Usine Alpha % alpha

Matieres Premieres (MP) Fournitures Main d'uvre (MO) Amortissements Frais gnraux Total direct Unit production Cout de production unitaire (sans frais de sige - FS) Frais de sige Total (avec frais sige) Cout de production unitaire Impact d'augmentation (d) Augmentation MP Augmentation MO Nouveau total charges (hors FS) Cout de production unitaire (sans frais de sige - hors FS) 20 000 000 800 000 7 000 000 10 000 000 5 000 000 42 800 000 200 000 214,00 4 000 000 46 800 000 234 76,92% 72,73% 53,85% 86,96% 83,33% 74,31% 76,92%

Usine Gamma
6 000 000 300 000 6 000 000 1 500 000 1 000 000 14 800 000 60 000 246,67 1 200 000 16 000 000 267

% gamma 23,08% 27,27% 46,15% 13,04% 16,67% 25,69% 23,08%

Total 26 000 000 1 100 000 13 000 000 11 500 000 6 000 000 57 600 000 260 000
a) Le cout unitaire des produits de l'usine Alpha est de 234, celui de l'usine Alpha est de 267 b) Sachant que le produit est vendu 260 nous constatons que les produits fabriqus par l'usine Gamma sont a priori vendus pertes. c) La rgle d'affectation des frais de siges est dfinie proportionnellement au nombre d'units produites, soit 74,41% pour Alpha, 25,69% pour Gamma. Indpendamment de la question de la pertinence de cette rgle, elle rend le site gamma dficitaire, alors que ce dernier contribue en ralit financer pour partie les frais de sige (marge sur cots directs positive). Fermer l'usine gamma sur le seul critre de la rentabilit apparente conduirait une erreur de taille, car le sige ne serait plus financ que par Alpha.

5 200 000

1 000 000 700 000 44 500 000 222,50

5,00% 10,00% 73,92%

300 000 600 000 15 700 000 261,67

5,00% 10,00% 26,08%

1 300 000 1 300 000 60 200 000

cot unitaire

Production 100 000 Production 150 000 Production 250 000

100 000 62,50% 160 000 10 000 000 5 000 000 150 000 71,43% 210 000 10 000 000 5 000 000 15 000 000 600 000 5 250 000 35 850 000 3 714 286 39 564 286 39 000 000 54 600 000 250 000 80,65% 310 000 10 000 000 5 000 000 25 000 000 1 000 000 8 750 000 49 750 000 4 193 548 53 943 548 65 000 000 80 600 000
d) Une hausse de 5% des matires premires et de 10% de la main d'oeuvre fait grimper le cot de revient 222,50 pour l'usine Alpha et 261,67 pour l'usine Gamma. L'augmentation des cots, et notamment de la main-d'oeuvre, a une trs forte incidence sur le cot de production d'une usine l'autre,mais surtout sur celle de Gamma. Cela est d au fait que la main d'oeuvre possde dj un poids important dans l'usine Gamma et la hausse amplifie donc plus que proportionnellement cette charge. Ce calcul permet d'identifier le problme majeur de Gamma: la productivit de sa main-d'oeuvre.

Production Alpha
% de la production totale Production (Alpha & Gamma) Frais gnraux Amortissements Matires premieres Fournitures Main d'oeuvre Cout de production Charges indirect (Alpha) Cout de revient CA (Alpha) CA (Alpha & Gamma) 100,00 4,00 35,00

10 000 000 400 000 3 500 000 28 900 000 3 250 000 32 150 000 26 000 000 41 600 000

260,00 260,00

Reprsenta/on CA & Cot de Produc/on en fonc/on des quan/ts produites (pour Alpha)
70 60 Millions 50 40 30 20 10 0 50 000 100 000 150 000 200 000 250 000 300 000 CA (Alpha) Cout de revient

e) La relation qui lie le cot de production au nombre d'unit produites est : o Q est le nombre d'unit produites. Le croisement entre les deux droites reprsente le seuil de rentabilit en quantit. Nous en dduisons que l'usine Alpha doit produire environ 150 000 produits pour devenir rentable.

Nouveaux amortissements annuels :

6 000 000,00 Cot unitaire

Usine Gamma
Production Gamma % de la production totale Frais Gnraux Amortissements Matires premieres Fournitures Main d'oeuvre Cout de revient (hors frais de siges) CA (Gamma) Cout de revient unitaire

Production 50 000
50 000 20,00% 1 000 000 7 500 000

Production 75 000 Production a 100 000

75 000 27,27% 1 000 000 7 500 000 7 500 000 375 000 3 750 000 20 125 000 19 500 000 268,33 100 000 33,33% 1 000 000 7 500 000 10 000 000 500 000 5 000 000 24 000 000 26 000 000 240,00

100,00 5,00 50,00

5 000 000 250 000 2 500 000 16 250 000

260,00 delta Rsultat Sans investissement Avec investissement CA

13 000 000 325,00

250 000 -3 250 000 13 000 000

1 625 000 -625 000 19 500 000

3 000 000 2 000 000 26 000 000

Reprsenta/on du seuil de rentabilit en fonc/on du CA

4 000 000 3 000 000 2 000 000 1 000 000 0 -1 000 000 10 -2 000 000 -3 000 000 -4 000 000 12 14 16 18 20 22 24 26 Rsultat sans invesBssement Rsultat avec invesBssement Millions 28

f) Nous partons avec l'hypothse d'un investissement de 30 000 000 amortis sur 5 ans. Nous ferons l'hypothse de ne pas inclure les frais de sige. FG inchangs, MO est rduite de moiti R=p*Q-c*Q-CF La relation sans investissement est : RnInv = (260-205)*Q-250 0000 La relation avec investissement est RInv = (260-155)*Q-8 500 000 L'entreprise a intert moderniser l'usine Gamma si elle a besoin d'une forte capacit de production. L'investissement permet une augmentation de la production, mais relve considrablement le seuil de rentabilit en quantit et donc en CA. Il faudra ainsi attendre une production de plus de 80 900 units pour parvenir avoir un prix de vente suprieur au cot de revient. Ceci est quivalente en terme de CA d'arriver un CA de 21.03M Ce chiffre va bien au-del de la production actuelle et ne constitue peut-tre pas un objectif atteignable.... La question de l'investissement reste donc pose...

Evolu/on du cot de revient unitaire en fonc/on des quan/ts produites

350 300 250 200 150 100 50 0 40 000 50 000 60 000 70 000 80 000 90 000 100 000 110 000 Cout de revient unitaire