La fiscalité des zones d’accélération

industrielle

Préparé et présenté par : Encadré par :

Mr. BENYASSINE Hicham
LAKHAL Yassine
BAQARNICH Asmae
CHANNOUR Redouane
BENBRAHIM Saad
REDOUANI Abdelghani
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Plan

1 Zone d’Accélération Industrielle « ZAI »

2 Fiscalité des Zones d’Accélération Industrielle

3 Casablanca Finance City

4 L’effet du régime fiscal sur l’investissement

5 Paradis fiscal

6 Conclusion
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Zone d’accélération industriels

Le Maroc, a mis en œuvre un vaste

programme de réformes, sur les plans
législatif, réglementaire et institutionnel
pour faciliter la pratique des affaires et
créer les bases attrayantes pour
l’investissement national et international

1- En conséquence, le régime fiscal des zones

franches au Maroc est-il attractif?

2- Est-il nécessaire pour le dynamisme souhaité ?

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Que signifie une zone

d’accélération industrielle?

Une zone d’accélération industrielle (en

anglais free zone) est une zone
géographique d'un pays présentant des
avantages fiscaux afin d'attirer
l'investissement et de développer l'activité
économique Les entreprises qui s'y
installent bénéficient d'un environnement
fiscal et réglementaire plus favorable que
celui en vigueur dans le reste du pays
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les principales zones d'accélération industrielle au Maroc

Tanger MED
• La Zone Franche du Port de Tanger (399 ha)*

zone généraliste, la zone qui compte de nombreuses

entreprises est essentiellement dédiée aux filières
aéronautiques, textile, agroalimentaire, logistique et tertiaire

Arbitrant prés de 500 ENTREPRISES crées par des

investissements étrangers en provenance de l’U.E ,des Etats
Unis et du Moyen orient
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les principales zones d'accélération industrielle au Maroc

MIDPARC
Avec une superficie de 124,4 ha MIDPARC a été crée2011

Opérant principalement dans le secteur aéronautique

Atlantic Free Zone

Parmi l’une des premières plateformes intégrées pour l’émergence industrielle

l’une des plus grandes plateformes africaines dédiées aux entreprises

exportatrices. Étalé sur près de 350 ha, le parc s’est récemment agrandi de 9 ha
Comment valoriser le
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capital humain ?

01 Adapter le modèle d’évaluation à

vos équipes

02 Collecter les données RH

03 Évaluer le capital humain

04 Présentation des résultats

Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 8

d’accélération industrielle

En matière d’IMPÔT SUR LES SOCIÉTÉS (IS):

Exonération totale durant les 5 premières années d’exploitation et

application du taux de 15% pour les 20 exercices consécutifs qui suivent
le 5ème exercice d’exonération totale.

les entreprises créées après le 1er janvier 2021: 

Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 9

d’accélération industrielle

En matière d’IMPÔT SUR LES SOCIÉTÉS (IS):

Exonération totale durant les 5 premières années d’exploitation et

application du taux de 15% pour les 20 exercices consécutifs qui suivent
le 5ème exercice d’exonération totale.

les entreprises implantées dans ces zones avant début janvier 2021 :
Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 10

d’accélération industrielle

Exemple :

Résultat fiscal net d’une société industrielle X située depuis 6 ans en ZAI
est de 3.000.000 Dirhams. L’IS est donc de 3.000.000 x 15 % = 450.000
Dirhams.

Résultat fiscal net d’une société industrielle Y hors ZAI est de 3.000.000
Dirhams. L’IS est donc de 3.000.000 x 26 % = 780.000 Dirhams.
Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 11

d’accélération industrielle

En matière d’IMPÔT SUR LE REVENU (IR):

Exonération totale durant les 5 premiers exercices d’exploitation et
application à l’impôt dû, d’un abattement de 80 % pour les 20 années qui
suivent.

En matière TAXE SUR LA VALEUR AJOUTÉE  (TVA):

Exonération avec droit à déduction prévu à l’article 101 du CGI de 2019.

En matière TAXE PROFESSIONNELLE :

Exonération de la taxe professionnelle pendant les 15 premières années
pour les immeubles et l’équipement.
Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 12

d’accélération industrielle

En matière de LA RETENUE A LA SOURCE SUR LES PRODUITS DES

ACTIONS ET PARTS SOCIALES ET REVENUS ASSIMILÉS ET SUR LES
PRODUITS DE PLACEMENT À REVENUS FIXE
Exonération permanente des dividendes et autres produits de
participation similaires lorsqu’il sont versés à des non-résidents.
Ces dividendes et produits sont soumis au taux de 15% libératoire de
l'impôt sur les sociétés ou de l'impôt sur le revenu, lorsqu’il sont versés à
des résidents.
Les avantages accordés aux entreprises dans les zones 13

d’accélération industrielle

En matière DROITS D’ENREGISTREMENTS :

sont exonères des droits d’enregistrement, ce qui est prévu à l’article 129
du CGI de 2019 :

- Les actes de constitution et d’augmentation de capital des sociétés

installées dans les ZFE prévues par la loi n°19-94 des ZFE.

- Les acquisitions par les entreprises installées dans les ZFE de terrains
nécessaires à la réalisation de leur projet d’investissement
 14

Casablanca
finance city
01 Types et critères de sociétés pouvant avoir le
statut de « Casablanca finance city »

02 La contribution fiscale des sociétés installés en

CFC en matière d’impôts payés

03 L’impact de la suppression des exonérations

fiscales des Holdings et banques offshore

04 Analyse du nouveau régime fiscal applicable aux

sociétés ayant le statut CFC
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Casablanca finance city

Lancé en 2010, le CFC est une place financière et

économique marocaine, prévue sur une superficie
de 320 Ha dans l’enceinte de l’ancien aéroport
d’Anfa, aux entreprises financières ou non
financières.

En Afrique, le CFC est reconnu comme la première

place financière, et sur le plan international, il est
classé l’un des plus grands centres financiers
internationaux.
 16

Casablanca finance city

Le CFC vise à améliorer la croissance financière du

continent africain. En même temps, c’est une
plateforme qui permet de financer les opérateurs
publics et financiers dans des opérations classiques
telles que les infrastructures, les fusions-acquisitions
et les restructurations.
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Décomposition des institutions sous statut
"Casablanca Finance City"

9%

34% Prestations de services

professionnelles
30% Sièges régionaux de
multinationales
Entreprises Financières
Sociétés Holding

27%
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Contribution fiscale et chiffre d'affaires de l'écosystème

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Places Financières Offshore

Banques offshore Stés Holding Offshore

Elles sont constituées en

sociétés, ou sous forme de leur tour de table comprend
succursales, dont le siège principalement des non-
est en dehors de la place résidents. Elles ont pour objet
financière. Leur activité exclusif la gestion de
principale étant la collecte portefeuilles et prise de
de ressources de non- participations.
résidents pour les orienter
vers des concours financiers
ou prises de participations.
 20

Paradis fiscaux
Sociétés offshore
Aperçu sur le traitement Fiscal des Zones Offshore 21

Avant la suppression du régime Fiscal en 2019

En matière d’IS :

Les Sociétés holdings offshore devaient payer un montant forfaitaire de

500 dollars par an, quel que soit le bénéfice dégagé, pendant 15 ans.
Au terme de cette période, ces sociétés sont soumises à l'IS selon le droit
commun.

Les banques offshore ont été soumises pour les 15 premières années
consécutives au taux de 10%, soit à un impôt forfaitaire sur les sociétés,
fixé à la contre-valeur en dirhams de 25.000 $ US par an.
Après expiration des 15 années, les banques offshores sont soumises à
l'IS selon le régime de droit commun.
Aperçu sur le traitement Fiscal des Zones Offshore 22

Avant la suppression du régime Fiscal en 2019

En matière d’IR :

Les rémunérations versées par les banques Offshore à leurs

administrateurs, ainsi que les salaires versés par les banques Offshore et
les sociétés Holding Offshore à leur personnel ont été soumis à retenue à
la source, sur le montant brut des sommes perçues, calculée à un taux de
20% et libératoire de tout impôt sur le revenu.
Aperçu sur le traitement Fiscal des Zones Offshore 23

Avant la suppression du régime Fiscal en 2019

En matière de TVA :

Exonération de la taxe sur la valeur ajoutée avec bénéfice du droit à

déduction.

En matière de droit d’Enregistrement et de Timbre :

Exonération des droits d’enregistrement les actes de constitution et

d’augmentation de capital des banques et des sociétés holding offshore.
Aperçu sur le traitement Fiscal des Zones Offshore 24

Avant la suppression du régime Fiscal en 2019

Retenue à la source sur les dividendes:

Sont exonérés de l’impôt retenu à la source

- Les produits des actions, parts sociales et revenus assimilés, les dividendes
distribués par les banques offshore à leurs actionnaires ;

- Et au prorata du chiffre d'affaires exonéré, les dividendes distribués par les

sociétés holding offshore à leurs actionnaires.
 25

Avantages Fiscaux
des sociétés ayant le statut
«Casablanca Finance City»
Avantages Fiscaux des sociétés ayant le statut « Casablanca 26

Finance City »

En matière d’IMPÔT SUR LES SOCIÉTÉS (IS):

Les sociétés installées à Casablanca Finance City bénéficient d’une

imposition à l’I.S. (Impôt sur les sociétés). Ainsi, ces sociétés bénéficient :
- de l’exonération totale de l’IS pendant une période de 5 exercices
consécutifs ;
- d’un taux d’IS spécifique réduit à 15% au-delà de 5 années.

Les sociétés installées à CFC bénéficient d’une exonération de la

cotisation minimale pendant les 5 premières années. Après cette période,
la loi impose une cotisation minimale de 0.5% du chiffre d’affaires. La
cotisation minimale constitue le montant minimum d’impôts à payer.
Avantages Fiscaux des sociétés ayant le statut « Casablanca 27

Finance City »

En matière d’IMPÔT SUR LES REVENUS (IR):

Les salariés d’une société CFC ont la possibilité d’opter pour le paiement
de l’I.R. au taux forfaitaire de 20%.
Dans le régime normal, les salaires sont imposés à un barème progressif
dont le taux marginal est à 38%.
Par ailleurs, il est à noter que l’IR s’applique sur :
- Salaires et rémunérations diverses brutes ;
- Indemnités et avantages en argent ou en nature;
- De manière générale toute compensation perçue par le salarié
Traitement Fiscaux des sociétés ayant le statut « Casablanca 28

Finance City »

Si le salarié dispose d’autres revenus, il doit également déposer sa

déclaration du revenu global.
Les salariés qui le souhaitent peuvent opter pour le régime de droit
commun (notamment les salariés qui du fait d’autres avantages peuvent
être taxés à un taux inférieur).
L’imposition au taux de 20% est accordée pour une période maximale de
10 ans à compter de :
- la décision d’octroi du statut
- la prise de fonction pour les salariés recrutés après cette décision
Traitement Fiscaux des sociétés ayant le statut « Casablanca 29

Finance City »

Autres avantages:

Les sociétés installées à CFC sont exonérées de la retenue à la

source sur les dividendes lorsque les dividendes sont versés à des
personnes morales ;

Les sociétés CFC sont exonérées des droits d’enregistrement sur

les opérations de capital (mise à jour : cette mesure a été
généralisée à toute les entreprises)
 30

L’effet du régime fiscal sur

l’investissement et
Croissance économique

01 La politique fiscale marocain

02 L’impact de la politique fiscale sur

la croissance et l’investissement
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La politique fiscale marocain

Utilisée par le gouvernement comme principal

instrument de relance économique

Certaines activités bénéficient d’une pression

fiscale allégée

Occupe une place centrale pour développer le

tissu productif national.
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L’impact de la politique fiscale sur la croissance

et l’investissement.

1 Un niveau bas de la taxation stimule l'investissement en accroissant le capital net

2 La fiscalité impacte l'offre de travail

3 La taxation paralyse la production

4 Le niveau de la pression fiscale impacte la productivité marginale du capital

Des taux d’imposition élevés sur le travail impacte l’efficience de l'emploi

5
du capital humain
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Pourquoi valoriser
son capital humain?

01 La performance globale

02 La qualité des équipes

03 La performance économique

04 La fusion des équipes

Qu’est-ce qu’un paradis fiscal ?
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Conséquences négatives des paradis fiscaux :

La dégradation des finances publiques

DÉGRADATION

L’opacité et l’instabilité financière

ÉVASION FISCALE

L’inégalité et l’injustice INJUSTICE OPACITÉ

Les paradis fiscaux participent à l’aggravation des inégalités en

favorisant l’évasion fiscale des grandes entreprises. Lorsque ces
derniers ne payent pas leur juste part d’impôt, cela prive les Etats
des ressources essentielles pour financer les services publics
indispensables pour lutter contre la pauvreté et les inégalités.
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Comment lutter contre les paradis fiscaux ?

Un mouvement mondial qui luttent contre les inégalités
et l'injustice de la pauvreté
Défend quelques mesures qui permettraient de
combattre les paradis fiscaux

Etablir une liste noire mondiale des paradis fiscaux .

Mettre en place au niveau international un taux d’imposition

mondial sur les sociétés .

Mettre fin au secret fiscal des entreprises .

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« Conduisons nos entreprises autant avec le cœur qu’avec la

tête, et n’oublions pas que si les ressources d’énergie de la terre
ont des limites, celles de l’Homme sont infinies s’il se sent
motivé. »
 38

Cas du Maroc
Est ce que le Maroc est considéré comme paradis fiscal
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Cas du Maroc
Est ce que le Maroc est considéré comme paradis fiscal
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Conclusion

Étant un instrument de la politique budgétaire, les

actions fiscales joue un rôle primordial à
l’attractivité de l’investissement étranger, ce qui
favorise la demande intérieure et partant
l’investissement national et éventuellement une
croissance des agrégats économique

Pour l’avenir, les principaux défis demeurent la

poursuite d’une croissance plus forte sous
l’impulsion du secteur privé, la création d’emplois et
la promotion d’une prospérité partagée.