Ajuste da avaliao patrimonial O ajuste da avaliao patrimonial uma correo do valor apresentado no balano patrimonial, por um ativo ou passivo,

, em relao ao seu valor justo. Esta correo busca expressar a realidade patrimonial de uma empresa; e como um ajuste o valor da conta pode ser pode ser para mais ou para menos. O ajuste da avaliao patrimonial no reserva, pois no passou pelo resultado e no sinnimo de reavaliao de ativos, pois no esta relacionado com o mercado, mas sim com um valor justo. Diferente da reserva de reavaliao, a conta ajuste da avaliao patrimonial poder ter natureza credora ou devedora, neste caso, redutora do patrimnio lquido. Foi a lei 11.638/07 que incluiu como subgrupo do patrimnio lquido a conta ajuste da avaliao patrimonial. A referida lei destaca que sero classificadas como ajustes de avaliao patrimonial, enquanto no computadas no resultado do exerccio em obedincia ao regime de competncia, as contrapartidas de aumentos ou diminuies de valor atribudo a elementos do ativo e do passivo, em decorrncia da sua avaliao a valor justo. Segundo entendimento da CVM este grupo servir essencialmente para abrigar a contrapartida de determinadas avaliaes de ativos a valor justo, especialmente a avaliao de certos instrumentos financeiros e, ainda, os ajustes de converso em funo da variao cambial de investimentos societrios no exterior. A lei 6.404 estabelece que as aplicaes em instrumentos financeiros, inclusive derivativos, e em direitos e ttulos de crditos, classificados no ativo circulante ou no realizvel a longo prazo sero avaliadas pelo seu valor justo, quando se tratar de aplicaes destinadas negociao ou disponveis para venda. Tambm sero registrados no PL da investidora, na conta ajuste da avaliao patrimonial, os valores que representam a diferena entre o valor contbil e o valor justo nas operaes de fuso, ciso ou incorporao entre partes independentes com a trasnferncia de controle. importante destacar que as contas do ativo e do passivo continuam sendo registradas pelo seu valor original de entrada. Contudo, quando ocorrer mudana no seu valor justo, para mais ou para menos, o saldo contbil da conta dever ser atualizado para expressar corretamente o seu valor. A contrapartida do aumento ou diminuio do ativo ou do passivo ser a conta ajuste de avaliao patrimonial no PL. Para entender quais ativos e passivo podem ser avaliados e terem sua contapartida no ajuste, importante saber o que Valor Justo ou Fair Value. A lei 6.404 apresenta o seguinte conceito: Considera-se valor justo: a. Das matrias-primas e dos bens em almoxarifado, o preo pelo qual possam ser repostos, mediante compra no mercado; b. Dos bens ou direitos destinados venda, o preo lquido de realizao mediante venda no mercado, deduzidos os impostos e demais despesas necessrias para a venda, e a margem de lucro; c. Dos investimentos, o valor lquido pelo qual possam ser alienados a terceiros. d. Dos instrumentos financeiros, o valor que pode se obter em um mercado ativo, decorrente de transao no compulsria realizada entre partes independentes; e, na ausncia de um mercado ativo para um determinado instrumento financeiro: (Includa pela Lei n 11.638,de 2007) 1. O valor que se pode obter em um mercado ativo com a negociao de outro instrumento financeiro de natureza, prazo e risco similares; (Includo pela Lei n 11.638,de 2007) 2. O valor presente lquido dos fluxos de caixa futuros para instrumentos financeiros de natureza, prazo e risco similares; ou (Includo pela Lei n 11.638,de 2007) 3. O valor obtido por meio de modelos matemtico-estatsticos de precificao de instrumentos financeiros. (Includo pela Lei n 11.638,de 2007) O Conselho Federal de Contabilidade, por meio da resoluo 1.142 de 2008 estabelece que Valor justo o valor pelo qual um ativo pode ser negociado, ou um passivo liquidado, entre partes interessadas, conhecedoras do negcio e independentes entre si, com a ausncia de fatores que pressionem para a liquidao da transao ou que caracterizem uma transao compulsria. Em regra sero avaliados ao valor justo e reconhecidos na conta ajuste da avaliao patrimonial os seguintes itens: a) Instrumentos financeiros destinados a venda futura, classificados no ativo circulante ou no realizvel a longo

prazo; b) Passivos financeiros que atendam as classificaes do mercado; c) Ativos e passivos resultantes de reorganizao societria Fuso, Ciso e Incorporao; d) Variaes cambiais de investimentos no exterior.

Exemplo 1: a) Em julho de 2008 a empresa investe em instrumentos financeiros que sero revendidos em 2010. O valor do investimento de $1.000.000,00 e foi pago a vista. D investimentos temporrios RLP = 1.000.000 C Banco = 1.000.000 b) No dia 31/12/08 a empresa avalia o valor do investimento em relao ao seu valor justo, para fins de divulgao no balano patrimonial em $ 1.200.000,00 D investimentos temporrios = 200.000, C ajuste da avaliao patrimonial = 200.000, c) Em 31/12/09 a empresa avalia o investimento em relao ao seu valor justo em $1.150.000,00 (note que o valor justo diminuiu) D ajuste da avaliao patrimonial = 50.000, C investimento temporrio = 50.000, d) Em 2010 a empresa resgata o investimento por $ 1.150.000,00 D banco = 1.150.000 C investimentos temporrios = 1.150.000 e) Neste momento o valor registrado como ajuste da avaliao patrimonial ser reconhecido como receita na DRE D ajuste da avaliao patrimonial = 150.000, C outra receita operacional = 150.000,