Perspectiva mundial del mercado farmacutico

Dr. Javier Lombar

Gerente General de Supply Management y Operaciones Comerciales IMS Health America Latina

Agenda
Qu sucedi en 2010 en trminos del gasto y el uso de medicamentos? Cules son las expectativas ms recientes para los prximos cinco aos? A dnde llevar la futura situacin al mercado mundial de medicamentos? Cules son las implicancias para las partes interesadas en las reas de medicamentos y atencin mdica en Amrica Latina?

MPI

El gasto mundial en medic. alcanz USD856MM en 2010 con tasa de crec. notablemente inferior
Gasto mundial y crecimiento del gasto en el perodo 2001-2010 (USD MM)

El crec. del gasto descendi USD20MM en 2010, MPI principalmente en los mercados desarrollados
Crecimiento mundial para el perodo 2002-2010
CONSTANTE DE CAMBIO ABSOLUTA USD MILES DE MILLONES
4

Las presiones econmicas precipitaron acciones directas e indirectas que redujeron la tasa de crecimiento
En los EE.UU., una cantidad menor de pacientes realizaron visitas a consultorios mdicos y se iniciaron menos tratamientos crnicos nuevos El crecimiento del volumen en los EE.UU. fue insignificante en trminos de unidades estndar, y se redujo respectivamente en un 0,3% y 0,6% per cpita en los productos de uso oral/nasal e inyectables/infusiones Las entidades pagadoras tanto del sector pblico como privado implementaron acciones para limitar el crecimiento del gasto en medicamentos en 2010

5

Aumento de los reembolsos de Medicaid en los EE.UU. Los recortes de precios semestrales de Japn se readecuaron para reducir el gasto en marcas sin patentes En Espaa, Italia, Canad y Corea del Sur se observ una reduccin en los precios de los medicamentos genricos Francia, Alemania, Espaa, Turqua y Grecia mostraron reducciones por nica vez En Espaa, Turqua y Grecia se produjo una revisin de las polticas de precios de referencia y marcas

Un tercio de las nuevas entid. qum. (NCE) mundiales en 2010 son tratam. para pacientes con enferm. hurfanas
100% = 24 NCEs Seguidores
alogliptin (diabetes) bazedoxifene (osteoporosis postmenopusica) cabazitaxel (cncer de prstata) corifollitropin alfa (infertilidad) iloperidone (esquizofrenia) laninamivir (influenza A&B) peramivir (influenza estacional) prucalopride (constipacin) vernakalant (fibrilacin arterial)

Enfermedades hurfanas
amifampridine (Sndrome miastnico de Lambert-Eaton) collagenase clostridium histolyticum (Enfermedad de Dupuytren) ecallantide (angioedema hereditario) fampridine (esclerosis mltiple) mifamurtide (osteosarcoma) pegloticase (gota) romidepsin (linfoma cutneo de clulas T) velaglucerase alfa (enfermedad de Gaucher)

Prod. innovadores con potencial de ventas

denosumab (osteoporosis, metstasis) fingolimod (esclerosis mltiple) ticagrelor (trombosis)
6

Productos innovadores
diquafosol (sequedad de ojos) eribulin (cncer de mama) miriplatin (carcinoma hepatocelular) roflumilast (COPD)

La part. de los genricos en el mercado no protegido aument desde 2005 con variantes significativas

El gasto en medicamentos de los ppales mercados farmergente est apoyado por un fuerte crec. del PBI
PBI y crecimiento del gasto en medicamentos en 2010
2010 CRECIMIENTO DEL GASTO EN MEDICAMENTOS

Mercados farmergentes Mercados desarrollados

2010 CRECIMIENTO DEL PBI

Se produjeron niveles de gasto superiores al promedio en numerosas reas teraputicas clave y en biolgicos
El gasto en la mayora de las diez reas teraputicas ms importantes fue superior al promedio, impulsado principalmente por el ciclo de innovacin

El crecimiento en el gasto en medicamentos oncolgicos se ha hecho ms lento, de un 20% en 2006 a un 6,6% en 2010
El gasto en productos biolgicos incluyendo los medicamentos biosimilares, aument el doble del mercado total

El crecimiento del gasto en medicamentos biolgicos se estabiliz en 8-9% desde 2008

10

Agenda
Qu sucedi en 2010 en trminos del gasto y el uso de medicamentos? Cules son las expectativas ms recientes para los prximos cinco aos? A dnde llevar la futura situacin al mercado mundial de medicamentos? Cules son las implicancias para las partes interesadas en las reas de medicamentos y atencin mdica en Amrica Latina?

11

MPI

El gasto mundial en medicamentos superar los mil millones de dlares en 2015

Ventas y crecimiento mundial en el perodo 2010-2015
4.1% 4-5% 3-5% 4-6% 5-7% 4-7%

$856

$885 $895

$915 $925

$955 975

$1,000 1,030

$1,0651,095

12

El gasto en merc. Farmerg. aumentar USD150MM mientras en merc. desarrollados slo crecern los medic. genricos
Componentes del cambio en el gasto total en USD MM

*Otros incluye el resto del mundo +$27MM, Crecimiento en otros mercados desarrollados +$17MM, Cambio en la tasa de cambio-$15MM
13

Los merc. farmergentes superan a los desarrollados MPI con el impulso de un alto crec. del PBI
PBI y crecimiento del gasto en farma, 2011-2015
GASTO DE FARMA CAGR 2011-2015

35%

Venezuela

PBI CAGR 2011-2015

14

Algunas clases terap. ms imp. se enfrentarn a significativa exposicin de genricos en 5 aos

15

Agenda
Qu sucedi en 2010 en trminos del gasto y el uso de medicamentos?
Cules son las expectativas ms recientes para los prximos cinco aos? A dnde llevar la futura situacin al mercado mundial de medicamentos? Cules son las implicancias para las partes interesadas en las reas de medicamentos y atencin mdica en Amrica Latina?

16

Implicancias para las partes interesadas en los servicios de salud de Amrica Latina
Todo el ecosistema de medicamentos se ve afectado por la dinmica de los mercados desarrollados que afecta a las farmacuticas importantes
La cada en la innovacin tarde o temprano afectar a todas las partes interesadas El mercado de EE.UU. no podr sostener a las grandes compaas farmacuticas como lo hizo en los ltimos 10-15 aos

Los esfuerzos de los pagadores para definir el valor y el rol de los medicamentos de manera ms clara son universales
Resultan tiles las lecciones aprendidas en las reas de diabetes, enfermedades respiratorias, medicamentos antidepresivos y cardiovasculares Todos los sectores de la salud atencin primaria, diagnstico, tratamiento, distribucin, gestin deben contribuir a encarar los problemas del valor

Las compaas farmacuticas multinacionales, en especial, deben ocuparse de sus problemas estratgicos al tiempo que las acciones y las partes interesadas a nivel local generan enfoques innovadores
17

Las grandes compaas farmac. no llegan al desempeo de otros segmentos en trminos de crec. porcentual
Crecimiento de los segmentos farmacuticos en 2010
% CRECIMIENTO 2010 (US$ CONSTANTES)

1.8

3.1

3.2 4.6

0.8

VENTAS 2010 (US$MM)

18

Tamao de las burbujas muestran el crecimiento absoluto de 2010.

En este contexto, las compaas farmacuticas importantes deben centrarse en resolver cinco reas:
Mercados farmergentes Definicin de valor Cartera de negocios Reduccin de costos Reputacin y relaciones
19

Cul es la importancia de estos mercados? Cul es la posicin estratgica viable, y sustentable? Cunto riego y volatilidad se producirn? Cmo se define el valor en trminos de evidencia real en el mundo? Qu perspectiva de valor se debe equilibrar? Qu se debe hacer con los productos que no aportan valor? Es el compromiso con la innovacin un modelo sustentable? Hay otros sectores que creen valor para la empresa? Cmo se gestiona la cartera?

Cmo ocuparsedel gasto en I&D aumentando la productividad? Cul es la huella comercial necesaria, por ej., en EU5? Cmo reducir 25% de los costos para reflejar los 2010 y no los 90? Se puede construir o restaurar la reputacin de innovacin y valor? Qu actividades deben cesar y qu se debe hacer? Qu asociaciones son necesarias para sostener esta posicin?

Ideas finales
Los medicamentos constituyen una parte eficiente y vital de todos los sistemas de salud La innovacin que produce mejores resultados demostrables con sistemas de menores costos deben ser y sern premiadas Las grandes empresas mundiales traen consigo nuevos recursos y capacidades pero no pueden operar de manera aislada Las empresas locales estn mejor posicionadas para iniciar y mostrar enfoques de agregado de valor que se adapten a las condiciones locales para los medicamentos y el sistema de salud

20

Panorama del Mercado Farmacutico Latinoamericano

Dr. Javier Lombar
Gerente General de Supply Management y Operaciones Comerciales IMS Health America Latina

Agenda

Desempeo del mercado hasta el 2010

Qu podemos esperar para los prximos aos?

La economa contina impulsando el crecimiento de Amrica Latina

Crecimiento econmico
6.000,00

Mejora del poder de compra Incremento de las tasas de empleo Mejora del poder de compra de las clases econmicas en ascenso

USD Billion

5.000,00 4.000,00 3.000,00 2.000,00 1.000,00 0,00 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Despus de la crisis, la regin contina con una fuerte tendencia de crecimiento.

* GDP a precios actuales Fuente: Fondo Monetario Internacional

Amrica Latina creci un promedio de 13% en los ltimos aos y se acelera hacia el 16% en el 2010
Total Mercado Retail

Evolucin 2006-2010 (Valores $MM USD Constantes)

45.000
CAGR 06-10

42.1 36.2

40.000 35.000

13.1% 32.2 28.8

Peru Ecuador

30.000 25.7
25.000 20.000 15.000 10.000

CA
Chile Colombia Venezuela Argentina Mexico

Brazil
5.000
0 2006 2007 2008 2009 2010

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data

La razn de crecimiento reconoce varios factores

13,7% 25,5% 13,8% 10,9% 5,9%
35%

5,8%

11,2% 2,0%

9,2% 14,1% 7,6%

31,5%
0

30%

% CRECIMIENTO EN US$ CONSTANTE

-10000

25% 24,6%
15,9% -20000

20%

15%

7,5%
10%

5,2% 2,3%

1,8%

7,4%
1,9%

-30000

5%
5,1%

8,8% 1,1% 0,7%

7,9% 0,7%

7,1% 1,5%

4,1% 0,8% 1,0%

3,1% 0,8% 1,9%

7,9%

7,7% 1,8% 6,1% 3,1%

-1,6%

4,6% 1,2%

4,8% -40000 2,1%

0%

1,5%

1,0%
-0,8%

0,6%

-5% LA ARG BR CA CHL COL ECU MXC PER DOM URU VNZ

-50000

Nuevos elementos
Fuente: IMS Health, MIDAS, MAT Dec 2010

Volumen

Precio y Mix
% contribucin al crecimiento en US$ constante

25

LATAM

Brasil representa 42.5% del mercado LA en valores mientras Venezuela posee el mayor crecimiento.
Mercado Retail Total
% Mercado 2010 Brasil Mxico Argentina Venezuela Colombia Chile
CAM

Crecimiento 2010 vs 2009 %

13,8% 2,0%

42,5% 18.5% 9.3% 14.6% 4.3% 3.0% 2.8% 1.9%

25,5%
31,5% 5,8%

5,9%
10,9% 11,2%

CAMCAR Ecuador

Per
26

1.7%

9,2%

Fuente: IMS Health, MIDAS Jan 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data Para Brasil, el impacto del incremento del painel fue retirado.

Analg. no narc. siguen siendo la clase ms importante, los hipertensivos demostraron el mayor crecimiento
Top-10 ATCs (Nivel III)
MAT $Bn Constantes

Descripciones

CAGR 06-10

N2B M1A G3A A2B N6A C10A C9D N3A J1C C9C

1,74 1,70 1,45 1,31 1,06 1,02 0,88 0,87 0,83 0,76

NON-NARCOTIC ANALGESICS

9.4%

ANTIRHEUMATIC N-STEROID
HORMONAL CONTRACEPT SYST ANTIULCERANTS ANTIDEPRES&MOOD STABIL CHOLEST & TRIGLY REGULAT ANGIOTEN-II ANTAG, COMB ANTI-EPILEPTICS BROAD SPECTR.PENICILLINS ANGIOTEN-II ANTAG, PLAIN

9.5%
12.5% 18.0% 15.7% 19.3% 28.5% 14.6% 11.5% 23.6%

27

1,00

2,00

Fuente: IMS Health, MIDAS Jan 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data W/O Infant formulas

Sanofi lidera el ranking y tenemos 5 compaas locales entre las 20 principales en la regin
Top-10 Corporaciones
MAT $MM Constantes

% MS

Crecimiento 10-09

CAGR 06-10

SANOFI-AVENTIS

3,36
2,40 2,20 1,90 1,87 1,69 1,48 1,08 1,04 0,97

7.9% 5.6% 5.2% 4.4%

20.0% 11.3% 5.7% 8.2%

12.4% 12.1% 4.8% 7.7%

NOVARTIS
PFIZER BAYER

MERCK & CO
EMS GLAXOSMITHKLINE

4.4%
4.0% 3.5% 2.5% 2.4% 2.3%

6.36%
38.3% 11.8% 4.5% 10.6% 8.9%

6.2%
25.4% 8.5% 5.5% 7.3% 9.8%

J&J
BOEHRINGER INGEL ABBOTT

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data

28

Y las locales en su mayora son las que demostraron mayor crecimiento

Top-10 Corporaciones
MAT $MM Constantes

% MS

Crecimiento 10-09

CAGR 06-10

ACHE LABS
ASTRAZENECA

0,96
0,95

2.3% 2.2% 2.2% 2.0% 1.9% 1.7% 1.4%

11.4% 10.2% 15.4% 22.9% 2.9% 11.7% 11.7%

11.1% 15.5% 12.6% 18.4% 2.7% 19.7% 7.4%

MERCK KGAA ROEMMERS

ROCHE

0,94
0,86

0,80 0,72
0,59

EUROFARMA
NYCOMED

TEVA LILLY
NEO QUIMICA 0,0

0,58
0,53

1.4%
1.3% 1.2%

16.6%
8.7% 117.3%

19.0%
11.4% 61.4%

0,51
0,5 1,0 1,5

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data

29

LATAM

Crestor est entre los principales prod. con Cialis y Lipitor y tambin es el de mayor crecimiento
Top-10 Productos Retail (tico)
MAT $MM Constantes

Lab

ATC III

CAGR 06-10

CIALIS LIPITOR

247,4

LILLY

G04E

11.9%

229,2 188,9
175,2 164,2

PFIZER
ASTRAZENECA BAYER ASTRAZENECA NOVARTIS PFIZER NOVARTIS ROCHE

C10A
C10A G03A A02B

18.7%
33.8% 6.3% 29.6% 18.9% -3.4% 23.0% 8.5%

CRESTOR
YASMIN NEXIUM DIOVAN

125,9 124,8 121,5

119,8 115,2

C09C
G04E C09D N03A N06A

VIAGRA DIOVAN HCT

RIVOTRIL LEXAPRO

LUNDBECK

20.5%

30

100

200

300

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data

Agenda

Desempeo del mercado hasta el 2010

Qu podemos esperar para los prximos aos?

El escenario es optimista, pero las presiones sobre los pagadores generan reacciones
MXICO La expansin del Seguro Popular de Salud debe cubrir una gran parte de la poblacin. COLOMBIA Introduccin de la ley 1438 que reforma el sistema de salud unifica los recursos para el rea. VENEZUELA La Bolivariana de Seguros y Reaseguro generarn un gran poder de compra en las negociaciones para los servicios de salud, incluyendo los medicamentos.

ARGENTINA El control del gobierno a las primas de seguros de salud privados crean mayor gerenciamiento de los listados de inclusin de medicamentos y del hbito prescriptivo.
Fuente: IMS Health, Market Prognosis Mar 2011

BRASIL Expansin de las Farmacias Populares debe ser acompaada de acciones de contencin de costos de medicamentos para hacer frente al desafo presupuestario.

La bsqueda por minimizar costos ya es visible en la evolucin de los genricos en la regin

Participacin de los genricos en el mercado de Amrica Latina

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data

Los Biolgicos estn hoy entre las clases de fuerte crecimiento

Brasil ATC III ATC III
J07A PURE VACCINES L03A - IMMUNOSTIM AG EX INTFRON L04B - ANTI-TNF PRODUCTS J05B - ANTIVIRALS EXCL ANTI-HIV J01X - OTHER ANTIBACTERIALS L01B - ANTIMETABOLITES A07F - ANTIDIARR MICRO-ORGANISM

Mxico ATC III Crecimiento 09-10

200.14% 152.4% 121.6% 83.3% 56.6% 56.1% 52.2%

ATC III

Crecimiento 09-10
38.6% 26.0% 22.4% 21.7% 19.5% 12.3% 11.6% 11.6% 10.2% 8.7%

L01X - ALL OTHER ANTINEOPLASTIC R03G - ANTICHOLINERGIC+B2-STIM R03F - B2-STIMULANTS+CORTICOIDS L04B - ANTI-TNF PRODUCTS C10A - CHOLEST & TRIGLY REGULAT C05C - VARICOSE THERAPY,SYSTEM. D02A - EMOLLIENTS & PROTECTIVES B01C - PLATELET AGGR.INHIBITORS N03A - ANTI-EPILEPTICS D11A - OTHER DERMATOLOGICAL PRD

A10N - DPP-IV INHIBITOR ANTIDIABETICS 39.3% M03B - MUSCLE RELAXANTS,CENTRAL L01X - ALL OTHER ANTINEOPLASTIC 38.1% 37.3%

Fuente: IMS Health, MIDAS Jan 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data W/O Infant formulas and diabetes tests ATC with more than US$ 50.000.000 Ex man Price

Pero sufrirn la misma presin en el futuro que los genricos

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

EMEA publica las directrices en productos biolgicos similares.

ANMAT - Propuesta para el Registro y modificacin de registro de productos medicinales biolgicos

Consulta pblica de Reglamento de Inscripcin y control de medicamentos biolgicos

SRPB-S publicado en 2000

RDC 55/10 legislacin de biolgicos de ANVISA

Propuesta de Ley general de medicamentos biotecnlogicos

Forecast Retail de Amrica Latina: el mercado debe duplicar el tamao en 5 aos

90.000.000 80.000.000 70.000.000 13,22% 60.000.000 50.000.000 40.000.000 73.275.307 30.000.000 20.000.000 42.732.451 48.382.825 4,00% 63.269.880 55.233.634 6,00% 84.160.196 12,00% 10,00% LA US$ 8,00% 16,35% 14,55% 18,00% 16,00% 14,85% 14,00% 15,81% 14,16%

LA Growth

10.000.000
0 2010 2011 2012 2013 2014 2015

2,00%
0,00%

36

Fuente: IMS Health, MIDAS Mar 2011, MAT Dec 2010, Audited Retail Data / IMS Market Prognosis 2011-2015

Panorama del Mercado Farmacutico Argentino

Dr. Javier Lombar
Gerente General de Supply Management y Operaciones Comerciales IMS Health America Latina

2010 fue un ao con interesantes desarrollos desde el punto de vista del acceso y de la evolucin del mercado

Acceso

Ventas
Impulso acelerado

Entorno
Autorizacin aumento de precios Regulacin de ventas exclusivas en farmacias Extensin de listado de bioequivalencia Preocupacin oficial por el saldo de balanza comercial

PAMI 80%

Demanda Precio

Negociacin entre farmacias y Prepagas por aportes al descuento

Crecimiento enfocado
Nuevos tratamientos Maduros selectivos

Switch convenio PAMI a pago por prestacin

Adquisiciones y JV que involucran compaas globales y regionales

El crecimiento del sector se aceler en 2010, alcanzando casi los dos dgitos en volumen
Unidades (MM)
2010

Dosis (MM)
22.060

$ (MM)
18.128

588

25,7% Mercado Total 9,6%

2009

9,8%

537

20.084

14.423

2010

$ 30,8

$ 0,82

Precio Promedio

14,7%

14,6%

2009

$ 26,9

$ 0,71
Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Luego de la desaceleracin econmica de 2008 y 2009, la demanda retom el ritmo de crecimiento de 2006 y 2007
Factores de crecimiento del Mercado Farmacutico
30%

25,7% 23,5%
1,4%

% Crecimiento Pesos

21,4%
20%

1,4%

16,5%
2,0% 3,8%
10%

18,1%
2,0%

19,1%
1,5% 5,9%

1,6% 13,5% 14,9% 14,2%

12,8%
1,8%

6,0%

5,3%
10,7% 5,7%
0% 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

10,1%

11,8% 5,6% 7,3%

10,9%

Volumen y Mix
Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Precio

Renovacin

Dentro de las 10 principales compaas, varias obtuvieron crecimientos superiores a la media de mercado
Rnk* Laboratorio $ Mll 2010 % Share 2010 % Crec. 2010

2010 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Compaa Roemmers Bago Bayer Elea Gador Ivax Pfizer Montpellier Raffo Casasco

18.097 1.586 990 806 702 690 680 605 600 567 539
7.766

100 8,7 5,5 4,4 3,9 3,8 3,8 3,3 3,3 3,1 3,0
42,8

25,7 29,0 27,9 14,3 22,3 27,8 11,1 13,6 32,9 38,5 31,7
24,5

Top 10

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010 * En esta tabla no est reflejada an la adquisicin de la lnea de cuidados primarios de Merck Serono por parte de Elea

En el siguiente grupo, Baliarda y Bernabo continan creciendo a tasas muy superiores a la media del mercado
Rnk* Laboratorio $ Mll 2010 % Share 2010 % Crec. 2010

2010 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Compaa Baliarda Phoenix Sanofi Aventis Investi Pharma GSK Pharma Novartis Pharma Boehringer Ing Bernabo Andrmaco Beta

18.097 514 502 497 487 449 421 408 372 340 323
4.311

100 2,8 2,8 2,7 2,7 2,5 2,3 2,3 2,1 1,9 1,8
23,8

25,7 37,3 16,6 24,2 21,5 25,2 26,7 23,6 31,3 24,5 18,8
24,7

Top 11-20

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Las adquisiciones selectivas recientes han sido una va de crecimiento para algunos laboratorios
Producto
Dilatrend Euglucon

Laboratorio Anterior
Roche Roche

Laboratorio Actual
Nova Argentia Investi Farma

Fecha traspaso
Sep 2008 Sep 2008

Ventas ($ Mill)
36 23

Glucotrin / Glucotrin Forte / Glucotrin Flex Bi Moxal / Bi Moxal Duo / Fullgrip / Fullgrip T Seboclear
Aldomet Hexa-Defital / Actimax / Dosulfin / Fleboderma / Gladium / Mantus / Proxatan / Tenaron / Unava / Vegestabil Metodik / Bufexan / Coroval / Vibuzol / Errolon-A / Noranat / Neurozepan Imuran Salofalk / Ursofalk Eflevar / Doxium Periplum Iberol / Ferrofolic

Nycomed Elea Szama

MSD Sandoz Sandoz GSK Cevallos Nycomed Fortbenton Abbott

Elea Nycomed Raymos

Biotoscana Investi Farma Nova Argentia Biotoscana Biotoscana Geminis Ingens Ingens

Ene 2009 Ene 2009 Feb 2010

Jun 2010 Jul 2010 Jul 2010 Ago 2010 Ago 2010 Dic 2010 Dic 2010 Dic 2010

7 2 3
1 4 4 2 0 1 2 1

al igual que los traspasos de carteras completas

Laboratorio
Pharmadorf Valeant Gramn Wyeth Schering Plough

Comprador
Sanfer Grupo Roemmers Sanofi Pfizer MSD

Fecha de traspaso
Jun 2008 Jun 2008 Oct 2008 Ene 2009 Marzo 2009

Ventas * ($ Mill)
2 54 26 124 163

Defuen
Stiefel Rontag Phoenix

Raymos
GSK Astra GSK

Mar 2010
Ene 2010 May 2010 Jun 2010

6
9 29 424

Phoenix (Oft)
Northia Roche (PC)** Dr. Madaus

Elea
Grupo Recalcine Investi Farma** Elea

Jun 2010
Jul 2010 Ene 2011 Ene 2011

19
27 283 4

Merck Serono (PC)

* Ventas actuales en $ ** Acuerdo de comercializacin

Elea
(PC)=Primary Care

Mar 2011

140
Adquisiciones globales

Estos movimientos complementaron el crecimiento orgnico de algunos jugadores

% portafolio actual proveniente de adquisiciones recientes
Valeant Sandoz - Roche Valeant Sandoz - Roche Merck Dr. Madaus - Nycomed Wyeth Defuen - Szama Rontag Stiefel Valeant Elea
% Venta $

* La incorporacin de la lnea de Primary Care de Merck Serono dentro de Elea se efectuar durante 2011

Sin embargo, los cambios recientes de propiedad accionaria no modificaron el perfil de origen de capital del mercado

Participacin en Valores por Origen de Capital

Participacin en Unidades por Origen de Capital

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

La penetracin de compaas regionales est basada en el lanzamiento productos (fundamentalmente OTC)

Drivers de crecimiento por Origen de Capital 2010 vs. 2007

Contribucin al crecimiento por driver 2010 vs. 2007

127%

% Crecimiento Pesos

87% 70%

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

El perfil de antigedad del consumo muestra algunos productos exitosos, que perduran a lo largo del tiempo

Optamox Lotrial Atenolol Gador

$ Millones

Rivotril

Alplax

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010 Productos lanzados desde 1960

junto con otros de lanzamiento ms cercano

Nefazan Trastocir Magnus Asotrex Seretide Midax Losacor Optamox Lipitor

Lotrial Atenolol Gador

$ Millones

Rivotril

Alplax

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010 Productos lanzados desde 1960

junto con otros de lanzamiento ms cercano

Nefazan Yasmin Trastocir Novomix Magnus Lantus Asotrex Seretide Midax Losacor Optamox Lipitor Levemir Asotrex Duo Rivotril Alplax

Lotrial Atenolol Gador

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010 Productos lanzados desde 1960

$ Millones

No todas las compaas apalancan su crecimiento en nuevos lanzamientos

16%

RX

Laboratorios Top 20 en $ Modernos

Productos < 5 aos - Aporte al Crecimiento

Renovadores
RAFFO

14%

12%

10%

NOVARTIS CASASCO BERNABO

8%

BOEH. ING PFIZER ELEA INVESTI BAYER BETA GSK BAGO

BALIARDA MONTPELLIER

6%

4%

2%

IVAX Maduros

PHOENIX

0%

GADOR SANOFI ANDROMACO ROEMMERS

20% 25% 30% 35%

Clsicos
40% 45%

5%
-2%

10%

15%

% Crecimiento
Tamao proporcional al market share sobre el Mercado Etico

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Tomando slo productos menores a 5 aos, el ranking de laboratorios tiene un perfil diferente al del mercado total
Rnk* Laboratorio $ Mll 2010 % Share 2010 % Crec. 2010

'10 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Compaa

2.373

100,0

77,6

Elea Raffo Casasco Genomma Novo-Nordisk Bago Baliarda Bernabo Pfizer Novartis Pharma
Top 10

139 122 120 112 89 81 74 72 72 70

952

5,9 5,2 5,1 4,7 3,8 3,4 3,1 3,0 3,0 2,9
40,1

36,9 85,4 78,0 197,7 52,5 48,1 93,8 59,3 312,8 135,6
84,3

* Considerando slo productos con menos de 5 aos de lanzamiento a Diciembre 2010 Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

En los ltimos dos aos encontramos un nmero importante de compaas que han lanzado nuevas monodrogas ticas
Molcula Ao Lanz.
2009

RX

C.T. IV
N06A9

Clase Teraputica
Antidepresivos

Laboratorio (Producto)
Servier (Valdoxan) Elea (Darisec) Bago (Enablex) Baliarda (Continex) Novartis (Rasilez) Raffo (Restiva) Ivax (Suficard) / Pfizer (Aldactone Ep) / Gador (Eplerona) / Roemmers (Oldren) Bago (Relaxedan) Trb (Prinil) Eli Lilly (Effient) / Phoenix (Nefagrel) / Roemmers (Procardia) / Ivax (Corilum) / Nova Argentia (Trocal) BMS (Onglyza) Bayer (Xarelto) Nycomed (Rupafin)

% Share s/C.T.
12%

Agomelatina Darifenacina Aliskiren

2009

G04D4

Incontinencia Urinaria

12%

2009
2009 2009 2009

C09X0
N02A0 C03A1 M03B0

Antihipertensivos
Analgsicos Narcticos Insuficiencia Cardaca / Antihipertensivo Miorrelajante Central

65% 26% 5% 2%

Buprenorfina
Eplerenona Pridinol

Prasugrel Saxagliptina Rivaroxaban Rupatadina

2009

B01C2

Antitrombtico

1%

2010 2009 2009

A10N1 B01X0 R06A0

Antidabtico Antitrombtico Antihistamnico

9% 73% 1%

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

al igual que Asociaciones Fijas

Asociacin Fija Molculas Dexametasona+Moxifloxacina Simeticona+Trimebutina Ao Lanz.
2009 2009

RX
Laboratorio (Producto)
Alcon (Vigadexa) / Atlas (Moflag D) Bernabo (Miopropan S) Merck (Ismigen) / Casasco (Broncho-Vaxom)

C.T. IV
S01C1 A03F0

Indicacin
Tratamiento Conjuntivitis Bacteriana Gastroprocinticos Inmunoterapia para prevencin de infecciones recurrentes de Vas Resp.

% Share s/ C.T.
9% 3%

Lisados Bacterianos Paracetamol+Pseudoefedrina + Guaifenesina Aliskiren+Hidroclorothazida Caffeine+Ibuprofeno Betamethasone+Calcipotriol Brinzolamide+Timolol Laropripant + Acido Nicotnico Atorvastatina + Fenofibrato

2009

J07C0

13%

2009 2009

R05A0 C09X0

Antigripales Exc.Antiinflamatorios Otros Agentes Angiotensina -Renina

Bayer (Tabcin D) Novartis (Rasilez D) Bayer (Actron Max Rap Acc)

2% 35%

2009

N02B0

Analg No Narc.Antipiret. GSK (Ibu Evanol Extra R.A.) Productos Antipsoriasis Tpicos Preparados Antiglaucoma Tpicos Otros Reguladores del Colesterol Reguladores de Lpidos Roche (Taclonex) Alcon (Alcon Azarga) MSD (Cordaptive) Ivax (Hiposterol)

<1%

2009 2009 2010 2010

D05A0 S01E2 C10A9 C10C0

20% <1% 1% <1%

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

En 2010 se efectuaron 9 lanzamientos relevantes de nuevas monodrogas ticas

RX
Molcula C.T. IV
A10N1
G04X0 M03B0 M01C0 A10S0 J07B1 L02B9

Clase Teraputica
Antidiabtico Inh DPP IV
Eyaculacin Precoz Miorrelajante Artritis Reumatoidea Antidiabtico Agonista GLP-1 Vacuna Antitetnica Cancer de Prstata Avanzado Tratamiento y Profilaxis de Influenza A y B Antivaricoso Sistmico

Laboratorio (Producto)
BMS (Onglyza)
Bernabo (Extensil) / Finadiet (Lagose) Finadiet (Molagar ) Roche (Actemra) Novo Nordisk (Vyctoza) Sanofi Pasteur (Adacel) Ferring (Firmagon)

%* Share s/ C.T. 18%

Saxagliptin
Dapoxetine Thiocolchicoside Tocilizumab Liraglutide Toxodes de ttanos y difteria Degarelix Zanamivir Vitis Vinifera

17%
<1% 10%*

<1%%
<1% N/A

J05B4

GSK (Relenza)

<1%

C05C0

Investi Farma (Mikonos)

<1%

(*) Share sobre productos biolgicos - Fuente: IMS Medical Radar

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Los productos de mayor aporte al crecimiento estn concentrados en cardiometabolismo y diabetes

Producto-Laboratorio

50% 26% 197% 34% 29% 115% 60% 53% 62% >999 29% 30% 37% 34% 22% 33% 41%

Cardiometabolismo

Diabetes Otros

= % Crecim. > Mkt = % Crecim. similar Mkt = % Crecim. < Mkt

15%
45%

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

Dentro de las principales reas teraputicas de mayor IE tambin encontramos enfermedades cardacas y diabetes
Indice de Evolucin de los principales segmentos 2009-2010

Cardiometabolismo

Diabetes Otros

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2010

En general, el segmento de productos no estacionales crnicos estn impulsando el crecimiento

CAGR%

2000

2007 - 2011 +22,9%

1800
1600
Millones de Pesos

1400 1200 1000 800 600 400 200 0

+23,7%

+18,9%

Verano No Estacional

Primavera Total

Otoo Linear ( Invierno)

Invierno Linear (Total)

Fuente: IMS Health, PMA, Mar 2011

El mercado OTC contina su crecimiento sostenido, fundamentalmente basado en renovacin de productos

Drivers de crecimiento por Tipo de Mercado

2006 vs. 2010

Contribucin al crecimiento por driver

2006 vs. 2010
126,5% 138,0%

% Crecimiento Pesos Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic 2007 vs MAT Dic 2010

El consumo per cpita de productos de venta libre se duplic en Unidades en los ltimos siete aos
Consumo per cpita de productos Rx y OTC 2010 vs 2001
CAGR 06-10

Unidades Anuales p/c

+5,6%

+9,3%

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic de cada ao

En en ltimo ao sigui amplindose la brecha entre el precio promedio del segmento Etico y OTC

X 3,2 X 3,0

X 2,9 X 2,5 X 2,1 X 2,8

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic de cada ao

bsicamente por la disminucin del tamao promedio del mix de presentaciones de venta libre

Precio Promedio / Dosis

X 3,6

X 3,1 X 3,6

Fuente: IMS Health, PMA, MAT Dic de cada ao

La realidad indica que en nuestro pas los canales por los cuales el paciente accede a la medicacin son varios
Tipo de compra Productos Eticos
Sin Receta 32%

Tipo de Receta
Slo Ppio Activo 20%

Con Receta 68%

Slo Marca 40%

Ppio Activo + Marca 40%

Fuente: IMS Health, Recomex Argentina 2010

y que, dependiendo de la categora teraputica, existen varios actores en la decisin de compra

Mercado Total Slo marcas no Prescriptas(*)

(*) Recomendadores de la compra en casos en que el Comprador adquiere una marca no prescripta por un Mdico (Productos comprados sin receta + Prescripciones por nombre genrico + sustitucin de marca prescripta)
Fuente: IMS Health, Recomex Argentina 2010

Entre las compaas lderes en ventas en el 2010 se destacan varias por el peso de su inversin promocional
Comparacin entre Mkt Share (Unidades) y Share of Voice 2010
ROEMMERS 9,3%

8,3% 10,9%
6,6%

BAGO

5,4% 4,9%
6,7%

GADOR 4,2%

5,5% 5,3% 3,3% 3,3%

5,7%

IVAX

% SoV Muestras 5,8% 4,7% % SoV Visitas % MS Unidades

MONTPELLIER 2,8%

ELEA 1,8%

3,0% 3,6% 2,2% 3,4%

1,1%

PFIZER

BAYER

1,2% 5,2%
3,5%

RAFFO

3,4% 2,6%
4,9%

CASASCO

4,7% 3,1%
0% 5% 10% 15%

Fuente: IMS Health, PMA / Promo.Track 2010

2011 ser un ao marcado por compromisos electorales, expansin del gasto y programas de ampliacin de acceso

Acceso
Nuevo convenio PAMI con mayores porcentajes de cobertura Incorporacin de Vacunas HPV, Antimeningoccia y Gripe

Ventas
Impulso continuado
Demanda Precio

Entorno
Autorizacin aumento de precios moderada

Crecimiento enfocado
Nuevos tratamientos Maduros selectivos

Restricciones al ingreso de importaciones Restricciones a la publicidad OTC en Capital?

Nuevo programa de trazabilidad - Regulacin de biosimilares

Modificacin del PMO y listado de inclusin en APE?

Probable ingreso de nuevos jugadores globales medianos y regionales

El crecimiento del mercado continuar en el orden del 20% durante los prximos aos
Ventas en U. Dosis (000 MM)

2010 Unidades Dosis (MM) % Crecim. Unidades Dosis Valores ($ MM) % Crecim. Valores 22.061 10% 18.128 26%

f2011 24.221 10% 22.334 23%

f2012 25.838 8% 26.421 20%

f2013 27.515 7% 31.738 19%

f2014 29.211 6% 37.570 19%

f2015 30.929 6% 44.594 18% Fuente: IMS Health

Ideas Finales
El paciente est accediendo al medicamento a travs de la prescripcin mdica en la mayora de los casos, pero la realidad muestra que existen tambin otros actores que influyen en distinta medida en la eleccin de marca Debido a la bsqueda de oportunidades en mercados emergentes y obtencin de masa crtica regional, es probable que sigamos observando ingreso de nuevos jugadores mediante green-fields, adquisiciones selectivas de productos y/o de portafolios completos

Las polticas pblicas y del sector comercial tendientes a la ampliacin del acceso continuarn, al menos en el corto plazo, por lo que se espera una demanda sostenida
El consumo seguir estable en 2011, con un incremento cercano a los dos dgitos en volumen y por encima del 20% en valores respecto de 2010

Muchas Gracias!
INTELLIGENCE. APPLIED.