CHAPITRE Iv on M CONCERNANT LES SOCIET ES URES A PREPONDERANCE IM MOBILIERE La mesure prise ' seeictes 23°11 ae Tut ip Conacher Smee Habit doe finances pour l'année 1995 ° 42-94. Elle consiste a assujettir aux droits denregistrement les operations de cessions des titres des societés preponderance immobiliére et 4 la T.P.r. les profits résultant des mémes cessions. Parallélement au Principe d'assujettissement aug droits ct a la taxes précités, la loi prévoit des mesures d'application en édictant des obligations a la charge des sociétés concernées et des sanctions applicables en cas d'infraction a ces obligations. A- Notion de sociétés a prépondérance immobiliére Aux termes du paragraphe I de l'article 5 de la loi de finances pour l'année 1978, tel que modifié par l'article 20 de la loi de finances pour l'année 1995, sont considérées comme sociétés A prépondérance immobiliére toutes sociétés dont l'actif brut immobilisé est constitué pour 75 § au moins de sa valeur, déterminée 4 1' ouverture de l'exercice au cours duquel intervient la cession taxable, par des immeubles ou par des titres sociaux émis par les sociétés A objet immobilier dites transparentes ou par d'autres sociétés 4 prépondérance immobiliére. Pour la détermination de la fraction de 75 §% prévue ci-dessus, il n'y pas lieu de prendre en considération les immeubles affectés par la société a sa Propre exploitation industrielle, commerciale, artisanale, agricole, a l'exercice d'une profession libérale ou au logement de son personnel salarié.1- Les termes de comparaison : St sermes de comparaison a- L'actif brut immobilise Liactif brut inmobilisé est constitué par 16, biens figurant a l'actif du bilan de la societé 80Uus les rubriques suivantes : ~ Immobilisations incorporelles ~ Immobilisations corporelles ; ~ Immobilisations financieres. Chaque rubrique peut comporter un ou plusieurs Postes d'actif. ¢ déterminée a l'ouverture de 1! La valeur brute s'entend de la valeur historique des biens immobilisés a ltactif, c'est a dire de la valeur d'entrée en comptabilité desdits biens telle qielle figure au dernier bilan Précédant 1‘ opération taxable. et qui ne sont pas affectés exploitation industrielle, agricole, & l'exercice a: logement de son personnel considération dans ce secon Propre ale, ou au Seront pris en ‘exemple les terrains dont y exploitation n: rapport avec l'objet social est pas en 26les imme *mmeubles de rapport donnés en location ; - les lo . . autres aque a pibitation occupés par des personnes 'S que le Personnel salarié de la société ; les titres sociaux émis par des nsparentes au sens de l'article 2 Aux termes de l'article 5 § VII bis de la loi de finances pour l'année 1978 régissant la T.P.I., et l'article 27 - I de la loi n® 24-86 relative a l't.s., les sociétés a prépondérance immobiliére sont tenues de joindre a la déclaration de leur résultat fiscal, la liste nominative de l'ensemble des détenteurs de leurs actions, parts de fondateurs, parts bénéficiaires ou parts sociales a la cléture de chaque exercice. Cette liste sera établie sur ou d'aprés le modéle fourni par l'administration et comportera les renseignements suivants - nom et prénom du détenteur des titres s'il S'agit de personne physique, sa dénomination ou sa raison sociale s'il s'agit d'une société ; - l'adresse personnelle du détenteur, le siége social, le principal établissement ou le domicile élu, selon le cas ; - le nombre des titres détenus en capital ou en Parts de fondateurs ; - la valeur nominale des titres. Les dispositions du § VII bis précité sont applicables aux sociétés pour lesquelles le deélai de daciesation du reésultat fiscal expire Aa compter du ler janvier 1995. 273- Sanctions + Sanctions ions de l'article 46 bis 4 disposition ae de ; a «1'T.S, toute societe © 24-86 relative 4 roduit pas dans le qe, , are qui ne PE A nstponabrance amon native dea détenteurs de ses tity, prescrit la .000 DH. encourt une amende égale 4 10 En vertu des la loi on i la liste produite comport a omissions aa des inexactitudes dans les renseignements Y indiques, l'amende encourue est de 200 DE =~ a nae ou inexactitude, sans que le total des amendes en UeS a co titre puisse excéder 5.000 Dh par liste. Ss. B- Operations soumses aux droits d'enregistrement i En application des dispositions de l'article ler, section A § 1- 1°, c, telles qu'elles sont modifiées par l'article 19 de la loi de finances pour l'année 1995, sont obligatoirement assujetties 4 la formalité et aux droits d'enregistrement, les mutations entre vifs, 4 titre gratuit ou onéreux d'actions ou de parts sociales de societés a prepondérance immobiliére. Sont visees toutes les cessions, méme convenues verbalement, consenties 4 titre gratuit d'actions, de parts de fondateurs, ou de parts d'interét, émises prépondérance inmobiliére. ou oneéreux de parts bénéficiaires par les sociétés dites a Lorsque ces cessions sont c'est l'acte en faisant titre qui doit étre présente 4 l'enregistrement. A défaut d'acte écrit, les parties sont tenues de souscrire une déclaration au L'enregistrement compétent a l'effet de 1: de la formalité et du paiement des droits. constatées par écrit, bureau de accomplissement En vertu de 1: article l'enregistrement, ee le tarif applicable Ses a de ons est celui prévu par l'article 96 g ler soit erg ae ree 3 convenu ou la valeur estimée Par les parti. ei a es. 38C- Profits Passibles de la T I: Ltarticle 20-1 et II de la loi de finances pour l'année 1995 a modifié l'article 5 de la loi de finances pour l'année 1978 pour soumettre a la T.P.I. les profits realisés par des personnes physiques a l'occasion de la cession a titre onéreux ou de l'apport en societes d'actions, de parts de fondateurs, de parts bénéficiaires, de parts d'intérét et de Parts sociales émises par les sociétés dites 4 préponderance immobiliére. 1. Profits taxables sFofits taxables Le profit taxable est celui résultant de toutes cessions a titre onéreux des titres sociaux visés par la loi, y compris 1'échange considéré comme une double vente ainsi que 1‘ apport en société. Toutefois, ne relévent pas de la T.P.I. les Profits réalisés par des personnes physiques sur la cession des titres sociaux précités faisant Partie de leur actif professionnel. 2. Détermi: on du profit taxable Le profit taxable est constitué par la différence entre : - le prix de cession diminué des frais de cession (commission, courtage, etc.), d'une part ; - et le prix d'acquisition des titres cédés ou de la valeur de leur souscription augmentés, le cas @chéant, des frais d'acquisition ou de la prime d'émission, le tout réévalué par application des coefficients d'actualisation, d'autre part. Lorsque la cession porte sur des parts d'intérét ou des parts sociales de S.A.R.L, de sociétes de Personnes ou de sociétés civiles, le prix d'acquisition est justifié par la production de l'acte d'acquisition desdites Parts.2 en cas de cession d'actions T1 en est de rr acquisition avait été de societés anonymes lorsque leu constatée par écrit. ja cession porte sur des i dition, s actions acquises a l'origine par simple a tei eane établissement d'un acte écrit, le cédant peut J fen é prix d/acquisition par tout autre moyen de preuve probante Par contre, lorsque titres, quelle qu'en soit la l'origine par souscription n du capital Lorsque ces nature, ont été acquis 4 directe, a la constitution ou a 1'augmentatio 1 de la société émettrice, le prix d'acquisition correspond a la valeur de souscription augmentée le cas écheant de la prime d'émission, telle que cette valeur résulte du contrat d' apport. Enfin, il est rappelé que le profit réalisé n'est pas imposable s'il résulte d'une ou plusieurs cessions dont le montant ou le total cumulé ne dépasse pas 60.000 DH par année. 3. Liquidation et recouvrement de 1'impét Les personnes physiques qui cédent des titres sociaux émis par les societés a prépondérance immobiliére doivent dans les deux mois suivant celui de la cession, souscrire une déclaration auprés du receveur l'enregistrement dont dépend le siége social de la social émettrice des titres cédés. Elles doivent également payer spontanément, dans le méme délai le montant de 1'impét exigible au bureau de l'enregistrement compétent. Il est rappelé que l'impét calculé au taux de 15 % sur le profit réalisé ne peut étre inférieur 4 2 8 du prix de cession. Par ailleurs, la cotisation au titre de la P.S.N afferente aux cessions des titres de prépondérance immobiliére est due et conditions que la T.P.1, i seciétés a payée dans les mémes 30.Soi Societe a, 1.000.000 DE dont is S0ciété anonyme au capital de objet S0Cial est ainsi defini 1 : Par les eee ; beret etalisation de tous biens immeubles , re sation ners, matériaux de constructions, rea teuztien “s *ravaux Promotion inmobiliere de cons’ ice’ oe lotissement ainsi que de toutes operations commerciales ou financiéres ee Tattachant directement ou indirectement a 14 T€alisation de cet objet. Le bilan . été au 31 décembre 1994 présente Lactif suivant . ACTir A- Immobilisatio: ns *Rcorporelles,.. |, B- Immobilisatio: MS corporelles Bl- Terrains. B2- ++ 3.500.000 Constructions, whe wa By 4.500.000 B3- Installation techniques, matériel et cutillage.....) 300.000 Ba- Mobilier, matériel de bureau St aménagements divers... trees 400.000 ce Inmobilisations financiéres ; Cl- Titres de Participation .......00 0 | 50.000 D- Stocks ; + Marchandises U9 08 60 BTS Fee - - + Matiéres et fournitures -1.200.000 Produits en cours... 800.000 + Produits finis, 450.000uLant ces de liactif circ E- Créan: chés.. 550.00, Clients et comptes ratta sa cs E1- ° os £2- Personnel.. 1. - Etat — ne Autres debiteurs. ¢ F- Trésorerie - Actif 70.009 F1- Banques ba F2- Caisse. total de l'actif brut immobilisé (rubrigque, * 100 ee see 8.750 {A + B+ C) est egal a........ Parmi les immobilisations, telles qu'elies ,, décrites dans les annexes 4 la déclaration dy Tesu, 2 t fiscal au titre de l'exercice 1994 figurent ; wun terrain nu acquis en 1986 pour un prix de ; 500.000 og “un terrain nu acquis en 1986 pour un prix de:2,009 000 ns ~ une villa occupée par un associé et SeRiiseven DIGI MOUS cee mwasmacer cpcce teres 1.500.000 pz ~ Un ammeuble a usage de bureaux, dont la construction par la sociéte a eté achevée en 1992 pour un coGt total de :..,.. sees 3.000.000 Cet immeuble est destiné en totalité &@ la location. ~ 250 parts sociales q: comptabilisées 4 leur la part soit : SUNN TRAIT IE ce ivgxg $0.00 La valeur totale des biens precitées hon affectés directement 4 lactivite de 1a BOctSOh suchitere acc. | 7,050.0 Ce qui Teprésente & Bee t immobilisé ; Par rapport a l'actii 7.050.000 py 8.750.000 pg 32La valeur des société A A l'exercice de 5 ges titres de immeubles non affectés par la ion activite, augmentée de celle Participation au capital d'une société transparente représente une fraction supérieure a 75 % du total de l'actif brut immobilise. Par conséquent, ladite société A est réputée société 4 prépondérance immobiliére. Elle doit joindre a la declaration du résultat fiscal a souserire a compter du ler janvier 1995 la liste nominative de l'ensemble des detenteurs de ses actions, Parts de fondateurs et parts beneficiaires, établie sur ou d'aprés le modéle fourni par | administration. En cas de cession des titres sociaux detenus par un membre de ladite société, celui-ci doit présenter au bureau de l'enregistrement compétent une déclaration pour le paiement de la T.P.1. exigible. En matiére d'enregistrement, le cessionnaire doit présenter au bureau de l'enregistrement précité l'acte constatant la cession pour l'accomplissement de la formalité et le paiement des droits exigibles. A défaut diacte, les droits seront percus au vu d'une déclaration que le cessionnaire est tenu de souscrire auprés du xeceveur compétent. 2°) Application de la T.P.I. Mr. "B" céde le 6 Juin 1995, un lot de 5 000 actions qu'il détient dans la société "A", susvisée pour un prix de 800.000 DH . Mr. "B" avait acquis ces actions en décembre 1990 pour 500.000 DH, prix justifié par production d'une attestation bancaire.sitions de la loi de wp" doit, avant le q.. ¥ ‘ uu receveur ar 1’ aupres 3 iege de souscrs*' situation du siege social y aux dS?! finances PO? Septembre 1a qiew de ~ a titre de la taxe sur 14, Ltenregistrement © cjaration 2" Cntanément dans le man, la societe "A": ane acquitter spo Bt redevable soit ne profits inmobs lier? © 5 taxe dont il © it délai, le montan 800.000 p; . 1H prix de cession 500.000 DR prix d'acquisition tion Frais d'acquis+ 2 ecotimés forfaitarrement g90.000 x 18 & = 75 000 pg ————e - TOTAL = 575.000 Dy i éevaluation : Application du coefficient de reevali = 684.250 pa 575.000 DH x 3, Hs tioe Profit taxable : Montant de la T.P.I. 15 & sur 115.750 = 17.362, 50z La cotisation minimale soit : 16.000 px 800.000 x 2 $ = ne sera pas retenue, étant inférieure au montant de T.P.I. liquidée a 15 # sur le profit réalisé . 3°) Droits d' enregistrement Le cessionnaire des 5.000 actions de la socié "a est tenu de faire enregistrer l'acte de cession dans délai légal d'un mois, soit avant le 7 Juillet 1995 payer les droits d'enregistrement liquidés comme suit : 5% sur 800.000 = 40,000 Di