Analyse Financière (S4) Groupe A&B

Cas 1 :
Le tableau des retraitements de l’entreprise « AC TECH » qui vous a été communiqué se présente comme suit :
AI AC TA CP DF PC TP
Total Comptable 825 000 577 500 297 000 495 000 412 500 429 000 363 000

Un matériel de transport acquis en crédit-

bail depuis 3 ans :
VO : 148 500 dh
Durée contrat : 5 ans
Primes de remboursement des obligations :
9 900 dh
Ecart de conversion actif (AI) : augmentation
des dettes 11 550 dh
Ecart de conversion passif (Eléments
circulants) : Augmentation des créances 8 250

T.A.F :
1. Effectuer les retraitements nécessaires
2. Calculer le fonds de roulement fonctionnel
3. Calculer le besoin de financement global
4. Calculer la trésorerie nette
5. Interpréter l’équilibre financier de l’entreprise « AC TECH »

CH1 : L’analyse fonctionnelle de l’équilibre financier