Vous êtes sur la page 1sur 22

DFIS DE NORMALISATION ET & PERSPECTIVES DOPRATIONNALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

El Hadji Bara DIENE CEO de la Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

Sommaire :
Introduction : La Finance Islamique : une finance protiforme Dfis de normalisation de la Finance Islamique en Afrique, Perspectives doprationnalisation de la Finance Islamique en Afrique, cas de la CIFIA

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

Introduction : La Finance Islamique une finance protiforme

La finance islamique est, la diffrence de la finance conventionnelle, place dans un milieu de culture dense o elle interagit avec deux types denvironnements : un environnement structurel, celui du systme financier conventionnel, et un environnement religieux intangible. On aurait dit que le Grand Lgislateur, Dieu, a laiss la voie ouverte aux humains pour peaufiner la lgislation financire par rapport au contexte des systmes conomiques. Donc, dune part le facteur religieux conditionne lensemble des dcisions financires islamiques, et dautre part ce facteur religieux est lui-mme multiple et vari en raison de la diversit dinterprtation des sources de loi et de la diversit des contextes dans lesquels il sapplique.
Moufti Louqmn INGAR, membre CFCI (Cellule du FIGH du Centre Islamique) de la Runion, lors du 2me forum de la finance islamique qui stait tenu Paris en novembre 2008

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

Introduction : La Finance Islamique une finance protiforme


Articulation du Cadre Juridique Islamique
I - Sources Primaires de la Sharia

II - Sources secondaires interprtatives

III - Applications
Incidences Pratiques
Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

Introduction : La Finance Islamique une finance protiforme

la Finance Islamique est nomothtique dans ses principes


Rgie

par des normes juridiques gnrales,

la Finance Islamique est idiographique dans son implmentation,


Filtre

par linterprtation doctrinale de son milieu dapplication et de la singularit des phnomnes sociaux.

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

Sommaire :
Introduction : La Finance Islamique : une finance protiforme Dfis de normalisation de la Finance Islamique en Afrique, Perspectives doprationnalisation de la Finance Islamique en Afrique, cas de la CIFIA

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique gographique, Problmatique juridique et rglementaire, Problmatique financire,

Problmatique de ressources humaines.


Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique gographique :
Dfi tributaire de la culture et de limportance des populations musulmanes du Maghreb l'Afrique Australe en passant par lAfrique subsaharienne, un potentiel de dveloppement important pour la finance islamique en Afrique du Nord, Dveloppement dun rseau de banques islamiques en Afrique louest travers TAMWEEL AFRICA HOLDING (joint venture entre ICD, filiale de la BID et Asya Bank) avec la BIS au Sngal, la BIN au Niger, la BIG en Guine et la BIM en Mauritanie.
Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique gographique :

La Lybie : fondateur et actionnaire de la banque islamique de dveloppement, la Lybie na aucune institution bancaire islamique sur son sol. La Tunisie : trois institutions de financement islamique: la premire est la banque BEIT ATTAMOUL ESSAOUDI ET TOUNSI BANK, la banque mirati NOOR (2006) et la banque Zitouna (2009). LAlgrie : deux : la banque ALBARAKA (1991) et la banque islamique mirati ESSALAM BANK dAlgrie (2006). La Mauritanie : la Banque Al wava Mauritanienne Islamique BAMIS qui remonte 1985, une deuxime exprience de la banque nationale de Mauritanie est en cours depuis 2008 ; Le Maroc : le groupe Attijari Wafa Bank a cr en 2010 la premire banque islamique marocaine appele DAR ASSAFAA LITAMWIL
Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique juridique et rglementaire :

Le Sngal : selon la loi n2008-26 du 28 juillet 2008 portant sur la rglementation bancaire, la Banque Centrale peut restituer des dispositions particulires en faveur de certains tablissements statut spcial, notamment les tablissements ne recourant pas lusage du taux dintrt et pratiquant le systme de partage des pertes et des profits

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

10

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique juridique et rglementaire :

Le Sngal : Existence de deux problmes majeurs :


la relation entre la Banque Islamique et la Banque Centrale des Etats de lAfrique de lOuest concernant la pratique de lintrt, La relation entre la Banque Islamique et ses propres clients portant sur les implications juridiques et fiscales,

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

11

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique juridique et rglementaire :

Le Maroc : Existence de deux problmes majeurs :


la relation entre la Banque Islamique et la Banque Centrale des Etats de lAfrique de lOuest concernant la pratique de lintrt, La relation entre la Banque Islamique et ses propres clients portant sur les implications juridiques et fiscales

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

12

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique juridique et rglementaire :

La Mauritanie : Existence de deux problmes majeurs :


la relation entre la Banque Islamique et la Banque Centrale des Etats de lAfrique de lOuest concernant la pratique de lintrt, La relation entre la Banque Islamique et ses propres clients portant sur les implications juridiques et fiscales

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

13

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique financier :
dveloppement limit des activits bancaires de dtail, faible familiarisation des clients potentiels avec les services bancaires islamiques et manque de soutien de lEtat

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

14

Le contenu de ce document est confidentiel et tabli l'attention exclusive des membres du CIFIA.

DFIS DE NORMALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE

Problmatique de ressources humaines :


Manque notoire de dveloppement limit des activits bancaires de dtail, faible familiarisation des clients potentiels avec les services bancaires islamiques et manque de soutien de lEtat

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

15

Sommaire :
Introduction : La Finance Islamique : une finance protiforme Dfis de normalisation de la Finance Islamique en Afrique, Perspectives doprationnalisation de la Finance Islamique en Afrique, cas de la CIFIA

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

16

PERSPECTIVES DOPRATIONNALISATION DE LA FINANCE ISLAMIQUE EN AFRIQUE, CAS DE LA CIFIA

Executive Office
(Comit de Pilotage)

CIFIA Business Units

CIFIA Sharia Board

BU CIFIA Consulting

BU CIFIA Real Estate

BU CIFIA Investment

BU CIFIA Funds

BU CIFIA Agriculture

BU CIFIA Academy

BU CIFIA Micro Finance

BU CIFIA Takful

Ple CJC

Ple CDF

Ple CDJ

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

17

CIFIA SHARIA BOARD : PROCESSUS DE CERTIFICATION

Ple CDJ

Ple CDF

Emission dun rapport pour expliciter les spcificits financires aux jurisconsultes (Ple CJC).

Pl e CJC
Fatwas sur la Shariacompatibilit des produits

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

CIFIA SHARIA BOARD : PROCESSUS DE CERTIFICATION (1)


Produits Financiers Sharia-compatibles
3

Ple CJC

4
CIFIA Sharia Board Ple CDJ Ple CDF

CIFIA Business Units


BU CIFIA Consulting BU CIFIA Real Estate BU CIFIA Investment BU CIFIA Funds BU CIFIA Agriculture BU CIFIA Academy BU CIFIA Micro Finance

1
BU CIFIA Takful

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

19

Le Comit des Jurisconsultes (CJC) de CIFIA Sharia-Board


Rle du Comit des Jurisconsultes (CJC): Au cur du dispositif du Sharia Board, le CJC est la seule instance habilite mettre des avis juridiques chariatiques(Fatwas). Elle a pour objectif: La certification ou non de la Sharia-compatibilit des produits financiers qui lui sont proposs par les BU ; Prendre en considration les analyses et recommandations des ples CDF et CDJ mises dans les rapports financier et juridique ;

Membres permanents du Comit des Jurisconsultes (CJC) :


Professeur Abdoul Aziz KEBE : Chef du Dpartement d'Arabe FLSH/UCAD/ DAKAR Responsable Centre de Recherche Islam Socits et Mutations-ETHOS/UCAD Docteur Abdoul Karim DIAW : PhD in Islamic Finance International Centre for Education in Islamic Finance (INCEIF) Malaysia ; Cheikh Abdourahmane KANE : PhD l Universit Azhar, Caire, Egypte Imam Abdoulaye DIENE : Imam la Grande Mosque de Dakar; Cheikh Baye Dame GAKOU : Universit Azhar, Caire, Egypte; Cheikh Moustapha NIANG : Universit Azhar, Caire, Egypte; Cheikh Abdoulaye Ramadane SAGNA : Universit Azhar, Caire, Egypte

Cheikh Fame BOUSSO; Universit Azhar, Caire, Egypte; chef du Bureau de lEnseignement Arabe lInspection dAcadmie de This;

Cheikh Ahmed Tidiane SY Cheikh Bello WAZIRI : Universit Quarouiyine, Maroc; Cheikhouna MBACKE : Bahrein ;
Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

20

Les Comits des Financiers (CDF) et des Juristes (CDJ) de CIFIA Sharia-Board
Rle du Comit des Financiers (CDF) : Sous la direction de Cheikh Ahmed Tidiane SY (Chef dagence la CBAO), le CDF a un rle de support pour les jurisconsultes (CJC). Il sagit de faire une analyse financire globale de la demande des Business Units (BU) ou dautres tablissements qui permettrait : davoir des explications dtailles sur le fonctionnement de chaque produit financier, de mettre en vidence la structuration et les schmas de ces produits financiers et, de mettre en vidence des pistes daudit qui claireront les jurisconsultes sur les risques de Sharia-compatibilit.

Rle du Comit des Juristes (CDJ) :


Le CJC est dirig par Matre Mouhamed KEBE (Managing Partner chez GENI & KEBE SCP). Il a galement un rle de support pour les jurisconsultes (CJC). Dans un environnement o le droit applicable nest pas la loi islamique (la Sharia), lanalyse juridique par le CDJ des demandes des BU et dautres structures financires devrait permettre : dexpliciter les impacts juridiques des structurations faites pour ou par les BU ainsi que leur conformit au droit positif local et, davaliser les futurs produits islamiques au regard des spcificits des lgislations africaines du point de vue fiscal, rglementaire etc.

Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

21

CONTACT
El Hadji Bara DIENE Chief Executive Officer
+221 77 323 27 25 (Dakar) +336 28 58 59 81 (Paris) bara.diene@cifia.net www.cifia.net
Compagnie Indpendante de la Finance Islamique en Afrique (CIFIA)

22