Nature et fonction du crédit documenta

Réalisé par: Mohammed Belahi

Badreddine Rguigue
Encadré par :Mr .Mehdi Aboulfaraj

LP: MOIE 2015/2016

 Plan
Introduction
I-Nature de crédit documentaire :
Fonctionnement
Les différents types de crédit documentaire
Les conditions du crédit documentaire
Les documents concernés
Les différents modes de réalisation
Les crédits documentaires spécifiques
II-Fonction économiques :
Avantages et limites
Annexes
Conclusion
Introduction
 Définition du crédit
documentaire
Le crédit documentaire est l'opération par laquelle une banque (la
banque émettrice) s'engage pour compte de son client importateur
(le donneur d'ordre) à régler à un tiers exportateur (le bénéficiaire)
dans un délai déterminé, via une banque intermédiaire (la banque
notificatrice) un montant déterminé contre la remise de documents
strictement conformes justifiant la valeur et l'expédition des
marchandises.

Le crédit documentaire permet d’assurer la bonne fin et le

règlement d’un contrat commercial entre un acheteur et un
vendeur de nationalités différentes, en sécurisant les transactions
par la garantie d’une banque.

 Lecrédit documentaire est soumis aux Règles et Usances

Uniformes (RUU) de la Chambre de Commerce Internationale.

A l’origine, le crédit documentaire était exclusivement utilisé pour

les transactions par voie maritime. Il est aujourd’hui employé pour
tout mode de transport.
Fonctionnement du crédit
documentaire
 1 Le vendeur et l’acheteur conviennent d’un règlement par
crédit documentaire. L’acheteur demande alors à sa banque
d’ouvrir un crédit documentaire en faveur du vendeur.
 2 La banque émettrice ouvre le crédit documentaire auprès
de sa banque correspondante située dans le pays du
vendeur.
 3 La banque correspondante, appelée banque notificatrice,
informe le vendeur de l’ouverture du crédit documentaire.
 4 Le vendeur expédie les marchandises et 5 remet les
documents à la banque notificatrice qui en vérifie la
conformité.
 6 La banque notificatrice remet les documents à la banque
émettrice. 7 Celle-ci les transmet contre paiement à son
client et paie la banque notificatrice.
Les différents types de crédit
documentaire
 Le crédit documentaire révocable: il peut être modifié
ou annulé par la banque émettrice.
Dans la pratique, l’usage de ce type de crédit est très
rare, le vendeur cherchant à se couvrir de façon
irrévocable.
 Le crédit documentaire irrévocable : Il ne peut être annulé
ou amendé sans l’accord du bénéficiaire et il présente
l’avantage pour le bénéficiaire d’être assorti de
l’engagement irrévocable de la banque émettrice de payer.

 Cependant, il ne protège pas contre le risque "pays"

(catastrophe naturelle, événement politique ou
économique) ni contre le risque de défaillance de la banque
émettrice qui l’empêcherait de respecter son engagement.
Le crédit documentaire irrévocable et confirmé : Il offre
une double garantie à l’exportateur : celle de la banque
émettrice et celle d’une banque de son propre pays (la
banque confirmante), qui ajoute son engagement
irrévocable de payer.

Afin de faire intervenir une banque confirmante :

 Soit le donneur d’ordre, quand il demande l’ouverture

du crédit documentaire, demande également sa
confirmation à la banque notificatrice, qui devient dans
ce cas, si elle accepte, la banque confirmante.
 Soit le vendeur, s’il le juge nécessaire, demande la
confirmation du crédit à une banque de son choix
(généralement sa propre banque) et paie les frais de
confirmation.

De ce fait, tous les risques d’impayé sont couverts et

l’exportateur bénéficie d’une garantie totale.
Les conditions du crédit
documentaire
Le crédit documentaire est matérialisé par une lettre
rédigée par la banque émettrice, qui énumère les
conditions du crédit, dont notamment :
 Le bénéficiaire du crédit, qui recevra le paiement de la
banque (Il peut notamment s’agir d’un tiers lorsque le
crédit est dit transférable),

 Le montant du crédit, avec indication de la monnaie

dans laquelle il est stipulé,

 L’opération financée,

 Le lieu de présentation et la période de validité du crédit,

Les documents concernés
Les parties doivent mentionner les documents qui
seront à présenter à la banque notificatrice et qui
conditionnent le crédit. Aucun document n’est
obligatoire.
Il s’agit le plus souvent des documents suivants :
 Facture commerciale,
 Document de transport :
 Connaissement maritime,
 Lettre de transport aérien,
 Lettre de voiture,

 Certificat d’origine,
 Documents d’assurance.
Les différents modes de
réalisation
La réalisation désigne les différents modes de
paiement de la banque au vendeur.

 Crédit documentaire à vue : Le vendeur

reçoit le paiement contre présentation des
documents reconnus conformes.

 Crédit documentaire par paiement

différé : Le paiement intervient dans un
délai fixé à compter d’une date précise,
mentionnée lors de l’émission du crédit
documentaire.
 Crédit documentaire par acceptation :
Le vendeur reçoit un effet de commerce tiré
sur son acheteur, accepté par la banque
émettrice ou confirmante en échange des
documents reconnus conformes.

 Crédit documentaire par négociation :

Le banquier exécute ses obligations
contractuelles au titre du crédit
documentaire en effectuant un paiement
d’avance par négociation d’une traite, tirée
sur la banque émettrice ou confirmante. La
réalisation par négociation est donc
l’exécution du crédit documentaire au
Les crédits documentaires
spécifiques
 · Le crédit « red clause »
Il comporte une clause spéciale autorisant la banque
notificatrice ou confirmatrice à effectuer une avance au
bénéficiaire, contre son engagement d'effectuer l'expédition
et de présenter ultérieurement les documents prévus. Cette
clause, insérée à la demande du donneur d'ordre, précise le
montant de l'avance autorisée.

 · Le crédit revolving
C'est un crédit documentaire dont le montant se reconstitue
automatiquement après chaque utilisation par le
bénéficiaire et ce, jusqu'à son échéance. Cette technique
permet notamment de faire respecter une cadence de
livraisons tout en assurant au bénéficiaire l'engagement
irrévocable de la banque émettrice sur l'ensemble du
contrat. Le crédit peut être revolving en montant et/ou en
durée.
· Le crédit transférable
Il permet au premier bénéficiaire de demander
à la banque chargée de la réalisation du
crédit de le transférer, en faveur d'un ou de
plusieurs bénéficiaires, sous-traitants ou
fournisseurs réels de la marchandise qui
bénéficient ainsi d'une garantie de
paiement.
 · Le crédit "back to back"

Le bénéficiaire du crédit initial demande à son

banquier d'ouvrir un crédit en faveur de son
propre fournisseur, crédit qui sera alors «
adossé » au premier ouvert en sa faveur. Il
s'agit ici de deux opérations distinctes.
Les fonctions
économiques
Un élément de sécurité :

la sécurité du crédit documentaire résulte de l’engagement ferme

que le banquier prend directement en sa faveur de payer le
vendeur contre présentation des documents conforme. Donc ce
dernier est assuré d’être payé, et l’acheteur est assuré de recevoir
la marchandise conforme.

Un moyen de paiement :
le choix du crédit documentaire comme moyen de paiement peut
se révéler d’une grande utilité pratique pour le vendeur, car il lui
permet de recourir rapidement sa créance, il joue le rôle
d’accélérateur des mouvements de trésorerie entre les deux
partenaires.
Un instrument de financement :

destiner à financer les achats de marchandises

ou matériels en provenance de l’étranger, le crédit
documentaire est un crédit à l’importation, dans la
mesure ou il permet à la banque de l’acheteur de
consentir un concours gagé et d’en suivre
l’utilisation des fonds.
 Avantages

· Moyen de paiement :
-Rapide
-Efficace
-Reconnu et utilisé partout dans le monde
-Soumis à des règles internationales très
précises (RUU)
·Instrument de couverture de
risques :
- Pour l'acheteur
- Pour le vendeur
· Gage de sécurité :
-Pour l'acheteur : celui de payer une marchandise
seulement si les documents exigés par le crédit
documentaire sont présentés en conformité avec
les termes du crédit et des RUU
- Pour le vendeur: celui d'être payé d'une
marchandise qu'il a expédiée (sécurité maximale
quand le crédoc est confirmé)
 Limites
· Procédure complexe, exigeant
beaucoup de rigueur et de
formalisme pour respecter les
clauses et les délais.

· Coût plus élevé que les autres

modes de paiement et
d'encaissement.
Une conformité des documents
ne garantit pas nécessairement
Annexes
Demande
d’ouverture
de Crédit
documenta
ire
irrévocable
Facture
commerci
ale (pro
forma)
Connaissem
ent
maritime
Lettre
de
voitur
e CIM
Lettre de voiture CMR
Certificat
d’origine
Certificat
d’assura
nce
Docume
nt
de
transpor
t
multimo
dal
 Lettre
de
transpo
rt
aérien
Conclusion