 € ;
5) emprunt auprès de la banque : 20 000 € versés sur le compte bancaire ;
6) vente de marchandises à crédit : prix de vente 60 000 € ;
7) frais de publicité réglés par chèque bancaire : 500 € ;
8) règlement des salaires par virement bancaire : 1 000 € ;
9) les constructions ont été amorties pour 500 € et le matériel informatique pour 1 000 € ;
10) annuité de remboursement de l’emprunt bancaire : 1 500 € (nominal : 1 000 € ; intérêts :
500 €).

@ Travail à faire :

1) Compléter le tableau de variation des postes du bilan (annexe 5), puis présenter le
bilan au 31/12/N (annexe 6). Noter que le stock de marchandises est nul au 31/12/N ;

2) Présenter le compte de résultat de l’entreprise PROLAB au 31/12/N (annexe 7).

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ANNEXE 1 : Analyse des pièces comptables de l’entreprise Saturnin.

Désignation
RESSOURCES EMPLOIS
document

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ANNEXE 2 : COMPTE DE RESULTAT (SYSTEME DEVELOPPE) DE L’ENTREPRISE « Saturnin » AU 16/11/N

Exercice N Ex. N-1 Exercice N Ex. N-1
CHARGES (hors taxes) Totaux Totaux PRODUITS (hors taxes) Totaux Totaux
partiels partiels partiels partiels
Charges d’exploitation Produits d’exploitation
Coût d’achat des marchandises vendues dans l’exercice ................ ................ Ventes de marchandises ................ ................ ................
§ Achats de marchandises ................
§ Variation des stocks de marchandises ................ Production vendue ................ ................
Consommations de l’exercice en provenance de tiers ................ ................ § Ventes ................
§ Achats stockés d’approvisionnements : § Travaux ................
- matières premières ................ § Prestations de services ................
- autres approvisionnements ................
§ Variation des stocks d’approvisionnements ................ Montant net du chiffre d’affaires ................ ................ ................
§ Achats de sous-traitances ................ Dont à l’exportation : .....................
§ Achats non stockés de matières et fournitures ................
§ Services extérieurs : Production stockée ................ ................
- personnel extérieur ................ § En-cours de production de biens ................
- loyers en crédit bail ................ § En-cours de production de services ................
- autres ................ § Produits ................
Impôts, taxes et versements assimilés ................ ................
§ Sur rémunérations ................ Production immobilisée ................ ................ ................
§ Autres ................ Produits nets partiels sur opérations à long terme ................ ................ ................
Charges de personnel ................ ................ Subventions d’exploitation ................ ................ ................
§ Salaires et traitements ................
§ Charges sociales ................ Reprises sur dépréciations, provisions (et amortissements) ................ ................ ................
Dotations aux amortissements et dépréciations ................ ................
§ Sur immobilisations : dotations aux amortissements ................ Transferts de charges ................ ................ ................
§ Sur immobilisations : dotations aux dépréciations ................
§ Sur actif circulant : dotations aux dépréciations ................ Autres produits ................ ................ ................
Dotations aux provisions ................
Autres charges ................ ................ ................
TOTAL ................ ................ TOTAL ................ ................

Quotes-parts de résultat s/ opérations faites en commun ................ ................ ................ Quotes-parts de résultat s/ opérations faites en commun ................ ................ ................
Charges financières ................ ................ Produits financiers ................ ................
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions ................ De participations ................
Intérêts et charges assimilées ................ D’autres valeurs mobilières et créances de l’actif immobilisé ................
Différences négatives de change ................ Autres intérêts et produits assimilés ................
Charges nettes sur cessions de valeurs mobilières de placement ................ Reprises sur dépréciations et prov., transferts de charges fin. ................
Différences positives de change ................
Charges exceptionnelles ................ ................ Produits nets sur cessions de valeurs mobilières de placement ................
Sur opérations de gestion ................
Sur opérations en capital : Produits exceptionnels ................ ................
§ valeurs comptables des éléments immob. et financiers Sur opérations de gestion ................
cédés ................ Sur opérations en capital :
§ autres ................ § Produits des cessions d’éléments d’actif ................
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions : § Subventions d’investissement virées au résultat de
§ dotations aux provisions réglementées ................ l’exercice ................
§ dotations aux amortissements, dépréciations et autres prov. ................ § Autres ................
Participation des salariés aux résultats de l’entreprise ................ ................ ................ Reprises sur dépréciations et prov., transferts de charges exc. ................
Impôts sur les bénéfices ................ ................ ................ Solde débiteur = perte ................ ................
Solde créditeur = bénéfice ................ ................

TOTAL GENERAL TOTAL GENERAL

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ANNEXE 3

COMPTE DE RESULTAT (EN LISTE) DE L’ENTREPRISE SATURNIN AU 16/11/N

Produits d’exploitation

- Charges d’exploitation

= Résultat d’exploitation (1)

Produits financiers

- Charges financières

= Résultat financier (2)

Résultat courant avant impôt (1 + 2)

Produits exceptionnels

- Charges exceptionnelles

= Résultat exceptionnel

- Participation des salariés

- Impôt sur les bénéfices

Résultat de l’exercice

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ANNEXE 4 : BILAN (SYSTEME DEVELOPPE) AVANT REPARTITION DE L’ENTREPRISE « Tigrou » AU 31/12/N

EXERCICE N N-1 N N-1
ACTIF Amort. & PASSIF
Brut dépréciations Net Net
Capital souscrit – non appelé .................. .................. .................. Capital (dont versé : …) .................. ..................

CAPITAUX PROPRES
Immobilisations incorporelles : Primes d’émission, de fusion, d’apport .................. ..................
Frais d’établissement .................. .................. .................. .................. Ecarts de réévaluation .................. ..................
Frais de recherche et de développement .................. .................. .................. .................. Ecarts d’équivalence .................. ..................
Concessions, brevets, licences, marques, procédés, Réserves :
logiciels, droits et valeurs similaires .................. .................. .................. .................. Réserve légale .................. ..................
Fonds commercial .................. .................. .................. .................. Réserves statutaires ou contractuelles .................. ..................
Autres .................. .................. .................. .................. Réserves réglementées .................. ..................
Immobilisations incorporelles en cours .................. .................. .................. Autres .................. ..................
ACTIF IMMOBILISÉ

Avances et acomptes .................. .................. .................. Report à nouveau .................. ..................

Immobilisations corporelles : Résultat de l’exercice (bénéfice ou perte) .................. ..................
Terrains .................. .................. .................. .................. Subventions d’investissement .................. ..................
Constructions .................. .................. .................. .................. Provisions réglementées .................. ..................
Installations techniques, matériel et outillage industriels .................. .................. .................. .................. TOTAL I .................. ..................
Autres .................. .................. .................. ..................
Immobilisations corporelles en cours .................. .................. .................. .................. Produits des émissions de titres participatifs .................. ..................
Avances et acomptes .................. .................. .................. Avances conditionnées .................. ..................
Immobilisations financières (a) : Autres .................. ..................
Participations .................. .................. .................. ..................

PROVISIONS
Créances rattachées à des participations .................. .................. .................. .................. TOTAL I bis .................. ..................
Titres immobilisés de l’activité de portefeuille .................. .................. .................. ..................
Autres titres immobilisés .................. .................. .................. .................. Provisions pour risques .................. ..................
Prêts .................. .................. .................. .................. Provisions pour charges .................. ..................
Autres .................. .................. .................. ..................
TOTAL I .................. .................. .................. .................. TOTAL II .................. ..................
Stocks et en-cours :
Matières premières et autres approvisionnements .................. .................. .................. .................. Dettes financières :
En-cours de production (biens et services) .................. .................. .................. .................. Emprunts obligataires convertibles .................. ..................
Produits intermédiaires et finis .................. .................. .................. .................. Autres emprunts obligataires .................. ..................
ACTIF CIRCULANT

Marchandises .................. .................. .................. .................. Emprunts et dettes auprès des établts de crédit (2) .................. ..................
Avances et acomptes versés sur commandes .................. .................. .................. Emprunts et dettes financières diverses .................. ..................

DETTES (1)
Créances d’exploitation (b) : Avances et acomptes reçus sur commandes en cours .................. ..................
Créances clients et comptes rattachés .................. .................. .................. .................. Dettes d’exploitation :
Autres .................. .................. .................. .................. Dettes fournisseurs et comptes rattachés .................. ..................
Créances diverses (b) .................. .................. .................. .................. Dettes fiscales et sociales .................. ..................
Capital souscrit - appelé, non versé .................. .................. .................. Autres .................. ..................
Valeurs mobilières de placement Dettes diverses :
Actions propres .................. .................. .................. .................. Dettes sur immobilisations et comptes rattachés .................. ..................
Autres titres .................. .................. .................. .................. Dettes fiscales (impôts sur les bénéfices) .................. ..................
Instruments de trésorerie .................. .................. .................. Autres .................. ..................
Disponibilités .................. .................. .................. Instruments de trésorerie .................. ..................
Charges constatées d’avance (b) .................. .................. .................. Produits constatés d’avance .................. ..................
régularisation

régularisation
Comptes de

Comptes de
TOTAL II .................. .................. .................. ..................
TOTAL III .................. ..................
Charges à répartir sur plusieurs exercices (III) .................. .................. ..................
Primes de remboursement des emprunts (IV) .................. .................. .................. Ecarts de conversion Passif (IV) .................. ..................
Ecarts de conversion Actif (V) .................. .................. ..................
TOTAL GENERAL (I + II + III + IV + V) TOTAL GENERAL (I + II + III + IV)
(a) Dont à moins d’un an : (b) Dont à plus d’un an : (1) Dont à plus d’un an : Dont à moins d’un an : (2) Dont concours bancaires courants et soldes créditeurs de banque :

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ANNEXE 5 : Tableau de variation des postes du bilan de l’entreprise PROLAB

Opération 10
Opération 1

Opération 2

Opération 3

Opération 4

Opération 5

Opération 6

Opération 7

Opération 8

Opération 9
Situation

Situation
initiale

finale
Terrains

Constructions

Amortissement des constructions

Matériel informatique
Amortissement du matériel
informatique
Clients

Disponibilités

Total actif

Capital

Résultat

Emprunts

Fournisseurs

Fournisseurs d’immobilisations

Total passif

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ANNEXE 6 : BILAN (SYSTEME DEVELOPPE) AVANT REPARTITION DE L’ENTREPRISE « Prolab » AU 31/12/N

EXERCICE N N-1 N N-1
ACTIF Amort. & PASSIF
Brut dépréciations Net Net
Capital souscrit – non appelé .................. .................. .................. Capital (dont versé : …) .................. ..................

CAPITAUX PROPRES
Immobilisations incorporelles : Primes d’émission, de fusion, d’apport .................. ..................
Frais d’établissement .................. .................. .................. .................. Ecarts de réévaluation .................. ..................
Frais de recherche et de développement .................. .................. .................. .................. Ecarts d’équivalence .................. ..................
Concessions, brevets, licences, marques, procédés, Réserves :
logiciels, droits et valeurs similaires .................. .................. .................. .................. Réserve légale .................. ..................
Fonds commercial .................. .................. .................. .................. Réserves statutaires ou contractuelles .................. ..................
Autres .................. .................. .................. .................. Réserves réglementées .................. ..................
Immobilisations incorporelles en cours .................. .................. .................. Autres .................. ..................
ACTIF IMMOBILISÉ

Avances et acomptes .................. .................. .................. Report à nouveau .................. ..................

Immobilisations corporelles : Résultat de l’exercice (bénéfice ou perte) .................. ..................
Terrains .................. .................. .................. .................. Subventions d’investissement .................. ..................
Constructions .................. .................. .................. .................. Provisions réglementées .................. ..................
Installations techniques, matériel et outillage industriels .................. .................. .................. .................. TOTAL I .................. ..................
Autres .................. .................. .................. ..................
Immobilisations corporelles en cours .................. .................. .................. .................. Produits des émissions de titres participatifs .................. ..................
Avances et acomptes .................. .................. .................. Avances conditionnées .................. ..................
Immobilisations financières (a) : Autres .................. ..................
Participations .................. .................. .................. ..................

PROVISIONS
Créances rattachées à des participations .................. .................. .................. .................. TOTAL I bis .................. ..................
Titres immobilisés de l’activité de portefeuille .................. .................. .................. ..................
Autres titres immobilisés .................. .................. .................. .................. Provisions pour risques .................. ..................
Prêts .................. .................. .................. .................. Provisions pour charges .................. ..................
Autres .................. .................. .................. ..................
TOTAL I .................. .................. .................. .................. TOTAL II .................. ..................
Stocks et en-cours :
Matières premières et autres approvisionnements .................. .................. .................. .................. Dettes financières :
En-cours de production (biens et services) .................. .................. .................. .................. Emprunts obligataires convertibles .................. ..................
Produits intermédiaires et finis .................. .................. .................. .................. Autres emprunts obligataires .................. ..................
ACTIF CIRCULANT

Marchandises .................. .................. .................. .................. Emprunts et dettes auprès des établts de crédit (2) .................. ..................
Avances et acomptes versés sur commandes .................. .................. .................. Emprunts et dettes financières diverses .................. ..................

DETTES (1)
Créances d’exploitation (b) : Avances et acomptes reçus sur commandes en cours .................. ..................
Créances clients et comptes rattachés .................. .................. .................. .................. Dettes d’exploitation :
Autres .................. .................. .................. .................. Dettes fournisseurs et comptes rattachés .................. ..................
Créances diverses (b) .................. .................. .................. .................. Dettes fiscales et sociales .................. ..................
Capital souscrit - appelé, non versé .................. .................. .................. Autres .................. ..................
Valeurs mobilières de placement Dettes diverses :
Actions propres .................. .................. .................. .................. Dettes sur immobilisations et comptes rattachés .................. ..................
Autres titres .................. .................. .................. .................. Dettes fiscales (impôts sur les bénéfices) .................. ..................
Instruments de trésorerie .................. .................. .................. Autres .................. ..................
Disponibilités .................. .................. .................. Instruments de trésorerie .................. ..................
Charges constatées d’avance (b) .................. .................. .................. Produits constatés d’avance .................. ..................
régularisation

régularisation
Comptes de

Comptes de
TOTAL II .................. .................. .................. ..................
TOTAL III .................. ..................
Charges à répartir sur plusieurs exercic es (III) .................. .................. ..................
Primes de remboursement des emprunts (IV) .................. .................. .................. Ecarts de conversion Passif (IV) .................. ..................
Ecarts de conversion Actif (V) .................. .................. ..................
TOTAL GENERAL (I + II + III + IV + V) TOTAL GENERAL (I + II + III + IV)
(a) Dont à moins d’un an : (b) Dont à plus d’un an : (1) Dont à plus d’un an : Dont à moins d’un an : (2) Dont concours bancaires courants et soldes créditeurs de banque :

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ANNEXE 7 : COMPTE DE RESULTAT (SYSTEME DEVELOPPE) DE L’ENTREPRISE « Prolab » AU 31/12/N

Exercice N Ex. N-1 Exercice N Ex. N-1
CHARGES (hors taxes) Totaux Totaux PRODUITS (hors taxes) Totaux Totaux
partiels partiels partiels partiels
Charges d’exploitation Produits d’exploitation
Coût d’achat des marchandises vendues dans l’exercice ................ ................ Ventes de marchandises ................ ................ ................
§ Achats de marchandises ................
§ Variation des stocks de marchandises ................ Production vendue ................ ................
Consommations de l’exercice en provenance de tiers ................ ................ § Ventes ................
§ Achats stockés d’approvisionnements : § Travaux ................
- matières premières ................ § Prestations de services ................
- autres approvisionnements ................
§ Variation des stocks d’approvisionnements ................ Montant net du chiffre d’affaires ................ ................ ................
§ Achats de sous-traitances ................ Dont à l’exportation : .....................
§ Achats non stockés de matières et fournitures ................
§ Services extérieurs : Production stockée ................ ................
- personnel extérieur ................ § En-cours de production de biens ................
- loyers en crédit bail ................ § En-cours de production de services ................
- autres ................ § Produits ................
Impôts, taxes et versements assimilés ................ ................
§ Sur rémunérations ................ Production immobilisée ................ ................ ................
§ Autres ................ Produits nets partiels sur opérations à long terme ................ ................ ................
Charges de personnel ................ ................ Subventions d’exploitation ................ ................ ................
§ Salaires et traitements ................
§ Charges sociales ................ Reprises sur dépréciations, provisions (et amortissements) ................ ................ ................
Dotations aux amortissements et dépréciations ................ ................
§ Sur immobilisations : dotations aux amortissements ................ Transferts de charges ................ ................ ................
§ Sur immobilisations : dotations aux dépréciations ................
§ Sur actif circulant : dotations aux dépréciations ................ Autres produits ................ ................ ................
Dotations aux provisions ................
Autres charges ................ ................ ................
TOTAL ................ ................ TOTAL ................ ................

Quotes-parts de résultat s/ opérations faites en commun ................ ................ ................ Quotes-parts de résultat s/ opérations faites en commun ................ ................ ................
Charges financières ................ ................ Produits financiers ................ ................
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions ................ De participations ................
Intérêts et charges assimilées ................ D’autres valeurs mobilières et créances de l’actif immobilisé ................
Différences négatives de change ................ Autres intérêts et produits assimilés ................
Charges nettes sur cessions de valeurs mobilières de placement ................ Reprises sur dépréciations et prov., transferts de charges fin. ................
Différences positives de change ................
Charges e xceptionnelles ................ ................ Produits nets sur cessions de valeurs mobilières de placement ................
Sur opérations de gestion ................
Sur opérations en capital : Produits exceptionnels ................ ................
§ valeurs comptables des éléments immob. et financiers Sur opérations de gestion ................
cédés ................ Sur opérations en capital :
§ autres ................ § Produits des cessions d’éléments d’actif ................
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions : § Subventions d’investissement virées au résultat de
§ dotations aux provisions réglementées ................ l’exercice ................
§ dotations aux amortissements, dépréciations et autres prov. ................ § Autres ................
Participation des salariés aux résultats de l’entreprise ................ ................ ................ Reprises sur dépréciations et prov., transferts de charges exc. ................
Impôts sur les bénéfices ................ ................ ................ Solde débiteur = perte ................ ................
Solde créditeur = bénéfice ................ ................

TOTAL GENERAL TOTAL GENERAL

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