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par une imprimerie dtentrice de la marque Imprimvert,
label qui garantit la gestion des dchets dangereux dans
les filires agres. La certification PEFC garantit que
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forts gres durablement.

Laffacturage
et
lassurance-crdit
www.lesclesdelabanque.com

L ES M I N I - G U I D ES BA N CA I R ES
D ES PR O FES S I O N N EL S

Le site dinformations pratiques sur la banque et largent

FBF - 18 rue La Fayette -175009 Paris - cles@fbf.fr

Novembre 2008

Sommaire
Ce mini-guide vous est offert par :

Tous droits rservs. La reproduction totale ou partielle des textes

de cette brochure est soumise lautorisation pralable
de la Fdration Bancaire Franaise.

Laffacturage et lassurance-crdit

Qui peut avoir recours laffacturage ?

Quels sont les avantages de laffacturage ?

Quest-ce-que le factor ?

10

Comment procde-t-on en pratique ?

14

Combien cote laffacturage ?

16

Quest-ce que la retenue de garantie ?

18

Quels sont les travaux pris en charge par le factor ?

20

Comment seffectue le partage des risques

entre le factor et lentreprise ?

22

Quest-ce-que lassurance-crdit ?

24

Lassurance-crdit dans vos oprations internationales

diteur : FBF - 18 rue La Fayette 75009 Paris - Association Loi 1901

Directeur de la publication : Ariane Obolensky
Rdacteur en chef : Philippe Caplet
Imprimeur : Concept graphique,
ZI Delaunay Belleville - 9 rue de la Poterie - 93207 Saint-Denis
Dpt lgal : novembre 2008
1

Laffacturage et
lassurance-crdit

Laffacturage ou factoring est un mode

de financement du poste Clients dune
entreprise.
Cette mthode consiste, pour une
entreprise, cder les crances quelle
possde sur ses clients, un organisme
financier spcialis, souvent lui-mme
filiale dun grand groupe bancaire.
Ainsi, en revendant ses crances
cet organisme, lentreprise rcupre
immdiatement de la trsorerie, grce au
rglement partiel du montant des factures
cdes. Cet organisme se charge ensuite
den assurer le recouvrement.

Qui peut avoir

recours
laffacturage ?

La ffacturage est une technique de financement au service de tout type dentreprise,

dans tous les secteurs dactivit quelle que
soit leur taille, condition quelles travaillent
avec une clientle dentreprises.
Cependant, comme pour tout financement,
un accord pralable de lorganisme financier
est ncessaire.

Quels sont
les avantages
de laffacturage ?

Lorsque vous vendez des biens ou des services une autre entreprise, votre crance
apparat au moment o vous mettez la facture.

Si cette facture est payable une chance convenue, sans affacturage, vous devrez
attendre cette chance pour encaisser les
fonds.

Les avantages de laffacturage sont de nombreuses natures :

La possibilit de retrouver votre trsorerie
immdiatement, ds la facturation, sans
attendre lchance.
La tranquillit, puisquune fois votre crance cde, vous navez plus effectuer les
tches administratives lies au paiement
de votre facture. Cest lorganisme financier qui prend en charge le suivi du rglement.

une grande fiabilit des informations commerciales sur vos clients

un gage de srieux et de bonne gestion
de votre part vis--vis des tiers, puisque
vous scurisez votre poste clients
la possibilit de dlguer le suivi des impays et ventuellement du recouvrement
la facult de dgager du temps que vous
pourrez consacrer vos clients et la
bonne marche de votre entreprise

Quest-ce-que
le factor ?

Le factor ou affactureur, est lorganisme financier spcialis avec lequel vous signez un
contrat daffacturage.
Ce contrat fixe le cadre dans lequel vous pouvez cder vos factures cet organisme.
Ds signature du contrat, vous pouvez lui remettre vos factures mesure de leur mission,
dans les conditions pralablement fixes.
Votre factor vous rgle le montant convenu et
assure auprs de votre client le recouvrement
de la crance son chance.

10

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Comment
procde-t-on
en pratique ?
Avant de vous donner un accord sur un contrat
daffacturage, votre factor analyse votre fichier
clients, afin den mesurer les risques. Pour ce
faire, il vous demande de lui fournir, pour chaque entreprise cliente, ses coordonnes, son
numro de Siret et le montant de lencours de
factures que vous envisagez de lui confier.
12

Aprs signature de votre contrat daffacturage, vous remettez votre factor, une copie de
la facture que vous avez mise, mentionnant
le dlai de paiement accord votre client.
Le factor vous rgle la somme correspondant
chaque facture reue, aprs dduction de
ses frais et dune ventuelle retenue de garantie (voir page 18).
Il se charge de se faire payer lchance,
directement par votre client et fait son affaire
des impays ventuels.
Ainsi, en rcuprant les liquidits des factures
que vous avez mises, vous reconstituez votre trsorerie.
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Shma daffacturage

Envoi de la facture

A
Votre Client dbiteur
a reu la facture
et attend lchance
pour la rgler B

Votre Entreprise
a ralis une prestation,
a mit la facture A,
et en reoit le rglement par B
Envoi du double de la facture

Envoi du rglement

14

Paiement
lchance

B
Votre Factor
vous rgle rception
de votre facture
et se fera rembourser
lchance par votre client

15

Combien cote
laffacturage ?

Le factor finance votre poste Clients et ce

titre se rmunre sur ce financement.
Cette rmunration tient compte du risque
quil prend dans cette opration, ainsi que du
cot du service de recouvrement.

Gnralement, le factor prlve sur chaque

remise de factures :
une commission daffacturage correspondant aux frais de gestion du factor,
incluant le cot des ventuelles relances
et recouvrement quil pourrait tre amen
effectuer.
Une commission de financement correspondant lavance de trsorerie consentie. Cette commission est exprime sous
la forme dun taux appliqu au montant
financ et sur la dure du financement
(comme pour lescompte).
Une participation un fond de garantie
destin couvrir le risque de factures impayes. La somme verse dans ce fond
correspond un pourcentage du montant
de chaque facture conformment aux dispositions ngocies dans le contrat.

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17

Quest-ce
que la retenue
de garantie ?

18

Votre contrat prvoit gnralement une retenue de garantie destine couvrir le risque
de facture impaye.
Le montant de cette retenue dpend de votre contrat et reste fonction de lestimation du
risque support par le factor, sur votre entreprise et sur vos clients.

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Une somme est prleve sur chaque facture

que vous remettez votre factor, jusqu la
constitution dun fond dit de garantie , reprsentant un pourcentage sur le volume total
confi au factor.
Une fois le fond de garantie constitu, la retenue de garantie nest plus prleve sur chaque facture, et le fond est conserv par votre
factor.

Cette somme peut tre utilise par le factor

en cas de difficults de recouvrement des
factures cdes.
Ce fond de garantie vous est restitu par
votre factor en cas de rupture de vos relations ou de non renouvellement du contrat
lchance.

20

21

Quels sont
les travaux pris
en charge par
le factor ?

22

Le factor prend en charge le suivi, la gestion

et le recouvrement de vos crances commerciales :
suivi du paiement lchance
relances ventuelles
gestion des demandes de prorogations
ventuelles
gestion des impays ventuels
recours contentieux si ncessaire

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Comment
seffectue
le partage
des risques
entre le factor
et lentreprise ?
24

Selon le contrat que vous avez sign, vous

pouvez :
soit supporter limpay de votre client en
cas dinsolvabilit de sa part, et aprs les
relances infructueuses de votre factor,
soit choisir de faire supporter ce risque
votre factor, jusqu 100% de la crance,
selon les termes de la ngociation de votre contrat, cest lassurance-crdit.

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Quest-ce-que
lassurancecrdit ?

Lassurance-crdit est un service optionnel

de laffacturage, souvent propos par les factor, mais aussi par des socits dassurance
spcialises.
Ce service vous permet de vous prmunir
contre le risque dinsolvabilit de votre clientle, ou bien contre des risques extrieurs
lentreprise concerne (risque de march, de
secteur, )
Egalement, lassureur-crdit tient jour une
cotation de chaque entreprise ; celle-ci sert
de rfrence dans les changes commerciaux nationaux et internationaux.

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Lassurancecrdit dans vos

oprations
internationales

Lassurance-crdit peut galement intervenir

dans vos oprations commerciales dexportation.
En effet, les principaux services proposs
optionnellement sont :
les renseignements sur la solvabilit de
vos clients trangers,
des renseignements sur le risque pays
(risque politique, risque conomique, ),
une caution bancaire et douanire auprs
de votre client tranger,
un service de recouvrement contre les
ventuels impays sur ltranger,
une couverture contre le risque de change.

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